1 Экономическая сущность, значение и задачи учета денежных средств и анализа денежных потоков  

     1.1 Денежные средства  как экономическая  категория, их  роль в кругообороте  средств предприятия 
 

      Деньги  – это особый товар, служащий всеобщим эквивалентом. Они значительно упрощают обращение товаров и услуг между производителями и покупателями. Деньги – это историческая категория, присущая товарному производству.

      Денежные  средства - это наиболее ликвидная  категория активов, которая обеспечивает предприятию наибольшую степень ликвидности, а следовательно, и свободы выбора действий [5, с.332].

      Под ликвидностью активов в бухгалтерском  учете понимают скорость их превращения  в денежные средства. Это понятие  особенно важно при ликвидации предприятия (иногда в связи с банкротством). Если рассматривать денежные средства с позиции ликвидности, то они являются абсолютно ликвидным активом. Поэтому бухгалтерский учет денежных средств требует повышенного внимания [42, с. 11].

     Сущность  денег заключается в том, что  они служат необходимым активным элементом и составной частью экономической деятельности общества, отношений между различными участниками и звеньями воспроизводственного процесса.

     Сущность  денег характеризуется их участием:

- в осуществлении  различных видов общественных  отношений;

- в распределении  валового национального продукта (ВНП), в приобретении недвижимости, земли;

- в определении  цен, выражающих стоимость товаров  [17, стр.7].

     Кроме того, сущность денег характеризуется  тем, что они:

       - служат средством всеобщего обмена на товары, недвижимость, произведения искусства, драгоценности и др. Эта особенность становится заметной при сравнении с непосредственным обменом товаров (бартером). Дело в том, что отдельные товары также способны обмениваться на другие на условиях бартера. Однако подобные возможности обмена ограничены рамками взаимной потребности и соблюдением требования эквивалентности таких операций. Только деньгам присуще свойство всеобщего непосредственного обмена на товары и другие ценности.

       - улучшают условия сохранения стоимости. При сохранении стоимости в деньгах, а не в товарах уменьшаются издержки хранения и предотвращается порча.

      Деньги, кроме того, один из наиболее важных разделов экономической науки. Они  представляют собой нечто гораздо  больше, чем пассивный компонент экономической системы, чем простой инструмент содействующей работе экономики. Правильно действующая денежная система вливает жизненную силу в кругооборот доходов и расходов, которые олицетворяют всю экономику. Хорошо работающая денежная система способствует как полному использованию мощностей, так и полной занятости. И наоборот, плохо функционирующая денежная система может стать главной причиной резких колебаний уровня производства, занятости и цен в экономике ускорить распределение ресурсов [21, стр. 17].

     В соответствии с экономической теорией  денежные средства выполняют пять функций:

- являются мерой  стоимости товаров;

- используются  для обмена товарной продукции;

- предназначены  для накопления капитала;

- служат для  образования сокровищ;

- являются мировым эквивалентом [42, стр.12].

      В современных условиях денежные знаки  и деньги безналичного оборота не обладают собственной стоимостью, но сохраняется возможность применения их в качестве меновой стоимости. Это свидетельствует о том, что деньги все больше отличаются от товара и превратились в самостоятельную экономическую категорию, с сохранением некоторых свойств, придающих им сходство с товаром.

     Функциям  денег присуща стабильность, они  мало подвержены изменениям, в то время  как, например, роль денег в различных условиях может меняться. Особенности функций состоят в том, что они в большинстве случаев осуществляются лишь деньгами. Деньги выступают в качестве: меры стоимости; средства обращения; средства платежа; средства накопления.

     Для ведения производственной деятельности каждому предприятию необходимо иметь в необходимых размерах оборотные средства, т.е. средства, которые обслуживают процесс производства продукции, полностью потребляются и восстанавливаются из выручки после каждого цикла. В составе оборотных средств уникальное место занимают денежные средства. Денежные средства необходимы для приобретения различных производственных запасов, оплаты труда и других хозяйственных расходов, платежей финансовым органам, банкам и прочим учреждениям.

     Деятельность предприятия, направленная на получение прибыли, требует, чтобы денежные средства переводились в различные активы, которые обращаются в дебиторскую задолженность в процессе реализации продукции. Результаты деятельности считаются достигнутыми, когда процесс инкассирования приносит поток денежных средств, на основе которого начинается новый цикл, обеспечивающий получение прибыли [42, стр. 15].

