Финансовая деятельность страховых компнаий

Оглавление

Введение 

Раздел I. Финансирование основной деятельности страховых компаний

1. Доходы страховой компании………………………………………..…3
2. Расходы страховой компании………………………………………....16
3. Формирование прибыли страховой компании…………………….....21
4. Налогообложение страховой компании…………………………..…..27

Раздел II. Анализ деятельности страховых  компаний в Украине.

1. Организационно-правовая структура страхового 

рынка …………………………………………………………………..……....38

2.2 Динамика объёма поступлений и роста валовых и чистых страхових премий…………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………..46

2.3  Анализ и оценка перестрахования…………………………….………....51

Раздел III. Направления развития и  совершенствования страхования  в Украине.

1. Международный опыт деятельности страховых компаний……………………………………………………………….55
2. Проблемы и перспективы страхового

рынка Украины……………………………………………………………..…61

Заключение…………………………………………………………………....73

Список используемых источников…………………………………………..75

Приложения

Введение

Целью работы является изучение теоретических и практических основ функционирования страховых компаний, а также определение роли страховых компаний с системе международных отношений.

В связи с поставленной целью определены следующие задачи:

1. выделить теоретические аспекты  функционирования страховых компаний.

2.  комплексно оценить финансовую  деятельность страховых компаний.

3. выявить перспективы и направления  развития страховых компаний.

Структурно работа состоит  из введения, трех разделов и списка использованных источников. Предметом исследования является особенности функционирования и организация финансовой деятельности страховых компаний

Объект исследования – финансовая деятельность страховых компаний в  системе  современных международных  отношений.

В целом, объем курсовой работы составляет 77 страниц, что обеспечивает конкретный и цельный анализ поставленных в работе задач

РАЗДЕЛ I  ФИНАНСИРОВАНИЕ ОСНОВНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СТРАХОВЫХ КОМПАНИЙ

1.1. Доходы страховой компании

Страховая деятельность принадлежит  к сфере финансовых услуг.

Главной особенностью деятельности страховой  компании есть то, что в отличие  от сферы производства, где товаропроизводитель  сначала осуществляет расходы на выпуск продукции, а потом уже  компенсирует их за счет выручки от реализации, страховщик сначала аккумулирует средства, которые поступают от страхователя, создавая необходимый страховой фонд, а лишь после этого несет расходы, связанные с компенсацией ущерба с заключенными страховыми соглашениями.

Такая своеобразная «плата вперед»  разрешает страховщику накапливать значительные финансовые ресурсы и выполнять активную роль на рынке капитала, поскольку аккумулированные средства нуждаются в эффективном управлении.

Двойственный характер деятельности страховщика (одновременное осуществление  страховой и инвестиционной деятельности) предопределяет специфику его доходов.

Доходы страховщика можно поделить на три больших группы:

•  доходы от основной, т.е. страховой деятельности (все  поступления в пользу страховщика, связанные с проведением страхования  и перестрахование);

•  доходы от инвестиционной и финансовой деятельности, т.е. связанные  с инвестированием и размещением  временно свободных средств (как  собственных, так и средств страховых  резервов);

•  другие доходы, т.е. те, которые не принадлежат ни к  страховым, ни к инвестиционным доходам, но временами появляются у страховщика в процессе его обычной хозяйственной деятельности и чрезвычайных событий.

Доходы от страховой деятельности есть, так сказать, первичными доходами страховой компании. Именно на привлечение этих доходов рассчитывает страховщик, появляясь на страховом рынке и предлагая страховые услуги за определенную плату.

Платой за страхование  является страховая премия, которую страхователь обязан внести страховщику согласно договору страхования. Только после уплаты страхователем страховой премии (или первого платежа страховой премии, когда она платится в несколько сроков) договор страхования вступает в силу, если другое не предусмотрено соглашением сторон. Своевременное внесение страховых премий - один из важнейших обязанностей страхователя относительно страховщика. Своевременный взнос страховой премии - приводит в действие механизм страховой защиты.

