Контрольная работа по "Экономический анализ". 6

0000000000ОГЛАВЛЕНИЕ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 1

 

По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) проанализируйте и оцените динамику состава и структуры активов и пассивов организации. Данные об имущественном положении и источниках финансирования активов организации отразите в табл. 1.

Решение:

Как можно видеть из таблицы 1, общая стоимость имущества предприятия, включая деньги и средства в расчетах, увеличилась в 2011 году к 2009 году на 537936 тыс.руб., или на 26,98%. В составе имущества в 2008 году оборотные (мобильные) средства составляли 1222363 тыс.руб. За 3 года они увеличились на 137379 тыс.руб., или на 10,95%, а их удельный вес в стоимости активов тем не менее сократился на 8,86 пунктов и составил в 2011 году 56,40%. Это обусловлено опережением темпов прироста внеоборотных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов. Также наибольший рост имела наименее мобильная часть активов – запасы (на 163506 тыс.руб., или на 28,81%). В 2011 году их удельный вес составляет 28,91% всего имущества. Такое количество запасов может быть результатом неправильного использования оборотного капитала. С одной стороны это положительно сказывается на "бесперебойной"  деятельности предприятия и независимости некоторое время от поставщиков, с другой стороны, существует острая потребность в прочих оборотных средствах.

Иммобилизованные средства увеличились за 3 года на 400567 тыс.руб., или на 54,82%, а их удельный вес, тем не менее, увеличился на 8,86 пунктов, главным образом за счет увеличения стоимости основных средств.

 Учитывая тот факт, что иммобилизованные средства имели тенденцию к большему росту, а мобильные средства в итоге проявили тенденцию к меньшему увеличению, можно сделать вывод, что определяется тенденция к сокращению оборачиваемости всей совокупности активов предприятия и создает неблагоприятные условия для его финансовой деятельности.

 

Таблица 1 - Структурно динамический анализ активов и пассивов организации (по данным формы № 1)

Показатель	Остатки по балансу, тыс. руб.			Изменение (+,-), тыс.руб.		Темп роста (снижения),%		Структура активов и пассивов,%			Изменение (+,-), %
	2011	2010	2009	2011-2010	2010-2009	2011-2010	2010-2009	2011	2010	2009	2011-2010	2010-2009
А	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12
АКТИВЫ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	315	245	196	70	49	128,57	125,00	0,01	0,01	0,01	0,00	0,00
Результаты исследований и разработок	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Основные средства	897 650	693 798	576 476	203 852	117 322	129,38	120,35	37,23	33,46	30,78	3,78	2,68
Доходные вложения в материальные ценности	86 750	22 204	22 853	64 546	-649	390,70	97,16	3,60	1,07	1,22	2,53	-0,15
Долгосрочные финансовые вложения	14 741	8 982	8 440	5 759	542	164,12	106,42	0,61	0,43	0,45	0,18	-0,02
Отложенные налоговые активы	51 741	46 759	42 665	4 982	4 094	110,65	109,60	2,15	2,25	2,28	-0,11	-0,02
Прочие внеоборотные активы	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Итого по разделу I	1 051 197	771 988	650 630	279 209	121 358	136,17	118,65	43,60	37,23	34,74	6,38	2,49
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	697 100	584 457	533 594	112 643	50 863	119,27	109,53	28,91	28,18	28,49	0,73	-0,31
в том числе готовая продукция	22 584	28 314	31 982	-5 730	-3 668	79,76	88,53	0,94	1,37	1,71	-0,43	-0,34
Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	9 420	9 133	11 065	287	-1 932	103,14	82,54	0,39	0,44	0,59	-0,05	-0,15
Дебиторская задолженность	485 300	549 200	518 100	-63 900	31 100	88,36	106,00	20,13	26,48	27,66	-6,35	-1,18
Финансовые вложения	158 380	152 150	147 044	6 230	5 106	104,09	103,47	6,57	7,34	7,85	-0,77	-0,51
Денежные средства	9 542	6 873	12 560	2 669	-5 687	138,83	54,72	0,40	0,33	0,67	0,06	-0,34
Прочие оборотные активы	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Итого по разделу II	1 359 742	1 301 813	1 222 363	57 929	79 450	104,45	106,50	56,40	62,77	65,26	-6,38	-2,49
БАЛАНС	2 410 939	2 073 801	1 872 993	337 138	200 808	116,26	110,72	100,00	100,00	100,00	-	-

