Оборотные средства в торговле

РЕФЕРАТ

Курсовая работа: 35 страниц, 3 рисунка, 7 таблиц, 1 приложение, 12 источников.

ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА, СТРУКТУРА, СОСТАВ,  ЭФФЕКТИВНОСТЬ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ТОВАРНЫЕ ЗАПАСЫ, ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ.

Объект исследования – торгово-хозяйственная деятельность ОАО « ЦУМ Минск».

Предмет исследования -  анализ и оценка эффективности использования оборотных средств.  

Цель работы - оценка эффективности использования и прогноз потребности в оборотных средствах торговой организации ОАО «ЦУМ Минск».

Методы исследования -  сравнительный анализ, экономико-математическая оценка.

Исследования  и разработки - произведен экономический анализ состава и структуры оборотных средств, произведена оценка эффективности их использования, спрогнозирована потребность в оборотных средствах и предложены пути повышения эффективности их использования.

Область возможного практического применения – оценка эффективности управления оборотными средствами и составление норм для нормируемых ОС.

Технико-экономическая, социальная и экологическая значимость - оценка эффективности использования и прогноз потребности в оборотных средствах позволит более эффективно управлять торговой организацией

Содержание

Введение …………………………………………………………………….…….....3

1 Роль и значение оборотных  средств в деятельности

торговых организаций…………………………………………………………...….4

1.1 Понятие, сущность, значение, состав  оборотных средств

и факторы, определяющие потребность  в оборотных средствах……………..…4

1.2 Показатели оценки эффективности  использования

оборотных средств………………………………………………………………..…8

2 Анализ и оценка эффективности  использования оборотных средств

ОАО «ЦУМ Минск»………………………………………………………….….....13

2.1 Организационно-экономическая характеристика

ОАО «ЦУМ Минск»………….…………………………………………...…….….13

2.2 Анализ состава и  структуры оборотных средств 

ОАО «ЦУМ Минск»…………………………………………….……………….....17

2.3 Оценка эффективности оборотных  средств…………………......……..……..19

2.4 Оценка кредитоспособности ОАО  "ЦУМ Минск"……………....…….....…..21

2.5 Анализ состав и динамики  дебиторской задолженности………….….......…24

2.6. Расчет наличия собственных оборотных  средств и анализ

обеспеченности  оборотных средств собственным  оборотным 

капиталом и товарных запасов собственными ОС………….................................26

3 Пути повышения эффективности  использования оборотных средств……......28

3.1 Планирование потребности в  оборотных средствах…………………...…….28

3.2 Пути повышения эффективности  использования

оборотных средств…………………………………………………………........….32

Заключение……………………………………………………………………….…34

Список  использованных источников……………………………..……..…….…..35

Приложение  А. Бухгалтерский баланс и отчет  о прибылях и убытках 

ОАО « ЦУМ Минск………………………………………………………………...36

ВВЕДЕНИЕ

Проблемы управления оборотным  капиталом хозяйствующего субъекта привлекают внимание представителей субъектов  хозяйствования белоруской экономики. Это обусловлено трансформационными процессами, происходящими в отечественной  экономике, развитием не только форм собственности, но и многообразием  хозяйственного поведения собственников  и управляющих предприятий.

Специфика предприятий таких  отраслей, как торговля, состоит  в значительном объеме оборотных  средств в составе их активов, поэтому для предприятий этой отрасли проблемы организации и  эффективности использования оборотных  средств имеют важный характер. Как  правило, на большинстве белорусских  предприятий существуют трудности  с планированием величины оборотного капитала. Процесс планирования затянут  по времени, что делает его непригодным  для принятия оперативных управленческих решений. Плановые данные значительно  отличаются от фактических. Экономическое  планирование традиционно не доводится  до планирования финансового и потому не даёт возможности определить потребность  в финансировании деятельности предприятия. При таких методах планирования невозможно достоверно проводить анализ и анализ финансовой устойчивости предприятия  к изменяющимся условиям деятельности. Значительная кредиторская задолженность  белорусских предприятий торговли обусловлена именно недочетами в  использовании, планировании и распределении  оборотных средств предприятия.

