Оптимизация финансовых результатов на материалах красноярского сельского потребительского общества Уфимского района РБ

 

ФГБОУ ВПО «БАШКИРСКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ АГРАРНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

 

Факультет Экономический

Кафедра Финансов и кредита 

Специальность Финансы  и кредит

Специализация Финансовый менеджмент

Форма обучения очная

 

 

 

Сулейманова Рамиля Рамилевна

 

 

Оптимизация финансовых результатов

(на материалах Красноярского сельского потребительского общества Уфимского района рб)

 

Дипломная работа

 

 

 

 

 

                                                                 Руководитель: к.э.н., доцент Зарипова Г. М..___

                                                     (ученая степень, звание, Ф.И.О)

____________________

            (подпись)

 «К защите допускаю»         Нормоконтроль: к.э.н., доцент Сираева Р.Р.

 Зав кафедрой:           (ученая степень, звание,Ф.И.О)

к.э.н.,Фазрахманов И.И.               _______________________

(ученая степень, звание, Ф.И.О)       (подпись)

       ________________          Рецензент: ___________________________

               (подпись)                           (ученая степень, звание, Ф.И.О)

“___”_____________20___г.              ____________________

       (подпись)

 

 

 

 

 

 

Уфа  2012

 

Оглавление

 

ВВЕДЕНИЕ

1 Теоретические основы оптимизации финансовых результатов деятельности предприятия

1.1 Экономическая сущность финансовых результатов деятельности предприятия

1.2 Методика анализа  финансовых результатов деятельности  организации

1.3 Факторы, влияющие на финансовые результаты деятельности  предприятия

2 Анализ финансовых  результатов деятельности Красноярского  сельского потребительского общества

2.1 Организационно-экономическая  характеристика Красноярского сельского  потребительского общества

2.2 Анализ и оценка финансового состояния Красноярского сельпо

2.3 Анализ финансовых  результатов Красноярского сельпо 

3 Пути оптимизации финансовых результатов Красноярского сельского потребительского общества

3.1 Резервы роста финансовых  результатов деятельности Красноярского  сельпо 

3.2 Расчет экономической эффективности от предложенных мероприятий

Заключение

Библиографический список

Приложение

ВВЕДЕНИЕ 

Для любого предприятия  получение финансового результата означает признание обществом (рынком) полезности его деятельности или  получение выручки от реализации произведенного на предприятии продукта в форме продукции, работ и  услуг.

Актуальность темы данной выпускной квалификационной работы обусловлена тем, что конечным положительным финансовым результатом хозяйственно-финансовой деятельности субъекта хозяйствования является прибыль, ради которой эта деятельность и осуществляется. С одной стороны, она отражает конечный финансовый результата, с другой – это главный источник финансовых ресурсов фирмы, формирующих собственный капитал.

Финансовый  результат – комплексный показатель анализа и оценки эффективной  или неэффективной деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования. Цель функционирования – извлечение прибыли для ее капитализации, развития бизнеса, обогащения собственников, акционеров и работников и т.д. В более обобщенном виде финансовый результат можно рассматривать как превышение (снижение) стоимости произведенной продукции над затратами на ее производство; превышение стоимости реализованной продукции над полными ее затратами; превышение чистой (нераспределенной прибыли) над понесенными убытками, что в конечном итоге является финансово-экономической базой приращения собственного капитала организации.

Руководителю  любого предприятия на практике приходится принимать множество разнообразных  управленческих решений. Каждое принимаемое  решение, касающееся цены, затрат предприятия, объема и структуры реализации, в конечном итоге сказывается на финансовых результатах предприятия.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия и управление ими являются жизненно важной для хозяйствующего субъекта, так как от него зависит сумма прибыли, а соответственно и дальнейшее развитие организации. Правильная оценка этого показателя позволит управленческому персоналу выявлять возможности улучшения финансового положения организации и по результатам расчётов принимать экономически обоснованные решения.

