Анализ финансовых результатов деятельности предприятии

СОДЕРЖАНИЕ 
 

  Введение………………………………………………………………………………3 

ГЛАВА 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ………………………5 

1. Цели  и задачи анализа  финансовых результатов  предприятия …….5
2. Анализ состава прибыли ………………………………………………….6
3. Анализ прибыли от реализации продукции и услуг…………………...8
4. Анализ прочих показателей финансовых доходов и расходов……….11
5. Коэффициенты финансовых результатов деятельности предприятия..13

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ  ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ…………………………………………………………………… 16

     2.1 Анализ рентабельности предприятия…………………………………………16

     2.2. Анализ рентабельности производственных активов……………………….18

     2.3.Краткая характеристика предприятия………………………………………19

2.4. Анализ структуры финансовых результатов предприятия ………………19

2.5. Факторный анализ  рентабельности продукции…………………………….20

      2.6.Факторный анализ финансовой прибыли предприятия….......................... 21

2.7.Анализ показателей рентабельности предприятия ……………………….23 

ГЛАВА 3. ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ПРЕДПРИЯТИЯ …………………………………………………………………….25

ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………………27

СПИСОК  ЛИТЕРАТУРЫ……………………………………………………….. 28

ПРИЛОЖЕНИЕ 
 

л 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение.

Переход экономики Росси на рыночное отношения  и связанные с этим процессы формирования многоукладного хозяйства на основе разных форм собственности, становления и развития инфраструктуру рынка и его хозяйственного механизма коренным образом изменили экономическую, информационную и правовую среду функционирования предприятий. Эти изменения затруднили все стороны деятельности предприятия.

       Предприятия получили самостоятельность  в управлении и ведении хозяйства,  право распоряжаться ресурсами  и результатами труда и несут  всю полноту экономической ответственности  за свои решения и действия. В таких условиях благополучие и коммерческий успех предприятия всецело зависит от того, насколько эффективна его деятельность.

      Переход к рыночной экономике  требует от предприятий повышения  эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно – технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы и т. д.

     Важная  роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатывается  стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль над их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников. Квалифицированный экономист, финансист, бухгалтер, аудитор должен хорошо знать не только общие закономерности и тенденции развития экономики в условиях перехода к рыночным отношениям, но и тонко понимать проявлений общих, специфичных и частных экономических законов в практике своего предприятия, своевременно замечать тенденции и возможности повышения эффективности производства. Он должен владеть современными  методами экономических исследований, методикой системного, комплексного экономического анализа, мастерством точного, своевременного, всестороннего анализа результатов хозяйственной деятельности.

     Конечным  финансовым результатом хозяйственной деятельности предприятия является прибыль.

     Прибыль – это важнейшая категория рыночных отношений, ей присущи три функции:

• Экономического показателя, характеризующего финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия;
• Стимулирующей функции, проявляющейся в процессе ее распределения и использования;
• Одно из основных источников формирования финансовых ресурсов предприятия.

    Прибыль  – основной источник финансирования  прироста оборотных средств, обновления  и расширения производства, социального развития предприятия, а также важнейший источник формирования доходной части бюджетов разных уровней.

  В рыночной экономике основной целью предпринимательской деятельности является получение прибыли, увеличение материальной заинтересованности участников бизнеса в результатах финансово – хозяйственной деятельности. Максимизация прибыли в этой связи является первостепенной задачей предприятия. На величину прибыли в производственной деятельности оказывают  влияние факторы субъективного характера и объективные, не зависящие от деятельности хозяйственного объекта.

    Субъективные факторы: организационно- технический уровень управления предпринимательской деятельностью, уровень производительности труда, конкурентоспособность выпускаемой продукции, затраты на производство и реализацию продукции, уровень цен на готовую продукцию.

  Объективные  факторы: уровень цен потребляемые  материалы и энергетические ресурсы,  нормы амортизационных отчислений, конъюнктура рынка.

   Целью настоящей курсовой работы является анализ финансовых результатов деятельности предприятия ООО «Луч». Достижение данной цели рассматривается путём решения следующих подзадач:

• Теоретический обзор содержания анализа финансовых результатов;
• Анализ структуры финансовых результатов предприятия;
• Факторный анализ финансовой прибыли предприятия;
• Анализ показателей рентабельности предприятия;
• Пути улучшения финансовых результатов предприятия.

 Информационной базой для проведения анализа послужили Бухгалтерский баланс  и Форма № 2» Отчет о прибылях и убытках предприятия за 2011год.

 Работа состоит  из введения, основной части, заключения  и списка использованных источников. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Глава 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 

1.1 Цели и задачи анализа финансовых результатов  предприятия

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние.

