Виды и особенности валютных систем в мировой экономике

Негосударственное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«ЗАПАДНО-УРАЛЬСКИЙ ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ И ПРАВА»

(НОУ ВПО ЗУИЭП)

г. Пермь

Экономический факультет

Специальность «Налоги и налогообложение»

МИРОВАЯ ЭКОНОМИКА

«Виды и особенности валютных систем в мировой экономике»

ССОДЕРЖАНИЕ

Введение…………………………………………………………………….……3

Глава I. СУЩНОСТЬ МИРОВОЙ ВАЛЮТНОЙ СИСТЕМЫ

1.1   Понятие мировой валютной системы……………………………….……..5

1.2 Основные элементы мировой валютной системы……………….………..8

Глава II.   ВАЛЮТНЫЕ  СИСТЕМЫ.

2.1. Виды валютных систем…………………………………………………….11

2.2.  Валютный рынок в Российской Федерации……………………………14

Заключение………………………………………………….………………….16

Список используемой литературы…………………………………………...18

Введение.

Международная валютная система представляет собой совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, с помощью которых осуществляется взаимный платежно-расчетный оборот в рамках мирового хозяйства. Валютная система стран отражает уровень развития экономики, степень развития внешнеэкономических отношений и должна способствовать выполнению социальных задач общества [6,с.32].

Актуальность темы исследования определяет то, что в современных условиях углубления интеграции экономик промышленно-развитых стран валютная система играет все более важную и самостоятельную роль в мировых хозяйственных связях. Кроме того, оказывает непосредственное влияние на определяющие экономическое положение страны факторы: темпы роста производства и международного обмена, на цены, заработную плату и т.п.

Целью данной работы является изучение мировой валютной системы , её виды и особенности, тенденций развития мировой экономики в XXI веке.

Для достижения указанной цели ставятся следующие задачи:

1. Раскрыть понятие мировой валютной системы;

2. Рассмотреть виды и особенности валютной системы;

4. Изучить тенденции развития мировой валютной системы в XXI в;

Контрольная работа состоит из двух глав. В первой части определяются основные понятия, составляющие валютную систему как экономическую категорию: сущность, элементы и задачи валютной системы. Вторая часть является аналитической, в ней рассматривается вопрос о состоянии валютного регулирования и контроля на современном этапе развития, а также вопрос становления российского валютного рынка.

При написании работы были использованы различные источники: «Банковское дело» О.И.Лаврушин, «Валютный рынок и валютные операции» И.Т.Балабанов, «Валютно-кредитные и финансовые отношения» Учебник. под ред. Л.Н Красавина, «Банковские операции»Часть четвертая, Т.Н. Нестерова, «Международные валютно-кредитные отношения» учебное пособие И.Я Носкова, «Современные валютно-кредитные рынки» Б.Г. Федоров, «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения»Л.Н. Красавиной., а также периодические издания» Лозовик В.Д. Операции на открытом рынке как инструмент регулирования валютного рынка «Банковское дело» и интернет-ресурсы.

Глава I. СУЩНОСТЬ МИРОВОЙ ВАЛЮТНОЙ СИСТЕМЫ

1.1.           Понятие мировой валютной системы

Мировая валютная система является исторически сложившейся формой организации международных денежных отношений, закрепленной межгосударственными договоренностями. Ее возникновение и последующая эволюция отражают объективное развитие процессов интернационализации капитала, требующих адекватных условий в международной денежной сфере.

Валютная система - это совокупность двух понятий: валютного механизма и валютных отношений. Под валютным механизмом понимаются правовые нормы и институты, представляющие их на национальном и международном уровнях.

Валютные отношения - это повседневные связи, в которые вступают частные лица, фирмы, банки на валютных и денежных рынках с целью осуществления международных расчетов, кредитных и валютных операций[10].

Различают национальную, региональную и мировую валютную системы.

