Виды кредита

Оглавление

Введение 3

Глава1. Коммерческий кредит: сущность, роль 5

   1.1.Понятие и виды коммерческого кредита 5

1.2.Развитие коммерческого кредитования 9

1.3.Правовое обеспечение коммерческого кредитования 21

Глава 2: выявление достоинств и  недостатков коммерческого кредита; 22

   2.1. Коммерческий кредит – от анализа к действиям 22

   2.2.Достоинства и недостатки коммерческого кредита 29

Глава3. Проблемы коммерческого кредита  в Российской Федерации на современном  этапе 32

Заключение 37

Список использованной литературы 39

Введение

Во всякой экономической  системе важное место занимают отношения  кредиторов и заемщиков. Долгий эволюционный путь нашей цивилизации наглядно продемонстрировал необходимость  кредитных отношений, их важность для  развития и полноценного функционирования экономики. В сегодняшней России, в условиях активного поиска путей  перехода к рыночной экономике давно  назрела необходимость всестороннего  применения всех инструментов развитой рыночной экономики. Важное место в  ряду таких инструментов занимает кредит, и как один из его важных видов  выступает коммерческий кредит. Для  его успешного использования  жизненно необходимо учитывать опыт развития коммерческого кредита  в других странах, а также опыт нашей страны до 1930 года. Ведь учение исключительно на собственных ошибках  может очень дорого обойтись нашему государству. Поэтому необходим  тщательный анализ указанного вида кредитования с последующей выработкой рекомендаций и наставлений по поводу его применения в России.

Актуальность изучения данной проблемы обусловлена тем, что для  экономики современной России большое  значение имеет банковское кредитование, позволяющее организациям использовать значительные заемные ресурсы для  расширения производства и обращения  продукции

Роль коммерческого  кредита в современном мире трудно переоценить. Наряду с позитивными  последствиями применения кредитования необходимо понимать и некоторую  противоречивость этого.

Основным внутренним противоречием кредитных отношений  является противоречие между кредитором и заемщиком. Эти противоречия определяются размером высвободившихся средств  у кредитора и размером потребности  заемщика, а также противоречием  между продолжительностью высвобождения  средств у кредитора и продолжительностью существования потребности в  дополнительных средствах у заемщика.

Развитие рыночных отношений требует постоянного  совершенствования кредитно-денежных отношений. Современная концепция  кредитования, к сожалению, исповедует исключительно идею всемерного сокращения кредитных вложений, поскольку, по мнению эмиссионных банков, вхождение дополнительных платежных средств в хозяйственный оборот посредством кредита только усиливает инфляционные тенденции. Ограничение кредита одновременно сказывается на развитии предпринимательской деятельности как фактора насыщения рынка товарами.

Развитию и  исследованию в области коммерческого  кредита, безусловно, необходимым в настоящем периоде, и посвящена данная курсовая работа.

Целью курсовой работы является изучение процесса кредитования предприятия, состояние и перспективы развития.

Для достижения поставленной цели были определенны следующие  задачи:

- изучение сущности коммерческого  кредита, его роль и способы  предоставления;

- изучение основных видов  кредита;

- выявление достоинств  и недостатков коммерческого  кредита;

- коммерческий кредит  на современном этапе.

Глава1. Коммерческий кредит: сущность, роль

1.1.Понятие  и виды коммерческого кредита

Коммерческий кредит, товарный - особая форма кредита, предоставляемого продавцами покупателям в виде продажи  товаров в рассрочку, с отсроченным  платежом (продажа в кредит).

В этом случае кредит приобретает  форму товара, плата за который  вносится в последующем и представляет погашение кредита.

Коммерческий кредит предоставляется  под долговое обязательство (вексель) или посредством открытия счета  по задолженности. Он способствует ускорению  реализации товаров и увеличению скорости оборота капитала.