Функцию управления оборотными активами предприятия следует рассматривать  как процесс разработки научно обоснованных расчетных величин, устанавливающих  количественную и качественную оценку различных элементов системы, используемых в процессе производства и управления. Эта функция оказывает воздействие  на поведение объекта, четкими и  строгими мерами воздействует на разработку и реализацию производственных заданий, обеспечивая равномерный и ритмичный  ход продаж, его высокую эффективность.

Функции организации хозяйства  торговли имеют двойственный характер. Так, функция организации характеризует  создание (совершенствование) системы  управлении, а на стадии организации  работы реализуется при непосредственном управлении торговым процессом.

Актуальность и недостаточная  проработанность проблем управления оборотным капиталом на предприятиях торговли Республики Беларусь в трансформирующейся экономике определили выбор темы, цель и задачи  исследования.

Цель курсовой работы заключается  в изучении процесса управления оборотными средствами в торговле и на этой основе в разработке конкретных рекомендаций по повышению_: эффективности их использования. Объектом исследования является - ОАО «ЦУМ Минск», предметом - оборотные средства торгового предприятия.

Для достижения поставленной цели в работе сформулированы и решены следующие задачи:

• изучена сущность «оборотных активов» предприятия торговли в условиях рыночной экономики;
• определены источники оборотных средств в торговле;
• проанализированы условия и факторы функционирования оборотного капитала ОАО «ЦУМ Минск»;
• оценена эффективность использования оборотных средств в ОАО 
  «ЦУМ Минск»; 
• разработаны пути совершенствования работы по управлению оборотными средствами на примере универмага «ЦУМ Минск».

Метод исследования - теоретический  анализ и сравнение, экономический  и финансовый анализ, обобщение.

Для исследования данной проблематики использовалась литература следующих  авторов Е.Е. Шишкова.      «Повышение эффективности использования ресурсов в торговле», Валевич Р.П. Давыдова Г.А,  « Коммерческая деятельность на рынке товаров и услуг» и т.д.

1. РОЛЬ И ЗНАЧЕНИЕ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ В   ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ТОРГОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ

1.1 Понятие, сущность, значение, состав оборотных средств и факторы, определяющие потребность в оборотных средствах.

 Для осуществления производственно-торговой деятельности субъекты торговли используют оборотные фонды и фонды обращения.

Оборотные фонды  — это предметы труда (сырье, полуфабрикаты, материалы для хозяйственных нужд, топливо, тара) и орудия труда (малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, инструменты, инвентарь, специальная одежда и обувь), обслуживающие процесс обращения товаров. Оборотные фонды принимают однократное участие в производственно-торговом процессе, изменяя при этом свою вещественно-натуральную форму. Их стоимость полностью переносится на вновь произведенный продукт. Основное назначение оборотных фондов заключается в обеспечении непрерывного и ритмичного производственно-торгового процесса на предприятии.

Фонды обращения по своей экономической сущности сходны с оборотными фондами. Они также непосредственно участвуют в обороте, изменяя свою форму, выбывают из торгового предприятия при реализации товаров и пополняются за счет новых поступлений. К фондам обращения относятся запасы товаров, произведенная, но не реализованная продукция на предприятиях общественного питания, денежные средства в кассе, в пути, на расчетном счете и других счетах в банке, дебиторская задолженность, расходы будущих периодов. Фондам обращения принадлежит решающая роль, так как за счет них создаются товарные запасы, необходимые для обеспечения непрерывности процесса производства и реализации товаров на предприятии. Товарные запасы по своей природе текучи и должны постоянно пополняться. Наличие запасов товаров означает, что определенная их часть на время выключена из оборота. Это является необходимым условием возобновления расширенного воспроизводства. Оборотные фонды и фонды обращения тесно взаимосвязаны и постоянно переходят из одних в другие. Поэтому оборотные фонды и фонды обращения планируются и учитываются как единые оборотные средства [1, с. 342].

