Реферат Валютная позиция банка

МИНИСТЕРСТВО  ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

 

УЧРЕЖДЕНИЕ ОБРАЗОВАНИЯ    «МИНСКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ     КОЛЛЕДЖ  СФЕРЫ ОБСЛУЖИВАНИЯ»

 

 

 

        Специальность           2-25 01 33   Операционно-кассовая работа в банке

 

 

 

 

 

 

РЕФЕРАТ

 

по дисциплине   «Технология  операционно-кассовой работы в банке»

 

на тему: Валютная позиция банка

 

 

 

 

 

 

                                    Выполнил(а):     учащий(щая)ся группы    №  03-10

 

                                                         Прикотенко Ульяна Сергеевна

 

 

                                       Проверил:  преподаватель   Яковец С. Е.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Минск  2012 г.

 

 

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

 

Введение………………………………………………………………………4 
Валютная позиция банка………………………………………………………5

Заключение……………………………………………………………………16 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

     Одним из элементов обращения  иностранной валюты является  ее накопление на счетах. Для  владельцев счетов (не банков) никаких  ограничений для такого накопления  не существует. Когда же субъектом  накопления выступает банк, нормативные  акты регламентируют его права  и обязанности как профессионального  участника валютного рынка, устанавливая  одновременно гарантии для его  клиентов. При этом регулированию  подлежит соотношение требований  и обязательств банка по каждой  иностранной валюте. Именно в  этом видится цель введения  в банковском праве понятия  валютной позиции.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВАЛЮТНАЯ  ПОЗИЦИЯ БАНКА     

Валютная позиция — это остатки средств в иностранных валютах, которые формируют активы и пассивы (с учетом внебалансовых требований и обязательств по незавершенным операциям) в соответствующих валютах и создают в связи с этим риск получения дополнительных доходов или расходов при изменении обменных курсов валют.

          К операциям, влияющим на изменение  валютной позиции, относятся: 

• начисление процентных и получение операционных доходов в иностранных валютах;
• начисление процентных и оплата операционных расходов, а также расходов на приобретение собственных средств в иностранных валютах;
• конверсионные операции с немедленной поставкой средств (не позднее второго рабочего банковского дня от даты сделки) и поставкой их на срок (свыше двух рабочих банковских дней от даты сделки), включая операции с наличной иностранной валютой;
• срочные операции (форвардные и фьючерсные сделки, сделки «своп» и др.), по которым возникают требования и обязательства в иностранной валюте, вне зависимости от способа и формы проведения расчетов по таким сделкам;
• иные операции в иностранной валюте и сделки с прочими валютными ценностями, кроме драгоценных металлов, включая производные финансовые инструменты валютного рынка (в том числе биржевого), если по условиям этих сделок в том или ином виде предусматривается обмен (конверсия) иностранных валют или иных валютных ценностей, кроме драгоценных металлов.

Валютная  позиция возникает на дату заключения сделки на покупку или продажу иностранной валюты и иных валютных ценностей, а также дату начисления процентных доходов (расходов) и зачисления на счет (списания со счета) иных доходов (расходов) в иностранной валюте. Указанные даты определяют также дату отражения в отчетности соответствующих изменений величины открытой валютной позиции.    

 

 

Валютные операции коммерческого  банка 
     

К неторговым операциям относятся  операции по обслуживанию клиентов, не связанных с проведением расчетов по экспорту и импорту товаров и услуг клиентов банка движением капитала.

Уполномоченные банки могут  совершать следующие операции неторгового  характера:

• покупку и продажу наличной иностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте;
• инкассо иностранной валюты и платежных документов в валюте;
• осуществлять выпуск и обслуживание пластиковых карточек клиентов банка;
• производить покупку (оплату) дорожных чеков иностранных банков;
• оплату денежных аккредитивов и выставление аналогичных аккредитивов.

         Неторговые  операции, в разрезе отдельных  видов, получили широкое распространение  для предоставления клиентам  более широкого спектра банковских  услуг, что играет немаловажное значение в конкурентной борьбе коммерческих банков за привлечение клиентуры. Без операций, а именно, выпуска пластиковых карт, осуществления переводов за границу, оплаты и выставления аккредитивов, покупки дорожных чеков, практически невозможна повседневная работа с клиентами.

