Коммерческий банк – важное звено кредитной системы государства

Федеральное агентство по образованию Государственное  образовательное учреждение высшего  профессионального образования 

Кафедра «Финансы и экономика туризма»

«Деньги, кредит, банки»

Курсовая  работа: «Коммерческий банк – важное звено кредитной системы государства»

Вариант №1 
 
 
 
 
 

Выполнила:

студенn 
 
 
 
 
 
 
 
 

2009 год

Оглавление 

Введение ………………………………………………………………………....3

1. Коммерческий банк – важное звено кредитной системы государства………............................................................................4

1. Коммерческие банки – основное звено банковской системы РФ…………………………………………………………………..4

2. функции коммерческого банка…………………………………..8
3. Принципы деятельности коммерческого банка…………………11

2. Правовые основы функционирования банковских организаций в РФ……………………………………………………………………..15

1. Правовая база функционирования коммерческих банков……………………………………………………………..15

2. Государственное регулирование банковской деятельности………………………………………………………18

3. Анализ бухгалтерского баланса коммерческого банка…………..23

Заключение………………………………………………………………………46

Приложение………………………………………………………………………49 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

В соответствии с законодательством РФ банк - это  коммерческое учреждение, созданное  для привлечения во вклады денежных средств от юридических и физических лиц и размещения этих средств  от своего имени и за свой счёт на условиях возвратности, платности срочности, а также осуществления иных банковских операций¹.

С одной  стороны, банк, как и любое другое предприятие, создается для удовлетворения интересов собственника банка (акционеров) и общественных интересов (клиентуры). С другой стороны, банк - это предприятие  особого вида, которое организует и осуществляет движение ссудного капитала, обеспечивая получение прибыли  собственникам банка. Характерная  особенность коммерческих банков, заключается  в том, что основной целью их деятельности является получение прибыли (в этом состоит их «коммерческий интерес» в системе рыночных отношений).

Коммерческие  банки в современной России начали возникать в 1988 г. и за этот период прошли все фазы экономической жизни  коммерческих организаций: становление, стремительное развитие, сверхприбыли и зачастую - банкротства. А они  были, как известно, связаны не только с экономический нестабильностью, но и с излишне рисковой кредитной  политикой сочетающейся с игнорированием проблем формирования ресурсной  базы, а отсюда и невозможностью отвечать по своим обязательствам.

Актуальность данной работы заключается в том, что  
Цель данной работы проанализировать особенности коммерческих банков, методов управления, а так же провести анализ на основе бухгалтерского баланса коммерческого банка. Для этого в работе рассматриваются следующие задачи: рассмотреть роль и функции коммерческих банков, правовые основы функционирования банковских организаций в РФ, государственное регулирование и характеристику бухгалтерского баланса коммерческого банка.

Объектом изучения в данной работе служит коммерческий банк «Жанр»

Предмет изучения – анализ пассивных и активных операций банка.

Использованная  методическая база включает в себя Инструкцию, Положения Центрального Банка РФ, а также работы российских экономистов таких как Батракова Л. Г., Панова Г.С., Колесников В.И. и проф. Кроливецкая Л. П. и др.

Курсовая  работа включает в себя введение, 3 главы, заключение и приложения. Выполнена на 55 листах.

I. Коммерческий банк – важное звено кредитной системы государства.

1.1 Коммерческие банки – основное звено банковской системы РФ.

Коммерческие  банки составляют основу современной  банковской системы,  которая согласно действующему законодательству включает в себя Банк России, кредитные организации, филиалы и представительства  иностранных банков.

Банк  России является Центральным банком Российской Федерации. Его уставный капитал (в размере З млрд руб.) и иное имущество находятся в  федеральной собственности. Банк России осуществляет полномочия по владению, пользованию и распоряжению имуществом Банка России. Он выполняет функции  денежно-кредитного регулирования, банковского  регулирования и надзора и  одновременно является расчетным центром  банковской системы.

Кредитная организация — это юридическое  лицо. которое для извлечения прибыли  как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения (лицензии) Центрального банка РФ имеет  право осуществлять банковские операции, предусмотренные законом. Все кредитные  организации имеющие лицензию Банка  России, включаются в состав банковской системы. Согласно Закону  «О банках и банковской деятельности»в Российской Федерации  возможно создание кредитных  организаций двух видов банков и  небанковских кредитных организаций.

