Внутренний кредит и его формы. Сущность социальных внебюджетных фондов, состав финансовых ресурсов. Характеристика субъектов и объектов

                                    1. ВНУТРЕННИЙ КРЕДИТ И ЕГО ФОРМЫ

           В системе кредитных отношений  внутренний  государственный  кредит выступает в следующих формах :

           1. государственные займы ;

           2. обращение части вкладов населения  в государственные займы ;

           3. заимствование средств общегосударственного  ссудного фонда ;

           4. казначейские ссуды ;

           5. гарантированные займы.

            Государственные займы характеризуются  тем, что временно свободные  денежные  средства  физических  и  юридических   лиц   привлекаются   на финансирование общественных потребностей путем  выпуска  государственных ценных бумаг : облигаций,  казначейских  обязательств  и  др.  Облигация представляет  собой  ценную  бумагу,   символизирующую   государственное долговое  обязательство  и  дающую  право  ее  владельцу  по   истечению определенного срока получить обратно сумму долга  и  проценты.  Продавая облигацию, государство обязуется вернуть сумму долга в определенный срок с процентами или выплачивать кредиторам  доход в течение всего срока пользования заемными средствами, а по истечении срока вернуть и сумму долга.

     Государство устанавливает нарицательную стоимость  (  номинальную цену ) облигаций. Она  обозначается  на  облигации  и  выражает  денежную сумму, предоставленную держателем  облигации  государству  во  временное пользование. Именно эта сумма выплачивается владельцу облигации в момент ее погашения и на нее начисляются проценты. Однако  реальная  доходность облигаций для их держателей может  быть выше  или ниже  установленного номинального процента. Это обусловлено тем, что облигации продаются  по курсовой цене, которая отклоняется от  нарицательной  стоимости.  Данное отклонение называется курсовой  разницей и зависит от ряда  факторов.  К их числу, в частности,  относятся  величина  дохода,  выплачиваемого  по займу, уровень  ссудного  процента,  время  покупки  облигации,  степень насыщенности   фондового   рынка   государственными   ценными    бумаги, привлекательность  условий  выпуска  частных  ценных  бумаг,   состояние хозяйственной конъюнктуры, степень доверия населения правительству.

     Свободная котировка облигаций государственных  займов  на  фондовой бирже является механизмом учета всех факторов, отражающихся на  курсовой цене процентных бумаг. Функционирование  полноценного  фондового  рынка, который невозможен  без  высокой  степени  ликвидности  доходных  бумаг, способствует преодолению негативного психологического фактора. Последний состоит  в  настороженном  отношении  займодателей   к   государственным кредитным операциям; он порожден отходом от требований законов развития фондового   рынка   и   нарушения   государством   своих   обязательств; принудительным распределением займов,  резким  ограничением  ликвидности ценных бумаг государства, замораживанием государственного долга и т.п.                          

     Устранению  известного недоверия займодателей к кредитным операциям государства  способствует разнообразие условий  выпуска займов по  срокам. Если государство  ориентируется только на длительные кредитные  операции, то это затрудняет вовлечение  в  покупку  облигаций  свободных  денежных средств краткосрочного и среднесрочного характера,  а  также  заставляет подумать  потенциального  кредитора  о   целесообразности   вложения   и долгосрочных сбережений.

        Другим  видом   государственных   займов   являются   казначейские

обязательства, которые отличаются от облигаций  целями  выпуска,  формой выплаты  дохода и  свободой  обращения.  Средства  от  продажи  облигаций  направляются в бюджет,  внебюджетные  фонды  или  на  специальные  цели. Средства от реализации казначейских обязательств направляются только  на пополнение бюджета. Доход  от  облигаций  может  быть  выплачен  в  виде процентов,  выигрышей  или  не  выплачиваться  вообще.  По  казначейским обязательствам доход выплачивается в  виде  процентов.  Облигации  могут быть либо свободно  обращаемые  или  с  ограниченным  кругом  обращения.

     Казначейские  обязательства имеют только ограниченный  круг  обращения  и реализации только среди населения.

        Государственные внутренние  займы классифицируют  по  нескольким признакам. По праву эмиссии они делятся на выпускаемые:

              а) центральным правительством;

              б) республиканскими правительствами;

              в) местными органами власти.

     Широкое распространение получила практика  выпуска  государственных займов  центральным  правительством.  Задолженность  республиканских   и местных  органов власти является как правило, незначительной.

