Оперативный анализ финансового состяния предприятия

Содержание

Введение…………………………………………………………………………...2

1. Понятие  оперативного анализа и его  роль в анализе финансового  положения предприятия……………………………………………………….....3

1.    Понятие оперативного анализа………………………………………………...3
2.    Информационная база, значение и задачи оперативного анализа финансового состояния предприятия……………………………………………8

2. Оперативный анализ финансового состояния предприятия……………….14

2.1 Оперативный анализ  ликвидности платежеспособности предприятия....14

2.2 Оперативный анализ финансовой устойчивости и деловой активности предприятия……………………………………………………….......................29

Заключение…………………………………………………………………….....35

Библиографический список……………………………………………………..37

Приложения……………………………………………………………………...38

Введение

     Финансовое  положение - это самая важная характеристика экономической деятельности предприятия  во внешней среде. Оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированны экономические интересы самого предприятия  и его партнеров по финансовым и другим отношениям. Поэтому можно  считать, что основная задача анализа  финансового положения - показать состояние  предприятия для внутренних и  внешних потребителей, количество которых  при развитии рыночных отношений  значительно растет.

     Целью анализа финансового положения  предприятия является  оценка его  текущего состояния, а также определение  того, по каким направлениям нужно  вести работу по улучшению этого  состояния. При этом желаемым является такое состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие, свободно маневрируя средствами, способно путем  эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также  расходы по его расширению и возобновлению.

     Основная  цель данной курсовой работы – обосновать принципы и методы оперативного анализа  состояния предприятий.

Соответственно  поставленной цели в курсовой работе решаются следующие задачи:

• исследование экономической сути такого понятия как «оперативный анализ»;
• определение роли  оперативного анализа финансового состояния в эффективности хозяйственной деятельности предприятия;
• комплексная оценка платежеспособности предприятия;
• определение финансовой устойчивости и деловой активности предприятия.

1. Понятие оперативного  анализа и его  роль в анализе  финансового положения  предприятия.

1. Понятие оперативного анализа.

    Оперативный анализ - это один из видов экономического анализа, направленный на решение задач, которые стоят перед оперативным  управлением хозяйственной системой.

     Главной задачей оперативного анализа является постоянный контроль над рациональным функционированием хозяйственной системы, выполнением плановых заданий, процессами производства и реализацией продукции, а также своевременное выявление и использование текущих внутрипроизводственных резервов с целью обеспечения и опережения бизнес - плана.

     Оперативный экономический анализ приближен  во времени к моменту совершения хозяйственных операций. Он основывается на данных первичного учёта (оперативно - технического, бухгалтерского и статистического) и непосредственного наблюдения за процессом производства, беседах  с работниками. Вследствие этого  с его помощью легче вскрывать  причины недостатков в работе и их конкретных виновников, выявлять резервы и своевременно принимать  соответствующие меры.¹

     Особенно  эффективны результаты оперативного анализа, если он сочетается с внутрихозяйственным  расчётом цехов, участков, бригад, подрядной  формой организации труда. В этом случае сами руководители материально  заинтересованы в быстрейшем выявлении  недостатков, просчётов в работе, неиспользованных резервов. В то же время такой анализ способствует укреплению внутреннего коммерческого  расчёта, так как позволяет постоянно оценивать итоги работы и вовремя устранять неполадки.

     В настоящее время устойчивой тенденцией изменения организационных структур производства и управления становится расширение хозяйственной самостоятельности  отдельных подразделений, преобразование их в бизнес - единицы, несущие ответственность  за результаты своей деятельности и  самостоятельно разрабатывающие хозяйственный  механизм управления. В этом случае оперативный анализ деятельности такого подразделения становится основой  экономичной реализации бизнес - плана, разработанного в центральных органах  управления, и базой стимулирования коллектива подразделения.

     Оперативный анализ представляет систему повседневного  изучения выполнения плановых заданий  с целью быстрого вмешательства  в необходимых случаях в процесс  производства для обеспечения непрерывного и эффективного функционирования хозяйственного комплекса.

     Оперативный экономический анализ охватывает:

· определение  отклонений от бизнес - плана по основным качественным и количественным показателям  работы предприятия в целом и  его подразделений за смену, сутки, пятидневки, декады;

· оценку степени влияния различных факторов на отклонения от плана (норм) по этим показателям;

· выяснение  конкретных причин действия отдельных  факторов, установления виновников недостатков;

· быструю  разработку и осуществление мероприятий, направленных на устранение отрицательных  факторов, распространение передового опыта².

