Кредитная политика

Московский банковский институт

Специальность «Финансы и кредит»

Работа допущена к защите

Заведующий кафедрой финансов

__________д.э.н., проф. Н.Р. Геронина

«____» ________________ 2009 г.

ДИПЛОМНАЯ РАБОТА

на тему «НАЗВАНИЕ ТЕМЫ»

Студента (ки) 6 курса

Группы 6ФКс-1

Ф.И.О. (полностью)

Научный руководитель:

Ф.И.О. преподавателя

(уч. степень, уч. звание)

Москва 2009

Содержание

Введение………………………………………………………………………….4

Глава 1. Теоретико-методологические аспекты управления кредитным портфелем коммерческих банков……………………………………………….7

1.1. Сущность кредитного портфеля коммерческого банка

и его составляющие………………………………………………….7

1.2. Стадии формирования оптимального кредитного портфеля коммерческого банка………………………………………………13

1.3. Влияние кредитных рисков на формирование кредитного портфеля коммерческого банка……………………………………19

1.4. Принципы, функции, факторы и особенности управления кредитным портфелем коммерческого банка…………………….23

Глава 2. Исследование процесса управления кредитным портфелем

в «ВТБ-24»……………………………………………………………………….33

2.1. Общая характеристика деятельности «ВТБ-24» на кредитном рынке………………………………………………………………….33

2.2. Анализ кредитного портфеля «ВТБ-24»………………………44

2.3. Оценка эффективности методов управления

кредитным риском…………………………………………………..60

Глава 3. Совершенствование процесса управления кредитным портфелем в «ВТБ-24»................................................................................................................72

3.1. Проблемы управления кредитным  портфелем в

«ВТБ-24»…………………………………………………………….72

3.2. Разработка мероприятий по совершенствованию

процесса управления кредитным портфелем банка……………….74

3.3. Оценка эффективности от внедрения мероприятий по совершенствованию процесса управления кредитным

портфелем.............................................................................................80

Заключение……………………………………………………………………….86

Библиографический список……………………………………………………..90

Приложения……………………………………………………………………...95

Введение

Одной из основных операций коммерчес­ких банков является ссудная, которая зани­мает наиболее доходную статью активов, хотя и наиболее рискованную. Выдавая кре­диты как населению, так и юридическим ли­цам, коммерческий банк непосредственно формирует свой кредитный портфель. Таким образом, вопросы системы развития, эффек­тивности формирования и совершенствова­ния управления кредитным портфелем ком­мерческих банков приобретают в настоящее время особую актуальность и значимость.

Формирование кредитного портфеля яв­ляется одним из основополагающих момен­тов в деятельности банка, позволяющим более четко выработать тактику и страте­гию развития коммерческого банка, его воз­можности кредитования клиентов и развития деловой активности на рынке. От структуры и качества кре­дитного портфеля в значительной степени зависит устойчивость банка, его репутация, финансовые результаты. Оптимальный, ка­чественный кредитный портфель влияет на ликвидность банка и его надежность.

С позиции самих клиентов банка, «надеж­ный банк» — это банк, который выполнит пе­ред ними свои обязательства. В том, чтобы банк был надежным и устойчивым, заинте­ресованы многие — это предприятия, насе­ление, являющиеся вкладчиками и в целом пользующиеся услугами какого-либо банка, а также акционеры. Если банк будет терять свое финансовое равновесие, это может от­разиться на доверии как ко всей кредитной системе, так и к другим секторам экономи­ки. Таким образом, кредитный портфель слу­жит основным источником доходов коммер­ческого банка, а также первоочередным источником риска при размещении активов.

Цель дипломной работы заключается в исследовании управления кредитным портфелем на примере ЗАО «ВТБ-24».

В рамках поставленной цели в работе должны быть решены следующие задачи:

- рассмотреть сущность кредитного портфеля коммерческого банка и его составляющие;

- исследовать стадии формирования оптимального кредитного портфеля коммерческого банка;

- выделить влияние кредитных рисков на формирование кредитного портфеля коммерческого банка;

-рассмотреть принципы, функции, факторы и особености управление кредитным портфелем коммерческого банка;

- проанализировать процесс управления кредитным портфелем в «ВТБ-24»;

- определить проблемы управления кредитным  портфелем в «ВТБ-24»;

- разработать мероприятия по совершенствованию процесса управления кредитным портфелем банка;

- оценить эффективность от внедрения мероприятий по совершенствованию процесса управления кредитным портфелем.