Небанковская  кредитная организация — кредитная организация имеющая право осуществлять отдельные банковские операции, предусмотренные законом. При этом определено, что допустимые сочетания банковских операций для не- банковских кредитных организаций должен устанавливать Банк Росс ни. Пользуясь предоставленными ему полномочиями, Банк России в настоящее время выделил три типа небанковских кредитных организаций:

• расчетные;

•депозитно-кредитные;

• небанковские кредитные организации инкассации.

Для каждого  типа небанковских кредитных организаций  Банк России установил перечень допустимых операций, которые они могут совершать.

Расчетные небанковские кредитные организации (РНКО) могут иметь различное функциональное назначение — обслуживание юридических  лиц, в том числе кредитных  организаций, на межбанковском, валютном рынках, на рынке ценных бумаг; проведение расчетов по пластиковым картам; инкассирование денежных средств, платежных и расчетных  документов; кассовое обслуживание юридических  лиц, операции по купле-продаже иностранной  валюты в безналичной форме, а  также другие сделки, предусмотренные  их уставами. Банком России установлено, что расчетные небанковские кредитные  организации могут осуществлять следующие банковские операции:

• открытие и ведение банковских счетов юридических  лиц;

• осуществление  расчетов по поручению юридических  лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;

• предоставление кредитов клиентам — участникам расчетов на завершение расчетов по совершенным  сделкам;

• размещение временно свободных денежных средств, которое может происходить либо в виде вложений в ценные бумаги федерального правительства, отнесенных Банком России к вложениям с нулевым  риском, либо в форме остатков на корреспондентских счетах в Банке  России и в кредитных организациях, осуществляющих деятельность но проведению расчетов[9].

Расчетные небанковские кредитные организации  представляют отчетность и регулируются Банком России как банки, учет всех своих операций они также осуществляют как банковские кредитные организации.

Небанковские  депозитно-кредитные организации  на основании лицензии Банка России имеют право привлекать денежные средства юридических лиц во вклады (на определенный срок), размещать их от своего имени и за свой счет, покупать и  продавать иностранную валюту в безналичной форме, выдавать банковские гарантии, а также осуществлять иные сделки, не отнесенные законодательством  к банковским операциям, в том  числе выдавать поручительства за третьих  лиц, приобретать права требования от третьих лиц, осуществлять доверительное  “правление денежными средствами и  иным имуществом клиентов, проводить  лизинговые операции. Следует отметить, что лицензия, выдаваемая этим кредитным  организациям, может предусматривать  проведение разрешенных им операций либо только в валюте Российской Федерации, либо и в валюте Российской Федерации, и в иностранной валюте. Но при  любой лицензии небанковской депозитно-кредитной  организации запрещено осуществлять следующие банковские операции:

• привлечение  денежных средств физических лиц  во вклады (до востребования и на определенный срок) и юридических  лиц во вклады до востребования;

• открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;

• осуществление  расчетов по поручению физических в  юридических лиц, в том числе  банков-корреспондентов, по их банковским счетам;

• инкассацию денежных средств, векселей, платежных  в расчетных Документов и кассовое обслуживание физических и юридических  лиц;

куплю-продажу  иностранной валюты в наличной форме;

привлечение во вклады и размещение драгоценных  металлов;

• осуществление  переводов денежных средств по поручению  физических лиц без открытия банковских счетов.

Небанковским  кредитно-депозитным организациям не разрешается открывать филиалы я создавать дочерние организации за рубежом. Банк России осуществляет надзор за деятельностью этих кредитных организаций, устанавливает для них обязательные экономические нормативы и требования по созданию резервов и ограничению рисков.

Небанковские  кредитные организации инкассации на основании лицензии, выданной Банком России, вправе осуществлять только инкассацию денежных средств, векселей, платежных  и расчетных документов. В настоящее  время в Российской Федерации  функционируют две небанковские кредитные организации инкассации.

В 2006 г. в Российской Федерации функционировали 47 небанковских кредитных организаций, в основном это были расчетные НКО.

Банк, согласно российскому законодательству, —  это кредитная организация, которая  имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции:

• привлечение  во вклады денежных средств физических и юридических лиц;

• размещение этих средств от своего имени в  за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности;

• открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.

