Министерство  Образования РФ

Южно  – Уральский государственный  университет

Филиал  ЮУрГУ в г. Сатка 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Контрольная работа

по  экономико – финансовому  анализу 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Выполнил: Павлова Е.С.

Группа: СтЭЗ - 446

Проверил: Мурашова Н.И. 
 
 
 
 
 
 

САТКА

2005 год 
 

Содержание: 
 

      Введение……………………………………………………………………….

1.  Анализ  динамики состава и структуры  актива и пассива баланса.

      Составление аналитических таблиц  актива и пассива баланса…………                                             

2. Анализ собственных оборотных средств предприятия………………… 
3. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса…………………………...
4. Анализ платежеспособности, и определение типа финансовой устойчивости…………………………...

Заключение……………………………………………………………………

Список использованной литературы………………………………………...

Приложения…………………………………………………………………...

                                                          Введение. 

      Одним из важнейших условий успешного  управления финансами предприятия  является анализ его финансового  состояния. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств и по сути дела отражает конечные результаты его деятельности.

      Анализ  финансового состояния предприятия  позволяет изучить состояние капитала в процессе его кругооборота, выявить способность предприятия к устойчивому функционированию и развитию в изменяющихся условиях внешней и внутренней среды.

      Цель  финансового анализа – оценка прошлой деятельности и положения  предприятия на данный момент, а также оценка будущего потенциала.

    Основными задачами анализа ФСП  являются:

-   оценка  динамики состава и структуры  активов, их состояния и движения,

-   оценка  динамики состава и структуры  источников собственного и заемного                                        капитала, их состояния и движения,

-   анализ  абсолютных и относительных показателей  финансовой устойчивости       предприятия и оценка изменения  ее уровня;

-  анализ платежеспособности  предприятия и ликвидности активов  его баланса,

      Грамотно проведенный анализ даст возможность выявить и устранить недостатки в финансовой деятельности и найти резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности; спрогнозировать финансовые результаты, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных средств.

      Анализом  финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие  службы предприятия, но и его учредители, инвесторы с целью изучения эффективности  использования ресурсов, банки – для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики – для своевременного поступления платежей, налоговые инспекции – для выявления плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

      Внутренний  анализ проводится службами предприятия, и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния предприятия. Его цель – обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.

      Внешний анализ осуществляется внешними пользователями на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодно вложить средства, чтобы получить максимум прибыли и исключить риск потери.

      Основными источниками информации для анализа  финансового состояния предприятия  служат отчетный бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, о  движении капитала, о движении денежных средств и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

      В данной работе я попытаюсь выполнить  анализ финансового состояния  ООО “Цветметэкология” по данным формы №1 ”Бухгалтерский баланс” и формы №2 “Отчет о прибылях и убытках”. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1.  Анализ динамики и структуры актива и пассива баланса.

Составление аналитических таблиц актива и пассива  баланса

      Устойчивость финансового положения  предприятия в значительной степени  зависит от целесообразности  и правильности вложения финансовых  ресурсов в активы. В процессе  функционирования предприятия и величина активов, и их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

    Вертикальный  анализ показывает структуру средств предприятия и их источников. Есть две причины, обуславливающие необходимость и целесообразность проведения такого анализа: с одной стороны - переход к относительным показателям позволяет проводить межхозяйственные сравнения экономического потенциала и результатов деятельности предприятий, различающихся по величине используемых ресурсов и другим объемным показателям; с другой стороны - относительные показатели в определенной степени сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые могут существенно искажать абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затруднить их сопоставление в динамике. Вертикальному анализу можно подвергнуть либо исходную отчетность, либо модифицированную отчетность (с укрупненной или трансформированной номенклатурой статей).

    Горизонтальный  анализ отчетности заключается в  построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Как правило, берутся базисные темпы роста за смежные периоды (годы), что позволяет анализировать не только изменения отдельных показателей, но и прогнозировать их значения. Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции. Тем не менее эти данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях. Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга. поэтому на практике нередко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру, так и динамику отдельных показателей отчетной бухгалтерской формы. Эти виды анализа ценны при межхозяйственных сопоставлениях, т.к. позволяют сравнивать отчетность совершенно разных по роду деятельности и объемам производства предприятий.