 

 

Продолжение таблицы 1

А	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12
ПАССИВЫ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	500 000	500 000	500 000	0	0	100,00	100,00	20,74	24,11	26,70	-3,37	-2,58
Собственные акции, выкупленные у  акционеров	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Переоценка внеоборотных активов	98 365	52 873	42 851	45 492	10 022	186,04	123,39	4,08	2,55	2,29	1,53	0,26
Добавочный капитал(без переоценки)	75 815	75 815	75 815	0	0	100,00	100,00	3,14	3,66	4,05	-0,51	-0,39
Резервный капитал	2 860	2 738	1 711	122	1 027	104,46	160,02	0,12	0,13	0,09	-0,01	0,04
Нераспределенная прибыль (непокры  тый убыток)	81 404	79 917	61 854	1 487	18 063	101,86	129,20	3,38	3,85	3,30	-0,48	0,55
Итого по разделу III	758 444	711 343	682 231	47 101	29 112	106,62	104,27	31,46	34,30	36,42	-2,84	-2,12
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	261 878	131 518	577 253	130 360	-445 735	199,12	22,78	10,86	6,34	30,82	4,52	-24,48
Отложенные налоговые обязательства	47 732	35 554	32 645	12 178	2 909	134,25	108,91	1,98	1,71	1,74	0,27	-0,03
Резервы под условные обязательства	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Прочие обязательства	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Итого по разделу IV	309 610	167 072	609 898	142 538	-442 826	185,32	27,39	12,84	8,06	32,56	4,79	-24,51
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	600 916	516 586	302 745	84 330	213 841	116,32	170,63	24,92	24,91	16,16	0,01	8,75
Кредиторская задолженность	741 804	678 640	277 969	63 164	400 671	109,31	244,14	30,77	32,72	14,84	-1,96	17,88
Доходы будущих периодов	165	160	150	5	10	103,13	106,67	0,01	0,01	0,01	0,00	0,00
Резервы предстоящих расходов	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Прочие обязательства	0	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Итого по разделу V	1 342 885	1 195 386	580 864	147 499	614 522	112,34	205,79	55,70	57,64	31,01	-1,94	26,63
БАЛАНС	2 410 939	2 073 801	1 872 993	337 138	200 808	116,26	110,72	100,00	100,00	100,00	-	-

 

Иначе говоря, в течение  года деятельности предприятия оборотные  активы  и внеоборотные активы имели  разнонаправленное движение.

Финансовое состояние  предприятия во многом зависит от того, какие средства имеет предприятие в своем распоряжении и куда они вложены.

Как видно из таблицы 1, возрастание стоимости имущества предприятия за отчетный год на 537946 тыс.руб., или на 26,98%, обусловлено в большинстве увеличением краткосрочных заемных средств на 762021 тыс.руб. или на 118,13%. При этом собственный капитал увеличился на 76213 тыс.руб., или на 10,89%. Очевидно, что наблюдаются различные темпы движения собственного и заемного капитала, приведшие к значительному изменению структуры капитала.

По состоянию на 2009 год доля собственного и заемного капитала составляла соответственно 36,42% и 63,58%. По состоянию на 2011 год соотношение удельных весов изменилось на 19,72 пункта в пользу второго и составило соответственно 31,46% и 68,54%. Анализ динамики слагаемых собственного капитала свидетельствует, что уставной и добавочный капиталы в течение трех лет сохранен, а увеличение финансовых ресурсов по сравнению с 2008 годом произошло за счет проведенной переоценки и роста нераспределенной (заработанной) прибыли, увеличившейся в 2011 году до 81404 тыс.руб., или 3,38% к итогу всего капитала против прибыли в 2009 году в размере 61854 тыс.руб.