Национальная валютная система - определенный порядок организации международных валютных отношений государства с другими странами. Она складывается исторически, в зависимости от степени развития экономики и внешнеэкономических связей государства. Национальная валютная система государства охватывает денежно-кредитные отношения, которые обеспечивают функционирование валюты для обслуживания внешнеэкономических связей страны. Юридически национальная валютная система закреплена в государственных правовых актах, которые учитывают нормы международного права.

Национальную валютную систему характеризуют следующие элементы: 

      национальная валюта,

      условия конвертируемости национальной валюты,

      режим валютного паритета национальной валюты (соотношения между двумя валютами),

      режим курса национальной валюты (фиксированный, плавающий в определенных пределах),

      наличие или отсутствие валютных ограничений,

      национальное регулирование международной валютной ликвидности страны, режим национального валютного рынка и рынка золота,

      национальные органы, управляющие и регулирующие валютные отношения страны (центральный банк, министерство финансов, специальные органы) [5,с.124].

Национальная валютная система России представляет собой государственно-правовую форму организации и регулирования ее валютно-кредитных и финансовых взаимоотношений с другими странами. Она является составной частью денежной системы страны. Эта система находится в процессе становления и окончательно еще не сформировалась. Национальная валютная система России образована с учетом структурных принципов мировой валютной системы, поскольку страна стремится к интеграции в международные финансовые механизмы и вступила в июне 1992 г. в МВФ. Признание устава Фонда налагает на нее определенные обязательства, касающиеся устройства ее валютной системы [1, c.90].

Региональная валютная система - организационно-экономическая форма отношений ряда государств в валютной сфере, направленных на стимулирование интеграционных процессов, регулирование колебаний курсов национальных валют и преобразование региона в зону валютной стабильности. Региональная валютная система основывается на собственных механизмах регулирования валютных отношений, ограничения влияния и роли ключевых валют и международных счетных единиц. В качестве примера можно назвать Европейскую валютную систему, региональные банки развития Азии, Африки и Латинской Америки, Азиатский клиринговый союз и др.

Задачи и условия функционирования и влияния национальных и региональных валютных систем направлены на развитие экономики отдельных стран, на сочетание интересов различных государств и их группировок [7, c.106].

Мировая валютная система - форма организации международных валютных отношений, которая возникла в результате эволюции мирового хозяйства и юридически закреплена межгосударственными соглашениями. Мировая валютная система связана с национальными валютными системами через национальные банки, обслуживающие внешнеэкономическую деятельность, систему межгосударственного валютного регулирования и благодаря координированию валютной политики стран. Связь и различия национальной и мировой валютных систем проявляются и в элементах, характеризующих эти системы.

Мировая валютная система включает следующие элементы:

      функциональные формы мировых денег (золото, резервные валюты, международные счетные валютные единицы),

      условия взаимной конвертируемости валют,

      унификация режима валютных паритетов и валютных курсов, межгосударственное регулирование валютных ограничений; 

      межгосударственное регулирование международной валютной ликвидности; 

      унификация правил использования международных кредитных средств обращения (векселей, чеков и др.) и форм международных расчетов; 

      международные организации, осуществляющие межгосударственное валютное регулирование.

Эти элементы должны развиваться, наполняться новым содержанием в соответствии с состоянием мировой экономики [6,с.144].

1.2.  Основные элементы мировой валютной системы

Мировая валютная система включает в себя следующие основные элементы: валюта, в том числе резервные валюты и международные счетные валютные единицы; режимы валютных курсов; межгосударственное регулирование валютных отношений.

Мировая валютная система сформировалась к середине XIX в. Характер функционирования и стабильность мировой валютной системы зависят от степени соответствия ее принципов структуре мирового хозяйства, расстановке сил и интересам ведущих стран. При изменении данных условий возникает периодический кризис мировой валютной системы, который завершает функционирование данного этапа и означает переход на качественно и принципиально новый уровень ее развития [3,с.74] .

Основой любой валютной системы является валюта - установленная законом денежная единица государства. Классифицировать валюту можно по различным критериям.

