Управление пассивами и активами в коммерческом банке

Санкт-Петербургский  институт внешнеэкономических связей

экономики и права

 

 

 

Экономический факультет

Кафедра финансов, денежного  обращения и кредита

 

 

Допускается к защите:

Зав. Кафедрой: д.э.н. проф.

А.Н. Литвиненко

 

(дата)

 

(подпись)

 

 

Выпускная квалификационная работа

ТЕМА: Управление пассивами и активами в коммерческом банке

 

 

Специальность:080105 – Финансы и кредит

Специализация: Финансовый менеджмент

 

 

 

Исполнитель:

Миусова Светлана

Алексеевна

 

Научный руководитель:

Туманов Д.В.

 

 

 

Санкт – Петербург

2009г.

 

Аннотация.

Выпускная квалификационная работа на тему: «Управление пассивами  и активами в коммерческом банке».

Целью выпускной квалификационной работы является рассмотрение основных направлений совершенствования  управления банковскими ресурсами.

Целью исследования является:

-изучение теоретических основ формирования банковских ресурсов

-рассмотрение анализа  управления активами и пассивами  банка

-выявление проблемных  аспектов в управлении банковскими  ресурсами и основные пути  их совершенствования.

Предметом исследования выпускной квалификационной работы является взаимоотношения в результате управления банковскими ресурсами.

Теоретической основой  послужили труды отечественных  и зарубежных экономистов. Публикации в научной, практической литературе, а также периодическая печать и нормативно правовые акты.

Структура работы – работа состоит  из введения, 3-х глав, заключения, списка литературы и приложений.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Оглавление.

Введение.                                                                                                             4

Глава 1. Теоретические основы формирования банковских ресурсов и их размещения                                                                                                            6

1. . Банковские ресурсы состав, функции и порядок их формирования.          6

1.2. Состав пассивных операций и порядок формирования собственного    капитала банка.                                                                                                   14

1.3. Виды активных операций коммерческого банка………………………    26.

Глава 2. Анализ управления активами и пассивами в коммерческом банке (на примере ОАО «Сберегательный банк РФ»).                                                       32                                                                         2.1 Анализ структуры пассивных операций.                                                     32

2.2. Анализ структуры активных операций.                                                       40

Глава 3. Направления совершенствования управления пассивами и активами в коммерческих банках.                                                                                        56

3.1. Проблемные аспекты формирования активных и пассивных операций в коммерческом банке.                                                                                            56

3.2. Основные направления совершенствования управления активами и пассивами банка.                                                                                                   64

Заключение.                                                                                                           78

Список литературы.                                                                                               81

Приложения.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение.

В рыночной экономике  ресурсы коммерческих банков имеют  первостепенное значение. Они служат необходимым активным элементом  банковской деятельности. Коммерческий банк, с одной стороны, привлекает свободные денежные средства юридических и физических лиц, формируя тем самым свою ресурсную базу, а с другой — размещает ее от своего имени на условиях возвратности, срочности и платности. При этом коммерческий банк может осуществлять свои операции только в пределах имеющихся у него ресурсов. Характер этих операций жестко зависит от качественного состава ресурсной базы банка. Так, коммерческий банк, ресурсы которого имеют в основном краткосрочный характер, практически лишен возможности осуществлять долгосрочные кредитные вложения. Следовательно, в рыночных условиях именно объем и качественный состав средств, которыми располагает коммерческий банк, определяют масштабы и направления его деятельности. В связи с этим вопросы формирования ресурсной базы, оптимизация ее структуры и обеспечение стабильности становятся весьма значимыми  в работе банка. Отсюда и вытекает актуальность данного исследования

Цель работы – рассмотреть  основные направления совершенствования  управления банковскими ресурсами. Исходя из поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- изучить теоретические  основы формирования банковских  ресурсов

- рассмотреть анализ  управления активами и пассивами  банка

- выявить проблемные  аспекты в управлении банковскими  ресурсами и найти основные  пути их совершенствования.

Предметом исследования является взаимоотношения в результате управления банковскими ресурсами.

Объектом исследования являются банковские ресурсы ОАО  «Сбербанк».

Теоретической основой  послужили труды отечественных  и зарубежных экономистов. Публикации в научной, практической литературе, а также периодическая печать и нормативно правовые акты.

Структура работы – работа состоит из введения, 3-х глав, заключения, списка литературы и приложений.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1. Теоретические основы формирования банковских ресурсов.

1.1. Банковские ресурсы состав, функции и порядок их формирования.