     На  любом предприятии оборотные  средства совершают постоянный кругооборот: из денежной формы они переходят  в товарную, из товарной - в производственную, затем опять в товарную и денежную. Схематически процесс кругооборота в хозяйстве можно отобразить следующим образом: 

     Денежные  средства в различной степени  используются на всех стадиях кругооборота, в том числе и производственной. На первой стадии (Д - Т) с помощью денег приобретаются необходимые для производственной деятельности материальные ценности. На следующей стадии (Т...П...Т’) в денежной форме осуществляются различные платежи в сфере производства. На третьей стадии (Т’ - Д) реализуется произведенная продукция, а хозяйство получает за нее оплату в денежной форме. На этой же стадии производятся различные денежные расчеты и платежи - в государственный бюджет, внебюджетные фонды и т. д. Далее цикл повторяется [17, стр. 19].

     Нельзя  сказать, что оборотные средства находятся только на какой-то одной  стадии кругооборота. Поскольку кругообороты происходят непрерывно, то и средства предприятия одновременно находятся  на всех стадиях кругооборота. Отсюда следует вывод, что в организации постоянно должен быть в наличии какой-то запас оборотных средств, в том числе и в денежной форме. На рассматриваемом предприятии, согласно данных приложения А и Б, такой запас увеличился с 14 до 39 млн. руб. и с 39 до 77 млн. руб. соответственно.

     Денежные  средства на предприятиях могут находиться в форме наличных денег и денежных документов в кассе, безналичных  – в банке на расчетных счетах, на специальных счетах по целевым  средствам, на особых счетах, а также использоваться в виде аккредитивов, чековых книжек и др.

     Для учета всех видов денежных средств  на рассматриваемом предприятии  в плане счетов выделяется специальный  раздел со счетами: 50 «Касса», 51 «Расчетные счета», 52 «Валютные счета»,  57 «Переводы в пути».

     Денежные  средства характеризуют начальную  и конечную стадии кругооборота хозяйственных  средств, скоростью движения которых  во многом определяется эффективность  всей предпринимательской деятельности. Объемом имеющихся у предприятия  денег как важнейшего платежного средства определяется платежеспособность предприятия – одно из важнейших характеристик его финансового положения.

     Приумножение  денежных средств, их  правильное использование, контроль за сохранностью - важнейшая  задача  бухгалтерии.  От успешности ее решения  во  многом  зависит  платежеспособность  предприятия, своевременность  выплаты  заработной  платы  его   персоналу,   расчетов   с заказчиками, платежей в бюджет и др.

     Целью бухгалтерского учета  денежных  средств является  контроль  за   соблюдением   кассовой   и   расчетной дисциплины, правильностью и эффективностью использования денежных средств  и кредитов, обеспечение сохранности денежной наличности и документов в  кассе.

     Осуществление практически всех видов финансовых операций предприятия генерирует определенное движение денежных средств в форме их поступления или расходования. Это движение денежных средств функционирующего предприятия во времени представляет собой непрерывный процесс и определяется понятием «денежный поток».

      Для начала определим, что является денежным потоком. Можно выделить несколько значений понятия "денежный поток":

    - на статическом уровне это  количественное выражение денег,  имеющихся в распоряжении субъекта (организации или лица) в данный  конкретный момент времени - "свободный резерв";

    - для инвестора денежный поток  - ожидаемый в будущем доход  от инвестиций (с учетом дисконта);

    - с точки зрения руководства  организации на динамическом  уровне денежный поток представляет  собой план будущего движения  денежных фондов предприятия во времени либо сводку данных об их движении в предшествующих периодах.

     В любом случае денежный поток означает фактическое движение финансовых средств.

     Денежный  поток характеризует  степень  самофинансирования организации, ее финансовую силу, финансовый потенциал, доходность.

     Рассмотрим  теперь наиболее распространенные классификации  денежных потоков.

     1.По  масштабам обслуживания  хозяйственного процесса  выделяются следующие виды денежных потоков:

     -денежный  поток по предприятию в целом.  Это наиболее агрегированный вид денежного потока, который аккумулирует все виды денежных потоков, обслуживающих хозяйственный процесс предприятия в целом;

     -денежный  поток по отдельным структурным  подразделениям (центрам ответственности)  предприятия. Такая дифференциация денежного потока предприятия определяет его как самостоятельный объект управления в системе организационно-хозяйственного построения предприятия;

     -денежный  поток по отдельным хозяйственным  операциям. В системе хозяйственного  процесса предприятия такой вид денежного потока следует рассматривать как первичный объект самостоятельного управления.

