Предположим, что у Вас есть в свободном распоряжении 1 000 000 рублей, которые Вы решили использовать с целью получения дохода. Предложите состав и структуру портфеля вложений, обоснуйте свой выбор (в т.ч. расчетами). (Решение → 38732)
Заказ №38698
Предположим, что у Вас есть в свободном распоряжении 1 000 000 рублей, которые Вы решили использовать с целью получения дохода. Предложите состав и структуру портфеля вложений, обоснуйте свой выбор (в т.ч. расчетами). ОБЯЗАТЕЛЬНО НЕОБХОДИМО УКАЗАТЬ ОЖИДАЕМЫЕ 43 ДОХОДНОСТИ И ДОХОД ПО КАЖДОМУ ЭЛЕМЕНТУ ПОРТФЕЛЯ (количество которых определяется Вами самостоятельно). При инвестировании я распределю портфель в пропорции 70/30 в облигации и акции российских компаний соответственно. Рассматриваю вложения на три года. Один инструмент в каждом сегменте планирую добавить консервативный, второй более рисованный, чтобы получить повышенную доходность. В акциях российских компаний были выбраны Сбербанк (250 000 рублей) и АЛРОСА (250 000) Сбербанк. Текущая цена на 13 февраля 2019 253,32 рубля. Акции Сбербанка с 2015 года по 2019 год выросли в 4 раза, однако существуют дальнейшие резервы роста. Дивиденды Сбербанка по итогам 2019 года ожидаются в размере 20 рублей, что дает доходность 7,9% годовых. Этот показатель значительно превышает ставку по банковским вкладам и доходность по облигациям федерального займа в размере 5,5% (второй показатель отражает безрисковую доходность в экономике). Соответственно, являясь рисковым инструментом, акции Сбербанка могут вырасти в цене изза чрезмерно высокой дивидендной доходности на фоне рыночных ставок в экономике. Дивидендная доходность в размере 6% дают нам целевую цену в размере 333 рублей (20/0,06). Данная цифра близка к прогнозам ведущих инвестиционных домов: ВТБ Капитал (330 рублей к февралю 2021, Уралсиб (370 рублей к ноябрю 2021 года). Данный прогноз даёт возможность за три года получить дивидендов в размере 60 рублей, а также резервы роста стоимости акций приблизительно на 70 рублей, что может дать доходность 130 рублей или 51,4% (128500 рублей) доходности (130/253,32) или 17,13% годовых. АЛРОСА. Текущая цена на 13.02.2019 81.3 рубля. Акции компании находятся вблизи минимальных с начала 2019 года уровней. АК "АЛРОСА" - крупнейший в мире производитель алмазов. На долю компании приходится около четверти мировой и 95% российской добычи алмазов. Рентабельность по EBITDA остается одной из самых высоких на рынке. По основным мультипликаторам АК "АЛРОСА" все еще выглядит недооцененной относительно прочих горнодобывающих компаний, однако снижение продаж внушает опасения (связано с кризисом в обрабатывающем сегменте). За последние 4-5 месяцев наметился явный тренд на 44 восстановление алмазного рынка, что делает вложение в акции привлекательным. На горизонте 12 месяцев ожидаются дивиденды в размере 6 рублей, что предполагает дивидендную доходность 7,3%. Даже если предположить, что алмазный рынок все три года будет находиться в состоянии постепенного восстановления, можно рассчитывать на дивиденды в размере 18 рублей на акцию. Прогнозы инвест-домов: ВТБ Капитал – 90 рублей к февралю 2021, UBS – 105 рублей к январю 2021. Для расчетов возьмем средний прогноз 97,5 рублей на акцию и минимально на 18 рублей дивидендов. Получается, что можно заработать 97,5-81,3=16,2 рубля на росте курсовой стоимости и 18 рублей на дивидендах. Потенциальная доходность 42% (105 000 рублей) за три года или 14% годовых. Облигации. Облигация Федерального Займа ОФЗ 29012. Текущая цена 102,6% (250 000 рублей) Вложение в государственные облигации является самым консервативным из всех возможных стратегий. По мнению экспертов, если государство не сможет исполнить свои обязательства, то этого не сможет сделать никто. Данная облигация погашается через 3 года, и её доходность к погашению 19,56% (48900 рублей) или 6,52% годовых. Это значительно привлекательнее банковского вклада в размере 5,5% как по доходности, так и по риску. Облигация Евроторг (Ритейл Бел Финанс 01). Текущая цена 108%. (250 000 рублей) «Евроторг» является крупнейшим игроком на рынке продуктовой розницы в Республике Беларусь, осуществляющим свою деятельность под брендом «Евроопт». Авторитетное рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило рейтинг кредитоспособности нефинансовой компании «Евроторг» на уровне byA+. Прогноз по рейтингу – стабильный. Следовательно, платежеспособность эмитента не вызывает вопросов, но в виду некоторого странового рынка облигации Евроторга торгуются с доходностью 8,61% к погашению (на фоне средней доходности по корпоративным облигациям в размере 7%). Купон по данной облигации равен 11% годовых. Следовательно, за 3 года можно заработать 33%. Даже если котировка облигаций снизится до 100%, получаем итоговую доходность 24% (60 000 рублей) или 8% годовых, что значительно выше текущей средней доходности на рынке. 45 Таким образом, предположительно, портфель за 3 года может принести 342 400 рублей, что эквивалентно 11,41% годовых. Это в два раза выше ставки по депозитам. Вопрос 1. Почему, на Ваш взгляд, в Российской Федерации управление личными финансами практически не развито? Причиной служит низкая финансовая грамотность населения и ментальность. Под вторым подразумевается негативное отношение к возможностям «много заработать» ввиду различных схем мошенничества в современной истории России (финансовые пирамиды), которые никак не связаны с рынком ценных бумаг и современными финансами. Вопрос 2. Что необходимо сделать для изменения ситуации? Центральному банку РФ необходимо работать над улучшением всеобщего уровня финансовой грамотности: проводить треннинги, семинары, большую федеральную рекламу. 6) Доходы индивидуального предпринимателя, использующего упрощенную систему налогообложения, составили в 2019 году 7 млн. руб., расходы – 5 млн. руб. Определите размер налога к уплате за 2019 год при выборе доходов (доходов за вычетом расходов) в качестве объекта налогообложения. Вопрос. В доходы какого бюджета (бюджетов) бюджетной системы Российской Федерации будет зачислен данный платеж?
