Всемирный Банк

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………..3

ГЛАВА I. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ ВСЕМИРНОГО БАНКА………………………………………………………….5

   1.1. История создания и развития Всемирного Банка………………………..5

   1.2. Понятие, цели  и задачи Всемирного Банка……………………………...7

   1.3. Деятельность и роль Всемирного Банка в мировой экономике………..10

ГЛАВА II. АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ВСЕМИРНОГО БАНКА…………..14

   2.1. Анализ финансовых операций Всемирного Банка………………………14

   2.2. Деятельность Всемирного Банка в период мирового финансового кризиса…………………………………………………………………………….16

ГЛАВА III. АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ВСЕМИРНОГО БАНКА В РОССИИ………………………………………………………………………….20

   3.1. Деятельность Всемирного Банка в России………………………………20

   3.2. Оценка экономического состояния России Всемирным Банком……….22

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………..27

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ……………………………………………………….29

Приложение 1…………………………………………………………………….31

Приложение 2…………………………………………………………………….32

Приложение 3…………………………………………………………………….33

Приложение 4…………………………………………………………………….34

Приложение 5…………………………………………………………………….35

Приложение 6…………………………………………………………………….36

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы не вызывает сомнений, в связи с тем, что Всемирный Банк сыграл важную роль в период мирового финансового и экономического кризиса. Всемирный банк, как международная финансовая организация, занимает особое место в институциональной структуре мирового хозяйства. В условиях растущей глобализации экономики усиливается необходимость координации экономической, в том числе международной валютно-кредитной и финансовой политики государств. Всемирный банк — многостороннее кредитное учреждение, состоящее из нескольких тесно связанных между собой финансовых институтов, общей целью которых является повышение уровня жизни развивающихся государств путем финансовой помощи развитых стран. Главной задачей Банка является содействие устойчивому экономическому росту, который ведет к сокращению нищеты в развивающихся странах, путем оказания помощи по увеличению производства через долгосрочное финансирование проектов и программ развития. При этом приоритетными для него являются структурные преобразования: либерализация торговли, приватизация, реформа образования и здравоохранения, инвестиции в инфраструктуру. Объектом исследования данной курсовой работы является Всемирный Банк. Предметом исследования является деятельность Банка в современных условиях развития мировой экономики. Целью данной работы является изучение основных направлений деятельности Группы Всемирного Банка.

Для реализации намеченной цели в работе поставлены следующие задачи:

      рассмотреть теоретические основы функционирования Всемирного Банка;

      охарактеризовать деятельность Всемирного Банка в условиях мирового финансового кризиса;

      провести анализ деятельности Всемирного Банка, в частности и в России

Поставленные в данной работе цель и задачи определили структуру курсовой работы, состоящей из введения, трёх глав, заключения, списка литературы и приложений.

В первой главе данной работы автором описана история развития Всемирного Банка, выявлены основные направления деятельности данного Банка, также указана его роль в мировой экономике. Во второй главе проводится анализ деятельности Банка в условиях мирового кризиса, а также анализ проводимых финансовых операций за последние годы. В третьей главе выполняется анализ деятельности Всемирного Банка в России, также Банком дается оценка экономического состояния России.

Теоретико – методологической  основой исследования в данной области выступают труды таких авторов, как:  В.А. Слепов, Е.А. Звонова, Е.В Киреева, В.В. Кравченко, И.Н. Жук, Желько Богетич и другие.

Информационную базу составили законодательные акты, материалы отечественной, зарубежной периодической печати и интернет ресурсы.

ГЛАВА I. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ ВСЕМИРНОГО БАНКА

1.1. История создания и развития Всемирного Банка

После кризисов 30-х годов, потрясших буквально весь мир и в результате потерь в ходе Второй мировой войны, мировое хозяйство оказалось разбалансированным. Страны ввязывались в торговые конфликты друг с другом, финансовая, валютная и кредитная система пришла в упадок. Но к середине ХХ века постепенно возникало понимание того, что мировое хозяйство не в состоянии стабильно функционировать без каких-то общих для всех стран механизмов координации и управления, одним из которых и стал Всемирный банк.