     2.По видам хозяйственной деятельности в соответствии с международным стандартом учета выделяют следующие виды денежных потоков:

     - денежные потоки по операционной деятельности. Он характеризует денежные потоки поставщика сырья и материалов; сторонники исполнителя отдельных видов услуг, обеспечивающих операционную деятельность: заработной платы персоналу, занятому в операционном процессом, а так же осуществляющему управление этим процессом; налоговых платежей предприятия в бюджете всех уровней и во внебюджетные фонды; другие выплаты связанные осуществлением операционного процесса. Одновременно этот вид денежных потоков отражает поступление денежных средств, от покупателей продукции; от налоговых органов в порядке осуществления перерасчета излишне уплаченных сумм и других платежей, предусмотренные международными стандартами учета;

     - денежные потоки по инвестиционной  деятельности. Он характеризует  платежи и поступления денежных  средств, связанных с осуществлением  реального и финансового инвестирования, продажей выбывающих основных  средств, нематериальных активов,  ротацией долгосрочных финансовых инструментов инвестиционного портфеля и другие аналогичные потоки денежных средств, обслуживающие инвестиционную деятельность предприятия;

     - денежные потоки по финансовой  деятельности. Он характеризует  поступления и выплаты денежных  средств, связанные с привлечением дополнительного акционерного или паевого капитала, получение долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, уплатой в денежной форме дивидендов и процентов по вкладам собственника и некоторые другие денежные потоки, связанные с осуществлением внешнего финансирования хозяйственной деятельности предприятия.

     3.По направлению движения денежных средств выделяют. Два основных вида денежных потоков:

     - положительные денежные потоки, характеризирующие совокупность  поступлений денежных средств на предприятие от всех видов хозяйственных операций. Так же наряду с положительными денежными потоками используют «термин приток денежных средств»;

     - отрицательные денежные потоки, характеризирующие совокупность  выплат денежных средств предприятии  в процессе осуществления всех видов его хозяйственных операций (в качестве аналога этого термина используют «отток денежных средств»).

     Характеризуя  эти виды денежных потоков, следует  обратить внимание на высокую степень  их взаимосвязи. Недостаточность объема во времени одного из этих потоков обусловливает последующее сокращение объемов другого вида этих потоков. Поэтому в системе управления денежными потоками предприятии оба эти вида денежных потоков представляет собой единый объект финансового менеджмента.

     4. По методу исчисления объема выделяют следующие виды денежных потоков предприятия:

     - валовой денежный поток. Он  характеризует всю совокупность  поступлений или расходования  денежных средств в рассматриваемом  периоде времени в резерве  отдельных его интервалов;

     - чистый денежный поток. Он характеризует  разницу между положительным  и отрицательным денежным потоком  (между поступлением и расходованием  денежных средств) в рассматриваемом  периоде времени в разрезе  отдельных его интервалов. Чистый  денежный поток является важнейшим результатом финансовой деятельности предприятия, во многом определяющее финансовое равновесие и типы возрастания его рыночной стоимости.

     5. По уровню достаточности  объема выделяют следующие виды денежных потоков предприятия:

     - избыточный денежный поток. Он характеризует такой денежный поток, при котором поступление денежных средств существенно превышают реальную потребность предприятия и целенаправленном их расходовании.

     - дефицитный денежный поток. Он  характеризует такой денежный  поток, при котором поступление денежных средств существенно ниже реальных потребностей предприятия в целенаправленности. Даже при положительном значении суммы чистого денежного потока он может характеризоваться как дефицитный, если эта сумма не обеспечивает плановой потребности в расхождении денежных средств по всем предусмотренным направлениям хозяйственной деятельности предприятия. Отрицательное же значение суммы чистой денежного потока автоматически делает этот поток дефицитным.

     6. По методу оценки  во времени выделяют следующие виды денежного потока:

     - настоящий денежный поток. Он  характеризует денежный поток  предприятия как единую сопоставимую  его величину, приведенную по  стоимости к текущему моменту  времени;

     - будущий денежный поток. Он  характеризует денежный поток  предприятия как единую сопоставимую его величину, приведенную по стоимости к конкретному предстоящему моменту времени.

     7. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде различают следующие виды денежных потоков предприятии:

     - регулярный денежный поток. Он характеризует поток поступлений или расходования денежных средств по отдельным хозяйственным операциям (денежным потокам одного вида), которые в рассматриваемом периоде времени осуществляются постоянно по отдельным интервалам этого периода.

