Риски в банковской деятельности

     Риски в банковской деятельности 

     В международной банковской практике процесс управления рисками рассматривается  как ключевое направление финансового менеджмента. Значительное внимание отводится изучению рискованных сфер и основных видов рисков, поиска эффективных методов их оценивания, контроля и мониторинга, а также созданию соответствующих систем управления.  
В экономической литературе и практике термин «риск» употребляется довольно часто и в зависимости от контекста у это понятия вкладывается разный смысл, поскольку определение риска многогранное. В широчайшем понимании риском называют неопределенность относительно осуществления того или другого события в будущем.

     Риск  измеряется вероятностью того, что ожидаемое событие не состоится и это приведет к нежелательным следствиям. В банковском деле, как и в других видах бизнеса, риск связывает, прежде всего, с финансовыми потерями, которые возникают в случае реализации определенных рисков. Поскольку полностью избегнуть рисков невозможно, то ими можно и нужно сознательно руководить, помня о том, что все виды рисков взаимосвязанные и их уровень постоянно изменяется под влиянием динамического окружения.

     В целом банковская сфера характеризуется  высшей рискованностью сравнительно с  другими видами деятельности. Эта особенность обусловлена спецификой тех функций, которые выполняет каждый коммерческий банк. Банки имеют много партнеров, клиентов, заемщиков, финансовое состояние которых оказывает непосредственное влияние на их положение. Деятельность банка очень разнообразная и включает операции привлечения средств, выпуск и куплю ценных бумаг, выдачу кредитов, факторинг, лизинг, обеспечение клиентов денежной наличностью и т.п.. Осуществление каждой банковской операции связано с возможностью реализации нескольких рисков.

     Из-за того, что банк одновременно осуществляет и активные, и пассивные операции, возникают дополнительные риски, такие как риск несбалансированной ликвидности, риск разрыва в сроках привлечения и размещение средств, валютный риск. Это побуждает к поиску особых подходов к ограничению их влияния, которые достали название «управление активами и пассивами банка». Деятельность операционных подразделов, обязательность применения высокотехнологических информационных и телекоммуникационных систем, необходимость постоянного контроля, реализация функций маркетинговой службы сопровождаются рядом функциональных банковских рисков, которых могут избегнуть другие субъекты предпринимательской деятельности.

     В конце концов, именно банковская система  в большинстве стран мира подлежит жесткому регулированию со стороны государства и специальных органов надзора. Итак, банк натыкается на внешние относительно его деятельности риски, причем некоторые из них, такие как риск несоответствия условиям государственного регулирования, имеют первоочередное значение в банковской деятельности. 
Несмотря на то, что банковская деятельность сопровождается многочисленными рисками, именно банки призваны олицетворять надежность и безопасность. Поскольку банкиры работают большей частью с чужими деньгами, то должны стараться снизить рискованность своей деятельности даже больше, чем другие предприниматели. Итак, управление рисками рассматривается как один из важных направлений финансового менеджмента в банка.

     Проблемам экономический риск посвящен много  научных работ и исследований, в которых приведены разнообразные подходы к классификации рисков. Классификация рисков проводится в зависимости от положенной в основу классификационного признака, но многогранность такого явления как риски создает грунт для разнообразных подходов к решению этого вопроса, хотя едва ли сможет охватить его полностью (табл. 1.2) 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

КЛАССИФИКАЦИЯ ЭКОНОМИЧЕСКИХ РИСКОВ

     Банковские  риски. Кредитный  риск. Риск инфляции  

     С точки зрения сфер возникновения  и возможностей управления банковские риски разделяют на внешние и  внутренние (рис. 1.3).

     К внешним принадлежат риски, связанные с изменениями во внешней относительно банке среде и непосредственно не зависимы от его деятельности. Это политические, правовые, социальные и общеэкономические риски, которые возникают в случае обострения экономического кризиса в стране, политической нестабильности, войны, запрета на платеже за границу, консолидации долгов, введение эмбарго, отличия импортных лицензий, стихийного бедствия (пожара, наводнения, землетрясения), приватизации, национализации, неадекватного правового регулирования и т.п.. Влияние внешних рисков на результативность работы банка исключительно высокий, управление этими рисками самое сложное, а иногда и невозможное. Для их оценивания применяются в основному логические методы анализа.