Первого июля 1944 года в Бреттон-Вудсе, штат Нью-Гэмпшир состоялась конференция с участием представителей 45 стран. Главной целью этой конференции была разработка нового финансово-экономического порядка, который на основе международного сотрудничества и вмешательства государства позволил бы добиться устойчивого долгосрочного экономического роста в глобальном масштабе. Результатом работы стало учреждение Группы Всемирного банка.

Всемирный банк — международная финансовая организация, созданная с целью организации финансовой и технической помощи развивающимся странам.[1]

В процессе своего развития Всемирный банк претерпевал различные структурные изменения, поэтому под термином Всемирный банк на разных этапах понимались разные организации.

Вначале Всемирный банк ассоциировался с Международным банком реконструкции и развития, осуществлявшим финансовую поддержку в восстановлении после Второй мировой войны Западной Европы и Японии. Позднее в 1960 г. была создана Международная ассоциация развития, которая взяла на себя часть функций, связанных с политикой этого банка.

В настоящее время под Всемирным банком фактически понимают две организации: Международный банк реконструкции и развития и Международная ассоциация развития.

В разное время к ним присоединились созданные для решения задач Всемирного банка ещё три организации:[2]

        Международная финансовая корпорация

        Многостороннее агентство по гарантиям инвестиций

        Международный центр по урегулированию инвестиционных споров

Все пять организаций входят в Группу организаций Всемирного банка и называются Группой Всемирного банка. В отдельных случаях под Всемирным банком по-прежнему понимается Международный банк реконструкции и развития, который до сих пор составляет основу деятельности Всемирного банка .

На первых этапах своей деятельности с 1945 по 1968 гг. Всемирный банк не осуществлял активное кредитование вследствие повышенных требований к заёмщикам. Под руководством первого президента банка Джона МакКлоя в качестве первого заёмщика была выбрана Франция, ей был выдан кредит в сумме 250 млн. долларов США. Причём условием предоставления Франции кредита было неучастие в коалиционном правительстве коммунистов. Два других претендента (Польша и Чили) помощи не получили. В дальнейшем Всемирный банк принимал активное участие в кредитовании стран Западной Европы, которая активно восстанавливала разрушенную Второй мировой войной экономику, реализуя план Маршалла. Финансирование этого плана в значительной степени шло по линии Всемирного банка.

В 1968—1980 гг. деятельность Всемирного банка была направлена на помощь развивающимся странам. Увеличивались объемы и структура предоставляемых кредитов, охватывая различные отрасли экономики от инфраструктуры до решения социальных вопросов. Руководивший в этот период Всемирным банком Роберт Макнамара привнёс в его деятельность технократический стиль управления, так как имел опыт руководящей работы в качестве Министра обороны США и президента компании Форд. Макнамара создал новую систему предоставления потенциальными странами-заёмщиками информации, что позволяло сокращать время на принятие решения об условиях предоставления кредита.

В 1980 году Макнамару на посту президента Всемирного банка сменил Клаузен по представлению тогдашнего президента США Рональда Рейгана. В этот период финансовая помощь предоставлялась в основном странам третьего мира. Для периода 1980—1989 гг. характерной была политика кредитования, направленная на развитие экономик третьего мира с тем, чтобы понизить зависимость их от кредитов. Такая политика привела к сокращению кредитов, предоставляемых на решение социальных задач.

С 1989 г. политика Всемирного банка претерпела существенные изменения под влиянием критики различных негосударственных организаций, в частности, связанных с охраной окружающей среды. В результате спектр предоставляемых кредитов на различные цели расширился.[3]

1.2. Понятие, цели  и задачи Всемирного Банка

Всемирный банк оказывает помощь как развитым, так и развивающимся странам, предоставляя кредиты, гарантии, занимаясь аналитической работой и консультируя страны по различным вопросам, содействуя расширению организационно-технических возможностей и осуществляя наблюдение за деятельностью, имеющей целью развитие в глобальном масштабе.

При этом основные цели зависят от профиля конкретного учреждения, входящего в состав Группы Всемирного банка, и сводятся к следующим:

            Цели Международного банка реконструкции и развития:

-   содействие реконструкции и развитию территорий государств-членов, путем поощрения капиталовложений для производственных целей;

-   поощрение частных иностранных капиталовложений и в дополнение к частным инвестициям, если их трудно обеспечить, предоставление финансовых средств на цели производства;

-   стимулирование долгосрочного сбалансированного роста и содействие поддержанию равновесия платежных балансов путем поощрения международных инвестиций для развития производственных ресурсов государств-членов Банка.