В составе заемного капитала наиболее значительно увеличилась кредиторская задолженность - на 463835 тыс.руб., или на 153,45%.

Тенденция к увеличению доли заемного капитала свидетельствует об ослаблении финансовой независимости предприятия.

Можно сделать вывод  о том, что все инвестиционные вложения и покрытие убытков предприятия  осуществлялись за рассматриваемый  период за счет заемных средств.

На основе приведенных  данных, можно сделать выводы, что  внеоборотные активы покрываются как собственными, так и заемными средствами, что свидетельствует о нерациональном использовании капитала. Заемными источниками финансируются запасы, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения и денежные средства.

Задание 2

 

По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) сгруппируйте пассивы по срочности их оплаты. Проведите структурно-динамический анализ пассивов баланса. Рассчитайте по данным баланса коэффициент текущей ликвидности. Результаты расчетов представьте в табл. 2.

 

Решение:

 

П1 – наиболее срочные  обязательства: кредиторская задолженность  и прочие краткосрочные обязательства;

П2 – краткосрочные  обязательства: все остальные краткосрочные обязательства, кроме кредиторской задолженности и прочих краткосрочных пассивов;

П3 – долгосрочные обязательства;

П4 – постоянные пассивы: капитал и резервы.

Анализируя результаты, полученные в таблице 2, можно сделать  выводы о том, что обязательства в течение 2011 года составили 2410939 тыс.руб. и выросли к 2010 году на 16,26% или 337138 тыс.руб. В течение 2010 года обязательства составили 2073801 тыс.руб. и выросли к 2009 году на 10,72% или 200808 тыс.руб. Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода 2009-2011 года наблюдалось увеличение обязательств составившее в общем итоге 537946 тыс.руб.

Наиболее срочные обязательства в течение 2011 года составили 741804 тыс.руб. и выросли к 2010 году на 9,31% или 63164 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 1,96 пункта до 30,77% в общей структуре капитала. В течение 2010 года наиболее срочные обязательства составили 678640 тыс.руб. и выросли к 2009 году на 144,14% или 400671 тыс.руб. , а их удельный вес увеличился на 17,88 пункта до 32,72% в общей структуре капитала. Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода 2009-2011 года наблюдалось увеличение наиболее срочных обязательств составившее в общем итоге 463835 тыс.руб., а их удельный вес увеличился на 15,93 пункта в общей структуре капитала.

 

 

Таблица 2 - Динамика состояния пассивов и их группировка по срочности оплаты

Пассивы	Алгоритм расчета	Остатки по балансу, тыс.руб.			Темпы прироста (снижения), %		Структура пассивов, %			Изменение (+, -)
										2011/2010		2010/2009
		2011	2010	2009	2011/2010	2010/2009	2011	2010	2009	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%
А	1	2	3	4	5 (2/3*100)	6 (3/4*100)	7	8	9	10 (2-3)	11 (7-8)	12 (3-4)	13 (8-9)
П-1: Наиболее срочные обязательства	КредЗ	741 804	678 640	277 969	109,31	244,14	30,77	32,72	14,84	63 164	-1,96	400 671	17,88
П-2: Краткосрочные обязательства	КрЗай	600 916	516 586	302 745	116,32	170,63	24,92	24,91	16,16	84 330	0,01	213 841	8,75
П-3: Долгосрочные обязательства	ДО	309 610	167 072	609 898	185,32	27,39	12,84	8,06	32,56	142 538	4,79	-442 826	-24,51
П-4: Собственные средства	СК+ДБП	758 609	711 503	682 381	106,62	104,27	31,47	34,31	36,43	47 106	-2,84	29 122	-2,12
БАЛАНС	П1+П2+П3+П4	2 410 939	2 073 801	1 872 993	116,26	110,72	100,00	100,00	100,00	337 138	-	200 808	-
Коэффициент текущей ликвидности	ОбА/КрОб	1,0004	1,0664	2,0569	Х					-0,066		-0,990

