СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

     Актуальность темы исследования определяется тремя обстоятельствами. Во-первых, важными тенденциями в развитии банковской системы Российской Федерации на современном этапе. Во-вторых, серьезными переменами в области правового регулирования банковского надзора в последние годы. В-третьих, состоянием научной разработки проблемы.

     В целом обеспечение государством условий для развития банковского  сектора осуществляется по четырем  основным направлениям: совершенствование законодательства, развитие инфраструктуры банковского бизнеса, совершенствование банковского регулирования и надзора, совершенствование сферы государственных финансов (налогообложения, государственных расходов, инвестиций).

     В институциональном плане банки  играют главную роль в системе  финансового посредничества, превосходя остальных финансовых посредников  по экономическому потенциалу.

     В условиях глобализации финансовых рынков усиливается значение эффективного обмена с органами банковского надзора иностранных государств информацией о деятельности кредитных организаций и банковских групп. Принятие в 2004 году нового Базельского соглашения по капиталу, посвященного банковскому надзору, подчеркивает важность реформы надзора для экономики ЕС.

     Целью данной курсовой работы является анализ  Базельских принципов регулирования  банковской системы. 

     На  основе сформулированной цели были поставлены к решению следующие задачи:

     - провести анализ исторических  аспектов принятия Базельских  принципов;

     - рассмотреть содержание Базельских  принципов.

1 ИСТОРИЯ ПРИНЯТИЯ БАЗЕЛЬСКИХ ПРИНЦИПОВ

     Подготовка  Базельских принципов  эффективного  банковского  надзора (Принципы) была  непосредственно  обусловлена решением стран «Группы 7» предпринять меры  по  укреплению  стабильности  глобальной  финансовой  системы. 

     Проект  документа  разрабатывался  в  течение  года.  Подготовка Принципов  осуществлялась Базельским комитетом по банковскому надзору (Комитет)     в тесном контакте с  международными  организациями (МВФ,  Всемирный  банк,  ЕС).

     Практическая  работа велась рабочей группой, в  состав  которой  входили  представители  Секретариата  Комитета  и  органов  банковского  надзора  ряда  развитых  и  развивающихся стран.  В апреле 1997 г.,  когда Принципы  еще  имели  статус  консультативного  документа,  в качестве  своеобразного  пособия и комментария к ним, Комитетом был издан трехтомный сборник (Компендиум) всех актуальных  рекомендаций  по  важнейшим  вопросам  банковской  деятельности  и  банковского  надзора,  которые  были  подготовлены  за  время  существования  Комитета.  На  момент  издания  сборник  включал 33 документа. По мере появления новых рекомендаций  Компендиум актуализируется. 

     По  существу Принципы  в  значительной  степени  являются  квинтэссенцией  тех рекомендаций,  которые Комитет издал или разрабатывал в период подготовки данного документа.

     В сентябре 1997 г. Принципы были опубликованы Комитетом в качестве официальных  рекомендаций. В ходе проведения ежегодного собрания МВФ и Всемирного банка в октябре  1997 г. они получили официальное одобрение международного  финансового  сообщества,  представленного странами « Группы  10».  После  одобрения  Принципов  о  решимости  следовать  им заявило подавляющее большинство других стран, включая страны с развивающимися рынками. В итоге в настоящее время документ  имеет самое широкое международное признание.  Принципы  приняты в качестве  руководства к действию примерно в 150 странах мира.

     Банк  России заявил  о присоединении  к Принципам в октябре 1998 года.  Понятно, что создание документа и желание следовать  его  положениям – только начало дела. Существенно большее значение имеет реализация Принципов в практике банковского  надзора  каждой  страны. Поэтому сразу же после  формального  одобрения  особую  актуальность  приобрело  проведение  оценки  качества  реализации (степени  внедрения) Принципов в разных странах. Указанная оценка проводится с 1997 г. силами органов банковского надзора  соответствующих  стран (так  называемая  самооценка),  а  также  независимыми  оценщиками,  включая  группы  экспертов  из  органов  банковского  надзора  стран  соответствующих  регионов,  консультативные  фирмы  и  специальные  миссии  Всемирного банка или/и МВФ. ¹

     Все больший  интерес в  последнее  время  проявляется  к  проведению  оценок  силами  специалистов  органов  банковского  надзора  соответствую-  щей страны  с привлечением  независимых экспертов.  Практика  проведения  оценок выявила  проблему известных  расхождений в трактовке критериев степени реализации Принципов.