Все российские балки могут развиваться как  универсальные. Универсальный статус не исключает возможности добровольной специализации банков на отдельных  видах деятельности, продуктах или  услугах.

Добровольная  специализация в рамках универсального статуса предполагает, что всю  ответственность за решения по выбору сфер деловой активности несут сами банки и их учредители. Но, независимо от выбранного направления деятельности и занимаемой ниши на рынке банковских услуг, все банки подчиняются  единым нормам банковского законодательства, Банк России предъявляет к ним  одинаковые требования и устанавливает  единые нормативы, регулирующие их деятельность.

По принадлежности капитала все действующие в Российской Федерации банки можно разделить  а три группы:

• банки, основанные на частной собственности (их собственниками являются негосударственные  предприятия и частные лица);

• банки  с государственным участием:

• банки  с участием иностранного капитала.

В группе частных банков можно выделить банки, контролируемые одним собственником  или группой связанных собственников, и банки с диверсифицированной  структурой собственности. Для первых характерна устойчиво высокая доля в кредитном портфеле крупных  кредитов приходящихся на одного заемщика, значительная часть кредитов предоставляется  заемщикам, связанным с банком-кредитором. Банки второй подгруппы ориентированы  на обслуживание широких групп рыночных клиентов, отличаются диверсифицированной  структурой  услуг и активной маркетинговой политикой. В зависимости  от размера частные банки подразделяются на крупные, средние и малые банки.

Банки с государственным участием —  это банки, в капитале которых  участвуют организации, представляющие государство. По оценке Банка России, группа банков, контролируемых государством, в 2006 г. насчитывала 32 банка, их доля в совокупных активах банковского сектора на 1.01.2006 г. составляла 40,7%, а доля в совокупном капитале — 33,8%.1. В настоящее время в Российской Федерации не существует специального законодательства, регулирующего создание и деятельность кредитных организаций с государственным участием. Формы и порядок участия федерального имущества в уставных капиталах кредитных организаций определяются отдельными для каждого банка федеральными законами. Участие субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления своим имуществом и денежными средствами в формировании уставных капиталов кредитных организаций возможно лишь на основании особого законодательного акта субъекта Федерации или решения органа местного самоуправления. При этом государство осуществляет свое участие в капиталах банков как через органы исполнительной  власти, государственные унитарные предприятия федерального уровня и уровня субъектов Российской Федерации, так и посредством участия в них организаций федерального уровня, не относящихся к числу органов исполнительной власти, — Банка России и Российского фонда федерального имущества (РФФИ).[8]

Банк  России в настоящее время владеет  контрольным пакетом акций крупнейшего  российского банка Сберегательного  банка Российской Федерации. РФФИ имеет  контрольные пакеты Российского  банка развития и Росэксимбанка. В 18 кредитных организациях контрольные  пакеты акций принадлежат органам  исполнительной власти и государственным  унитарным предприятиям. К числу  этих кредитных организаций относятся  Внешторгбанк, Россельхозбанк, Всероссийский  банк развития регионов и др. Крупнейшим банком, контролируемым исполнительными  органами субъекта Федерации, является Банк Москвы. Группа банков с государственным  участием занимает заметную долю банковского  рынка, в нее входят дна самых  крупных банка страны — Сбербанк и Внешторгбанк.

В настоящее  время основная проблема российских банков с государственным участием - отсутствие определенных задач, которые  должны решать эти банки в рамках проводимой государственной экономической  политики. Кроме того, не созданы  четкие процедуры контроля деятельности банков с государственным участием со стороны самого государства, а  также эффективности работы представителей государства в их органах управления. Создание государственных банков целесообразно  для реализации  программ инфраструктурного  или  отраслевого характера, которые  нуждаются в целенаправленной поддержке  государства.

Банки с иностранным участием это банки  в уставном капитале  которых  определенная доля принадлежит нерезидентам — юридическим и физическим лицам.[9]

В этой группе банков особо выделяют банки, контролируемые иностранным капиталом,  т. е. банки, контрольный пакет акций  которых принадлежит нерезидентам². 

1.2 Функции коммерческого банка.