      По статусу валюты: национальная, иностранная, международная, евровалюта.

      По режиму применения (степени конвертации или обратимости): свободно конвертируемая (СКВ), частично конвертируемая (ЧКВ), неконвертируемая.

      По видам валютных операций: валюта цены контракта, валюта платежа, валюта кредита, валюта клиринга, валюта векселя.

      По отношению к курсам других валют (по степени устойчивости): сильная (твердая), слабая (мягкая).

      По материально-вещественной форме: наличная, безналичная[1,с.204].

Рассмотрим основные виды валюты.

Национальная валюта - установленная законом денежная единица соответствующего государства, которое в рамках своей юрисдикции реализует право ее монопольной эмиссии.

Евровалюта - национальные валюты отдельных стран, имеющие хождение за пределами страны-эмитента, операции с которыми осуществляются зарубежными банками в значительных масштабах. Под евровалютой понимается также свободно конвертируемая национальная денежная единица, обращающаяся на европейском рынке; отсутствие на данном рынке государственной регламентации позволяет транснациональным банкам осуществлять частную банковскую эмиссию международных ликвидных активов. К евровалютам относятся евродоллары, евростерлинги, евроиены. Валюту также следует различать по степени обратимости или конвертации.

Конвертируемость вообще представляет собой характеристику экономики определенного типа, которая, в принципе, не может быть создана разовым правительственным решением.

Свободно конвертируемой называется валюта (СКВ) стран, полностью отменивших валютные ограничения для физических и юридических лиц как иностранных, так и данной страны. СКВ может обмениваться на любую иностранную валюту.

Частично конвертируемой (ЧКВ) является национальная валюта стран, в которых применяются валютные ограничения, с одной стороны, как для физических, так и для юридических лиц данной страны, а с другой - по отдельным видам обменных операций.

Неконвертируемая валюта - это национальная валюта, функционирующая только в пределах данной страны, которую невозможно обменять на валюту других стран по действующему валютному курсу [2,с.97] .

Полная конвертируемость подразумевает отсутствие валютных ограничений по текущим и финансовым операциям. Это характерно для свободно конвертируемых валют, к которым относятся денежные единицы Канады, США, стран ЕЭС, Швейцарии, Японии, Австрии и др.

Валюта может выступать средством платежа, являться предметом контракта, в том числе и кредитного соглашения, а также служить мерой выражения взаимного товарообмена по стоимости (валюта клиринга).

Взаимосвязь и взаимозависимость валют характеризует степень их устойчивости.

Твердая валюта - устойчива по отношению к собственному номиналу, а также курсам других валют. Такая валюта обеспечивается золотом или другими ценностями (доллар США, английский фунт стерлингов и др.).

Мягкая валюта - валюта, неустойчивая по отношению к собственному номиналу, а также курсам других валют. К ним относится большинство валют в мире [9].

Валютный курс можно классифицировать по следующим признакам:

по способу фиксации различают фиксированный, колеблющийся, плавающий; по виду сделок: курс срочных сделок, сделок спот; по отношению к участникам сделки: курс покупки, курс продажи, кросс-курс; по учету инфляции: реальный, номинальный.

На смену фиксированным валютным курсам в международной валютно-финансовой сфере пришли колеблющиеся валютные курсы - это курс, свободно изменяющийся под воздействием спроса и предложения.

Срочный валютный курс - это валютный курс, складывающийся на срочном валютном рынке. Он фиксируется в момент заключения срочной сделки для ее исполнения в будущем.

На валютных рынках ряда стран устанавливаются не только курсы иностранных валют к национальной, но и так называемые кросс-курсы. Кросс-курс - это курсы иностранных валют друг к другу. В каждый момент любой кросс-курс можно легко получить расчетным путем из курсов иностранных валют к национальной.

Номинальный валютный курс - это относительная цена валют двух стран, или валюта одной страны, выраженная в денежных единицах другой страны. Когда используется термин «валютный курс», то речь идет о номинальном обменном курсе. Он, как правило, существенно отличается от рыночного курса[2,с.103].