Ресурсы коммерческого  банка — это его собственный  капитал и привлеченные на возвратной основе денежные средства юридических  и физических лиц, сформированные банком в результате проведения пассивных операций, которые в совокупности используются им для осуществления активных операций.

Операции, посредством которых  формируются банковские ресурсы - пассивные (англ. passive bank operations). Они делятся  на собственные и привлеченные. В результате эти операций банк формирует свои ресурсы: увеличение собственного капитала, привлечение вкладов (депозитов) и др. источников, эмиссия денег.

В качестве собственных  средств (капитала) банка выступают  элементы, способные служить подстраховкой  на случай непредвиденных убытков. Это, в первую очередь, уставный капитал, резервные фонды, нераспределенная прибыль и другие собственные источники, образующие капитал первого уровня, или основной капитал. А также элементы капитала второго уровня, или дополнительного капитала, которые имеют менее постоянный характер, но также могут быть использованы для покрытия непредвиденных убытков (часть резерва на возможные потери по ссудам и др.

Акционерный капитал – или - Собственный капитал (англ. ownership equity, net worth)– равен ее совокупным активам (англ. assets) за вычетом совокупных обязательств (англ. liabilities).Собственные средства – это уставный фонд и другие фонды банка, создаваемые для обеспечения финансовой устойчивости, коммерческой и хозяйственной деятельности, а также прибыль, полученная банком в текущем году и в прошедшие годы. В состав собственных средств входят:

• фонды: уставный, резервный, специальные, экономического стимулирования;
• резервы на покрытие кредитных рисков и обесценение ценных бумаг;
• средства на производственное и социальное развитие;
• прибыль текущего года и нераспределенная прибыль прошлых лет.

Уставный капитал кредитной организации составляется из вкладов ее участников и определяет минимальный размер ее имущества, гарантирующего интересы ее кредиторов. Для акционерных банков он устанавливается как сумма номинальной стоимости его акций, приобретенных акционерами, а для банков в форме 000 – как номинальная стоимость всех долей его участников. Величина уставного капитала определяется в учредительном договоре о создании банка и в Уставе банка. Вклады в уставный капитал банка могут быть произведены в виде денежных средств и материальных активов, а именно банковского здания, в котором будет располагаться банк. Для формирования уставного капитала банка не могут использоваться привлеченные средства, запрещается принимать в качестве взносов в уставный капитал негосударственные ценные бумаги и нематериальные активы. Банк России устанавливает минимальный размер уставного капитала, которым банк может располагать для получения лицензии на осуществление банковских операций. Так, минимальный размер капитала для вновь создаваемых коммерческих банков Российской Федерации  (за исключением дочернего банка иностранного банка) установлен в сумме эквивалентной 1 млн. евро. Уставный капитал формируется в соответствии со следующими федеральными законами РФ:

• № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» от 8 февраля 1998 г.
• № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» от 26 декабря 1995 г.

Достаточность капитала Сберегательного Банка значительно превышает минимальные требования Банка России. Постепенное снижение величины достаточности капитала связано с быстрым ростом кредитного портфеля и соответствует планам Банка по управлению капиталом.

Кредитный портфель за 9 мес. 2008 года вырос на24%. Темпы роста кредитного портфеля замедляются: за аналогичный период предыдущего года рост составил 34,7%.Запериод с 1 января 2008г. Более быстрыми темпами рос портфель кредитов физическим лицам.

За период с 1 января2008г. В кредитном портфеле физическим лицам более быстрыми темпами росли жилищные кредиты, авпортфеле юридическим лицам – специализированные кредиты.

Специализированное кредитование представляет собой финансирование инвестиционных и строительных проектов, контрактное кредитование (см приложения 2, 3)..¹

Коммерческие банки в ходе своей деятельности по мере накопления прибыли создают за счет нее другой источник собственного капитала коммерческого банка — различные фонды: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления и др. Указанные фонды включаются в состав основного капитала на основании данных годового бухгалтерского отчета банка, заверенного аудиторской организацией.

Создаваемый в обязательном порядке резервный фонд предназначен для покрытия убытков и возмещения потерь, возникающих в результате текущей деятельности банка, и служит, таким образом, обеспечением стабильной работы банка. Резервный фонд банка не может составлять менее 15% величины его уставного капитала.

Фонды специального назначения и фонды накопления призваны обеспечить производственное и социальное развитие самого банка. В соответствии с целевым назначением они используются на приобретение новых мощностей (оборудования, вычислительной техники, компьютеров и т.п.) в период роста банка, т.е. выполняют оперативную функцию собственного капитала банка, а также направляются на социальное развитие коллектива, материальное поощрение работников банка, выплату пособий и другие цели.