Банки являются особым типом финансовых посредников, перераспределяющих капиталы между  их поставщиками и потребителями. Они  характеризуются следующими существенными  признаками.

Во-первых,  как и всякие финансовые посредники, они осуществляют двойной обмен  долговыми обязательствами: папки  выпускают свои собственные долговые обязательства, а мобилизованные на этой основе средства размещают от своего имени в долговые обязательства  выпущенные другими. Двойной  обмен  обязательствами отличает банки  от брокеров (дилеров), осуществляющих посредничество на финансовом рынке, не прибегал к выпуску собственных  долговых обязательств.

Во-вторых, банки формируют ресурсы на основе высоколиквидных и фиксированных  по суммам обязательств — вкладов (депозитов). Двойной обмен обязательствами  характерен для всех видов финансовых посредников, во только банки принимают  на себя безусловные обязательства  с фиксированной суммой долга перед юридическими и физическими лицами. Фиксированные по сумме долга обязательства несут в себе наибольший риск для посредников-банков. Поскольку должны быть оплачены в полной сумме независимо от изменения стоимости их активов. В отличие от банков другие финансовые посредники (Инвестиционные компании, паевые фонды и т. п.) все риски. связанные с изменением стоимости их активов, распределяют среди своих акционеров.[8]

В-третьих, банки, как депозитные финансовые посредники, имеют высокий уровень финансового рычага, т.е. доли заемных средств в структуре пассивов. Банки формируют ресурсы для своих операций главным образом за счет заемных средств. Собственный капитал, как правило не превышает 1О—20% их баланса, что делает их уязвимыми к воздействию внешних и внутренних факторов в вызывает необходимость особой системы надзора за банковской деятельностью.[5]

В-четвертых, банки обладают возможностью открывать и обслуживать, расчетные и текущие счета в эмитировать безналичные платежные средства (так называемые банковские деньги), на этой основе они обеспечивают функционирование платежной системы. Поскольку и современной экономике безналичные банковские деньги являются основным средством платежа, а также важным компонентом предложения денег, то коммерческие банки через текущие счета и депозитно-ссудную эмиссию связывают центральный банк с миллионами пользователей денег³.

Отмеченные  особенности банков наиболее рельефно проявляются в выполняемых ими  функциях. Осуществляя посредничество между заемщиками и кредиторами, банки сводят незнакомых, но имеющих взаимодополняющие потребности по отношению к финансовым ресурсам экономических агентов — в этом заключается брокерская (посредническая) функция банков. Основой способности банков выполнять посредническую функцию является информация. Особенность посреднической функции банков заключается в том, что она неотделима от других его функций, в силу чего накопление информации происходит постоянно, параллельно с выполнением этих функций и эта информация носит наиболее достоверный и разносторонний характер. Кроме того, накопленная банками информация может использоваться многократно. Многократность использования информации проявляется, например, в том, что банк в процессе предоставления кредита изучает состояние заемщика и полученная таким образом информация может быть использована им при последующих отношениях с этим заемщиком.

Брокерская (посредническая) функция реализуется банками путем инициирования кредита, организации эмиссии, посредничества в предложении ценных бумаг на рынке, доверительного управления, а также путем оказания всевозможных операционных услуг, консалтинга, отбора и сертифицирования (например, присвоение кредитного рейтинга заемщикам). При этом банк, выступая в роли информационного брокера, получает вознаграждение в виде комиссионных за совершение операции.[9]

Наряду  с посреднической важнейшей функцией банков является качественная трансформация  активов, содержание которой заключается  в том, что банк изменяет параметры  финансовых требований своих вкладчиков, предоставляя за счет привлеченных средств  кредиты, имеющие отличные от депозитов  характеристики. Как правило, банки  обладают активами, срочность которых  превышает сроки исполнения их собственных  обязательств, т. е. финансовых требований клиентов; размеры отдельных активов  превышают размеры отдельных  обязательств ликвидность финансовых требований клиентов выше ликвидности  активов банка, а степень риска  банковских активов выше, чем степень  риска его обязательств. Таким  образом, финансовые требования владельцев свободных  ресурсов в случае, если они действуют через банк, становятся более ликвидными, меньшими ПО размеру, более краткосрочными и менее  рискованным. Следовательно, банки  облегчают доступ экономических  агентов, нуждающихся в финансировании. к финансовым ресурсам и стимулируют держателей свободных капиталов к инвестированию.

