Управление оборотными средствами предприятия. 5

Министерство образования и науки Российской Федерации

Филиал Федерального бюджетного образовательного учреждения

 высшего профессионального  образования

«Южно-Уральский государственный университет»

в г.Миассе

(Национальный исследовательский  университет)

Факультет «Экономика, управление, права»

Кафедра «Экономика и информационные системы»

 

 

 

Название темы

Управление оборотными средствами предприятия.

ПОЯСНИТЕЛЬНАЯ ЗАПИСКА К КУРСОВОЙ РАБОТЕ

 

по дисциплине «Экономика предприятия»

ЮУрГУ– 080100. 2015.899.00 ПЗ КР

 

 

 

                                                                            Руководитель:

Вяткина С.В.

 

                                                                            Автор работы:

Киприянова С.В.

Студент (ка) группы:                                                                                                    

                                                                           294

 

                                                                            Работа защищена

                                                                           с оценкой

                                                                           _______________________2015г.

 

                                                                      

Миасс ,2015г.

Министерство образования и науки Российской Федерации

Филиал Федерального государственного бюджетного образовательного

учреждения высшего профессионального образования

«Южно-Уральский государственный университет»

в г.Миассе

(Национальный  исследовательский университет)

Факультет «Экономика, управление, права»

Кафедра «Экономика и информационные системы»

Специальность «Экономика и управление на предприятии (машиностроение)»

 

 

УТВЕРЖДАЮ

Заведующий кафедрой

__________________Н.В. Яковлева

____________________2015 г.

 

ЗАДАНИЕ

на курсовую работу студентки

Киприянова Светлана Викторовна

Группа: 294

1 Дисциплина: «экономика предприятия»

2 Тема работы (проекта): Управление оборотными средствами предприятия

3 Срок сдачи  студентом законченной работы  ____________2015г.

4 Перечень  вопросов, подлежащих разработке

1. Сущность оборотных средств предприятия.

2. Понятие оборотных средств.  

3. Состав и структура оборотных средств .

4. Источники оборотных средств.

5 Календарный  план

 

Наименование разделов курсовой работы (проекта)	Срок выполнения разделов работы (проекта)	Отметка о выполнении руководителя
1.Теоретическая часть
2.Практическая часть

 

 

Руководитель работы (проекта)_________________/

                                                                             (подпись)

Студент _________________________________/

                                                      Аннотация .

 

Актуальность темы заключается в том, что в современных рыночных отношениях постоянно требуется изучение аспектов, связанных с формированием оборотных средств на предприятиях.

Повышения эффективности использования основных и оборотных средств является важной для любой организации. Ведь неэффективное использование средств производства приводит к сокращению объемов производства и реализации продукции, что в свою очередь уменьшает доходы предприятия.

          Исходя из вышеизложенного, очевидна актуальность темы исследования.

         Ключевые слова: доход, затраты, оборотные средства, предприятие, производство, ресурс, эффективность

          Результатами работы являются:

• - Ознакомление с понятием оборотных средств как элемента ресурсного потенциала организаций;
• - Рассмотрение состава и структуры оборотных средств;
• - Анализирование источников формирования оборотных средств;
• - Дать общую характеристику ООО "Лимод" и провести анализ его финансового состояния;
• - Проведение анализа использования оборотных средств на предприятии.

 

 

 

 

 

 

 

 

Оглавление

Аннотация 3

Оглавление 4

Введение 5

• Теоретическая часть…………………………………………………..

Глава 1. Сущность оборотных средств предприятия

1.1. Понятие оборотных средств  …………………………………………………

1.2. Состав и структура оборотных средств ……………………………………..

1.3. Источники оборотных средств ……………………………………………….

Глава 2. Анализ управления оборотных средств на предприятии (на примере ООО "Лимод")

 

2.1 Общая характеристика ООО "Лимод" и анализ его финансового состояния …………………………………………………………………………...

2.2 Анализ использования оборотных средств на предприятии ………………..

• Практическая часть……………………………………………………

Заключение ……………………………………………………………………….

Библиографический список……………………………………………………….

 

 

 

 

 

 

                                                  Введение.

Управление предприятием – это совокупность мероприятий и решений на основе их подготовки и анализа, в соответствии со стратегическими и тактическими целями и задачами, планами деятельности.

Управление финансами предприятия – это последовательная деятельность его работников по организации и управлению финансовыми отношениями, денежными фондами и денежными потоками.