Реальный валютный курс характеризует соотношение, в котором товары одной страны могут быть проданы в обмен на товары другой страны.

Реальный валютный курс оценивает конкурентоспособность страны на мировых рынках товаров и услуг. Увеличение данного показателя, или реальное обесценение, означает, что товары и услуги за рубежом стали относительно дороже, и, следовательно, потребители как внутри страны, так и за рубежом предпочтут отечественные товары иностранным [7, с.125].

Сущность международной валютной ликвидности проявляется в ее основных функциях: средство образования ликвидных резервов; средство международных платежей; средство валютной интервенции.

Международные валютные отношения вторичны по отношению к процессу воспроизводства, однако при этом обладают относительной самостоятельностью и оказывают обратное влияние на процесс воспроизводства. Состояние международных валютных отношений зависит от уровня развития национальной и мировой экономики, а также политической обстановки. [3, c.221]

Глава II. ВАЛЮТНЫЕ СИСТЕМЫ.

2.1. Виды валютных систем.

Исторически существовало четыре системы МВС. Первая была создана в 1867 г. Парижским соглашением, вторая МВС явилась результатом соглашения 30 стран на Генуэзской международной экономической конферен ции 1922 г., третья МВС была оформлена в результате Бреттон-Вудских соглашений 1944 г. Ныне действует четвертая МВС, основы которой были заложены в 1976 г.[9]

Бреттон-Вудская валютная система.

Первая послевоенная мировая валютная система получила название Бреттон-Вудской, так как ее основные принципы были определены в Статьях Соглашения об МВФ, принятого на международной валютно-финансовой конференции ООН, состоявшейся в Бреттон-Вудсе в 1944 году. Указанное соглашение выполняет роль Устава МВФ.

Бреттон-Вудскую систему называют системой золотодолларового стандарта, так как связь всех валют с золотом осуществлялась через размен на него доллара. Все страны - члены МВФ устанавливали паритеты своей валюты в золоте или долларах США и не могли изменять их без согласия МВФ более чем на 10%. Рыночные курсы валют жестко привязывались к доллару США. Поддержание валютных курсов в этих пределах обеспечивалось центральными банками с помощью покупки-продажи долларов за свою национальную валюту.

В построении данной валютной системы нашли отражение господствующие позиции США в мировой экономике. В начале 70-х годов структурные принципы Бреттон-Вудской валютной системы перестали соответствовать новой расстановке сил в мире, и она постепенно развалилась [10].

Ямайская валютная система.

Ныне действующая мировая валютная система, получившая название Ямайской, была оформлена Соглашением стран - членов МВФ, заключенным на международной конференции в Кингстоне (Ямайка) в 1976г. К моменту принятия Ямайского соглашения в «корзину» СПЗ входили валюты 16 стран, а с 1981 года - пяти стран (доллар США, немецкая марка, японская иена, фунт стерлингов, французский франк). Доля каждой валюты определяется экономическим потенциалом страны и подлежит пересмотру каждые пять лет.

Ямайское соглашение впервые юридически оформило демонетизацию золота. Это выразилось в отмене:

-официальной цены на золото;

-фиксации золотого содержания валют

-взносов золота странами - членами МВФ в его капитал.

Однако, несмотря на юридическое установление золота из мировой валютной системы, оно продолжает выполнять такую функцию мировых денег, как международное резервное средство.

В соответствии с измененным Уставом МВФ каждая страна имеет право выбрать любой режим валютного курса [10].

Европейская валютная система.

Региональная валютная система, получившая название Европейская валютная система (ЕВС) была сформирована в 1979 году в рамках Европейского экономического сообщества с целью содействия развитию интеграционных процессов стран Западной Европы. Эту систему можно рассматривать как составную часть мировой валютной системы, поскольку страны, входящие в ЕВС, являются членами МВФ. Тем не менее, она имеет ряд особенностей.