Но отмеченное различие качественных характеристик активов и  пассивов баланса банка означает. что банк берет на себя часть риска поставщика финансовых ресурсов. В связи с этим у банка возникает задача управления этим риском, что составляет предмет банковского менеджмента. Трансформационная функция составляет традиционную основу банковского бизнеса, банки исторически возникли как определенный тип финансовых посредников, финансируемых главным образом за счет ликвидных депозитов и  предоставляющих экономическим агентам неликвидные кредиты. К операциям, связанным с функцией качественной трансформации активов, относят мониторинг заемщика, участие в управлении, гарантирование, создание ликвидности и трансформация требований[7].

Таким образом, банк одновременно осуществляет две основные функции — брокерскую (посредническую) и функцию качественной трансформации активов — и, исходя из экономической ситуации, управляет своими рисками. При этом оп сводит поставщиков и потребителей финансовых ресурсов и тем самым подытоживает эффективность экономической системы в ЦСЛОМ Поскольку функция собственно посредничества и трансформации активов на практике неотделимы друг от друга, их часто объединяют в единую функцию посредничества в кредите и инвестирования.

Специфической функцией банков, которая отражает их исключительную роль и рыночной экономике, является функция эмиссии  платежных средств и посредника в платежах, Банки открывают своим  клиентам текущие счета, на которые  зачисляют поступившие в их адрес  денежные средства, производят их перечисления по поручению клиентов. Используя  возможности депозитно-ссудной эмиссии, банки создают необходимые экономике  безналичные платежные средства, которые являются существенным компонентом национальной денежной массы. Таким образом, банки обеспечивают функционирование  платежной системы. Но тенденция универсализации ведет к тому что современные платежные системы могут функционировать при минимальном участии банков, современные информационные технологии вызвали к жизни институты, способные предоставлять клиентам платежные услуги без их участия. С посредничеством в платежах тесно связана такая важная функция банков, как передача экономике импульсов денежно-кредитной политики центрального банка,  в условиях обращения неразменных из золото денег роль этой функции постоянно возрастает в связи с активизацией монетарной политики центрального банка. Центральный банк должен стабилизировать экономику посредством контроля  над предложением денег. В условиях развития инфляции он сдерживает рост денежной массы и поднимает процентные ставки по своим операциям с коммерческими банками. Ограничение роста предложения денег сокращает возможность коммерческих банков получать межбанковские кредиты, так как они тоже становятся дороже, это, в свою очередь, ограничивает объем кредитования реального сектора и оказывает повышающее воздействие на процентные ставки по кредитам. Таким образом, коммерческие банки осуществляют передачу импульсов денежно-кредитной политики центрального банка экономике в целом. История развития банковского посредничества показывает, что выполнять названые функции могут разнообразные кредитные организация и учреждения: государственные, кооперативные, взаимно-сберегательные и другие. Все они так или иначе осуществляют посредничество в кредите в инвестированными, посредничество в платежах, взаимодействуют с центральным банком⁴.

1.3 Принципы деятельности  коммерческого банка.

В условиях развитой рыночной экономики преимущественной формой организации  банковского  посредничества стал коммерческий банк, деятельность которого базируется на определенных принципах, закрепленных в национальном банковском законодательстве.