Особую составную часть  собственного капитала банка представляют собой страховые резервы, образуемые банком для поддержания устойчивого функционирования коммерческого банка в ходе совершения конкретных операций. Это резерв под обесценение вложений в ценные бумаги и резерв на возможные потери по ссудам. Формирование таких резервов носит обязательный характер и находится под жестким контролем Банка России.

Назначение резерва под обесценение вложений в ценные бумаги состоит в устранении негативных последствий, связанных с падением курса приобретенных банком ценных бумаг, в то время как резерв на возможные потери по ссудам используется для покрытия не погашенной клиентами ссудной задолженности по основному долгу. При этом первый имеет более постоянный характер (ежемесячно банком производится переоценка вложений в ценные бумаги по их рыночной цене) и включается в отличие от второго в состав основного капитала банка.

В роли капитала второго  уровня (дополнительного капитала) может выступать такой гибридный  инструмент, как субординированный  кредит, Он предоставляется коммерческому  банку на срок не менее пяти лет  и может быть востребован кредитором только по окончании срока действия договора, а в случае ликвидации банка — после полного удовлетворения требований иных кредиторов.

Однако, несмотря на то, что субординированный кредит не подлежит погашению по инициативе его владельца, он продолжает оставаться срочным долговым обязательством с фиксированным сроком возврата и, как правило, не может быть полностью использован для покрытия убытков банка, что послужило основанием для введения дополнительных ограничений на его величину. В частности, субординированный кредит используется в качестве элемента дополнительного капитала, не может превышать 50% стоимости основного капитала и должен подвергаться амортизации. Так, если субординированный кредит предоставлен на срок, превышающий пять лет, то он включается в расчет дополнительного капитала в период, превышающий пять лет, до окончания срока действия договора в полной сумме, а в последние пять лет до окончания срока действия договора — по остаточной стоимости.

Уставный фонд является гарантом экономической устойчивости банка.

Структура банковских ресурсов отдельных коммерческих банков зависит  от уровня их специализации или универсализации, особенностей их деятельности.

Та как в структуре  ресурсов всех коммерческих банков большую  долю занимают привлеченные ресурсы, коммерческие банки отличаются от других субъектов экономики. На долю собственного капитала банка приходится до 20%, в то время как у коммерческих предприятий она находится на уровне 50 — 60%.² Эту разницу можно объяснить характерной особенностью банковского бизнеса — выполнять роль финансового посредника. Кроме того, привлечение временно свободных денежных средств обходится коммерческому банку значительно дешевле, чем операции по увеличению собственного капитала банка.

Структура ресурсов конкретного коммерческого банка по своему качественному и количественному составу может существенно отличаться от структуры ресурсов, как других коммерческих банков, так и от сложившейся в целом по региону. Это зависит от многих факторов, например таких, как период функционирования банка, величина его уставного капитала, особенности деятельности банка, состав операций, предусмотренных банковской лицензией, количество и качество клиентуры, политика банка в области кредитования, участие на финансовых рынках и, наконец, состояние самого рынка банковских ресурсов.

Структура ресурсов десяти коммерческих банков па одну отчетную дату приведена в табл. 1.

 Таблица.1 Структура ресурсов десяти коммерческих банков. ³

показатели	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж	З	И	К
Размер уставного капитала, млн руб.	>50	>50	10-20	10-20	5-10	5-10	3-5	3-5	<3	<3
Ресурсы банка, % Собственный капитал Привлеченные средства	14.5 85.5	17.1 82.9	18.0 82.0	24.1 75.9	13.7 86.3	15.9 84.1	27.1 72.9	36.1 63.9	33.5 66.5	86.4 13.6

 

Как видно из табл. 1, по отдельным банкам собственный капитал колеблется от 17,5 до 86,4%, привлеченные средства — от 13,6 до 85,5%. Притом небольшую долю собственного капитала имеют банки с меньшей суммой уставного капитала, что особенно характерно для начального периода деятельности.

Основой формирования ресурсной  базы Сбербанка России являются вклады частных клиентов, составляющие 62,3% всех привлеченных средств, что в два раза выше корпоративных вкладов (см. рис 1). По состоянию на 2007 год остаток средств на счетах по вкладам увеличился на 30,9% и составил 2,7 трлн. рублей. В абсолютном выражении годовой прирост остатка средств на вкладах составил 627,6 млрд. рублей против 528,5 млрд. рублей годом ранее и был практически полностью - на 99% - обеспечен рублевыми сбережениями. ⁴ А на по состоянию на 01. 01. 09 года средства физических лиц составляли  3106 млрд  в рублях и ностранной валюте, а средства юридических лиц – 1785 млрд в рублях и иностранной валюте.⁵

Рисунок 1. Динамика вкладов корпоративных и частных клиентов.