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Краткосрочные обязательства в течение 2011 года составили 600916 тыс.руб. и выросли к 2010 году на 16,32% или 84330 тыс.руб., а их удельный вес увеличился на 0,01 пункта до 24,92% в общей структуре капитала. В течение 2010 года краткосрочные обязательства составили 516586 тыс.руб. и выросли к 2009 году на 70,1463% или 213841 тыс.руб., а их удельный вес увеличился на 8,75 пункта до 24,91% в общей структуре капитала. Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода 2009-2011 года наблюдалось увеличение краткосрочных обязательств составившее в общем итоге 298171 тыс.руб., а их удельный вес увеличился на 8,76 пункта в общей структуре капитала.

Долгосрочные обязательства  в течение 2011 года составили 309610 тыс.руб. и выросли к 2010 году на 85,32% или 142538 тыс.руб., а их удельный вес увеличился на 4,79 пункта до 12,84% в общей структуре капитала. В течение 2010 года наиболее долгосрочные обязательства составили 167072 тыс.руб. и сократились к 2009 году на 72,61% или 442826 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 24,51 пункта до 8,06% в общей структуре капитала. Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода 2009-2011 года наблюдалось сокращение долгосрочных обязательств составившее в общем итоге 300288 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 19,72 пункта в общей структуре капитала.

Собственные средства в течение 2011 года составили 758609 тыс.руб. и выросли к 2010 году на 6,62% или 47106 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 2,84 пункта до 31,47% в общей структуре капитала. В течение 2010 года собственные средства составили 711503 тыс.руб. и выросли к 2009 году на 4,27% или 29122 тыс.руб. , а их удельный вес сократился на 2,12 пункта до 34,31% в общей структуре капитала. Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода 2009-2011 года наблюдалось увеличение собственных средств составившее в общем итоге 76228 тыс.руб., а их удельный вес сократился на 4,97 пункта в общей структуре капитала.

Таким образом, увеличение пассивов произошло за счет увеличения наиболее срочных обязательств - кредиторской задолженности и прочих краткосрочных обязательств, а также краткосрочных обязательств – заемных средств.

Коэффициент общей (текущей) ликвидности позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства, то есть характеризует достаточность оборотных средств для погашения краткосрочных обязательств. Для его определения из оборотных активов в числителе вычитаются статьи-регулятивы.

где ОбА – оборотные активы;

СДЗ - сомнительная дебиторская  задолженность;

ГПбС - готовая продукция, не пользующаяся спросом;

НелП - неликвидная продукция;

НПсн - незавершенное  производство по снятой с производства продукции;

КрОб – краткосрочные  обязательства.

*

 

Рассчитанные значения коэффициента для данного предприятия  составляют в 2009 году - 2,0569, при этом наблюдается резкое сокращение показателя к 2011 году за счет более резкого роста краткосрочных обязательств, тогда как оборотные активы выросли не столь существенно.

Сопоставляя полученные данные с теоретическим нормальным значением коэффициента (1-2) видно, что  предприятие способно покрыть свои обязательства, но к 2011 году платежеспособность предприятия снизилась.

 

 

Задание 3

 

По данным приложения к бухгалтерскому балансу (Приложение 3) проанализируйте состав, структуру и динамику расходов по обычным видам деятельности. Рассчитайте показатель затрат на 1 руб. продаж. Результаты расчетов представьте в табл. 3.

 

Таблица 3 - Структурно-динамический анализ расходов по обычным видам деятельности

