Денежно-кредитная система РФ. 2

                                            Курсовая работа

                                                  по ДКБ

                                                  на тему:

                              «Денежно-кредитная система РФ»

                                                                                                                                                                                                                                                                                               
                                                                         Выполнила:          
                                                            студентка 3 курса

                                                                  Руководитель:                                                     

                                       Москва 2010

План:

Введение………………………………………………....стр. 3-4

1.  Денежно-кредитные отношения………………….стр. 5-14

1.1 Деньги, кредиты, их сущность, виды, роль и отношения

1.2 Структура денежно-кредитной системы………стр. 15-23

1.3 Сущность Центрального Банка как функционирующего органа……………………………………………………..стр. 24-27

2. Оценка единой государственной денежно-кредитной системы РФ за 2008-2009 г…………………………..стр. 28-33

3.   Направления денежно-кредитной системы РФ и сценарии его развития 2010-2011

3.1 Основные направления денежно-кредитной политики на 2009 и период 2010-2011 года……………………….стр. 34-38

3.2 Цели денежно-кредитной системы РФ в будущем

……………………………………………………………..стр. 39-42

Заключение……………………………………………….стр. 43-44

Список литературы…………………………………….стр. 45

Введение

  Деньги, кредит на данный момент являются важнейшими атрибутами цивилизации. Деньги существуют на протяжении тысячелетий. Это особый товар, служащий всеобщим эквивалентом, стихийно выделившийся из массы товаров в результате развития товарообмена. На различных этапах исторического развития роль денег выполняли сначала товары, затем благородные металлы. В ходе эволюции денег стало понятно, что деньги являются одним из наиболее важных элементов любой экономической системы. Если денежная система работает хорошо и слаженно, это положительно влияет на все стадии воспроизводственного процесса, кругооборот доходов и расходов способствует полному использованию имеющихся производственных мощностей.

  Деньги не только выполняют ряд функций, в которых раскрывается их основное назначение, но и находятся в постоянном движении, что представляет собой денежный поток.

  Изобретение кредита, вслед за деньгами, является гениальным открытием человечества. Благодаря кредиту сократилось время на удовлетворение хозяйственных     и личных потребностей.

  Кредит во многом является условием и предпосылкой развития современной экономики, неотъемлемым элементом экономического роста. Его используют как крупные предприятия и объединения, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые предприятия. Им пользуются как государства и правительства, так и отдельные граждане. Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение различных общественных фондов. Благодаря кредиту в народном хозяйстве производительно используются средства, высвобождаемые в процессе деятельности предприятий, в процессе выполнения государственного бюджета, а также сбережения населения и ресурсы банков. В условиях перехода России к рынку роль и значение кредитных отношений возрастают. Развитие рыночных отношений предполагает максимальное сокращение централизованного перераспределения денежных ресурсов и переход преимущественно к горизонтальному их движению на финансовом рынке. Также изменяется роль кредитных институтов в управлении народным хозяйством, повышается роль кредита в системе экономических отношений.

     Прежде чем приступать к определению роли денег и кредитных отношений в условиях рыночной экономики, необходимо разобраться в том, что представляют собой деньги, какие функции они выполняют, какие виды денег существуют, а также как формируются кредитные отношения и аккумулируются денежные средства в кредитных учреждениях.

     Изучение теоретических аспектов и раскрытие сущности выше перечисленных вопросов, немаловажных для современного человека, и является актуальным.

     Целью данной курсовой работы является изучение денежно-кредитной системы на современном этапе.

     В связи с поставленной целью необходимо решить следующие задачи: денежно-кредитные отношения,  структура этой системы в РФ, какие есть и были основные направления единой государственной денежно- кредитной  системы РФ за предыдущие и последующие года, а также направления этой системы в будущем.

     Курсовая работа включает 3 теоретические части.

     При выполнении курсовой работы использовалась как учебная литература, так и научная, и периодическая.

