Международний менеджмент

    Зміст 

    Вступ                                                                                                               3 

    1. Поняття, цілі і моделі трансфертного  ціноутворення                              4 

    2. Фактори, що впливають на встановлення  трансфертних цін. Методи трансфертного  ціноутворення                                                                                6 

    3. Центр відповідальності бізнес  процесу при трансфертному ціноутворенні                                                                                                         10 

    4. Контроль за трансфертними ціноутворенням  з метою оподаткування   12 

    5. Міжнародні методи трансфертного  ціноутворення                                   17

    6. Роль, завдання і проблеми трансферного ціноутворення у комерційному банку.                                                                                                                       21 

    7. Проблеми трансфертного ціноутворення в Росії                                   24 

    Висновок                                                                                                       27 

    Список  літератури                                                                                          28 

    Вступ 

    Серед численних засобів, що використовуються для здійснення більш ефективної системи управління виробництвом, особлива роль належить внутрішньовиробничих, внутрішньо фірмовим, так званими трансфертними цінами.

    Історія питання про трансферному ціноутворенні  пов'язана з 50-60-ми роками нинішнього сторіччя, коли в промисловості у  зв'язку з процесами концентрації виробництва стали формуватися  великі монопольні транснаціональні корпорації. Концентрація виробництва, супроводжувана розвитком його спеціалізації, передбачала  передачу продукції, виготовленої на одному підприємстві корпорації, іншому підприємству тієї ж корпорації. Внаслідок цього  виникли проблеми з методами оцінки такої продукції і принципами формування ціни передачі, названої трансфертної ціною.

    Актуальність  даної теми підтверджує той факт, що вивчення даної сфери діяльності фірми відводиться вкрай недостатня увага, хоча від ефективності узгодження системи трансфертного ціноутворення  буде залежати і ефективність функціонування всієї організації. Ще один важливий факт пов'язаний з тим, що сама по собі система трансфертного ціноутворення  використовується тільки на підприємствах  з високим ступенем організації  внутрішньої інформаційної структури. Особливо це справедливо для російських підприємств, на яких запровадження  системи трансфертного ціноутворення  відбувається безпосередньо в ході впровадження інформаційних засобів  підтримки. Отже, проблеми інформаційної  структури чинять найбільш істотний вплив на саме існування внутрішньо фірмової системи трансфертних цін, і безпосередньо визначають тип  організаційної структури підприємства.

    Метою моєї курсової роботи є дослідження  теоретичних аспектів трансфертного  ціноутворення. Передбачається виявити  основні підходи та описати пропоновані  моделі даної системи, проаналізувати роль, як елементів системи (центрів  відповідальності), так і зв'язків  між ними (трансфертних цін). Також  передбачається виділити і проаналізувати проблеми інформаційної структури, що виникають при узгодженні системи  трансфертного ціноутворення, які  найбільш часто з'являються в  російській практиці трансфертного  ціноутворення.

    1. Поняття, цілі і моделі трансфертного ціноутворення 

    Трансферна  ціна визначається як ціна, що застосовується при обміні товарами в рамках транснаціональних  корпорацій, спільних підприємств, між  їхніми підрозділами в різних країнах. Трансферна ціна зазвичай не надається  широкому розголосу. У визначенні прямо  не сказано (хоча мається на увазі), що трансферна ціна дещо відрізняється  від ринкової. Виходить, що якщо б  відмінностей не було, і всі угоди  відбувалися б за ринковими цінами, то необхідність введення самого поняття  трансфертної ціни була б під питанням.

    Трансферне  ціноутворення виникає, коли продукція  одного підприємства, що входить до холдингу, споживається іншим підприємством  холдингу, і в першу чергу характерно для вертикально інтегрованих холдингових  структур.

    Трансферне  ціноутворення має бути спрямоване на вирішення наступних завдань:

• надавати інформацію керівникам підприємств для прийняття обґрунтованих економічних рішень;
• забезпечувати узгодженість цілей підприємств і групи в цілому;
• надавати підприємствам автономність у прийнятті рішень;
• проводити справедливу оцінку діяльності підприємств;
• цілеспрямовано перерозподіляти частину прибутку між підприємствами;
• служити цілям податкової оптимізації.

    На  практиці жодна з трансфертних цін, швидше за все, не зможе в рівній мірі успішно забезпечити досягнення всіх зазначених вище цілей. Тому дуже часто має місце конфлікт цілей, в результаті якого менеджери  корпоративного центру змушені шукати компромісні варіанти вирішення  завдань. Наприклад, завдання автономності підприємств може вступати в протиріччя із забезпеченням узгодженості цілей  підприємств та групи. Справедлива  оцінка діяльності підприємств може суперечити меті перерозподілу прибутку. Завдання перерозподілу прибутку та податкової оптимізації можуть порушувати автономність підприємств.