Страхователи имеют  право платить страховые премии как денежной наличностью, так и  безналичным путем. Страховые премии на территории нашей страны платятся лишь валютой Украины за исключением тех случаев, когда страхователем является нерезидент. Он может платить премию как валютой Украины, так и иностранной свободно конвертированной валютой.

Термин «страховая премия»  — общепринятый в мировой практике. В практике украинских страховщиков и в украинском законодательстве чаще используется термин «страховой платеж» или «страховой взнос». Все это — синонимы. Но в советских времена в практике Госстраха  СССР термин «страховая премия» не использовался. Плата за страховку по договорам страхования жизни имела название «страховой взнос», что подчеркивало обратный характер выплачиваемых средств. Плата за страховку в общих видах страхования имела название «страховой платеж». Использование перечисленных сроков сохраняется и до сих пор, хотя следует отметить, что интеграция в мировой страховой рынок нуждается в соблюдении определенных стандартов, в частности и в определении понятий. Учитывая это считается за целесообразнее употреблять термин«страховая премия».

Страховая премия определяется в зависимости от суммы, на которую  заключается договор страхования (страховой суммы), и страхового тарифа (страховой тариф еще называют ставкой страховой премии"). Размер и порядок определения страховой суммы, а также уровень страховых тарифов - это важнейшие элементы договора страхования, ведь они являются финансовой основой взаимоотношений между страховщиком и страхователем, поскольку оказывают непосредственное влияние на цену страховой услуги. Цена страховой услуги (страховая премия) в большинстве случаев исчисляется по формуле:

Страховая премия = Страховая  сумма х Страховой тариф.

Страховая сумма, согласно Закону Украины «О страховании», — это денежная сумма, в пределах которой страховщик согласно условиям страхования обязан провести выплату при наступлении страхового случая. Это и сумма, на которую заключается договор страхования. Она отбивает максимальный объем ответственности страховщика перед страхователем в денежном выражении по конкретному страховому договору. Выплата возмещения в максимальном размере, т.е. в размере страховой суммы, осуществляется, например, в том случае, когда застрахованное имущество полностью уничтожено. Когда же оно не уничтожено, а поврежденное или когда уничтоженной есть лишь часть имущества, размер возмещения также будет представлять лишь часть его стоимости, т.е. будет меньше размера согласованной страховой суммы по этому договору.

Итак, адекватное определение страховой  суммы является подпочвой финансовых взаимоотношений между сторонами страхового соглашения и имеет сильное важное значение как для страховщика, так и для страхователя. Для страховщика - поскольку, во-первых, от размера страховой суммы при неизменном страховом тарифе зависит сумма его доходов в виде страховых премий; во-вторых, страховая сумма дает представление о максимальном размере обязательств страховщика по конкретным договорам страхования. Для страхователя - поскольку, во-первых, в зависимости от размера страховой суммы он платит страховые премии; во-вторых, он может претендовать на того или другой размер страхового возмещения в пределах страховой суммы.

В обязательных видах страхования страховая сумма (или минимальное ее значение) устанавливается, как правило, соответствующими законодательными актами. Например, минимальная страховая сумма из обязательного страхования гражданской ответственности владельцев транспортных средств представляет в Украине 500 необлагаемых минимумов доходов граждан за вред, причиненный жизни и здоровью третьих лиц, и 1500 необлагаемых минимумов доходов граждан за вред, причиненный имуществу третьих лиц. Это означает, что при проводке этого вида страхования страховщик несет ответственность по каждому конкретному договору по меньшей мере в таких объемах.

В добровольных видах страхования страховую сумму устанавливают страховщик и страхователь самостоятельно, по взаимному согласию. При этом в договоре страхования обязательно должен быть указан ее размер, а в правилах страхования - порядок определения.

В зависимости от области страхования (имущественное, личное, страхование ответственности) избирается тот или другой подход к определению страховой суммы.