Объектом исследования в дипломной работе является ЗАО «ВТБ-24».

Предметом исследования являются отношения, складывающиеся по поводу управления кредитным портфелем  в ЗАО «ВТБ -24».

Теоретическая база исследования представлена классическими и современными научными разработками и концепциями отечественных и зарубежных специалистов, исследовавших данную проблему, законодательными актами, методическими, нормативными документами.

Эмпирическая база исследования являются статистические данные и аналитические материалы (Федеральной службы государственной статистики, Центрального банка России, Министерства финансов РФ); информационные ресурсы INTERNET; материалы, размещенными в справочных правовых системах «Консультант плюс» и «Гарант»; данные по теме исследования, собранные лично автором: авторскими расчетами и т.д..

Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, содержит список использованных источников и приложения. Во введении обоснована актуальность темы, сформулированы цели, задачи исследования.

В первой главе рассмотрены сущность кредитного портфеля коммерческого банка и его составляющие, стадии формирования оптимального кредитного портфеля коммерческого банка, влияние кредитных рисков на формирование кредитного портфеля коммерческого банка, принципы, функции, факторы и особености управление кредитным портфелем коммерческого банка.

Во второй главе исследуется общая характеристика деятельности коммерческого банка, анализируется кредитный портфель ЗАО «ВТБ-24», дается оценка эффективности методов управления кредитным риском.

В третьей главе предлагается совершенствование процесса управления кредитным портфелем в «ВТБ-24»

В заключении подведен итог результатов исследования, сделаны выводы и разработаны рекомендации, направленные на улучшение управления кредитным портфелем коммерческого банка.

Глава 1. Теоретико-методологические аспекты управления кредитным портфелем коммерческих банков

1.1. Сущность кредитного портфеля коммерческого банка и его составляющие

Банковский портфель в экономической литературе определяется как со-вокупность активов и пассивов банка и, соответственно, состоит из портфеля активных и портфеля пассивных операций банка. Активные операции банка приносят более 90% совокупного дохода [30, с.29].

Активы коммерческого банка можно разделить на четыре группы:

-   кассовая наличность и приравненные к ней средства;

-  инвестиции в ценные бумаги;

-  ссуды;

-  прочие активы.

Основное место в мировой практике в активных операциях коммерческих банков занимают кредитные операции, второе - занимают инвестиции в ценные бумаги, третье — кассовые активы и последнее — прочие активы [5, с. 94]. В соответствии с объемами активных операций в банковском портфеле активов, на наш взгляд, следует выделить два портфеля: кредитный и ценных бумаг (инвестиционный портфель). Учитывая, что кредитные операции составляют большую часть банковского портфеля активных операций, необходимо рассмотреть кредитный портфель как целостный объект управления и выявить специфику процессов его формирования и управления.

В законе РФ «О банках и банковской деятельности» предопределен перечень операций (портфель) коммерческих банков и тем самым, в общем виде, дано определение портфеля, как списка заключенных, действующих контрактов по привлечению и размещению ресурсов. Отсюда под кредитным портфелем понимается список действующих контрактов по размещению кредитных ресурсов. Например, по определению Пашкова В.И., кредитный портфель коммерческого банка представляет собой совокупность средств, размещенных в виде ссуд (межбанковские кредиты, кредиты юридическим лицам, кредиты физическим лицам) [35, с. 29].

Кокин А.С., Шумкова К.Г. представляют кредитный портфель как результат деятельности банка по предоставлению кредитов. Цисарь И.Ф. рассматривает коммерческий банк как портфель доходных активов, главным образом ссуд, и представляет кредитный портфель как виды кредитов, сроки их погашения, размеры и качество кредитов [41, с.53]. Челноков В.А. дает определение кредитного портфеля через анализ качества активов и, по его мнению, «анализ качества активов банка производится с помощью портфеля кредитов». Под кредитным портфелем тем самым понимает выбор направлений кредитных вложений в зависимости от их доходности и степени риска и считает при этом, что «построение кредитного портфеля основывается на дифференциации предприятий по признакам ликвидности активов, финансового положения и состояния платежной дисциплины [43, с. 242].