Долговое обязательство  — документальное подтверждение  факта получения денег в долг и обязанности их возврата. Выдается заемщиком, берущим деньги в долг, заимодавцу, кредитору. Подписывается  тем, кто получил ссуду, или от его имени уполномоченным лицом. В обязательстве указывается  сумма долга и предельный срок его возвращения. По истечении этого  срока заимодавец может возбудить  дело о принудительном взыскании  долга. Долговые расписки, не оформленные  в соответствии с установленными правилами, не обладают силой долгового  обязательства.

Регулирование задолженности  по спецссудным счетам - метод оперативного контроля за полнотой выдачи и погашения кредитов.

Коммерческий кредит - разновидность  кредита, предоставляемого в товарной форме продавцами покупателям в  виде отсрочки платежа за проданные  товары, выполненные работы, оказанные  услуги. В отличие от потребительского кредита, объектом которого являются товары и услуги потребительского назначения, коммерческий кредит предоставляют  друг другу функционирующие предприниматели; при этом плата за купленные товары откладывается на определенное время.

Необходимость коммерческого  кредита обусловливается тем, что  в различных отраслях хозяйства  время производства и время обращения  капитала не совпадают: у одних предпринимателей товар произведен и готов к реализации, тогда как другие, заинтересованные в данном товаре, не располагают наличными деньгами.

В таких случаях продажа  товара в кредит способствует непрерывности  процесса производства, обеспечивает ускорение оборота капитала и  увеличение прибыли.

Коммерческий кредит обычно является краткосрочным, он предоставляется  на несколько месяцев и, как правило, оформляется специальным документом - коммерческим векселем, удостоверяющим обязательство покупателя уплатить обусловленную сделкой денежную сумму в определенный срок.

В международной торговле существует практика, при которой  покупатель, получив товарораспорядительные документы, производит акцепт особого  векселя - тратты, выставленной продавцом.

Коммерческий кредит может  оформляться и открытым счетом, когда  продавец не получает долговых обязательств покупателя, а открывает счет по задолженности. Погашение происходит периодическими платежами с короткими  промежутками времени (один-два месяца).

За исключением кредита  в международной торговле процент  по коммерческому кредиту, входящий в цену товара и сумму векселя, обычно бывает ниже, чем по банковскому  кредиту.

Коммерческие векселя  могут использоваться как залог  для получения ссуды в банке. Банки осуществляют также операции по учету векселей.

Коммерческий кредит означает кредитование, осуществляемое самими участниками производства и реализации товаров (работ, услуг) в виде предоставления аванса (частичной оплаты), предварительной  оплаты, отсрочки платежа за товар (работу, услугу) и рассрочки платежа за товар (работу или услугу).

Поставщики товаров, работ, услуг предоставляют коммерческий кредит в виде отсрочки и рассрочки  платежа, а покупатели - в виде предоплаты и аванса.

Виды предоставления коммерческого  кредита:

1) Аванс (частичная оплата)- (франц. avance) - предварительная выплата заказчиком определенной денежной суммы в счет предстоящих платежей за поставленные ему товары, выполняемые для него работы, услуги. Обычно в виде аванса выплачивается часть будущей суммы оплаты, составляющая до 50% ее общего объема. Аванс представляет форму предоплаты, призванную заинтересовать исполнителя, гарантировать получение денег со стороны заказчика, возместить предстоящие расходы исполнителей. В случае расторжения договора аванс подлежит полному или частичному возврату. Распространенные формы аванса: выдача работнику заранее части заработной платы, предоставление денежных сумм командированному перед выездом в командировку. Аванс засчитывается как часть оплаты при окончательном расчете заказчика с исполнителями. Выдача средств в счет предстоящих расходов называется авансированием, предоплатой.

2) Предварительная оплата- предварительная и частичная оплата товаров и услуг в счет общей суммы долга, которая служит гарантией оплаты покупаемого товара. Такая предоплата находит применение в торговле. Особое распространение получила в российской экономике, где она достигает нескольких десятков, а иногда и 100% от стоимости товаров.

3) Отсрочка платежа.