    Трансферні  ціни напряму впливають на фінансові  результати підприємств. Система трансфертних цін у холдингу визначає типи центрів  відповідальності: чи є підприємство центром витрат, центром доходів  або центром прибутку. Трансферні ціни впливають на прийняття рішень "make-or-buy" - виробляти проміжний  продукт самостійно або закуповувати його на стороні. Проміжним називають  продукт, який передається підрозділом-виробником підрозділу-споживачу.

    Реально діють ціни в Росії не є в  повному сенсі цього слова  ринковими, тобто вони не повною мірою  залежать від попиту і пропозиції, а реагують на інші причини різного  роду, в тому числі на цінові пропорції, що знаходяться під впливом трансфертного  ціноутворення природних монополій.

    Споживачі, як підприємства, так і населення, обурені не стільки самим зростанням тарифів, скільки неясністю в  питанні про те, наскільки це необхідно, хто встановлює нові ціни і куди підуть додаткові доходи. Одним з  найбільш дискутованих сьогодні питань є співвідношення податкових платежів природних монополій, що складають доход держави, і так званих рентних доходів, що залишаються в розпорядженні організацій. Саме на основі пошуку оптимальності цього співвідношення формується державний підхід до регулювання цін природних монополій.

    При цьому простежуються два напрями  регулювання цін природних монополій. Перше - відстеження їх витрат, і  перш за все обгрунтованість інвестиційних програм. Друге - оцінка масштабів використання, так званого трансфертного ціноутворення, в результаті якого, наприклад, ціна нафти, за даними бухгалтерської фінансової звітності, виявляється відмінною від так званої справедливої ринкової ціни нафти.

    Механізм  трансфертного ціноутворення полягає  в наступному: головні нафтові  комплекси купують нафту у  своїх дочірніх нафтовидобувних  підприємств за так званою трансфертної ціною. Деяку частку нафти в межах 30-40% реалізують на експорт, а частину, що залишилася переробляють на російських нафтопереробних заводах, на умовах давальницьких контрактів. При цьому  готові нафтопродукти реалізуються як на внутрішньому ринку, так і на експорт.

    Існує цілий ряд факторів, що впливає  на встановлення трансфертних цін:

    1. Наявності конкурентного ринку.  Для проміжного продукту основний  принцип трансферного ціноутворення  свідчить, що трансферна ціна  повинна бути максимально наближена  до ціни, по якій продукт може  бути проданий зовнішнім покупцям  або придбаний у зовнішніх  постачальників, тобто до ринкової;

    2. Наявності вільних потужностей  у підрозділу-виробника. Якщо  у підприємства є вільні виробничі  потужності, то для холдингу в  цілому більш кращою є купівля  продукції всередині групи, в  результаті чого збільшиться  прибуток холдингу (додаткове виробництво  дозволить покрити частину постійних  витрат, які пов'язані з простоюванням потужностей);

    3. Кваліфікації менеджерів. Система  трансфертного ціноутворення вимагає  високої кваліфікації менеджерів  корпоративного центру. Перед ними  стоїть завдання збалансувати різні суперечать один одному цілі для досягнення оптимального для холдингу результату;

    4. Переговорної сили підприємств.  Трансферні ціни між двома  підприємствами провокують виникнення  конфлікту між ними. Підприємство-виробник  зацікавлена в тому, щоб ціни  були якомога вище, підприємство-споживач, навпаки, зацікавлений в максимально  низьких цінах. Переговорна сила  підприємств може мати значний  вплив на рівень трансфертних  цін; 

    5. Важливості для холдингу переваг  вертикальної інтеграції. Вертикальна  інтеграція дозволяє знизити  економічні ризики в холдингу, зокрема ризик залежності від  постачальників і споживачів, оскільки  компанія може контролювати весь  процес створення вартості - від  видобутку сировини до продажу  кінцевому споживачеві. Це стає  особливо важливим, якщо ринки  характеризуються високою волатильністю, тобто зазнають сильних коливань (сезонним, кон'юнктурним і т. д.). 
 
 
 

    2. Фактори, що впливають на встановлення трансфертних цін. Методи трансфертного ціноутворення  

    Трансферні  ціни розробляються керівництвом корпорації на основі єдиної політики і виконують  специфічні завдання, які не характерні для звичайного ціноутворення.