 Выпуск и обслуживание пластиковых  карточек — одна из новых операций, которая дает возможность занять еще свободные «ниши рынка» по данному виду операций, привлечь дополнительных клиентов и удержать старых клиентов, поднять престиж банка и занять более высокое положение в конкурентной борьбе между банками. Операция покупки и продажи наличной валюты является одной из основных операций неторгового характера. Деятельность обменных пунктов коммерческих банков служит рекламой банка, средством привлечения клиентов в банк, и, самое главное, приносит реальный доход коммерческому банку.

Установление корреспондентских  отношений с иностранными банками  является необходимым условием проведения банком международных расчетов. Принятие решения об установлении корреспондентских отношений с тем или иным зарубежным банком должно быть основано на реальной потребности в обслуживании регулярных экспортно-импортных операций клиентуры.   

 Для осуществления международных  расчетов банк открывает в  иностранных банках и у себя корреспондентские счета «Ностро» и «Лоро». Счет «Ностро» — это текущий счет, открытый на имя коммерческого банка у банка-корреспондента. Счет «Лоро» — это текущий счет, открытый в коммерческом банке на имя банка-корреспондента.

Конверсионные операции представляют собой сделки покупки и продажи наличной и безналичной иностранной валюты (в том числе валюты с ограниченной конверсией) против наличных и безналичных рублей.

Основная масса операций—сделки с немедленной поставкой. Особенностью этих сделок является то, что дата заключения сделки практически совпадает с датой ее исполнения

Сделки  с немедленной поставкой бывают трех видов:

Под сделкой типа «TODAY» понимается конверсионная операция, при которой дата валютирования совпадает с днем заключения сделки.

Сделка типа «TOMORROW» представляет собой операцию с датой валютирования на следующий за днем заключения рабочий банковский день.

Под сделкой типа «SPOT» понимается конверсионная операция с датой валютирования на второй за днем заключения сделки рабочий банковский день.

Срочная форвардная сделка (forward outriqht) — это конверсионная операция, дата валютирования по которой отстоит от даты заключения сделки более, чем на два рабочих банковских дня. Срочные биржевые операции (типа фьючерс, опцион, своп и проч.) не являются конверсионной операцией.

Сделка своп (swap) — это банковская сделка, состоящая из двух противоположных конверсионных операций на одинаковую сумму, заключаемых в один и тот же день. При этом одна из указанных сделок является срочной, а вторая — сделкой с немедленной поставкой.

     Конверсионные операции  нельзя проводить не учитывая риски по валютным позициям банка.

 

Операции, влияющие на валютную позицию банка

 

К операциям, влияющим на изменение  валютной позиции, относятся:

• начисление процентных и получение операционных доходов в иностранных валютах;
• начисление процентных и оплату операционных расходов, а также расходов на приобретение собственных средств в иностранных валютах;
• конверсионные операции с немедленной поставкой средств (не позднее второго рабочего банковского дня от даты сделки) и поставкой их на срок (свыше двух рабочих банковских дней от даты сделки), включая операции с наличной иностранной валютой;
• срочные операции (форвардные и фьючерсные сделки, сделки «своп» и др.), по которым возникают требования и обязательства в иностранной валюте вне зависимости от способа и формы проведения расчетов по таким сделкам;
• иные операции в иностранной валюте и сделки с прочими валютными ценностями, кроме драгоценных металлов, включая производные финансовые инструменты валютного рынка (в том числе биржевого), если по условиям этих сделок в том или ином виде предусматривается обмен (конверсия) иностранных валют или иных валютных ценностей, кроме драгоценных металлов.

 

 

Виды валютной позиции  банка

 

 В начале  уже было сказано, что валютная позиция банка - это остатки средств в иностранных валютах, которые формируют активы и пассивы (с учетом внебалансовых требований и обязательств по незавершенным операциям) в соответствующих валютах и создают в связи с этим риск получения дополнительных доходов или расходов при изменении обменных курсов валют.

