Анализ финансового состояния на примере предприятия ООО «Улуйское»

     Министерство  сельского хозяйства  Российской Федерации

     Департамент научно- технологической политики и  образования

Федеральное государственное образовательное  учреждение

Высшего профессионального образования

«Красноярский Государственный Аграрный университет»

Ачинский филиал 

Кафедра Экономики и управления

Дисциплина Анализ хозяйственной деятельности 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

Анализ  финансового состояния  на примере предприятия  ООО «Улуйское» 
 
 
 

Выполнил студент группы 080507.65   3 курс                                                     

________________

        (подпись) 

Краснопеева Е.Н. 
 

Проверил                          ________________                              Титова Е. В.

                                                           (подпись) 
 

                                                 Ачинск

                                                      2010

    Содержание

Введение………………………………………………………………………..

1 Теоретические основы оценки финансового  состояния предприятия 

1.1 Сущность  и критерии финансового состояния предприятия……………

1.2 Показатели, характеризующие финансовое состояние  предприятия…...

2 Оценка финансового ООО  «Улуйское»

2.1 Характеристика  предприятия………………………………………………

2.2 Анализ  источников формирования капитала……………………………

2.3 Оценка  имущественного состояния предприятия………………………

2.4 Анализ  финансовой устойчивости предприятия………………………….

2.5 Анализ  платежеспособности предприятия……………………………….

2.6 Анализ  деловой активности предприятия……………………………….

3 Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО  «Улуйское»

Заключение……………………………………………………………………

Библиографический список…………………………………………………..

        Введение

     Обеспечение эффективного функционирования организаций  требует экономически грамотного управления их деятельностью, которое во многом определяется умением ее анализировать. С помощью анализа изучаются тенденции развития, глубоко системно исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, вырабатывается экономическая стратегия его развития.

     Анализ  хозяйственной деятельности является научной базой принятия управленческих решений в бизнесе. Для их обоснования необходимо выявлять и прогнозировать существующие и потенциальные проблемы, производственные и финансовые риски, определять воздействие принимаемых решений на уровень рисков и доходов субъекта хозяйствования.

     Целью курсовой работы является анализ финансового состояния предприятия в целях повышения эффективности его деятельности.

     Основными  задачами курсовой работы являются изучение, оценка и диагностика финансового  состояния предприятия.

     Объектом  исследования данной работы является ООО «Улуйское» - Большеулуйский хлебоприемный пункт, созданное в целях удовлетворения общественных потребностей в хлебобулочных изделиях и получения прибыли. Органами управления предприятием являются, директор, главный бухгалтер и начальники подразделений и цехов.

     Основными методами исследования будут служить все виды сравнительного анализа, а также формализованные критерии, то есть коэффициенты и показатели, рассчитываемые по определенным формулам.

     При написании курсовой работы были использованы нормативные и законодательные акты, комплексные методические руководства по процедурам финансового анализа коммерческих организаций, экономическая литература по исследуемой проблеме отечественных и зарубежных авторов, а также годовая бухгалтерская отчетность исследуемого объекта, а именно форма №1 «Бухгалтерский баланс», форма №2 «Отчет о прибыли и убытках».  

1 Теоретические основы оценки финансового состояния предприятия 

1.1 Сущность  и критерии финансового состояния  предприятия 

     Одним из важнейших условий успешного  управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств. В рыночной экономике финансовое состояние предприятия по сути дела отражает конечные результаты его деятельности. Конечные результаты деятельности предприятия интересуют не только работников самого предприятия, но и его партнеров по экономической деятельности, государственные, финансовые, налоговые органы и др.

     Все это предопределяет важность проведения финансового анализа предприятия и повышает роль такого анализа в экономическом процессе. Финансовый анализ является непременным элементом как финансового менеджмента на предприятии, так и его экономических взаимоотношений с партнерами, финансово-кредитной системой.

     Финансовый  анализ необходим для:

1. выявления изменений показателей финансового состояния;

2. выявления факторов, влияющих на финансовое состояние 
   предприятия;

3. оценки количественных и качественных изменений   финансового состояния;
4. оценки финансового положения предприятия на определенную дату;
5. определения тенденций изменения финансового состояния предприятия.

     Финансовый  анализ необходим следующим группам  его потребителей:

1. Менеджерам предприятий и в первую очередь финансовым менеджерам. Невозможно руководить предприятием и принимать хозяйственные решения, не зная его финансового состояния. Для менеджеров важным является: оценка эффективности принимаемых ими решений, используемых в хозяйственной деятельности ресурсов и полученных финансовых результатов.
2. Собственникам, в том числе акционерам. Им важно знать, 
   каковы будут отдача от вложенных в предприятие средств, прибыльность и рентабельность предприятия, а также уровень экономического риска и возможность потери своих капиталов.
3. Кредиторам и инвесторам. Их интересует, какова возможность возврата выданных кредитов, а также возможность предприятия реализовать инвестиционную программу.
4. Поставщикам. Для них важна оценка оплаты за поставленную продукцию, выполненные услуги и работы.

     Таким образом, в финансовом анализе нуждаются  все участники экономического процесса.

