Планирование финансовых ресурсов. 2

                                                 СОДЕРЖАНИЕ 
 

Введение

1 Понятие финансовых  ресурсов 

2 Источники финансовых  ресурсов

3 Формирование  и исполизование финансовых ресурсов  на предприятии

Заключение

Список использованной литературы

ВВЕДЕНИЕ 

     Под финансами предприятий (учреждений, организаций) понимается совокупность экономических (денежных) отношений, связанных с формированием, распределением и использованием фондов денежных средств и накоплений предприятий (учреждений, организаций).

     Экономическая природа финансов предприятий, их общественное назначение и механизм функционирования проявляются в выполняемых ими  функциях: распределительной и контрольной.

     Финансы предприятий (учреждений, организаций) являются основой финансовой системы  государства, так как обслуживают  важнейшее звено общественного  производства, где создаются материальные и нематериальные блага и формируется  преобладающая масса финансовых ресурсов страны.

     Финансы предприятий отражают денежные отношения:

     1) связанные с формированием и  использованием целевых фондов  внутрихозяйственного значения (уставного  фонда, прибыли, фондов специального  назначения, ремонтного фонда и  др.);

     2) между предприятиями по поводу  актов купли-продажи товарно-материальных  ценностей, уплаты и получения  штрафов (пени, неустоек), внесения  средств в уставные фонды других  предприятий, участия в распределении  прибыли, полученной в результате  совместной деятельности с другими  предприятиями;

     3) между предприятиями и государством, связанные с формированием и  использованием бюджетных и внебюджетных  фондов и имеющие форму обязательных  платежей (налогов, сборов) и, в  случае получения средств, форму  ассигнований, дотаций, субсидий;

     4) между предприятиями и кредитной  системой, связанные с получением  и погашением банковских ссуд, а также уплатой процентов по ним. 

  Понятие финансовых  ресурсов 

     Под финансовыми ресурсами предприятий, осуществляющих коммерческую деятельность, понимаются денежные доходы и поступления, находящиеся в распоряжении хозяйствующего субъекта и предназначенные для  выполнения финансовых обязательств, осуществления затрат по расширенному воспроизводству и экономическому стимулированию работников.

     В экономической литературе и в  нашей практике широко используется термин «финансовые ресурсы», в который  вкладывают различные значения - от величины денежных средств на счетах в банке и других счетах до прочих показателей баланса предприятия.

     Однозначное и обоснованное толкование сущности данной финансовой категории важно  не только для теории, но и для  практического осуществления финансовой работы на предприятии, в фирме.

     Понятие «финансовые ресурсы» в нашей  практике было введено впервые при  составлении первого пятилетнего  плана страны, в состав которого входил баланс финансовых ресурсов.

     При широком использовании в экономической  науке и на практике термина «финансовые  ресурсы» его толкование различно. В Финансово-кредитном словаре  финансовые ресурсы рассматриваются  как денежные средства, находящиеся  в распоряжении государства, предприятий, хозяйственных организаций и  учреждений, используемые для покрытия затрат и образования различных  фондов и резервов.

     Экономическая энциклопедия дает следующее определение  финансовых ресурсов: это составная  часть экономических ресурсов, представляющая собой средства денежно-кредитной  и бюджетной системы, которые  используются для обеспечения бесперебойного функционирования и развития народного  хозяйства, расходуются на социально-культурные мероприятия, нужды управления и  обороны. По такой методике формировался плановый баланс финансовых ресурсов страны. Осуществлялось это за счет следующих источников.

     1. Денежные накопления народного  хозяйства.

     2. Амортизация.

     3. Средства предприятий, обращенные  на покрытие собственных затрат  в финансовом плане.

     4. Доходы бюджета от колхозов, потребительской  кооперации и общественных организаций.

     5. Государственные налоги с населения.

     6. Доходы от внешней торговли.

     7. Поступления по государственным  внутренним займам и денежно-вещевым  лотереям.

     8. Поступление сумм в погашение  кредитов, ранее предоставленных  зарубежным странам, и процентов  по ним.

     9. Кредиты, получаемые от зарубежных  стран.

     При таком толковании финансовых ресурсов исчезает различие между деньгами и  финансами, что противоречит самой  сущности финансов.

