Лизинг и коммерческий кредит

Министерство образования  и науки

 Российской Федерации

ЗАОЧНЫЙ ФАКУЛЬТЕТ  

                   

  КАФЕДРА   ФИНАНСОВ

Контрольная работа

По  ФИНАНСАМ

 

Студента      специальность  – бухгалтерский учёт    группа

 

 

 На тему : «Лизинг и коммерческий кредит.»

Адрес: _______________________________________________________

 

№ Зачётной книжки____________

Дата регистрации работы___________________

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПЛАН.

1. Введение………………………………………………………………………….стр 3

2. Сущность и функции  лизинга…………………………………………………..стр 4

3. Объекты и субъекты  лизинговых отношений ………………………………..стр  6

4.Классификация видов  лизинга ………………………………………………. ...стр 8

5. Кредитные отношения  ………………………………………………………….стр 9

6. Коммерческий кредит  …………………………………………………………..стр 9

7.Отличия коммерческого  кредита от лизинга ………………………………...стр 11

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Лизинг и коммерческий кредит – данные явления в России не имеют богатой истории и по этой причине развиваются и по сей день. Лизинг в России - явление очень молодое и практически не имеющее истории. Реальное развитие лизинга в стране наступило с принятием «Закона о Лизинге» в начале 2002 года. В связи с этим многие просто не знают о возможностях и преимуществах лизинговых отношений.

В 1998 году был принят закон предусматривающий лизинговые отношения (Федеральный закон от 29 октября 1998 г. N 164-ФЗ "О финансовой аренде (лизинге)" (с изменениями от 29 января, 24 декабря 2002 г., 23 декабря 2003 г., 22 августа 2004 г., 18 июля 2005 г., 26 июля 2006 г., 8 мая 2010 г.) и согласно ему лизингом является совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в том числе приобретением предмета лизинга. В сущности этот закон и регулирует лизинговые отношения в Российской Федерации.

Что касается коммерческого  кредита  то и у этой сферы денежных отношений не богатая история  в России т. к. появилась она с  возрождением частной собственности  и предприятий развивающихся в рыночной экономике. Предметом коммерческого кредита являются денежные средства получаемые одним предприятием от другого при определённых условиях. Данная сфера отношений регулируется  823 статьёй Гражданского кодекса РФ.

Целью данной работы является рассмотрение и сравнение двух понятий, лизинг и коммерческий кредит. В  конце будет дана сравнительная  характеристика, которая покажет плюсы и минусы этих явлений в экономике.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Сущность и  функции лизинга.

Экономическая сущность лизинга  трактуется неоднозначно и в течение  длительного времени остается спорной. Не сформировалось единого мнения относительно сущности лизинга ни на практике, ни в теории. В общем виде лизинг можно охарактеризовать как комплексные  экономико-правовые  отношения по приобретению в  собственность  имущества  и последующей сдаче его в  аренду.

Слово «лизинг» происходит от английского термина «lease», что в переводе означает «аренда». Идея  лизинга одна из старейших в предпринимательской деятельности. В том виде, в котором лизинг существует сейчас, он сформировался в середине прошлого века в США. В 1952 г. была создана Г. Шонфелдом первая лизинговая компания «United States Leasing Corp.». В дальнейшем произошла на- стоящая революция в лизинговых отношениях, когда лизинг стали использовать в качестве маркетингового рычага для увеличения объема продаж посредством предложения более привлекательной альтернативы покупке за наличные.

На сегодняшний день лизинг во многих странах получил широкое  распространение и считается  одним из наиболее эффективных способов организации предпринимательской деятельности.

В условиях России существуют противоречия в определениях сущности и функций лизинга. Говоря о лизинге, многие проводят аналогию с арендой  и при этом почти полностью  отождествляют эти понятия. На самом  деле существуют некоторые отличия  лизинга  от  аренды:

