Динамика и пути развития рентабельности на предприятиях основных отраслей экономики Украины

Министерство  образования и науки Украины

Запорожская государственная инженерная академия

Кафедра экономики предприятия 
 
 
 
 

Реферат

На тему:

«Динамика и  пути развития рентабельности на предприятиях основных отраслей экономики Украины»

Подготовила:                                                                     ст.гр. М-10-1д

Проверила:                                                                        Дробышева А.О. 
 
 
 
 

Запорожье

2011

План:

1. Вступление

2. Рентабельность  как показатель экономической эффективности

3. Пути повышения  рентабельности

4. Динамика  рентабельности разных отраслей Украины

5. Практическая  часть

6. Выводы

7. Список  использованной литературы

1.Введение:

     В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах  его функционирования.

     Чтобы обеспечивать выживаемость предприятия  в современных условиях, управленческому  персоналу необходимо, прежде всего, уметь реально оценивать финансовые состояния, как своего предприятия, так и существующих потенциальных  конкурентов. Важнейшее значение в  определении финансового состояния  предприятия состоит в своевременном  и качественном анализе финансово-хозяйственной  деятельности, в частности качественном анализе рентабельности.

     Хозяйственная деятельность любой торговой организации  должна соотноситься с экономическим  принципом, который в общем виде определяется достижением максимального  результата при минимальных затратах, или, иными словами, эффективность  финансово-хозяйственной деятельности должна оцениваться с точки зрения эффективности преобразования ресурсов в результаты. Измерить и оценить  меру реализации экономического принципа эффективности на предприятии позволяет  анализ, проводимый с использованием ряда экономических показателей. При  этом прибыль не может служить  определяющим критерием для оценки эффективности деятельности торговой организации. Интерес представляет сравнение прибыли с другими  показателями, то есть система показателей  рентабельности, рассчитанных различными способами.

     Целью любого предприятия является прибыль, она же соответственно является и  важнейшим объектом экономического анализа. Однако, сам размер прибыли не может охарактеризовать эффективность использования предприятием своих ресурсов. Одним из основных показателей характеризующих эффективность работы предприятия является рентабельность. Рентабельность, в общем смысле, характеризует целесообразность затраченных ресурсов в отношении к вновь приобретенным (прибыли) ресурсам. В этой связи в современных условиях анализ рентабельности предприятия становится особенно актуальным.

     Результативность  и экономическая целесообразность функционирования предприятия оценивается  не только абсолютными, но и относительными показателями. Относительными показателями является система показателей рентабельности.

     В широком смысле слова понятие  рентабельности означает прибыльность, доходность. Предприятие считается  рентабельным, если результаты от реализации продукции (работ, услуг) покрывают  издержки производства (обращения) и, кроме  того, образуют сумму прибыли, достаточную  для нормального функционирования предприятия.

     Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта только через характеристику системы показателей. Общий их смысл - определение суммы прибыли с  одного рубля вложенного капитала. И поскольку это относительные  показатели - они практически не подвержены влиянию инфляции.

2.Рентабельность как показатель экономической эффективности

Промышленное  производство основано на взаимодействии трех основных факторов: основного  капитала, оборотного капитала и рабочей  силы. Использование основного и  оборотного капитала работниками обеспечивает выпуск продукции. Сопоставление конечного  результата хозяйственной деятельности предприятия с затратами живого и овеществленного труда на его  достижение характеризует эффективность  производства. Эффективность производства относится к числу ключевых категорий  рыночной экономики, которая непосредственно связана с достижением конечной цели общественного производства в целом и каждого предприятия в отдельности. В общем виде экономическая эффективность производства представляет собой количественно соотношение двух величин: результатов хозяйственной деятельности и производственных затрат. Эффективность производства характеризует и его результативность. Определение эффективности производства начинается с установления критериев эффективности – главного признака оценки эффективности, раскрывающего его сущность. В качестве исходных количественных критериев эффективности деятельности предприятия выступают следующие показатели.