Оборотные средства - стоимость части ресурсов предприятия, формируемая за счет оборотного капитала и авансируемая в денежной форме для создания оборотных фондов и фондов обращения, используемых в целях организации непрерывного их кругооборота и воспроизводственного процесса [2, с. 10]. В экономической литературе понятие «оборотные средства» тождественно оборотному капиталу, представляющему собой одну из составных частей имущества предприятия [3, с. 243].

Оборотные средства совершают непрерывный кругооборот, в процессе которого они меняют форму стоимости (с денежной на товарную и снова на денежную) и обслуживают процесс товарного обращения. Основная их масса вложена в товарно-материальные ценности, а среди них главное место принадлежит товарным запасам.

Кругооборот оборотных  совершается в три стадии, которые называются стадиями кругооборота оборотных средств.

• На первой стадии совершается купля-продажа между розничными и оптовыми торговыми предприятиями или производителями непосредственно. Товар переходит из сферы производства в сферу обращения при поступлении товаров со складов оптовых предприятий. Оборотные средства переходят из денежной формы в товарную. Результатом первой стадии является создание запасов товаров, тары, материалов и др. Для этого торговое предприятие должно единовременно располагать достаточной суммой денежных средств. От этой стадии зависит своевременность перехода товаров из сферы производства в сферу обращения
• Вторая стадия кругооборота оборотных средств называется производственной. Посредством приложения труда работников торговое предприятие осуществляет такие производственно-технологические операции, как хранение, подсортировка, фасовка, упаковка товаров, предпродажное и послепродажное обслуживание. На этой стадии продолжается процесс производства в сфере обращения. Поскольку при этом образуется прибавочный продукт, создаваемый трудом в процессе продолжения производства, то эта стадия фактически является источником спадании прибыли предприятия. В торговле данную стадию проходят не все оборотные средства, некоторая их часть обслуживает чистый процесс обращения и осуществляет кругооборот по двум стадиям.
• Третья стадия означает реализацию товаров покупателям и является заключительной для торговли. В этом акте продажи товаров происходит смена их товарной формы на денежную. После того как товарная форма вновь примет денежную форму, авансированные средства возвращаются предприятию. Причем если авансированные основные средства возвращаются предприятию постепенно, по мере перенесения частями стоимости основных фондов на стоимость вновь созданной продукции, то авансированные оборотные средства — сразу после окончания одного кругооборота. После получения выручки предприятие вновь затрачивает денежные ресурсы на покупку товаров у поставщиков, т.е. повторяется первая стадия кругооборота средств [9, с. 203 – 205].

Структура оборотных средств, обслуживающих процесс обращения, зависит от отрасли деятельности предприятия, условий реализации товаров, организации товародвижения и т.д.

На предприятиях торговли оборотные средства составляют подавляющую  часть совокупных активов — до 80—90%. Конкретный размер оборотных  средств торгового предприятия  зависит от условий его функционирования: формата предприятия, его месторасположения, товарной специализации, размера товарооборота, близости баз снабжения, видов расчетов с поставщиками и покупателями и т.д. [4, с.105]

Находясь постоянно  в обороте предприятия, оборотные  средства являются источником авансированного финансирования затрат предприятия на реализацию товаров с момента образования производственных запасов до времени поступления выручки от реализации готовой продукции и товаров. Этим самым оборотные средства выполняют свою важнейшую функцию — денежное обеспечение непрерывности процесса деятельности предприятия.

Оборотные средства, являясь  одной из основных финансовых    категорий, оказывающих существенное влияние на сферу производства, сферу обращения, состояние расчетов в народном хозяйстве и тем самым денежное обращение в стране, выполняют свою вторую функцию — платежно-расчетную.

Результативность  работы предприятия во многом зависит  от его обеспеченности оборотными средствами. Недостаток средств, авансируемых на приобретение материальных запасов, может привести к сокращению объемов деятельности. Излишнее отвлечение средств в запасы, превышающие  действительную потребность, приводит к омертвлению ресурсов, неэффективному их использованию [8, с. 346].