     Одним из наиболее часто применяемых способов при проведении комплексного анализа финансово-экономического состояния предприятия по данным отчетности является способ сравнения.

     Сравнение - это научный метод познания, в процессе которого неизвестное (изучаемое) явление, предметы или показатели за отчетный период сопоставляются с уже известными, изученными ранее, имевшими место в предыдущих периодах, с целью определения общих черт либо различий между ними и выявления тенденций. 
 

     Для этого используются следующие виды сравнительного анализа:

1. горизонтальный;
2. вертикальный;
3. трендовый.

     Горизонтальный  сравнительный анализ используется для определения абсолютных и относительных отклонений фактического уровня исследуемых показателей от базового.

     С помощью вертикального анализа  изучается структура экономических явлений и процессов путем расчета удельного веса частей в общем целом, соотношения частей целого между собой.

     Трендовый анализ применяется при изучении относительных темпов роста и прироста показателей за ряд лет к уровню базисного года, т.е. при исследовании рядов динамики.

     Среди множества методов экономического анализа необходимо выделить метод коэффициентного анализа бухгалтерской отчетности.

     В финансовом анализе широко используются формализованные критерии, то есть коэффициенты и показатели, рассчитываемые по определенным формулам. Полученные значения анализируются как по абсолютной величине, так и в динамике (то есть определяются тенденции их роста или снижения). Затем они сравниваются с нормативными коэффициентами (эталонами), данными за прошлые периоды, среднестатистическими показателями по отрасли или группе сходных предприятий. Формализованность такого подхода выражается в том, что определенное значение рассчитанного показателя или коэффициента свидетельствует о вполне конкретном состоянии дел на предприятии.

     В экономической литературе встречается  огромное количество рассчитываемых коэффициентов и показателей, которые могут характеризовать отдельные стороны финансового состояния предприятия.

1.2 Показатели, характеризующие финансовое состояние  предприятия 

     Рассмотрим  те, что наиболее часто используются при проведении комплексного анализа по данным отчетности предприятия. Для этого все коэффициенты, характеризующие состояние предприятия разделим на несколько групп:

1. Коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости.
2. Коэффициенты кредитоспособности предприятия и ликвидности его баланса.
3. Коэффициенты оборачиваемости.
4. Коэффициенты, характеризующие финансовые результаты.
5. Коэффициенты, прогнозирующие потенциальное банкротство. 
   Признание структуры баланса неудовлетворительной, а предприятия - неплатежеспособным осуществляется на основании критериев, установленных постановлением Правительства РФ от 20 мая 1994 года N 498 "О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий", в соответствии с Методическими положениями по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса.

     Если  стратегическая цель функционирования организации - динамичное, эффективное  и рациональное развитие, то говорят  об активной позиции организации  в ведении бизнеса. Основным, характеризующим  такую позицию признаком, является деловая активность.

     Анализ  деловой активности - отдельный блок в системе комплексного финансового  анализа деятельности организации.

     Таким образом, с одной стороны деловая  активность характеризует отдельную  сторону финансово-хозяйственной деятельности организации, а с другой стороны позволяет дополнить и уточнить данные анализа финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности, рентабельности.

     В рамках анализа может быть осуществлена качественная оценка деловой активности, например, по следующим критериям: широта рынков сбыта продукции, репутация в деловых кругах, устойчивость связей с клиентами, наличие продукции, поставляемой на экспорт и др.

     Широкое распространение при проведении комплексного анализа получил детерминированный факторный анализ, который применяется для оценки влияния факторов на результативный показатель.

     Среди различных методов наибольший интерес  представляет способ цепных постановок, так как он дает возможность использовать его в детерминированных моделях всех типов.

     Суть  данного способа состоит в  том, что для измерения влияния  одного из факторов его базовое значение заменяется на фактическое, при этом остаются неизменными значения других факторов. Последующее сопоставление  результативного показателя до и  после замены анализируемого фактора дает возможность оценить его влияние на изменение результативного показателя.

     Признаками  хорошего баланса являются:

1. Оборотные активы превышают краткосрочные обязательства.
2. Обеспеченность собственным оборотным капиталом не менее 20-30% от оборотных активов.
3. Собственным капитал должен составлять не менее 50% ко всему капиталу.
4. Коэффициенты ликвидности должны быть равны или превышать нормативы.
5. Дебиторская задолженность должна находится в равновесии с кредиторской.
6. Производственные запасы не должны превышать нормальный источник финансирования.
7. Отсутствии резких изменений в балансе.
8. В балансе отсутствуют или минимальны такие статьи как:
1. убытки;
2. непроизводственные расходы;
3. неликвидные активы;

4) просроченная задолженность.