     Вместе  с тем следует отметить, что  в условиях рыночной экономики границы  оперативного анализа существенно  расширяются, в частности всё  в большей мере охватывают финансовые показатели и проникают в сферу  финансового учёта и анализа. Так, всё чаще ставится вопрос об оперативном  анализе выручки от реализации, оперативном  анализе денежных потоков и т.п.

     В первую очередь оперативному анализу  подвергаются хозрасчётные показатели деятельности предприятия и его  подразделений. Но для более полного  выявления внутрипроизводственных резервов необходим повседневный анализ и других экономических показателей. Оперативный анализ проводят обычно по следующим группам показателей: производство, отгрузка и реализация продукции; использование рабочей  силы, производственного оборудования и материальных ресурсов; себестоимость; прибыль и рентабельность; платёжеспособность. В процессе анализа каждый из этих обобщающих показателей детализируется и дополняется.

     Источниками информации для проведения такого анализа  являются: первичная документация, данные бухгалтерского и оперативно - технического учёта, а также материалы  личного наблюдения.

     Основные  задачи оперативного анализа:

· систематическое  выявление уровня выполнения смет и  плановых заданий по центрам ответственности, определение и расчет влияния  факторов изменения показателей  от заданного уровня;

· систематизация позитивных и негативных причин отклонений;

· своевременное  предоставление управляющей системе  полученной информации;

· разработка и реализация мероприятий по совершенствованию  оперативного управления производством, повышению его эффективности.³

     Оперативный анализ максимально приближен к  производственным и хозяйственным  процессам и опирается на систему  первичных документов и отчетов  предприятия. Объекты оперативного анализа:

· план производства продукции предприятия  и его подразделений (в стоимостном  и натуральном выражении);

· план реализации продукции и поставок по договорам;

· структура  выпуска (в ассортименте или по номенклатурным позициям);

· ритмичность  выпуска продукции;

· состояние  и использование производственного  оборудования;

· использование  рабочего времени и персонала;

· обеспеченность материальными ресурсами, топливом, энергией, комплектующими и покупными  изделиями;

· уровень  производственного брака, непроизводительных потерь и затрат;

· качество работы администрации и менеджеров;

· уровень  затрат на производство и себестоимость  продукции, отдельных изделий, узлов, деталей, услуг и работ;

· размеры  и динамика производственных запасов, остатков готовой продукции и  незавершенного производства;

· расходы  по оплате труда и материальному  стимулированию работников;

· выполнение плана прибыли и других финансовых показателей;

· состояние  и использование оборотных средств;

· платежеспособность предприятия и его финансовое состояние.

     Другая  характерная черта этого вида анализа - его относительная неточность, связанная с приближенностью в расчетах. Нельзя точно рассчитать на любой день месяца фактическую себестоимость выпущенной продукции: по отдельным статьям объем затрат приходится брать по нормативным уровням; нельзя точно определить влияние на прибыль себестоимости продукции, так как заранее не известно, какая часть продукции будет продана в данном месяце, а какая - в последующем. Но этот недостаток не снижает значения оперативного анализа.

     Большие перспективы повышения точности и быстроты оперативного анализа  при одновременном снижении его  трудоемкости открываются в связи  с созданием на предприятиях автоматизированных систем управления. Анализ показателей  осуществляется в соответствующих, подсистемах. Так, в подсистеме оперативного управления основным производством  предусмотрено решение задач  оперативного учета и анализа  процесса производства по цехам и  предприятию в целом; учета и  анализа брака; использования оборудования. Отгрузка и реализация продукции  анализируется в подсистеме управления сбытом, использование рабочей силы - в подсистеме управления кадрами  и т.д.

2. Информационная  база, значение и  задачи оперативного анализа финансового  состояния предприятия.

    Финансовое  состояние предприятия (ФСП)- это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени.⁴

    В процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс  кругооборота капитала, изменяются структура  средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние предприятия, внешним  проявлением которого выступает  платежеспособность.

     Финансовое  состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным)  и  кризисным. Способность предприятия  своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, переносить непредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в неблагоприятных обстоятельствах  свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.

     Финансовое  состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов  его производственной коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И наоборот, в результате недовыполнения плана  по производству и реализации продукции  происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли  и как следствие ухудшение  финансового состояния предприятия  и его платежеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является счастливой случайностью, а итогом  грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

     Устойчивое  финансовое положение в свою очередь  оказывает положительное влияние  на выполнение производственных планов и обеспечения нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть  хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнения расчетной дисциплины, достижения рациональных пропорций  собственного и заемного капитала и  наиболее эффективное его использование.

       Информационной  базой для проведения анализа  финансово-экономического состояния  предприятия служит бухгалтерская  отчетность. Отчетность организации (хозяйствующего субъекта ) – это система показателей, характеризующая результаты и отражающая условия ее работы за истекший период.