     Возникла  необходимость  создания  специальной  методики.  Соответствующий  документ (Методология  Принципов) был подготовлен рабочей группой Комитета и издан в  октябре 1999 г. В  результате к Принципам в широком смысле относятся три взаимосвязанных документа:  собственно  Принципы,  Методология  Принципов  и  Компендиум. 

     Следует  отметить,  что Базельские  принципы  стали  не  единственной  реакцией  международных  организаций  на  решение  стран Семерки. Одновременно с  ними были изданы  Принципы  страхового  надзора,  разработанные  Международной ассоциацией органов страхового надзора (IAIS).

     В  сентябре 1998 г.  Международной  организацией  комиссий  по ценным бумагам (IOSCO) издан документ «Цели и принципы  регулирования  рынков  ценных  бумаг».

     В  настоящее  время специально созданная Форумом финансовой стабильности рабочая группа ищет подходы к возможной гармонизации ( об  универсализации  речь  пока  не  идет)  международных  стандартов  регулирования  и  надзора  в  различных  сегментах финансового рынка.

2 АНАЛИЗ СТРУКТУРЫ  И СОДЕРЖАНИЯ БАЗЕЛЬСЬКИХ ПРИНЦИПОВ

     2.1 Общая структура документа

     Документ  содержит 25  принципов,  реализация  которых  признана  минимально  необходимым  условием  обеспечения  эффективного  банковского надзора. Принципы относятся к различным стадиям функционирования банков и к разным аспектам банковского надзора, включая: 

     – предварительные условия  эффективного банковского надзора (принцип 1);

     – процедуры лицензирования  банковской  деятельности  и  согласования  изменений в характере собственности и в характере участия банка  в  капитале  других  организаций ( принципы 2 - 5);

     – риски  банковской  деятельности и пруденциальные нормы  3   (принципы 6 -15);

     – методы  текущего банковского надзора (принципы 16 - 20);

     – требования  по  представлению  банками  информации (принцип 21);

     – возможности органов банковского  надзора  по  применению  мер  надзорного  реагирования  (принцип 22);

     – организация  надзора  за  банками,  ведущими  международный бизнес (принципы 23 - 25)². 

     Безусловно, все принципы существенны, что и  вытекает из  идеи документа. Тем  не менее, они не  равноценны. Среди них есть  принципы  почти  всеобъемлющего  характера (наиболее  яркий пример – первый принцип), принципы, содержащие развернутые требования к достаточно широким  аспектам  организации надзора и банковского дела (например, 3, 6, 9, 10, 14, 15,  21). 

     Отдельные  принципы  касаются  более  узких  и/или  более  формальных  вопросов.  Наименее  содержательным (наиболее  формальным) является принцип 16, который  декларирует,  что  эффективная  система  банковского  надзора  должна состоять из некоторого сочетания надзора на месте  (on-site) и  документарного надзора (off-site)³. 

     Помимо  собственно принципов, занимающих в общей  сложности 4 страницы  текста,  документ  содержит  достаточно  лаконичные  комментарии  к  ним,  базирующиеся  на  рекомендациях Комитета и лучшей международной практике в сфере банковского дела и банковского надзора. В документе содержится  также ряд комментариев  или положений  общего характера, имеющих отношение к  рассматриваемой  в нем проблематике.  В  двух  приложениях  к  Принципам  содержатся  комментарии по вопросу надзора за банками с государственным  капиталом и по вопросу защиты банковских депозитов (депозитного  страхования).  Данная  проблематика  признана  существенной для эффективного осуществления банковского  надзора  и/или  стабильного  функционирования  банковских систем. В  то  же время в первом случае  вопрос носит  частный характер, так как проблема организации надзора за  банками  с  государственным  капиталом  характерна  далеко  не для всех стран. Что касается депозитного страхования, то  в  большинстве  стран  оно  не  является  непосредственным  элементом  системы  банковского  надзора.  Данные  обстоятельства  и  обусловили  помещение  соответствующих  комментариев в качестве приложений. 

