Государственная политика в области финансирования инноваций

Содержание

Введение……………………………………………………………………………………….…2

Глава 1. Финансирование инновационной деятельности…………………………………….3

1. Инновационная деятельность как объект инвестирования…....………………….3
2. Источники и формы финансирования инноваций……….……………………….5

1.3. Финансирование инновационной  деятельности: мировой опыт и российская практика………………………......................................................................................................9

Глава 2. Государственная политика в области финансирования инноваций………….…...12

2.1. Роль Федерального бюджета в финансировании инвестиций…………………..12

           2.2. Федеральные целевые программы как форма государственных инвестиций..….............................................................................................................................17

2.3. Стратегия РФ в области развития науки и инноваций…………………………..22

            2.4 Особенности финансирования инноваций за счет средств Федерального бюджета…………………………………………………………………………………………23

Заключение……………………………………………………………………………….……..26

Список используемой литературы……………………………………………………….……27

Приложение……………………………………………………………………………………..28

Введение

В настоящее время, в условиях экономического кризиса,  инновационный, научно-технический путь развития является единственной альтернативой по преодолению сырьевой зависимости экономики России. Создание национальной инновационной системы приобретает все большее значение.

Но на текущий момент позиции России на высокотехнологичных рынках не соответствуют статусу развитой страны. Только 8% роста ВВП Российской Федерации достигается за счет высокотехнологичных секторов (в развитых странах - 60%). А доля России на мировом рынке высоких технологий не превышает 1%.

Успех создания национальной инновационной системы  в заничительной степени зависит от механизма финансирования этого процесса. В связи с этим, целью данной курсовой работы является рассмотрение основных источников и форм финансирования инновационной деятельности в Российской Федерации и определение роли Федерального бюджета как ключевого инструмента финансирования инноваций.

Основными задачами данной курсовой работы являются:

• рассмотрение инновационного процесса как объекта инвестирования;
• изучение основных источников и форм финансирования инноваций;
• определение приоритных ичточников финансирования инноваций в РФ;
• проведение сравнительного анализа российской практики финансирования инноваций и мирового опыта;
• проведение анализа государственного участия в финансировании инновационной деятельности.

Необходимость рассмотрения вопроса о государственной  политике в области финансирования инновационной деятельности основана, прежде всего, на том, что средства Федерального бюджета являются основным источником финансирования инноваций в РФ.

В связи  с этим основной задачей данной работы является выявление преимуществ  и недостатков такого механизма финансирования и оценка его эффективности.

Большое внимание в работе уделяется вопросу  о реализации Федеральных целевых  программ, функционированию Государственных  корпораций и Государственного венчурного фонда, как основным формам государственного участия в финансировании инноваций.

Глава 1. Финансирование инновационной деятельности

1. Инновационная деятельность как объект инвестирования

Инновация - нововведение в области техники, технологии, организации труда или управления, основанное на использовании достижений науки и передового опыта, обеспечивающее качественное повышение эффективности производственной системы или качества продукции. Инновацию принято рассматривать как результат инвестирования в разработку получения нового знания, инновационной идеи. Таким образом, необходим процесс: инвестиции - разработка - процесс внедрения - получение качественного улучшения.

Инновационная деятельность представляет собой взаимосвязанную совокупность видов работ по созданию и распространению инноваций. К основным характеристикам инновационной деятельности можно отнести: новизну, наукоемкость, рыночную востребованность, эффективность. Основными видами инновационной деятельности являются:

• научно-исследовательские  опытно-конструкторские работы (НИОКР);
• технологические работы, подготовка производства и проведение промышленных испытаний;
• приобретение патентов, лицензий и ноу-хау;
• инвестиционная деятельность, необходимая для реализации инновационных проектов;
• сертификация и стандартизация инновационных продуктов и изделий, необходимых для их изготовления;
• маркетинг и организация рынков сбыта инновационной продукции;
• подготовка и переподготовка кадров для инновационной деятельности и др.

Инновации в любом из секторов экономики требуют финансовых вложений, инвестиций. Инвестирование в инновации имеет свою специфику, определяемую самим объектом инвестирования. Главная особенность этого объекта - высокая степень неопределённости коммерческого успеха, то есть высокая степень риска, присущая любому инновационному процессу. Инновационный процесс может быть представлен процессом, состоящим из нескольких этапов:

1. создание знаний:

• фундаментальные исследования;

• прикладные исследования.