Первым  и основополагающим принципом деятельности коммерческого банка является работа в пределах реально имеющихся  ресурсов. Коммерческий банк может  осуществлять безналичные платежи  в пользу других банков предоставлять  другим банкам кредиты и получать деньги наличными в пределах остатка  средств на своих корреспондентских  счетах. Работа в пределах реально  имеющихся ресурсов означает, что  коммерческий банк должен обеспечивать не только количественное соответствие между своими ресурсами и вложениями, но и добиваться соответствия характера  банковских активов специфике мобилизованных им ресурсов. Прежде всего  это относится  к срокам тех в других. Если банк привлекает средства главным образом  на короткие сроки (вклады краткосрочные  или до востребования), а вкладывает их преимущественно в долгосрочные ссуды, то его способность без  задержек расплачиваться по своим обязательствам (т. е. его ликвидность) оказывается  под угрозой. Для обеспечения  самоокупаемости и получения  прибыли банк должен добиваться также  согласования цены привлечения ресурсов и доходности их размещения. Привлечение  дорогостоящих ресурсов предполагает наличие у банка высокодоходных направлений их размещения, поскольку  в противном случае у него возникнут  убытки от основной деятельности. Жесткая  зависимость активов банка от характера его пассивов должна учитываться  при определении экономических  нормативов деятельности банков в при  регулировании их операций. Возможность  совершения тех или иных специфических  банковских операций (ипотечных, инвестиционных и т. и.) детерминирована структурой пассивов банка. Поэтому, разрабатывая условия этих операций, необходимо первостепенное внимание уделить источникам формирования соответствующих пассивов. В пределах имеющихся у банков ресурсов он свободен в проведении своих активных операций, т. е. объем его активных операций не должен ограничиваться административными методами. Административные ограничения могут иметь только разовый, чрезвычайный характер. Систематическое их применение подрывает коммерческие основы деятельности банка, и поэтому приоритет в регулировании, в том числе имеющем перспективную направленность, должен быть отдан экономическим мерам. Работать в пределах реально привлеченных ресурсов, обеспечивая при этом поддержание своей ликвидности, коммерческий банк может, только обладая высокой степенью экономической свободы в сочетании с полной экономической ответственностью за результаты своей деятельности.[8]

Вторым  важнейшим принципом, на котором  базируется деятельность коммерческих банков, является полная экономическая  самостоятельность, подразумевающая  безраздельную экономическую ответственность  банка за результаты своей деятельности. Экономическая самостоятельность  предполагает свободу распоряжения собственными средствами банка и  привлеченными ресурсами, свободный  выбор клиентов и вкладчиков, распоряжение прибылью, остающейся после уплаты налогов. Действующее банковское законодательство предоставило всем коммерческим банкам экономическую свободу в распоряжении своими фондами и до- ходами. Прибыль  банка, остающаяся в его распоряжении после уплаты налогов, распределяется в соответствии с решением общего собрания акционеров. Оно устанавливает  нормы и размеры отчислений в  различные фонды банка, а также  размеры дивидендов по акциям.

Экономическая ответственность коммерческого  банка не ограничивается его текущими доходами (как это имело место  в отношении хозрасчетных учреждений государственных специализированных банков), а распространяется и на его капитал. По своим обязательствам коммерческий банк отвечает всеми принадлежащими ему средствами и имуществом, на которые в соответствии с Действующим  законодательством может быть наложено взыскание. Весь риск от своих операций коммерческий банк берет на себя, поэтому  акционеры банка должны быть готовы к тому, что в случае банкротства  они потеряют все вложенные в  него капиталы.

Третий  принцип заключается в том, что  взаимоотношения коммерческого  банка со своими клиентами строятся как обычные рыночные отношения. Предоставляя ссуды, коммерческий банк исходит прежде всего из рыночных критериев прибыльности, риска я  ликвидности. Ориентация на 4общегосударственные  интересы несовместима с коммерческим характером работы банка и неизбежно  обернется для него кризисом ликвидности  и платежеспособности.[9]

Четвертый принцип работы коммерческого банка, организационно вытекающий из всех предыдущих, заключается в том, что регулирование  его деятельности может осуществляться только косвенными экономическими (а  не административными) методами. Государство  определяет правила игры для коммерческих банков, но не может давать им приказов я распоряжений относительно направлений  и условий размещения я привлечения  ресурсов. Основная цель коммерческого  банка заключается в том, чтобы  получить прибыль от инвестирования средств вкладчиков посредством  принятия на себя такой доли риска, которая не поставит под угрозу его  способность отвечать по своим обязательствам. Эта задача может оказаться невыполнимой в трех случаях: когда объем кредитов, которые не могут быть возвращены банку, превышает максимально возможную  абсорбируемую банком величину (кредитный  риск); когда вкладчик в массовом порядке изымают свои вклады (риск ликвидности) и когда процентные ставки неожиданно растут (риск процентной ставки). Эффективное управление этими  тремя видами банковских рисков составляет одну из основных проблем, которую должны решать менеджеры банков. Проблема управления рисками существенно  усложняется в условиях возрастающей конкуренции на финансовых рынках.