СОДЕРЖАНИЕ

Введение…………………………………………………………………….…..….. 4

1.Теоретические  основы анализа финансового состояния  предприятия...…….. 7

1.1. Понятие  финансового анализа предприятия  и задачи его анализа..……….. 7

1.2. Методика  и методы анализа финансово-хозяйственной  деятельности предприятия……………………………………………............................................ 9

1.3. Характеристика  показателей финансового состояния  предприятия……… 15

1.3.1. Анализ  структуры и динамики бухгалтерского  баланса………………… 15

1.3.2. Анализ  финансовой устойчивости...………………………………………. 16

1.3.3. Анализ  ликвидности и платежеспособности  предприятия……………… 17

1.3.4. Анализ  деловой активности предприятия………………………………… 21

1.3.5.Анализ  рентабельности предприятия……………….……………………... 23

2. Анализ  финансового состояния предприятия  ООО «Рассвет»…….………... 25

2.1. Экономическая  характеристика предприятия ООО  «Рассвет»……………. 25

2.2. Анализ  финансового состояния предприятия  ООО «Рассвет»……………. 28

2.2.1. Общая  оценка структуры и динамики  бухгалтерского баланса………… 28

2.2.2. Анализ  финансовой устойчивости предприятия  ООО «Рассвет».……… 31

2.2.3. Анализ  показателей ликвидности и платежеспособности  ООО «Рассвет»…………………………………………………………………………... 33

2.2.4. Анализ  деловой активности предприятия  ООО «Рассвет»….…………... 36

2.2.5. Анализ  рентабельности предприятия ООО  «Рассвет»…………………... 39

Заключение…………………………………………………………………………41

Список литературы…………………………………………………………………43

ВВЕДЕНИЕ

     В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений (организаций и лиц), заинтересованных в результате его функционирования. Следует сказать, что предприятия  приобретают самостоятельность, несут  полную ответственность за результаты своей производственно-хозяйственной  деятельности перед совладельцами (акционерами), работниками, банком и  кредиторами.

     В связи с этим, актуальность темы данной работы очевидна: для того чтобы  обеспечивать выживаемость предприятия  в современных условиях, управленческому  персоналу необходимо, прежде всего, уметь тщательно анализировать  и реально оценивать финансовые состояния, как своего предприятия, так и существующих потенциальных  конкурентов.

     Финансовое  состояние – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия. Оно является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений на предприятии и поэтому определяется совокупностью производственно-хозяйственных факторов. Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и обеспечения сохранности имущества предприятия, контроля его использования. Она определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении. Однако для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели умения реально оценивать финансовое состояние недостаточно. [18]

     Содержание  и основная целевая установка  финансового анализа – оценка финансового состояния и выявление  возможностей для повышения эффективности  функционирования хозяйствующего субъекта с помощью рациональной финансовой политики. Финансовое состояние хозяйствующего субъекта - это характеристика его  финансовой конкурентоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами.

     На  современном этапе развития нашей  экономики вопрос анализа финансового состояния предприятия является очень актуальным, так как от этого во многом зависит успех его деятельности. Поэтому анализу финансового состояния любого предприятия уделяется много внимания.

     Актуальность  данного вопроса обусловила развитие методик анализа финансового  состояния предприятий. Они направлены как на оценку финансового состояния  предприятия, так и на подготовку информации для принятия управленческих решений и на разработку стратегии  управления финансовым состоянием.

     В соответствии с актуальностью выбрана  тема курсовой работы: «Анализ финансового состояния предприятия», намечены цели и задачи.

     Анализ  финансового состояния  предприятия в  данной курсовой работе преследует следующие  важные цели:

• определить и исследовать финансовое состояние предприятия ООО «Рассвет»;
• выявить изменения в финансовом состоянии в пространственно-временном разрезе;
• выявить основные факторы, вызывающие изменения в финансовом состоянии;
• прогнозирование основных тенденций финансового состояния.

     Исходя  из намеченных целей  курсовой работы, необходимо изучить следующие  задачи:

• теоретическое обоснование финансового состояния предприятия;
• характеристика и анализ основных показателей, использующихся в анализе;
• характеристика и анализ имущества предприятия: основных и оборотных средств и их оборачиваемости, выявление проблем;
• анализ источников имущества предприятия: собственных и заемных;
• оценка финансовой устойчивости;
• расчет и анализ коэффициентов ликвидности и платежеспособности;
• расчет и анализ коэффициентов рентабельности.