Так, в имущественном страховании страховая сумма устанавливается в пределах стоимости имущества по ценам и тарифами, которые действуют на момент заключения договора, если другое не предусмотренное договором страхование или условиями обязательного страхования. На практике действительная стоимость имущества обычно исчисляется как стоимость приобретения имущества за вычитанием износа. Износ высчитывается из-за того, что страхование за своей сущностью предназначенное лишь для компенсирования реального ущерба и не может быть для страхователя источником получения дополнительных доходов.

Из этой самой причины в случае, когда одно и то самое имущество есть застрахованным в нескольких страховщиков (т.е. общая страховая сумма превышает действительную стоимость имущества), то страховое возмещение, которое выплачивается всеми страховщиками, все равно не может превышать действительной стоимости имущества. С наступлением страхового случая каждый страховщик будет осуществлять выплату пропорционально к размеру страховой суммы за заключенным им договором страхования, даже если страховая премия была вычислена и уплаченная страхователем каждому страховщику учитывая действительную стоимость имущества (т.е. исходя из полной страховой суммы, а не конкретной ее доли).

В личном страховании размер страховой суммы не лимитируется. Объектом страхования здесь есть жизни, здоровье и трудоспособность человека, которые не имеют стоимостной оценки. Поэтому страховая сумма, на которую заключаются договора личного страхования, теоретически может быть как угодно большой. Но на практике ее размер ограничивается способностью страхователя платить соответствующие премии, ведь размер страховой премии исчисляется умножением страховой суммы на страховой тариф.

Иногда страховщик предлагает страховые  полисы личного страхования со стандартной, заранее определенной страховой  суммой и заранее определенной соответствующей  страховой премией. Это создает определенные удобства в отношениях между сторонами, но не означает, что страхователь должен при любых условиях согласиться с предложенной страховой суммой. Он всегда имеет право на выбор, за исключением обязательных видов личного страхования, в которых страховая сумма определяется законодательно и не может быть изменена ни страхователем, ни страховщиком.

Страховые выплаты в пользу страхователя по договорам личного страхования  осуществляются независимо от суммы, которую  должен получить получатель за государственным социальным страхованием, социальным обеспечением, и суммы, что должно быть ему уплаченная как возмещение убытков из имущественного страхования. Даже если страхователь имеет несколько договоров личного страхования, все они считаются действительными в полном объеме, поскольку страхователь платил страховые премии по каждому договору. Так вот и страховые выплаты он получит согласно условиям каждого из них. Стоимостные ограничения, о которых шло относительно имущественного страхования, здесь отсутствуют. В личном страховании понятия «двойного» страхования не используется за невозможностью определения стоимости жизни и здоровье человека - они бесценные.

При заключении договоров страхования ответственности определить страховую сумму и, соответственно, размер страховой премии особенно сложно. Ведь настоящие договора связаны с компенсацией ущерба, причиненный страхователем жизни, здоровью и имуществу третьего лица. Кто именно будет этим третьим лицом, которого размера ущерба она испытает - никому неизвестно. Поэтому в договорах страхования ответственности по обыкновению устанавливается лишь лимит страховой суммы, который может и не отвечать размеру причиненного ущерба, но который ограничивает размер страховых выплат со стороны страховщика по каждому конкретному договору. Поскольку договора страхования ответственности чаще всего заключаются под влиянием требований международных соглашений или требований внутреннего законодательства страны, то согласно указанным требованиям, как правило, устанавливается и лимит страховой суммы.

Страховая сумма является базой  для исчисления страховой премии. Она, так сказать, - «количественный» фактор, от которого зависит ответственность  страховщика, т.е. объем его риска  и, соответственно, размер страховой  премии. Роль «качественного» фактора сыграет страховой тариф: его размер зависит от перечня событий, на случай которых происходит страхование; степени риска согласно физическим свойствам объекта страхования; срока действия договора и т.п.. Т.е. страховой тариф отбивает индивидуальные характеристики каждого конкретного договора страхования.

Если речь идет о ставке премии из единицы страховой суммы, то она  устанавливается в стоимостном  выражении (в гривнах или копейках из каждой тысячи или сотни страховой  суммы). В практике украинских страховщиков наиболее распространенным есть установления ставки премии в процентах. Для западных компаний более обычным есть установления ставки премии в денежном выражении.