         По признаку держателей ценных бумаг займы могут подразделяться  на реализуемые  только  среди   населения   (   например,   Государственный внутренний  выигрышный  заем  1982  года  ),  среди  юридических  лиц  (государственный внутренний 5%-ный заем 1990 года ) и универсальные, т.е.

предназначенные для размещения среди физических и юридических лиц.

       В зависимости от формы выплаты доходов выделяют:

              а) процентные займы;

              б) выигрышные займы;

              в) процентно-выигрышные займы;

              г) беспроигрышные займы;

              д) беспроцентные (целевые ) займы.

         Владельцы долговых обязательств процентного займа получают твердый доход ежегодно путем оплаты купонов или один  раз при погашении займа путем начисления процентов к номиналу  ценных  бумаг (  без ежегодных выплат   ).   Примером   процентных   долговых   обязательств   являются казначейские обязательства государства и облигации 5%-ного  займа 1990 года. По выигрышным займам весь доход держатели облигаций получают  в форме выигрышей в момент погашения облигаций. Доход выплачивается не  по всем облигациям, а только по тем, которые  попали  в  тиражи  выигрышей. Примером выигрышного займа  является  Государственный  заем  1982  года. Условиями выпуска процентно-выигрышных займов предусматривается  выплата части  дохода  по  купонам,  а  другой  части  -  в   форме   выигрышей. Беспроигрышные выпуски займов гарантируют, что в течение срока  действия займа выигрыш упадет на каждую облигацию. В настоящее  время  процентно- выигрышные  и  беспроигрышные  займы  в  нашей  стране  не  выпускаются. Беспроцентные ( целевые  )  займы  не  предусматривают  выплату  доходов держателям облигаций, но гарантируют получение соответствующего  товара, спрос  на  который   пока   полностью   не   удовлетворяется.   Примером беспроцентной    государственной     кредитной     операции     является

государственный целевой заем 1990  года.  Местные  органы  власти  могут

проводить целевые  займы на строительство дорог, осуществление  работ  по

охране окружающей среды, финансирование других  мероприятий,  в  которых заинтересовано население административно-территориальной единицы.

           По срокам погашения займы делятся на:

              а) краткосрочные займы - срок  погашения до 1 года;

              б) среднесрочные займы - срок погашения до 5 лет;

              в) долгосрочные займы - срок  погашения более 5 лет.

       По методу размещения займы подразделяют на:

              а) добровольные займы;

              б) займы размещенные по подписке;

              в) принудительные займы.

       Каждому методу  размещения  займов  соответствует   свой   способ

реализации.  Облигации  добровольных   займов   свободно   продаются   и  покупаются    банковскими     учреждениями.     Принудительные     займы

распространяются  среди кредиторов в  силу  постановления  правительства,

предусматривающего  строгую  ответственность  за  уклонение  от  покупки

облигаций. Займы, размещаемые среди населения  по подписке  с  рассрочкой

платежа,  формально  являются  добровольными.   Однако   их   реализация

сопровождается  такой массово-политической компанией, которая  делает  их

по существу обязательными. Это возможно в условиях тоталитарного режима.

     В настоящее время в нашей стране действуют только добровольные займы.      Государственные    займы    могут    быть     облигационными     и

безоблигационными. Облигационные займы  сопровождаются  эмиссией  ценных бумаг  государства.  Безоблигационные  займы   оформляются   подписанием соглашений, договоров, а также путем записей в долговых книгах и выдачей особых  свидетельств.   В   настоящее   время   безоблигационные   займы используются на межправительственном уровне.

       В тесной связи с государственными займами находится  вторая  форма государственного кредита, функционирование которой опосредуется системой сберегательных учреждений ( банков, касс и  т.п.  )  и  является  важным каналом формирования финансовых ресурсов государства - обращение  части вкладов населения в государственные займы. В  отличие  от  первой  формы государственного кредита, когда физические и юридические  лица  покупают ценные бумаги за счет собственных временно свободных  денежных  средств, сберегательные  учреждения  предоставляют  кредит  государству  за  счет заемных  денежных  средств.  Наличие  посредника  между  государством  и населением в  лице сберегательных  учреждений  и предоставление  займа последними государству за счет заемных средств без ведома  их  реального владельца ( населения ) позволяет выделить  эти отношения в качестве особой  формы   государственного   кредита.   Эта   форма   кредитования осуществляется  через  покупку   особых   ценных   бумаг   (   например, казначейских сберегательных сертификатов ) или рыночных ценных  бумаг  (облигаций,   казначейских   обязательств   ),   а    также    оформление безоблигационных займов.                               Безоблигационные займы являются,  по  существу, бессрочными. Они оформляются государством не выпуском  ценных  бумаг,  а путем непосредственного учета сумм на счетах соответствующих  учреждений