     2.2 Содержание Базельских  принципов.

     Обратимся к  содержательной стороне документа.

     Введение (Раздел 1) формулирует  принципиальные  положения  о  месте  надзора  в  системе  государственного  регулирования  экономики  и  в  экономической  системе  в  целом. В  частности,  отмечается,  что банковская система играет центральную роль в осуществлении  платежей  и  распределении  накоплений  и  сбережений.  С  учетом  этого  эффективный  банковский  надзор  является  существенным компонентом  здорового  экономического климата.  Введение  содержит также  перечисление  концептуальных  подходов  к  задачам  банковского  надзора,  которые  (подходы) определяют содержание всего документа. ⁴

     Приведем их: 

     – главная  цель  банковского  надзора состоит  в поддержании  стабильности  кредитно-финансовой  системы  и  уверенности в этом общества. Тем самым  надзор снижает риск потерь со стороны владельцев банковских депозитов  и других кредиторов банков;  органы банковского  надзора  должны поощрять  и  укреплять  рыночную  дисциплину,  предъявляя  требования  о  надлежащем  корпоративном управлении  в банках, способствуя  развитию  прозрачности  в  деятельности  банков  и  соблюдению  ими  требований  законодательства  и регулятивных норм;

     – эффективный  банковский  надзор  предполагает  оценку  рисков, принятых  каждым банком,  и распределение  ресурсов надзора в соответствии с этими оценками;  банковский надзор призван обеспечить функционирование  банков  на здоровой  основе,  для  чего  банки  должны располагать  ресурсами,  соответствующими  принимаемым  рискам,  включая надлежащий уровень капитала и создание резервов на  уровне,  адекватном  рискам, принимаемым  в  ходе деятельности,  квалифицированное  управление,  эффективные  системы  учета и контроля.

     Органы  банковского надзора, со своей стороны,  должны  понимать  природу  деятельности (бизнеса)  и  операций, осуществляемых банками, и принимать все возможные меры для обеспечения адекватного управления со стороны  банков принимаемыми  ими рисками;  существенным  является  тесное  сотрудничество  национальных органов банковского надзора с другими надзорными  органами, особенно  когда  речь идет о  банках,  ведущих международный бизнес.  Нельзя  обойти  вниманием  еще  два  принципиальных  положения, содержащихся во введении.  Постулируется, что банковский надзор должен способствовать формированию эффективной и основанной на конкуренции банковской  системы,  отвечающей  общественным  потребностям  в  финансовых  услугах.  При  этом  услуги  должны иметь соответствующее качество и предоставляться  по разумной цене. Одновременно отмечается связь (зависимость) между уровнем  защиты,  предоставляемой  обществу  со стороны надзорных органов, и ценой финансовых услуг.  Чем ниже толерантность общества к рискам в банковской и  финансовой системе, тем, в общем случае, более жестким и  затратным  является  надзор, оказывая  одновременно негативное влияние на возможности инноваций и эффективного  размещения ресурсов финансовыми институтами.  С другой  стороны, минимальные риски банков - это не синоним максимальной  эффективности  банковской  деятельности  для  экономики  и  общества.  Риски  банков  должны  быть  разумными (оправданными). Данное обстоятельство важно иметь  в виду при формировании национальной системы надзора⁵.

     Следующее  положение  тесно примыкает к предыдущему.  Документ  констатирует,  что  органы  банковского  надзора  должны  иметь  адекватные  процедуры  разрешения  проблемных ситуаций в  банках. В  то же время банковский  надзор не может и не должен гарантировать банкам вечную  жизнь,  поскольку  в  рыночной  экономике  банкротство  отдельных  экономических  субъектов  является  нормальным  результатом  принятия  рисков.  Вопрос  решения  проблем,  обусловленных  банкротством  банков,  согласно  документу,  является  в  большей  степени  политическим  и  затрагивает  проблему  использования бюджетных ресурсов («общественных  фондов»)  для  поддержания  банковской  системы.  Таким  образом, вопросы жизнеспособности  банков  не всегда находятся в пределах компетенции органов банковского  надзора.  Принципиальное значение  двух  указанных положений  состоит еще и в том, что их адекватная реализация возможна лишь в условиях сбалансированных подходов к вопросам  функционирования банковской системы со  стороны  органа  (органов) банковского надзора и органов власти (правительства  и т. д.).

