Анализ прибыли и рентабельности предприятия. 22

Оглавление

Введение……………………………………………………………………….2

ГЛАВА 1. Понятие прибыли и рентабельности   производства………………………...............................................................4

1.1 Сущность и формирование финансовой прибыли……………………….4

1.2 Понятие рентабельности……………………………………………………9

ГЛАВА 2. Анализ прибыли и рентабельности на предприятии……………. …………………………………………………..13

2.1 Сущность и методы анализа прибыли…………………………………...13

2.2 Анализ рентабельности продукции………………………………………20

2.3 Анализ прибыли и рентабельности с использованием международных стандартов …………………………………………………...24

ГЛАВА 3. Анализ прибыли и рентабельности в                         ООО «Дубрава». …………………………………………………..29

3.1.Анализ формирования и распределения прибыли……………………...29

3.2. Анализ рентабельности…………………………………………………...31

3.3. Существующие резервы предприятия по увеличению прибыли……..37

заключение………………………………………………………………….41

Список использованных источников………………………...…44

Приложения …………………………………………………..45 
 

_{Введение.}

          Прибыль - одна из важнейших и самых сложных экономических категорий, занимающая одно из центральных мест среди инструментов управления экономикой. Значение прибыли в условиях рынка настолько велико, что К.Р. Макконнелл и С. Брю называют ее первичным движителем капиталистической экономики. Можно сказать, что стремление к получению прибыли - это выражение основного принципа рационального поведения в экономике - достижения максимальных результатов при минимальных затратах, так как прибыль в самом общем виде и есть разница между полученными доходами и совокупными издержками (а точнее, превышение первых над вторыми, поскольку прибыль, имеющую отрицательное значение, обычно называют убытком; в дальнейшем и положительная, и отрицательная разница между доходами и издержками будет определяться как прибыль, если логика изложения не потребует конкретного уточнения). Этим и обуславливается актуальность данной темы.

      Финансовые  результаты деятельности предприятия  характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным  образом от реализации продукции, а  также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на фондовом и валютных биржах и т.д.).

      Объем реализации и величина прибыли, уровень  рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все  стороны хозяйствования.

      Целью курсовой работы является определение  особенностей методов анализа прибыли  и рентабельности предприятия

      Поставленная  цель достигается путем решения  следующих задач:

      рассмотреть особенности прибыли и рентабельности;

      описать показатели рентабельности;

      Для решения задач исследования использованы методы:

      изучения  нормативных документов, регулирующих порядок деятельности предприятий;

      изучения  публикаций отечественных и зарубежных авторов по теме исследования.

      Объект  исследования: прибыль и рентабельность на предприятии ООО «Дубрава». Это производственное предприятие, которое занимается лесозаготовками, лесопилением, деревообработкой. Конечной продукцией являются пиломатериалы, которые предприятие реализует как на внутреннем, так и на внешних рынках. В настоящее время на предприятии работает около 76 человек.

      Предмет исследования: формирование и анализ прибыли и рентабельности производства.

      В процессе написания курсовой работы были использованы труды современных  экономистов, исследовавших проблемы финансового анализа, среди которых  выделяются работы Донцовой Л.В., Ковалева А.М., Савицкой Г. В, Вахрина П.И. и  других авторов.

_{ГЛАВА 1. Понятие прибыли и рентабельности производства.}

_{1.1 Сущность и формирование финансовой прибыли.}

      Прибыль - это часть чистого дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения, который непосредственно  получают предприятия. Только после  продажи продукции чистый доход  получает форму прибыли. Количественно  она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного  налога и других отчислений из выручки  в бюджетные и не бюджетные  фонды) и полной себестоимостью реализованной  продукции. Значит, чем больше предприятие  реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем  лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности следует изучать в тесной связи  с использованием и реализацией  продукции.

      Экономическая сущность прибыли является одной  из сложных и дискуссионных проблем  в современной экономической  теории.

      С экономической точки зрения прибыль - это разность между денежными  поступлениями и денежными выплатами. С хозяйственной точки зрения прибыль - это разность между имущественным  состоянием предприятия на конец  и начало отчетного периода. Прибылью считается превышение доходов над  расходами. Обратное положение называется убытком.

      Изучение  аспектов, связанных с прибылью, привело нас к пониманию того, что прибыль, исчисленная в бухгалтерском  учете, не отражает действительного  результата хозяйственной деятельности. Это привело к разграничению понятий бухгалтерская и экономическая прибыль. Первая - результат реализации товаров и услуг, вторая - результат "работы" капитала.