В практике учета и планирования оборотные средства подразделяются:

• по принципу организации их планирования и финансирования на нормируемые и ненормируемые;

К нормируемым оборотным средствам относятся: товарные запасы, денежные средства в кассе и пути, производственные запасы  (сырье, материалы, топливо, полуфабрикаты), малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов. Размер нормируемых оборотных средств находится в непосредственной зависимости от объема товарооборота или выпуска продукции и скорости обращения товаров  (кроме предметов материально-технического оснащения). Финансовым планом устанавливаются определенные нормы запасов этих средств в пределах минимально необходимых для осуществления торговой деятельности

К ненормируемым средствам относятся денежные средства на расчетном и других счетах, средства в расчетах с дебиторами, товары отгруженные и на ответственном хранении

Ненормируемыми эти средства называются потому, что они не нормируются, в финансовом плане не предусматриваются нормативы остатков этих средств. Кроме того, ненормируемые оборотные средства .не имеют твердо фиксируемых источников покрытия. Например, дебиторская задолженность возникает нередко в результате нарушения договорной и финансовой дисциплины и не может предусматриваться в финансовом плане. Равным образом не предусматриваются остатки денежных средств на расчетном и других счетах. Источниками покрытия ненормируемых оборотных средств обычно являются прочие пассивы и средства временно свободных специальных фондов.

Соотношение  нормируемых  и   ненормируемых     оборотных  средств предопределяется теми же факторами, что и структура оборотных  средств [5, c. 303-304].

• по источникам формирования ОС делятся  на собственные, заемные и привлеченные;

Собственные оборотные средства находятся в распоряжении предприятия и формируются за счет собственных ресурсов. К ним относятся уставный капитал, нераспределенная прибыль, премии на акции акционерного общества при эмиссии акций.

Заемными источниками  оборотных средств являются кредиты банков и займы у других организаций.

К средствам, приравниваемым к собственным, относятся привлеченные средства, которые представляют собой кредиторскую задолженность, т.е. использование средств, не принадлежащих предприятию, но временно находящихся в его распоряжении, поскольку срок их оплаты еще не наступил. К ним относится задолженность покупателей за поставленные товары перед поставщиками, по выданным векселям, авансам полученным и т.д., а также устойчивые пассивы [7, с. 106]

Потребность в оборотных средств зависит от многих факторов. Основными из них являются:

1. Объем и ассортиментная структура товарооборота. Чем больше объем товарооборота, тем больше при прочих равных условиях потребность в оборотных средствах. Ассортиментная структура товарооборота предопределяет сроки оборачиваемости товаров, величину товарных запасов. Чем шире и сложнее ассортимент товаров, тем больше время обращения, тем больше величина товарных запасов, тем больше и потребность в оборотных средствах.
2. Условия и частота завоза товаров. Отдаленность поставщиков товаров вызывает необходимость завоза больших партий товаров и увеличивает потребность в оборотных средствах и наоборот, чем чаще завозятся товары, тем меньше абсолютные размеры запасов и меньше потребность в оборотных средствах.
3. Организация коммерческой работы. Если на торговом предприятии хорошо поставлена маркетинговая деятельность, товары закупаются с учетом спроса, знания конъюнктуры рынка, то, естественно, товары быстро реализуются, потребность в оборотных средствах уменьшается.
4. Организация расчетов за товары с поставщиками товаров. Формы расчетов (акцепт, аккредитив, чек), территориальная отдаленность поставщиков предопределяют величину оборотных средств, обслуживающих расчеты.

В условиях развития рыночных отношений особенно важное значение имеет правильная организация оборотных  средств, умелое управление ими и  повышение эффективности их использования [5, с. 308 – 310].

1.2 Показатели оценки эффективности использования оборотных средств

Основные показатели оценки эффективности оборотных средств приведены в таблице 1.