4) Рассрочка платежа- способ оплаты товаров и услуг, при котором платеж производится не в разовом порядке, не в полной сумме, а по частям. Такая форма наиболее распространена при продаже розничных товаров в кредит. При рассрочке платежа продавец становится кредитором, а покупатель - заемщиком.

Любой договор купли-продажи, аренды, перевозки или оказания услуг  может включать подобные условия  оплаты.

С экономической точки  зрения в этих случаях речь идет о кредите, предоставляемом одной  стороной договора другой. Например, в  договоре купли-продажи оговаривается  условие об отсрочке оплаты поставляемого  покупателю товара. Это означает, что  покупателю предоставляется кредит, сумма которого равна стоимости  отгруженного товара.

Кредит предоставляется  на срок от даты отгрузки товара до момента  его оплаты.

Договором купли-продажи  может быть предусмотрена предоплата товара в размере 85% его стоимости.

В этом случае продавцу предоставляется  кредит в размере перечисленной  предоплаты (аванса). Срок, на который  предоставляется кредит, исчисляется  от даты перечисления суммы предоплаты (аванса) до даты получения покупателем  товара от продавца.

Случаи коммерческого  кредитования, предусмотренные по договору купли-продажи, регламентируются ст. 488 ГК РФ "Оплата товара, проданного в  кредит" и ст. 489 ГК РФ "Оплата товара в рассрочку".

При продаже товаров в  кредит как с отсрочкой, так и с рассрочкой платежа, товар, проданный в кредит, с момента его передачи покупателю и до оплаты признается находящимся в залоге у продавца, если иное не предусмотрено договором купли-продажи. Это гарантирует исполнение покупателем обязанности по оплате товара, то есть в данном случае имеет место залог в силу закона. В такой ситуации залогодателем является покупатель товара, а залогодержателем - продавец. В то же время согласно действующему законодательству залогодателем может быть только собственник товара или лицо, обладающее товаром на праве хозяйственного ведения.

Следовательно, право собственности  на товар должно перейти от продавца к покупателю в момент передачи товара, а уже переданный товар может  находиться в залоге у продавца до момента его оплаты.

1.2.Развитие коммерческого кредитования

В конце XIX века основной формой кредитования внешнеторговых сделок служили иностранные облигационные займы, размещаемые правительствами, муниципалитетами и крупными фирмами на рынках частных капиталов других «богатых стран». К числу таких стран относилась и Россия. В условиях свободного движения капиталов и беспрепятственного обмена валют на золото такие займы были очень удобным средством для внешнеторгового кредитования.

Сроки таких займов достигали 10-15 лет и более. Прямые кредиты долгосрочного характера частных фирм были тогда скорее исключением, чем правилом. Основная масса внешнеторговых сделок осуществлялась на базе краткосрочных кредитов банков, акцептных или учетных домов (со сроками не более 1 года, а обычно в пределах 3-6 месяцев). Активизация вексельного обращения в России в начале XX века объяснялась утверждением капиталистических отношений как в промышленности, так и в торговле, в том числе мелкооптовой. Развитие вексельного коммерческого кредита характеризовались следующими данными:

Таблица 1.1.- Доля вексельного обращения в общем объеме товарооборота (млрд. руб.)

Вексельная дисциплина в  России предусматривала суровые последствия за нарушение срока оплаты векселя, что закреплялось в уставах русских коммерческих банков.

В первые годы Советской  власти вексельное обращение на время прекратилось. Это был период военного коммунизма, который ликвидировал все товарно-денежные отношения. Но с возвращением экономики к мирной жизни, с введением новой экономической политики (НЭП) вексель возродился. В тот, восстановительный после Первой мировой войны период эта форма кредита занимала значительный удельный вес. Но сохранилось коммерческое вексельное кредитование в молодом Советском государстве лишь до 1930 года. Его использование в то время предопределялось многоукладностью экономики, неразвитостью централизованного планирования и снабжения, ограниченными кредитными ресурсами банков.

