Содержание 

Введение……………………………………………………………………………...3

1. Анализ средств, чистых активов организации и источников их формирования………………………………………………………………………..5

1.1 Построение аналитического баланса организации……………………………5

1.2 Анализ недвижимого имущества (внеоборотных активов)…………………..8

1.3 Анализ оборотных активов организации……………………………………10

1. Анализ состояния запасов…………………………………………………..11

1.3.2 Анализ дебиторской задолженности………………………………………..12

2. Анализ формирования, размещения и эффективности использования капитала……………………………………………………………………………..15
3. Анализ финансовых результатов деятельности организации…………….18

3.1 Анализ состава, динамики и структуры прибыли……………………………18

2. Анализ  рентабельности предприятия………………………………………20

4. Анализ прогнозирования финансового состояния и вероятности банкротства…………………………………………………………………………21

4.1. Анализ  ликвидности и платежеспособности  предприятия…………………21

4.2 Анализ  финансовой устойчивости и деловой  активности предприятия……24

4.3 Пути повышения платежеспособности организации………………………...26

Заключение………………………………………………………………………….29

Библиографический список………………………………………………………..32 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

     Деятельность  любого предприятия ориентирована  на получение определенных результатов. Однако одни предприятия уверенно достигают  поставленных целей своей деятельности, а другие - работают менее успешно. Многие успех деятельности предприятия связывают с правильным выбором вила деятельности, наличием достаточных ресурсов и умением ориентироваться в бурном море рыночной экономики.

     Анализ  деятельности хозяйствующего субъекта является одним из наиболее действенных  методов управления, основным элементом  обоснования руководящих решений. В условиях становления рыночных отношений он имеет целью обеспечить устойчивое развитие доходного, конкурентоспособного производства и включает различные направления — правовое, экономическое, производственное, финансовое и др. Анализ и диагностика, финансово-хозяйственной деятельности предприятия предполагают всестороннее изучение технического уровня производства, качества и конкурентоспособности выпускаемой продукции, обеспеченности производства материальными, трудовыми и финансовыми ресурсами и эффективности их использования. Они основаны на системном подходе, комплексном учете разнообразных факторов, качественном подборе достоверной информации и являются важной функцией управления.

     Актуальность  данной темы работы подтверждается тем, что реальные условия функционирования предприятия обусловливают необходимость  проведения объективного и всестороннего  финансового анализа хозяйственных  операций, который позволяет определить особенности его деятельности, недостатки в работе и причины их возникновения, а также на основе полученных результатов  выработать конкретные рекомендации по оптимизации деятельности.

     Цель  анализа и диагностики финансово-хозяйственной  деятельности предприятия — повышение  эффективности его работы на основе системного изучения всех видов его деятельности. В процессе анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия исследуются совокупность технологических, социально-экономических, правовых, экологических и иных процессов, закономерности формирования, построения и функционирования систем управления; принципы построения организационных структур, эффективность применяемых методов; информационное, материально-техническое и кадровое обеспечение.

     Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

     - изучить деятельность анализируемого  предприятия;

     - проанализировать финансовое состояние  предприятия;

     - выявить основные направления  улучшения финансового состояния  предприятия.

     Объектом  исследования является условное предприятие.

     Предметом исследования является финансовое состояние  предприятияи пути его улучшения.

     Практическая  значимость работы в том, что аспект управления фирмой становится наиболее значимым в настоящее время, так  как практика функционирования рынка  показывает, что без анализа финансового  состояния предприятие не может  эффективно функционировать. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. Анализ  средств, чистых активов  организации и  источников их формирования

1.1 Построение аналитического баланса организации

     Баланс  организации независимо от форм собственности  отражает остатки ее средств и  источников их формирования. В соответствии с международными стандартами по финансовой отчетности бухгалтерский  баланс организации отражает величину активов, обязательств и капитала на определенный период времени, их значение за анализируемый период.

     Объектами анализа средств предприятия являются:

     - общая величина средств (активов)  организации по бухгалтерскому  балансу и их изменение;

     - факторы изменения общей величины  активов и отдельных статей;

     - формирование чистых активов  и факторы их изменения.