     Объектом  написания курсовой работы определено предприятие ООО «Рассвет».

     Предметом исследования является финансовое состояние предприятия ООО «Рассвет».

     В данной работе будем использовать следующие  источники информации:

1. Бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД).
2. Отчет о прибылях и убытках (форма № 2 по ОКУД).
3. Устав предприятия ООО «Рассвет».

      1.Теоретические  основы анализа  финансового состояния  предприятия

     1.1. Понятие финансового  анализа предприятия  и задачи его  анализа

     В основе деятельности любого предприятия  лежат его финансовые показания, которые используются для оценки его финансовой деятельности и финансового  планирования.

     Под финансовым состоянием понимается способность организации финансировать свою деятельность. Финансовое состояние хозяйствующего субъекта - это характеристика его финансовой конкурентоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами. Движение любых товарно-материальных ценностей, трудовых и материальных ресурсов сопровождается образованием и расходованием денежных средств. Поэтому финансовое состояние хозяйствующего субъекта отражает все стороны его производственно-торговой деятельности.

     Финансовое  состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать  свою деятельность на расширенной основе, переносить непредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в неблагоприятных обстоятельствах  свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.[12]

     Финансовое  состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов  его производственной коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И, наоборот, в результате недовыполнения плана  по производству и реализации продукции  происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли  и как следствие ухудшение  финансового состояния предприятия  и его платежеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является счастливой случайностью, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

     Устойчивое  финансовое положение, в свою очередь, оказывает положительное влияние  на выполнение производственных планов и обеспечения нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть  хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнения расчетной дисциплины, достижения рациональных пропорций  собственного и заемного капитала и  наиболее эффективное его использование.

     Чтобы развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства, нужно знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные  средства, а какую – заемные. Следует  знать и уметь анализировать  такие показатели, как платежеспособность, финансовая устойчивость, деловая активность, рентабельность и так далее. Различают  внутренний и внешний анализ финансового  положения.

     Внутренний  анализ осуществляется для нужд управления предприятием. Его цель - обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.

     Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикаций отчетности. Его цель - установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потери.[7]

     Таким образом, главная цель финансовой деятельности предприятия – наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке. Для этого предприятие должно поддерживать свою платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса. Анализ финансового состояния предприятия представляет собой глубокое, научно обоснованное исследование финансовых отношений и движения финансовых ресурсов в едином производственно-торговом процессе.

     Задачи  анализа финансового  состояния хозяйствующего субъекта:

• выявление рентабельности и финансовой устойчивости;
• изучение эффективности использования финансовых ресурсов;
• установление положения хозяйствующего субъекта на финансовом рынке и количественное измерение его финансовой конкурентоспособности;
• оценка степени выполнения плановых финансовых мероприятий, программ;
• оценка мер, разработанных для ликвидации выявленных недостатков и повышения отдачи финансовых ресурсов.[5]

     Анализ  финансового состояния  хозяйствующего субъекта включает:

1. Анализ финансовой устойчивости предприятия;
2. Анализ платежеспособности предприятия;
3. Анализ ликвидности предприятия;
4. Анализ деловой активности предприятия;
5. Анализ рентабельности предприятия.

     Все перечисленные этапы анализа  будут раскрыты подробнее в части 1.3.

     1.2. Методика и методы  анализа финансово-хозяйственной  деятельности предприятия

     Методика анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия – совокупность способов, правил наиболее целесообразного выполнения какой-либо работы.

     Различают общую (одинаковую для всех отраслей экономики) и частную (для определенной отрасли, объему исследования) методики. Основные элементы методики анализа:

• Цель и задачи анализа.
• Объекты анализа
• Система показателей.
• Описание способов исследования.
• Источники данных.
• Указания по организации анализа, подбору технических средств.
• Требования к оформлению результатов анализа.
• Субъекты (потребители) результатов анализа.