Постановлением ЦИК и  СНК СССР от 30 января 1930 года «О кредитной реформе» государственным органам, кооперативным организациям и смешанным акционерным обществам без участия иностранного капитала запрещалось оказывать услуги и отпускать товары друг другу в кредит. В числе предпосылок для отмены коммерческого кредита в постановлении называется «быстрое развитие социалистических начал в народном хозяйстве СССР и достигнутый уровень его планирования». Необходимость ликвидации взаимного кредитования и замена его прямым банковским объяснялась «усложнением путей прохождения кредита» и «затруднениями его планирования». Такое положение сохранялось почти 60 лет, а изменил его принятый в июне 1987 года закон о государственном предприятии. Он четко определил правомерность коммерческого кредитования. Согласно этому Закону, предприятия могут поставлять продукцию, оказывать услуги в кредит с уплатой покупателями процентов как за пользование заемными средствами. Для оформления таких сделок Закон разрешает предприятиям применять в хозяйственном обороте вексель.

Законы РСФСР «О предприятиях и предпринимательской деятельности»  от 25 декабря 1990 года, «О банках и банковской деятельности в РСФСР» от 2 декабря 1990 года, Постановление Президиума Верховного Совета Российской Федерации и Правительства Российской Федерации от 25 мая 1992 года «О неотложных мерах по улучшению расчетов в народном хозяйстве и повышении ответственности предприятий за их финансовое состояние» поручают Центральному банку разработать меры по широкому внедрению в народном хозяйстве вексельного и чекового обращения. Законом РФ «О простом и переводном векселе» №48-ФЗ от 11 марта 1997 года вводится в действие «Положение о переводном и простом векселе» от 7 августа 1937г. №104/1341, а также устанавливается порядок обращения простых и переводных векселей на территории Российской Федерации.

Но обратимся теперь к  мировому опыту развития коммерческого кредитования. Мировой экономический кризис 1929-1933 г.г. привел к ограничению возможностей использования «классических» средств финансирования международных торговых операций и резкому ухудшению положения на мировом рынке. Кризис дал толчок для развития среднесрочных банковских и коммерческих (фирменных) кредитов. Именно в этот период наметились две основные особенности создаваемых систем финансирования экспорта, которые в дальнейшем, главным образом с начала 50-х годов, стали особенно четкими.

Система экспортного финансирования США стала развиваться в основном по линии предоставления иностранным заемщикам прямых государственных кредитов. Основной формой такого финансирования в странах Западной Европы стали фирменные кредиты.Их значение стало возрастать сразу после первой мировой войны. Однако лишь после кризиса 1929- 1933 г. г. эти кредиты стали одним из основных средств финансирования экспорта. При этом, если раньше фирменные кредиты использовались исключительно для краткосрочного кредитования экспортных поставок, то постепенно сфера их влияния расширилась. Все чаще их стали применять при кредитовании сделок, требующих долгосрочных займов.

Международная торговля вплоть до начала второй мировой войны так и не смогла выйти из состояния кризиса, что сказалось на абсолютном размере кредитных операций такого рода. Война же практически парализовала международный кредитный рынок. В послевоенные годы иностранные облигационные займы, размещаемые на рынке частных капиталов, так и не восстановили своей роли. Им на смену пришли прямые государственные и фирменные кредиты. Наряду с ними существенную роль стали играть кредиты международных организаций и банковские кредиты.

Главной целью предоставления фирменных и банковских кредитов в это время было создание благоприятных предпосылок для роста американских инвестиций за границей. Направление кредита вплоть до начала 50-х годов было предельно стабильным - от США странам Западной Европы и Японии.

Начало 50-х годов характеризовалось  тем, что обращение западноевропейских стран к использованию международного кредита для целей внешнеэкономического развития становится все более активным, общее направление движения международных кредитов изменилось в сторону развивающихся стран «третьего мира» и, наконец, тем, что разница систем внешнеторгового кредитования у США, с одной стороны, и у большинства западноевропейских стран - с другой, становится все более определенной.