В отличие от МВФ, который не проводит операции с золотом, Европейский валютный институт выпускает ЭКЮ взамен взносов стран - получателей ЭКЮ в золоте и долларах (в форме возобновляемых трехмесячных сделок «своп») [5,с.216].

Соглашение о ЕВС предусматривает режим «совместного плавания» волют вокруг доллара США, японской иены и валют других стран, не входящих в ЕВС

Важным этапом в развитии ЕВС явилось подписание в ноябре 1994 г. Маастрихтского договора о формировании валютного союза, конечной целью которого является создание Европейского Центрального банка. Предполагается, что он будет проводить единую европейскую денежно-кредитную политику и осуществлять эмиссию новой коллективной валюты – евро[10].

2.2.  Валютный рынок в Российской Федерации.

После распада СССР на рубеже 1991-1992 гг. и образования Российской Федерации процесс формирования валютного рынка ускорился. Первыми основными нормативными актами, регулировавшими функционирование российского валютного рынка, стали: указы Президента РФ «О либерализации внешнеэкономической деятельности на территории РСФСР» от 15.11.1991 г. и «О формировании Республиканского валютного резерва РСФСР в 1992 г.» от 30.12.1991 г., а также инструкция Центрального банка России от 22.01.1992 г. «О порядке обязательной продажи предприятиями, организациями и гражданами валюты в Республиканский валютный резерв Российской Федерации, валютные фонды республик, краев и областей в составе Российской Федерации, стабилизационный фонд Банка России». 14 июня 1992 г. последовал Указ Президента РФ «О частичном изменении порядка обязательной продажи части валютной выручки и взимания экспортных пошлин». На первых порах специфика валютного рынка России состояла в том, что он был представлен преимущественно биржами, прежде всего ММВБ.

Институциональная структура валютного рынка России включает ряд сегментов. По видам операций различаются: биржевой межбанковский и внебиржевой, рынок срочных валютных операций и рынок наличной валюты[3,с.504].

Характерной особенностью образования валютного рынка России являлось развитие его биржевого сегмента, что во многом было вызвано относительной неразвитостью корреспондентских контактов между банками, в связи с этим отсутствием достаточной степени доверия между ними, регионализацией экономических отношений, подчеркивающей специфику финансово-кредитной ситуации в регионах, а также различной степенью концентрации валютных ресурсов в российских банках.

Органами валютного контроля в РФ являются Центральный банк РФ, федеральный орган исполнительной власти, уполномоченный Правительством РФ. Агентами валютного контроля являются уполномоченные банки, подотчетные Центральному банку РФ, государственная корпорация «Банк развития и внешнеэкономической деятельности» Внешэкономбанк, а также не являющиеся уполномоченными банками профессиональные участники рынка ценных бумаг, подотчетные федеральному органу исполнительной власти по рынку ценных бумаг, таможенные органы и налоговые органы[5,с.161].

Правительство РФ обеспечивает координацию деятельности в области валютного контроля федеральных органов исполнительной власти, являющихся органами валютного контроля, а также их взаимодействие с Центральным банком РФ. Правительство РФ обеспечивает взаимодействие не являющихся уполномоченными банками профессиональных участников рынка ценных бумаг, таможенных и налоговых органов как агентов валютного контроля с Центральным банком РФ.

Официальной валютой единицей Российской Федерации является рубль. Эмиссию наличных денег осуществляет (монопольно) Банк России.

Россия с 1992 г. является членом МВФ и пользуется его кредитами[5,с.178].

В условиях перехода к рынку для развития национальной валютной системы России необходима финансовая поддержка международных организаций. По оценкам экспертов МБРР, Россия занимает шестое место в мире по размерам внешней задолженности после Бразилии, Мексики, Китая, Индии и Индонезии. Международные финансовые организации при предоставлении кредитов требуют проведения стабилизационной программы, прежде всего сокращения бюджетного дефицита и инфляции.

При осуществлении внешнеэкономической деятельности Россия выступает не только как должник, но и как кредитор. Основная часть внешнего долга приходится на Кубу, Монголию, Вьетнам, Индию, Ирак и Ливию.

