Управление пассивными операциями банка

ОГЛАВЛЕНИЕ

ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………..…...78

ВВЕДЕНИЕ

Коммерческие банки в кредитной системе имеют большую значимость. Отличительная черта современного коммерческого банка состоит в том, что он выступает как независимый хозяйствующий субъект, имеет статус юридического лица и осуществляет посредническую деятельность на основе полученной от центрального банка лицензии в реализации специфических банковских продуктов таких, как кредит, ценные бумаги и валюта и другие. 

Для того чтобы коммерческие банки могли осуществлять финансово-хозяйственную деятельность, они должны иметь в своем распоряжении определенную сумму денежных средств. Спецификой деятельности банков является то, что они, с одной стороны, привлекают из различных источников на время свободные денежные средства, а с другой, размещают их, удовлетворяя потребности предприятий, населения, которые нуждаются в денежных ресурсах. Состав и структура ресурсов коммерческого банка оказывает существенное влияние на его ликвидность и финансовые результаты деятельности в целом.

Актуальность темы исследования заключается в том, что управление пассивами коммерческого банка представляет собой важнейшее направление банковского менеджмента. Суть управления состоит в формировании и последующем регулировании структуры пассивов баланса, которая обеспечивает достижение поставленных перед банком целей и задач.

Целью управления пассивами коммерческого банка является создание рекомендаций по совершенствованию управления пассивными операциями на примере ОАО «Сбербанк России» Омское ОСБ № 8634.

Для реализации этой цели поставлены и решены следующие задачи:

• раскрыта сущность и представлена характеристика основных видов пассивных операций коммерческого банка;
• обоснована необходимость управления пассивными операциями коммерческого банка;
• рассмотрены существующие методы управлении пассивными операциями коммерческих банков;
• произведен анализ организации в управлении пассивными операциями в ОАО «Сбербанк России» Омском ОСБ № 8634;
• выявлены проблемы банка в управлении пассивными операциями в ОАО «Сбербанк России» Омском ОСБ № 8634;
• предложены рекомендации по управлению пассивными операциями в ОАО «Сбербанк России».

Объектом дипломной работы является ОАО «Сбербанк России» Омское ОСБ № 8634, а предметом – управление пассивами банка.

Общетеоретической основой исследования вопросов управления пассивными операциями коммерческого банка послужили работы таких экономистов, как: Воронин В. П., Балабанова И.Т., Беляева О.А., Ермасова Н., Лаврушин О.И., Лаутс Е.Б., Литовских А.М., Щенаев В.Н. и другие.

 Методологическую основу работы составили формально-догматический, сравнительный, статистический методы исследования, а также метод анализа и синтеза, метод дедукции. Их использование позволило исследовать рассматриваемые объекты во взаимосвязи, целостности, всесторонне и объективно.

Анализируемый период – 3 года (2010-2012 гг.).

Структурно работа состоит из введения, основной части, заключения, списка используемой литературы и приложений. Во введении обозначены важность темы исследования, цель и задачи дипломной работы, объект и предмет исследования, общетеоретическая основа исследования, методы и структура работы. Основная часть состоит из трех глав. В первой главе представлены теоретические основы управления пассивными операциями коммерческого банка, во второй главе произведен анализ управления пассивами на примере Омского ОСБ № 8634, в третьей главе выявлены проблемы в управлении пассивами Омского ОСБ № 8634 и обозначены пути их решения. В заключении представлен вывод о проделанной работе. Список литературы состоит из 51 источника, включая нормативно-правовые акты, учебные пособия, статьи, материалы Интернет.

Глава 1. Теоретические основы управления пассивными операциями коммерческого банка

1.1 Сущность и виды пассивных операций коммерческого банка

В современный период одним из наиболее важных факторов развития финансовых рынков, непосредственно влияющих на эффективность их функционирования, является банковский менеджмент банка. Банковский менеджмент обеспечивает банкам выполнение обязательств, служит источником достаточности капитала [9, с. 26].

В самом общем виде банковский менеджмент –  это профессиональная техника  управления денежными потоками на уровне  отдельного банка в интересах собственников (акционеров) предприятия.

Банковский менеджмент  –  это регулирование денежными потоками банка: входящими и исходящими, иными словами ресурсами банка [10, с. 52].