1. Денежно- кредитные отношения

1.1. Деньги, кредиты, их сущность, виды, роль и отношения

  Деньги - одно из величайших человеческих изобретений. Происхождение денег связано с 7-8 тыс. до н. э., когда у первобытных племен появились излишки каких-то продуктов, которые можно было обменять на другие  нужные продукты. Исторически в качестве средства облегчения обмена  использовались-с переменным успехом - скот, сигары, раковины, камни, куски металла. Но чтобы служить в качестве денег, предмет должен пройти лишь одно, на мой взгляд, испытание: он должен получить  общее  признание и покупателей,  и продавцов как средство обмена. Деньги определяются самим обществом;  все, что общество признает в качестве обращения,- это и есть деньги. Действительно, деньги - это товар, выступающий в роли всеобщего эквивалента, отражающего стоимость всех прочих товаров.

  Деньги, как и любое другое понятие, имеют свою сущность.

Сущность денег проявляется через :

          1) всеобщую непосредственную обмениваемость;

           2) самостоятельную меновую стоимость;

          3) внешнюю вещную меру труда.

      Кроме того, деньги имеют собственную классификацию. В частности, по форме существования деньги бывают наличные и безналичные. Наличные деньги в свою очередь подразделяются на реальные деньги (это монеты из драгоценных металлов, слитки), кредитные деньги (банкноты и  казначейские билеты) и разменные монета. Безналичные деньги могут  существовать как в рамках национальной денежно-кредитной системы в форме национальной валюты, так и в форме межнациональных платежных  средств в системе международных расчетов.

      Деньги обладают определенными функциями.

Функции денег:

      1. Мера стоимости. Деньги выступают мерой стоимости. Общество  считает удобным использовать денежную единицу в качестве масштаба для соизмерения относительных стоимостей разнообразных благ и ресурсов. Благодаря денежной системе нам не надо выражать цену каждого продукта через все другие продукты, на которые он мог бы быть обменен; мы не должны выражать стоимость скота через зерно, цветные карандаши, сигары,  автомобили и т. д. Использование денег в качестве общего знаменателя означает, что цену любого продукта достаточно выразить  только  через  денежную   единицу.

  Такое использование денег позволяет участникам сделки легко сравнивать относительную ценность различных товаров и ресурсов. Подобные сравнения облегчают принятие рациональных решений. В качестве меры стоимости деньги используются и в сделках с будущими платежами.

      2. Средство платежа.  Деньги выступают как средство платежа. Эта функция денег проявляется, прежде всего в обслуживании платежей вне сферы товарооборота. Это налоги, социальные выплаты,  проценты за кредит. Деньги легко принимаются в качестве средства платежа. Это удобное, на мой взгляд, социальное изобретение, позволяющее платить владельцам ресурсов и производителям  “товаром” (деньгами), который  может быть использован для покупки любого из всего набора товаров и услуг, имеющихся на рынке.

      3. Средство обращения. Деньги выступают как средство обращения обслуживания товарооборота. Во-первых, и прежде всего деньги являются сегодня средством обращения, деньги можно использовать  при покупке и  продаже товаров и услуг. Как средство обмена деньги позволяют обществу   избежать неудобств бартерного обмена. И, представляя удобный способ обмена товарами, деньги позволяют обществу воспользоваться плодами географической специализации и разделения труда между людьми.

      4. Средство накопления (сбережения). Деньги служат средством сбережения. Поскольку деньги наиболее ликвидное имущество, они являются наиболее удобной формой хранения богатства. Владение деньгами за редким исключением не приносит денежного дохода, который  извлекается при хранении богатства,  например, в форме недвижимого имущества (собственности) или ценных бумаг (акций, облигаций и т. д.).  Однако деньги имеют то преимущество, что они могут   быть безотлагательно  использованы  фирмой или домашним хозяйством для любого финансового обязательства.

      5. Мировые деньги. Функция “ мировые деньги“  -  это деньги в системе международных экономических отношений.

      В мире существуют различные системы денежного обращения, которые сложились исторически и закреплены законодательно государством. К важнейшим компонентам денежной системы относятся:

      1) национальная денежная единица, в которой выражаются цены товаров и услуг;

      2) система кредитных и бумажных денег, различных монет, которые являются законными платежными средствами в наличном обороте;

      3) система эмиссии денег, т. е. законодательно закрепленный порядок  выпуска денег в обращение;

      4) государственные органы, ведающие вопросами регулирования денежного обращения.