Весомое значение для России имеет сотрудничество с МБРР, обеспечивающее возможности получения немалых кредитных сумм, которые направляются на финансирование конкретных отраслевых программ развития экономики.

С июля 1992 г. был введен единый официальный курс российского рубля к доллару США, определяемый на торгах на Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ). Этот курс используется по внешнеэкономическим сделкам для определения размеров налогообложения, валютных средств на балансах банков предприятий и организаций [8,с.24-26]. 

Заключение

Валютная система - тот элемент в мировой экономике, малейшие сбои, в работе которого способны сегодня привести к экономическим и политическим потрясениям в развитии всех стран мира. В связи с этим становится понятным выполнение международными валютными организациями функций контроля, а в случае необходимости - помощи, которыми они наделены мировым сообществом.

В заключении следует также отметить, что устойчивость и прогрессивное влияние международной системы на развитие мирового хозяйства обусловлено устойчивостью национальных валютных систем. Валютная система каждой страны есть отражение ее реальных экономических процессов. Темпы и эффективность экономического роста, национальный доход, совокупный спрос, государственный бюджет и другие внутриэкономические агрегатные показатели, несомненно, оказывают прямое влияние на валютную систему страны: платежный баланс, валютный курс, конвертируемость национальной валюты. Вместе с тем, будучи относительно самостоятельной и выполняя свои специфические функции, валютная система обладает мощной как созидательной, так и разрушительной силой.

Переход к рыночной экономике потребовал кардинальных изменений в экономике, в частности: в денежной и валютной системах. Либерализация цен и демонополизация внешней торговли повлекли за собой изменение валютного регулирования, установления курсов валют, отношений между субъектами валютного рынка. Снятие валютных ограничений и жестко фиксированного курса рубля стали причиной резкого его падения.

Валютная система тесно связана с темпами роста производства, развитием торговли и международных связей. Она не только влияет на экономику страны, но и определяет ее “лицо” на мировой арене. Это подтверждает пример августовских потрясений: нестабильность валютной системы отрицательно сказывается на готовности Запада кредитовать российскую экономику, экспортировать капитал в нашу страну и т.д.

Таким образом, валютная система страны неотделима от денежно-кредитной системы, производства и системы внешнеэкономических отношений. Поэтому все противоречия нашей экономики сказываются и на валютных отношениях. Валютное регулирование позволит решить лишь некоторые проблемы (расчетно-кредитные операции на международном рынке, отношения с нерезидентами и зарубежными банками и т.д.), но регулирование основных валютных показателей возможно лишь при комплексном реформировании экономики. Чем более развита экономически страна, тем выше степень ее участия в международном разделении труда, тем больше выгоды, получаемые от международного экономического сотрудничества, тем устойчивее ее валютная система и ее позитивное обратное влияние на национальное хозяйство.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ:

1.   Банковское дело/О.И.Лаврушина . М., - 2009. -368 с.

2.   Валютный рынок и валютные операции/ И.Т.Балабанов. – М., 2009. - 240 с.

3.   Валютно-кредитные и финансовые отношения: Учебник. /Под ред. Л.Н Красавиной. -М., 2008. -530 с.

4.   Банковские операции. Часть четвертая/ Т.Н. Нестерова - М, 2008.-276 с.

5.   Международные валютно-кредитные отношения: Учеб. пособие./ И.Я Носкова - М.: ЮНИТИ, 2010.-346 с.

6.   Современные валютно-кредитные рынки/Федоров Б.Г. - М., 2008. - 345 с.

7.   Международные валютно-кредитные и финансовые отношения /Л.Н. Красавиной.М.,2001-283с.

8.   Лозовик В.Д. Операции на открытом рынке как инструмент регулирования валютного рынка //Банковское дело, №2, 2011.

9.                  http://www.be5.biz/ekonomika/fmel/88.htm

10. http://www.bibliotekar.ru/biznes

1