       В отчетность включены все виды текущего учета: бухгалтерский, статистический и оперативно-технический. Благодаря  этому обеспечивается возможность  отражения в отчетности всего  многообразия предпринимательской  деятельности предприятия.⁵

       По  характеру сведений, содержащихся в  отчетах, различают управленческую (внутреннюю) и финансовую (внешнюю) отчетности.

       К финансовой отчетности предъявляется  ряд требований. Основные из них:

       -уместность  и достоверность информации;

       -значимость  данной  отчетности.

       Анализ  финансово-экономического состояния  предприятия в основном базируется на финансовой (внешней) бухгалтерской  отчетности предприятия.

       Финансовая  бухгалтерская отчетность состоит  из нескольких образующих единое целое  отчетных документов:

• бухгалтерского баланса, форма № 1;
• отчета о прибылях и убытках, форма № 2;
• отчета о движении капитала, форма № 3;
• отчета о движении денежных средств, форма № 4;
• приложение к бухгалтерскому балансу, форма № 5⁶

     Поскольку финансовая отчетность – это документы, показывающие результаты деятельности организации за определенный период в прошлом, то часто у внешних  аналитиков нет иного выхода, кроме  как оценивать нынешнее состояние, основываясь на устаревших данных. Ввиду того что аналитики заинтересованы прежде всего в получении информации о том, что происходит сейчас и  вероятнее всего произойдет в  будущем, а не о том, что случилось  в прошлом, то они не должны экстраполировать историческую информацию на нынешние условия и тем более делать на ее основе прогнозы в отношении  будущего⁷.

       Одной из задач реформы предприятия  является переход к управлению финансами  на основе финансово-экономического состояния  с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей  их достижения. Результаты деятельности любого предприятия интересуют как внешних рыночных агентов (в первую очередь инвесторов, кредиторов, акционеров, потребителей и производителей), так и внутренних (руководителей предприятия, работников административно-управленческих структурных подразделений, работников производственных подразделений).

       При проведении реформы предприятия  стратегическими задачами разработки финансовой политики предприятия являются:

• максимизация прибыли предприятия;
• оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости;
• достижение прозрачности финансово-экономического состояния предприятий для собственников (участников, учредителей), инвесторов, кредиторов;
• обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;
• создания эффективного механизма управления предприятием;
• использование предприятием рыночных механизмов привлечения финансовых средств.

   В рамках этих задач рекомендуется  выполнить следующие мероприятия  по ряду направлений в области  управления финансами:

• проведение рыночной оценки активов;
• проведение реструктуризации задолженности по платежам в бюджет;
• разработка программы мер по ликвидации задолженности по выплате заработной платы;
• разработка мер по снижению неденежных форм расчетов;
• проведение анализа положения предприятия на рынке и выработка стратегии развития предприятия;
• проведение инвентаризации имущества и осуществление реструктуризации имущественного комплекса предприятия.

     Следует отметить тот факт, что при разработке эффективной системы управления финансами постоянно возникает  основная проблема совмещения интересов  развития предприятия, наличия достаточного уровня денежных средств для проведения указанного развития и сохранения высокой  платежеспособности предприятия.

       Значение  анализа финансово-экономического состояния сложно переоценить, поскольку  именно он является той базой, на которой  строится разработка финансовой политики предприятия. Анализ опирается на показатели квартальной и годовой  бухгалтерской  отчетности. Предварительный анализ осуществляется перед составлением бухгалтерской и финансовой отчетности, когда еще имеется возможность  изменить ряд статей баланса, а также  для составления пояснительной  записки к годовому отчету. На основе данных итогового финансово-экономического состояния осуществляется выработка  почти всех направлений финансовой политики предприятия, и от того, насколько  качественно он проведен, зависит  эффективность принимаемых управленческих решений. Качество самого финансового  анализа зависит от применяемой  методики, достоверности данных бухгалтерской  отчетности, а также от компетентности лица, принимающего управленческое решение  в области финансовой политики.

       Основными компонентами финансово-экономического анализа деятельности предприятия  являются:

• анализ бухгалтерской отчетности;
• горизонтальный анализ;
• вертикальный анализ;
• трендовый анализ;
• расчет финансовых коэффициентов.

      Анализ  бухгалтерской отчетности представляет собой изучение абсолютных показателей, представленных в бухгалтерской  отчетности.⁸

       В процессе анализа бухгалтерской  отчетности определяются состав имущества  предприятия, его финансовые вложения, источники формирования собственного капитала, оцениваются связи с  поставщиками и покупателями, определяется размер и источники заемных средств, оцениваются объем выручки от реализации и размер прибыли,

       При этом следует сравнивать фактические  показатели отчетности с плановыми (сметными) и установить причины  их несоответствия.