Показатель	2011 г.		2010 г.		Изменение (+,-)		Затраты на 1 руб. продаж
	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%	2011 г.	2010 г.	Изменение (+,-)
А	1	2	3	4	5 (1-3)	6 (1/3)*100	7	8	9
1.Материальные затраты	1 791 060	45,98	1 749 350	46,36	41 710	2,38	0,47	0,51	-0,04
2.Расходы на оплату труда	1 392 450	35,75	1 289 903	34,19	102 547	7,95	0,37	0,38	-0,01
3.Отчисления на социальные нужды	405 735	10,42	434 052	11,50	-28 317	-6,52	0,11	0,13	-0,02
4.Амортизация	189 482	4,86	176 429	4,68	13 053	7,40	0,05	0,05	0,00
5.Прочие расходы	116 758	3,00	123 482	3,27	-6 724	-5,45	0,03	0,04	-0,01
6.Итого по элементам расходов	3 895 485	100,00	3 773 216	100,00	122 269	3,24	1,02	1,10	-0,08
7.Выручка	3 811 655		3 432 620		379 035	11,04	Х	Х	Х

 

Анализируя таблицу 3 можно сделать вывод, что в 2011 году по сравнению с 2010 годом расходы предприятия возросли на 122269 тыс. рублей или на 3,24%.

В составе всех элементов  затрат произошли некоторые изменения. Так в 2011 году на 41710 тыс. рублей по сравнению с 2010 годом увеличились материальные затраты, и их доля в общей сумме затрат сократилась с 46,36% до 45,98%.

Сумма затрат на оплату труда  выросла на 102547 тыс. рублей, а их доля в общей сумме затрат увеличилась на 1,56% по сравнению с 2010 годом и составила 35,75%.

Отчисления на социальные нужды сократились в 2011 году на 28317 тыс. рублей, а их доля в общем составе затрат сократилась на 1,09% и составила 10,42%.

Амортизация в 2011 году по сравнению с 2010 годом увеличилась на 13053 тыс. рублей, и доля ее в составе общих затрат увеличилась на 0,19%.

Прочие затраты сократились на 6724 тыс.рублей в 2011 году по сравнению с 2010 годом, а их доля в составе общих затрат сократилась на 0,28%.

Затраты на 1 руб. продаж также претерпели изменения. Так  по всем элементам суммарное значение показателя в 2011 году сократилось на 8 коп. и составило 1,02 руб. на 1 руб. продаж, что говорит о том, что основная деятельность для предприятия убыточна, хотя 2011 год оказался более эффективен для предприятия. Наибольшее сокращение по статьям затрат произошло по статье материальные затраты, которые сократились на 4 коп. и составили 0,47 руб. на 1 руб. выручки.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 4

 

По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) рассчитайте влияние факторов на изменение рентабельности активов: доли оборотных активов в общей величине активов, коэффициента оборачиваемости оборотных активов, рентабельности продаж. Результаты расчетов представьте в табл. 4.

Таблица 4 - Расчет влияния факторов на изменение рентабельности активов организации

Показатель	Условное обозначение	Формула для расчета	2011 г.	2010 г.	Изменение (+,-)
Исходные данные
1. Прибыль (убыток) от продаж, тыс.руб.	ПП	Ф2 Прибыль от продаж	101 105	144 671	-43 566
2. Среднегодовая стоимость оборотных  активов, тыс.руб.	ОА	Ф1 (ОАн.г.+ОАк.г.)/2	1 330 778	1 262 088	68 690
3. Выручка, тыс.руб.	В	Ф2 Выручка	3 811 655	3 432 620	379 035
4. Среднегодовая стоимость активов,  тыс.руб.	А	Ф1 (Ан.г.+Ак.г.)/2	2 242 370	1 973 397	268 973
Расчетные данные
5. Рентабельность активов, %	Rа	с.1/c.4×100	4,51	7,33	-2,82
6. Доля оборотных активов в  общей величине активов, коэфф.	дОА	с.2/c.4	0,5935	0,6396	-0,0461
7. Оборачиваемость оборотных  активов, об.	оА	с.3/c.2	2,8642	2,7198	0,1444
8. Рентабельность продаж, %	Rп	с.1/c.3×100	2,65	4,21	-1,56
Расчет влияния факторов
9. Влияние на изменение рентабельности  активов факторов - всего, %	Х	Х	Х	Х	-2,82
в том числе:
а) доли оборотных активов в общей величине активов	Х	Х	Х	Х	-0,53
б) оборачиваемости оборотных активов	Х	Х	Х	Х	0,36
в) рентабельности продаж	Х	Х	Х	Х	-2,66
Баланс отклонений, %	Х	Х	Х	Х	0,00