     К внутренним принадлежат риски, которые возникают непосредственно в связи с деятельностью конкретного банка. Чем шире круг клиентов, партнеров, связей банка, банковских операций, услуг, тем более внутренних рисков сопровождает его работу. Сравнительно из внешними внутренние риски лучше подвергаются идентификации и квантификации. Задача менеджмента заключаются в том, чтобы обнаруживать, оценивать, минимизировать и постоянно контролировать внутренние риски с помощью соответствующих методов.

     Рис. 1.3. Классификация банковских рисков 
За сферой возникновения внутренние риски делятся на финансовые и функциональные.

     Финансовые  риски образовывают многочисленную группу банковских рисков. Они определяются вероятностью денежных потерь и связывают с непредвиденными изменениями в объемах, доходности, стоимости и структуре активов и пассивов банка. К финансовым рискам принадлежат валютный, кредитный, инвестиционный, рыночный, риск ликвидности, риск изменения процентных ставок, инфляционный, базисный и т.д.

     Кредитный риск — это вероятность финансовых потерь вследствие невыполнения заемщиками своих обязательств. Важную составляющую кредитного риска представляет отраслевой риск, который вытекает из неопределенности относительно перспектив развития области заемщика. Одним из методов измерения отраслевого риска есть системный, или бета-риск. Бета-риск показывает уровень колебаний или отклонений в результатах деятельности области относительно общей тенденции развития рынка или экономики в целом. Область с показателем бета, которая равняется единице, имеет колебание результатов, которое повторяет движение рынка. Менее непостоянная область будет иметь коэффициент бета, ниже единицу, а более непостоянная - больший за единицу. Очевидно, что высший показатель бета означает высший уровень отраслевого риска. Определение уровня показателя бета для каждой области нуждается в надежной базе данных за продолжительный период времени. 
В процессе определения уровня кредитного риска необходимо учитывать географический риск, который разделяют на региональный и риск страны - местонахождение заемщика. Последний сопровождает кредитование иностранных заемщиков и обусловленный действием факторов, характерных для той страны, в которой находится заемщик.

     Региональный  риск определяется спецификой определенного административного или географического района, который характеризуется условиями, отличными от средних условий страны в целом. Отличия могут касаться климатических, национальных, политических, законодательных и других особенностей региона, которые влияют на состояние заемщика и потому становятся составляющей кредитного риска. Кредитный риск присущий не только операциям прямого кредитования, а и сопровождает осуществление лизинговых, факторинговых, гарантийных операций, процесс формирования портфеля ценных бумаг.

     Риск  несбалансированной ликвидности связывает с вероятностью того, что банк не сможет своевременно выполнить свои обязательства или потеряет часть доходов через чрезмерное количество высоколиквидных активов. Риск несбалансированной ликвидности может рассматриваться как два отдельных риска: риск недостаточной ликвидности и риск чрезмерной ликвидности. Измерить риск ликвидности очень сложно, поскольку на этот показатель влияет много факторов, причем большинством из них сам банк руководить не может. На практике для контроля за уровнем ликвидности применяются специальные показатели, которые большей частью регулируются центральными банками стран.

     Риск  инфляции — это вероятность будущего обесценивания денежных средств, т.е. потери их покупательной способности. Инфляционные процессы той или другой мерой присущие большинству экономических систем. Это общеэкономическое явление, и потому банки не могут существенным образом влиять на него. Но банки могут использовать высокие темпы инфляции для повышения доходности своих операций. Учитывая специфику своей деятельности банки имеют реальные шансы оказаться среди тех, кто воспользовался отвесной инфляцией в свою пользу за счет значительных приростов денежной массы и действия кредитного мультипликатора в процессе кредитования клиентов. Тем не менее риск инфляции имеет и отрицательное влияние, которое оказывается в обесценивании банковских активов и средств владельцев банка - акционерного капитала.