Цель дипломной работы – разработка рекомендаций по повышению эффективности хозяйственной деятельности торговой организации Красноярского сельского потребительского общества за счет улучшения финансовых результатов.

В соответствии с поставленной целью в выпускной квалификационной работе выдвинуты для решения, следующие основные задачи:

•  рассмотреть теоретические основы формирования финансовых результатов деятельности предприятия;

•  изучить методику анализу финансовых результатов деятельности предприятия;

• определить факторы, влияющие на финансовые результаты деятельности предприятия;

• провести анализ финансового состояния Красноярского сельского потребительского общества;

• провести оценку финансовых результатов деятельности Красноярского сельпо;

• определить пути повышения финансовых результатов деятельности Красноярского сельского потребительского общества.

Объект исследования – торговая организация Красноярское сельское потребительское общество.

Предмет исследования - финансовые результаты деятельности Красноярского сельского потребительского общества.

В дипломной  работе использовали следующие методы: метод монографического исследования, сравнения, табличный, графический, статистические – относительных показателей, динамики, индексный и другие.

Структура выпускной  квалификационной работы включает в  себя введение, три главы, заключение, библиографический список и приложения.

В первой главе  рассматриваются теоретические основы оптимизации финансовых результатов деятельности предприятия, методика анализа финансовых результатов и факторы, влияющие на финансовые результаты деятельности предприятия.

Во второй главе проведен анализ финансовых результатов деятельности Красноярского сельского потребительского общества.

В третьей  главе разработаны пути практических рекомендаций по оптимизации финансовых результатов Красноярского сельпо.

Теоретическая значимость заключается в получении и  анализе информации о финансовых результатах предприятия.

Практическая значимость данной работы заключается в полном анализе финансовых результатов деятельности предприятия и выявлении резервов по их улучшению. Использование на практике предложенных в работе методов улучшения позволит предприятию получить дополнительную прибыль.

 Информационную базу выпускной квалификационной работы составляет совокупность специальной и научной литературы, законы и нормативные документы, статистическая и оперативная отчетность, учетные документы исследуемой организации, бухгалтерская отчетность Красноярского сельского потребительского общества, экономические исследования, справочная и периодическая литература.

1 Теоретические основы оптимизации финансовых результатов деятельности предприятия

1. Экономическая сущность финансовых результатов деятельности предприятия

Финансовое состояние  предприятия – это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота [19]. 

Финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста рентабельности, инвестиционной привлекательности, т. е. улучшение финансового состояния предприятия или повышение финансовой устойчивости предприятия (рисунок 1.1).

Рисунок 1.1 Составляющие финансовой устойчивости организации

 

Состояние финансово-хозяйственной  деятельности предприятия может быть оценено на основе изучения финансовых результатов его работы, которые зависят от совокупности условий осуществления денежного оборота, кругооборота стоимости, движения финансовых ресурсов и финансовых отношений в хозяйственном процессе [26].

Финансовый результат – комплексный  показатель анализа и оценки эффективной  или неэффективной деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования. Цель функционирования – извлечение прибыли для ее капитализации, развития бизнеса, обогащения собственников, акционеров и работников и т.д.

Финансовый результат  деятельности предприятия служит своего рода показателем значимости данного  предприятия в народном хозяйстве. В рыночных условиях хозяйствования любое предприятие заинтересованно в получении положительного результата от своей деятельности, поскольку благодаря величине этого показателя предприятие способно расширять свою мощность, материально заинтересовывать персонал, работающий на данном предприятии, выплачивать дивиденды акционерам и т.д.

В более обобщенном виде финансовый результат можно рассматривать  как превышение (снижение) стоимости  произведенной продукции над  затратами на ее производство; превышение стоимости реализованной продукции  над полными ее затратами; превышение чистой (нераспределенной прибыли) над понесенными убытками, что в конечном итоге является финансово-экономической базой приращения собственного капитала организации. Кроме того, положительный финансовый результат свидетельствует также об эффективном и целесообразном использовании средств организации (основного и оборотного капитала) [20].