Основные его  задачи:

• Систематический контроль за формированием финансовых результатов;
• Определения влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовый результат;
• Выявления резервов увеличения суммы прибыли и уровня рентабельности и прогнозирование их величины;
• Оценка работы организации по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;
• Разработка мероприятий по освоению выявленных резервов;

Основные источники  информации: данные аналитического бухгалтерского учета по счетам резервов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчет об изменениях капитала» (форма № 3), «Бухгалтерский баланс» (форма № 1), «Отчет о движении  Капитала» (форма № 4). Кроме того, в анализе используются данные финансового плана, аналитического бухгалтерского учета.

В процессе анализа  используется следующие показатели прибыли:

• Маржинальная прибыль (разность между выручкой ( нетто) и прямыми производительными затратами по реализованной продукции);
• Прибыль от реализации продукции, товаров, услуг (разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода);
• Общий финансовый результат до налогообложения ( брутто- прибыль) (финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные расходы и доходы);
• Налогооблагаемая прибыль (разность между брутто – прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогом на доход ( по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается);
• Чистая прибыль- это та ее часть, которая остается в распоряжении предприятия после оплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;
• Капитализированная (нераспределенная) прибыль- это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;
• Потребляемая прибыль – та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы.

 В процессе  анализа необходимо изучить состав  балансовой прибыли, ее структуру,  динамику и выполнение плана  за отчетный год. При изучении  динамики прибыли следует учитывать  инфляционные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку корректируют на средневзвешенный индекс роста цен на продукцию предприятия в среднем по отрасли,

Прибыль  представляет собой реальную часть чистого  дохода, созданного прибавочным трудом. Только после продажи продуктов  (работ, услуг) чистый доход принимает форму прибыли. Количество прибыли определяется как  разность между выручкой от хозяйственной деятельности предприятия  (после уплаты налога на добавленную  стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и  внебюджетные фонды) и суммой всех  затрат на эту деятельность.

     Получение  прибыли является основной целью  деятельности любого хозяйственного  субъекта. С одной стороны, прибыль  является показателем эффективности  деятельности предприятия, так как она зависит в основном от качества работы предприятия, повышает экономическую заинтересованность его работников в наиболее эффективном использовании ресурсов, так как прибыль – это основной источник производственного и социального развития предприятия. С другой стороны, она служит важнейшим источником формирования государственного бюджета. Отсюда можно сказать, что в росте сумм прибыли заинтересованы как предприятие, так и государство.

Рентабельность  – это относительный показатель, определяющий уровень доходности бизнеса. Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т. д.); они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами. Показатели рентабельности выражаются в коэффициентах или процентах и отражают долю прибыли с каждой денежной единицы затрат. Таким образом, более полно, чем прибыль характеризуют окончательные результаты хозяйствования, так как их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

Основной целью  финансового анализа является разработка  принятие обоснованных управленческих решений, направленных на повышение эффективности деятельности хозяйствующего субъекта.

1.2 Анализ состава  прибыли

Прибыль - один из основных финансовых показателей  плана и оценки хозяйственной  деятельности организаций. За счет прибыли осуществляется финансирование мероприятий по их научно-техническому и социально-экономическому развитию, увеличение фонда оплаты труда их работников. Прибыль является не только источником обеспечения внутрихозяйственных потребностей организаций, но и приобретает все большее значение в формировании бюджетных ресурсов, внебюджетных и благотворительных фондов.

Главная цель управления прибылью - максимизация благосостояния собственников в текущем и перспективном периоде. Это означает:

1. получение максимальной прибыли, соответствующей используемым ресурсам организации и рыночной конъюнктуре ее функционирования

2. оптимизация  пропорциональности между уровнем  формируемой прибыли и допустимым  уровнем риска

3. повышение  качественного состава факторов формирования прибыли

4. получение  необходимого уровня дохода на  инвестированный капитал собственникам компании

5. формирование  достаточного объема инвестиций  за счет прибыли в соответствии с задачами развития бизнеса

6. увеличение  роста рыночной стоимости организации

7. разработка  программ участия персонала в  распределении прибыли.

Прибыль формируется  в процессе финансово-хозяйственной  деятельности организации.

Прибыль, как  главный результат предпринимательской  деятельности, обеспечивает потребности самой организации и государства в целом. Поэтому, прежде всего, важно определить состав прибыли организации. Общий объем прибыли организации представляет собой валовую прибыль. На величину валовой прибыли влияет совокупность многих факторов, зависящих и не зависящих от предпринимательской деятельности.