В рыночной экономике ресурсы коммерческих банков имеют первостепенное значение. Они служат необходимым активным элементом банковской деятельности. Коммерческий банк, с одной стороны, привлекает свободные денежные средства юридических и физических лиц, формируя тем самым свою ресурсную базу, а с другой стороны, размещает ее от своего имени на условиях возвратности, срочности и платности. При этом коммерческий банк может совершать свои операции только в пределах имеющихся у него ресурсов. Характер этих операций жестко зависит от качественного состава ресурсной базы банка.

Коммерческие банки, как и прочие субъекты хозяйственных отношений, для обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны располагать определенной суммой денежных средств, то есть ресурсами.

Ресурсы банка представляют собой совокупность средств, находящихся в распоряжении кредитной организации и использующихся для ведения банковской деятельности. Формируются посредством пассивных операций.

По способу образования средства кредитной организации делятся на собственные и привлеченные [28, с. 75].

Собственные средства – это уставный капитал, резервный и другие специальные фонды, а также нераспределенная прибыль банка. На долю собственных средств приходится в среднем 20–30% от всей ресурсной базы кредитной организации.

Привлеченные средства – это средства, полученные от клиентов кредитной организации и заимствованные в банковском секторе. Это доходы юридических и физических лиц, размещенные на депозитных, расчетных и других счетах, заемные средства, а также получаемые банком от выпуска собственных ценных бумаг, осуществления других операций, увеличивающих ресурсную базу кредитной организации, и на рынке межбанковского кредитования. 

Стоит отметить, что кредитная организация должна удерживать определенное соотношение между собственными и привлеченными средствами.

Экономическую основу операций банка составляет перемещение денежных средств. В условиях рыночной экономики все операции коммерческого банка можно условно разделить на три основные группы [8, с. 19]:

• пассивные операции (операции по привлечению средств в банк и формирование его ресурсов);
• активно-пассивные (комиссионные, посреднические операции, выполняемые банком по поручению клиентов за определенную плату);
• активные операции (размещение ресурсов банка).

Операции с поддержкой которых коммерческие банки формируют свои ресурсы, называются пассивными. Пассивные операции обеспечивают формирование ресурсов банка, необходимых ему сверх своего капитала для ведения нормальной деятельности, снабжение ликвидности и выдача дохода [24, с. 131]. 

Назначение пассивных операций коммерческого банка состоит в следующем:

• обеспечение ресурсами деятельности банка;
• формирование дополнительных источников средств для производительного использования в экономике;
• увеличение доходов физических и юридических лиц, получающих банковские проценты по вкладам;
• рост собственного капитала банка;
• создание резервных фондов страхования банковских операций.

Пассивные операции  являются операциями по мобилизации средств, а именно: привлечение кредитов, вкладов (депозитных, сберегательных), получение кредитов от других банков, эмиссия собственных ценных бумаг. Средства, получаемые в результате пассивных операций, являются основой непосредственной банковской деятельности [26, с. 178].

Активные операции представляют собой операции по размещению привлеченных и собственных средств коммерческого банка в целях получения дохода и создания условий для проведения банковских операций [6, с. 126].

Между пассивными и активными операциями коммерческого банка существует тесная взаимосвязь. Так, размер и структура активных операций, обеспечивающих получение доходов, во многом определяются имеющимися у банка ресурсами. В этом смысле пассивные операции, формирующие ресурсную базу банка, являются первичными по отношению к активным. Взаимозависимость пассивных и активных операций проявляется также в том, что банковская прибыль зависит от банковской маржи, то есть разницы между ценой банковских ресурсов и доходностью активных операций.

Для успешной деятельности банк обязан обеспечить координацию пассивных и активных операций: с одной стороны, не допускать существенного несоответствия сроков пассивов и активов, например, выдачи долгосрочных ссуд за счет краткосрочных депозитов; а с другой – не иммобилизовывать на длительный срок краткосрочные ресурсы в сумме, значительно превышающей стабильный остаток средств на банковских счетах, достаточный для очередных оплат [9, с. 78].

Более подробно остановимся на пассивных операциях коммерческого банка.

Под пассивными понимаются такие операции банков, в результате которых происходит увеличение денежных средств, находящихся на пассивных счетах или активно-пассивных счетах в части превышения пассивов над активами.

Пассивные операции играют важную роль в деятельности коммерческих банков. Именно с их помощью банки приобретают кредитные ресурсы на рынке.

Пассивы коммерческого банка представляют собой решения по выбору источников финансирования имущества предприятия. Основными структурными разделами пассива являются: краткосрочные обязательства (краткосрочная задолженность, текущие обязательства), долгосрочные обязательства (долгосрочная задолженность), собственный капитал.