2. формирование на базе новых знаний идеи новых продуктов;

3. разработка проекта продукта (НИОКР);
4. создание серийных образцов продуктов;
5. вывод новых продуктов на рынок.

Ранее было отмечено, что  создание новых высокотехнологичных  продуктов сопровождается высокой  степенью коммерческого риска. Поэтому, практически, повсюду в мире они финансируются в основном за счёт государственных средств. На Рис.1 четко определена зависимость коммерческого риска от объемов государственного финансирования работ. На этапе фундаментальных и прикладных исследований роль государства в финансировании инвестиций велика, а уже на этапе создания серийных образцов и вывода продукта на рынок степень риска снижается и соответственно государственных вливаний требуется значительно меньше, растет привлекательность проекта для венчурных инвесторов.

Рис. 1. Этапы инновационного процесса

Венчурный инвестиционный бизнес представляет собой финансирование частным капиталом проектов, успешная реализация которых не гарантирована. Опыт свидетельствует, что наиболее эффективным в этом бизнесе является инвестирование в малые инновационные  компании, ориентированные на разработку и вывод на рынок наукоёмкой продукции. В этой связи в приоритеты поддержки  инновационной экономики должна попасть не только непосредственная государственная поддержка конкретных высокотехнологичных проектов, но и формирование индустрии венчурного финансирования.

В России в настоящее время  создаются новые инвестиционные механизмы. Одним из центральных  инструментов является Инвестиционный фонд Российской федерации. Фонд осуществляет поддержку проектов в таких формах, как предоставление государственных  гарантий, софинансирование проектов, направление средств в уставные капиталы юридических лиц. Фонд нацелен, в том числе, и на создание и развитие элементов инновационной системы.

2. Источники и формы финансирования инноваций

Успех инновационной деятельности в значительной степени определяется формами ее организации и способами финансовой поддержки. Система финансирования инновационной деятельности представляет собой сложное переплетение форм и источников, различающихся по виду собственности, степени централизации, а также уровням собственников и формам финансирования.

Финансирование инновационной деятельности - направление и использование денежных средств на разработку и организацию производства новых видов продукции, услуг,  на создание и внедрение новой техники, разработку и внедрение новой технологии, новшеств в области социального обслуживания, разработку и внедрение новых организационных форм и методов управления. Включает в себя финансирование НИОКР и затрат, связанных с организацией производства новых видов продукции, услуг, внедрением новых технологий, которые в меньшей части представляют текущие расходы предприятий и в большей - капитальные вложения, финансируемые за счет соответствующих источников.

Источниками финансирования инновационной деятельности могут быть бюджетные средства государства, собственные средства предприятий, финансовые ресурсы финансово-промышленных групп, инвестиции кредитно-бнковской сферы, средства инвестиционных и инновационных фондов, сбережения частных лиц. Структуру источников финансирования инновационной деятельности можно представить в виде схемы (Рис. 2).

Всю совокупность источников финансирования можно подразделить на две группы: бюджетные и внебюджетные средства.

Рис. 2. Структура источников финансирования инновационной деятельности

Бюджетные средства:

• средства федерального бюджета;
• бюджетов субъектов РФ;
• местных бюджетов.

Внебюджетные средства включают в себя собственные средства организаций, осуществляющих инновационную деятельность, средства инвесторов, банковские кредиты.

Рассмотрим механизм финансирования инновационной деятельности за счет бюджетных средств. Финансирование инновационной деятельности за счет бюджетных средств осуществляется в соответствии с целями и приоритетами государственной инновационной политики и предназначается как для решения крупномасштабных научно- технических проблем, так и для поддержки малого и среднего инновационного предпринимательства.

На уровне государства и субъектов Федерации источниками финансирования являются:

• собственные средства бюджетов и внебюджетных фондов;
• заемные средства в виде внешнего (международных заимствований) и внутреннего долга государства (государственных облигационных и прочих займов).