Страховые тарифы (или максимальный их размер) из обязательных видов страхования устанавливаются соответствующими законодательными актами. Страховые тарифы из добровольных видов разрабатываются страховщиками самостоятельно и потом утверждаются государственным надзорным органом в сфере страхования при рассмотрении вопроса о выдаче лицензии на проводку соответствующего вида страхования.

Учитывая то, что стандартным  сроком действия большинства договоров  страхования есть год, страховые  тарифы также разрабатываются учитывая этот период. Когда договор заключается  на срок меньше чем год, определенным чином уменьшается и страховой тариф. Как правило, это уменьшение бывает не пропорциональным, а регрессивным. Так страховщик старается стимулировать страхователя заключать договоры на длиннее срок.

Страховщик рассчитывает страховые  тарифы, исходя из того, что страховых премий, вычисленных на основе этих тарифов, должны быть достаточно, лишь бы, во-первых, он мог выполнить свои обязательства перед страхователями из конкретных видов страхования (т.е. провести выплаты), а во-вторых - покрыть расхода на содержание страховой компании и получить прибыль.

Если страховая компания будет  иметь целью получить очень большую  прибыль от проводки того или другого  вида страхования, она вынужденная  будет установить тарифы на равные, высшему за средний. В таком случае она, скорее за все, не получит не только прибылей, а и вообще доходов в виде страховых премий, поскольку страхователи не будут платить слишком высокую плату за тот вид страхования, который у других страховщиков стоит дешевле. Больше того, страховая компания потеряет дважды, ведь при отсутствии поступлений страховых премий она лишается возможности использовать соответствующие средства для получения инвестиционного дохода. Итак, страховые тарифы, как и цены на любые другие товары и услуги, регулируются спросом и предложением.

Заметим, что для украинских страховщиков характерным есть влечение к завышению  страховых тарифов. Причем это завышение  формируется под влиянием всех составных  тарифной ставки, а особенно - расходов на ведение дела и прибыли..

Кроме страховых премий (своего важнейшего первичного дохода), страховщик может получать также  другие виды доходов, которые, согласно действующему законодательству, принадлежат  к доходам от страховой деятельности (так называемые другие операционные доходы).

Если страховая компания имеет договоры перестрахования  и выступает как прямой страховщик (цедент), она может получать от перестраховщика  доходы в виде комиссионных вознаграждений за передачу рисков в перестраховании. Экономическая оправданность этих доходов состоит в природе перестрахования. Дела с клиентом ведет прямой страховщик. Он заключает со страхователем страховой договор; в полном объеме, согласно настоящему договору, несет перед ним ответственность относительно компенсации ущерба. Страхователю может быть совсем неизвестная дальнейшая судьба его страхового риска: перестрахованный он или нет, кто именно выполняет функции перестраховщика.

Передавая риски в  перестрахование и отсчитывая за это перестраховщику определенную часть полученной страховой премии, прямой страховщик будто сыграет здесь роль посредника, который несет все расходы, связанные с заключением договора страхования, и предоставляет возможность перестраховщику получить дополнительный доход в виде определенной части страховой премии. Именно за это перестраховщик платит цеденту комиссионное вознаграждение. Размер этой комиссии устанавливается обычно в процентах от сумм страховых премий, которые передаются. Он заранее определяется сторонами в соглашении о перестраховании.

При наступлении страхового события с объектом, который был перестрахован, прямой страховщик в полном объеме платит возмещение, а перестраховщик компенсирует ему свою часть в возмещении убытков в сумме согласно перестраховому соглашению. Это еще один вид доходов от страховой деятельности: доля от страховых сумм и страховых возмещений, уплаченная перестраховщиками.

Иногда система проведения некоторых видов страхования нуждается в создании централизованных страховых резервных фондов. Примером может быть обязательное страхование гражданской ответственности владельцев транспортных средств. Возвращенные суммы из централизованных страховых резервных фондов также считаются доходом от страховой деятельности.