     По-другому  трактуется понятие финансовых ресурсов в монографиях и учебной литературе. В очерках теории советских финансов финансовые ресурсы определены как  выраженная в деньгах часть национального  дохода, которая может быть использована государством (непосредственно или  через предприятия) на цели расширенного воспроизводства и на общегосударственные  расходы. При чрезвычайных обстоятельствах  в качестве финансовых ресурсов могут  выступать оборотные средства как  часть созданного в прошлом национального  достояния.¹

     Данное  определение исключает из состава  финансовых ресурсов амортизацию и  в то же время считает возможным  использовать в качестве финансовых ресурсов оборотные средства предприятия.

     Данное  определение не полностью раскрывает содержание этой категории в части  источников образования финансовых ресурсов и их использования по целевому назначению. Включение в состав собственных  источников валовой прибыли значительно  сокращает размер финансовых ресурсов предприятия, предназначенных для  выполнения финансовых обязательств предприятия, состоящих из платежей в бюджет (налога на добавленную стоимость, акцизов, налога на прибыль, налога с имущества, платы за воду, земельного налога) и  отчислений во внебюджетные фонды - государственного страхования, пенсионный, фонд занятости  населения, дорожные фонды и др. Известно, что источником этих платежей и отчислений является не только прибыль. Значительная часть их относится на себестоимость  продукции. Следовательно, основным источником формирования собственных финансовых ресурсов предприятия является не валовая  прибыль, а валовой доход.²

     Формирование  и использование финансовых ресурсов осуществляются на двух уровнях: в масштабах  страны; на каждом предприятии. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

  ИСТОЧНИКИ ФИНАНСОВЫХ  РЕСУРСОВ 

     В процессе управления финансовой системой предприятия решаются вопросы получения  финансовых ресурсов, управления финансовыми  ресурсами и их использования. Основой  деятельности производственного предприятия  является производство, и соответственно движение денежных средств обусловливается  движением материальных ресурсов. Другими  словами, отраслевые особенности предприятия, его размеры, продолжительность  производственного цикла изготовления продукции определяют структуру  и способы финансирования конкретного  вида предпринимательской деятельности.

     Финансовые  ресурсы предприятий формируются  за счет:

     1) собственных и приравненных к  ним средств;

     2) мобилизации ресурсов на финансовом  рынке;

     3) поступления денежных средств  от финансово-банковской системы  в порядке перераспределения.

     В качестве первого источника формирования финансовых ресурсов предприятия выступают  доходы и поступления. К доходам  относятся прибыль от основной деятельности; прибыль от выполняемых научно-исследовательских  работ и другие целевые доходы; прибыль от финансовых операций; прибыль  от строительно-монтажных работ, выполняемых  хозяйственным способом; другие виды доходов. К поступлениям относятся: амортизационные отчисления (остаются на предприятии), выручка от реализации имущества, устойчивые (долгосрочные) пассивы, целевые поступления, мобилизация  внутренних ресурсов в строительстве, паевые и иные взносы членов трудового  коллектива, другие виды поступлений.

     Вторым  источником формирования финансовых ресурсов предприятия являются средства, вырученные от размещения на рынке ценных бумаг  собственных акций, облигаций и  других ценных бумаг, а также кредиты. Финансирование за счет размещения собственных  ценных бумаг предпочтительно для вновь создаваемых или реконструируемых предприятий.

     Третьим источником формирования финансовых ресурсов предприятий служат выплаты страхового возмещения, бюджетные и отраслевые источники, дивиденды и проценты по ценным бумагам других эмитентов, прибыль от проведения финансовых операций и др.

     Для осуществления хозяйственной деятельности предприятия должны располагать  производственными фондами. Простое  и расширенное воспроизводство  производственных фондов осуществляется при непосредственном участии финансов. С их помощью формируются и используются денежные фонды специального целевого назначения.

     На  предприятиях формируются следующие  фонды:

     1) уставной фонд;

     2) производственные фонды;

     3) амортизационный фонд;

     4) специальные фонды и др.

     Под уставным фондом понимается совокупность средств, внесенных собственниками (участниками) в имущество предприятия для обеспечения его деятельности в размерах, определенных учредительными документами. Величина уставного фонда соответствует размеру основных и оборотных средств, инвестированных в процесс производства.

     Источниками формирования уставного фонда могут  быть:

     1) акционерный капитал;

     2) средства централизованных фондов  и резервов, создаваемых в министерствах,  ведомствах, концернах, ассоциациях;

     3) вклады других предприятий;

     4) бюджетные ассигнования и пр.