 Оборотные средства, задействованные  в организациях, служат для них  важнейшим экономическим ресурсом  и влияют на результативность  работы.

Свою роль в повышении эффективности деятельности оборотные средства способны выполнять в условиях, обеспечивающих определенный уровень их организации, рациональное управление ими в процессе кругооборота.

Актуальность выбранной темы курсовой работы заключается в том, что в современных рыночных отношениях постоянно требуется изучение аспектов, связанных с формированием оборотных средств на предприятиях.

Целью курсовой работы является исследование аспектов связанных с управлением оборотными средствами на предприятии.

В соответствии с этим в курсовой работе поставлены следующие задачи:

• - изучить понятие оборотных средств как элемента ресурсного потенциала организаций;
• - рассмотреть состав и структуру оборотных средств;
• - проанализировать источники формирования оборотных средств;
• - дать общую характеристику ООО "Лимод" и провести анализ его финансового состояния;
• - провести анализ использования оборотных средств на предприятии.

Предметом исследования в курсовой работе являются экономические отношения, возникающие в процессе формирования оборотных средств предприятий.

Объектом исследования в курсовой работе является ООО "Лимод".

Курсовая работа опирается на научные исследования отечественных авторов и исследователей Любушина Н.П., Родионовой Н.В., Володина А.А., Берзинь И.Э., Бородиной Е.И., Грузинова В.П., Сафронова Н.А., Кантора Е.А., Бурцева В.В., Куринова Д.Ю. и других.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

• Теоретическая часть

           Глава 1. Сущность оборотных средств предприятия

                             1.1. Понятие оборотных средств.

Оборотные средства – сложная категория экономической науки. Этим объясняется наличие множества концепций ее качественного содержания на разных этапах исторического развития общества.

При анализе определений оборотных средств, оборотных фондов и оборотного капитала просматривается проблема в терминологии: использование различных по смыслу понятий "средства" и "фонд". Многие экономисты (Ковалева А.М., Крутик А.Б., Хайкин М.М, Мамедов О.Ю., Моляков Д.С., Раицкий А.К., Пиличев И.А.) считают, что оборотные средства – это часть капитала, совокупность денежных средств, авансированных для образования и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения. При этом понятие оборотных средств приравнивается к понятию оборотного капитала. Нередко все три понятия (оборотные средства, оборотные фонды, оборотный капитал) используются как синонимы.

В отношении определения точного термина оборотных средств сложность заключается в том, что эти средства существуют не только в материальной форме (сырье, материалы, готовая продукция), но и в финансовой (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность).

Помимо определения оборотных средств как совокупности денежных средств, авансированных для создания и использования предметов труда, которое отражает их финансовую сущность, существует определение оборотных средств, передающее их экономическую сущность: "Это активы предприятия, возобновляемые с определенной регулярностью для обеспечения текущей деятельности, вложения в которые оборачиваются в течение года или одного производственного цикла".

Оборотные производственные средства включают, прежде всего, средства в производственных запасах, в состав которых включаются сырье и материалы, вспомогательные материалы (тара, топливо, запасные части), покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия. Другая группа оборотных средств представлена запасами в незавершенном производстве, которые при небольшом их объеме в финансовом менеджменте добавляют к запасам готовой продукции.

Средства обращения, обслуживающие сферу реализации, представляют собой готовую продукцию, дебиторскую задолженность и денежные средства. К денежным активам относят не только остатки денежных средств в национальной и иностранной валюте (во всех их формах), но и объем краткосрочных финансовых вложений, которые рассматриваются как форма инвестиционного использования временно свободного остатка денежных активов. [8,стр. 36 ]  1

Оборотные средства могут быть представлены как элемент ресурсного потенциала организации, контролируемый ею и предназначенный для обеспечения непрерывного и планомерного процесса хозяйственной деятельности, однократно потребляемый и создаваемый за счет авансирования денежных средств, способный в результате эффективного функционирования генерировать экономические выгоды и участвующий в реализации цели деятельности организации.

Таким образом, подводя итог вышесказанному можно отметить, что оборотные средства предприятия выступают в качестве особой экономической категории, так как они имеют специфическое назначение и выражают особые производственные отношения. С помощью данной экономической категории осуществляется движение всей массы предметов потребления и значительной части средств производства – от стадии их производства до поступления к потребителю. Свою роль в повышении эффективности общественного производства оборотные средства способны выполнять в условиях, обеспечивающих определенный уровень их организации, рациональное управление ими в процессе кругооборота.