 

Построим трехфакторную  модель рентабельности активов организации:

где Р_А - рентабельность активов;

В – выручка;

ПП – прибыль от продаж;

А - средняя стоимость  активов организации за отчетный период;

ОА - средняя стоимость  оборотных активов организации  за отчетный период;

ОА/А - доля оборотных  активов в общей величине активов;

В/ОА - оборачиваемость  оборотных активов;

ПП/В - рентабельность продаж.

Рассматривая эту модель, можно сказать, что на рентабельность активов оказывают влияние факторы: рентабельность продаж; оборачиваемость оборотных активов; доля оборотных активов в формировании активов организации.

По результатам проведенного анализа видно, что в 2011 г., по сравнению  с 2010 г., увеличились среднегодовые  остатки активов на 268973 тыс.руб., эффективное использование которых  привело к росту объемов производства, и, следовательно, к увеличению выручки от продаж на 379035 тыс.руб., но при этом увеличения чистой прибыли не произошло, а наоборот уменьшилось на 43566 тыс.руб.

В результате, рентабельность активов снизилась на 2,82%.

На основании проведенного анализа, можно сделать вывод, что на снижение рентабельности активов в 2011 г., оказали влияние следующие факторы:

• за счет уменьшения доли оборотных активов в общей величине активов на 0,0461, рентабельность активов снизилась на 0,53%;
• за счет увеличения коэффициента оборачиваемости собственного оборотных активов на 0,1444, рентабельность активов увеличилась на 0,36%;
• за счет снижения рентабельности продаж на 1,56% рентабельность активов понизилась на 2,66%.

Общий баланс отклонений вышеперечисленных факторов составил -0,53+0,36-2,66=-2,82%.

Таким образом, наибольшее влияние на сокращение рентабельности активов оказало снижение рентабельности продаж.

Задание 5

 

По данным бухгалтерской  отчетности (Приложения 1–3) определите размер и динамику собственных оборотных средств, их достаточность и степень влияния факторов на их изменение. Сделайте выводы по результатам анализа. Результаты расчетов представьте в табл. 5.

 

Таблица 5 - Расчет влияния факторов на изменение коэффициента обеспеченности оборотных активов собственными средствами

Показатель	Алгоритм расчета	2011 г.	2010 г.	Изменение (+,-)
Исходные данные
1. Среднегодовые остатки внеоборотных  активов, тыс.руб.	Ф1 (ВоАн.г.+ВоАк.г.)/2	911 593	711 309	200 284
2. Среднегодовые остатки собственного  капитала, тыс.руб.	Ф1 (СКн.г.+СКк.г.)/2	734 894	696 787	38 107
3. Среднегодовые остатки оборотных  активов, тыс.руб.	Ф1 (ОАн.г+ОАк.г.)/2	1 330 778	1 262 088	68 690
Расчетные данные
4. Собственный оборотный капитал,  тыс.руб. (СОС)	с.2-с.1+ДО Ф1	61 642	373 963	-312 321
5. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами	с.4/c.3	0,0463	0,2963	-0,2500
Расчет влияния факторов
6. Влияние отдельных факторов  на изменение обеспеченности  оборотных активов собственными  средствами	Х	Х	Х	-0,2500
а) величины собственного оборотного капитала	Х	Х	Х	-0,2475
б) среднегодовых остатков оборотных  активов	Х	Х	Х	-0,0025
БАЛАНС ОТКЛОНЕНИЙ	Х	Х	Х	0,0000

 

На обеспеченность оборотных  активов собственными средствами оказывают  влияние факторы: величины собственного оборотного капитала; оборотных активов.

По результатам проведенного анализа видно, что в 2011 г., по сравнению  с 2010 г., увеличились среднегодовые остатки внеоборотных активов на 200284 тыс.руб., среднегодовые остатки собственного капитала на 38107 тыс.руб., и среднегодовых остатков оборотных активов на 68690 тыс.руб.