Существует несколько видов  валютной позиции банка:

Закрытая  валютная позиция — валютная позиция в отдельной иностранной валюте, активы и пассивы (с учетом внебалансовых требований и обязательств по незавершенным операциям) в которой количественно совпадают.

Открытая  валютная позиция — разница остатков средств в иностранных валютах, которые формируют количественно не совпадающие активы и пассивы, отражающие требования получить и обязательства поставить средства в данных валютах как завершенные расчетами в настоящем ( т.е. на отчетную дату), так и истекающие в будущем (т.е. после отчетной даты). Открытая валютная позиция может быть длинной и короткой. Длинная валютная позиция складывается, когда требования превышают обязательства, короткая - когда обязательства больше, чем требования. 

Например, покупая 1 млн долларов США за немецкие марки по курсу 1,7, банк создает длинную позицию на сумму 1 млн долл. США и короткую позицию на сумму 1700 млн немецких. марок.

Эта операция может быть представлена в следующем виде:

1000000USD-1700000DM.  
            Длинная валютная позиция дает прибыль при повышении курса иностранной валюты и наносит урон - при снижении ее курса. Короткая позиция - напротив, дает прибыли при снижении курса иностранной валюты, но наносит ущерб при повышении курса. Оставляя валютную позицию открытой, участники валютного рынка играют на валютных курсах с целью получения прибыли спекулятивного характера, идя заведомо на повышенный риск. Участники валютного рынка должны сами определить уровень валютного риска, который они могут взять ради получения прибыли. Но для тех участников валютного рынка, финансовое состояние которых затрагивает интересы многих других субъектов экономических отношений (к ним относятся банки), уровень валютной позиции регулируется официально. В большинстве стран мира государство регламентирует размер открытой валютной позиции банков. Банки постоянно наблюдают за изменением валютной позиции.  
             Затем банк оценивает валютный риск, который возникает через открытую валютную позицию, в случае ее немедленного полного покрытия по существующим валютными курсами. Правильность оценки зависит от точности прогнозирования динамики валютных курсов. Оценивается возможный результат закрытия позиции путем пересчета длинных и коротких позиций по всех иностранных валютах в национальную за теми рыночными курсами, по которым могут быть покрыты соглашения (с учетом сроков поставки валюты по срочным сделкам). Иногда такой перерасчет осуществляется в два этапа: сначала все позиции пересчитываются в наиболее распространенную валюту (например, доллары США), затем долларовые суммы переводятся в национальную валюту.

Короткая  открытая валютная позиция — открытая валютная позиция в отдельной иностранной валюте, пассивы и внебалансовые обязательства в которой количественно превышают активы и внебалансовые требования в этой иностранной валюте.

Длинная открытая валютная позиция — открытая валютная позиция в отдельной иностранной валюте, активы и внебалансовые требования в которой количественно превышают пассивы и внебалансовые обязательства в этой иностранной валюте.

 

 

Лимит открытой валютной позиции

 

При осуществлении операций с иностранной  валютой и иными валютными  ценностями, кроме драгоценных металлов, уполномоченные банки обязаны соблюдать  лимиты открытой валютной позиции.

Валютная позиция банка (рис. 1.) представляет собой соотношение  требований к получению и обязательств по поставке определенной иностранной  валюты. При этом указанные требования и обязательства могут быть связаны  как с операциями, расчеты по которым  завершаются на дату определения  валютной позиции банка (т.е. на отчетную дату), так и с операциями, расчеты  по которым будут завершены в  будущем.

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис.1. Валютная позиция банка

Валютная позиция у уполномоченного  банка возникает на дату заключения сделки на покупку или продажу иностранной валюты, на дату зачисления на счет доходов в иностранной валюте, на дату начисления процентов по обязательствам банка в иностранной валюте и на дату списания со счета расходов в иностранной валюте.

По каждой иностранной валюте валютная позиция определяется отдельно. Различают  закрытую и открытую валютные позиции.

Закрытая  валютная позиция — это валютная позиция, при которой сумма требований банка и сумма обязательств банка в отдельной иностранной валюте равны друг другу.