 Построение системы показателей эффективности использования оборотных средств торговой организации требует соблюдении следующих принципов:

• торговую организацию как объект экономического анализа следует рассматривать в качестве системы;
• система показателей эффективности использования оборотных средств должна иметь обобщающие показатели, отражающие главную цель деятельности торговой организации;
• показатели эффективности использования оборотных средств торговой организации, входящие в систему, должны быть взаимосвязаны и взаимозависимы;
• система показателей эффективности торговой организации должна обеспечивать полноту всесторонней оценки исследуемого объекта, а также эффективности использования всех видов ресурсов и затрат [2, c. 24].

Целью оценки эффективности  использования оборотных средств  торговой организации является выработка  направлений ее повышения.

Для реализации поставленной цели в ходе экономического анализа решаются следующие задачи:

• производится общая оценка эффективности использования оборотных средств торговой организации;
• определяется соответствие показателей эффективности использования оборотных средств установленным нормам и нормативам;
• изучается   динамика   показателей   эффективности   оборотных средств за ряд лет;
• рассчитывается влияние факторов на изменение отдельных показателей эффективности использования оборотных средств;
• определяются пути и рассчитываются резервы повышения показателей эффективности использования оборотных средств;
• разрабатываются мероприятия по повышению эффективности использования оборотных средств торговой организации [6, c. 45].

Для проведения  оценки эффективности  использования оборотных средств  в торговле используются следующие  источники информации:

• форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;
• форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» (расшифровка по отраслям);
• форма № 3 «Отчет о движении источников собственных средств» (расшифровка по отраслям);
• форма № 4 «Отчет о движении денежных средств» (расшифровка по отраслям);
• форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» (расшифровка по отраслям);
• форма № 3 (ведомственная) «Отчет о расходах на реализацию товаров» [с.6, 71-72].

Наиболее обобщающим качественным показателем эффективности использования оборотных средств является их оборачиваемость, которая выражается в днях и в числе оборотов. Значимость показателей оборачиваемости для организации состоит в следующем:

• от скорости оборота оборотных средств зависит размер товарооборота: предприятие, имеющее сравнительно небольшой объем средств, но более эффективно их использующее, может давать такой же товарооборот, как и предприятие с большим объемом средств, но с меньшей скоростью оборота;
• с размерами товарооборота, а следовательно, и с оборачиваемостью связана относительная величина расходов условно-постоянного характера: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов и, следовательно, ниже издержки обращения на единицу товара; ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств заставляет ускорить оборот и на других стадиях;
• от оборачиваемости оборотных средств зависит потребность в них. Оборачиваемость в днях представляет собой период, в течение которого оборотные средства проходят все стадии кругооборота на данном предприятии, т.е. среднее время превращения их из денежной формы в товарную и из товарной в денежную [7, c. 78].

Уменьшение длительности одного оборота свидетельствует об экономном использовании финансовых ресурсов. Чем короче период оборачиваемости в днях, тем больше кругооборотов проходят оборотные средства и тем меньше потребность в них.

Следует различать оборачиваемость  средств в днях и запас средств  в днях оборота. Оборачиваемость  средств в днях выражает продолжительность  одного оборота, а запас средств  в днях оборота показывает, на сколько  дней имеется оборотных средств.

Оборачиваемость оборотных  средств может исчисляться по всем оборотным средствам в целом, а также отдельно по товарно-материальным ценностям и дебиторской задолженности. Важность этих показателей заключается в том, что общая оборачиваемость зависит от скорости прохождения оборотными средствами отдельных фаз кругооборота. Оборачиваемость в днях по всем элементам оборотных средств определяют путем ее суммирования по отдельным элементам.

Обобщенной характеристикой  продолжительности омертвления  финансовых ресурсов в оборотных  средствах является продолжительность операционного цикла, снижение которой - одна из основных внутрихозяйственных задач предприятия.