     Действительно, когда орган банковского надзора может  заниматься поиском оптимума в ограничении  банковских рисков?  Лишь  в  ситуации,  когда  он  знает,  что  к  разрешению проблем  в  банковской  сфере,  коль  скоро  они  возникнут,  эффективно подключатся властные органы. При этом такое совместное решение задач поддержания стабильности  банковской  системы должно  быть  закреплено  соответствующими  документами  либо/и  устоявшимися  традициями  и  общественным  мнением,  настолько  просвещенным,  чтобы  ожидать  от  банковского  надзора не  больше,  чем  он  может  (и с  рациональных  позиций должен) дать  обществу.  Столь  идиллическая ситуация вряд ли в полной мере присутствует  даже в развитых странах и еще менее характерна для стран с  развивающимися рынками⁶.

     В  то же  время  объективно  для  общества  данная  ситуация  является  наиболее  приемлемой,  поскольку в противном случае, т. е. когда на банковский надзор  возлагается все бремя ответственности за проблемы в отдельно  взятом  банке  или  бремя  разрешения  системного  банковского  кризиса, возникает  дополнительный фактор,  способствующий  ориентации  надзорного  органа  на  конъюнктурное  решение  стоящих  перед ним задач.

     Суть  такого  решения  состоит в попытке свести риски банков и «риски» надзорного органа к абсолютному минимуму. Такая возможность возникает при наиболее «жесткой»  модели  надзора.  В  то  же  время,  данная модель,  является  по  определению формалистичной,  хуже  достигает содержательной цели надзора и в той или иной степени препятствует  нормальному  развитию банковской  системы,  повышению качества и снижению стоимости оказываемых ею услуг.  Конкретизация места надзора в системе мер и условий,  призванных  способствовать  стабильному  функционированию  финансовых  рынков,  содержится  во  втором  разделе  документа,  озаглавленном «Предварительные  условия   эффективного банковского надзора». 

     Здесь  еще  раз - и в  данном случае  более детально - указывается на то  часто забываемое  или  конъюнктурно  игнорируемое  обстоятельство,  что банковский надзор -  это лишь один элемент обширного  комплекса  мер,  необходимых  для  поддержания  стабильности в  финансовой сфере.

     Принципы  выделяют пять крупных  компонентов  этого  комплекса  мер, включая:  надежную и  последовательную  макроэкономическую  политику;  развитую  рыночную инфраструктуру; высокий уровень рыночной дисциплины;  наличие  эффективных  процедур  для  разрешения  проблем  в банках  и механизмы,  обеспечивающие соответствующий уровень защиты системной стабильности.  В рамках указанного комплекса эффективный банковский  надзор  занимает  достойное  место  в  ряду  других  составных  элементов  развитой рыночной инфраструктуры. Последняя,  помимо  банковского  надзора,  включает  адекватное  законодательство,  систему учета,  основанную на международных  стандартах, аудит, надзор за состоянием  иных (помимо банковского) сегментов рынка финансовых услуг и эффективную платежную систему. Отмеченные положения первого и второго разделов имеют  принципиальное значение  для  взвешенной  оценки  задач  и  возможностей  банковского  надзора  в  общей  системе  мер государственного регулирования банковской системы, финансовых рынков и экономики в целом. ⁷

     Во  втором разделе документа содержатся также общие  требования к организации  эффективной системы банковского  надзора.  Эти  требования,  составляющие  первый  принцип, включают:

     – четкое определение целей и ответственности для  каждого органа, вовлеченного в надзор за банками;

     –  операционную самостоятельность органа (органов) банковского надзора и наличие у него (у них) достаточных ресурсов для осуществления выполняемых функций; 