     - годовая норма прибыли,

     - чистая текущая стоимость,

     - период возврата капитальных  вложений,

     - точка (норма) безубыточности,

     - фондоотдача,

     - фондоемкость,

     - производительность труда,

     - рентабельность.

Таким образом, результативность функционирования коммерческой организации чаще всего оценивается  показателями прибыли и рентабельности, они наиболее часто из всех вышеперечисленных  применятся при оценке экономической  эффективности, которые в свою очередь  зависят от организации производственного  процесса, его ритмичности, эффективности  использования отдельных видов  имущественного потенциала, т. е. динамики финансово-хозяйственной деятельности.

Рентабельность (нем. rentabel — доходный, прибыльный), относительный показатель экономической эффективности. Рентабельность комплексно отражает степень эффективности использования материальных, трудовых и денежных ресурсов, а также природных богатств. Коэффициент рентабельности рассчитывается как отношение прибыли к активам, ресурсам или потокам, её формирующим. Может выражаться как в прибыли на единицу вложенных средств, так и в прибыли, которую несёт в себе каждая полученная денежная единица. Показатели рентабельности часто выражают в процентах.

     Рентабельность  служит одним из важнейших оценочных  показателей финансово-хозяйственной  деятельности торговых предприятий  и отражает, насколько эффективно они использует свои средства в целях  получения прибыли.

     Система взаимосвязанных показателей рентабельности применяется для оценки эффективности  деятельности предприятия в целом, доходности инвестиционной политики и  в качестве элемента ценообразования (рис.1)

     Рис.1Основные показатели рентабельности торговых предприятий 

     Показатель  рентабельности имеет математическую зависимость от многих показателей, характеризующих эффективность  использования активов, ценовую  политику организации, структуру пассивов и активов, финансовую устойчивость, платежеспособность и многие другие.

     Коэффициенты  рентабельности рассчитываются на основе данных отчета о прибылях и убытках, а также баланса фирмы. Как  правило, все эти показатели отражают отношение чистой или операционной прибыли компании к тому или иному параметру ее деятельности (обороту, величине активов, собственному капиталу).

     Наиболее  распространенные коэффициенты:

     Коэффициент рентабельности продаж;

     Коэффициент рентабельности активов;

     Коэффициент рентабельности собственного капитала;

     Коэффициент рентабельности инвестированного капитала.

Показатели рентабельности

• Рентабельность продукции — отношение (чистой) прибыли к полной себестоимости.

R = (ЧП/Себестоимость) * 100 %

• Рентабельность основных средств — отношение (чистой) прибыли к величине основных средств.

R = ЧП/Основные  средства * 100 %

• Рентабельность продаж (Margin on sales, Return on sales) — прибыли от продаж к выручке.

R = ЧП/Выручка  * 100 %

• Рентабельность персонала — отношение (чистой) прибыли к среднесписочной численности персонала.

R= Чистая  прибыль/Среднесписочная численность  * 100 %

• Коэффициент базовой прибыльности активов (Basic earning power) — отношение прибыли до уплаты налогов и процентов к получению к суммарной величине активов.

B = EBIT/Активы * 100 %

• Рентабельность активов (ROA) — отношение операционной прибыли к среднему за период размеру суммарных активов.

R = Операционная  прибыль/Активы * 100 %

• Рентабельность собственного капитала — отношение чистой прибыли к среднему за период размеру собственного капитала.

R = Чистая  прибыль/Собственный капитал * 100 %

• Рентабельность инвестированного, перманентного капитала  — отношение чистой операционной прибыли к среднему за период собственному и долгосрочному заёмному капиталу.

R = EBIT*(1-Ставка  налога на прибыль)/Инвестированный  капитал * 100 %. В частном случае, при использовании в качестве инвестированного капитала заемных средств = (EBIT*(1-ставка налога на прибыль) — сумма % по заемному капиталу)/(собственный капитал+заемный капитал)

Рентабельность  Продаж (англ. Return on Sales) — коэффициент рентабельности, который показывает долю прибыли в каждом заработанном рубле. Обычно рассчитывается как отношение чистой прибыли (прибыли после налогообложения) за определённый период к выраженному в денежных средствах объему продаж за тот же период.