      В зависимости от вида обращаемых денег можно выделить два основных типа систем денежного обращения:

      1) системы обращения металлических денег, когда в обращении находятся полноценные золотые и (или) серебряные монеты, которые выполняют все функции денег, а кредитные деньги могут свободно обмениваться на денежный металл (в монетах или слитка);

      2) системы обращения кредитных или бумажных денег,  которые не могут быть обменяны на золото, а само золото вытеснено из обращения.

      Выпуск как бумажных так и кредитных денег оказался в современных  условиях монополизирован государством. Центральный банк, находящийся в собственности государства, иногда пытается компенсировать нехватку денежных накоплений путем увеличения денежной массы, эмиссии избыточных знаков стоимости. Денежная масса   - это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в народном хозяйстве, которым располагают частные лица, институциональные собственники и государство. В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие хозяйственный оборот, и пассивная часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами.

     Участие Центрального Банка РФ в формировании денежной массы характеризуется объемом и динамикой денежной базы и источников ее формирования.

     Спрос на деньги в экономике зависит, таким образом, от  общего долларового объема сделок плюс количества денег,  которое  индивидуумы   и   предприятия хотят иметь в распоряжении для возможных сделок в будущем. При данном более или менее постоянном спросе на деньги,  стоимость, или  “покупательная стоимость”, денежной единицы будет определяться предложением денег. Кредит относится к числу важнейших категорий экономической  науки. Его изучению  посвящены   произведения   классиков   марксизма,  многочисленные работы советских  и  зарубежных  экономистов.  Однако  эта  тема  актуальна, поскольку   кредитные отношения в современных условиях  достигли наибольшего  развития. «В настоящее время речь уже идет не о постоянном увеличении  объемов денежных капиталов, предоставляемых в ссуду, но и о расширении субъектов кредитных отношений, а также растущем многообразии самих операций».

  Кредит происходит от латинского "kreditum"  (ссуда,  долг).  В то же время "kreditum" переводится как "верую", "доверяю". В широком смысле  слова — и с юридической, и с экономической точек зрения — кредит —  это  сделка, договор между юридическими или физическими лицами о займе, или ссуде. Один из партнеров (ссудодатель, кредитор) предоставляет     другому (ссудополучателю, заемщику) деньги (иногда имущество) на  определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как  правило,  с оплатой этой услуги в виде процента. При кредите появляется  договор займа,  или ссуды. В современных условиях все ссуды оформляются в виде денежного кредита, и кредитные отношения являются частью всех денежных отношений. Главное, что отличает денежную ссуду от всех других форм денежных отношений, — это возвратное движение стоимости.

   В кредите находят выражение производственные отношения, когда  хозяйствующие субъекты, государство, организации или отдельные граждане передают друг другу стоимость на условиях  возвратности  во временное пользование. Под кредитными отношениями подразумеваются  все денежные отношения, связанные с предоставлением и возвратом ссуд, организацией денежных расчетов, эмиссией наличных денежных знаков, кредитованием инвестиций, использованием государственного кредита, совершением страховых операций  (частично)  и  т.д. Деньги выступают  как средство платежа всюду, где присутствует кредит. Даже когда   заемщик получает, например, семенную ссуду, она оформляется в форме  денежного кредита. Следовательно, кредит — особая форма движения денег. Это  категория рыночная.  Рынок  должен  обслуживаться  особым  фондом   денежных   средств,  которые  могут   предоставляться экономическим субъектом на условиях возвратности. Формой  движения  ссудного фонда и является кредит. Кредит обслуживает движение капитала  и  постоянное движение  разутых  общественных  фондов.  Благодаря кредиту в хозяйстве, производительно используются средства,  высвобождаемые в ходе работы предприятий, в процессе выполнения  государственного бюджета, а также сбережения отдельных граждан и  ресурсы банков. 