В структуре пассива предприятия (источников имущества) возможно отражение различного рода резервов. Резервы рассматриваются экономистами как меры разумной предосторожности для устранения нарушений нормального хода производственно-хозяйственной деятельности.

Использование банком для экономической деятельности не только собственных, но и заемных средств повышает рентабельность инвестирования собственных средств [30, с. 154].

Принято различать четыре формы пассивных операций коммерческих банков:

• первичная эмиссия ценных бумаг коммерческого банка;
• отчисления от прибыли банка на развитие или увеличение фондов;
• получение кредитов от других юридических лиц;
• депозитные операции.

Пассивные операции позволяют привлекать в банки денежные средства, уже находящиеся в обороте. Новые же ресурсы создаются банковской системой в результате активных кредитных операций.

С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая крупная группа кредитных ресурсов - собственные ресурсы. Следующие две формы пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов - заемные, или привлеченные, кредитные ресурсы [48, с. 144]. 

Таким образом, пассивные операции коммерческих банков представляют собой операции, отражающие привлечение банком денежных средств, с целью их дальнейшего размещения в активные операции. Иными словами, пассивы банка - это денежные средства и ценности, составляющие ресурсную базу банка. Пассивы банка состоят из собственных средств банка и привлеченных средств банка.

1.2 Необходимость  управления пассивными операциями  коммерческого банка

Управление пассивами коммерческого банка представляет собой неотъемлемую часть банковского менеджмента и позволяет уменьшать финансовые риски кредитных организаций, оптимизируя структуру баланса с целью обеспечения высокого уровня эффективности банковских операций при одновременном сокращении издержек и соблюдении действующих ограничений по рискам.

Управление пассивными операциями представляет собой деятельность банка, связанную с привлечением финансовых ресурсов вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств, необходимой для удовлетворения ликвидности [32, с. 99].

По мнению Хамитова Н.Н., регулирование пассивами означает деятельность, направленную на поддержание ликвидности отдельных банков и всей банковской системы республики, мобилизацию кредитных ресурсов через рынки и управление эмиссионной деятельностью банков [11, с.71].

Васильева Е.Е. определяет управление пассивными операциями как занятие банка, связанное с привлечением финансовых средств вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств, необходимой для соблюдения ликвидности [19, с. 18].

Как отмечает Продченко И.А., важное значение приобретает управление пассивными операциями с целью уравновешивания ликвидности и прибыльности. При этом учитывается эластичность каждого вида пассивов для прогнозирования потенциального оттока депозитов, могущего вызвать кризис ликвидности. Пассивные операции коммерческого банка представляют собой совокупность операций (способов, приемов, методов), посредством которых формируются запасы банка. В результате таких операций увеличиваются денежные средства, находящиеся на пассивных счетах баланса банка (т.е. собственных ресурсов банка и его балансовых обязательств). Формирование пассивов является базовой задачей любого банка. Пассивные операции играют важную роль, так как именно с их помощью банки получают ресурсы для совершения активных операций [39, с. 225].

Как отмечает Усоскин В.М., пассивные операции коммерческого банка выполняют важную народно-хозяйственную и социальную роль. Мобилизация с их помощью временно свободных средств предприятий и населения позволяет банковской системе удовлетворять потребности экономики в основном и оборотном капитале, трансформировать сбережения в производственные инвестиции, предоставлять потребительские ссуды населению. А проценты по вкладам и долговым ценным бумагам банков частично компенсируют населению убытки от инфляции [44, с. 128].

Значение проблеме управления пассивами в банковской деятельности западные ученые-финансисты стали придавать еще в 40-х, 50-х годах прошлого века.

Управление пассивами банка до перехода к рыночным отношениям практически не осуществлялось. В связи с переходом к рынку и созданием двухуровневой банковской системы положение коренным образом изменилось. Вместо централизованного общегосударственного фонда пришел рынок ссудного капитала. Банки стали приобретать на этом рынке денежные ресурсы на основе жесткой конкуренции. Средством привлечения ресурсов стали пассивные операции банка [11, с. 138].

В методологическом плане можно рассматривать управление пассивами как базовое и усложненное. При базовом управлении основными ориентирами являются требования органов надзора в части соблюдения показателя достаточности капитала, уровня ликвидности, процентного и других рыночных рисков. При таком подходе внимание концентрируется на идентификации, количественном измерении и анализе рисков с целью недопущения возникновения иных рисков. Следовательно, ориентиром управления становится поддержание нейтральных позиций к риску, что приводит к ограничению деятельности на финансовых рынках с целью минимизации влияния процентного и валютного рисков; все усилия менеджмента направлены на снижение рисков, а не на активное управление ими.