     - дискретный денежный поток. Он характеризует поступления и расходования денежных средств, связанных с осуществлением единичных денежных операций предприятия в рассматриваемом периоде времени.

     8. По стабильности  временных интервалов формирования регулярные денежные потоки характеризуются следующим видом:

     - регулярный денежный поток с  равномерными временными интервалами  в рамках рассматриваемого периода.  Такой денежный поток поступления  или расходования денежных средств  носит характер аннуитетов:

-регулярный  денежный поток с неравномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода.

      Сгруппируем классификации денежных потоков  в таблице 1. 

Таблица 1 – Классификация  денежных потоков 

Примечание - Источник: собственная разработка. 

     Аналитики в области финансовой отчетности сделали вывод, что сложность  системы бухгалтерского учета скрывает потоки денежных средств и увеличивает их отличие от отчетного значения чистого дохода (прибыли). Они подчеркивают, что именно денежные средства должны использоваться для выплаты ссуд, дивидендов, расширения используемых производственных мощностей. Все сказанное подтверждает растущее значение такой категории, как "денежные потоки". Схематически притоки и оттоки денежных средств представлены на рисунке 1.

     Рисунок 1. - Денежные потоки.

     Примечание: - Источник: [41, стр. 198].

     Как видно из данного определения, основу денежных потоков составляют денежные средства, для которых характерна прямая трансформация в различные формы капитала и обратная трансформация капитала в денежные средства.

     Под потоком денежных средств некоторые авторы понимают разность между всеми полученными и выплаченными предприятием денежными средствами за определенный период времени; они сопоставляют его с прибылью [39, с.24]. Прибыль выступает как показатель эффективности работы предприятия и источник его жизнедеятельности. Рост прибыли создает финансовую основу для самофинансирования деятельности предприятия, для осуществления расширенного воспроизводства и удовлетворения социальных и материальных потребностей. За счет прибыли выполняются обязательства предприятия перед бюджетом, банками и другими организациями.

     Доход, который является разницей между  объемом продаж и себестоимостью реализованной продукцией, может  по-разному влиять на потоки денежных средств. Например, расходы, обусловленные эксплуатацией зданий и оборудования, обычно не связаны с использованием денежных средств, а прибавление сумм амортизации к чистому доходу дает только приблизительный показатель потоков денежных средств.

     Общая сумма поступлений денежных средств  зависит от способности руководства предприятия привлекать ресурсы. В отношении невложенных денежных средств руководство в момент возврата этих средств вольно направлять их на любые цели, которые оно посчитает наиболее важными.

     Деятельность  организации, направленная на получение прибыли, требует, чтобы свободные денежные средства переводились в различные активы, которые в дальнейшем смогут преобразоваться в дебиторскую задолженность в процессе реализации продукции. Результаты деятельности считаются достигнутыми, когда процесс инкассирования приносит поток денежных средств, на основе которого начинается новый цикл, обеспечивающий получение прибыли.

     Денежные  притоки и оттоки могут относиться к различным видам деятельности - производственной, финансовой или инвестиционной. Можно определить различие между притоками и оттоками денежных средств для каждого из этих видов деятельности, а также для всех видов деятельности организации в совокупности. Эти различия лучше всего отнести к чистым притокам или чистым оттокам денежных средств.

      Таким образом, чистый приток денежных средств  будет соответствовать увеличению остатков денежных средств за данный период, тогда как чистый отток  будет связан с уменьшением остатков денежных средств в течение отчетного  периода. Большинство же авторов, когда ссылаются на денежные потоки, подразумевают денежные средства, образовавшиеся в результате хозяйственной деятельности.

     В заключение отметим, что денежные средства - это наиболее ликвидная категория активов, которая обеспечивает предприятию наибольшую степень ликвидности, а, следовательно, и свободы выбора действий. Правильно действующая денежная система вливает жизненную силу в кругооборот доходов и расходов, которые олицетворяют всю экономику. Денежные средства на предприятиях могут находиться в форме наличных денег и денежных документов в кассе, безналичных – в банке на расчетных счетах, на специальных счетах по целевым средствам, на особых счетах, а также использоваться в виде аккредитивов, чековых книжек и др. Денежные потоки – это приток и отток денежных средств и их эквивалентов, которые классифицируются в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Движение денежных средств организации представляет собой непрерывный процесс. Активы фирмы представляют собой чистое использование денежных средств, а пассивы - чистые источники. Объем денежных средств колеблется во времени в зависимости от объема продаж, инкассации дебиторской задолженности, капитальных расходов и финансирования.