Оборотные средства – это не просто количество ресурсов, но и заключенная в них возможность развития организации в заданном направлении. Будущая экономическая выгода, заключенная в оборотных средствах, – это потенциал, который войдет, прямо или косвенно, в поток денежных средств или их эквивалентов. Потенциал может быть производительным, то есть являться частью операционной деятельности организации, или принимать форму конвертируемости в денежные средства или их эквиваленты.

Степень реализации возможностей ресурсного потенциала в целом и оборотных средств в частности выражается в результатах деятельности организации. Оборотные средства, как и любой другой вид ресурсов, ограничены и в количественном, и в качественном отношении. Одни и те же ресурсы могут быть использованы по-разному. Следовательно, актуальной задачей является эффективное управление экономическими ресурсами на основе полной, достоверной и адекватной информационной базы.

Исходя из критерия достаточности объема оборотных средств выделяются три категории оборотных средств:

Избыточные оборотные средства – объём неиспользуемых оборотных средств, который замедляет оборачиваемость средств, отвлекает из оборота ресурсы и снижает темпы воспроизводства;

Дефицитные оборотные средства – величина оборотных средств, не достаточная для обеспечения бесперебойного процесса хозяйственной деятельности. Это влечет снижение производительности труда, перерасход материальных и денежных ресурсов из-за вынужденных нерациональных замен и повышение себестоимости выпускаемой продукции;

Оптимальные оборотные средства – объём оборотных средств, необходимый для бесперебойного планомерного процесса хозяйственной деятельности, при котором обеспечивается максимальная эффективность его использования. Это означает, что оборотные средства организации должны быть распределены по всем стадиям кругооборота в соответствующей форме и в минимальном, но достаточном объёме.[12,стр. 56]2

Поиск путей рационального формирования и эффективного использования данного вида ресурсов относится к числу приоритетных направлений в каждой российской компании в современных условиях. Однако управление функционированием оборотных средств в организациях на современном этапе характеризуется несоответствием используемых принципов, форм и методов уровню развития экономики.

Скорость оборота непосредственно влияет на эффективность деятельности организации, как и сумма оборотных средств, задействованных в кругообороте, поэтому наличие у предприятия достаточных оборотных средств является необходимой предпосылкой его нормального функционирования в современных условиях.

 

 

Рис. 1. Схема кругооборота оборотных средств

Кругооборот денежных средств (рис. 1) начинается с момента оплаты предприятием материальных и других ресурсов, необходимых производству, и заканчивается возвратом этих затрат в составе выручки от реализации продукции. Затем денежные средства вновь используются предприятием для приобретения материальных ресурсов и очередного запуска их в производство. Тем самым обусловливается непрерывное возобновление процесса производства. В результате оборотные средства постоянно находятся в движении, совершая кругооборот. Закупки приводят к увеличению производственных запасов и кредиторской задолженности, производство ведет к росту готовой продукции, реализации – к росту дебиторской задолженности и денежных средств в кассе и на расчетном счете. Таким образом, в своем движении оборотные средства, изменяя форму, проходят последовательно три стадии кругооборота: денежную стадию, производственную стадию, стадию обращения. Для обеспечения непрерывности производства на любом предприятии оборотные средства должны находиться в любой момент в каждой из трех стадий кругооборота.

В процессе кругооборота каждый из элементов оборотных средств выполняет свою строго определенную функцию, в результате чего устанавливаются определенные пропорции в их соотношениях.[9,стр. 79]3

 

 

1.2 Состав и структура  оборотных средств

Оборотные средства включают в себя оборотные производственные фонды и фонды обращения, которые в свою очередь подразделяются на элементы (рис. 2). Такое деление определяется особенностями их использования и распределения в сферах производства продукции и ее реализации.

 

     Рис. 2 Состав и размещение оборотных средств

По принципам планирования выделяют нормируемые оборотные средства, рассчитанные по экономически обоснованным нормативам, и ненормируемые оборотные средства. К нормируемым относят производственные запасы, незавершенное производство и расходы будущих периодов, к ненормируемым – отгруженную продукцию, денежные средства в кассе и на расчетных счетах, дебиторскую задолженность.

По источникам формирования выделяют собственные оборотные средства, заемные оборотные средства и привлеченные оборотные средства.