     Производственные  фонды представляют собой совокупность основных и оборотных фондов. Основные фонды переносят свою стоимость на изготавливаемую продукцию в течение нескольких производственных циклов. Оборотные фонды переносят свою стоимость на изготавливаемую продукцию в течение одного производственного цикла. Оборотные фонды представляют собой стоимость сырья, материалов, топлива и других материально-производственных запасов, находящихся в процессе производства или ожидающих вступления в процесс производства. Источниками восполнения недостатка оборотных средств могут быть: собственные средства предприятия (прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, и финансовый резерв), а также заемные средства (краткосрочный банковский кредит, кредиторская задолженность).

     Кроме оборотных фондов в целях обеспечения  бесперебойности производства и  реализации продукции предприятие  должно располагать фондами обращения, которые представляют собой готовую продукцию. Оборотные фонды, фонды обращения, а также свободные денежные средства предприятия называются оборотными средствами.

     Амортизационный фонд формируется для замены изношенного оборудования. Экономический механизм постепенного переноса стоимости основных фондов на готовую продукцию и формирование фонда денежных средств для замены изношенного оборудования называется амортизацией. Амортизационные отчисления, из которых формируется амортизационный фонд, производятся в течение нормативного срока или срока, за который балансовая стоимость этих фондов полностью переносится на издержки производства и обращения. Амортизационные отчисления поступают на расчетный счет предприятия и расходуются непосредственно на финансирование новых капитальных вложений, направляются в долгосрочные финансовые вложения, используются на приобретение строительных материалов, оборудования, нематериальных активов. 
 
 
 

  ФОРМИРОВАНИЕ И  ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ФИНАНСОВЫХ  РЕСУРСОВ НА ПРЕДПРИЯТИИ 

     Основой организации финансов предприятий  всех форм собственности является наличие  финансовых ресурсов в размерах, необходимых  для осуществления организуемой хозяйственной и коммерческой деятельности собственника.

     Первоначальное  формирование этих ресурсов производится в период создания предприятия путем  образования уставного фонда, состоящего из основных и оборотных средств.

     Использование финансовых ресурсов осуществляется предприятием по многим направлениям, главными из которых  являются:

     - платежи органам финансово-банковской  системы, обусловленные выполнением  финансовых обязательств. Сюда относятся;  налоговые платежи в бюджет, уплата  процентов банкам за пользование  кредитами, погашение ранее взятых  ссуд, страховые платежи и т.  д.;

     - инвестирование собственных средств  в капитальные затраты (реинвестирование), связанное с расширением производства  и техническим его обновлением,  переходом на новые прогрессивные  технологии, использование «ноу-хау»  и т. д.;

     - инвестирование финансовых ресурсов  в ценные бумаги, приобретаемые  на рынке: акции и облигации  других фирм, обычно тесно связанных  кооперативными поставками с  данным предприятием, в государственные  займы и т. п.;

     - направление финансовых ресурсов  на образование денежных фондов  поощрительного и социального  характера;

     - использование финансовых ресурсов  на благотворительные цели, спонсорство  и т. п.

     Мобилизуя денежные средства других собственников  на покрытие затрат своего предприятия, работники финансовой службы прежде всего должны иметь ясное представление о целях инвестирования ресурсов и уже в соответствии с ними давать рекомендации о формах привлечения средств. Для покрытия краткосрочной и среднесрочной потребности в средствах целесообразно использовать ссуды кредитных учреждений. При осуществлении крупных капитальных вложений в реконструкцию и расширение предприятия можно воспользоваться выпуском ценных бумаг; однако, подобная рекомендация может быть дана лишь в том случае, если финансисты основательно изучили финансовый рынок, проанализировали спрос на разные виды ценных бумаг, учли возможное изменение конъюнктуры и, взвесив все это, тем не менее уверены в сравнительно быстрой и выгодной реализации ценных бумаг своего предприятия.

     Момент  реализации продукции, работ, услуг  в мировой практике определяется моментом перехода права собственности  от первых владельцев к другим. Передача этого права осуществляется в  соответствии с условиями договоров  купли-продажи, договоров обмена и  регулируется гражданским правом той  страны, где осуществляется операция.

     В России переход прав осуществляется на основе законодательства по двум вариантам: по оплате и по отгрузке; При условиях бартерной сделки моментом реализации считается момент поступления продукции, работ, услуг

     Стоимость продукции, реализованной покупателю, можно определить по различным ценам: оптовым; розничным; договорным, которые  в свою очередь делятся на отпускные  и покупные; мировым.

     На  величину выручки влияют объективные  и субъективные факторы.

     К объективным относятся внутренние и внешние.