Таким образом, одни авторы представляют кредитный портфель как совокупность выданных ссуд и тем самым учитывают лишь свершенные действия, а другие представляют кредитный портфель как выбор направлений вложений, то есть планируемые действия.

По нашему мнению, эти две точки зрения дополняют друг друга, то есть, кредитный портфель представляет собой совокупность кредитов, отвечающую требованиям банка по направлениям кредитования.

Необходимо отметить, что в экономической литературе некоторые авторы объединяют портфель ценных бумаг банка и долгосрочные кредиты под понятием инвестиционного портфеля. Например, Кочмола К.В. считает, что портфельные инвестиции заключаются в покупке ценных бумаг (портфель ценных бумаг) или предоставлении денежных средств в долгосрочную ссуду. Другие рассматривают банковские инвестиции в основном как приобретение ценных бумаг или фондовых ценностей, например, Ляльков М.И. считает, что инвестиционная деятельность банков имеет существенные отличия от кредитования [32, с.60] и приводит следующие доказательства отличия инвестиций от ссуд:

1.                        Идея ссуды предполагает использование средств в течение сравнительно короткого отрезка времени при условии возврата ссуды или ее эквивалента. Инвестирование же означает вложение денег с целью обеспечить приток средств на протяжении относительно продолжительного времени, до того как вложенные деньги вернутся к владельцу.

2.   При банковском кредитовании инициатором сделки обычно выступает заемщик, а при инвестировании инициатива принадлежит банку, который стремится купить активы на рынке.

3.   В большинстве кредитных сделок банк - главный и один лишь из немногих кредиторов, тогда как в инвестиционном процессе он, как правило, один из многих кредиторов.

4.   Банковское кредитование связано с личными отношениями банка с заемщиком, инвестирование же представляет собой обезличенную деятельность.

Следует отметить, что кредиты и инвестиции бывают как краткосрочные, так и долгосрочные. Разница между ними в том, что кредиты выдаются при условии возврата и при наличии соответствующего обеспечения, а доходы зависят от установленного процента и порядка погашения; инвестиции же рассчитаны, как правило, на стабильность получения дохода на протяжении дли-тельного времени.

Приведенные Ляльковым М.И. доказательства отличия кредитов от инвестиций в большей степени рассматривают различие между кредитами и инвестициями в технике проведения операций. По нашему мнению, основные отличия кредитных операций от инвестиционных заключаются в следующем:

во-первых, рассматривая инвестиции как средства вложения в объекты предпринимательской деятельности с целью получения прибыли, а кредиты -как выдачу денежных средств, которые принесут определенный процент, можно отметить, что с позиции кредитования объекты вложения заемщиком данных средств интересуют банк лишь с точки зрения их возврата; а в инве-стировании они являются источником получения стабильного дохода.

во-вторых, отличие между кредитами и инвестициями заключается в том, что в случае инвестирования доходы банка в большинстве случаев зависят от доходности объекта, в который вложены средства, а в кредитовании — зависят только от субъекта кредитования, а именно: во-первых, от получаемых им доходов, во-вторых, от предоставленного им обеспечения;

в-третьих, основные цели инвестиционной деятельности коммерческого банка — это обеспечение сохранности средств, диверсификация и ликвидность, а основная цель кредитования - получение дохода и сохранение капитала. При этом диверсификация и ликвидность - цели второго порядка.

В соответствии с вышесказанным считаем целесообразным разграничивать кредитные и инвестиционные операции банка и соответственно кредитный и инвестиционный портфели банка в системе банковского портфеля.

В состав кредитного портфеля входят различные виды кредитных операций, которые различаются по субъектам и объектам кредитования. Субъектами кредитования являются юридические либо физические лица, дееспособные и имеющие материальные или иные гарантии совершать экономические, в том числе кредитные сделки. В настоящее время принята следующая классификация субъектов кредитования:

- государственные предприятия и организации;

- кооперативы;

- граждане, занимающиеся индивидуальной трудовой деятельностью,
арендаторы;

- другие банки;

-прочие хозяйства, включая органы власти, совместные предприятия, международные объединения и организации.

В соответствии с этим выделяются кредиты юридическим лицам, физическим лицам и межбанковские кредиты.

