Управление денежными потоками коммерческого банка

Департамент образования  и науки Кемеровской области

 

ГОУ СПО  Профессиональный колледж г. Новокузнецка

 

 

Специальность: 0810808

                                           «Банковское дело»

 

 

 

 

 

 

 КУРСОВАЯ  РАБОТА

 

 

   

Дисциплина: Финансово-банковский менеджмент           _________                                                 

Тема  «Управление денежными потоками коммерческого банка» _                                                                                    

                                                                                          (КР. 020602.10.01.ПЗ)

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

Введение 2

І. Теоретическая  часть 4

1. Общие  основы управления денежными  потоками банка 4

1.1. Законодательные основы управления  основными денежными потоками  кредитных организаций 4

1.1.1. Сберегательное дело. Положительные потоки 6

1.1.2. Правила бухгалтерского учета в кредитной организации, учет денежных потоков 6

1.1.3. Деятельность кредитной организации на рынке ценных бумаг 8

1.2. Понятие денежного потока 8

1.3. Классификация денежных потоков 10

1.4. Формирование денежного потока 11

1.5. Отчетность и анализ денежных  потоков 12

2. Принципы  управления денежными потоками 16

3. Основные  факторы влияющие на управление  денежным потоком 18

4. Система  управления денежными потоками 20

4.1.  Элементы системы управления  денежными потоками 20

4.2.  Результаты эффективного управления 21

5.  Организация управления денежными  потоками 23

5.1.  Анализ движения потоков денежных  средств 23

5.2. Методика расчета чистого денежного  потока 26

ІІ. Практическая часть 28

1. Рационализация денежных потоков 28

1.1. Метод  ФИФО 29

1.2. Метод  ЛИФО 30

1.3. Метод  средневзвешенной 31

Заключение 34

Список  использованных источников 36

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Любое предприятие в процессе своей деятельности испытывает потребность  в финансовых ресурсах, необходимых  для осуществления взаимоотношений  с другими юридическими и физическими  лицами. В кредитных организациях, управление денежными потоками имеет  еще большую роль, ведь то, как  менеджер будет использовать входящие и точно распределять исходящие  потоки зависит не только его собственный  доход,  благополучие и престижность банка, но и стабильность экономических  процессов. Отсутствие минимально-необходимого запаса денежных средств может указывать на финансовые затруднения. Избыток денежных средств может быть знаком того, что кредитная организация терпит убытки.

Причем причина этих убытков  может быть связана как с инфляцией  и обесценением денег, так и с  упущенной возможностью их выгодного  размещения и получения дополнительного  дохода. В любом случае именно анализ денежных потоков позволит установить реальное финансовое состояние банка.

Бесперебойный кругооборот  финансовых и денежных потоков выполнение обязательств перед бюджетом, партнерами, клиентами, отсутствие долгов и у  самого банка, нормальную платежеспособность, необходимую финансовую устойчивость, кредитоспособность и рентабельность. Цель управления финансовыми и денежными  потоками – обеспечение кругооборота средств банка, являющегося условием для его нормального функционирования – обуславливает актуальность и значимость темы данной работы для современных кредитных организаций.

Денежный поток характеризует  степень самофинансирования организации, его финансовую силу, финансовый потенциал, доходность.

Анализ денежных потоков  является одним из ключевых моментов в анализе финансового состояния  кредитной организации, поскольку при этом удается выяснить, смог ли банк организовать управление денежными потоками так, чтобы в любой момент в его распоряжении было достаточное количество наличных денежных средств.

Анализ денежных средств  и управление денежными потоками является одним из важнейших направлений  деятельности финансового менеджера. Оно включает в себя расчет времени  обращения денежных средств (финансовый цикл), анализ денежного потока, его  прогнозирование, определение оптимального уровня денежных средств, составление  бюджетов денежных средств и т.п.

Денежные потоки сопровождают банки на всем пути ведения хозяйственной  деятельности, обеспечивая необходимой  денежной массой на протяжении всего  цикла услуг. Только при рациональном и ритмичном движении денежных потоков  достигается равновесие между притоками  и оттоками денежных ресурсов и соответственно процесса формировании прибыли. Целью данной работы является анализ управления денежным оборотом банка.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

• рассмотреть теоретические подходы к понятию и сущности денежных потоков;
• проанализировать основные методы управления денежными потоками;
• выполнить анализ движения денежных средств банка.