     Внутренние  – объём производства, уровень  издержек, качество продукции, ритмичность  выпуска, ассортимент (в производстве); ритмичность отгрузки, своевременное  оформление документов, оптимальные  формы расчётов (в обращении).

     Внешние – рынок сырья, материалов, полуфабрикатов, объём производства в своей компетенции, качество по сравнении с аналогами  других предприятий, ритмичность поставок (в производстве); сроки документооборота, соблюдении условий договоров, оптимальная  форма расчётов (в сфере обращения).

     Кроме того, могут быть дополнительные расходы: нарушение сроков поставки материалов и других ресурсов, ошибки в транспортном обеспечении, несвоевременная оплата.

     К субъективным факторам относятся: факторы  морального плана, политическая обстановка на рынке, сфера деятельности, реклама  или антиреклама.

     В составе собственных финансовых ресурсов предприятия, используемых на капитальные вложения, важное место  занимает прибыль. В последнее время  наблюдается тенденция увеличения абсолютного размера и доли прибыли  в источниках финансирования капитальных  вложений. По мнению автора, эту тенденцию  необходимо развивать, так как ее прогрессивность заключается в  том, что источники воспроизводства  основных фондов непосредственно увязываются  с результатами производственной деятельности. В итоге усиливается материальная заинтересованность предприятий в  достижении лучших результатов производства, так как именно от них зависит  своевременность и полнота формирования финансовых источников капитальных  затрат.

     Наряду  с прибылью для финансирования капитальных  вложений используются также средства, мобилизуемые в самом строительстве (прибыль и экономия по строительно-монтажным  работам, выполняемым хозяйственным  способом, мобилизация внутренних ресурсов и др.), доходы от реализации выбывшего  имущества, средства фондов социального  развития и жилищного строительства. 
 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 

     Поскольку финансы предприятия как отношения  являются частью экономических отношений, возникающих в процессе хозяйственной  деятельности, принципы их организации  определяются основами хозяйственной  деятельности предприятий. Исходя их этого, принципы организации финансов можно  сформулировать следующим образом: самостоятельность в области  финансовой деятельности, самофинансирование, заинтересованность в итогах финансово - хозяйственной деятельности, ответственность  за ее результаты, контроль за финансово - хозяйственной деятельностью предприятия.

     Финансовые  ресурсы предприятия, направляемые на его развитие, формируются за счет: амортизационных отчислений; прибыли, получаемой от всех видов хозяйственной  и финансовой деятельности; дополнительных паевых взносов участников в товариществах; средств, получаемых от выпуска облигаций;  средств, мобилизуемых с помощью выпуска и размещения акций в акционерных обществах открытого и закрытого типов; долгосрочного кредита банка и других кредиторов (кроме облигационных займов); других законных источников (например, добровольных безвозмездных взносов предприятий, организаций, граждан).

     Организация хозяйственной деятельности требует  соответствующего финансового обеспечения, т. е. первоначального капитала, который  образуется из вкладов учредителей  предприятия и принимает форму  уставного капитала. Это важнейший  источник формирования имущества любого предприятия. Конкретные способы образования  уставного капитала зависят от организационно - правовой формы предприятия. 
 
 
 

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 

1. Бабич А.М., Павлова Л.Н. Государственные и муниципальные финансы. ¾ М.: ЮНИТИ, 2002. ¾ 687 с.
2. Благодатин А.А., Лозовский Л.Ш., Райзберг Б.А.Финансовый словарь. – М.: ИНФРА-М, 2005.
3. Большаков С.В. Основы управления финансами. – М.: ИД ФБК – ПРЕСС, 2000. – 368 с.
4. Вахрин П.И., Нешитой А.С. Финансы. – М.: ИВЦ Маркетинг,

2000. –  502 с.

5. Галицкая С. В. Денежное обращение. Кредит. Финансы. – М.: Международные отношения, 2002. – 272 с.
6. Ковалев В.В., Ковалев В.В. Финансы организаций (предприятий). – М.: Проспект, Т.К Велби, 2006. – 352 с.
7. Колчина Н.В., Павлова Л.Н., Поляк Г.Б. Финансы предприятий. – М.: ЮНИТИ, 2003. – 447 с.
8. Колчина Н.В., Поляк Г.Б., Бурмистрова Л. М. Финансы организаций (предприятий). – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. – 368 с.
9. Незамайкин В.Н., Юрзинова И.Л. Финансы организаций. – М.: Эксмо, 2005. – 512 с.
10. Романенко И.В. Финансы предприятия. – СПб.: Питер,

2000. –  60 с.