Другими источниками  банковских ресурсов служат денежные фонды, которые банк привлекает самостоятельно с целью обеспечения своей ликвидности (см. рис. 2). ⁶

 Рисунок 2. Привлеченные средства коммерческого банка.

Привлечение в коммерческий банк денежных средств из различных  источников с целью формирования ресурсной базы происходит постоянно, практически каждый день. При этом абсолютный размер банковских ресурсов по итогам дня может не измениться либо, напротив, уменьшиться, поскольку одновременно происходит погашение обязательств банка, связанное с наступлением срока платежа иди возникновением потребности в денежных средствах их владельцев, списание денежных средств со счетов хозяйственных субъектов в оплату их платежных документов и другие текущие операции, приводящие к сокращению пассивов банка. Однако, несмотря на то, что размер ресурсов — величина непостоянная, ежедневные колебания в целом за отчетный месяц сглаживаются и в конечном итоге приводят к какому-то относительно постоянному уровню

Это кредиты, полученные у других банков, ценные бумаги, проданные по соглашениям об обратном выкупе. Они получили название управляемых пассивов. Эти пассивы дают банкам возможность восполнять депозитные потери, быть готовыми к непредвиденным обстоятельствам (например, неожиданному оттоку депозитов, неожиданным заявкам на предоставление кредита).

Получение займа у  центрального резервного банка –  традиционная пассивная операция коммерческих банков, связанных с оказанием  им помощи центральным банком при  временном недостатке резервов.

Соглашения об обратном выкупе возникли как новые источники ресурсов коммерческих банков. Такое соглашение может быть заключено между банком и фирмой (или дилерами по государственным ценным бумагам). Когда некая фирма желает вложить большую сумму наличных денег на очень короткий срок, она вкладывает их в соглашение об обратном выкупе, поскольку оно обладает большой ликвидностью. Фирма может вернуть средства на следующий день и получить по ним проценты лишь немного ниже, чем по депозитным сертификатам. Эти соглашения стали важным каналом для размещения временно свободных средств.

Депозиты — это  денежные средства юридических и  физических лиц, привлеченные в результате проведения банком операций по открытию и ведению счетов клиентов, приема вкладов (депозитов), выпуска собственных  ценных бумаг в виде долговых обязательств (депозитных и сберегательных сертификатов, векселей, облигаций).

Соглашение об обратном выкупе (сделки РЕПО) возникли как новые  источники ресурсов коммерческих банков. Такое соглашение может быть заключено между банком и фирмой. Если фирма желает вложить большую сумму наличных денег на очень короткий срок, она вкладывает их в соглашение об обратном выкупе. Банк передает фирме ценные бумаги с обязательством выкупить через определенный срок по более высокой цене. Разница между этими ценами составляет фактическую плату за кредит, предоставленный банку

Прочие привлеченные средства носят характер займов, так  как приобретаются банком по его  собственной инициативе, в основном на межбанковском рынке (реже у Центрального банка РФ).

1.2. Состав пассивных операций и порядок формирования собственного капитала банка

Пассивные операции коммерческих банков – это операции по формированию источников средств, ресурсов банка, которые отражаются в пассиве его баланса.

В российской практике к  пассивным операциям коммерческих банков относят

• прием вкладов (депозитов) в Российской и иностранной валюте;
• открытие и ведение счетов клиентов, в том числе счетов ”ЛОРО” банков корреспондентов в Российской и иностранной валюте;
• выпуск собственных ценных бумаг (акций и облигаций), а также выпуск ценных бумаг как финансовых инструментов (векселей, депозитных и сберегательных сертификатов) в Российской и иностранной валюте;
• получение межбанковских кредитов, в том числе централизованных, приобретенных на аукционах, либо полученных в ЦБ РФ, кроме того первую группу таких операций представляют вклады (депозиты) до востребования, помещаемые в банки, представляют возможность свободного использования владельцем своих денежных средств.