 

І. ТЕОРЕТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ

1. Общие основы управления денежными потоками банка

1.1. Законодательные  основы управления основными  денежными потоками кредитных  организаций

 

Банковская система Российской Федерации включает в себя Банк России, кредитные организации, а также  филиалы и представительства  иностранных банков.

Правовое регулирование  банковской деятельности осуществляется Конституцией Российской Федерации, Федеральным  законом "О Центральном банке  Российской Федерации (Банке России)", Налоговым кодексом, Федеральным законом «О валютном регулировании и валютном контроле», и другими федеральными законами, нормативными актами Банка России.  К основным банковским денежным потокам относятся (ст. 5 Федерального закона «О банках и банковской деятельности»):

1) привлечение денежных  средств физических и юридических  лиц во вклады (положительный денежный поток);

2) размещение привлеченных  средств от своего имени и  за свой счет (отрицательный денежный поток);

3) открытие и ведение  банковских счетов физических  и юридических лиц (может быть как положительным, так и отрицательным);

4) инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц (может быть как положительным, так и отрицательным);

5) купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах (может быть как положительным, так и отрицательным);

6) привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов (может быть как положительным, так и отрицательным);

7) осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (может быть как положительным, так и отрицательным).

Все банковские операции и  другие сделки осуществляются в рублях, а при наличии соответствующей  лицензии Банка России - и в иностранной  валюте. Правила осуществления банковских операций, в том числе правила  их материально-технического обеспечения, устанавливаются Банком России в  соответствии с федеральными законами.

Кредитная организация обязана  осуществлять классификацию активов, выделяя сомнительные и безнадежные  долги, и создавать резервы (фонды) на покрытие возможных убытков. Банк обязан соблюдать обязательные нормативы, устанавливаемые в соответствии с Федеральным законом "О Центральном банке Российской Федерации". Численные значения обязательных нормативов устанавливаются Банком России в соответствии с указанным Федеральным законом.

Данные операции становятся денежными потоками только в случае использования резервов, при условии  пересечения «границы» кредитной  организации. Кредитная организация обязана организовывать внутренний контроль, обеспечивающий надлежащий уровень надежности, соответствующей характеру и масштабам проводимых операций.

В случае нарушения федеральных  законов, нормативных актов и  предписаний Банка России, устанавливаемых  им обязательных нормативов, непредставления  информации, представления неполной или недостоверной информации, непредставления  информации в бюро кредитных историй  в случае получения согласия субъекта кредитной истории, а также совершения действий, создающих реальную угрозу интересам вкладчиков и кредиторов.

 Банк России имеет  право в порядке надзора применять  к кредитной организации меры, установленные Федеральным законом  "О Центральном банке Российской  Федерации (Банке России)".

 

 

1. Сберегательное дело. Положительные потоки

 

Принципы организации  сберегательного дела, как основного  метода увеличения денежных потоков, указаны  в статье 36 Федерального закона «О банках и банковской деятельности». Вклады принимаются только банками, имеющими такое право в соответствии с лицензией, выдаваемой Банком России, участвующими в системе обязательного страхования вкладов физических лиц в банках и состоящими на учете в организации, осуществляющей функции по обязательному страхованию вкладов.

Банки обеспечивают сохранность  вкладов и своевременность исполнения своих обязательств перед вкладчиками. Привлечение средств во вклады оформляется  договором в письменной форме  в двух экземплярах, один из которых  выдается вкладчику.

2. Правила бухгалтерского учета в кредитной организации, учет денежных потоков

 

Бухгалтерский учет в кредитных  организациях и надзор за их деятельностью  прописан в главе VII Федерального закона «О банках и банковской деятельности».

Надзор за деятельностью  кредитной организации осуществляется Банком России в соответствии с федеральными законами.

Отчетность кредитной  организации подлежит ежегодной  проверке аудиторской организацией, имеющей в соответствии с законодательством  Российской Федерации лицензию на осуществление  таких проверок. Отчетность банковских групп и отчетность банковских холдингов  подлежат ежегодной проверке аудиторской  организацией, имеющей в соответствии с законодательством Российской Федерации лицензию на осуществление  проверок кредитных организаций и осуществляющей аудиторскую проверку кредитных организаций не менее двух лет. Лицензии на осуществление аудиторских проверок кредитных организаций выдаются в соответствии с федеральными законами аудиторским организациям, осуществляющим аудиторскую деятельность не менее двух лет.