    До  специфічних завдань трансфертного  ціноутворення відносяться:

• розподіл і перерозподіл прибутку між материнською і дочірніми компаніями;
• мінімізація митних та податкових платежів, оплачуваних в глобальному масштабі;
• мінімізація політичних, економічних і кредитних ризиків;
• розподіл ринків збуту та сфер впливу між різними закордонними підрозділами ТНК;
• завоювання позицій на нових ринках;
• переклад прибутку, одержуваної дочірніми компаніями, з країн, де введено заборону або обмеження на переклад прибутку;
• навмисне зниження прибутку, одержуваної окремими дочірніми компаніями, у зв'язку з побоюванням вимог працівників про підвищення зарплати або скороченням персоналу.

    При визначенні політики трансфертного  ціноутворення враховують такі чинники, як:

• економічну і політичну структури приймаючої країни (рівень мит, квот на імпорт і т.п.);
• законодавство приймаючої країни (податкове, що регулює зовнішньоекономічну, підприємницьку діяльність, валютно-кредитну сферу і т.п.);
• ступінь інфляції на ринку приймаючої країни;
• політичні, економічні і кредитні ризики (наприклад, ймовірність зміни політичного курсу держави, законодавства, девальвації національної валюти, ризики неплатежів і т.п.);
• рівень цін на ринку приймаючої країни;
• рівень лібералізації валютного ринку;
• порядок Експатріант (переказу) прибули з приймаючої країни;
• порядок виплати дивідендів в приймаючій країні та ін..

    Підприємства  прагнуть дотримуватися єдиної політики в області трансфертних цін у  глобальному масштабі, пристосовуючи  її до:

• відмінностей в національних законодавствах, митно-тарифній політиці,
• податкового регулювання різних країн;
• умовами та вимогами ринків приймаючих країн;
• стратегії в галузі управління.

    Всі перераховані вище фактори враховуються вищим менеджментом підприємства при  прийнятті рішення, якій країні і  який дочірньої компанії надати можливість одержання надприбутку, в якій країні слід обмежити отримання прибутку дочірніми  компаніями для максимізації фінансових результатів господарської діяльності організації.

    Слід  підкреслити, що функції і завдання, які виконуються за допомогою  трансфертних цін, реалізуються на основі єдиної політики в рамках організації.

    Існує також механізм маніпуляції трансфертними  цінами, який полягає у встановленні завідомо високих або свідомо  низьких цін на послуги або  продукцію материнської компанії, що поставляється дочірнім фірмам.

    Шляхом  встановлення завищених цін на експортовану материнською компанією продукцію  прибуток імпортера дочірньої компанії штучно знижується. Таким чином, відбувається її перерозподіл на користь материнської компанії. З метою перерозподілу  прибутку на користь материнської компанії використовують не лише завищені ціни на постачання товару, а й на послуги, материнською компанією адміністративні, управлінські, технічні, освітні послуги, а також патенти, ліцензії, "ноу-хау".

    Для проведення політики оптимізації прибутку ТНК прагнуть мінімізувати загальну суму податків, виплачуваних у глобальному  масштабі. Це досягається шляхом перерозподілу  прибутку між країнами з високим  і низьким рівнем оподаткування. Так, у випадку високих податкових ставок в приймаючій країні в порівнянні з країною базування ТНК трансфертні  ціни будуть завищені і відбудеться  перерозподіл прибутку в країну з  меншими податковими ставками. Таким  чином, досягається зниження прибутку, що підлягає оподаткуванню, в країнах  з високим оподаткуванням і збільшення прибули підрозділи ТНК у країнах, де податкові ставки нижчі. У результаті зменшується сума податкових платежів у глобальному масштабі. У випадку  низьких податкових ставок в приймаючій країні в порівнянні з країною  базування ТНК трансфертні ціни материнської компанії на продукцію, що поставляється дочірньої компанії, будуть занижені, що, як і в попередньому прикладі, дозволяє перерозподілити  прибуток у країни з більш низькими податковими ставками та мінімізувати податкові платежі в глобальному  масштабі.

    Трансферні  ціни використовують і з метою  зниження загальної суми сплачуваних  митних зборів в приймаючій країні. Цього можна досягти, занижуючи  вартість імпортованих товарів у  країну, де розташована дочірня компанія.

    Ще  одним завданням трансфертного  ціноутворення є мінімізація  політичних, економічних і кредитних  ризиків для материнської компанії. Ціни на імпортовані товари в країни з підвищеним ризиком завищуються для покриття збитків, які можуть виникнути у разі виникнення зазначених ризиків (наприклад, ризику неплатежів).