• лизинговые отношения наряду с лизингодателем и лизингополучателем включают дополнительную фигуру — продавца лизингового имущества, который отсутствует при аренде;
• при осуществлении лизинговых сделок стороны заключают как минимум два договора: договор купли-продажи и договор лизинга;
• при лизинге активная роль отводится лизингополучателю что не свойственно арендным отношениям. Преимущественное право выбора имущества и его продавца принадлежит пользователю. Лизингодатель должен поставить в известность продавца имущества, что оно приобретается специально для сдачи в финансовую аренду (лизинг);
• сдача имущества в лизинг, как правило, осуществляется производителем или первоначальным собственником, а финансовым учреждением или специализированной лизинговой компанией;
• при расчете лизинговых платежей учитываются покупная стоимость имущества, срок, на который заключается лизинговый договор, остаточная стоимость, кредитоспособность лизингополучателя, а также действующее законодательство, особенно в отношении налогообложения и сроков амортизации; при расчете арендных платежей размер выплат в основном зависит от рыночной конъюнктуры;
• В отличии от арендных отношений, при лизинге лизингополучатель наделяется правами и обязанностями, свойственными покупателю;
• По разному распределяются риски в договорах аренды и лизинга, связанные с недостатками, обнаруженными в имуществе.
• В отличии от арендных отношений при досрочном расторжении договора лизинга по вине или по желанию лизингодателя, как правило, последний должен погасить общую сумму, предусмотренную договором;
• По истечении срока аренды арендатор обязан возвратить имущество; по истечении срока лизинга предусматриваются следующие варианты: продление договора, возврат имущества, переход права собственности на имущество к лизингополучателю.

Упрощённое понимание  лизинга как долгосрочная аренда не исчерпывает всей сущности лизинга. Лизинг имеет более сложную тройственную экономическую основу. Помимо свойств  арендной деятельности он несёт в  себе существенные свойства кредитной  сделки, инвестиционной деятельности.

Основные принципы кредитования – срочность, возвратность и платность  – полностью реализуются в  лизинговых сделках. Можно провести некоторую аналогию лизинга с  трастовыми операциями, со сделками купли-продажи  имущества с рассрочкой и. т. д. Вполне подходит к понятию лизинга и определение – вид инвестиционной деятельности.

В соответствии с Федеральным  законом от 29 октября 1998 г. № 164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)» под  лизингом понимается совокупность экономических  и правовых отношений, возникающих  в связи с реализацией договора лизинга, в том числе приобретением предмета лизинга. Под договором лизинга понимается договор, в соответствии с которым арендодатель обязуется приобрести в собственность указанное арендатором имущество за плату во временное владение и пользование.

Различают четыре основные общепризнанные функции лизинга:

1. Финансовая функция, которая выражается в освобождении лизингополучателя от единовременной оплаты полной стоимости необходимого имущества;
2. Производственная функция, которая заключается в оперативном решении производственных задач путём временного использования и последующего выпуска, а не покупки дорогостоящего имущества;
3. Сбытовая функция, обуславливающая расширение круга потребителей и завоевание новых рынков сбыта посредством применения лизинговых схем;
4. Функция получения налоговых льгот, согласно которой на сегодняшний день к числу льгот для участников лизинговых отношений можно отнести следующие:

• Взятое по лизингу имущество может не отражаться на балансе пользователя, поскольку право собственности сохраняется за лизингодателем;
• Лизинговые платежи относятся на себестоимость производимой продукции (услуг), что соответственно снижает налогооблагаемую прибыль;
• Применение ускоренной амортизации (с коэффициентом ускорения до трёх) снижает налогооблагаемую прибыль и ускоряет обновление имущества.

Объекты и субъекты лизинговых отношений.

Согласно Федеральному закону от 29 октября 1998 г. N 164-ФЗ объектами лизинга могут стать «непотребляемые вещи». К ним относятся предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и иное движимое и недвижимое имущество которое может использоваться в предпринимательской деятельности.

По данным ассоциации «Рослизинг» «Объем лизинговых операций за 2010 год увеличился практически вдвое до отметки 610 млрд руб. без учета НДС.» (1 стр 4)

В 2010 году произошел значительный прирост лизинговых сделок касающихся недвижимости, строительной техники, автотранспорта. Эта разница и показатели приведены в диаграмме на 7 странице.

Из этого делаем вывод  что, первым требованием к предметам  лизинга является использование  их исключительно для предпринимательских  целей. Это исключает предоставление имущества по договору лизинга физическим лицам в личных целях, а также  общественным некоммерческим организациям. Другим

Значительный  прирост в 2009 году показали лизинг недвижимости, строительной техники, автотранспорта.

важным критерием определения  предмета лизинга является непотребляемость вещей в производственном процессе. Под непотребляемостью предмета лизинга понимается возможность сохранения им своих натуральных свойств процессе использования. Предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которых установлен особый порядок обращения.

В составе предметов лизинга  можно выделить здания и помещения, передаточные устройства, силовые машины, рабочие машины, оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, лабораторное оборудование, вычислительная техника, транспортные средства и др.