     Анализ  финансового состояния начинаем с изучения состава и структуры  имущества предприятия по данным бухгалтерского баланса с использованием методов горизонтального и вертикального  анализа.

     Актив бухгалтерского баланса позволяет  дать общую оценку изменения всего  имущества предприятия, выделить в  его составе внеоборотные активы (I раздел баланса) и оборотные активы (II раздел баланса), изучить динамику структуры имущества.

     Анализ  динамики состава и структуры  имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста (уменьшения) всего имущества  предприятия и отдельных его  видов.

     Анализ  средств предприятия представлен данными таблицы 1.

Таблица 1 – Анализ средств организации

Продолжение таблицы 1

     Из  таблицы 1видно, что в отчетном году по сравнению с базисным годом стоимость всего имущества снизилась на 23097 тыс. руб. В составе имущества организации основная доля приходится на внеоборотные активы, стоимость которых в отчетном году составила – 69830 тыс. руб., или 96,3%.

     Доля  внеоборотных активов в общей структуре имущества за анализируемый период увеличилась с 84,5% в базисном году, до 96,3% в отчетном году.

     В динамике за два года доля оборотных активов уменьшилась на 12106 тыс. руб.

     В составе оборотных активов большая  часть приходится на запасы и дебиторскую  задолженность.

     В отчетном году 0,01% всех активов составляли денежные средства, однако их сумма за анализируемый период снизилась и в отчетном году составила 10 тыс. руб.

     Состав  и структура источников формирования представлены в таблице 2.

Таблица 2 -  Анализ источников формирования 

     По  данным таблицы 2 видно, что в составе источников наибольший удельный вес приходится на собственные источники. В динамике за два года доля собственного капитала снизилась на 23495 тыс. руб., за счет уменьшения добавочного капитала и целевого финансирования на 25675 и 13 тыс. руб. соответственно.

     За  анализируемый период произошло  снижение убытка прошлых лет с 1791 тыс. руб. до 327 тыс. руб.

     За  анализируемый период доля заемных источников увеличилась на 398 тыс. руб.

     Из  таблицы 2 видно, что рост суммы и доли заемных источников, связан с увеличением доли займов и кредитов и кредиторской задолженности.

     Анализ  чистых активов представлен данными  таблицы 3.

Таблица 3 - Оценка стоимости чистых активов организации

     Чистые  активы организации в отчетном периоде существенно на 72500 тыс. руб. превышают уставный капитал. Данное соотношение положительно характеризует финансовое положение организации, полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. Приняв во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.

     1.2 Анализ недвижимого имущества (внеоборотных активов)

     В ходе анализа определяется стоимость  реальных активов, характеризующих  производственный потенциал предприятия. К ним относятся: основные средства, производственные запасы и незавершенное  производство. Оценка реальных активов  предприятия представлена в аналитической  таблице 4.

Таблица 4 - . Анализ состава имущества организации

     Данные  таблицы 4 свидетельствуют об уменьшении стоимости реальных активов в отчетном периоде на 23495 тыс. руб. Удельный вес реального имущества на конец отчетного периода составил 95,6%, что на 3,0% меньше по сравнению с началом периода.

     Внеоборотные активы представлены вложениями средств в недвижимость, нематериальные активы, долгосрочными финансовыми вложениями (таблица 5).

Таблица 5 - Состав и структура внеоборотных активов предприятия

     Из  таблицы видно, что внеоборотные активы снизились на 13991 тыс. руб., в основном из-за уменьшения стоимости прочих внеоборотных активов (на 2164 тыс. руб. или на 2,5%). При этом незавершенное строительство уменьшилось на 483 тыс. руб. или на 0,4%, основные средства уменьшились на 6349 тыс. руб. или на 1,6%.

     Анализ  оборотных активов представлен  оценкой стоимости запасов, составом и структурой оборотных активов  организации. 