Аудиторская проверка кредитной  организации, банковских групп и  банковских холдингов осуществляется в соответствии с законодательством  Российской Федерации.

Правила ведения бухгалтерского учета, представления финансовой и статистической отчетности, составления годовых отчетов кредитными организациями устанавливаются Банком России с учетом международной банковской практики.

Банк России устанавливает  особенности ведения бухгалтерского учета государственной корпорацией "Банк развития и внешнеэкономической  деятельности (Внешэкономбанк)".

Отчетность кредитной  организации подлежит ежегодной  проверке аудиторской организацией, имеющей в соответствии с законодательством  Российской Федерации лицензию на осуществление  таких проверок. Отчетность банковских групп и отчетность банковских холдингов  подлежат ежегодной проверке аудиторской  организацией, имеющей в соответствии с законодательством Российской Федерации лицензию на осуществление  проверок кредитных организаций  и осуществляющей аудиторскую проверку кредитных организаций не менее  двух лет. Лицензии на осуществление  аудиторских проверок кредитных  организаций выдаются в соответствии с федеральными законами аудиторским  организациям, осуществляющим аудиторскую  деятельность не менее двух лет.

Кредитная организация представляет в Банк России годовой отчет (включая  бухгалтерский баланс и отчет  о прибылях и убытках) после подтверждения  его достоверности аудиторской  организацией. Кредитная организация  публикует в открытой печати годовой  отчет (включая бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках) в форме и сроки, которые устанавливаются Банком России, после подтверждения его достоверности аудиторской организацией.

Права и обязанности организаций, осуществляющих операции с денежными  средствами или иным имуществом.

3. Деятельность кредитной организации на рынке ценных бумаг

 

В соответствии с лицензией  Банка России на осуществление банковских операций банк, в соответствии со статьей 5 Федерального закона «О банках и банковской деятельности», вправе осуществлять выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа, с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, с иными ценными бумагами, осуществление операций с которыми не требует получения специальной лицензии в соответствии с федеральными законами, а также вправе осуществлять доверительное управление указанными ценными бумагами по договору с физическими и юридическими лицами.

Кредитная организация имеет  право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг  в соответствии с федеральными законами.

1.2. Понятие денежного потока

 

Осуществление практически  всех видов финансовых операций генерирует определенное движение денежных средств в форме их поступления или расходования. Это движение денежных средств в функционирующем банке, как и в любой организации, представляет собой непрерывный процесс и определяется понятием «денежный поток».

Денежный поток банка  представляет собой совокупность распределенных поступлений и выплат денежных средств, генерируемых его деятельностью. Концепция  денежного потока банка, как самостоятельного объекта финансового управления еще не получила достаточного отражения  не только в отечественной, но и в  зарубежной литературе по вопросам финансового  менеджмента. Прикладные аспекты этой концепции рассматриваются обычно лишь в составе вопросов управления денежных активов и антикризисного управления.

Денежный поток – это  денежные средства, под которыми понимаются депозитные (или текущие) счета и  наличные деньги, получаемые банком от всех видов операций и расходуемые на обеспечение дальнейшей деятельности. Кроме того, в расчет денежных средств могут приниматься краткосрочные высоколиквидные ценные бумаги, такие как государственные казначейские векселя, банковские депозитные сертификаты, вклады в инвестиционные фонды открытого типа и привилегированные акции с плавающей процентной ставкой. При этом запасы финансовых средств и ликвидных ценных бумаг могут значительно варьировать как по отраслям, так и по компании одной отрасли.

  Главным фактором формирования  денежного потока является оплата  потребителями стоимости оказанных  банком услуг. Исходные показатели для расчета денежных поступлений – это привлеченные денежные средства и прибыль.

В конечном счете, именно наличие или отсутствие денег определяет возможности и  направления развития банка; превышение денежных поступлений над платежами  обеспечивает возможность вложения денег в целях получения дополнительной прибыли. Однако при этом надо иметь  в виду, что кредитной организации необходимо постоянное наличие определенной суммы денежных средств как наиболее ликвидных активов, поддерживающих ее платежеспособность. Поток денежных средств зависит от прибыли, но не равнозначен ей. Он представляет собой разность между полученными и выплаченными денежными средствами за определенный период времени.