  К принципам кредитования относятся:

    а) возвратность и срочность кредитования;

    б) дифференцированность кредитования;

    в) обеспеченность кредита;

    г) платность банковских ссуд.

    Рассмотрим подробнее каждый из принципов.

    1. Возвратность является той особенностью, которая отличает кредит  как экономическую категорию от других экономических категорий  товарно-денежных отношений.  Без возвратности кредит не может   существовать, поэтому возвратность является неотъемлемой частью кредита, его атрибутом.

    Возвратность и срочность кредитования обусловлена тем, что банки мобилизуют  для кредитования временно свободные денежные средства предприятий, учреждений и населения. Эти средства не принадлежат банкам, и, в конечном итоге, они, придя в банк с различных сегментов рынка, в них  и уходят  (потребительское, коммерческое кредитование и   т.д.).   Главная особенность  таких  средств  состоит  в  том,  что  они  подлежат   возврату (правильнее  отметить,  должна  быть  готовность  к  возврату)   владельцам, вложившим их в  банк  на  условиях  срочных  депозитов.  Поэтому   «золотое» банковское правило гласит, что величина и сроки финансовых требований  банка должны соответствовать размерам и срокам его обязательств.  Нарушение  этого основополагающего принципа и приводит к банкротству банка.

    Срочность кредитования представляет собой необходимую форму  достижения возвратности кредита. Принцип срочности означает, что кредит должен быть  не просто возвращен, а  возвращен  в  строго  определенный  срок,  т.е.  в  нем находит конкретное выражение фактор  времени.  И, следовательно,  срочность есть  временная  определенность  возвратности  кредита.  Срок   кредитования является  предельным  временем нахождения  ссуженных  средств  в  хозяйстве заемщика  и  выступает  той  мерой,  за  пределами  которой   количественные изменения  во  времени  переходят  в  качественные. Если  нарушается срок пользования ссудой,  то искажается  сущность кредита, он  теряет свое подлинное назначение.

    2. Дифференцированность кредитования означает, что коммерческие  банки не должны однозначно подходить к вопросу о выдаче  кредита  своим  клиентам, претендующим на его  получение.  Ссуда  должна  предоставляться  только  тем хозорганам,  которые  в  состоянии   его   своевременно   вернуть.   Поэтому дифференциация  кредитования должна  осуществляться  на  основе  показателей кредитования, под  которыми  понимается  финансовое  состояние  предприятия, дающее уверенность в способности и готовности заемщика возвратить  кредит  в обусловленный  договором  срок.   Эти   качества   потенциальных   заемщиков  оцениваются посредством анализа их баланса  на  ликвидность, обеспеченность хозяйства  собственными  источниками,   уровень  рентабельности  на  текущий момент и в перспективе.

    Степень кредитоспособности  (или  уровень  кредитоспособности)  клиента является показателем  индивидуального  или  частного  кредитного  риска  для банка,  связанного  с  конкретным  клиентом,  конкретной  ссудой,   выданной клиенту.

    3. Обеспеченность кредита закрывает один из основных кредитных рисков - риск непогашения ссуды. Если бы не принимался во внимание этот  принцип,  то банковское дело превратилось бы в спекулятивное занятие,  где  высокий  риск ведения операций привел бы к резкому росту процентных ставок.

    Если  рассматривать  вопрос  ссуды  для  малого   предприятия,   только зарегистрированного и начинающего свою  предпринимательскую  деятельность  с нуля - то здесь без решения вопроса с обеспечением выдавать  кредит  нельзя. Интересна позиция  с  обеспечением  при  потребительском кредитовании, где возможен статистический подход  оценки  кредитного  риска  (например,  метод кредитного скоринга для отбора  заемщиков)  и  обеспечением  может  являться хороший набор определенных критериев ссудополучателя.

    Техника  кредитного  скоринга  была  впервые  предложена   американским экономистом  Д.  Дюраном  в начале  40-х  г.г.  для  отбора  заемщиков   по потребительскому кредиту. Дюран отмечал, что выведенная им  формула   «может помочь  кредитному  работнику  легко  и  быстро  оценить  качество  обычного претендента на ссуду, но в экстраординарных случаях ее  прогнозные  качества ослабевают».