     1.3 Анализ оборотных активов организации

     Вещественные  элементы оборотных средств (предметы труда) полностью потребляются в  каждом производственном цикле, могут  утрачивать свою натурально-вещественную форму и целиком переносят  свою стоимость на стоимость готовой  продукции (выполненных работ, оказанных  услуг)

     Основными задачами анализа оборотных активов  являются:

     - Изучение изменения состава и  структуры оборотных активов  (таблица 6);

     - Определение основных источников  формирования оборотного капитала;

     - Определение эффективности использования  оборотных активов.

Таблица 6 - Состав и структура оборотных активов организации

     Из  таблицы видно, что оборотные  активы на конец года уменьшились на 12106 тыс. руб., в основном из-за уменьшения следующих статей:

     Запасы  снизились на 1487 тыс. руб. или на 2,3%.

     Дебиторская задолженность снизилась на 539 тыс. руб.

     Денежные  средства уменьшились на 33 тыс. руб.

     Прочие  оборотные активы уменьшились на 9683 тыс. руб. 

     1.3.1 Анализ состояния запасов

     Создание  материально-производственных запасов  является необходимым условием обеспечения  непрерывного производственного процесса.

     Излишние  запасы приводят к необоснованному  отвлечению средств из хозяйственного оборота, что в конечном итоге  влияет на рост кредиторской задолженности  и является одной из причин неустойчивого  финансового положения. Недостаток запасов может привести к сокращению объема производства продукции и  уменьшению суммы прибыли, что также  влияет на ухудшение финансового  состояния предприятия. Учитывая это, запасы должны быть оптимальными.

     Состояние запасов и затрат может быть охарактеризовано с помощью аналитической таблицы  7.

Таблица 7 - Анализ состояния запасов организации

     Как видно из таблицы 7, запасы товарно-материальных ценностей за анализируемый период снизились на 1487 тыс. руб. Основное снижение запасов произошло по статье «сырье, материалы и другие аналогичные ценности», сумма которых снизилась на 1381 тыс. руб., или на 0,6 %. Статья «готовая продукция и товары для перепродажи» уменьшилась на 37 тыс. руб., или на 0,5%. При этом статьи «затраты в незавершенном производстве» и «расходы будущих периодов» также уменьшились на 23 тыс. руб. и 43 тыс. руб. соответственно. Прочие запасы и затраты уменьшились на 3 тыс. руб. В структуре запасов произошло увеличение расходов будущих периодов на 1,9%.

1.3.2 Анализ дебиторской задолженности

     Состояние расчетной дисциплины характеризуется  динамикой и структурой дебиторской  задолженности. Дебиторская задолженность - это суммы, причитающиеся от покупателей  и заказчиков. Тенденция увеличения дебиторской задолженности ставит предприятие в зависимость от финансового состояния партнеров.

     В процессе анализа изучается динамика, состав, причины и сроки образования  дебиторской задолженности, устанавливается  сумма нормальной и просроченной задолженности.

     В процессе анализа оценивают «качество» дебиторской задолженности. Качественное состояние дебиторской задолженности  характеризует вероятность ее получения  в полной сумме. Показателем этой вероятности является срок образования  задолженности, а также удельный вес просроченной задолженности. Чем  больше срок дебиторской задолженности, тем ниже вероятность ее получения.

     Дебиторская задолженность по срокам образования  классифицируется на задолженность:

     - до 1 месяца;

     - от 1 до 3 месяцев;

     - от 3 до 6 месяцев;

     - от 6 месяцев до 1 года;

     - свыше 1 года.

     К нормальной (оправданной) относится  задолженность, срок погашения которой  не наступил либо составляет менее  одного месяца. К просроченной задолженности  относятся задолженность, непогашенная в сроки, установленные договором, нереальные для взыскания долги  или дебиторская задолженность, по которой истекли сроки исковой  давности.

     Счета, которые покупатели не оплатили, называются сомнительными (безнадежными) долгами. По долгам, не реальным к взысканию, в установленном порядке формируется  резерв по сомнительным долгам. Безнадежные  долги погашаются путем списания их на убытки предприятия как дебиторская  задолженность, по которой истек  срок исковой давности. Поэтому при  снижении суммы дебиторской задолженности  важно установить, не явилось ли это следствием ее списания на убытки.