Средства, выделяемые из федерального бюджета, направляются на финансирование:

• государственных инновационных фондов (РФФИ – Российский фонд фундаментальных исследований, Фонд содействия развитию малых форм предприятий в научно- технической сфере, Федеральный фонд производственных инноваций);
• федеральных целевых инновационных программ и высокоэффективных инновационных проектов;
• программ государственной поддержки инновационной деятельности.

Главная роль в структуре бюджетного финансирования принадлежит бюджетным ассигнованиям, за счет которых выполняются целевые комплексные программы, приоритетные государственные проекты.

При осуществлении внебюджетного  финансирования инновационной деятельности субъекты инновационной деятельности самостоятельно определяют источники, структуру и способы привлечения внебюджетных средств.

На уровне предприятия источниками финансирования являются:

• собственные средства (прибыль, амортизационные отчисления, страховые возмещения, нематериальные активы, временно свободные основные и оборотные средства);
• привлеченные средства, полученные от продажи акций, а также взносы, целевые поступления и пр.;
• заемные средства в виде бюджетных, банковских и коммерческих кредитов.

Инновационную деятельность организация может вести как  за счет финансовых средств, привлекаемых со стороны, так и за счет собственных  средств. Важными внутренними источниками  финансирования инновационной деятельности организаций являются: прибыль организации, фонды амортизационных отчислений и развития производства.

Финансирование инновационной  деятельности за счет средств инвесторов реализуется в форме:

• кредитных инвестиций;
• инвестиций в ценные бумаги (акций, облигаций, векселей), эмитируемые субъектами инновационной деятельности;
• стратегичских инвестиций в УК;
• коллективных инвестиций через паевые инвестиционные фонды;
• путем использования лизинга и иных способов привлечения инвестиций.  

Инвесторы могут финансировать  инновационную деятельность, вкладывая  средства в ценные бумаги (акции, облигации, векселя), эмитируемые субъектами инновационной  деятельности. Инновационные предприятия  часто прибегают к дополнительной эмиссии ценных бумаг в случае недостатка собственных средств  для финансирования перспективных  инновационных проектов, развития материально-технической  базы, проведения необходимых НИОКР.

Важную роль в создании инновационного климата в нашей  стране играют инновационные фонды, которые, по сути, основаны на смешанной форме финансирования.

Инновационные фонды формируются  за счет средств организаций и  предприятий, осуществляющих инновационную  деятельность, средств банков, страховых  компаний и иных финансовых институтов. В создании и деятельности инновационных  фондов могут принимать участие  заинтересованные государственные  органы и государственные высокобюджетные  фонды.

Основной целью инновационных  фондов обычно является концентрация средств на приоритетных направлениях инновационной деятельности для  финансовой поддержки перспективных  инноваций. Как правило, инновационные  фонды предоставляют прошедшим независимую экспертизу и конкурсный отбор инновационным проектам финансовые средства на возвратной или безвозвратной основе. Кроме этого, инновационные фонды часто выполняют функции поручителей и гарантов по обязательствам инновационных предприятий.

При финансировании инновационных  проектов, реализация которых связана  с высоким уровнем финансового  риска и неопределенностью коммерческого  результата, инновационные предприятия  могут использовать различные формы  кооперации, включая создание венчурных  фондов, а также заключение партнерских  соглашений на всех стадиях разработки, освоения и внедрения инноваций.

Развитие индустрии венчурного капитала призвано способствовать привлечению внебюджетных средств в инновационную сферу. В самом общем плане венчурное финансирование может быть определено как одна из разновидностей акционерных инвестиций. Венчурные фонды предпочитают вкладывать капитал в инновационные компании, чьи акции не обращаются в свободной продаже на фондовом рынке, т.е. путем приобретения акций на внебиржевом рынке («прямые инвестиции»), а не через покупку акций на организованных фондовых рынках («портфельные инвестиции»). Нередко венчурный капитал служит своеобразным мостом к выходу инновационной компании на фондовый рынок.

Характерной особенностью такого финансирования является то, что венчурный инвестор с целью снижения рисков в качестве обязательного условия финансирования в большинстве случаев требует вхождения своего представителя в состав Совета директоров инновационного предприятия.

Венчурное финансирование осуществляется, как правило, в малые и средние инновационные предприятия без предоставления ими какого-либо залога или заклада, в отличие, например, от банковского кредитования. При этом венчурный инвестор, как правило, не стремится приобрести контрольный пакет акций инвестируемой компании, что отличает его коренным образом от стратегического инвестора.