      Для выполнения аналитических исследований и оценки структуры актива и пассива баланса его статьи подлежат группировке. Главными признаками группировки статей актива считают степень их ликвидности (т.е. скорости превращения их денежную наличность) и направление использования активов в хозяйственной деятельности предприятия. В зависимости от степени ликвидности, активы разделяют на две большие группы: внеоборотные (иммобилизованные средства – менее ликвидные) и оборотные (мобильные – более ликвидные). В основе аналитической группировки пассива лежит юридическая принадлежность используемых предприятием средств (собственные и заемные) и продолжительность использования их в обороте предприятия.

      Таким образом, при аналитической группировке  баланса получаем следующие показатели: 

      АКТИВ: 

1. Общая стоимость  имущества предприятия (или валюта баланса).

  На  начало года = 20659,33 тыс.руб. На конец года = 132132,28тыс.руб.

2. Стоимость основных средств и внеоборотных активов (иммобилизованных активов), которая отражена в итоге первого раздела актива баланса.

  На  начало года = 6941,27 тыс.руб          На конец года = 53122,86тыс.руб

3. Стоимость оборотных мобильных средств – итог второго раздела актива баланса.

  На  начало года =13718,06  тыс.руб.        На конец года = 79009,72тыс.руб

4. Стоимость материальных оборотных запасов – это сумма стоимости всех запасов (с НДС) за минусом товаров отгруженных.

  На  начало года = 5520,83 тыс.руб        На конец года = 41248,62 тыс.руб

                                                       =35727,79

5. Величина дебиторской задолженности, включая авансы, выданные поставщикам и подрядчикам.

  На  начало года = 7586,32тыс.руб.        На конец года =26980,38 тыс.руб

                                                       =19394,06

6. Сумма свободных денежных средств, включая ценные бумаги и краткосрочные финансовые вложения (банковский актив).

  На  начало года = 610,91 тыс.руб.        На конец года = 10780,42 тыс.руб

                                                  =10169,51 

  ПАССИВ: 

1. Стоимость собственного капитала (источники собственных  средств) – это итог третьего раздела  пассива баланса, задолженности  участникам (учредителям) по выплате  доходов и статьи «Прочие краткосрочные обязательства».

    На начало года = 8001,0 тыс.руб.          На конец года = 66890,5 тыс.руб

                                                       =58889,5

2. Величина заемного капитала – сумма итога четвертого и пятого разделов пассива, за минусом статей, включаемых в собственный капитал.

  На начало года = 12658,33 тыс.руб.          На конец года =65241,78 тыс.руб                =52583,45

3. Величина долгосрочных заемных средств, т.е. итог четвертого раздела  пассива баланса. Как правило, они направляются на формирование основных средств предприятия.

   На  начало года = 7988,95 тыс.руб.            На конец года = 33977,18 тыс.руб

                                                        =25988,23

4. Краткосрочные кредиты и займы, являющиеся, как правило, источниками   образования оборотных средств предприятия.

    На начало года = 3881,85 тыс.руб.       На конец года = 11550,0 тыс.руб

5. Кредиторская задолженность.

            На начало года = 787,53 тыс.руб.       На конец года = 19714,6 тыс.руб

      При  аналитической группировке бухгалтерского баланса выявлено большое увеличение всех статей на конец года по сравнению  с начальными данными. Это в основном вызвано высокими темпами инфляции, которой, в большей или меньшей степени, подвержены все показатели баланса.

      Оценку  динамики состава и структуры  имущества предприятия проводят с помощью аналитических таблиц (табл.1.1 и 1.2.). При анализе необходимо учитывать влияние инфляции, высокий уровень которой приводит к значительным отклонениям номинальных данных баланса от реальных. В российской практике осуществляется учет инфляционных процессов лишь при формировании стоимости основных средств. Поэтому при анализе необходимо определить величину прироста стоимости этих активов за счет переоценки. Для этого следует дополнительно изучить данные соответствующих учетных регистров. Переоценка производственных запасов, готовой продукции в отечественной практике не производится, поэтому прирост их стоимости находится под влиянием инфляционного фактора 

                                                                                                                          Таблица 1.1

      Аналитическая группировка актива.

      Как видно из таблицы, на конец года произошло  увеличение всех статей актива.

      Общая стоимость имущества выросла на 111472,95тыс.руб. (т.е. на 539,6%). На это повлияло значительное увеличение стоимости (на 46181,59тыс.руб.) и удельного веса  основных средств.

      За  отчетный год также возросла стоимость  оборотных средств предприятия  на 65291,66тыс.руб., или на 475,9%. Но их доля в общей стоимости имущества сократилась и составила на конец года 59,796%. Это обусловлено отставанием темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов.