Субъектами лизинговых отношений  являются три основных лица: лизингодатель, лизингополучатель и продавец предмета лизинга.

1. Лизингодатель – физическое или юридическое лицо. Которое за счёт привлеченных или собственных средств приобретает в ходе реализации лизинговой сделки собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определённую плату на определенный срок и на определённых условиях во временное владение и пользование с переходом или без перехода лизингополучателю права собственности на предмет лизинга. В качестве лизингодателей выступают, как правило, лизинговые компании, относящиеся к одной из следующих групп лизингодателей:

• Лизинговые компании – дочерние компании крупных банков;
• Лизинговые компании, созданные по отраслевому или производственному признаку;
• Лизинговые компании, созданные в рамках объединений предприятий, корпораций, финансово-промышленных групп;

 

2. Лизингополучатель – физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определённую плату на определённых условиях и на определённый срок во временное владение и пользование в соответствии с договором лизинга.
3. Продавец – физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продаёт последнему в оговоренный срок имущества являющееся предметом лизинга.

Классификация видов  лизинга.

Основные виды лизинга:

Прямой лизинг – функции поставщика (производителя) и лизингодателя выполняет одно лицо, т е производитель сам без посредников сдаёт объект в лизинг.

Косвенный лизинг – между поставщиком (производителем ) и пользователем присутствует посредник – лизингодатель.

Возвратный лизинг – совмещаются функции поставщика (производителя ) и лизингополучателя, т.е предприятие – собственник объекта продаёт его лизингодателю и берёт тот же объект обратно в лизинг. На самом деле сам объект никуда не перемещается, а меняются лишь его собственник. В результате лизингодатель как бы даёт ссуду под залог объекта первоначальному собственнику.

Лизинг поставщику – это возвратный лизинг с разницей в том, что поставщик объекта хотя и выступает в роли продавца и лизингополучателя одновременно, но не является пользователем. Пользователем же выступает третье лицо, получившее объект лизинга в сублизинг.

Револьверный  лизинг – лизингополучателю предоставляется право по истечении срока обменять имущество, полученное по лизингу, на другое, которое в соответствии с технологическими особенностями процесса производства ему необходимо.

Конечно существует множество других видов лизинга но данная работа не имеет своей целью рассмотреть все виды лизинга. Выше были даны основные характеристики этого понятия и теперь можно перейти к следующему разделу данной работы которая раскроет основные понятия коммерческого кредита.

Кредитные отношения.

Думаю для рассуждения над понятием коммерческий кредит было бы целесообразно дать определение понятию кредит. Согласно одному источнику «Кредит — это форма движения ссудного капитала, особая форма движения денег на условиях возвратности, срочности, платности. Термин «кредит» происходит от латинского «kreditum» (ссуда, долг), часто переводится как «верю», «доверяю». Различают товарную и денежную формы кредитов.» ( 2 стр 255)

Нужно отметить что существуют разные виды кредитов. Самым распространённым является банковский кредит. Однако «…термин «кредит» используется также для обозначения товарного кредита, коммерческого кредита, бюджетного кредита, инвестиционного налогового кредита.» (2 стр 255)

В данной работе речь пойдёт о коммерческом кредите. Итак дадим определение этому понятию.

Коммерческий  кредит.

Коммерческий кредит есть форма взаимного финансирования (кредитования) организаций (предприятий).

 В рыночной экономике  субъектами коммерческого кредита являются предприятия, выступающие в качестве заемщиков. Коммерческий кредит часто оформляется векселем, который может быть учтен в банке, и под него получают банковский кредит. Итак, коммерческий кредит есть форма взаимного финансирования (кредитования) организаций (предприятий). Договор, исполнение которого связано с передачей в собственность другой стороне денежных сумм или других вещей, определяемых родовыми признаками, может предусматривать предоставление кредита, в том числе в виде аванса, предварительной оплаты, отсрочки и рассрочки оплаты товаров, работ, услуг. При продаже товаров на условиях коммерческого кредита, предоставляемого поставщиками в виде отсрочки и рассрочки оплаты, выручка принимается в полной сумме дебиторской задолженности. А приобретаемые товары на условиях коммерческого кредита вызывают расходы, принимаемые в сумме кредиторской задолженности. Заплатив аванс, покупатель с течением времени может получить право приобретения большего количества товаров (с дисконтом к цене) на уплаченную вперед сумму. Коммерческий кредит облегчает реализацию товара, способствует ускорению оборачиваемости оборотных средств; он обычно дешевле банковского кредита, не требует залогового обеспечения и позволяет предприятиям оказывать финансовую поддержку друг другу.