            Цели Международной ассоциации развития:

-   содействие экономическому развитию;

-   повышение производительности труда;

-   повышение уровня жизни в развивающихся странах-членах МАР.

            Цели Международной финансовой корпорации:

-   финансирование (займы, собственный капитал, совместные средства);

-   мобилизация ресурсов (объединение предоставляемых займов, страхование, предоставление гарантий, капиталовложения в частные компании);

-   управление рисками (своп-операции, связанные с валютными курсами и процентными ставками, механизмы хеджирования);

-   техническая помощь и консультирование (изменения на рынке капитала, иностранные прямые инвестиции, приватизация, корпоративная реструктуризация, подготовка и оценка проектов);

-   разработка стратегии сотрудничества с МБРР по вопросам оценки частного сектора (в целях налогообложения для отдельных стран, разработки национальных стратегий, реформы финансового сектора).

            Цели Многостороннего агентства по инвестиционным гарантиям:

-   поощрение инвестиций на производственные цели в государствах-членах, особенно – в развивающихся странах;

-   предоставление гарантий, включая совместное перестрахование от некоммерческих рисков в форме размещения капитала в одних странах-членах, который привлекается в других странах-членах;

-   осуществление надлежащих вспомогательных мероприятий для содействия потоку инвестиций в развивающиеся страны и между ними.

            Цели Международного центра по урегулированию инвестиционных споров:

-   урегулирование инвестиционных споров между правительствами и иностранными частными инвесторами путем улаживая разногласия или через арбитражное разбирательство.

При этом используются следующие средства достижения поставленных целей:

      среднесрочное и долгосрочное кредитование инвестиционных проектов;

      подготовка, техническое и финансово-экономическое обоснование инвестиционных проектов;

      финансирование программ структурной перестройки в развивающихся и пост социалистических странах.

Всемирный банк считает задачу, стоящую перед всем миром, – сокращение бедности в глобальном масштабе – главной задачей своей деятельности. Решая поставленные перед собой задачи, Всемирный Банк действует по шести стратегическим направлениям. Сосредоточив внимание на этих шести направлениях, Банк оказывает техническую, финансовую и другие виды помощи тем, кто более всего нуждается в этой помощи, и в тех областях деятельности, где эта помощь способна принести наиболее существенные результаты в плане содействия экономическому росту. Этими главными шестью стратегическими направлениями являются:

      беднейшие страны, нестабильные государства и страны арабского мира;

      страны со средним уровнем дохода;

      решение задач, связанных с глобальными общественными благами;

      распространение знаний и организация обучения.

В настоящее время в соответствии с Декларацией тысячелетия Всемирный банк сосредоточил свою деятельность на достижение целей развития тысячелетия. В переходный период к третьему тысячелетию под эгидой ООН были сформулированы восемь целей, на достижение которых должны быть направлены усилия международных организаций. Цели развития тысячелетия должны быть достигнуты к 2015 году и включают в себя следующие:

      ликвидация нищеты и голода;

      обеспечение всеобщего начального образования;

      поощрение равенства мужчин и женщин и расширение прав и возможностей женщин;

      сокращение детской смертности;

      улучшение охраны материнства;

      борьба с ВИЧ/СПИДом, малярией и другими заболеваниями;

      обеспечение устойчивого развития окружающей среды;

      формирование глобального партнерства в целях развития.

Решая глобальные задачи развития человечества, Всемирный банк, используя механизм предоставления кредитов МБРР, кредитует страны со средним уровнем дохода по процентным ставкам, соответствующим уровню рынка этих стран. Другая финансовая организация Всемирного банка МАР кредитует страны с низким уровнем дохода по минимальным процентным ставкам или без процентов.[4]