Открытая  валютная позиция — это валютная позиция, при которой сумма требований банка в отдельной иностранной валюте не совпадает с суммой его обязательств в этой же валюте. При подобной ситуации возникает валютный риск, т.е. риск потерь (убытков) банка от неблагоприятного изменения валютных курсов. Величина открытой валютной позиции рассчитывается как разница сумм требований и обязательств уполномоченного банка в отдельной иностранной валюте. Открытая валютная позиция может быть либо короткой, либо длинной.

При короткой открытой валютной позиции пассивы и обязательства банка в иностранной валюте превышают его активы и требования в той же иностранной валюте. Поэтому при расчете ее величина получается со знаком минус.

Длинная открытая валютная позиция противоположна короткой, и при ней активы и требования банка в иностранной валюте превышают его пассивы и обязательства в этой валюте, а сальдо расчетов является положительным и указывается со знаком плюс.

Величина открытой валютной позиции  не должна превышать установленного лимита, который, как было указано, банки  обязаны строго соблюдать. Лимит  открытой валютной позиции представляет собой максимально допустимое отношение  величины открытой валютной позиции  к сумме собственных средств (капиталу) банка.

Собственные средства (капитал) банка  в упрощенном виде представляют собой  сумму уставного капитала, эмиссионного дохода, безвозмездно полученного банком имущества, прибыли, фондов и резервов банка, уменьшенную на величину нематериальных активов, убытков и собственных  акций, выкупленных у акционеров.

 

Таблица 2.  Требования и обязательства  банка по каждой иностранной валюте

Иностранная валюта	Активы и требования банка, ед.ин.вал.	Пассивы и обязательства банка, ед.ин.вал.	Величина открытой позиции, ед.ин.вал.	Вид открытой позиции
Немецкая марка	913 000	1 240 000	- 327 000	короткая
Швейцарский франк	3 000	2 500	500	длинная
Французский франк	12 000	3 000	9 000	длинная
Японская иена	1 600	600	1 000	длинная
Доллар США	5 600 000	4 380 000	1 220 000	длинная
Английский фунт стерлингов	26 000	41 000	- 15 000	короткая

 

             Для того чтобы отслеживать  соблюдение лимитов, банк переводит  все полученные им величины  открытых валютных позиций по  отдельным иностранным валютам  в рублевый эквивалент по установленному  курсу на отчетную дату.

Банк также обязан соблюдать  лимит открытой валютной позиции  и по рублям. Величина открытой валютной позиции в рублях определяется как  разность между суммой всех длинных  открытых валютных позиций в рублевом эквиваленте и суммой всех коротких открытых валютных позиций в рублевом эквиваленте. Поэтому суммарная  величина всех длинных (со знаком плюс) и суммарная величина всех коротких (со знаком минус) открытых валютных позиций  в отдельных иностранных валютах  и в рублях должны быть равны между  собой.

Помимо лимитов открытой валютной позиции по каждой отдельной валюте банки должны соблюдать лимит  суммарной величины всех длинных (коротких) открытых валютных позиций.

Первоначально были установлены следующие  лимиты открытых валютных позиций на конец каждого операционного  дня:

• по отдельным валютам (в том числе по рублям) - 10%;
• по суммарной величине всех длинных (коротких) открытых валютных позиций - 20%.

 

Уполномоченные банки должны регулярно  предоставлять в Центральный  банк отчеты об открытых валютных позициях.

          

 При несоблюдении уполномоченными  банками лимитов открытых валютных  позиций и непредставлении отчетов  ЦБ налагает на них штрафы  и принимает различные административные  меры воздействия, вплоть до  отзыва лицензии.

Рассмотрим порядок определения  величины открытых валютных позиций  банка на условном примере.

Собственные средства (капитал) банка  по состоянию на первое число отчетного  месяца составляют 200 000 000 руб.

Требования и обязательства  банка по каждой иностранной валюте, а также их курсы, установленные  ЦБ на отчетную дату, представлены в  табл. 2 и 3.

 

Таблица 3. Курсы иностранных валют

Иностранная валюта	Буквенный код	Единиц иностранной валюты	Курс, руб.
Немецкая марка	DEM	1	22,16
Швейцарский франк	CHF	1	31,48
Французский франк	FRF	10	64,06
Японская иена	JPY	100	37,56
Доллар США	USD	1	31,35
Английский фунт стерлингов	GBR	1	49,78

       Длинные и короткие  открытые валютные позиции по  каждой иностранной валюте переводим  в рублевый эквивалент по курсу.  Определяем суммарную величину  открытых позиций, суммируя все  короткие и все длинные открытые  валютные позиции по всем иностранным  валютам. Кроме того, расчетным  путем получаем открытую позицию  по рублям как балансирующую  статью между суммой всех длинных  и суммой всех коротких открытых  валютных позиций по отдельным  иностранным валютам.

 

 

 

 

 

Таблица 4. Суммарная величина открытых валютных позиций

Иностранная валюта	Короткая открытая валютная позиция	Длинная открытая валютная позиция
Немецкая марка	- 7 246 320
Швейцарский франк		15 740
Французский франк		57 654
Японская иена		376
Доллар США		38 247 000
Английский фунт стерлингов	- 746 700
Итого:	- 7 993 020	38 320 770
Позиция по рублям (балансирующая  строка)	- 30 327 750
Суммарная величина открытых валютных позиций	- 38 320 770	38 320 770

 

             Таким образом, открытая позиция  банка по рублям составляет 30 327 750 руб., а суммарная величина открытых валютных позиций – 38 320 770 руб.

           Так как лимит банка 200 000 000 руб., то можно сделать вывод, что полученная величина находится в пределах установленного лимита, т.е. банк в целом ведет разумную валютную политику.

          Открытая валютная позиция (ОВП)  означает для банка возникновение  валютного риска, связанного с  изменением курсов валют. В  этой связи часто встречается  второе название ОВП - позиция  валютного риска. Валютный риск  существует всегда при наличии  как длинных, так и коротких  открытых позиций.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 5. Методы страхования валютного риска

 

 

Валютный  риск  - опасность валютных потерь в результате изменения курса валюты цены к валюте платежа в период между подписанием контракта и проведением по нему платежа.

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

   В  заключение хотелось бы еще  раз дать определение валютной  позиции банка (англ. bank currency position) - соотношение требований и обязательств банка в иностранной валюте.

     При рассмотрении  в моей работе видов валютной  позиции можно сделать вывод:  если обязательства превышают  требования, валютная позиция считается  короткой; если требования покупки  валют превышают обязательства  по ее продаже, возникает длинная  валютная позиция. 

Размер валютной позиции зависит  от целей банка. Поддержание банком длинной или короткой валютной позиции  в течение нескольких дней или  недель считается валютной спекуляцией. Валютная спекуляция (от англ. currency speculations) - это сделки купли-продажи иностранной валюты для получения спекулятивной прибыли в виде разницы в ее курсах.

Валютная позиция связана с  валютным риском. Поскольку в течение  дня валютная позиция непрерывно изменяется, длинная валютная позиция  становится короткой, и наоборот. Применение ЭВМ позволяет банкам постоянно  контролировать состояние валютной позиции путем автоматизированной обработки валютных операций и получать в реальном времени данные о соотношении  требований и обязательств по каждой валюте. Банк оценивает содержащийся в валютной позиции валютный риск и возможные результаты в случае ее закрытия по курсу дня. Эта оценка осложняется тем, что валютная позиция  формируется в ходе не только наличных (спот), но и срочных валютных операций, совершённых в разное время по разным курсам. При длинной валютной позиции банк снижает котировку  соответствующей валюты, чтобы привлечь покупателей, при короткой может  повысить курс для привлечения продавцов  этой валюты. Для оценки возможного результата закрытия валютной позиции производится пересчет сумм длинной и короткой валютной позицией либо в национальную валюту, либо вначале в иностранной (например, в доллары), а затем в национальную валюту. К концу рабочего дня банки закрывают открытые валютные позиции. В ряде стран государство лимитирует открытую валютную позицию во избежание возможных банкротств банка.