     Этапы методика комплексного анализа:

1. Уточняются объекты, цель и задачи анализа.
2. Разрабатывается система синтетических и аналитических показателей, характеризующих данный объект.
3. Сбор и подготовка информации к анализу.
4. Сравнение результатов деятельности с планом, с данными прошлых периодов, со средними и лучшими по отрасли и т.д.
5. Факторный анализ.
6. Выявление неиспользованных и перспективных резервов.
7. Общая оценка результатов анализа, разработка мероприятий по выявленным недостаткам и резервам. [3]

     Под методом финансового  анализа понимается способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии. К характерным особенностям метода относятся: использование системы показателей, выявление и изменение взаимосвязи между ними.

     Совокупность  приемов и способов, которые применяются  при изучении хозяйственных процессов, составляют методику экономического анализа. Методика экономического анализа базируется на пересечении трех областей знаний: экономики, статистики, математики.

     Вся экономическая информация представлена в виде различных показателей, которые  должно точно и полно отражать сущность изучаемых явлений и  процессов. Существует множество аналитических  показателей, характеризующих хозяйственную  деятельность предприятия. Их систематизация производится по различным признакам:

• количественные (например, объем продукции, численность работников) и качественные (производительность труда, рентабельность);
• общие, т.е. используемые для всех отраслей экономики, и специфические (зольность угля, жирность молока);
• обобщающие (например, часовая выработка продукции одним работником), частные (затраты рабочего времени на производство единицы продукции определенного вида) и вспомогательные (косвенные) (количество рабочего времени, затраченного на единицу выполненных работ);
• абсолютные и относительные (соотношение двух абсолютных, выражаемое в процентах, коэффициентах или индексах);
• натуральные (масса, длина и т.д.) и стоимостные;
• факторные и результативные;
• нормативные, плановые, учетные, отчетные, аналитические (оценочные).

     Все показатели, которые используются в  анализе, взаимосвязаны и взаимообусловлены.

     В процессе финансового анализа применяется  ряд специальных способов и приемов, которые условно можно разделить  на три большие группы: логико-экономические, экономико-математические и эвристические.[5]

     1) Логико-экономические  приемы – отличаются своей простотой и не требуют сложного аппарата.

     К ним относятся следующие приемы:

• сравнения;
• группировок;
• абсолютных, относительных и средних величин;
• балансовый;
• долевого участия;
• коэффициентный;
• горизонтальный;
• вертикальный;
• табличный;
• графический;
• цепных подстановок;
• интегральный;
• пропорционального деления и др.

     Центральное место в них занимает сравнение. При них необходимо выбрать базу сравнения и обеспечить сопоставимость сравниваемых объектов.

     Базой сравнения выступают:

• плановые показатели, которые сопоставляются самими предприятиями;
• показатели предшествующих периодов, с помощью которых определяется динамика развития отдельных сторон производства;
• показатели, которые должны быть достигнуты предприятием согласно проекту.

     Здесь ориентируются не только количественные, но и качественные показатели, такие  как:

• рентабельность производства;
• окупаемость затрат;
• себестоимость продукции (издержки обращения);
• фондоотдача;
• фондоемкость;
• оборачиваемость оборотных средств и др.

     С помощью сравнения определяют тенденцию  к росту, особенно когда наблюдается  стагнация, когда ориентируются  на лучшие конкурентоспособные предприятия, их сильные и слабые стороны, «узкие места» своего производства, производится сравнение с зарубежной продукцией.

     Метод группировки позволяет группировать показатели по однородным признакам, например:

• выпускаемой продукции;
• объему продукции;
• степени специализации;
• степени концентрации и др.

     Метод относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей.

     Балансовый  метод служит для отражения соотношений, пропорций двух групп взаимосвязанных и уравновешенных экономических показателей, итоги которых должны быть тождественными.

     Данный  способ состоит в сравнении, соизмерении  двух комплексов показателей, стремящихся  к определенному равновесию. Он позволяет  выявить в результате новый аналитический (балансирующий) показатель.

     Используется  при анализе обеспеченности предприятия  различными видами ресурсов и полноты  их использования ( баланс рабочего времени, платежный баланс) и т.д.

     Горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции с предыдущим периодом.

     Наиболее  распространенными методами горизонтального  анализа являются:

• простое сравнение статей отчетности и анализ их резких изменений;
• анализ изменений статей отчетности в сравнении с изменениями других статей.

     Вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчётности на результат в целом.

     Графический способ не имеет в анализе самостоятельного значения, а используется для иллюстрации измерений. Для наглядного представления рекомендуется отображать в графической форме результаты факторного анализа.