    Трансферні  ціни є також механізмом централізованого розподілу ринків між дочірніми  компаніями з метою обмеження  внутрішньофірмової конкуренції і завоювання позицій на нових або "важких" ринках. Певний філія ТНК може отримати низькі або навіть демпінгові ціни, що збільшить конкурентні переваги цієї компанії на ринку приймаючої країни. Для досягнення цієї мети материнська компанія або виділяє кошти, або змінює структуру витрат виробництва (шляхом заниження частки постійних витрат).

    Інформація  про методологію визначення трансфертних цін є суворо конфіденційною.

    Практика  виробила кілька методів визначення трансфертних цін:

    1) Ціноутворення на основі ринкових  цін. Якщо для проміжного продукту  існує досконалий конкурентний  ринок, то для прийняття рішень  і оцінки діяльності підприємств  оптимальним є встановлення трансфертних  цін за цінами конкурентного  ринку. Фінансові результати підприємства  відображають реальний економічний  внесок підрозділу в прибуток  холдингу. Діяльність підприємства регулюється ринком, і корпоративний центр не робить впливу на її фінансові результати.

    2) Ціноутворення на основі маржинальних  витрат: використовується, коли ринок  для проміжного продукту або  не існує, або є недосконалим, а підприємство-виробник має вільними  виробничими потужностями. Під маржинальними витратами розуміються, як правило, короткострокові змінні витрати. Даний метод дозволяє, відповідно до економічної теорії, максимізувати прибуток холдингу в цілому. Однак при цьому підприємство, що поставляє продукцію за маржинальним витратам, працює з негативним фінансовим результатом, рівним постійних витрат. Це негативно позначається на мотивації співробітників підприємства. Тому на практиці цей спосіб застосовується вкрай рідко.

    3) Ціноутворення на основі повних  витрат: використовується в тих  же випадках, що і попередній  метод, за тим лише винятком, що в ціну включається надбавка, що компенсує постійні витрати.  Надбавка на покриття постійних  витрат залежить від обсягу  реалізованої продукції. 

    4) Ціноутворення на основі підходу  "витрат плюс": використовується  в тих же випадках, що і ціноутворення  на основі повних витрат з  тією різницею, що в ціну закладається  надбавка на прибуток, тобто підприємство  працює з наперед визначеною  рентабельністю. Базою для нарахування  надбавки можуть служити змінні  витрати або повні витрати.  У першому випадку надбавка  покриває постійні витрати і  прибуток, у другому - тільки прибуток. Найкращим рішенням представляється  встановлення надбавки, рівної середньогалузевої  рентабельності, за умови, що остання  може бути обґрунтовано розрахована. 

    5) Ціноутворення на основі маржинальних  витрат плюс постійна фіксована  надбавка: передбачає передачу продукції  підприємству-споживачеві за маржинальним  витратам і виплату останнім  підприємству-виробнику фіксованої  надбавки.

    6) Ціноутворення на основі переговорів.  Трансферні ціни на основі  переговорів найбільш прийнятні  в ситуаціях, коли існує кілька  ринкових цін або реалізаційні  витрати для внутрішнього і  зовнішнього ринків різні. Даний  метод може бути використаний  при наявності трьох умов:

    - Підприємство-виробник має можливість  реалізовувати продукцію на сторону,  а підприємство-споживач може  закуповувати продукцію на стороні  в необмеженій кількості; 

    - Підприємства мають однакову  переговорну силу;

    - Існує різниця між реалізаційними  витратами при продажі товару  на зовнішній ринок або всередині  групи. 

    Перші дві умови дозволяють визначити  орієнтири для трансфертних цін, а останнє необхідно для того, щоб підприємствам вигідніше  було б співробітничати один з  одним, ніж із зовнішніми контрагентами. Якщо хоча б одна з умов не виконується, може виникнути ситуація, при якій менеджери не домовляться про  трансфертної ціною. Тоді у встановленні оптимальних трансфертних цін доведеться брати участь корпоративного центру, що порушить автономність підприємств, які в результаті не зможуть нести  відповідальність за чужі рішення.

    Подвійне  ціноутворення полягає у встановленні різних цін для підприємства-виробника  і підприємства-споживача. Наприклад, перше зображення може відпускати продукцію  за цінами "повні витрати плюс надбавка", друге отримувати продукцію "за маржинальним витратам". При  цьому різниця списується на корпоративний  центр. На практиці подвійне ціноутворення  не отримало широкого розповсюдження, основна причина в тому, що прибуток групи в цілому не дорівнює сумарним прибуткам підприємств. Тривале  застосування подвійного ціноутворення  може призвести до погіршення конкурентоспроможності підприємств. Крім цього, даний метод  ускладнює консолідацію бухгалтерської звітності в холдингу, оскільки необхідно  постійно проводити Елімінування внутрішньо холдингових обертів.  
 