В целом, принципы организации финансирования должны быть ориентированы на множественность источников финансирования и предполагать быстрое и эффективное внедрение инноваций с их коммерциализацией, обеспечивающей рост финансовой отдачи от инновационной деятельности.

Сегодняшнее состояние инновационной деятельности и инвестиционного климата в России далеко от идеала - уменьшившиеся объемы государственного финансирования, нехватка собственных средств у предприятий и отсутствие стратегического мышления у их руководителей не восполняются притоком частного капитала.

1.3 Финансирование  инновационной деятельности: российская практика и мировой опыт

       Развитие национальной инновационной системы в России требует решение проблемы финансирования инновационной деятельности. Общей тенденцией в направлении финансирования инновационной составляющей российской экономики является сокращения удельного веса в инвестициях потребительского и инновационно-инвестиционного секторов, в том числе машиностроения, продукция которого продолжается вытесняться импортом. За последние несколько лет произошло снижение инвестиционного потока в высокотехнологичный сектор из-за оттока капитала в добывающий сектор. По данным Росстата РФ, удельный вес инвестиций в высокотехнологичный сектор экономики с 2004 по 2008 гг. упал на 15%, а в добывающий сектор – вырос на 5%. По мировым стандартам инвестиционно-инновационная активность предпринимательского сектора в России незначительна – всего 10-14%.

       Сложившаяся ситуация отличается от инвестиционных процессов развитых стран, где основными факторами развития выступают инновации. По оценкам российских и зарубежных экспертов, внутренние затраты на НИОКР в России составляют около 1,1 -1,2% ВВП против 2,5% - в США и 3% - в Японии. В России инвестиции в инновационный сектор оцениваются на уровне 0,3% от соответствующего показателя США. По показателям совокупных затрат на НИОКР отечественная экономика уступает развитым странам: например, по показателю совокупных государственных и корпоративных годовых затрат на НИОКР Россия более чем в 157 раз уступает США (4,3 млрд. долл. против 676,5 млрд. долл.). При этом доля корпоративных (наиболее эффективных по коммерциализации) затрат на НИОКР в США составляет 2/3 от общих затрат, а в России наоборот, более половины средств на исследования и разработки составляют расходы государства. Бюджетные средства от общего уровня внутренних затрат на НИОКР в 2008 г. составили 58%; предпринимательский сектор – 21,4% (в развитых странах – более 50%); внебюджетные фонды – 2,5; собственные средства научных институтов – 8,8%; зарубежные источники – 7,5%.

Рис. 3. Структура источников финансирования инновация в РФ в 2008г.

 При этом в российском научном секторе доминируют предприятия, находящиеся в государственном секторе – порядка 72% организаций науки (для сравнения в Канаде – 10%, США – 7%), что актуализирует проблему практического внедрения инноваций и удовлетворения потребностей реального сектора в инновационных разработках.

         Мировой опыт финансирования инновационной деятельности показывает, что инновационный процесс может успешно развиваться как за счет частного, так и государственного финансирования. Все зависит не от характера источника инвестиций, а от эффективности его использования. При этом важную роль играет уровень развития инновационного климата в стране, законодательная база, регулирующая отношения участников инновационного процесса, развитое информационное и материально-техническое обеспечение научных исследований, сотрудничество между субъектами инновационной деятельности.¹

       Таким образом, для российской НИС финансирование инновационной деятельности может быть результативным как за счет частных инвестиций, так и государственных, а также за счет смешанного финансирования (на основах принципа частно - государственного партнерства). Как свидетельствует мировая практика, необходимо разделение и четкое определение тех сфер и направлений, которые могут быть профинансированы наиболее эффективным способом за счет каждого источника.

Глава 2. Государственная  политика в области финансирования инноваций

2.1 Роль ФБ в финансировании инвестиций

Как было отмечено ранее, основная доля инновационных проектов финансируется  за счет бюджетных средств. Рассмотрим вопрос о непосредственном формировании и перераспределении средств  из федерального бюджета на осуществление  инвестиций, в частности и в  инновационный сектор экономики. Федеральный бюджет представляет собой форму образования и расходования денежных средств в расчете на определенный период, предназначенных для исполнения расходных обязательств Российской Федерации. С юридической точки зрения он является главным финансовым планом государства, имеющим силу закона после его утверждения Федеральным Собранием РФ.