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются  суммой полученной прибыли и уровнем  рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности — одна из основных задач в любой сфере бизнеса.

 

Конечный финансовый результат деятельности предприятий  является предметом исследования многих авторов. Их понимание сущности этого понятия далеко неоднозначно.

Так, например, Козлова Е.П., Парашутин  Н.В. считают, что сводным (интегрирующим) показателем, характеризующим финансовый результат деятельности предприятия, является балансовая (валовая) прибыль или убыток [19].

Камышанов П.И. считает, что конечный финансовый результат деятельности предприятия выражается в показателе прибыли и убытка [16].

Литвиненко М.И. считает, что в нормативных документах, регулирующих налогообложение, прибыль отождествляется с доходом. Она пишет, что это не одно и то же. Ведь доход трактуется как поток денежных средств, поступающих в резерв государства, предприятия или отдельного лица в процессе распределения национального дохода [27].

Доход в узком смысле можно рассматривать как синоним  любой из его форм (прибыль, рента, заработная плата и процент). В  широком смысле понятие доход  охватывает все денежные средства, в различных формах поступающие  в распоряжение предприятия.

По мнению Литвиненко М. И. в доходах предприятия наряду с прибылью все большую роль играют поступления (проценты, дивиденды) от ценных бумаг других эмитентов. В связи с этим конечный результат его финансово-хозяйственной деятельности правильнее было бы назвать не балансовой прибылью, а доходом по балансу (балансовым доходом), поскольку название показателя должно отражать его экономическую сущность [27].

Весьма интересным в  рассмотрении сущности понятия финансового  результата является подход Н.А. Бреславцевой [11]. Она пишет, что практикой продиктована необходимость поиска более общего показателя, чем финансовый результат, который отражал бы состояние имущества и динамику уставного капитала, дающего целостную картину финансовой состоятельности институционной единицы. Она называет таковым показатель глобальной финансовой результативности. С ее точки зрения, он позволяет понять, исчислить, проанализировать и исследовать следующие явления и процессы:

• управление капитализацией;
• формирование прибыли любой институционной единицы;
• концепцию денежного и безденежного финансового результата;
• концепцию прибыли в обеспечении благосостояния институционной единицы;
• общую концепцию экономической прибыли;
• управление финансовыми результатами;
• управление финансовыми потоками;
• использование системы налогового контроля [11].

Учение А. Смита стало  основой дальнейших разработок теоретических  положений и практического использования  глобального результата деятельности институционных единиц за определенный промежуток времени. Исходя из этой предпосылки, глобальный финансовый результат (ГР)  может быть определен по формуле (1.1):

ГР = (А1 – К) – (А0 –  К),                                        (1.1)

где   А1, А0 – стоимость имущества на начало и конец периода;

К – постоянно сохраняемый  в неприкосновенности капитал.

Таким образом, финансовый результат определяется как прирост  или уменьшение стоимости имущества  при постоянном капитале на начало и конец периода [20].

Г.В.Савицкая [24]  высказывает мнение, что финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль отражает положительный финансовый результат. Стремление к получению прибыли ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, снижение затрат. По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы конкретного предприятия.

Конечный финансовый результат деятельности предприятия - это  балансовая прибыль или  убыток, которая представляет собой  алгебраическую сумму результата от реализации продукции (работ, услуг), результаты от прочей реализации, сальдо доходов и расходов от внереализационных операций [29].

По мнению Богдановой Л. С. наличие положительного финансового результата – основное условие хорошего финансового состояния предприятия. Поэтому важным этапом финансового анализа является оценка уровня различных показателей, связанных с прибылью предприятия [9].

Можно дать другое определение  финансового результата. Финансовый результат - это прирост или уменьшение капитала организации в процессе финансово-хозяйственной деятельности за отчетный период, который выражается в форме общей прибыли или убытка [17].

Под убытком, в данном случае, понимаются денежные потери, уменьшение материальных и финансовых ресурсов предприятия в результате превышения расходов над доходами.