 
 

    3. Центр відповідальності  бізнес процесу  при трансфертному  ціноутворенні  

    Розглянемо  основний елемент системи трансфертного  ціноутворення, центр відповідальності. Елементом трансфертного ціноутворення  є бізнес-одиниця організації - центр  відповідальності, під яким розуміється  відділ (сукупність відділів) та / або  підрозділ фірми, яке володіє  наступними ознаками:

    Відповідальність  за прибуток і збитки від своєї  діяльності. Відповідальність, підкріплена  відповідними повноваженнями, сприяє (але не є достатньою) подальшому розвитку підрозділів, підвищенню його продуктивності та прийняття оптимальних  рішень в кожній конкретній ситуації, від чого в результаті виграє вся  фірма. Відповідальність означає, що всі  доходи та збитки даного центру відповідальності відображаються в його бюджеті. Своя продукція (послуги) і, можливо, свої ринки. Кожен центр відповідальності виробляє власну продукцію (надає послуги), яку реалізує або на зовнішній ринок, або іншим центрам відповідальності за певною ціною.

    Чітко визначені функції. Центр відповідальності представляє собою відокремлений  об'єднання всередині фірми, за яким закріплені певні функції.

    Один  менеджер. Кожен центр відповідальності має свого керівника, який контролює  його діяльність, приймає рішення  і несе відповідальність в межах  наданих йому повноважень.

    Зв'язок з організацією. Оскільки кожен центр  відповідальності є організаційна  одиниця фірми в цілому, то його керівник через встановлені проміжки часу повідомляє про досягнуті результати представникам вищого менеджменту  фірми, а також інформує його (просить  згоди) при прийнятті важливих рішень (наприклад, рішення з усіх питань, що перевищує $ 1.5 млн..). У свою чергу вищий менеджмент корпорації піклується про те, щоб діяльність і розвиток центру відповідальності не відставали від розвитку всієї організації (наприклад, проводяться спільні тренінги персоналу). Центр відповідальності переймає організаційну культуру корпорації, її цілі та місію.

    На  практиці виділяють наступні види центрів  відповідальності:

    - Центри прибутку (профіт-центри) - підрозділ,  який контролює і свої витрати  і свої доходи. Діяльність цих  центрів оцінюється на основі  отриманої ними прибутку. Також  може бути поставлена мета  збільшення частки ринку або  кількості замовлень. Така відповідальність  вимагає відповідного ступеня  свободи в прийнятті рішень.

    - Центри витрат - підрозділ, який  контролює тільки свої витрати.  Це типові підрозділи, які не  мають прямого виходу на зовнішній  ринок (наприклад, відділ виробництва)  Завдання центру витрат полягає  у мінімізації витрат при заданому  випуску. Їх діяльність оцінюється  величиною відхилень фактичних  витрат від планових.

    - Центри витрат - до них відносяться  підрозділи, для яких складно  встановити залежність між витратами  і результатами. Наприклад, в центральному  управлінні або відділі досліджень. Управління центрами витрат здійснюється  на основі затвердження бюджету  витрат, при цьому оцінка результатів  можлива лише в середньостроковій  або довгостроковій перспективі.  Витрати оцінюються кількістю  патентів або інновацій. 

    - Центри інвестицій - підрозділ, який  контролює витрати, доходи й  інвестиції. Воно відповідає за  використання власного і позикового  капіталу, має у своєму розпорядженні  повну автономію в управлінні  всіма або частиною активів  компанії.

    - Центри доходів - підрозділ, який  контролює тільки свої доходи. Воно несе відповідальність тільки  за виручку і не відповідає  за витрати. Обсяг їх повноважень обмежений тими рішеннями, які впливають на розмір виручки від продажів у рамках встановленої залежності "витрати-виручка". Результативність діяльності центру доходів оцінюється на основі досягнутого обороту або маржі прибутку. Створення центру доходів має на меті збільшення обороту і оптимізацію продажів компанії.

    Чим більше продуктів виробляє фірма, тим  більше буде центрів відповідальності, тим складніше стає управління економікою всієї організації. Однак, поділ  фірми на центри прибутку / витрат і  т.д. можна швидше назвати умовним, бо на практиці межі між ними досить розмиті. Частіше всього в компанії існують профіт центри та один-два  центри витрат.