Однако коммерческий кредит вызывает риски для поставщика, связанные  с несоблюдением покупателями сроков оплаты, с банкротством покупателей. По способу оформления в хозяйственной практике выделяют несколько видов коммерческого кредита.

1. Коммерческий кредит с отсрочкой платежа по условиям кон- тракта. Поставщик после отгрузки продукции передает товаросопроводительные документы, которые являются основанием предоставления такого кредита.

2. Коммерческий кредит по открытому счету. Данный вид коммерческого кредита используется в хозяйственных отношениях предприятия с его постоянными поставщиками при многократных поставках заранее оговоренного перечня продукции небольшими партиями. Условия предоставления этого кредита также оговариваются в контракте на поставку продукции.

3. Коммерческий кредит с оформлением задолженности векселем. В этом случае организация-покупатель, получив товар, выписывает вексель с указанием срока платежа. Вексельный оборот по коммерческому кредиту обслуживается простыми и переводными векселями.

4. Коммерческий кредит в форме консигнации. Данный вид коммерческого кредита представляет собой вид комиссионной операции, при которой организация-поставщик отгружает товары на склад торговой организации с поручением реализовать его. При этом расчеты с поставщиком осуществляются лишь после того, как поставленный товар будет реализован.

Договор коммерческого кредита  может быть заключен между физическими  и юридическими лицами, кроме банковских учреждений. Лицензия на осуществление кредитной деятельности не требуется. Договор должен быть заключен в письменной форме, если его сумма превышает не менее чем в десять раз установленный законом минимальный размер оплаты труда (МРОТ), а в случае, когда кредитором является юридическое лицо независимо от суммы. Если иное не предусмотрено законом или договором коммерческого кредита, кредитор имеет право на получение с заемщика процентов на сумму кредита в размерах и в порядке, определенных договором. При отсутствии в договоре условия о размере процентов их размер определяется существующей в месте жительства кредитора, а если кредитором является юридическое лицо, в месте его нахождения ставкой банковского процента (ставкой рефинансирования) на день уплаты заемщиком суммы долга или его соответствующей части.

При отсутствии иного соглашения проценты выплачиваются ежемесячно до дня возврата суммы кредита. Договор коммерческого кредита предполагается беспроцентным, если в нем прямо не предусмотрено иное, в случаях, когда:

 
- договор заключен между гражданами  на сумму, не превышающую пятидесятикратного установленного законом МРОТ, и не связан с осуществлением предпринимательской деятельности хотя бы одной из сторон;

 
- по договору заемщику передаются  не деньги, а другие вещи, определенные родовыми признаками. 
 
Заемщик обязан возвратить кредитору полученную сумму кредита в срок и в порядке, которые предусмотрены договором коммерческого кредита. Если срок возврата договором не установлен или определен моментом востребования, сумма кредита должна быть возвращена заемщиком в течение тридцати дней со дня предъявления требования об этом.

Отличия коммерческого  кредита от лизинга.

1.Отсутствие гарантий и залогов. В отличие от коммерческого кредита, лизинг, как правило, не требует гарантий на сумму инвестиций со стороны арендатора, поскольку такой гарантией выступает само оборудование, собственником которого является лизинговая компания. Это позволяет лизингополучателю, не имеющему значительных финансовых ресурсов, приобретать более дорогое оборудование. 

2. Почему лизинг может быть эффективнее прямого кредитного финансирования? 
Лизинговый механизм обуславливает снижение лизингодателем стоимости арендуемых основных фондов с целью выполнения критерия эффективности аренды, в сравнении с кредитом, для лизингополучателя. 
 3. Экономия по налогу на имущество. Имущество переданное во временное владение и пользование по договору лизинга является собственностью лизингодателя, а соответственно не учитывается лизингополучателем как основные средства.

При явных плюсах лизинга  нельзя исключить важную роль и коммерческого  кредита. Ведь деньги  компании могут  быть нужны не только для приобретения имущества но и в других целях связанных с производством. Например на п

риобретение материалов.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список использованной литературы.

1. «Обзор рынка лизинга» («Рослизинг») за 2010год.

2. Финансы и кредит. Трошин  А.Н

3.Финансы. Самсонов Н.  Ф.

4. http://www.toyotakemerovo.ru/avtosalon_5/avtosalon_5lizing