Последний вид доходов  от страховой деятельности, который  отнесен  этой категории доходов действующим законодательством. Эти возвращенные суммы технических резервов, других, чем резерв незаработанных премий.

Кроме этих доходов, страховщик имеет доходы от инвестиционной и финансовой деятельности (доходы от инвестирования и размещение временно свободных собственных средств и временно свободных средств страховых резервов). В странах с развитым страховым рынком страховщики выступают одними из наиболее значительных инвесторов. При этом ряд западных экономистов склонны рассматривать страховые компании как институциональных инвесторов, ведущей функцией которых в экономике рыночного типа является привлечение капитала с помощью страхования, а собственное предоставление страховых услуг считают второстепенной функцией, лишь средством для осуществления цели накопления средств. Нередко бывает так, что по итогам финансового года страховая компания имеет ущерб от своей основной, т.е. страховой, деятельности, и покрывает их за счет прибылей от инвестиционной и финансовой деятельности.

Свобода действия страховщика в сфере инвестиционной и финансовой деятельности непосредственно связана с источником происхождения средств, которые используются для инвестирования. Страховщик имеет в распоряжении две группы средств:

во-первых - собственные средства в  виде уставного фонда (капитала), специальных и резервных (за исключением страховых) фондов, свободных резервов, нераспределенной прибыли;

во-вторых, привлеченные средства в  виде страховых резервов.

Инвестирование средств, которые  принадлежат к первой группе, законодательно не регламентируется и осуществляется страховщиком на собственное усмотрение. Исключение представляет уставный фонд. Так, Закон Украины «О страховании» требует формирования уставного фонда ново-созданного страховщика или увеличение уставного фонда уже действующего страховщика за счет взносов исключительно в денежной форме. Единым исключением из этого правила есть взносы в уставный фонд страховщика в виде ценных бумаг, которые выпускаются государством. Закон допускает такие взносы в пределах 25 % общего размера уставного фонда. Таким образом, речь идет о косвенном побуждении вкладывать до 25 % уставного фонда именно в ценные бумаги, которые выпускаются государством. Ограничение общего размера взносов страховщика к уставным фондам других страховщиков Украины (не более чем 30 % его собственного уставного фонда, в том числе взнос в уставный фонд отдельного страховщика не более чем 10 %) означает регулирование финансовых вложений в корпоративные права. Запрет формировать уставный фонд нематериальными активами исключает возможности вкладывания его средств в эти виды активов.

Инвестирование средств страховых  резервов жестко регламентируется. Тем  самым регламентируются возможности  получения определенных видов доходов. Регламентирование связано с  тем, что эти средства не являются собственностью страховщика, поэтому распоряжаться ими он должен особенно осторожно. Объем этих средств отвечает объему страховых обязательств компании. Чтобы в любой момент иметь возможность выполнить свои обязательства перед страхователями, страховщик должен держать средства страховых резервов в диверсифицированных, прибыльных, надежных активах, которые характеризуются достаточно высоким уровнем ликвидности.

Страховая компания, согласно законодательству, имеет право делать за счет средств страховых резервов как капитальные, так и финансовые инвестиции. Тем не менее возможности капитальных инвестиций ограничиваются правом приобретения недвижимого имущества. Другие виды капитальных инвестиций для размещения средств страховых резервов законодательством Украины не предполагаются. Значительно разнообразными являются возможности страховщика относительно финансовых инвестиций. Тем не менее эти инвестиции, если речь идет о средствах страховых резервов, должны быть не прямыми, а портфельными. Это означает, что страховщик не имеет права вкладывать средства страховых резервов непосредственно в уставные фонды юридических лиц в обмен на корпоративные права, эмитированные такими юридическими лицами. Он имеет право осуществлять лишь портфельные инвестиции, т.е. вкладывать средства в приобретение ценных бумаг.