     Риск  неплатежеспособности — это вероятность того, что банк не сможет выполнить свои обязательства даже при условии быстрой реализации (продажи) активов. Риск неплатежеспособности тесно связан с риском ликвидности и с риском банкротства и есть производным от сдачи рисков. Именно поэтому процесс управления базируется на постоянном контроле за уровнем общего риска, который берет на себя банк.

     Значительное  место среди финансовых рисков занимает группа ценовых рисков, которые связывают  с возможностью изменения доходности или стоимости активов и обязательств банка. Ценовой риск определяется вероятностью изменения рыночных цен на финансовые и физические (реальные) активы, которые находятся на балансе банка или учитываются на внебалансовых счетах. Под финансовыми активами понимают денежные средства, иностранную валюту, ценные бумаги; к физическим активам относят драгоценные металлы, предметы искусства, нефть, зерно, цветные металлы и т.п.. Здесь речь идет о финансовых инструментах или товарах, которые могут учитываться как за активными, так и за пассивными банковскими счетами, а также за внебалансовыми статьями. Итак, изменение рыночной цены таких активов тянет за собой изменение стоимости активных, пассивных статей баланса или внебалансовых обязательств банка.

     Наибольшей  мерой влияние ценовых рисков становится очевидным, когда банк оценивает стоимость статей баланса на основании рыночных цен по состоянию на конец каждого рабочего дня. В таком случае любые изменения рыночной цены немедленно отображаются в балансе банка. Несвоевременный учет потерь или прибылей порождает дополнительные проблемы, поскольку неосведомленность относительно факторов риска не означает их отсутствие. Тремя основными банковскими рисками, которые принадлежат к этой группе, есть риск изменения процентных ставок, валютный риск и риск изменения стоимости ценных бумаг.

     Риск  изменения процентных ставок (процентный риск) — это вероятность финансовых потерь в связи с побежалостью процентных ставок на рынке на протяжении определенного периода времени в будущем. Процентный риск сопровождает деятельность заемщиков, кредиторов, владельцев ценных бумаг, инвесторов.

     Валютный  риск определяется вероятностью потерь, связанных с изменением обменного курса одной валюты относительно другой. Валютный риск возникает у тех субъектов хозяйственной деятельности, которые имеют на балансе активные, пассивные или внебалансовые статьи, деноминированные в иностранных валютах.

     Риск  изменения стоимости  ценных бумаг (фондовый риск) — это вероятность финансовых потерь в связи с изменением рыночной цены ценных бумаг или других инструментов фондового рынка. Этот риск присущий всем участникам фондового рынка: инвесторам, торговцам, эмитентам ценных бумаг.

     Базисный  риск определяется вероятностью структурных сдвигов в разных процентных прудах. Другими словами, этот риск предопределяется возникновением асимметрии в динамике отдельных ставок (сравнительная характеристика) в противоположность процентному риску, который связывает с изменениями в уровнях процентной ставки с течением времени (динамическая характеристика). Например, если процентные ставки за кредитами определяются на базе ставок межбанковского рынка, а ставки за депозитами прямо к этому рынку не привязаны, то любое несоответствие в изменениях двух разных базовых ставок может ввести в дополнительный убыток или прибылей, что и означает наличие базисного риска.

     В процессе управления ценовыми рисками  банки применяют специальные  методы, объединенные общим названием  — хеджирование. Механизм хеджирование обеспечивает компенсацию финансовых потерь, которые произошли через смену рыночной цены того или другого инструмента за одной позицией, доходами по другой позицией. Хеджирование дает возможность существенным образом снизить или  

     Функциональные  риски. Документарный  риск. Стратегический риск 

     Функциональные  риски взыскивают значительное влияние на деятельность банков. Причинами их возникновения есть невозможность осуществления своевременного и полного контроля за финансово-хозяйственной деятельностью банка. Функциональные риски связаны с процессами создания и внедрение новых банковских продуктов и услуг, сбора, обработки, анализа и передача информации, подготовки кадрового потенциала и выполнением других административно-хозяйственных операций.