2. Оценка финансового ООО  «Улуйское»

2.1 Характеристика  предприятия 

     Основной  вид деятельности завода – выпуск хлебобулочных изделий. Хлебоприемный пункт был пущен в эксплуатацию 15 марта 1975 года. Проектная мощность 45 тонн хлебобулочных изделий в сутки, широкого ассортимента. Кондитерские изделия не планировались, но в связи с возникшим спросом, на действующих площадях  в 1978 году открывается кондитерский цех мощностью 500 килограмм в смену по выработке мучных изделий, в том числе изделий со сливочным кремом (торты, пирожные). В 1981 на существующих площадях   открывается кондитерский цех по выработке заварных, глазированных пряников широкого ассортимента и печенья овсяного. На предприятии установлены 4 хлебопекарных печи средней мощностью – 15 тонн в сутки, марка ФТЛ – 2, три печи в работе, а 4 всегда в резерве. В 1986 году печь ФТЛ – 2 №2 подвергается реконструкции и на её базе устанавливается расстойно – печной агрегат П -Х РМ с автоматическим посадчиком тестовых заготовок  и автоматической выбивкой хлеба из печи. Мощность этой печи увеличивается до  18,9 тонн в сутки. На этом агрегате выпускается хлеб смешанной валки. Изготовлении теста идет на паточно-механизированной линии  с непрерывным замесом. Имеется собственная котельная для нужд производства, где установлены котлы паровые давлением до 0,7 АТИ. На балансе предприятия имеется 13 единиц автотранспорта. Предприятие имеет 9 магазинов, из них 6 в арендуемых помещениях и 3 на собственном балансе. В кондитерских цехах 19 единиц технологического оборудования, в том числе электрические печи П-104-4 (мощность 17 тонн в сутки), ХПЭ-3 3 штуки (мощность 3 тонны в сутки). Механическая мастерская оборудована: токарным станком, сверлильным станком, деревообрабатывающим станком.

     Объем товарной продукции и выручка в 2005 году – составили: 11 млн 257 тыс 121 руб., в 2006 году - 9 млн 392 тыс 738 руб., уровень рентабельности колебался в районе 5-7%. 

     2.2 Анализ источников формирования  капитала 

     Анализ  состава, структуры и динамики источников образования активов предприятия проводится по балансу. Рассмотрим уплотнённый аналитический баланс, который охватывает множество важных показателей. Этот анализ включает показатели как горизонтального, так и вертикального анализа (таблица 1). Данная таблица характеризует источники формирования средств предприятия по направлениям возникновения и срочности погашения обязательств, а так же показывает тенденции изменения стоимости и удельного веса. Таблица 1 -  Анализ состава, структуры и динамики источников образования активов предприятия 

Продолжение таблицы 1

Вывод: полученные данные свидетельствуют  о том, что активы в целом изменились на – 776 т.р. на это наиболее повлиял  третий раздел баланса т.к. его удельный вес в структуре наибольший. Собственный  капитал увеличился на 6,26  Заемный  капитал уменьшился на 6,26. заемным капиталом является кредиторской задолженностью.

     Если  собственных средств не достаточно для формирования капитала, предприятию  необходимо использовать заемные средства. Заемным источником формирования средств  предприятия является кредиторская задолженность.

     Проведем  анализ состава и структуры кредиторской задолженности. Результаты расчетов представим в таблице 2.

     Таблица 2 - Анализ состава и структуры кредиторской задолженности

     Вывод: полученные данные говорят о снижении кредиторской задолженности на 776, в составе этого результата приняли участие, снижение расчетов с государственными внебюджетными

     фондами на 70 т.р.,  снижение расчетов по налогам  и сборам на 4 т.р., и снижение прочей задолженности на 1233 т.р., но возросли расчеты с персоналом на 33 т.р. и расчеты с поставщиками на 528 т.р.. 

     Расчет  темпов роста:

     Базисный  метод:

     Тр=у1\у0*100,

           Где, У1 – отчетный год

                   У0 – прошлый год. 

     2.3 Оценка имущественного состояния  предприятия 

Проведем  анализ состава, структуры и динамики активов предприятия для оценки его имущественного положения.

     Анализ  проводится по данным бухгалтерского баланса. Рассмотрим уплотненный аналитический  баланс, который охватывает множество  важных показателей. Этот анализ включает показатели как горизонтального, так и вертикального анализа (таблица 3).

     Данная  таблица характеризует имущество  предприятия по сферам его размещения, показывает тенденции изменения  стоимости и удельного веса.

     Таблица 3 - Анализ состава, структуры и динамики активов предприятия

Продолжение таблицы 3

     Вывод: на основе полученных данных видно, что основные средства снизились на 702 т.р.,  незавершенное строительство не изменилось, запасы снизились на 939 т.р., в том числе произошло снижение  сырья на 1020 т.р., но готовая продукция и расходы будущих периодов возросли на  78 и 3 т.р., соответственно.  Также возросли платежи по НДС на 59 т.р. Долгосрочная дебиторская задолженность также возросла на 603 т.р. и денежные средства возросли на 203 т.р., но не смотря на это в общей сложности оборотные активы (статья 2) снизились на 133 т.р. Стоимость имущества также снизалась на 760 т.р.

     Оборотные активы — это наиболее мобильная  часть капитала, от состояния и  рационального использования, которых  во многом зависят результаты хозяйственной  деятельности и финансовое состояние  предприятия. В процессе анализа, прежде всего, необходимо изучить изменения в наличие и структуре оборотных активов.  

Таблица 4 - Анализ динамики и структуры оборотных активов

Продолжение таблицы 4