      Идея  двух трактовок прибыли (бухгалтерской  и экономической) получила развитие благодаря Дэвиду Соломону. Он исходил  из предпосылки, что концепция прибыли  нужна для трех целей:

      1) исчисления налогов;

      2) защиты кредиторов;

      3) для выбора разумной инвестиционной  политики.

      Бухгалтерская трактовка приемлема только для  достижения первой цели и абсолютно  неприемлема для достижения третьей.

      Д. Соломон разработал формулу, определяющую связь между бухгалтерской и  экономической прибылью:

      Бухгалтерская прибыль + Внереализационные изменения  стоимости (оценки) активов в течение  отчетного периода + Внереализационные  изменения стоимости (оценки) активов  в предыдущие (прошлые) отчетные периоды + Внереализационные изменения стоимости (оценки) активов в будущие (предстоящие) отчетные периоды = Экономическая прибыль¹

      Этот  подход предполагает ежеквартальное исчисление величины "гудвилла" и ее колебаний. Появление этой категории связано  с экономической трактовкой прибыли.

      В современной теории учета, прежде всего  англоязычных стран, различают налоговую  и экономическую концепции прибыли. В связи с этим возможны два  варианта исчисления прибыли: в первом - бухгалтерская прибыль равна  налогооблагаемой, во втором - их суммы  не совпадают.

      В первом случае взгляд пользователей  бухгалтерской информации устремлен  в прошлое, во втором - в будущее. В последнем учтен тот факт, что данные финансовой отчетности влияют на курс акций предприятия. Поэтому  прибыль, показанная в балансе и  отчете о прибылях и убытках, не должна быть тождественна прибыли, с которой  уплачиваются налоги.

      В современной экономической литературе есть несколько определений прибыли, схожих по своему смыслу. Рассмотрим некоторые  из них:

      прибыль - выраженный в денежной форме экономический  итог хозяйственной деятельности организации;

      прибыль - обобщающий показатель анализа и  оценки эффективности деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования;

      прибыль - превышение доходов от продажи  товаров и услуг над затратами;

      прибыль - обобщающий показатель финансовых результатов  хозяйственной деятельности.

      Анализируя  различные научные трактовки  прибыли, можно сформулировать следующее  определение.

      Прибылью  может считаться только та часть  добавленной стоимости, которая  создана в результате реализации продукции (товаров). Реализация других активов, поступления от внереализационных  операций и прочие поступления формируют  доход, такой подход требует новой  концепции налогообложения, заключающейся  в раздельном налогообложении прибыли  и дохода. Тем не менее, в действующей  системе налогообложения такое  разделение не предусмотрено. Все поступления  доходов фактически признаются образующими  прибыль за исключением расходов.

      Прибыль является показателем, наиболее полно  отражающим эффективность производства, состояние производительности труда, уровень затрат. Она показывает стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства при любой форме собственности. ²

      Основным  источником формирования прибыли торговых предприятий являются реализованные  торговые надбавки, а по некоторым  товарам - торговые скидки.

      За  счет прибыли осуществляются финансирование мероприятий по научно-техническому и социально-экономическому развитию предприятий торговли, увеличение фонда  оплаты труда их работников. Она  является не только источником обеспечения  внутрихозяйственных потребностей предприятия, но приобретает все  большее значение в формировании бюджетных ресурсов, внебюджетных фондов.

      Многоаспектное  значение прибыли усиливается с  переходом экономики государства  на основы рыночного хозяйства. Коммерческие предприятия, получив финансовую самостоятельность  и независимость, вправе решать, на какие цели и в каких размерах направлять прибыль, оставшуюся после  уплаты налогов в бюджет и других обязательных платежей и отчислений.

      Поддержание необходимого уровня прибыльности - объективная  необходимость успешной деятельности предприятия в рыночной экономике. Недостаток прибыли и ее неудовлетворительная динамика свидетельствуют о неэффективности  и рискованности бизнеса и  является одной из причин банкротства.

      Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет ряд важнейших  функций.

      Во-первых, прибыль является критерием и  показателем эффективности деятельности предприятия. Иными словами, сам  факт прибыльности уже свидетельствует  об эффективной деятельности предприятий.

      Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей  функцией. Выступая конечным финансово-экономическим  результатом предприятий, прибыль  приобретает ключевую роль в рыночном хозяйстве. За ней закрепляется статус цели, что предопределяет экономическое  поведение хозяйствующих субъектов, благополучие которых зависит как  от величины прибыли, так и от принятого  в национальной экономике алгоритма  ее распределения, включая налогообложение.

      В-третьих, прибыль является источником формирования доходов бюджетов различных уровней. Она поступает в бюджеты в  виде налогов, а также экономических  санкций, и используется на различные  цели, определенные расходной частью бюджета и утвержденные в законодательном  порядке.