По экономической сущности федеральный бюджет преставляет  собой наиболее крупный централизованный фонд денежных средств в бюджетной  системе РФ, в котором аккумулируется значительная часть финансовых ресурсов национального хозяйства, осуществляется их перераспределение на социально - экономическое развитие страны в соответствии с приоритетами государственной политики. Перераспределение финансовых ресурсов через федеральный бюджет оказывает решающее воздействие на формирование воспроизводственных пропорций (валового потребления и накопления) на всей территории страны, определяет финансовое благополучие регионов и, следовательно, обеспечивает устойчивый экономический рост и высокий уровень жизни населения. Федеральный бюджет формирует значительную часть конечного спроса в экономике, а также заметную долю доходов населения. Поэтому именно федеральному бюджету принадлежит важнейшая роль в регулировании макроэкономических процессов.

Федеральный бюджет занимает центральное место в бюджетной системе страны. Он формирует базовые финансовые и экономические показатели, к которым относятся: уровень бюджетных инвестиций или государственных капиталовложений, уровень оплаты труда в бюджетной сфере, объем доходов социальных групп населения, объем государственного долга, степень централизации бюджетной системы и уровент налоговой нагрузки н экономику, степень государственного вмешательства в экономику.²

Важнейшими характеристиками федерального бюджета выступают  его доходы и расходы.

Таблица 1.

Показатели Федерального бюджета 2007-2008гг.

Реализация механизмов регулирования  темпов экономического развития, в  том числе инвестиционного,  происходит,  прежде всего, через механизм финансирования расходов. Расходы федерального бюджета - выплачиваемые из бюджета денежные средства, направляемые на финансирование полномочий органов федерального управления. Они имеют форму платежей, не подлежащих возврату, не создающих и непогашающих каких либо финансовых требований.

По своей экономической  сущности расходы бюджета отражают отношения, возникающие в процессе распределения централизованного фонда денежных средств государства и его использования по различным назначениям. Их объем и структура определяются типом проводимой государственной политики, стадией экономического цикла, внешней и внутренней конъюнктурой, размером государственного сектора экономики, уровнем благосостояния населения.

Структура расходов федерального бюджета отражает их классификацию  по основным направлениям государственной  деятельности. Основными являются расходы на:

• Общегосударственное управление;
• Национальную оборону;
• Национальную безопасность и правоохранительную деятельность;
• Национальную экономику;
• Жилищно-коммунальное хозяйство;
• Охрану окружающей среды;
• Образование;
• Культуру, искусство, кинематографию, СМИ;
• Здравоохранение, физическую культуру и спорт;
• Социальную политику;
• Межбюджетные трансферты.

С точки зрения воздействия  на общественное развитие эти расходы  федерального бюджета не являются равноценными. Большая часть из них прямо  содействует поступательному развитию экономики (национальная экономика, фундаментальные  исследования), повышению уровня благосостояния населения и здоровья нации (социальная политика, образование, здравоохранение).

Таблица 2.

Структура расходов Федерального бюджета (2007-2008)

В функциональной классификации  расходов наибольший объем в январе-феврале 2008 года пришелся на межбюджетные трансферты (6,6% ВВП), общегосударственные вопросы (2% ВВП), национальную оборону (1,8% ВВП), национальную безопасность и правоохранительную деятельность (1,8% ВВП), национальную экономику (1% ВВП). Расходы по остальным направлениям составили не более 0,8% ВВП.

В структуре расходов федерального бюджета важную роль играют расходы  на инвестиционную деятельность. Так  Инвестиционный фонд на 2007 год был  запланирован в сумме 110,6 млрд. руб., в 2006г. – 70 млрд. руб. Как уже было определено ранее, данный фонд представляет собой часть средств федерального бюджета, которая используется для государственной поддержки реализации инвестиционных проектов, имеющих общегосударственное значение  и осуществляемых на условиях государственно-частного партнерства. Это относительно новый финансовый инструмент (впервые был сформирован в 2006 году), однако его развитие позволяет продвинуться в решении важнейшей проблемы экономики – обеспечение инвестиционного роста.³