Важными факторами  роста прибыли, зависящими от деятельности организации, являются рост объема производимой продукции в соответствии с договорными условиями, снижение ее себестоимости, повышение качества, улучшение ассортимента, повышение эффективности использования производственных фондов, рост производительности труда. К факторам, не зависящим от деятельности организаций, относятся изменения государственных регулируемых цен на реализуемую продукцию, влияние природных, географических, транспортных, технических условий на производство и реализацию продукции, а также другие факторы.

Под влиянием как  тех, так и других факторов складывается валовая прибыль. В составе валовой  прибыли учитывается прибыль  от всех видов деятельности. Во-первых, валовая прибыль включает прибыль от реализации товарной продукции, исчисленную путем вычета из общей суммы выручки от реализации этой продукции (работ, услуг) налога на добавленную стоимость, акцизов и затрат на производство и реализацию, включаемых в себестоимость. Прибыль от реализации товарной продукции - основная часть валовой прибыли.

Во-вторых, в  состав валовой прибыли включается прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера, т. е. прибыль (или убытки) подсобных сельских хозяйств, автохозяйств, лесозаготовительных и других хозяйств, находящихся на балансе основного предприятия. В-третьих, в состав валовой прибыли входит прибыль от реализации основных фондов и другого имущества. Наконец, в составе валовой прибыли отражаются внереализационные доходы и расходы, т. е. результаты внереализационных операций.

В связи с  тем, что подавляющую часть валовой  прибыли (95-97%) организации получают от реализации товарной продукции, этой части прибыли должно быть уделено главное внимание. Отмеченные выше факторы, зависящие и не зависящие от ее деятельности, воздействуют главным образом на прибыль от реализации продукции. Основные из этих факторов подлежат детальному изучению и анализу.

Кроме прибыли  от реализации продукции в состав валовой прибыли включается, как отмечено выше, прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера. На долю этой прибыли приходится несколько процентов валовой прибыли. Результаты от прочей реализации могут быть как положительными, так и отрицательными. Предприятия транспорта, подсобных сельских хозяйств, торговых организаций, находящихся на балансе предприятия, могут иметь от реализации своей продукции, работ, услуг не только прибыль, но и убытки, что соответственно скажется на объеме валовой прибыли.

Отдельной составной  частью валовой прибыли выделена прибыль от реализации основных фондов и другого имущества. У предприятий и организаций могут образоваться излишние материальные ценности в результате изменения объема производства, недостатков в системе снабжения, реализации и других причин. Длительное хранение этих ценностей в условиях инфляции приводит к тому, что выручка от их реализации окажется ниже цен приобретения. Поэтому от реализации ненужных товарно-материальных ценностей образуются не только прибыль, но и убытки.

Последним элементом  валовой прибыли являются внереализационные  доходы и расходы, т. е. такие, которые непосредственно не связаны с производством и реализацией продукции. В составе этих внереализационных результатов, учитываются следующие доходы (расходы): от долевого участия в деятельности других организаций; доходы от сдачи имущества в аренду; дивиденды, проценты по акциям, облигациям и другим ценным бумагам, принадлежащим организации; суммы полученных и уплаченных экономических санкций (штрафы, пени, неустойки и другое).

Итак, анализ состава  валовой прибыли организации  показал ведущее значение прибыли от реализации продукции (работ, услуг), сравнительно небольшую роль прибыли от прочей реализации, а также от реализации основных фондов и другого имущества и усиливающиеся в условиях развития предпринимательства значение.

1.3 Анализ прибыли  о реализации продукции  и услуг

Главным источником формирования прибыли является основная деятельность предприятия, с целью осуществления которой оно создано. Другими словами, основным финансовым результатом деятельности предприятия является прибыль от реализации продукции, выполнения работ или оказания услуг. Поэтому в процессе анализа особое внимание будет уделено динамике прибыли от реализации продукции и влиянию на нее различных факторов.

Прибыль от реализации продукции, работ и услуг (прибыль  от продаж) определяется как разница между выручкой от реализации товаров, работ и услуг (за вычетом налога на добавленную стоимость, акцизов и других аналогичных обязательных платежей), себестоимостью реализованных товаров, работ и услуг, коммерческих и управленческих расходов.

Изменение прибыли  от реализации продукции, работ и  услуг (П) в целом по предприятию  формируется под воздействием следующих основных факторов: объема реализованной продукции (Vрп), ее структуры (Уд_i), себестоимости (С_i) и уровня цен (Ц_i) .

П= (Vрп•Уд_i) (Ц_i-С_i)

Важнейшим фактором, влияющим на величину прибыли от реализации товарной продукции, является изменение объема производства и реализации продукции. Чем больше объем реализации, в конечном счете, тем больше прибыли получит предприятие, и наоборот. Зависимость прибыли от этого фактора при прочих равных условиях прямо пропорциональная. Но данный показатель также может оказывать и отрицательное влияние на сумму прибыли: при увеличении объема реализации убыточной продукции приводит к уменьшению размера прибыли.