1.3. Классификация денежных потоков

 

Понятие «денежный поток» является агрегированным, включающим в свой состав многочисленные виды этих потоков, обслуживающих хозяйственную деятельность. В целях обеспечения эффективного целенаправленного управления денежными  потоками они требуют определенной классификации. Такую классификацию  денежных потоков предлагается осуществлять по следующим основным      признакам :

1. По масштабам обслуживания.

2. По направленности движения денежных средств.

3. По методу исчисления объема.

4. По уровню достаточности.

5. По методу оценки во времени.

6. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде.

7. По стабильности временных интервалов формирования регулярные денежные потоки характеризуются следующими видами.

Рассмотренная классификация позволяет  более целенаправленно осуществлять учет, анализ и планирование денежных потоков различных видов. Движение денежных средств, получаемых и расходуемых  предприятием в наличной и безналичной  форме, называют в финансовом менеджменте  денежными потоками. Эти потоки бывают двух видов: положительные и отрицательные.

Положительные потоки (притоки) отражают поступление денег, отрицательные (оттоки) – выбытие или расходование денег. Перевод денег из кассы на расчетный счет и подобные ему внутренние перемещения денег не рассматриваются в качестве денежных потоков. Важнейшим условием возникновения денежного потока является пересечение им условной “границы” банка. Разница между валовыми притоками и оттоками денежных средств за определенный период времени называется чистым денежным потоком. Он также может быть положительным или отрицательным (притоком или оттоком).

Группировка денежных потоков  предприятия по видам деятельности имеет следующий вид:

• По кредитным операциям;
• По счетам клиентов;
• По бюджетным и налоговым ресурсам;
• По финансовой деятельности и уставному капиталу.

По методу оценки во времени  выделяют настоящий денежный поток, будущий, то есть характеризующий будущую  стоимость оплаченных услуг, и уходящие потоки. Помимо этого, потоки могут  быть как регулярными, то есть, стабильно  входящие или стабильно исходящие  и дискретные (единичные).

Любой денежный поток имеет  свой жизненный цикл:

• Источник возникновения;
• Формирование денежного потока;
• Движение;
• Остаток, переходящий в иной денежный поток или уходящий безвозмездно.

1.4. Формирование денежного потока

 

Можно оценить формирование денежного потока на основе другой группы факторов – каналы поступления  денежных средств и направления  их использования (таблица 1.1).

 

Таблица 1.1. «Формирование денежного потока»

Поступление денежных средств	Расходование денежных средств
1. Прибыль от комиссии за проведение операций.	1. Перечисление процентов по вкладам физических и юридических лиц.
2. Прибыль по операциям и ценными бумагами.	2. Оплата труда.
3. Полученные авансы.	3. Отчисления в единый  социальный фонд.
4. Бюджетное и другое  целевое финансирование.	4. Выдача подотчетных  сумм и авансов.
5. Безвозмездное получение.	5. Оплата долевого участия  в строительстве.
6. Проценты по кредитам и займам.	6. Финансовые вложения.
7. Дивиденды и проценты  по финансовым вложениям.	7. Выплата дивидендов и процентов по ценным бумагам.
8. Другие поступления.	8. Расчеты с бюджетом.
	9. Оплата процентов и основной суммы долга по полученным кредитам и займам.
	10 Прочие необходимые выплаты и перечисления.

 

Разность между поступившими и уплаченными суммами денежных средств составляет балансовый остаток  денежных средств на конец периода.

1.5. Отчетность и анализ денежных потоков

 

Анализ движения денежных потоков – это, по сути, определение  моментов и величин притоков и  оттоков денег. Основной целью анализа  денежных потоков является, прежде всего, анализ финансовой устойчивости и доходности кредитной организации. Во многом темпы развития, ликвидность и финансовая устойчивость банка определяются тем, насколько притоки и оттоки денежных средств синхронизированы между собой во времени и по объемам, поскольку высокий уровень такой синхронизации позволяет пользоваться меньшими кредитами и эффективно использовать имеющиеся денежные средства, уменьшает объемы «упущенной выгоды» и т.п. Действительно, рациональное формирование денежных потоков способствует ритмичности операционного цикла банка и обеспечивает рост финансовых поступлений. При этом любое нарушение платежной дисциплины отрицательно сказывается на, качестве труда, ликвидности, положении предприятия на рынке и т.п.

Результаты анализа финансовых результатов банка должны быть согласованы с общей оценкой финансового состояния, которое в большей мере зависит не от размеров прибыли, а от ликвидности активов.