Усложненное управление предполагает определение размера и структуры баланса, устанавливает скорректированные по риску ориентиры доходности по всем направлениям деятельности. При этом ключевые требования регулирующего органа рассматриваются как «минимальные», а весь спектр рисков отслеживается на постоянной основе по банку в целом, что позволяет предотвращать снижение капитала, снимать барьеры на пути к получению займов на рынке и минимизировать затраты на фондирование активов [37,с. 127].

Регулирование пассивами на макроуровне проводится Центральным банком России. Управление пассивами на микроуровне осуществляется коммерческими банками с целью увеличения прибыли и поддержания устойчивой ликвидности. Обычно до 90% пассивов коммерческих банков образуются за счет денежных операций [11, с. 146].

Функция управления пассивами должна подкрепляться соответствующей структурой.

Обычно она представлена одноименным комитетом, который принимает решения на основе подготовительной работы, проведенной вспомогательным отделом, а также другими подразделениями банка, которые отвечают за развитие ключевых направлений банковской деятельности. В состав комитета должны входить разработчики стратегии и политики банка, т.е. высший менеджмент банка.

Поскольку в краткосрочном плане управление пассивами происходит на непрерывной основе, необходимость принятия новых решений может возникать ежедневно, ежемесячно или ежеквартально. Ежедневные решения могут приниматься в рамках полномочий, делегированных комитету, либо в форме распоряжений, которые доводятся до соответствующих подразделений банка либо подкомитетов. Управленческие решения должны находиться в русле стратегии развития банка.

Комитет по управлению пассивами является одним из ключевых по управлению рисками и наделяется широкими полномочиями и ответственностью. Значимость указанной структурной единицы для управления поднимает ее на самый высокий уровень в иерархии банка.

Комитет по управлению пассивами должен подчиняться высшему исполнительному органу. Ему, в свою очередь, целесообразно подчинить комитет по управлению рыночными рисками. Подобная иерархия обусловлена функциями, которыми наделены указанные структурные единицы. В силу того, что комитет по управлению пассивами управляет всем спектром рисков, подобная структура позволит координировать управление и создаст условия для эффективного менеджмента [15, с. 238].

Функционирование комитета по управлению активами и пассивами может быть обеспечено лишь на основе соответствующих потоков информации, полученной из внешних и внутренних источников. Внешняя информация используется для прогнозирования основных параметров развития с учетом стратегии развития банка [24, с. 89].

Раскрывая необходимость управления пассивными операциями коммерческого банка, необходимо остановится на проблемах, с которыми сталкиваются российские банки.

Бурное развитие национальной экономики России в последние годы существенным образом отразилось на развитии банковской системы. С одной стороны, активы банковского сектора растут быстрыми темпами (за 2012 г. выросли на 30,6% [51]), основные игроки демонстрируют впечатляющие финансовые результаты (рост прибыли за 2012 г. составил 26% [51]). С другой стороны, мелкие и средние коммерческие банки, не сумевшие должным образом диверсифицировать свои операции, и соответствовать ужесточающимся мерам государственного контроля уходят с рынка (за 2012 г. более 60 банков были лишены лицензий). Это во многом обусловлено отсутствием продуманной политики формирования источников и участием в высоко рискованных операциях, не гарантирующих стабильного маржинального дохода.

С 2002 года уровень конкуренции в российском банковском секторе вырос в несколько раз, появились крупные международные кредитные организации, у российских банков повысилась инвестиционная привлекательность, в связи с этим существенно повысилась опасность враждебных поглощений. С этой точки зрения одной из ключевых проблем эффективного функционирования современных российских коммерческих банков становится проблема эффективного формирования пассивов, сбалансированности структуры пассивов по отношению к активам. 

Проблема эффективного управления пассивами коммерческого банка состоит в решении следующих задач [11, с. 100]:

1. Первичное  разделение активов и пассивов по эластичности к процентной ставке.

2. Создание равномощных множеств портфелей активов и пассивов с высокой эластичностью.

3. Определение  оптимальности группировки портфелей  активов и пассивов (определение  наличия абсолютного идеального  диполя).

4. При  наличии идеального диполя определяется  оптимальность группировки портфелей  пассивов и активов на основе  критерия эффективности.

5. При  отсутствии идеального диполя  применяется транспортная задача  оптимизации по критерию максимизации  чистого процентного дохода для  управления структурой пассивов  коммерческого банка.