     Эти риски тяжелее проявить и идентифицировать, а также измерить количественно  и выразить в денежных единицах, чем финансовые риски. Но функциональные риски опасные не менее чем другие виды банковских рисков, причем в конце концов они также приводят к финансовым потерям. Банки стараются снизить функциональные риски, совершенствуя системы внутреннего аудиту, развивая схемы документооборота, разрабатывая внутренние методики и технико-экономическое обеспечение отдельных операций. Снижению таких рисков оказывает содействие также продуманная ресурсная, материально-техническая и кадровая политика.

     Технологический риск (риск сбоя системы) связанный с использованием в деятельности банка технических средств, высокотехнологического оборудования и технологий. Этот вид риска порождается ошибками в применении компьютерных программ, в математических моделях, формулах и расчетах. Возникает он и в случае несвоевременного или неадекватного информирования менеджеров, через недостатки в инфраструктурных подсистемах, нарушение в сетях или средствах связи.

     инансовые потери банка способствуют как ошибками и сбоями, так и дополнительными расходами на их устранение. Типичным проявлением технологического риска является сбой в системе электронных платежей. Одна из обязательных условий вхождения банков в международные клиринговые и информационные системы - устранение любой неисправности в работе оборудования на протяжении определенного времени (большей частью 2 ч).

     Риск  злоупотреблений — это возможность убытков для банка, к которым приводят мошенничество, растраты, несанкционированный доступ к ключевой информации со стороны служащих или клиентов банка, отмывание денег, несанкционированное заключение соглашений.

     Документарный риск заключается в возможности возникновения неумышленной ошибки в документации, которая может привести к отрицательным следствиям — невыполнение положений соглашения, представление иска против суда, отказа от принятых прежде обязательств и т.п.. Документарный риск можно существенным образом снизить, усилив системы контроля, аудита, усовершенствовав документооборот, автоматизировав процесс документирования, повысив квалификацию персонала.

     Риск  транзакции сопровождает заключение и регистрацию соглашения, выполнение расчетов, подписание контрактов, поставка ценных бумаг или валюты. Этот вид риска тесно связан с технологическим, документарным и операционным рисками. Типичным примером являются осуществления встречных платежей, когда моменты переведения средств несинхронизированные. Одна со сторон непременно проводит операцию раньше, натыкаясь на риск транзакции.

     Операционный  риск определяется вероятностью возникновения несоответствия между расходами банка на осуществление своих операций и их результативностью. Процесс управления операционным риском в банка намного более сложный, чем в других сферах предпринимательства. В состав расходов включаются как процентные, так и непроцентные (комиссионные и другие операционные расходы), которые не всегда удается точно спрогнозировать. Поэтому менеджерам банка сложнее, чем другим предпринимателям, определить влияние непроцентных расходов на чистую прибыль.

     Стратегический риск связывает с ошибками в реализации функций стратегического менеджмента. Прежде всего речь идет о неправильном формулировании целей и стратегий банка, ошибки в разработке стратегического плана, неадекватное ресурсное обеспечение реализации стратегий, а также ошибочный подход к управлению рисками в банковской практике. Амбициозная цель в случае ненадлежащего обеспечения кадровыми или финансовыми ресурсами может обернуться убытками и даже потерей репутации банка. Классический пример стратегического риска - чрезмерные инвестиции в недвижимость или неоправданно быстрое расширение сети филиалов без тщательных маркетинговых исследований.

     Риск  внедрения новых  продуктов — это вероятность не достичь запланированного уровня окупаемости новых банковских продуктов, услуг, операций или технологий. В банковской деятельности, как и в других видах бизнеса, постоянно точится конкурентная борьба за клиентов и рынки сбыта для достижения наивыгоднейших условий. На этот процесс чувствительно влияют многочисленные маркетинговые риски, одним из проявлений которых и есть риск внедрения новых продуктов.

     Риск  потери репутации способствует возможной неспособностью банка поддерживать свою репутацию как надежного и эффективно работающего учреждения. Высокий уровень зависимости от привлеченных средств делает банки особенно впечатлительными относительно этого риска. Потеря доверия в банк со стороны вкладчиков может привести к отливу средств и неплатежеспособности. Менеджмент банка должны уделять особое внимание соблюдению нормативных требований, постоянному контролю за ликвидностью и общим уровнем рискованности банковских операций. 