Исходя из данных бухгалтерского баланса и отчета о движении денежных средств, можно определить конкретные причины изменения остатка денежных средств и выделить из них количественно  главные. Дополнительную информацию по этому вопросу дает отчет о  прибылях и убытках.

Отчет о прибылях и убытках - отчет, содержащий структурированную  информацию о признаваемых дохода и  затратах, связанных с их получением. Структуризация затрат возможна либо по функциональному, либо по ресурсному признаку.

Балансовый отчет - отчет, содержащий структурированную информацию о состоянии активов и пассивов на конец отчетного периода. Предполагает размещение активов в порядке  убывания степени ликвидности, а  также разделение пассивов на обязательства (размещаемые в порядке срочности  погашения) и собственный капитал.

Отчет о движении денежных средств - отчет, содержащий структурированную  информацию о денежных потоках, связанных  с деятельностью банка. Предполагает их разделение на потоки от инвестиционной и финансовой деятельности.

Основной целью отчета о движении денежных средств является обеспечение информацией о поступлении  и выплате денежных средств банка  за отчетный период.

Главная цель отчета о движении денег состоит не в том, чтобы  оценить величину денежного потока, как разницу между суммой денежного  счета и статьи “легко реализуемые  ценные бумаги” на конец и начало года. Это можно сделать и с помощью баланса. Цель составления отчета о движении денег состоит в анализе основных направлений притока денег и путей их оттока из банка.

Внутренние задачи финансового  управления состоят в обеспечении  деятельности кредитной организации финансовыми ресурсами, а также в прогнозировании ее будущих потребностей и будущего финансового состояния.

Для составления отчета о  движении денежных средств за период необходима следующая информация:

• баланс на начало и конец периода;
• отчет о прибыли за период;
• некоторая дополнительная информация, относящаяся к продаже активов (соотношение цены продажи и балансовой стоимости и т.д.)

Отчет о движении денежных средств - это отчет об изменениях финансового состояния, составленный на основе метода потока денежных средств. Он дает возможность оценить будущие  поступления денежных средств, проанализировать способность погасить свою краткосрочную  задолженность и выплатить дивиденды, оценить необходимость привлечения  дополнительных финансовых ресурсов. Данный отчет может быть составлен  либо в форме отчета об изменениях в финансовом положении (с заменой  показателя “чистые оборотные активы”  на показатель “денежные средства”), либо по специальной форме, где направления движения денежных средств сгруппированы.

Наиболее обобщающим показателем  финансовой устойчивости является излишек  или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат. Этот излишек или недостаток образуется в результате разницы величины источников средств и величины запасов и затрат, при этом имеется в виду обеспеченность запасами и затратами определенными видами источников.

Чем больше прибыль, приходящаяся на единицу использованных ресурсов, тем эффективнее работает организация и тем эффективнее инвестирование капитала. В связи с этим наиболее важным показателем, отражающим результативность деятельности, выступает рентабельность, характеризующая доходность деятельности относительно авансированных средств, либо объема оборота по предоставленным услугам. Рентабельность использования ресурсов имеет особое значение для обеспечения конкурентоспособности банка, поскольку отражает получение прибыли с каждого рубля функционирующего капитала.  

2. Принципы управления  денежными потоками

 

Управление денежными  потоками  банка является важной составляющей частью общей системы  управления его финансовой деятельностью. Оно позволяет решать разнообразные  задачи финансового менеджмента, и  подчинено главной цели. Процесс управления денежными потоками базируется на определенных принципах, основными из которых являются (рис.2.1)

Рисунок 2.1. Основные принципы управления денежными потоками кредитной организацией

 

1. Принцип информативной достоверности.

Как и каждая управляющая  система, управление денежными потоками кредитной организации должно быть обеспечено необходимой информационной базой. Создание такой информационной базы представляет определенные трудности, так как прямая финансовая отчетность, базирующаяся на единых методических принципах бухгалтерского учета, отсутствует. В этих условиях обеспечение принципа информативной достоверности связано с осуществлением сложных вычислений, которые требуют унификации методических подходов.

2. Принцип обеспечения сбалансированности.

Управление денежными  потоками кредитной организации имеет дело со многими видами и разновидностями, рассмотренными в процессе их классификации. Их подчиненность единым целям и задачам управления требует обеспечения сбалансированности денежных потоков банка по видам, объемам, временным интервалам и другим характеристикам. Реализация этого принципа связана с оптимизацией денежных потоков банка в процессе управления ими.

3. Принцип обеспечения эффективности.