В результате, обеспеченность оборотных активов собственными средствами снизилась на 0,2500.

На основании проведенного анализа, можно сделать вывод, что  на снижение обеспеченности оборотных  активов собственными средствами в 2011 г., оказали влияние следующие  факторы:

• за счет уменьшения величины собственного оборотного капитала на 312321 тыс.руб., обеспеченность оборотных активов собственными средствами снизилась на 0,2475;
• за счет увеличения среднегодовых остатков оборотных активов на 68690 тыс.руб., обеспеченность оборотных активов собственными средствами снизилась на 0,00025.

Общий баланс отклонений вышеперечисленных факторов составил -0,2475-0,0025=-0,2500.

Таким образом, наибольшее влияние на сокращение обеспеченности оборотных активов собственными средствами в 2011 г. оказало снижение величины собственного оборотного капитала.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 6

 

По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) и отчета о  прибылях и убытках (Приложение 2) заполните табл. 6. Проанализируйте показатели интенсификации использования финансовых ресурсов организации. Расчеты обобщите в табл. 7.

 

Таблица 6 - Расчет показателей оценки финансовых ресурсов организации

Показатель	2011 г.	2010 г.	Темп роста, %
Исходные данные
1. Выручка, тыс.руб.	3 811 655	3 432 620	111,04
2. Среднегодовая балансовая величина  собственного капитала, тыс. руб.	734 894	696 787	105,47
3. Среднегодовая балансовая величина нераспределенной прибыли, тыс. руб.	80 661	70 886	113,79
4. Среднегодовая балансовая величина  краткосрочных кредитов и займов, тыс. руб.	558 751	409 666	136,39
5. Среднегодовая балансовая величина кредиторской задолженности, тыс. руб.	710 222	478 305	148,49
Расчетные данные
1. Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала	5,1867	4,9264	105,28
2. Коэффициент отдачи нераспределенной  прибыли	47,2555	48,4249	97,59
3. Коэффициент оборачиваемости  кредитов и займов	6,8217	8,3791	81,41
4. Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности	5,3669	7,1766	74,78

 

Как видим из таблицы 6, ввиду менее эффективного использования  финансовых ресурсов, произошло снижение почти по всем исследуемым составляющим.

Так увеличение коэффициента оборачиваемости собственного капитала составило 5,28%, а сокращение по всем остальным коэффициентам: коэффициента отдачи нераспределенной прибыли – 2,41%, коэффициента оборачиваемости  кредитов и займов – 18,59%, коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности - 25,22%.

Данный фактор говорит  о росте экстенсификации использования  ресурсов.

 

 

 

Таблица 7 - Сводный анализ показателей интенсификации финансовых ресурсов организации

Виды ресурсов	Коэффициент динамики качественных показателей, коэф.	Прирост ресурса на 1% прироста выручки, %	Доля влияния на 100% прироста выручки		Относительная экономия ресурсов (+,-)
	Тр/100	Тр-100	экстенсивности	интенсивности	Х1-(Х0*В)
1. Среднегодовая балансовая величина  собственного капитала, тыс. руб.	1,055	0,50	49,53	50,47	-119 255
2. Среднегодовая балансовая величина нераспределенной прибыли, тыс. руб.	1,138	1,25	124,88	-24,88	-18 682
3. Среднегодовая балансовая величина  краткосрочных кредитов и займов, тыс. руб.	1,364	3,30	329,57	-229,57	-210 784
4. Среднегодовая балансовая величина  кредиторской задолженности, тыс.  руб.	1,485	4,39	439,11	-339,11	-310 341
Комплексная оценка всесторонней интенсификации	1,260	2,36	235,77	-135,77	X

 

Чтобы обеспечить 1% прироста выпуска продукции необходимо увеличить среднегодовую величину собственного капитала на 49,53%.

Чтобы обеспечить 1% прироста выпуска продукции необходимо сократить среднегодовую величину нераспределенной прибыли на 24,88%.