 и в книге  государственного долга. Сроки погашения таких  займов  заранее

не оговариваются, но государство оставляет за собой  право выкупа займа и

обязуется выплачивать  проценты за весь период  его  действия.  Очевидно,

что процент  по вкладам,  хранящимся  в  сберегательных  учреждениях,  не

может быть ниже официального уровня инфляции.  Для  большей  активизации сберегательного  дела начисляемый процент должен превышать этот уровень в целях  обеспечения получения вкладчиком хотя бы  минимального  дохода.  В нашей  стране  сейчас  это  достигается  на  основе  покупки  Сбербанком долговых обязательств государства.

       Заимствование средств  общегосударственного  ссудного  фонда,  как форма государственного кредита характеризуется тем, что  государственные кредитные  учреждения  непосредственно  (  не  опосредуя  эти   операции покупкой  государственных  ценных  бумаг  )  передают  часть   кредитных ресурсов на покрытие расходов правительства. Эта форма  государственного кредита функционирует в тоталитарном обществе. Она способствует развитию инфляционных процессов, что особенно опасно в условиях жесткого контроля за эмиссией денежных знаков со стороны демократически избранных органов.

     Поэтому полная нормализация отношений  между  государством  и  кредитной системой лежит на пути признания невозможности  прямого заимствования ссудных средств для покрытия бюджетного дефицита.

        Казначейские ссуды выражают отношения оказания  финансовой  помощи предприятиям и организациям органами государственной власти и управления за  счет  бюджетных  средств  на  условиях  возвратности,  срочности   и платности. В настоящее  время  в  нашей  стране  эта  форма  активно  не используется.  Однако  при  коренной  реформе  отношений   собственности сопровождаемой   разгосударствлением   и   приватизацией   хозяйственных структур, государство  не  может  нести  ответственность  за  финансовые результаты деятельности предприятий и организаций вместо их  правомочных владельцев. Но при необходимости государственные органы могут  оказывать финансовую помощь хозяйственным субъектам, в стабильной  работе  которых они заинтересованы, но на условиях возвратности, срочности, платности.

         Отношения  по  линии  казначейских  ссуд  не   являются   аналогом

банковского кредитования, поскольку в отличие от хозрасчетных банковских

структур органы государственной власти и управления оказывают финансовую помощь  на  других  условиях,  по  другим  причинам  и  в  иных   целях.

     Казначейские  ссуды выдаются на  льготных  условиях  по  срокам  и  норме процента, они возможны в случае  финансовых  затруднений предприятий и хозяйственных организаций в виду их особого положения на рынке, не имеют коммерческой цели, а являются средством поддержки жизненно  важных  для народного хозяйства экономических структур.

         Использование казначейских ссуд  не  означает,  что  безвозмездное

бюджетное  финансирование  в  отношении   государственных   хозрасчетных

предприятий полностью  себя изжило. Оно сохраняет право  на существование,

но  как  исключительная  мера  в  порядке  оказания  финансовой   помощи

хозорганам, оказавшимся  в затруднительном положении  ввиду  особенностей реализации производимой в интересах общества продукции,  неблагоприятной хозяйственной  конъюнктуры, кризисных явлений  в экономике и т. п.

       По гарантированным займам правительство реально несет  финансовую ответственность только  в  случае  неплатежеспособности  плательщика.  В нашей стране созданы условия для возрождения  гарантированных  займов  в связи с предоставлением местным  органам  власти,  а  так  же  отдельным хозяйственным структурам права проводить операции по заключению займов.