Рентабельность  Продаж = (чистая прибыль / объему продаж)

Рентабельность  продаж является индикатором ценовой политики компании и её способности контролировать издержки. Различия в конкурентных стратегиях и продуктовых линейках вызывают значительное разнообразие значений рентабельности продаж в различных компаниях. Часто используется для оценки операционной эффективности компаний. Однако следует учитывать, что при равных значениях показателей выручки, операционных затрат и прибыли до налогообложения у двух разных фирм рентабельность продаж может сильно различаться, вследствие влияния объемов процентных выплат на величину чистой прибыли.

Рента́бельность акти́вов (англ. return on assets, R) — относительный показатель эффективности деятельности, частное от деления чистой прибыли, полученной за период, на общую величину активов организации за период. Один из финансовых коэффициентов, входит в группу коэффициентов рентабельности. Показывает способность активов компании порождать прибыль.

Рентабельность  активов — индикатор доходности и эффективности деятельности компании, очищенный от влияния объема заемных средств. Применяется для сравнения предприятий одной отрасли и вычисляется по формуле: Рентабельность активов = Чистая прибыль за период / Средняя величина активов за период

Ra = P / A

где: Ra — рентабельность активов, P — прибыль за период, A — средняя величина активов за период.

Рентабельность  активов (экономическая рентабельность активов) показывает сколько приходится прибыли на каждый рубль, вложенный в имущество организации.

Рентабельность  производства рассчитывается как отношение прибыли от реализации к сумме затрат на производство и реализацию продукции. Коэффициент показывает, сколько рублей прибыли предприятие имеет с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Этот показатель может рассчитываться как в целом по предприятию, так и по его отдельным подразделениям или видам продукции.

Рента́бельность со́бственного капита́ла (англ. return on equity, ROE) — относительный показатель эффективности деятельности, частное от деления чистой  прибыли, полученной за период, на собственный копитал организации. Один из финансовых коэффициентов, входит в группу коэффициентов рентабельности. Показывает отдачу на инвестиции акционеров с точки зрения учетной прибыли.

Рентабельность  подрядных услуг.Этот показатель может использоваться для конкурсной оценки эффективности каждого из подрядчиков, а также для оценки экономии от предоставления услуги. Рассчитывается как отношение разницы затрат при непредоставлении и предоставлении услуги к затратам при предоставлении услуги.

Ру = (З₀ — З₁) / З₁

При этом подразумевается, что непредоставленная услуга приведет к более значительным затратам организации

3.Пути повышения  рентабельности

     Финансовое  состояние – это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Однако цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии именно на данном предприятии. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния конкретного предприятия в конкретный период его деятельности.

     Повышение уровня рентабельности - важнейшая  задача каждого предприятия. Основными  факторами роста рентабельности выступают: величина полученной прибыли, величина себестоимости продукции  работ и услуг, стоимость производственных фондов. Повышению уровня рентабельности способствуют, увеличение массы прибыли, снижение себестоимости продукции, работ или услуг, улучшение использования  основных производственных фондов. Чем  выше прибыль, чем ниже стоимость  основных фондов и оборотных средств  и чем эффективнее они используются, тем выше рентабельность.