По назначению в производственном процессе, т.е. по элементам, оборотные средства можно подразделить на следующие группы:

1. Производственные запасы

- Сырье и основные материалы  – это те предметы труда, из  которых изготавливают продукцию. Они образуют ее материальную  основу, входят в ее химико-физический  состав.

- Полуфабрикаты – сырье и  материалы, прошедшие определенные  стадии обработки, но не являющиеся  еще готовой продукцией. В изготовлении  продукции они выполняют такую  же роль, как и основные материалы, т.е. составляют ее материальную  основу.

- Вспомогательные материалы –  материалы, используемые для воздействия  на сырье и основные материалы, для придания продукту определенных  дополнительных, но не главных  потребительских свойств или  для обслуживания и ухода за  орудиями труда и облегчения  процесса производства.

- Топливо – это понятие распространяется  на товливо всех видов: нефть, газ, уголь, бензин и т.д., предназначенное  для технологических, двигательных, хозяйственных и других нужд  предприятия.

- Запасные части – это изделия, необходимые для проведения ремонта  и замены износившихся деталей  машин и оборудования. К этой  группе производственных запасов  относятся подшипники, валы, ремни, микросхемы и т.д.

- Специальная оснастка и специальная  одежда – это предметы используемые  в процессе труда работники  предприятия для осуществления  производственного процесса.

2. Средства в затратах на производство

- Незавершенное производство –  продукция (работы), не прошедшая  всех стадий, предусмотренных технологическим  процессом, а также изделия неукомплектованные  или не прошедшие испытания  и технической приемки;

- Расходы будущих периодов –  это расходы, произведенные в  отчетном периоде, но относящиеся  к следующим отчетным периодам.

3. Готовая продукция – это  законченная и изготовленная  продукция, прошедшая испытание  и приемку, полностью укомплектованная  согласно договорам с заказчиками  и соответствующая техническим  условиям и требованиям.

- Готовая продукция на складе  предприятия

- Отгруженная, но не оплаченная  продукция

4. Денежные средства и расчеты

- Расчеты с дебиторами – дебиторская  задолженность. Дебиторы – это  юридические и физические лица, которые имеют задолженность  данному предприятию (эта задолженность  называется дебиторской).

- Денежные средства – это  средства на расчетных счетах  и в кассе предприятия.[ 2, стр. 267]4

                 Соотношение между отдельными элементами оборотных средств, выраженное в процентах, называется структурой оборотных средств. Т.е. структура собственных средств – это пропорции распределения ресурсов между отдельными элементами текущих активов. Структура оборотных средств отражает, какая часть текущих активов финансируется за счет собственных средств, а какая – за счет заемных, включая краткосрочные кредиты банков.[5,стр. 255]5

 

 

                1.3. Источники оборотных средств.

Среди источников, используемых для формирования оборотных средств, выделяют собственные, заемные и привлеченные средства.

Собственные оборотные средства – это средства, закрепленные в уставном фонде в части, предназначенной для формирования оборотных средств, необходимых для функционирования предприятия.

Общий размер собственных оборотных средств устанавливается предприятием самостоятельно. Обычно он определяется минимальной потребностью средств для образования необходимых запасов товарно-материальных ценностей, для обеспечения планируемых объемов производства и реализации продукции, а также для осуществления расчетов в установленные сроки.

Собственный капитал формируется за счет стоимости имущества, вложенного (инвестированного) собственником в предприятие. Он рассчитывается как разница между совокупными активами предприятия и его обязательствами (пассивами) и представляет собой сумму превышения обоснованной рыночной стоимости собственности над непогашенной задолженностью.

Собственный капитал – характеризуется следующими позитивными особенностями:

1. Простотой привлечения, так как  решения, связанные с увеличением  собственного капитала (особенно  за счет внутренних источников  его формирования) принимаются собственниками и менеджерами предприятия без необходимости получения согласия других хозяйствующих субъектов.

2. Более высокой способностью  генерирования прибыли во всех  сферах деятельности, т.к. при его  использовании не требуется уплата  ссудного процента во всех  его формах.

3. Обеспечением финансовой устойчивости  развития предприятия, его платежеспособности  в долгосрочном периоде, а соответственно  и снижением риска банкротства.

Вместе с тем, ему присущи следующие недостатки:

1. Ограниченность объема привлечения, а, следовательно, и возможностей  существенного расширения операционной  и инвестиционной деятельности  предприятия в периоды благоприятной  конъюнктуры рынка и на отдельных  этапах его жизненного цикла.