Падение объема производства в нынешних экономических  условиях, не считая ряда противодействующих факторов, как, например, роста цен, неизбежно влечет сокращение объема прибыли. Отсюда вывод о необходимости принятия неотложных мер по обеспечению роста объема производства рентабельной продукции на основе его технического обновления и повышения эффективности производства. В свою очередь, совершенствование расчетно-платежных отношений между организациями будет способствовать улучшению условий реализации продукции, а, следовательно, росту прибыли.

Вторым, не менее  важным, фактором, влияющим на величину прибыли от реализации товарной продукции, является изменение уровня себестоимости продукции; если изменение объема реализации влияет на сумму прибыли прямо пропорционально, то связь между величиной прибыли и уровнем себестоимости обратная. Чем ниже себестоимость продукции, определяемая уровнем затрат на ее производство и реализацию, тем выше прибыль, и наоборот. Этот фактор, определяющий размер прибыли, в свою очередь, находится под воздействием многих причин. Поэтому при анализе изменения уровня себестоимости должны быть выявлены причины ее снижения или повышения с тем, чтобы разработать мероприятия по сокращению уровня затрат на производство и реализацию продукции, а, следовательно, увеличению за счет этого прибыли.

Фактором, напрямую определяющим величину прибыли от реализации продукции, являются применяемые цены. Свободные цены в условиях их либерализации устанавливаются самими предприятиями и организациями в зависимости от конкурентоспособности данной продукции, спроса и предложения аналогичной продукции другими производителями. Поэтому уровень свободных цен на продукцию в определенной степени является зависящим от предприятия. Независящим от предприятия фактором выступают государственные регулируемые цены, устанавливаемые на продукцию предприятий-монополистов. Очевидно, что уровень цен определяется, прежде всего, качеством производимой продукции, зависящим от технического совершенствования ее производства, проведения работ по модернизации и т. д. При увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

Кроме указанных выше факторов на величину прибыли от реализации, безусловно, влияют изменения в структуре производимой и реализуемой продукции. Чем выше доля более рентабельной продукции (исчисляемой как отношение прибыли к полной себестоимости этой продукции), тем больше прибыли получит предприятие. Увеличение удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции повлечет сокращение прибыли.

Расчет влияния  этих факторов на сумму прибыли можно  выполнить способом цепной подстановки, используя данные, приведенные в табл. .

Таблица 1 - Исходные данные для факторного анализа прибыли  от реализации продукции, тыс. руб.

Сначала нужно  найти сумму прибыли при фактическом  объеме продаж и базовой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать индекс объема реализации продукции, а затем базовую сумму прибыли скорректировать на его уровень.

Индекс объема продаж исчисляют путем сопоставления  фактического объема реализации с базовым  в натуральном (если продукция однородная), условно-натуральном или стоимостном  выражении (если продукция неоднородна  по своему составу). На данном предприятии его величина составляет

I_рп=

Затем следует  определить сумму прибыли при  фактическом объеме и структуре реализованной продукции, но при базовом уровне себестоимости и цен. Для этого из условной выручки нужно вычесть условную сумму затрат:

 (Vрп_i1•Ц _i0) - (Vрп_i1•С _i0)

Требуется подсчитать также, сколько прибыли предприятие  могло бы получить при фактическом объеме реализации, структуре и ценах, но при базовом уровне себестоимости продукции. Для этого из фактической суммы выручки следует вычесть условную сумму затрат:

 (Vрп_i1•Ц _i1)- (Vрп_i1•С _i0)

По результатам  факторного анализа можно оценить  качество прибыли. Так, если увеличение суммы прибыли обусловлено ростом объемов продажи снижение себестоимости, то качество прибыли от реализации продукции станет высоким. Низкое качество прибыли характеризуется ростом цен на продукцию без увеличения физического объема продаж и снижения затрат на рубль продукции .

Для более  углубленного анализа следует проанализировать выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельных видов продукции. Данная величина зависит от объема продажи продукции, себестоимости и среднереализационных цен. Факторная модель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид:

П=Vрп_i •(Ц_i-С_i)

Методика расчета  влияния факторов способом абсолютных разниц:

П_рп=(РП₁-РП₀)•(Ц₀-С₀);

П_ц=(Ц₁-Ц₀)•РП₁;

П_с= -(С₁ - Со)•PП₁.

Аналогичные расчеты проводятся по каждому виду продукции.

Далее необходимо детально изучить причины изменения  объема продаж, цены и себестоимости  по каждому виду продукции.