     Графики представляют собой масштабное изображение  показателей, чисел с помощью  геометрических знаков ( линий, прямоугольников, кругов) или условно-художественных фигур).

     Основные  формы графиков – это диаграммы. По своей форме они бывают столбиковые, полосовые, круговые, квадратные, линейные, фигурные.

     Способ  абсолютных разниц – применяется для расчета влияния факторов на прирост результативного показателя в детерминированном анализе.

     Способ  относительных разниц – используется при изучении относительных отклонений по изучаемым факторам и результативным показателям.

     Прием цепных подстановок применяется для расчетов величины влияния факторов в общем комплексе их воздействия на уровень совокупного финансового показателя. Сущность приёмов ценных подстановок состоит в том, что, последовательно заменяя каждый отчётный показатель базисным, все остальные показатели рассматриваются при этом как неизменные. Такая замена позволяет определить степень влияния каждого фактора на совокупный финансовый показатель.

     2) Экономико-математические  методы вызваны причинами:

• усложнения производства;
• усиления влияния рыночных факторов;
• увеличения цены и др.

     3)Эвристические  (психологические)  методы – в их основе лежит эвристика – наука о творческом мышлении, что приводит к абсолютно новым решениям, изобретениям, открытиям.

     Эти методы используют приемы:

• аналогии, которые предусматривают использование подобного известного решения;
• прием инверсии, суть которого заключается в применении системы «наоборот»;
• прием «мозгового штурма», представляющего метод генерирования новых идей путем творческого содружества группы специалистов;
• прием «коллективного блокнота», когда независимые идеи сочетаются с коллективной оценкой и процессом выработки решения.[17]

     1.3. Характеристика показателей  финансового состояния  предприятия

     1.3.1. Анализ структуры  и динамики бухгалтерского  баланса

     Анализ  финансового состояния предприятия  начинается с изучения бухгалтерского баланса, его структуры, состава  и динамики.

     Баланс  предприятия - способ отражения в денежной форме состояния, размещения, использования средств предприятия по их отношению к источникам финансирования.

     Бухгалтерский баланс - сводная ведомость, отражающая в денежной форме средства предприятия по их состоянию, размещению, использованию и источникам образования.

     Бухгалтерский баланс состоит из актива и пассива, которые в свою очередь состоят  из разделов и по каждому из них  подводятся итоги.

     Под активами обычно понимают имущество (ресурсы предприятия), в которое инвестированы деньги. Статьи актива располагаются в зависимости от степени ликвидности (подвижности) имущества, т.е. от того, насколько быстро данный вид актива может приобрести денежную форму. Разделы актива баланса также строятся в порядке возрастания ликвидности.

     Пассив  бухгалтерского баланса отражает источники финансирования средств предприятия, сгруппированные на определенную дату по их принадлежности и назначению. Иными словами пассив показывает величину средств (капитала), вложенных в хозяйственную деятельность предприятия и степень участия в создании имущества предприятия.

     Важно знать, особенность анализа структуры  баланса – это определение  взаимосвязей между активом и  пассивом баланса, так как в процессе торговой деятельности идет постоянная трансформация отдельных элементов  актива и пассива баланса. Каждая группа пассива функционально связана с определенной частью актива баланса. [6]

     1.3.2.Анализ  финансовой устойчивости

     Финансовая  устойчивость – внутренняя сторона, отражающая сбалансированность денежных и товарных потоков, доходов и расходов, средств и источников их формирования.

     Финансово устойчивым является такой хозяйствующий субъект, который за счет собственных средств покрывает средства, вложенные в активы (основные фонды, нематериальные активы, оборотные средства), не допускает неоправданной дебиторской и кредиторской задолженности и расплачивается в срок по своим обязательствам. Основой финансовой устойчивости являются рациональная организация и использование оборотных средств. Поэтому в процессе анализа финансового состояния вопросам рационального использования оборотных средств уделяют основное внимание.

     Финансовая  устойчивость в долгосрочном плане  характеризуется, соотношением собственных  и заемных средств. Но этот показатель дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Поэтому для более  точного анализа принято использовать общепринятую систему показателей.

     1) Коэффициент автономии Ка характеризует независимость финансового положения предприятия от заемных источников средств и показывает долю собственных средств СК в валюте баланса Б. Рекомендованное значение данного показателя более 0,5 и чем оно выше, тем финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов предприятие.