     – полноценное  законодательство,  регулирующее  вопросы  банковского надзора, включая процедуры допуска  организаций на рынок банковских услуг и осуществление надзора в процессе функционирования банков; 

     – возможности применения  к  банкам  корректирующих  мер  как  в  части  соблюдения  ими  требований  законодательства, так и  в отношении  поддержания надлежащего  финансового состояния;  правовую защиту  органов банковского  надзора  и  их сотрудников  от  попыток возложить  на них ответственность  за результаты действий, предпринятых в рамках нормального  осуществления надзорных функций;

     – наличие установленных процедур  обмена информацией  с  органами надзора внутри страны и  за рубежом  и мер по защите конфиденциальности информации

     Содержание  других 24 принципов является  более  рутинным. В рамках требований  к  организации лицензирования, текущего надзора и т. д. они содержат также требования к качеству корпоративного управления в банках с особым акцентом на  качество управления рисками, к системе внутреннего контроля  и прочим существенным аспектам организации непосредственно банковской  деятельности. 

     Последний вопрос, на который следует ответить до перехода  к сугубо практическим  аспектам, состоит в том, является  ли  версия-97 окончательной  редакцией  Принципов  или возможно внесение в документ тех или иных коррективов? 

     Разумеется,  Принципы  не  являются  раз  и  навсегда  данным документом. Это вытекает из самого характера банковского дела,  одной из имманентных черт  которого является  постоянное  развитие. Новые  компоненты  банковского  дела  неизбежно  развивают  характеристики  принимаемых  банками рисков и тем самым обусловливают необходимость  развития банковского надзора. Другим основанием для внесения изменений и дополнений в Принципы является собственное развитие методологии и практики банковского надзора.  Поскольку  Принципы  представляют  собой  систему  проверенных теорией и практикой подходов к организации  эффективного  банковского  надзора,  то  по  мере  развития  надзора  указанная система может  и должна  совершенствоваться.

     Другой  вопрос  в том, что  сам процесс  совершенствования должен носить по мере  возможности  консервативный  характер,  т. е.  любое  изменение  в  тексте  Принципов  должно  быть  действительно  необходимым.

     Если  брать  Принципы  в широком  смысле,  то  наиболее изменяемой  их частью  является  Компендиум (рекомендации  по  конкретным вопросам). Далее следуют  Методология  Принципов и  комментарии  к  конкретным  принципам,  содержащиеся  в  тексте основного документа. Собственно же принципы, т. е.  25 лаконичных требований к организации банковского надзора,  подвержены изменениям в наименьшей степени⁸.

3 БАЗЕЛЬСКИЙ КОМИТЕТ О РЕФОРМЕ СТАНДАРТОВ БАНКОВСКОГО НАДЗОРА

     На заседаниях Базельского комитета по банковскому надзору 8-9 декабря 2009 г. был утвержден так называемый консультативный документ, содержащий пакет предложений по реформе стандартов, связанных с регулированием и надзором за банковским сектором и направленных на обеспечение его большей устойчивости.

     Цель  пакета реформ, предлагаемых Базельским комитетом, заключается в повышении  способности банковского сектора  противостоять шокам, независимо от их источника, и снижать риски  распространения трудностей финансового  сектора на реальную экономику.

     Наряду  с мерами, принятыми Базельским комитетом  в июле 2009 г. по совершенствованию  второго Базельского соглашения о достаточности капитала (Базель II), предложенные меры учитывают уроки  нынешнего кризиса. Они уже получили одобрение Совета по финансовой стабильности (Financial Stability Board) и участников саммита "Группы 20" (G20), состоявшегося в сентябре 2009 г. в Питтсбурге (США).⁹

     Представленные  для дальнейшего обсуждения и  консультаций предложения затрагивают  следующие проблемы:

     Повышение качества, улучшение состава и  усиление прозрачности базового капитала. Это позволит дать гарантию, что  банковская система находится в  лучшей ситуации для покрытия убытков  и что качество базового капитала первого порядка (Tier 1) повысится. Кроме того, Базельский комитет намерен согласовать разные элементы структуры базового капитала.