    В российских условиях чистое применение коэффициентов Дюрана невозможно (наверное, именно наши случаи   кредитования   попадают    в  разряд экстраординарных), хотя были известны успешные попытки применения подобного подхода при массовом кредитовании физических лиц.

    4. Платность банковских ссуд  означает  внесение  получателями  кредита определенной  платы  за  временное  пользование  для  своих  нужд  денежными средствами. Реализация  этого  принципа  на  практике  осуществляется  через механизм банковского процента. Ставка  банковского  процента  -  это  своего рода «цена» кредита.  Платность  кредита  призвана  оказывать  стимулирующее воздействие на хозяйственный (коммерческий) расчет предприятий, побуждая  их на увеличение собственных ресурсов  и  экономное  расходование  привлеченных средств.  Банку  платность  кредита  обеспечивает   покрытие   его   затрат, связанных с уплатой процентов за привлеченные  в  депозиты  чужие  средства, затрат  по  содержанию  своего  аппарата,  а  также  обеспечивает  получение прибыли  для   увеличения   ресурсных   фондов   кредитования   (резервного, уставного) и использования их на собственные и другие нужды.

    При  рассмотрении  вопроса  размера  платы  за  кредит,  банки   должны учитывать следующие факторы:

    -  ставка рефинансирования ЦБ РФ;

    - средняя процентная ставка привлечения  (ставка привлечения межбанковских кредитов  или  ставка, уплачиваемая банком по   депозитам различного вида);

    - структура кредитных ресурсов (чем выше доля привлеченных средств, тем дороже должен быть кредит);

    - спрос на кредит со стороны потенциальных заемщиков (чем меньше спрос, тем дешевле кредит);

    - срок, на который испрашивается кредит,  вид кредита, а точнее степень

его риска для банка в зависимости от  обеспечения;

    - стабильность денежного обращения в стране (чем  выше  темп инфляции, тем дороже должна быть  плата  за  кредит,  т.к.  у банка повышается  риск потерять свои ресурсы из-за обесценивания денег).

    Совокупное  применение   на   практике   всех   принципов   банковского кредитования позволяет  соблюсти  как  макроэкономические  интересы,  так  и интересы  на  микроуровне  обоих  субъектов  кредитной  сделки  -  банка   и заемщика.

   Место и роль кредита в  экономической  системе общества определяются прежде всего выполняемыми им функциями.

     1) Перераспределительная функция.

      В условиях рыночной экономики  рынок  ссудных  капиталов  выступает  в качестве инструмента, откачивающего временно  свободные  финансовые  ресурсы из одних сфер  хозяйственной  деятельности  и  направляющего  их  в  другие, обеспечивающие более высокую прибыль. Кредит  выступает  в  роли  стихийного макрорегулятора экономики,   обеспечивая   удовлетворение     потребностей развивающихся  объектов  приложения  капитала  в  дополнительных  финансовых ресурсах. Однако  в  некоторых  случаях  практическая  реализация  указанной функции может способствовать углублению диспропорций в структуре рынка,  что наиболее  наглядно  проявилось в России на стадии  перехода  к рыночной экономике, где перелив капиталов из сферы  производства  в  сферу  обращения принял угрожающий характер, в том числе  с  помощью  кредитных  организаций.

      2)Экономия издержек обращения.

      Практическая  реализация  этой  функции  непосредственно  вытекает  из экономической сущности кредита,  источником  которого  выступают  финансовые ресурсы, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота  промышленного  и торгового капиталов. Временной разрыв  между  поступлением  и  расходованием денежных  средств  субъектов  хозяйствования  может  определить  не   только избыток, но и недостаток финансовых ресурсов. Именно поэтому  столь  широкое распространение  получили  ссуды  на   восполнение   временного   недостатка собственных оборотных средств, используемые  практически  всеми  категориями заемщиков и обеспечивающие существенное ускорение оборачиваемости  капитала, а следовательно, и экономию общих издержек обращения.