1.3. Деятельность и роль Всемирного Банка в мировой экономике

Два тесно связанные между собой учреждения в составе Всемирного банка — Международный банк реконструкции и развития  и Международная ассоциация развития — предоставляют займы по низким процентным ставкам, под нулевой процент или в виде грантов странам, не имеющим доступа к международным рынкам капитала или имеющим такой доступ на невыгодных условиях. В отличие от других финансовых учреждений, Всемирный банк не стремится к получению прибыли. МБРР действует на рыночной основе, пользуется своим высоким кредитным рейтингом, позволяющим ему получать средства под низкий процент, для того чтобы предоставлять кредиты своим клиентам из числа развивающихся стран также по низким процентным ставкам. Операционные расходы, связанные с этой деятельностью, Банк покрывает самостоятельно, не используя для этого внешние источники финансирования.[5]

Каждые три года Группа Всемирного банка разрабатывает рамочный документ: «Стратегия деятельности Группы Всемирного банка», который используется как основа сотрудничества со страной. Стратегия помогает увязать программы банка как по предоставлению займов, так и аналитических и консультационных услуг, с конкретными целями развития каждой страны-заёмщика. В стратегию входят проекты и программы, которые могут максимально повлиять на решение проблемы бедности и способствовать динамичному социально-экономическому развитию.

      Мобилизация денежных средств

Займы, предоставляемые МБРР развивающимся странам, финансируются в основном за счёт продажи облигаций, имеющих наивысший рейтинг надёжности «AAA» на мировых финансовых рынках. Получая небольшую прибыль от кредитования, МБРР более значительный доход получает от собственного капитала. Этот капитал состоит из резервов, накопленных в течение многих лет, и средств, получаемых в виде взносов от 184 государств-членов Всемирного банка. Полученную прибыль МБРР использует для покрытия операционных расходов, частично перечисляет МАР и использует для облегчения бремени задолженности стран.[6]

Ресурсы МАР, которая является крупнейшим в мире источником финансирования беднейших стран мира в виде беспроцентных займов и грантов, пополняются каждые три года 40 странами-донорами. Дополнительные средства МАР получает по мере погашения странами предоставляемых на срок от 35 до 40 лет беспроцентных займов. Эти средства затем вновь используются для предоставления кредитов. На долю МАР приходится почти 40 процентов общего объёма кредитных операций Всемирного банка.

      Кредиты

Действуя через МБРР и МАР, Всемирный банк предоставляет кредиты двух основных видов: инвестиционные кредиты и кредиты на цели развития. Инвестиционные кредиты предоставляются для финансирования производства товаров, работ и услуг в рамках проектов социально-экономического развития в самых различных секторах. Кредиты на цели развития (раньше называвшиеся кредитами для структурных преобразований) предоставляются путем выделения финансовых ресурсов в целях поддержки политических и институциональных реформ.

Получаемая от заёмщика заявка на финансирование проекта оценивается, с тем чтобы убедиться в том, что данный проект является приемлемым в экономическом, финансовом, социальном и экологическом отношениях.

      Гранты

Всемирный банк осуществляет финансовую поддержку в форме грантов. Целью грантов является содействие разработке проектов путем стимулирования нововведений, сотрудничества между организациями и участия местных заинтересованных сторон в работе над проектами. В последние годы гранты МАР, финансируемые напрямую, либо управляемые в рамках партнерских отношений, использовались в следующих целях: облегчение долгового бремени стран с высоким уровнем задолженности; повышение эффективности служб канализации и водоснабжения; поддержка программ иммунизации и вакцинации с целью снижения заболеваемости инфекционными болезнями, такими как малярия; борьба с пандемией ВИЧ/СПИДа; поддержка организаций гражданского общества; создание стимулов для сокращения выбросов парниковых газов.

         Другие услуги

Всемирный банк осуществляет не только финансовую поддержку странам-членам. Его деятельность направлена также на оказание аналитических и консультационных услуг, в которых нуждаются развивающиеся страны. Анализ проводимой странами политики и разработка соответствующих рекомендаций с целью улучшения социально-экономической ситуации в странах и улучшения условий жизни населения — часть деятельности Всемирного банка. Банк занимается исследовательской работой по широкому кругу вопросов, таких как окружающая среда, бедность, торговля и глобализация, и экономическими и отраслевыми исследованиями в конкретных секторах. Банк анализирует перспективы экономического развития стран, в том числе, например, банковского и/или финансового сектора, торговли, проблемы бедности и системы социальной защиты.