Объект кредитования в узком смысле - это то, под что выдается ссуда и ради чего заключается кредитная сделка, в широком смысле — это материальный процесс в целом, который вызывает потребность в ссуде и ради обеспечения непрерывности и ускорения которого заключается кредитная сделка. Объектами кредитования юридических лиц могут являться покрытие разрыва в платежном обороте, финансирование заключенных контрактов, выплата заработной платы сотрудникам, приобретение оборудования, жилищное и коммерческое строительство и др. К объектам кредитования физических лиц относятся покупка недвижимости, движимого имущества, товаров народного потребления и др.

В настоящее время основными видами кредитов, предоставляемых банками, являются коммерческий кредит, потребительский кредит, вексельный кредит, инвестиционный кредит, ипотечный кредит.

Кредитные операции различаются не только по субъектам и объектам кредитования, но и по таким признакам, как обеспеченность, срок, платность, связь кредита с движением капитала и др. (см. табл. 1).

Таблица 1

Виды кредитных операций

Классификация может проводиться и по другим признакам. Ими могут быть, например: режим открываемого заемщику счета; отраслевая принадлежность ссудополучателя, источники происхождения кредитных ресурсов и т.п. Следует отметить, что различие кредитных операций в технике предоставления кредитов привело к появлению таких банковских продуктов, как контокоррентный кредит, револьверный кредит, кредитование по кредитной линии, овердрафт и др.

Таким образом, кредитный портфель состоит из различных видов кредитов, предоставляемых банком.

1.2. Стадии формирования оптимального кредитного портфеля коммерческого банка

Формирование кредитного портфеля коммерческого банка является основным этапом реализации его кредитной политики. К формированию кредитного портфеля приступают, когда сформулирована общая цель кредитной деятельности банка, выработана стратегия кредитной политики, в рамках этой стратегии определены приоритетные цели формирования кредитного портфеля с учетом сложившихся условий внешней среды, конъюнктуры рынков, собственных возможностей банка.

Следует отметить возросшую актуальность изучения процесса формирования кредитного портфеля современного коммерческого банка. В условиях командно-административной экономики, когда процесс управления осуществлялся посредством жестких директив и указаний, необходимость планирования и регулирования состояния кредитного портфеля отсутствовала. Государство покрывало долги некредитоспособных заемщиков перед банками. В результате в кредитном портфеле банка отсутствовала просроченная и непогашенная задолженность, а, следовательно, руководству банка не было необходимости поддерживать ликвидность кредитного портфеля.

С переходом к рыночной экономике проблема развития и совершенствования механизма управления кредитным портфелем в целях минимизации его рисков и максимизации прибыли от кредитной деятельности банка приобрели особую актуальность и значимость. Сегодня кредитный портфель выступает определенным критерием, позволяющим судить о качестве кредитной политики банка и прогнозировать результат кредитной деятельности отчетного периода.

Кредитный портфель представляет собой целенаправленно сформированную в соответствии с определенной кредитной стратегией совокупность вложений в кредитуемые объекты, в том числе и уже просроченную задолженность. Исходя из этого, при формировании оптимального кредитного портфеля следует стремиться к реализации разработанной кредитной политики путем подбора наиболее эффективных и надежных кредитных вложений, попадающих под систему лимитов кредитования самой кредитной политики.

Весь процесс формирования кредитного портфеля можно разбить на три блока.

Первый блок подразумевает формирование системы лимитов кредитования в соответствии с целями и стратегией кредитной политики банка. Установление лимитов кредитования выполняет функцию управления кредитными рисками. Кредитный портфель, как известно, представляет собой не только источник доходов, но и источник рисков. Степень кредитного риска банков зависит от таких факторов как:

-          степень концентрации кредитной деятельности банка в какой-либо сфере (отрасли), чувствительной к изменениям в экономике;

-          удельный вес кредитов и других банковских контрактов, приходящихся на клиентов, испытывающих определенные специфические трудности;

-                   концентрация деятельности банка в малоизученных, новых, нетрадиционных сферах;

-            внесение частых или существенных изменений в политику банка по предоставлению кредитов, формированию портфеля ценных бумаг;

-         удельный вес новых и недавно привлеченных клиентов;

-             введение в практику слишком большого количества новых услуг в течение короткого периода;

-          принятие в качестве залога ценностей, труднореализуемых на рынке или подверженных быстрому обесцениванию.