Учитывая то, что ограничение  в инвестировании и размещении временно свободных средств распространяются, в основном, лишь на средства страховых  резервов, можно выделить такие доходы страховщика от этих операций:

•  проценты, которые их начисляет  банк на суммы остатка средств  на расчетном счете;

•  проценты от размещения средств  на депозитных вкладах в банке;

•  проценты с облигациями;

• дивиденды с акциями;

•  участие в прибыли перестраховщиков (учитывая имеющиеся права требования, связанные с формированием технических резервов);

•  участие в прибыли юридических  лиц, в составе основателей которых  находится страховая компания, т.е. доходы от реализации корпоративных  прав;

•  проценты, уплаченные страховщику за предоставление долгосрочных инвестиционных кредитов, включая долгосрочное кредитование жилищного строительства (законодательство разрешает использовать с указанной целью средства резервов со страхования жизни).[1 c.487-499]

Третья группа доходов страховщика — другие операционные доходы от обычной деятельности и чрезвычайных событий. Такие доходы не имеют каких-то особенностей, связанных со спецификой страхования. Они такие самые, как аналогичные доходы других субъектов предпринимательской деятельности. Другими доходами страховщика есть, например, доходы от сдачи имущества в аренду (оперативный или финансовый лизинг); доходы в виде положительного результата перерасчета иностранной валюты сравнительно с ее балансовой стоимостью на конец отчетного периода; доходы в виде безвозвратной финансовой помощи и безвозмездно предоставленных товаров (услуг); доходы от индексации и передачу (продажи, учета и других видов отчуждения) основных фондов и нематериальных активов; доходы от урегулирования безнадежной задолженности; доходы от реализации прав регрессного требования страховщика к страхователю или другого лица, ответственного за причиненный убыток; доходы от предоставления консультационных услуг; штрафы, пени, другие доходы.

Перечисленные доходы, разумеется, не сыграют такой значительной роли, как доходы от страховой и инвестиционной деятельности. Тем не менее доходы, например, от реализованных прав регрессного требования страховщика к страхователю или другого лица, ответственного за причиненный убыток, временами могут быть довольно весомыми и представлять значительные суммы. Значительными могут также быть доходы от операций лизинга (аренды), если в структуре активов страховой компании значительное место занимают активы, способны приносить такие доходы.

1.2 Расходы страховой компании

Расходы страховой компании, так же, как и доходы, связанные  с двойственным характером ее деятельности. Выделяют расходы на проведение страховых операций (именно они формируют себестоимость страховой услуги) и расходы на проведение других операций (расходы, которые сопровождают получение доходов от инвестиционной и финансовой деятельности, а также других его доходов от обычной деятельности и чрезвычайных операций).

Свыше 90 % общей суммы  расходов страховой компании приходится, бесспорно, на «страховые» расходы. Эти расходы очень неоднородные. Всю их совокупность можно за экономическим содержанием поделить на три больших группы:

1) выплаты страховых  сумм и страховых возмещений  по договорам страхования и  перестрахование;

2)  расходы на обслуживание  процесса страхования и перестрахование;

3)  расходы на содержание  страховой компании.

Две последние группы расходов можно объединить понятием «расходы на ведение дела».

Статья расходов страховщика — выплаты страховых сумм и страховых возмещений.

Согласно Закону Украины «О страховании», страховое возмещение — это денежная сумма, которая выплачивается страховщиком по условиям имущественного страхования и страхования ответственности при наступлении страхового случая. Использование неодинаковых сроков связано с тем, что когда речь идет о возмещении, то обычно под ним понимают компенсацию материального ущерба, который имел денежную оценку. Что же к вреду, причиненному здоровью человека, или потери ею жизнь, то такой ущерб нельзя оценить в денежной форме. Поэтому речь идет здесь не о компенсации страховщиком материального ущерба, а о выплате при наступлении страхового события страховой суммы или ее части согласно условиям договора страхования. Т.е. эта выплата имеет быстрый характер финансовой помощи застрахованному или его семье, чем возмещение убытков, как в имущественном страховании и страховании ответственности. Страховое возмещение, согласно действующему законодательству, не может превышать прямого убытка, которого испытал страхователь. Косвенный ущерб считался застрахованными, если это предусмотрено договором страхования.