      Таким образом, прибыль предприятия - основной фактор его экономического и социального  развития. Этот вывод вытекает из цели предпринимательской деятельности. Современные западные экономисты так  формулируют цели акционерной компании (являющейся наиболее распространенной формой предпринимательской деятельности в развитых странах): "Цели компании обычно включают максимизацию акционерной  собственности, максимизацию прибыли, максимизацию управленческого вознаграждения, бихевиористические (поведенческие) цели и социальную ответственность".

      Современная западная управленческая теория финансов действует на основе предположения  о том, что первичной целью  бизнеса является увеличение материальной заинтересованности своих акционеров, т.е. максимизация биржевого курса  обыкновенной акции фирмы. Другие цели также влияют на политику компании, но они менее важны по сравнению с первой.

      Такая постановка цели для современного уровня развития западной экономики вполне логична. Максимизация прибыли представляет собой краткосрочную задачу, решение  которой рассчитано на сравнительно небольшой период времени, в то время  как максимизация акционерной собственности - долгосрочная цель, поскольку акционеры  заинтересованы как в будущих, так  и в сегодняшних прибылях. Максимизация прибыли может быть достигнута в  короткие сроки за счет долгосрочной рентабельности. К примеру, предприятие  в целях получения краткосрочной  прибыли, может отложить проведение ремонтных работ, рискуя в долгосрочной перспективе потерять больше средств  на восстановительных работах.

_{1.2 Понятие рентабельности.}

      Рентабельность; в отличие от прибыли предприятия, показывающей эффект предпринимательской  деятельности, характеризует эффективность  этой деятельности. Рентабельность - относительная  величина, выражающая прибыльность (доходность) предприятия. В рыночной экономике  существует система показателей  рентабельности.

      Рентабельность  продукции можно рассчитать как  по всей реализованной продукции, так  и по отдельным ее видам.

      Рентабельность  всей реализованной продукции можно  определить как:

      процентное  отношение прибыли от реализации продукции к затратам на ее производство и реализацию;

      процентное  отношение прибыли от реализации продукции к выручке от реализованной  продукции;

      процентное  отношение балансовой прибыли к  выручке от реализации продукции

      отношение чистой прибыли к выручке от реализации продукции. ³

      Эти показатели дают представление об эффективности  текущих затрат предприятия и  степени доходности реализуемой  продукции.

      Рентабельность  отдельных видов продукции зависит  от цены и полной себестоимости. Она  определяется как процентное отношение  цены реализации единицы данной продукции  за вычетом ее полной себестоимости  к полной себестоимости единицы  данной продукции.

      Рентабельность  имущества (активов) предприятия рассчитывается как процентное соотношение чистой прибыли к средней величине активов (имущества).

      Рентабельность  внеоборотных средств определяется как процентное соотношение чистой прибыли к средней величине внеоборотных активов.

      Рентабельность  оборотных активов определяется как процентное отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости  оборотных активов.

      Рентабельность  инвестиций определяется как процентное отношение валовой прибыли к  стоимости имущества предприятия.

      Рентабельность  собственного капитала рассчитывается как процентное отношение чистой прибыли к величине собственного капитала.

      Показатели  рентабельности используются в процессе анализа финансово-хозяйственной  деятельности, принятия управленческих решений, решений потенциальных  инвесторов об участии в финансировании инвестиционных проектов.

      Повышение рентабельности может быть достигнуто как посредством увеличения суммы  прибыли, так и путем снижения стоимости производственных фондов. Невыполнение плана прибыли и  увеличение производственных фондов может  привести к снижению уровня рентабельности. Поскольку рентабельность - показатель относительный, его рост или снижение возможны и при различном соотношении  темпов изменения прибыли и фондов.

      Анализ  общей рентабельности имеет большое  значение для комплексной характеристики работы с точки зрения эффективности  использования всего производственного  потенциала, находящего в распоряжении производственного предприятия.

      Смысл любой предпринимательской деятельности состоит в достижении положительного экономического эффекта в виде абсолютного  показателя - прибыли или относительного - рентабельности. Тем самым рентабельность выступает главным объектом и  целью финансового менеджмента  предприятий. Чем больше уделяется  внимания рентабельности, тем успешнее функционирует предприятие.

      Так или иначе рентабельность представляет собой соотношение дохода и капитала, вложенного в создание этого дохода. Увязывая прибыль с вложенным  капиталом, рентабельность позволяет  сравнить уровень доходности предприятия  с альтернативным использованием капитала или доходностью, полученной предприятием при сходных условиях риска. Более  рискованные инвестиции требуют  более высокой прибыли, чтобы  они стали выгодными. Так как  капитал всегда приносит прибыль, для  измерения уровня доходности прибыль  как вознаграждение за риск сопоставляется с размером капитала, который был  необходим для образования этой прибыли. Рентабельность является показателем, комплексно характеризующим эффективность  деятельности предприятия.