Значительная часть усилий также направлена на образовательную деятельность и распространение знаний, помогающих решать проблемы развития страны.[7]

Деятельность Всемирного банка охватывает широкую область деятельности:

      проблемы бедности;

      проблемы снабжения продовольствием;

      проблема борьбы со СПИДом в развивающихся странах;

      борьба с коррупцией;

      проблемы детства и юношества;

      проблема эксплуатации детей;

      проблемы инвестиций в развивающиеся страны и многое другое.[8]

В настоящее время Банк участвует в финансировании более 1 800 проектов практически во всех секторах экономики развивающихся стран. Финансируются проекты в самых разных областях деятельности. Примерами являются развитие микрокредитования в Боснии и Герцеговине, повышение эффективности профилактики СПИДа в Гвинее, поддержка образования девочек в Бангладеш, повышение эффективности здравоохранения в Мексике, содействие восстановлению провозгласившего независимость Восточного Тимора и оказание Индии помощи в ликвидации последствий разрушительного землетрясения в штате Гуджарат.[9]

ГЛАВА II.  АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ВСЕМИРНОГО БАНКА

2.1. Анализ финансовых операций Всемирного Банка

Международный банк реконструкции и развития предоставляет кредитные средства правительствам стран со средним уровнем дохода, а также правительствам платежеспособных стран с низким уровнем дохода. Финансовая устойчивость МБРР позволяет ему привлекать дешевые средства на рынках капитала и предоставлять эти средства заемщикам на выгодных для них условиях.

Таблица 1

Основные финансовые показатели Международного банка реконструкции и развития (млн. долл. США)[10]

Динамика финансовых показателей Международного банка реконструкции и развития представлена в Приложении 1.

В 2010 финансовом году объём новых зарезервированных кредитных ресурсов МБРР существенно вырос, составив 44,2 млрд. долл. США по 164 операциям и превзойдя рекордные уровни зарезервированных обязательств, достигнутые в 2009 финансовом году (32,9 млрд. долл. США).  Наибольшая доля новых зарезервированных кредитных ресурсов МБРР – 13,7 млрд. долл. США – была предоставлена странам Латинской Америки и Карибского бассейна.

В разбивке по секторам наибольшая доля средств (20%) была зарезервирована на нужды энергетического сектора и горнодобывающей промышленности, далее следуют финансовый сектор (19%) и сектор государственного управления и судебно-правовой системы (18%).

Большую часть своих финансовых средств МБРР получает от продажи облигаций на международных рынках капитала. В 2010 финансовом году МБРР

привлек заемные средства на сумму, эквивалентную 34 млрд. долл. США, выпустив ценные бумаги со средними и длительными сроками погашения в 28 валютах. Благодаря своей репутации на финансовых рынках и финансовой устойчивости МБРР имел возможность привлечь столь значительные заёмные средства на очень выгодных условиях, невзирая на сложные условия на рынке. Залогом финансовой устойчивости МБРР является его консервативная финансовая политика и практика, позволяющая МБРР поддерживать свой рейтинг кредитоспособности на наивысшем уровне (ААА).

Распределяемый доход МБРР возрос в 2010 финансовом году до 764 млн. долл. США по сравнению с 500 млн. долл. США в 2009 финансовом году. Увеличение распределяемого дохода было обусловлено, прежде всего, уменьшением объема резервных средств на покрытие убытков по займам, гарантиям и опционам отсроченного заимствования.

Суммарным показателем уровня риска для Банка является отношение собственного капитала к сумме предоставленных займов, которое поддерживается на стабильном уровне в соответствии с финансовыми прогнозами и прогнозами риска МБРР. По состоянию на 30 июня 2010 года этот показатель составлял 29,4%. Отношение собственного капитала к предоставленным займам (по состоянию на 30 июня 2010 года) наглядно представлено в Приложении 2.

Международная ассоциация развития предоставляет долгосрочные беспроцентные займы, именуемые кредитами, и гранты правительствам 79 беднейших стран мира, практически лишенных возможности осуществлять заимствования на рыночных условиях. Кредитные операции МАР финансируются за счет взносов стран-доноров, перечисления чистой прибыли МБРР, грантов Международной финансовой корпорации (IFC) и поступлений от погашения ранее предоставленных МАР кредитов.

Таблица 2

Основные финансовые показатели Международной ассоциации развития (млн. долл. США)[11]