       Горизонтальный  анализ состоит в сравнении показателей  бухгалтерской отчетности с показателями предыдущих периодов.

Наиболее  распространенными методами горизонтального  анализа являются:

• простое сравнение статей отчетности и анализ их резких изменений;
• анализ изменений статей отчетности в сравнении с изменениями других статей.

     При этом особое внимание следует уделять  случаям, когда изменение одного показателя по экономической природе  не соответствует изменению другого  показателя.

       Вертикальный  анализ проводится в целях выявления  удельного веса отдельных статей отчетности в общем итоговом показателе и последующего сравнения результата с данными предыдущего периода.

       Трендовый анализ основан на расчете относительных  отклонений показателей отчетности за ряд лет от уровня базисного  года. 

2. Оперативный анализ  финансового состояния  предприятия.

2.1 Оперативный анализ  ликвидности и платежеспособности предприятия.

     Платежеспособность - это возможность организации  вовремя оплачивать свои долги. Это  основной показатель стабильности ее финансового состояния. Иногда вместо термина "платежеспособность" говорят, и это в целом правильно, о  ликвидности, т. е. возможности тех  или иных объектов, составляющих актив  баланса, быть проданными. Это наиболее широкое определение платежеспособности. В более тесном, конкретном смысле платежеспособность - это наличие  у предприятия денежных средств  и их эквивалентов, достаточных для  расчетов по кредиторской задолженности, требующей погашения в ближайшее  время.

     Платежеспособность  и финансовая устойчивость являются важнейшими характеристиками финансово-экономической  деятельности предприятия в условиях рыночной экономики. Если предприятие  финансово устойчиво, платежеспособно, оно имеет преимущество перед  другими предприятиями того же профиля  в привлечении инвестиций, в получении  кредитов, в выборе поставщиков и  в подборе квалифицированных  кадров. Наконец, оно не вступает в  конфликт с государством и обществом, т.к. выплачивает своевременно налоги в бюджет, взносы в социальные фонды, заработную плату — рабочим и  служащим, дивиденды — акционерам, а банкам гарантирует возврат  кредитов и уплату процентов по ним⁹.

  Чем выше устойчивость предприятия, тем более оно независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на краю банкротства.

     Практически применяемые сегодня в России методы анализа и прогнозирования  финансово-экономического состояния  предприятия отстают от развития рыночной экономики. Несмотря на то, что  в бухгалтерскую и статистическую отчетность уже внесены и вносятся некоторые изменения, в целом  она еще не соответствует потребностям управления предприятием в рыночных условиях, поскольку существующая отчетность предприятия не содержит какого-либо специального раздела или отдельной  формы, посвященной оценке финансовой устойчивости отдельного предприятия.

     Платежеспособность  и ликвидность оказывают положительное  влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому они  направлены на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций  собственного и заемного капитала и  наиболее эффективного его использования¹⁰.

     Чтобы выжить в условиях рыночной экономики  и не допустить банкротства предприятия, нужно хорошо знать, как управлять  финансами, какой 

должна  быть структура капитала по составу  и источникам образования, какую  долю должны занимать собственные средства, а какую – заемные.        

     Главная цель анализа платежеспособности –  своевременно выявлять и устранять  недостатки в финансовой деятельности и  находить резервы улучшения  платежеспособности.

При этом необходимо решать следующие задачи:

        1. На основе изучения причинно-следственной  взаимосвязи между        разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности  дать оценку выполнения плана  по поступлению  финансовых  ресурсов и их использованию  с позиции улучшения платежеспособности.

       2. Прогнозирование возможных финансовых  результатов, экономической рентабельности, исходя из реальных условий  хозяйственной  деятельности  и наличие собственных и заемных  ресурсов.

         3. Разработка конкретных мероприятий,  направленных на более эффективное  использование финансовых ресурсов.

         Анализом платежеспособности предприятия  занимаются не только руководители  и соответствующие службы предприятия,  но и его учредители, инвесторы.  С целью изучению эффективности  использования ресурсов, банки для  оценки условий кредитования, определение  степени риска, поставщики для  своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения  плана поступления средств в  бюджет и т.д. В соответствии  с этим анализ делится на  внутренний и внешний.

        Внутренний анализ проводится  службами предприятия, и его  результаты используются для  планирования, прогнозирования и  контроля. Его цель –  установить  планомерное поступление денежных  средств и разместить собственные  и заемные средства таким образом,  чтобы обеспечить нормальное  функционирование предприятия, получение  максимума прибыли и исключение  банкротства.