Восстановление и дальнейшее расширение потенциала западноевропейских стран, постепенное ослабление спроса на доллар во многом способствовали тому, что, в целом, роль долгосрочного международного кредита (а тем более, государственных субсидий) как средства форсирования экспорта товаров в эти страны стала снижаться. При продажах машин и оборудования в западноевропейские страны решающую роль стали играть нормальные средства конкуренции: цена, качество изготовления, конструктивные особенности, сроки поставки и т.д.

Резко сократился приток в  Европу американского государственного капитала в виде кредитов и субсидий и, напротив, быстро вырос объем прямых капиталовложений американских транснациональных компаний (ТНК). Не менее серьезные изменения происходили и во внешней торговле. Уже с конца 40-х и, особенно в начале 50-х годов на рынке обостряется конкурентная борьба между поставщиками. «Рынок продавцов» все более превращался в «рынок покупателей».

Наряду со значительным расширением  экспорта из США и Англии быстро возрастала конкуренция со стороны многих западноевропейских стран и Японии, которые к этому времени, завершив в основном восстановление своей экономики (довоенный объем промышленного производства в странах Западной Европы был достигнут в 1948 г.), не только удовлетворяли за счет отечественного производства значительную часть своего спроса на машины и оборудование, но и быстро развивали экспорт. К началу 50-х годов проблема сбыта машин и оборудования стояла со всей остротой уже перед всеми развитыми странами-экспортерами. Эта проблема толкала их на поиски новых рынков.

В условиях острой нехватки валютных средств многие развивающиеся страны были вынуждены ввести жесткие импортные ограничения, которые коснулись в первую очередь потребительских товаров и, в значительной мере, машин и оборудования.

В ряде случаев импорт машин  и оборудования допускался лишь при определенных условиях. А значит, возможности сбыта машин и оборудования в развивающиеся страны нередко зависела от способностей экспортеров привлечь средства для финансирования на определенных условиях своих поставок. Системы финансирования экспорта развивались в соответствии с ранее обозначившейся тенденцией по американскому и европейскому пути.

Для американских экспортеров  проблемы кредитования своих внешнеторговых поставок решались в основном путем расширения уже существовавшего аппарата государственного финансирования. Эта система в США все более переключалась в 50-е годы на форсирование сбыта товаров в развивающиеся страны третьего мира.

Быстрыми темпами росли  как прямые государственные кредиты, так и государственные субсидии. Рост вывоза капитала в форме прямых инвестиций в иностранные дочерние и филиальные предприятия в этот период также в значительной степени способствовал экспорту машин и оборудования из США. Доля американских поставок, осуществлявшихся в рамках кредитов МБРР, хотя и уменьшилась, но была по-прежнему велика.

Проблема финансирования экспорта для западноевропейских стран имела в послевоенные годы особенно большое значение, так как их машиностроительная промышленность в гораздо большей степени, чем американская, зависела от сбыта на внешних рынках вообще и на рынках развивающихся стран, в частности. В то же время фирмы этих стран в гораздо меньшей степени могли использовать для форсирования своего сбыта такие формы финансирования экспорта, как прямые инвестиции в заграничные предприятия, кредиты МБРР, займы, размещаемые на рынке частных капиталов, и т.д.

В отличие от США большинство  западноевропейских стран не шло по пути создания системы финансирования экспорта с помощью прямых государственных кредитов и субсидий. Единственным исключением явилась Франция, широко использовавшая для продвижения своего товарного экспорта (в первую очередь, в страны

Францу, главным образом, в свои колонии и зависимые страны) осуществлялась в ограниченных масштабах. В ФРГ, Италии, Австрии, Швейцарии такой практики не было, по существу, вплоть до конца 50-годов.