      При его помощи можно оценить эффективность  управления предприятием, так как  получение высокой прибыли и  достаточного уровня доходности во многом зависит от правильности и рациональности принимаемых управленческих решений. Поэтому рентабельность можно рассматривать  как один из критериев качества управления.

      По  значению уровня рентабельности можно  оценить долгосрочное благополучие предприятия, т.е. способность предприятия  получать достаточную прибыль на инвестиции. Для долгосрочных кредиторов, инвесторов, вкладывающих деньги в  собственный капитал предприятия, данный показатель является более надежным индикатором, чем показатели финансовой устойчивости и ликвидности, определяющиеся на основе соотношения отдельных  статей баланса.

      Устанавливая  связь между суммой прибыли и  величиной вложенного капитала, показатель рентабельности можно использовать в процессе прогнозирования прибыли. В процессе прогнозирования с  фактическими и ожидаемыми инвестициями сопоставляется прибыль, которую предполагается получить на эти инвестиции. Оценка предполагаемой прибыли базируется на уровне доходности за предшествующие периоды с учетом прогнозируемых изменений.

      Кроме того, большое значение рентабельность имеет для принятия решений в  области инвестирования, планирования, при составлении смет, координировании, оценке и контроле деятельности предприятия  и ее результатов.

      Таким образом, можно сделать вывод, что  показатели рентабельности характеризуют  финансовые результаты и эффективность  деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных  позиций и систематизируются  в соответствии с интересами участников экономического процесса.

_{ГЛАВА 2. Анализ прибыли и рентабельности на предприятии.}

_{2.1 Сущность и методы анализа прибыли.}

      Обобщающая  оценка финансового состояния предприятия  достигается на основе таких результативных показателей, как прибыль и рентабельность.

      Анализ  формирования и использования прибыли  предполагает следующие этапы:

      Анализ  состава и динамики балансовой прибыли.

      Анализ  финансовых результатов от обычных  видов деятельности.

      Анализ  уровня среднереализационных цен.

      Анализ  финансовых результатов от прочих видов  деятельности.

      Анализ  рентабельности деятельности предприятия.

      Анализ  распределения и использования  прибыли. ⁴

      Источники информации: накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета по счету продаж и счетам "Прибыли и убытки", "Нераспределенная прибыль, непокрытый убыток", форма  бухгалтерской отчетности №2 "Отчет  о прибылях и убытках", данные финансового плана.

      В анализе используются следующие  показатели прибыли: балансовая прибыль, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.

      Балансовая  прибыль включает в себя прибыль  от обычных видов деятельности, финансовые результаты от операционных и внереализационных операций и чрезвычайных обстоятельств. Схема формирования балансовой прибыли представлена в Приложении схема №1.

      В процессе анализа необходимо изучить  состав прибыли от обычной деятельности, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли необходимо учитывать  инфляционные факторы изменения  ее суммы. Для этого выручку необходимо скорректировать на средневзвешенный рост цен на продукцию предприятия  в среднем по отрасли, а себестоимость  товаров, продукции (работ, услуг) уменьшить  на их прирост в результате повышения  цен на потребленные ресурсы за анализируемый  период.

      Основную  часть прибыли предприятия получают от обычных видов деятельности, к  которой относят прибыль от продаж продукции (работ, услуг).

      Прибыль от продаж продукции в целом по предприятию зависит от четырех  факторов первого уровня соподчиненности: объема продаж продукции (VРП); ее структуры (УД_i); себестоимости (З_i) и уровня среднереализационных цен (Ц_i). ⁵

      Объем продаж продукции может оказывать  положительное и отрицательное  влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции  приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема продаж происходит уменьшение суммы  прибыли.

      Структура товарной продукции может оказывать  как положительное, так и отрицательное  влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции  в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет, и наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.

      Себестоимость продукции и прибыль находятся  в обратно пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма  прибыли возрастает и наоборот. В  себестоимость приобретенной продукции  включаются стоимость приобретения, расходы по доставке, хранению, реализации и другие аналогичные расходы. По основным средствам, иному имуществу, по которым начисляется износ, принимается  их остаточная стоимость. Сума выручки, полученная от таких видов сделок, определяется предприятием на основании  расчетов, которые представляются в  налоговый орган по месту нахождения предприятия одновременно с бухгалтерской  отчетностью и расчетом по налогу на прибыль.