Важным фактором повышения рентабельности в современных условиях есть работа по ресурсосбережению. Она ведет к снижению затрат и  себестоимости, а итак к росту прибыли. Уменьшение затрат на производство продукции можно достичь за счет: 
снижение материалоемкости продукции путем внедрения новых, более экономных видов конструкций; применение ресурсосберегающей техники и технологии, малоотходных технологий, современных форм автоматизации и информационных технологий; использование прогрессивных видов материалов, устранение затрат при переработке, хранении, транспортировке материалов, усиление контроля за хранением материалов, ликвидации недостатка и потерь материалов; вторичного использования материальных ресурсов (утилизация отходов, их регенерация, восстановление, сбор, заготовка и использования отходов и т.п.);  
повышение производительности работы, поддержание благоприятного социального микроклимата в трудовом коллективе; 
более эффективного использования производственного оборудования, снижение затрат на удержание основных средств за счет реализации и ликвидации ненужных основных средств и таких, что не используются, надлежащей организации ремонтно-технического обслуживания, изменяемости в работе, загруженности во времени. 
Для повышения рентабельности также необходимо: 
увеличивать объемы реализации продукции и ее улучшать качество; 
расширять объемы деятельности, возможно, за счет привлечения  нового заемного средства, тем более, что имеющиеся предприятие использует очень эффективно, о чем свидетельствует значение финансового рычага, которые представляют около двух почти во всех годах;  
осуществить распределение затрат на постоянные и сменные; 
исследовать необходимость и возможность номенклатуры продукции, которая выпускается; 
снизить материалоемкости продукции, применять новую прогрессивную технику и технологии,  повысить производительность работы и квалификацию работников, эффективность использования оборудования; 
начать сотрудничество с новыми поставщиками на более удобных условиях с целью закупки более дешевого сырья и материалов; 
реализовать запасы путем улучшения сбытовой политики, возможно, снижение цен, разработки системы скидок, проведение дисконтной политики; 
проводить маркетинговые исследования, выходить на новые, более удобные рынки; 
улучшить организацию политики коммуникаций, а именно, расширить объемы рекламы, ради информирования потребителей и убеждение их приобрести продукцию именно этого предприятия, проводить разные конкурсы и акции ; 
постоянно совершенствовать методы работы, обобщать и использовать нагроможденный на других предприятиях положительный опыт.

4.Динамика повышения рентабельности основных отраслей экономики Украины.

        Здесь представлены данные за 2000-2009 года рентабельности отраслей Украины

  Рентабельность операционной деятельности по видам экономической деятельности .(%)

  Рентабельность операционной деятельности промышленных

5.Практическая часть:

Задача 2: 
В отчетном году объём реализации продукции производственной фирмы составил 12 млн. грн. Уровень рентабельности продукции и основного капитала достиг соответственно 20 и 16 %.

Определить:

-Уровень рентабельности  продукции в следущем отчетном году,который позволил бы получить дополнительно 800 тыс.грн. прибыли.

-Объем реализации  продукции,необходимый для достижения уровня рентабельности основного капиталав 22%.

-Абсолютную  величину уменьшения поточных  расходов для обеспечения 24% уровня  рентабельности продукции.

Решение:

1.Рентабельность=прибыль/себестоимость

Приб.=(12*0,2)/1,2=2

Себест.=12-2=10

Рентаб.=(2+0,8)/10=0,28 или 28%

2.Рентабельность  основ.ср:    12-16%

                                                    Х-22%;  Х=22*12/16=16,5 млн. грн.

3.Уменьшение  поточных расходов=1/прибыль

12 млн.грн-20%

Х                -24%; Х=24*12/20=14,4млн. грн.

Уменьшение расходов=1/14,4.

6.Выводы:

Оценка уровней  показателей рентабельности связана  с серьезными ограничениями, с которыми необходимо считаться. Во-первых, определенные трудности представляет отсутствие общепринятых "идеальных" стандартов или норм различных показателей  рентабельности для торговых организаций. Такие трудности могут быть частично преодолены посредством:

     сопоставления показателей предприятия с показателями других предприятий отрасли;

     определения показателей за ряд лет;

     сопоставления фактических и плановых показателей;

     внутрифирменного  сопоставления показателей (например, по структурным подразделениям или  по товарным группам);

     сопоставления альтернатив с целью выбора наиболее оптимального варианта при принятии управленческого решения.

     При анализе динамики показателей рентабельности очень важно правильно определить базисный год. Этот год должен быть начальным для развития определенной тенденции, оказывающей влияние  на изменение исследуемого показателя. Но так как показатели рентабельности являются относительными, точнее, производными от отчетных, то и для исследования их динамики базисный год определяется начальным годом периода исследования сопоставляемых показателей.