Основной, а в некоторых  случаях (как, например, в ФРГ) единственной, формой кредитования экспорта машин и оборудования стали в западноевропейских странах среднесрочные фирменные кредиты поставщиков. Собственно «фирменными» их назвать можно с очень большими допущениями, точнее, это кредит поставщика, который представляет собой своеобразную форму сращивания, модификации коммерческого и банковского экспортного кредита.

Правительства западноевропейских стран всемерно поощряли такую практику, поскольку в этом случае в максимальной степени использовался частный (и промышленный, и банковский) капитал, достигалась стопроцентная «связанность» вывоза капитала с товарными поставками, и срок вывоза капитала в такой форме был сравнительно невелик. Рост значения среднесрочных кредитов происходил параллельно с растущей мощью европейской промышленности.

В конце 60-х годов для  удлинения сроков фирменных кредитов стала применяться практика «комбинированного» финансирования, при которой частные банки берут на себя финансирование сделки в течение первых лет действия кредитного соглашения, а другие кредитные институты - непосредственно подключаются к кредитной операции в последующие годы. Обычно частные банки предоставляли фирменные кредиты на срок до 4-5 лет после поставки, а государственные – на последующие 5-7 лет и более (ФРГ ).

В целом, системы долгосрочного  кредитования в западноевропейских странах в конце 60-х годов развивались по пути развития прямого государственного кредитования иностранных покупателей и предоставления финансовых кредитов.

Основным источником средств для предоставления финансовых кредитов служил частный капитал. Гарантии по финансовым кредитам выдавались так же, как и по коммерческим. Но существовали и существенные отличия. Сами фирмы- экспортеры обычно не участвовали своими средствами в финансировании сделок. Они, по существу, лишь получали денежный эквивалент по своим поставкам наличными.

Расширение практики долгосрочного  кредитования экспорта из западноевропейских стран заставило в свою очередь США не только увеличить объем таких кредитов, предоставлявшихся в основном развивающимся странам, но и сделать условия предоставления таких кредитов (в первую очередь их сроки и стоимость) более приемлемыми для покупателей.

Таким образом, существовавшее до начала 60-х годов четкое разграничение в системах кредитования экспорта в развивающиеся страны из США и Западной Европы к концу 60-х годов практически сгладилось. Наиболее быстрыми темпами в 60-е годы росли прямые государственные кредиты. С 1961 по 1967 г. среднегодовая сумма таких кредитов возросла более чем в 2 раза по сравнению со среднегодовой суммой их в течение предыдущего пятилетии (56- 60 гг.). Однако после резкого скачка на рубеже 50-60-х годов они росли сравнительно умеренными темпами. Им незначительно уступали по темпам роста кредиты международных организаций.

Более умеренными темпами  рос объем частных (коммерческих и банковских) кредитов. Согласно данным  МБРР, датированным 1967 г., задолженность развивающихся стран по фирменным кредитам в конце 1955 г. составила около 8 млрд.долл., в том числе по кредитам, полученным под гарантию правительств этих стран - 6 млрд.долл. По ориентировочным подсчетам на основе статистических данных ОЭСР и Комитета содействия развитию, роль отдельных видов международных кредитов с 1956 по 1967 гг. изменялась следующим образом (использованная часть в млрд.долл.):

Таблица 1.2.- Развитие международного кредита в период с 1956 по 1967г.г.( * - подсчеты ориентировочные)

Относительное значение частных  кредитов (основную массу которых составляют фирменные кредиты) в целом уменьшилось, но первенства они не уступили.

Что касается развития международного кредита в отношениях между развитыми странами, то его роль заметно ослабла. Уменьшение притока американских кредитов в Западную Европу происходило за счет прямых государственных кредитов с прекращением деятельности различных программ и планов помощи. Рост притока частных капиталов (банковских и фирменных) не мог компенсировать такое сокращение объема государственных кредитов. Одновременно с этим укрепились кредитные связи между западноевропейскими странами. Исключительную роль при этом играли частные кредиты. Предоставление государственных кредитов распространения не получило. Лишь в отдельных случаях такие кредиты используются для финансирования экспортных поставок военной техники.