     Процесс управления банковскими  рисками. Система  управления рисками 

     Успешная  деятельность банка в целом в  значительной мере зависит от избранной  стратегии управления рисками. Цель процесса управления банковскими рисками заключается в их ограничении или минимизации, поскольку полностью избегнуть рисков невозможно.

     Рисками можно и нужно сознательно  управлять, руководствуясь такими правилами:

• все виды рисков взаимосвязанные;
• уровень риска постоянно изменяется под влиянием динамического окружения;
• риски, на которые натыкаются банки, непосредственно связанные с рисками их клиентов;
• банкиры должны стараться избегать рисков даже больше, чем другие предприниматели, поскольку они работают не с собственными, а с чужими деньгами.

     Чтобы достичь успехов в той сфере  деятельности, которая характеризуется  повышенной рискованностью, банкам необходимо создавать и развивать системы  управления рисками. С их помощью  руководство банка сможет проявить, оценить, локализовать и проконтролировать тот или другой риск.

     Система управления рисками состоит из рассмотренных  дальше элементов и подсистем:

• управление активами и пассивами;
• реализация кредитной политики;
• установление нормативов и лимитов;
• ценообразование продуктов и услуг;
• управленческий учет и финансовый анализ;
• требования к отчетности и документообороту;
• организация информационно-аналитической службы;
• распределение полномочий в процессе принятия решений;
• мониторинг;
• аудит;
• служба безопасности.

     Степень сложности системы оценивания риска  должны отвечать степени рискованности  среды, в котором работает банк. Системы  следует создавать заранее, поскольку  потери через их недостаток могут  значительно превысить расхода на их создание и внедрение. Типичным примером такой системы есть система кредитных рейтингов, с помощью которой оценивают кредитный риск заемщиков за разными областями, видами предоставленных ссуд, направлениями кредитования, типами заемщиков (юридическое или физический лицо) и т.п.. Система кредитных рейтингов помогает руководству банка установить об(рунтовану процентную ставку, которая включает компенсацию за взятый банком риск.

     Процесс управления рисками состоит из таких  этапов:

     1) идентификация - осознание риска,  определение причин его возникновения и рискованных сфер; 
2) квантификация - измерение, анализ и оценивания величины риска; 
3) минимизация - снижение или ограничение рисков с помощью соответствующих методов управления; 
4) мониторинг - осуществление постоянного контроля за уровнем рисков с механизмом обратной связи.  
Сложность практической реализации первого этапа процесса управления рисками зависит от источника возникновения и характеристики риска. Механизм принятия управленческих решений в банковском учреждении имеет не только идентифицировать риск, а и разрешать оценить, какие риски и в какой мере может взять на себя банк, а также определять, оправдает ли ожидаемая доходность соответствующий риск. Идентификация и анализ риска на качественном уровне есть необходимой, тем не менее еще не достаточной процедурой.

     Важно выявить величину того или другого  риска, т.е. провести его квантификацию  и эта задача решается на втором этапе управления. Количественное оценивание уровня риска - это важный этап процесса управления, который должных включать оценивание реального (фактического) риска, а также установление границ допустимого риска для отдельных банковских операций, организационных подразделов и финансового учреждения в целом. При этом следует оценить и риски освоения новых рынков, банковских продуктов и направлений деятельности.

     Риск  экономических решений оценивается  ожидаемыми потерями, которые являются следствиями данного решения. Степень  риска измеряется потерями (убытками), которые могут произойти в  случае реализации этого риска, а также вероятностью, с которой эти потери могут состояться. Когда вероятность потерь высокая, а размер их малый или наоборот - убытки маловероятные, хотя и оцениваются как значительные, то риск считается невысоким (малым). Итак, методы оценки риска, которые формализуют процесс измерения и расчетов, должны определять три основные компонента риска [6, c. 83]:

• размер (величина) - сумма возможных потерь;
• вероятность наступления отрицательного события;
• продолжительность периода влияния риска.

     Вероятность наступления определенного события определяется по помощи объективных и субъективных методов.

     Объективные методы определения вероятности  основываются на вычислении частоты, с  которой в прошлому происходило рассматриваемое событие. Это методы теории вероятностей, экономической статистики, теории игр и другие математические методы.