      На  увеличение оборотного актива, в свою очередь, оказали влияние рост стоимости материальных запасов и величины банковского актива и их удельного веса в стоимости оборотных мобильных средств), а также увеличение дебиторской задолженности на 255,6%.

      В целом столь резкое увеличение всех показателей можно объяснить очень высокими темпами инфляции.

      Причины увеличения или уменьшения имущества  предприятия можно выявить при  изучении изменений в составе  источников его образования (табл.1.2.).

                 Таблица 1.2

      Аналитическая группировка пассива.

      Из  таблицы видно, что увеличение стоимости  имущества на 539% обусловлено, главным  образом, ростом собственного капитала на 58889,5тыс.руб., или на 736,03%; а также увеличением заемного капитала на 415,4%.  

2. Анализ собственных  оборотных средств   предприятия. 

      Важнейшим этапом проведения анализа финансового  состояния является определение  наличия собственных оборотных  средств и их сохранности.

Сумма собственных оборотных средств  представляет собой разность между  итогом третьего раздела пассива  баланса и итогом первого раздела  актива.

      Анализ  проводится методом сравнения суммы  средств на начало и конец года; определяется отклонение в денежном выражении и в процентах.

      На  изменение суммы оборотных средств  прямо пропорционально влияют все  статьи третьего раздела пассива  и обратно пропорционально все  статьи первого раздела актива.

      СОСнач=8001-6941,27=1059,73тыс.руб.

      СОСкон=66890,5-53122,86=13767,64 тыс.руб.

      DСОС=13767,64-1059,73=12707,91тыс.руб.

      DСОС_%=

                                                                                                              Таблица 2.1

      Увеличение  собственных оборотных средств  на конец отчетного периода на 12707,91тыс.руб. произошло, главным образом, за счет увеличения фонда социальной сферы на 51916,45тыс.руб., а также  за счет роста добавочного капитала. На изменение суммы оборотных средств обратно пропорционально повлияло изменение стоимости основных средств и незавершенное строительство на 38750,88тыс.руб. и 7430,71тыс.руб. соответственно.

      Для проверки складываем все суммы с  учетом знаков и в результате получаем:

      6973,05+51916,45+(-)38750,88+(-)7430,71=12707,91

      12707,91=

3. Анализ  ликвидности бухгалтерского баланса.

      Рыночные  условия хозяйствования обязывают  предприятие в любой период времени  иметь возможность срочно погасить внешние обязательства.

      Предприятие считается платежеспособным, если его  общие активы больше, чем долгосрочные  и краткосрочные обязательства. Предприятие ликвидно, если его текущие  активы больше, чем краткосрочные  обязательства.

      В отечественной практике анализ платежеспособности и ликвидности предприятия осуществляется сравнением средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. По существу, ликвидность предприятия означает ликвидность его баланса.

      Ликвидность баланса означает степень покрытия обязательств предприятием его активами, срок превращения которых в денежную форму, совпадает со сроками погашения обязательств по пассиву.

      Для проведения анализа актив и пассив разбивают на 4 группы. В активе в  зависимости от сроков превращения  их в денежную форму, в пассиве  в зависимости от сроков погашения  обязатльств.

      Баланс будет считаться абсолютно ликвидным при выполнении следующих условий:

      А1³П1, т.е. наиболее ликвидные активы (деньги в кассе, на счетах; краткосрочные финансовые вложения - строки 250+260) должны быть больше либо равны наиболее срочным обязательствам (кредиторской задолженности - стр.620),

      А2³П2, т.е. быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12мес. после отч.даты – стр.240 ) – больше или равны краткосрочным пассивам (краткосрочные кредиты и займы – стр.610+ стр.660).

      А3³П3, т.е. медленно реализуемые активы (запасы и затраты 2 раздела за исключением расходов будущих периодов стр.210+стр.220+стр.230+стр.270) – больше либо равны долгосрочным пассивам (долгосрочные кредиты и займы-стр.590+стр.630+стр.640+стр.650).

      А4£П4, т.е. трудно реализуемые активы (внеоборотные активы за минусом инвестиций в дочерние и зависимые предприятия-стр.190) должны быть меньше либо равны постоянным пассивам (источникам собственных средств-стр.490-стр.390).

      В случае, если одно или несколько условий не выполняются, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе компенсируется их избытком в другой.

      Более наглядно динамику соответствующих  группировок актива и пассива отражает таблица 3.1.

          Таблица  3.1

      Анализ  ликвидности баланса