      3)Ускорение концентрации капитала.

      Процесс   концентрации   капитала   является   необходимым условием стабильности  развития   экономики   и   главной   целью   любого   субъекта хозяйствования. Реальную помощь в  решении  этой  задачи  оказывают  заемные средства, позволяющие существенно расширить масштаб производства  (или  иной хозяйственной операции) и, таким образом,  обеспечить  дополнительную  массу прибыли. Даже с учетом  необходимости  выделения  части  ее  для  расчета  с кредитором, привлечение кредитных ресурсов более оправдано,  чем  ориентация исключительно на собственные средства. Следует,  однако,  отметить,  что  на стадии экономического спада (и тем более  в  условиях  перехода  к  рыночной экономике) дороговизна этих ресурсов не позволяет  активно  использовать  их для решения  задачи  ускорения  концентрации  капитала  в  большинстве  сфер хозяйственной деятельности. Тем не менее,  рассматриваемая  функция  даже  в отечественных  условиях  обеспечила   определенный   положительный   эффект, позволив существенно  ускорить  процесс  обеспечения  финансовыми  ресурсами отсутствующих  или  крайне  неразвитых  в  период  плановой  экономики  сфер деятельности.

      4)Обслуживание товарооборота.

      В процессе реализации этой  функции  кредит  активно  воздействует  на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя  из  него, в частности, наличные  деньги.  Вводя  в  сферу  денежного  обращения  такие инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки и т.д.,  он  обеспечивает замену наличных расчетов безналичными операциями, что  упрощает  и  ускоряет механизм экономических  отношений  на  внутреннем  и  международном  рынках. Наиболее активную, роль в решении этой  задачи  играют  коммерческий  кредит как необходимый элемент современных отношений товарообмена.

      5)Ускорение научно-технического прогресса.

      Научно-технический    прогресс    является    определяющим    фактором экономического   развития   любого  государства   и   отдельного субъекта хозяйствования. Наиболее наглядно роль кредита в его  ускорении  может  быть отслежена  на   примере   процесса   финансирования   деятельности   научно-технических организаций, спецификой которых всегда являлся  больший,  чем  в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала  и реализацией готовой продукции. Именно  поэтому  нормальное  функционирование большинства  научных  центров  (за  исключением  находящихся  на   бюджетном финансировании) немыслимо без использования  кредитных  ресурсов.  Столь  же необходим  кредит  и  для  осуществления  инновационных  процессов  в  форме непосредственного внедрения в производство научных разработок и  технологий, затраты на которые первоначально финансируются предприятиями, в том числе  и за счет целевых средне - и долгосрочных ссуд банка.

      Итак,  кредит  -   это  экономические  отношения,  возникающие   между кредитором  и  заемщиком  по  поводу  стоимости,  предаваемой  во  временное пользование.

      В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие функции:

      . аккумуляция временно свободных денежных средств;

      . перераспределение денежных  средств  на  условиях  их  последующего возврата;

      .  создание  кредитных  орудий  обращения  (банкнот  и   казначейских билетов) и кредитных операций;

      . регулирование объема совокупного денежного оборота.

    1.2 Структура денежно-кредитной системы

  Необходимость кредитных отношений в рыночной экономике  общеизвестна. С одной стороны, у отдельных фирм, частных лиц и прочих участников  рыночных отношений возникают временно свободные денежные средства:  излишки  денежных средств в виде амортизационных отчислений,  временно  свободные  средства  в связи  с  несовпадением  времени  реализации  товаров  и  услуг  и   времени приобретения новых партий сырья, материалов и т.  д.,  а  также  в  связи  с сезонным производством; средства,  накопленные,  но  не  использованные  для расширения  производства,  выплаты  заработной  платы,  денежные  доходы   и сбережения населения. С другой  стороны,  у  участников  рыночных  отношений возникает потребность в дополнительных средствах,  сверх  тех,  которые  они имеют на данный момент. Возникает противоречие, вполне разрешимое с  помощью особой инфраструктуры рыночного хозяйства - кредитной системы.