              2. СУЩНОСТЬ СОЦИАЛЬНЫХ ВНЕБЮДЖЕТНЫХ ФОНДОВ, СОСТАВ   

                                                      ФИНАНСОВЫХ     РЕСУРСОВ

     Внебюджетные  социальные фонды государства представляют собой совокупность финансовых средств, находящихся в распоряжении центральных или региональных органов власти и имеющих целевое назначение. Порядок их образования и использования регламентируется финансовым правом. Функциональное назначение социальных внебюджетных фондов – обеспечение важнейших конституционных социальных прав граждан России (пенсионное обеспечение, социальное страхование и медицинское обслуживание). 
                Состав государственных социальных внебюджетных фондов РФ:   
   1) Пенсионный фонд РФ;   
   2) Фонд социального страхования РФ;   
   3) Федеральный фонд обязательного медицинского страхования;   
         Проекты бюджетов государственных и территориальных внебюджетных социальных фондов составляются органами управления указанных фондов и представляются на рассмотрение соответственно органами исполнительной власти в органы законодательной власти и органами исполнительной власти субъектов РФ на рассмотрение законодательных органов субъектов РФ. Бюджеты государственных и территориальных фондов рассматриваются и утверждаются в форме Федерального закона одновременно с принятием федерального закона о федеральном бюджете на очередной финансовый год и соответственно утверждаются законодательными органами субъектов РФ одновременно с принятием законов субъектов РФ о бюджете на очередной финансовый год законодательными органами субъектов РФ.  
            Доходы внебюджетных фондов формируются за счет:   
   1) обязательных платежей, установленных законодательством РФ;   
   2) добровольных взносов физических и юридических лиц;   
   3) других доходов, предусмотренных законодательством РФ.  
           Исполнение бюджетов государственных внебюджетных фондов осуществляется Федеральным казначейством РФ. Контроль за исполнением бюджетов осуществляется органами, обеспечивающими контроль за исполнением бюджетов соответствующего уровня бюджетной системы РФ.      

                        Пенсионный фонд РФ

     Пенсионный  фонд Российской Федерации (ПФР) - один из крупнейших и наиболее значимых социальных институтов России.  
         Объем получаемых ПФР доходов и выполняемых им пенсионных платежей в 2007 году составил более 1,9 триллиона рублей. За счет средств Фонда получают пенсии 38,2 млн. российских пенсионеров, включая трудовые пенсии (по старости, по инвалидности, по случаю потери кормильца), пенсии по государственному пенсионному обеспечению, пенсии военнослужащих и их семей, социальные пенсии, пенсии госслужащих. В соответствии с действующим законодательством Пенсионный фонд России осуществляет пенсионное обеспечение более чем 90 тысячам граждан, проживающих в 75 государствах, в том числе 20 тысячам граждан пенсии переводятся по месту их постоянного проживания в 63 государствах.  
В системе индивидуального (персонифицированного) учета ПФР зарегистрировано более 62 млн. застрахованных работников и свыше 38 миллионов пенсионеров. С Фондом сотрудничает 4,3 млн. работодателей-страхователей. Фонд осуществляет ежегодную рассылку извещений об объеме пенсионных прав граждан и обязательствах государства перед ними более чем 54,6 млн. застрахованных, имеющим в структуре пенсии накопительную часть, и более 20 млн., имеющим только страховую часть пенсии, в том числе работающим пенсионерам.  
           При этом ПФР - одна из немногих вертикально интегрированных структур в современной российской власти. Пенсионный фонд России включает: 7 Управлений Пенсионного фонда по федеральным округам Российской Федерации, 86 Отделений Пенсионного фонда, в том числе ОПФР по г. Байконур. Общее количество территориальных органов ПФР - 2192. Они доходят до уровня районов во всех субъектах Российской Федерации, сохраняя отношения субординации. Это дает возможность осуществлять единую стратегию управления пенсионной системой на всем социальном пространстве России.  
           В соответствии с действующим законодательством доходы Пенсионного фонда РФ формируются за счет:

• Части Единого социального налога, соответствующей размеру

     бывшего взноса в ПФР

• Ассигнований из федерального бюджета РФ на выплату

     государственных пенсий и пособий военнослужащим и приравненным к ним по пенсионному обеспечению граждан, их семей

• Средств взыскиваемых с работодателей и граждан в результате

     предъявления  регрессных требований

• Добровольных взносов (в том числе валютных ценностей)

     физических  и юридических лиц, а также доходов от капитализации средств Пенсионного фонда и других поступлений

             Использование средств ПФРФ осуществляется на основе пенсионного законодательства, а также постановлений и указов президента и Правительства РФ. Средства ПФРФ направляются на следующие цели:

• Выплату в соответствии с действующим  на территории РФ

законодательством, межгосударственными и международными договорами государственных пенсий, в том числе гражданам, выезжающим за пределы РФ;

• Выплату пособий по уходу за ребенком в возрасте старше 1,5 лет;
• Оказание органам социальной защиты населения материальной

помощи престарелым  и нетрудоспособным гражданам;

• Финансовое и материально-техническое обеспечение текущей

деятельности  ПФРФ и его органов;

• Другие мероприятия связные с деятельностью ПФРФ.