 Для банков  эти вклады являются минимально  прибыльными, так как неопределенность сроков, когда денежные средства будут изъяты, не позволяет размещать их в высокоприбыльные активы, долгосрочные активы. К вкладам до востребования относятся расчетные счета, открываемые банками юридическим лицам, в целях осуществления безналичных расчетов со своими клиентами и контрагентами. Такими вкладами являются и чековые счета. Бюджетные счета коммерческие баки открывают бюджетным организациям для проведения расчетов и перечисления средств бюджетному учреждению из бюджета. Эти счета имеют целевое назначение (средства могут быть использованы только на выделенные цели).внебюджетный счет открывается банком параллельно с бюджетным для возможности перевода бюджетным учреждением денежных средств из других (кроме бюджета) источников и оплаты услуг, не носящих целевого характера. Текущие счета открываются лицами для хранения денежных средств на неопределенное время, по ним банки выплачивают минимальный процент.

Вторую крупную группу пассивных операций банков представляют операции по срочным вкладам. Срочные вклады характеризуются привлечением денег на определенный срок. Этот срок может быть кратким, составляющим обычно 1 месяц, 3 месяца, 6 месяцев, 1 год, либо долгим, превышающим 1 год. Для банков этот вид депозита более прибылен в сравнении с вкладами до востребования, что дает ему возможность выплачивать по срочному вкладу более высокий процент. Особенность этого вклада состоит в необходимости изъятия суммы вклада целиком, а не частями, в случае досрочного снятия денег со срочного вклада уменьшается выплачиваемый процент либо налагаются штрафные санкции.

Третья группа операций коммерческих банков связана со сберегательными  вкладами, носящими характер накопления. Такие вклады открываются уже  не просто с целью хранения. А  в большей степени для накопления денег, так как они в отличие от срочных предполагают возможность постоянного внесения на них денежных средств. Процент по сберегательному вкладу зависит не только от срока нахождения денег в банке, но и во многом от суммы на вкладе. Проценты по сберегательным вкладам могут быть несколько выше, чем по срочным. Разновидностью сберегательных вкладов выступают условные счета, предполагающие определенное условие. Например, широко известным условным сберегательным вкладом в нашей стране был вклад на ребенка, по которому ребенку выплачивалась определенная сумма по достижению им совершеннолетия. Родители (или другие родственники), открывшие этот вклад, периодически вносили на него определенную сумму, накапливали деньги для выплаты.

Четвертая форма банковских операций – операции с депозитными сертификатами. Депозитные сертификаты представляют собой симбиоз ценных бумаг и срочных вкладов. Банк продает депозитный сертификат на определенный срок и выплачивает по нему процент, вернуть сертификат в банк можно только по истечении его срока (в отличие от срочного вклада, который, в принципе, можно забрать в любое время, но с потерей процентов). Это достаточно выгодная для банка операция, так как в этом случае банк полностью уверен, что владельцы денежных средств в виде депозитных сертификатов не придут раньше срока и, следовательно, нет надобности резервировать сумму для преждевременной выплаты. В последнее время сертификаты выпускаются как именные и неименные. При необходимости владелец неименного сертификата может его продать, но не банку-эмитенту, а другому лицу, желающему приобрести этот сертификат. Это свойство и сближает депозитный сертификат с ценными бумагами. Для физических лиц в России выпускаются сберегательные сертификаты, для юридических – депозитные сертификаты.

В январе этого года Сбербанк испытавший отток депозитов, планирует остаться прибыльным в 2009 году. Также банк планирует получить положительную чистую прибыль по итогам 2009 года. По прогнозам, резервы банка на конец 2009 года составят 6,5% кредитного портфеля, а чистая прибыль снизится до 19,6 млрд. рублей. Ожидается, что чистая прибыль банка будет нулевой при достижении резервами уровня 7,7% кредитного портфеля.⁷

Депозиты являются основным источником банковских ресурсов. Структура депозитов  в коммерческих банках изменяется в зависимости от конъюнктуры денежного рынка и государственного регулирования норм процента по вкладам.

Осуществляя пассивные операции, связанные  с депозитами, менеджеры банков контролируют ситуацию, учитывая объем издержек по разным категориям вкладов, возможные риски, и предпринимают усилия по увеличению роста привлекаемых вкладов и оптимизации их структуры.

Специфической формой пассивных  операций по привлечению банками  денежных средств стали появившиеся  в 1960-е годы разновидности чековых счетов, именуемые НАУ (NOW) или суперНАУ-счетами. Такие счета дают вкладчику возможность не только накопления денег и получения процента, но и осуществления платежей с помощью чеков, а теперь, и пластиковых платежных карт.

Необходимо иметь в виду, что особенностью данной группы пассивов является то, что банк имеет слабый контроль над объемом подобных операций, так как инициатива в помещении средств исходит от самих вкладчиков. При этом, как показывает практика, все усилия менеджеров банка зачастую оказываются безрезультатными, так как мотивация поведения вкладчиков бывает достаточно своеобразной и плохо прогнозируемой.