При применение упрощенной системы налогообложения (УСН) разница между доходами и подтвержденными расходами облагается по ставке 15%
- По длинному вертикальному проводнику сверху вниз идёт ток I = 8 А. На каком расстоянии от него индукция поля, получающаяся от сложения магнитного поля Земли и поля тока, направлена вертикально вверх?
- АО «Тюменьстрой» обратилось в арбитражный суд с иском о взыскании с ПМК-8 треста «Сибстрой» 90 тыс. руб., составляющих стоимость строительной техники, переданной ответчику в аренду. Решением от 11 июня 2014 г. в удовлетворении исковых требований отказано.
- ЭДС батареи = 24 В. Наибольшая сила тока, которую может дать батарея, Imах = 10 А. Найти, при каком сопротивлении внешней цепи мощность, выделяющаяся во внешней цепи, окажется максимальной.
- При рассмотрении апелляционной жалобы индивидуального предпринимателя Ларькова П.А. на решение Арбитражного суда Вологодской области, связанной с отказом в удовлетворении требований о возвращении ООО «Ремстрой» неправомерно сбереженного имущества на сумму 350 тыс. руб., Ларьков П.А. заявил ходатайство о вызове в суд свидетеля Жумагулова, который в составе ремонтной бригады занимался выполнением ремонтных работ по договору, заключенному между Ларьковым и ООО «Ремстрой».
- Фермер Б.Е. Рогожин обратился в арбитражный суд с заявлением о признании факта владения и пользования земельным участком общей площадью 10 га как своим собственным.
- Плоскому конденсатору с диэлектриком ( = 2), имеющему ёмкость С0, сообщен заряд Q0. При этом энергия электрического поля внутри конденсатора равна W0.
- На примере выбранного субъекта Российской Федерации проанализируйте структуры: 1) денежных доходов населения, ее изменение в 2013-2018 гг.;
- На сайте производственного объединения «Салют» появилось сообщение о том, что начиная с 1 июля 2016 года, устанавливается новая (со значительным повышением) цена на пользующийся популярностью у населения кухонный комбайн «Сапфир». При этом в обоснование принятого решения администрация указанного производственного объединения привела в качестве аргументов значительно увеличившееся число покупателей, а соответственно – необходимость расширения производственных площадей и увеличения закупаемых материалов и расходования энергоресурсов. Определите, могут ли действия администрации производственного объединения «Салют» быть признаны как установление монопольно высокой цены товара.
- АО «Слава» обратилось в Арбитражный Суд Московского округа с кассационной жалобой на постановление апелляционного суда, которым признан недействительным договор куплипродажи имущества, одновременно заявив ходатайство о приостановлении исполнения постановления суда апелляционной инстанции, ссылаясь на то, что признание этого договора недействительным приводит по существу к остановке работы предприятия, его ликвидации и нанесению значительного материального ущерба не только акционерному обществу, но и третьим лицам, с которыми имеются договорные отношения.
- По проводу, согнутому в виде квадрата со стороной а = 10 см, течёт ток силой I = 20 А. Плоскость квадрата составляет угол = 20o с линиями магнитной индукции однородного поля, индукция которого В = 0,1 Тл.
- Решением Арбитражного суда Забайкальского края от 15 августа 2017 г. было отказано в удовлетворении требований АО «Зарентуйский рудник» о взыскании с Забайкальской железной дороги убытков в размере 1,2 млн. руб. в связи с несвоевременным вывозом добытой руды.
- Доход индивидуального предпринимателя за 2017 год составляет 2 000 000 руб. У индивидуального предпринимателя работает 1 наемный работник с ежемесячной заработной платой в 12 тыс. рублей.
- Унитарное предприятие «Горкоммунхоз» предъявило в арбитражный суд иск к индивидуальному предпринимателю Гаврилову о расторжении договора аренды нежилого помещения и взыскании с ответчика задолженности по арендной плате. В судебном заседании ответчик иск признал.
- При подаче апелляционной жалобы на решение арбитражного суда первой инстанции заявитель обратился с ходатайством о восстановлении срока на подачу жалобы, полагая, что пропустил его на пять дней.