                            Фонд социального страхования РФ

     Инструкцией о порядке учета и расходования средств обязательного социального  страхования, устанавливается, что  средства обязательного социального  страхования формируются за счет:

• Страховых обязательных взносов работодателей (независимо от

форм собственности);

• Страховых взносов граждан, занимающихся индивидуальной

трудовой деятельностью;

• Доходов от инвестирования временно свободных средств ФСС в

ликвидные государственные ценные бумаги и банковские вклады;

• Добровольных взносов граждан и юридических лиц;
• Ассигнований из республиканского бюджета РФ на покрытие

расходов, связанных  с предоставлением льгот лицам, пострадавшим вследствие радиационных аварий и катастроф;

• Прочих доходов.

     В соответствии с назначением и задачами  ФСС его средства направляются на:

• Выплату пособий по временной нетрудоспособности,

беременности  и родам. При рождении ребенка. По уходу за ребенком до достижения им возраста 1.5 лет;

• Погребение;
• Санаторно-курортное лечение и оздоровление работников и их

семей;

• Другие цели государственного социального страхования,

предусмотренные законодательством;

• Создание резерва для обеспечения финансовой устойчивости

ФСС на всех уровнях;

• Обеспечение текущей деятельности, содержание аппарата

управления ФСС;

• Проведение научно-исследовательской работы по вопросам

социального страхования  и охраны труда;

• Участие в финансировании программ международного

сотрудничества  по вопросам социального страхования.

        Организация работы ФСС построена по территориальному принципу и включает региональные отделения, управляющие средствами государственного социального страхования на территории субъектов РФ; центральные отраслевые отделения, управляющие средствами государственного социального страхования в отраслях экономики; филиалы отделений, создаваемые региональными и центральными отраслевыми отделениями ФСС. Распорядителями средств ФСС являются председатель и главный бухгалтер ФСС, а в региональных отделениях -  управляющий и главный бухгалтер отделения. 

     Федеральный фонд обязательного  медицинского страхования

     Система обязательного медицинского страхования  создана с целью обеспечения  конституционных прав граждан на получение бесплатной медицинской  помощи, закрепленных в статье 41 Конституции Российской Федерации.

     Обязательное  медицинское страхование – составная  часть государственного социального  страхования и обеспечивает всем гражданам РФ равные возможности  в получении медицинской помощи за счет средств ОМС

     Для реализации политики в области медицинского страхования создаются Федеральный и территориальные фонды медицинского страхования как самостоятельные некоммерческие финансово-кредитные учреждения. Средства фондов находятся в государственной собственности, не входят в состав бюджетов, других фондов и изъятию не подлежат.

     Федеральный фонд ОМС, созданный в соответствии с федеральным законом предназначен для : улучшений условий деятельности территориальных фондов ОМС по обеспечению финансирования программ ОМС; финансирования целевых программ в рамках ОМС; осуществления контроля за рациональным использованием средств ОМС.

         Финансовые средства федерального фонда образуются за счет:

• Части страховых взносов предприятий, учреждений, организаций независимо от форм собственности на обязательное медицинское страхование в размерах, установленных федеральным законом
• Взносов территориальных фондов на реализацию совместных программ, выполняемых на договорных началах
• Ассигнований из федерального бюджета на выполнение республиканских программ ОМС
• Добровольных взносов юридических и физических лиц; доходов от использования временно свободных финансовых  средств федерального фонда
• Нормированного страхового запаса финансовых средств фонда и иных поступлений

     Территориальный фонд ОМС, создаваемый представительной властью субъектов федерации осуществляет:

• Финансирование ОМС, проводимого страховыми медицинскими организациями, имеющими соответствующие лицензии и заключившими договор ОМС по дифференцированным подушевым нормативам, устанавливаемым правлением территориального фонда
• Финансово-кредитную деятельность по обеспечению системы ОМС
• Предоставление кредитов, в том числе льготных, страховщикам при обоснованной нехватке у них финансовых средств
• Контроль за рациональным использованием финансовых ресурсов, направляемых на ОМС

       Финансовые средства территориальных фондов формируются за счет:

• Части страховых взносов предприятий, учреждений, организаций независимо от форм собственности на обязательное медицинское страхование в размерах, установленных федеральным законом
• доходов получаемых от использования временно свободных финансовых  средств и нормированного страхового запаса финансовых средств территориальных фондов
• финансовых средств, взыскиваемых со страхователей, медицинских учреждений и других юридических и физических лиц в результате предъявления им регрессных требований
• добровольных взносов юридических и физических лиц
• других поступлений, не запрещенных законодательством