     Увеличение  покрытия рисков собственным капиталом. В дополнение к торговым книгам торговли и секьюритизации, реформа которых  была объявлена в июле 2009 г., Базельский комитет предлагает усилить требования к капиталу для контрагентов по кредитным рискам, связанным с использованием деривативов, операций РЕПО и ценных бумаг для финансирования их деятельности. Комитет будет способствовать дальнейшему сближению действий в области измерения, управления и надзора за операционными рисками.

     Введение  коэффициента левериджа (доли заемных  средств) в качестве дополнительного  показателя при измерении рисков в рамках первой опоры (принципа) Базеля II. Этот коэффициент поможет сдержать наращивание чрезмерного эффекта левериджа в банковской системе, а также ввести дополнительные гарантии против риска модели и ошибок в измерении. Для обеспечения сопоставимости детали коэффициента левериджа должны быть гармонизированы на международном уровне с помощью поправки на любые межстрановые различия в области бухгалтерского учета.¹⁰

     Предложение серии мер, направленных на содействие наращиванию в "хорошие времена" противоциклических буферов капитала, которые могут быть использованы в периоды стресса. Это будет способствовать созданию более стабильной банковской системы, которая поможет ослабить последствия экономических и финансовых шоков. Кроме того, Комитет будет содействовать более перспективным и прозрачным методам формирования резервов с учетом ожидаемых потерь.

     Введение  глобальных минимальных стандартов ликвидности для международной  деятельности банков, включая 30-дневный  коэффициент покрытия требований ликвидности  и долгосрочные структурные коэффициенты ликвидности. Эти правила включают общий набор показателей для мониторинга, выявления и анализа тенденций и факторов риска ликвидности на уровне банков и банковской системы в целом. Эти стандарты дополняют разработанные Базельским комитетом Принципы рационального управления рисками ликвидности и надзора (Principles for sound liquidity risk management and supervision), опубликованные в сентябре 2008 г. Эти принципы обеспечивают надзор за ключевыми элементами управления риском ликвидности в банках. Данные элементы подразумевают:

     – наличие совета и управляющих по надзору;

     – разработку политики и уровня толерантности к риску;

     – использование таких инструментов управления рисками, как прогнозирование денежных потоков, лимиты и ликвидность сценариев стресс-тестирования;

     – разработку надежных планов финансирования в чрезвычайных условиях;

     – поддержание достаточного объема ликвидных активов высокого качества для удовлетворения потребности в ликвидности.

     Базельский  комитет признает необходимость  введения этих мер таким образом, чтобы повысить устойчивость банковского сектора в долгосрочном плане, избегая при этом негативного влияния на деятельность банков в сфере кредитования, что могло бы нанести ущерб восстановлению экономики. С этой целью Базельский комитет приступает к проведению всеобъемлющей оценки влияния предлагаемых стандартов на капитал и ликвидность. Как заявил глава Базельского комитета Н. Веллинк (N.Wellink), решение об окончательном введении новых стандартов будет принято только после тщательного анализа последствий и замечаний, полученных в ходе обсуждения рассматриваемых предложений (такие замечания должны быть представлены в Комитет до 16 апреля 2010 г.). Оценка влияния новых стандартов будет осуществляться в первой половине 2010 г., после чего Базельский комитет рассмотрит нормативный минимальный уровень капитала и другие элементы пакета реформ. Полная разработка набора стандартов намечена на конец 2010 г., а их реализация - на конец 2012 г. При этом в течение всего переходного периода действуют прежние стандарты, т. е. так называемая «дедушкина оговорка» (grandfather-clause).¹¹

     10 января 2010 г. Группа управляющих  центральных банков и глав  органов надзора (Group of Central Bank Governors and Heads of Supervision) стран - членов Базельского  комитета одобрила пакет этих  предложений. Члены группы поручили комитету завершить пакет реформ к концу этого года. Глава группы, президент Европейского центрального банка Ж. -К. Трише подчеркнул, что своевременное завершение программы реформ Базельского комитета имеет решающее значение для обеспечения большей устойчивости банковской системы, которая может поддерживать долгосрочный экономический рост.