2. Высокая стоимость в сравнении  с альтернативными заемными источниками  формирования капитала.

3. Неиспользуемая возможность прироста  коэффициента рентабельности собственного  капитала за счет привлечения  заемных финансовых средств, так  как без такого привлечения  невозможно обеспечить превышение  коэффициента финансовой рентабельности  деятельности предприятия над  экономической.

Таким образом, предприятие, использующее только собственный капитал, имеет наивысшую финансовую устойчивость, но ограничивает темпы своего развития (т.к. не может обеспечить формирование необходимого дополнительного объема активов в периоды благоприятной конъюнктуры рынка) и не использует финансовые возможности прироста прибыли на вложенный капитал.

Составляющими собственного капитала являются: уставный, добавочный, резервный капитал, нераспределенная прибыль и др. (рисунок 3).

Рис. 3 Структура собственного капитала предприятия

Уставный капитал – это стартовый капитал, необходимый предприятию для осуществления финансово-хозяйственной деятельности с целью получения прибыли. Вклады в уставный капитал подразделяются на вклады денежными средствами и вклады имуществом, передаваемым участником в счет погашения своих обязательств по вкладу.

Уставный капитал является имущественной основой деятельности организации, он определяет долю каждого участника в управлении предприятием и гарантирует интересы его кредиторов.

Уставный капитал от других структурных частей собственного капитала предприятия отличает то, что он должен быть распределен между его участниками (учредителями). Поэтому решение общего собрания учредителей о его изменениях должно сопровождаться указанием о порядке их распределения между участниками.

Добавочный капитал – это эмиссионный доход, создаваемый в акционерных обществах открытого типа и представляющий собой сумму превышения продажной цены акций над номинальной в ходе проведения открытой подписки. Эмиссионный доход, возникший при формировании уставного капитала акционерных обществ, рассматривается только в качестве добавочного капитала и не допускается направлять его на нужды потребления.

Другими словами, добавочный капитал является источником средств предприятия, образуемым в результате переоценки имущества или продажи акций выше номинальной стоимости.

По своему финансовому происхождению добавочный капитал имеет следующие источники формирования:

- эмиссионный доход;

- суммы дооценки внеоборотных  активов;

- курсовые разницы, связанные с  формированием уставного капитала;

- суммы нераспределенной прибыли, направленные как источники покрытия  капитальных вложений;

- безвозмездно полученное имущество (кроме относящегося к социальной  сфере, которое отражается в составе  нераспределенной прибыли);

- средства ассигнований из бюджета, использованные на финансирование  долгосрочных вложений.

Добавочный капитал может пополняться за счет средств, направляемых на пополнение собственных оборотных средств, данный источник образуется в процессе распределения участниками нераспределенной прибыли предприятия.

Как правило, часть добавочного капитала, которая возникла в результате поступления конкретного вида имущества (или увеличения его стоимости), используется на покрытие затрат в связи с выбытием аналогичного же имущества (или с уменьшением его стоимости).

Следующая составляющая собственного капитала, это резервный капитал, представляющий собой страховой капитал предприятия, предназначенный покрытия общих балансовых убытков при отсутствии иных возможностей их возмещения, а также для выплаты доходов инвесторам и кредиторам в случае, если на эти цели не хватает прибыли.

Бухгалтерский учет формирования резервного капитала должен обеспечивать получение информации, необходимой для контроля за соблюдением его верхней и нижней границы. Во всех случаях предельная величина резервного капитала не может превышать той суммы, которая определена собственниками предприятия и зафиксирована в учредительных документах. При этом для акционерных обществ и совместных предприятий законодательно установлен еще и его минимальный размер.

Весьма своеобразной и перспективной формой собственного капитала предприятия являются специальные (целевые) финансовые фонды. К ним относятся целенаправленно сформированные фонды собственных финансовых средств с целью их последующего целевого расходования.

Организация имеет право создавать резервы на:

- предстоящую оплату отпусков  работникам;

- выплату ежегодного вознаграждения  за выслугу лет;

- выплату вознаграждений по  итогам работы за год;

- ремонт основных средств;

- гарантийный ремонт и гарантийное  обслуживание;

- покрытие иных предвиденных  затрат и другие цели, предусмотренные  законодательством Российской Федерации, нормативными правовыми актами  Минфина России.

Порядок формирования и использование средств этих фондов регулируется уставом и другими учредительными и внутренними документами предприятия.