Количество дней оборота  отдельных элементов оборотных  средств само по себе ни о чем  не говорит. Оно может отражать длительность воспроизводственного цикла. Кроме  того, это количество, дней зависит от состояния запасов и дебиторской задолженности. Если имеет место недостаток или излишек запасов, наличие или отсутствие просроченной и невосполнимой дебиторской задолженности, то все это отразится на соответствующем снижении или увеличении числа дней оборота по сравнению с условиями, когда запасы равны необходимой потребности, а вся дебиторская задолженность погашается в полном соответствии с договорными условиями.

Значительно большую информацию дает сопоставление оборачиваемости разных элементов оборотных средств между собой, а также оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности. Уплата долгов дебиторами — это практический источник средств для погашения кредиторской задолженности.

Если оборачиваемость  дебиторской задолженности отстает  от кредиторской, то это означает, что  у предприятия неблагоприятные  условия расчетов с покупателями и поставщиками: оно должно возвращать долги чаще, чем получать оплату за реализованные товары. И наоборот, если дебиторская задолженность оборачивается быстрее кредиторской, у организации появляются свободные средства в обороте в размере, соответствующем разнице числа дней оборота кредиторской и дебиторской задолженности.

С оборачиваемостью оборотных  средств и кредиторской задолженности предприятия напрямую связан показатель финансово-эксплуатационной потребности. Для его расчета из суммы запасов и дебиторской задолженности вычитают кредиторскую задолженность. В экономическом смысле он отражает, сколько предприятию требуется средств для обеспечения нормального кругооборота запасов и дебиторской задолженности в дополнение к той части суммарной стоимости этих элементов оборотных средств, которая покрывается кредиторской задолженностью.

Другой показатель эффективности  использования оборотных средств  — коэффициент оборачиваемости  — дополняет показатель оборачиваемости  в днях и определяет общее количество оборотов, которое может совершить за анализируемый период конкретная величина оборотных средств.

При исчислении показателей  оборачиваемости оборотных средств  должна быть обеспечена сопоставимость данных. Так, если средние товарные запасы включены в расчет по себестоимости, то и товарооборот берут по покупной стоимости (по себестоимости) [2, c. 245-248].

Несмотря на то, что в системе показателей использования оборотных средств на практике предпочтение отдается показателю оборачиваемости оборотных средств, его не следует абсолютизировать, так как его применение имеет определенные границы. Слишком быстрая оборачиваемость в отдельных случаях может означать нехватку товаров. Когда реализация поступивших товаров осуществляется быстро, но спрос населения не удовлетворяется, это не свидетельствует о высокой эффективности использования оборотных средств. Ускорение оборачиваемости должно достигаться при наличии рациональных по объему и.структуре товарных запасов.

При оценке эффективности  использования оборотных средств  рассчитываются фондоотдача, фондоемкость и рентабельность оборотных средств.

Показатели фондоотдачи  и фондоемкости являются обратными  по отношению друг к другу, увязывают  между собой объем товарооборота  и сумму оборотных средств. Фондоемкость оборотных средств характеризует потребность в оборотных средствах для реализации товаров. Чем меньше этот показатель и, соответственно, больше показатель фондоотдачи оборотных средств, тем эффективнее они используются.

Наиболее полно характеризует  эффективность финансовой деятельности торгового предприятия показатель рентабельности оборотных средств, при помощи которого соизмеряют затраты с результатами.

Данный показатель напрямую зависит от объемов товарооборота  и оборотных средств. Его изучают  за длительный период, определяют темпы  изменения, а главное — прогнозные резервы роста.

Для обобщающей оценки эффективности  использования оборотных средств применяют интегральный показатель, который исчисляют по темпам его изменения за ряд периодов. Рост темпов этого показателя свидетельствует об улучшении использования оборотных средств предприятия.

Расчет показателей эффективности  использования оборотных средств  рекомендуется производить каждый квартал и в целом за год, а  на основе полученных данных — составлять рекомендации по повышению эффективности  использования оборотных средств предприятия [1, с. 350-352].

Таблица 1 –  Основные показатели оценки эффективности оборотных средств