В свою очередь, установление лимитов кредитования - основной способ контроля формирования кредитного портфеля, используемый для уменьшения рисков и улучшения долгосрочной жизнеспособности. Посредством установления лимитов кредитования осуществляется оптимизация пропорций различных видов кредитов в рамках всего кредитного портфеля с учетом объема и структуры кредитных ресурсов. Это позволяет банкам:

•                      избежать критических для сохранения платежеспособности потерь от необдуманной концентрации любого вида риска;

•                      диверсифицировать кредитный портфель с целью сокращения концентрации и обеспечения стабильной прибыли.

Диверсификация кредитного портфеля - это распределение, рассеивание кредитного риска по нескольким направлениям. Банки должны ограничивать кредитование одного крупного заемщика или нескольких крупных заемщиков или предоставление крупного кредита группе взаимосвязанных заемщиков.

Второй блок представляет собой отбор конкретных объектов кредитования для включения в кредитный портфель. Отбор осуществляется, как правило, на основе оценки кредитоспособности заемщиков. Общий подход к рассмотрению реальных объектов кредитования предполагает оценку области деятельности заемщика, анализ целевого назначения средств, выбор вида кредита, выявление рисков кредитной сделки. Важной задачей является определение факторов, позволяющих произвести предварительный отбор кредитуемых объектов. В качестве таких факторов мы предлагаем рассмотреть факторы, представленные в таблице 2.

Прежде всего, следует установить, соответствует ли кредитная заявка кредитной политике банка. В случае положительного ответа сотрудник кредитного отдела проводит анализ кредитоспособности потенциального заемщика.

В банковской практике анализ финансового состояния заемщика осуществляется следующими методами по данным его баланса и бухгалтерской отчетности:

-         вертикальный анализ;

-         горизонтальный анализ;

-          определение удовлетворительности структуры баланса;

-          расчет величины чистых активов кредитора по балансу;

-            расчет финансовых коэффициентов и их сравнение с нормативными значениями.

Таблица 2

Факторы, определяющие отбор кредитных заявок

В отличие от традиционных подходов к анализу кредитоспособности заемщика, ориентированных на исследование показателей финансовой отчетности предприятия, мы считаем, что в условиях рыночных преобразований российской экономики он должен быть дополнен анализом уровня маркетинга и менеджмента на предприятии. В отличие от финансовых характеристик заемщиков, уровень менеджмента и маркетинга дает более точное представление о таких важных вопросах, как способность заемщиков осуществить успешную реализацию проектов и обеспечить достаточную оборачиваемость заемных средств. Слабое знание рынка, мотивов поведения потребителя, перспектив реализации предлагаемой продукции или услуг и позиции предприятия на рынке существенно снижает конкурентоспособность заемщиков. Анализ практики показал, что затраты на экспертизу несопоставимы с возможными потерями, если предприятие получив кредит, потерпит коммерческую неудачу на рынке [1, с. 61].

Третий блок - анализ состояния кредитного портфеля и управление отклонениями в значительной степени перекликается с оперативным управлением кредитным портфелем, а именно с текущим мониторингом состояния кредитного портфеля. Прерогативой среднесрочного периода времени остается разработка и реализация мер, направленных на улучшение качества кредитного портфеля.

Анализ состояния кредитного портфеля, как правило, заключается в мониторинге его структуры по движению кредитов, по отраслям или экономическим секторам, по срокам погашения, по степени кредитного риска, по процентным ставкам, по обеспеченности ссуд, погашению и возвратности кредитов и т.п. Подобный мониторинг позволяет судить о совокупном риске портфеля, величине резерва на возможные потери по ссудам, соответствии кредитного портфеля целям и стратегии кредитной политики банка. Мониторинг среднесрочного периода времени дает возможность выявить факторы, меняющие качество и структуру портфеля.

В случаях, когда в состоянии кредитного портфеля допускаются отклонения от заданного кредитной политикой стандарта, необходимо выявить существующие отклонения и причины, их порождающие. На основании выявленных данных в среднесрочном периоде разрабатываются меры по их устранению и возможных путях избежания в будущем.

В рамках описанных выше блоков формирования кредитного портфеля мы предлагаем более детальное, поэтапное рассмотрение механизма формирования кредитного портфеля.

Механизм формирования кредитного портфеля:

1- й этап - определение лимитов основных классификационных групп кредитов и вменяемых им коэффициентов риска;

2-         й этап - отнесение каждого выдаваемого кредита к одной из указанных групп;