6. При  достижении оптимальности на  основе концепции финансового  потока применяется финансовый  механизм управления портфелями  коммерческого банка.

Анализ современного состояния кредитных организаций в России выявил следующие основные проблемы в управлении пассивами кредитных организаций:

- нестабильность  развития кредитных организаций: несмотря на рост абсолютной  величины пассивов банковской  системы РФ, в их структуре  наблюдается скачкообразное изменение  отдельных статей, что говорит  об отсутствии эффективного комплексного  управления пассивами в отдельных  кредитных организациях;

- проблемы  управления капиталом коммерческих  банков: качество капитала некоторых  российских банков находится  на низком уровне, поскольку ряд  банков. Увеличивших свой капитал, применяют различные схемы фиктивного  увеличения капитала;

- показатель  достаточности капитала продолжает  снижаться;

- проблемы  управления привлеченными средствами  коммерческих банков: низкая степень  диверсификации привлеченных средств, рост доли платных ресурсов  в привлеченных средствах, недостаток  долгосрочных ресурсов.

Кроме вышеперечисленного, регулирование пассивами банка предполагает раскрытие двух взаимосвязанных проблем: управление собственным капиталом и управление привлеченными ресурсами.  Рассмотрим эти проблемы подробно [33, с. 152].

Управление капиталом означает прогнозирование его величины с учетом роста объема балансовых и забалансовых операций, величины рисков, принимаемых банком, соблюдения установленных нормативными актами пропорций между различными элементами капитала с целью достижения установленных банком параметров.

Планирование собственного капитала должно осуществляться на основе финансового плана, хотя ограничения в области капитала могут значительно повлиять на окончательный вариант принятой стратегии банка. На основе прогноза выплаты дивидендов определяется вероятный размер внутренне генерируемого капитала, т.е. сумма прибыли, которая может быть направлена на прирост собственного капитала. Исходя из планируемого роста активов рассчитывается необходимая величина капитала, привлекаемого за счет внешних источников.

Управление привлеченными ресурсами представляет собой деятельность по формированию и оптимизации структуры ресурсов коммерческих банков за счет привлечения денежных средств физических и юридических лиц, в том числе других банков, направленную на поддержание ликвидности как отдельных банков, так и банковской системы в целом. Управление пассивами на макроуровне осуществляет Центральный банк страны, на микроуровне оно осуществляется коммерческими банками в целях получения максимальной прибыли и обеспечения ликвидности банка [29, с. 58].

Управление привлеченными ресурсами включает:

• планирование пассивных операций - разработку депозитной политики банка и других внутрибанковских документов, регламентирующих пассивные операции;
• анализ ресурсной базы банка (ключевая задача анализа - правильно спрогнозировать сроки нахождения в банке привлеченных ресурсов);
• организацию и регулирование деятельности по привлечению ресурсов;
• контроль над осуществлением пассивных операций и состоянием ресурсной базы банка.

Процесс планирования включает составление перспективных и текущих планов. Их назначение состоит в том, чтобы обеспечить понимание задач по формированию и оптимизации ресурсной базы, стратегии и тактики их выполнения, а также представление о конечных результатах деятельности и конкретных параметрах риска, которые может взять на себя банк по пассивным операциям. При этом принимаются во внимание воздействие внешней среды, внутренние проблем банка и имеющиеся резервы роста.

Каждый коммерческий банк должен разработать, а затем строго соблюдать внутренние документы по привлечению ресурсов, в состав которых могут входить [28, с. 46]:

• депозитная политика банка (меморандум по депозитной политике);
• политика по управлению ликвидностью банка;
• процентная политика банка;
• учетная политика банка (раздел об отражении операций по привлечению ресурсов и начислению процентов);
• положение о депозитах юридических лиц;
• положение о привлечении межбанковских кредитов и депозитов других банков;
• положение о депозитах физических лиц;
• положение о подразделениях банка, на которые возложены функции по привлечению ресурсов;
• правила внутреннего контроля по противодействию легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем;
• инструкция о порядке совершения депозитных операций с юридическими лицами;
• инструкция о порядке совершения операций по вкладам физических лиц и др.

Анализ направлен на оценку деятельности банка в целом и по отдельным подразделениям и направлениям на основе сравнения фактически сложившейся структуры ресурсов с прогнозными данными, данными за прошлые периоды и с результатами, достигнутыми другими банками. Материалы анализа позволяют выявить положительные и отрицательные тенденции в развитии банка, потери, неиспользованные резервы, недостатки в планировании и принятии решений.