Убыток в хозяйственной  практике — это  выраженные в  денежной форме потери, уменьшение материальных и денежных ресурсов в  результате превышения расходов над  доходами [25].

В гражданском праве  под убытком понимается выраженные в денежной форме реальный ущерб, который причинён лицу противоправными действиями другого лица, а также упущенная выгода [2].

Важнейшая экономическая  категория, характеризующая финансовый результат деятельности фирм - прибыль.

Прибыль – это часть добавленной стоимости, которая получается в результате реализации продукции (товаров), выполнения работ, оказания услуг [17].

Прибыль является универсальным  показателем эффективности деятельности компании и отдельных ее подразделений. Подходы к определению прибыли и способы ее структурирования влияют на формирование финансовой структуры. Формирования конечного финансового результата в форме чистой прибыли (убытка) отчетного периода показано на рисунке 1.2.

 

Выручка (нетто) от продажи  товаров, продукции, работ, услуг

Себестоимость проданных  товаров, продукции, работ, услуг (-)

Валовая прибыль

Коммерческие расходы (-)

Управленческие расходы (-)

Прибыль от продаж (убыток)

 

Проценты к получению (+)

Проценты к уплате (-)

Прочие доходы (+)

Прочие расходы (-)

Прибыль (убыток) до налогообложения

Текущий налог на прибыль  с учетом отложенных налоговых активов  и обязательств и иные аналогичные  обязательные платежи (-)

Чистая прибыль (убыток)

Рисунок 1.2 Стадии формирования прибыли (убытка)

 

Изучение каждого элемента прибыли имеет важное значение для  дирекции предприятия, его учредителей, акционеров и кредиторов. Руководству  такой анализ позволяет определить перспективы развития предприятия  и возможности мотивации его  персонала, т. к. прибыль является источником финансирования капитальных вложений, пополнения оборотных средств и реализации социальных программ. Для учредителей и акционеров она служит источником получения доходов на вложенный ими в данное предприятие капитал (в форме дивидендов). Кредиторам подобный анализ дает возможность погашения предоставленных хозяйствующему субъекту кредитов и займов, включая и уплату причитающихся процентов. Источником их выплаты является денежная выручка от реализации продукции (работ, услуг), в состав которой входит и прибыль [31].

Значение прибыли состоит  в том, что она отражает финансовый результат, отражающий эффективность  производства, объем и качество произведенной  продукции, состояние производительности труда, уровень расходов и т. д. [30].

В процессе анализа используются различные показатели прибыли, которые можно классифицировать следующим образом:

1. по видам хозяйственной  деятельности различают прибыль  от основной (операционной) деятельности, прибыль от инвестиционной деятельности  и прибыль от финансовой деятельности;

2. по составу включаемых  элементов различают маржинальную (валовую) прибыль, общий финансовый  результат отчетного периода  до выплаты процентов и налогов  (брутто-прибыль), прибыль до налогообложения,  чистую прибыль;

3. в зависимости от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия;

4. по характеру налогообложения различают налогооблагаемую и необлагаемую прибыль в соответствии с налоговым законодательством;

5. по степени учета  инфляционного фактора различают  номинальную прибыль и реальную  прибыль, скорректированную на  темп инфляции в отчетном периоде;

6. по экономическому  содержанию прибыль делится на  бухгалтерскую и экономическую.  Бухгалтерская прибыль определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете;

7. по характеру использования  чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую [13].

Одним из подходов отечественной  практики при анализе величины прибыли  выделены следующие ее виды:

• прибыль (доход) от основной деятельности;
• прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности;
• доход от инвестиционной деятельности;
• балансовый доход (балансовая прибыль);
• чистая прибыль;
• прибыль, находящаяся в полном распоряжении предприятия.

Прибыль (доход) от основной деятельности соответствует прибыли  от реализации продукции, работ, услуг, отражает финансовый результат деятельности, ради которой создано предприятие.

Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной  деятельности показывает сальдо между доходами и убытками по операциям, не связанным с реализацией продукции, работ и услуг предприятия (с учетом процентов за пользование кредитами).

Доход от инвестиционной деятельности – это составная  часть прибыли от финансово-хозяйственной  деятельности, представляющая собой сумму доходов предприятия от финансовых вложений в паи, акции других предприятий, облигации и другие ценные бумаги.

Балансовый доход (балансовая прибыль) характеризует суммарный  доход, полученный предприятием от производственной и финансовой деятельности.

Чистая прибыль равняется  части балансовой прибыли за минусом  отчислений в резервный и другие аналогичные фонды, рентных платежей и других отчислений от прибыли от ее налогообложения.

Прибыль, находящаяся  в полном распоряжении предприятия, - это часть дохода, остающаяся после завершения всех распределительных операций (представляет собой чистую прибыль, уменьшенная на сумму начисленных дивидендов по акциям) [18].

В зарубежной практике прибыль  делится на бухгалтерскую и экономическую.

Бухгалтерская прибыль  представляет собой общую выручку  или валовой доход фирмы за вычетом внешних издержек.

Экономическая прибыль  – это общая выручка за вычетом  всех издержек.

В зарубежной практике существует также понятие нормальной прибыли.

Нормальная прибыль – это номинальная величина прибыли, необходимая для удержания фирмы в данной отрасли.

Прибыль выполняет три  основные функции:

• является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства и оценивающим хозяйственную деятельность предприятия (оценочная функция);
• оказывает стимулирующее воздействие на повышение эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия (стимулирующая функция). Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного производства;
• является источником формирования бюджетных ресурсов и внебюджетных фондов (фискальная функция). За счет прибыли выполняется часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и организациями [30].

Исходя из значимости данного показателя, анализу формирования и распределения прибыли должно быть уделено особое внимание, цель которого – выявить резервы его роста, необходимые для повышения уровня конкурентоспособности и финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта.

Абсолютная величина прибыли недостаточно характеризует экономическую эффективность работы предприятия, т.к. не обладает свойством сравнимости. Поэтому необходимо рассчитывать показатели рентабельности, которые являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятий. Они измеряют доходность (прибыльность) с различных позиций и в совокупности с показателями прибыли дают целостную характеристику формирования собственных средств предприятия и их использования [32].

Рентабельность — относительный показатель, отражающий уровень доходности использования материальных, трудовых денежных и других ресурсов.

Рентабельность –  относительный показатель, который  обладает свойством сравнения. Рентабельность характеризует степень доходности, выгодности, прибыльности. Показатели рентабельности позволяют оценить, какую прибыль имеет субъект хозяйствования с каждого рубля средств, вложенных в активы. Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, отражает конечные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами [21].

Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности - одна из основных задач в любой  сфере бизнеса. Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится финансовому анализу.

 

2. Методика анализа финансовых результатов деятельности организации

 

В условиях конкуренции  и стремления предприятий к максимизации прибыли анализ финансово-хозяйственной  деятельности является неотъемлемой функцией управления.

Финансовый анализ — это анализ финансовых показателей, которые отражают финансовые результаты деятельности и финансовое состояние организации. Финансовые показатели в значительной степени содержатся в финансовой (бухгалтерской) отчетности. Такой финансовый анализ для финансового менеджера и главного бухгалтера организации выступает как часть управленческого анализа, цель которого — принимать обоснованные управленческие решения по проблемам хозяйственной деятельности, а для аудитора — как информационная база, более широкая, нежели отчетность, что позволяет сделать обоснованное заключение о степени достоверности финансовой (бухгалтерской) отчетности и правильности отражения в финансовой отчетности реальной хозяйственной деятельности.

Анализ формирования финансовых результатов проводится как в самой организации — для целей управления активами, так и внешними пользователями информации, партнерами по бизнесу или акционерами. Изучение динамики финансовых результатов по составляющим ее элементам позволит оценить: