Анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Шадринский автоагрегатный завод»

Шадринский финансово-экономический колледж-филиал федерального государственного образовательного бюджетного учреждения высшего профессионального образования Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации

 

 

 

 

конкурс ИССЛЕДОВАТЕЛЬСКИХ РАБОТ

 ПО ЭКОНОМИКЕ И АНАЛИЗУ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ

 ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ  ОРГАНИЗАЦИЙ

 

 

 

 

 

Анализ финансово-хозяйственной деятельности

ОАО «Шадринский автоагрегатный завод»

 

 

 

 

                                                                         Автор: Филиппова С.А,

Экономика и Бухгалтерский учет, 2 курс, 207 группа

 Научный  руководитель: Шпилева М.В, преподаватель

 

 

 

 

 

Шадринск, 2013г.

 

 

АННОТАЦИЯ

 

 Машиностроение, как отрасль,  является самой актуальной в  настоящее время и существует более двухсот лет. По числу занятых и по стоимости выпускаемой продукции оно занимает первое место среди всех отраслей мировой промышленности. Уровень развития машиностроения является одним из важных показателей уровня развития страны. Машиностроение определяет отраслевую и территориальную структуру промышленности мира, обеспечивает машинами и оборудованием все отрасли экономики, производит разнообразные предметы потребления. 

Машинотехническая продукция является третьей статьей российского экспорта (после топливно-энергетических товаров и металлов).  
Машиностроение – это базовая отрасль экономики, определяющая развитие таких комплексов, как топливно-энергетический, транспортный, строительный, химический и нефтехимический и ряд других. От уровня развития машиностроения зависят важнейшие удельные показатели валового внутреннего продукта страны (материалоемкость, энергоемкость) и, как следствие, конкурентоспособность выпускаемой продукции.

Именно поэтому я выбрала данную организацию ОАО «Шадринский автоагрегатный завод», поскольку считаю, что данное предприятие является наиболее значимым и имеет огромную роль в развитии нашей стране.

Объектом исследования является открытое акционерное общество «Шадринский автоагрегатный завод». Предметом исследования является финансово-хозяйственная деятельность указанного предприятия.

Целью исследования является изучение… и выявление его экономического потенциала.

История предприятия началась военной зимой 1941 года. Цеха Московского автозавода эвакуировались из столицы, чтобы возобновить производство на Урале, часть из них расположилась в Шадринске. 5 декабря 1941 года легендарный директор автогиганта Иван Алексеевич Лихачёв подписал приказ о выделении филиала в самостоятельное предприятие –Шадринский автоагрегатный завод имени Сталина. В тяжёлых условиях эвакуации было налажено производство необходимой фронту продукции – боеприпасов, а также автоагрегатов и кабин для грузовиков.

В 2003 году ШААЗ реализует инвестиционный проект «Купробрейз» по выпуску автомобильных теплообменников из медно-латунного проката.

В 2005 году на Шадринском автоагрегатном заводе состоялся запуск высокотехнологичного комплекса для испытания радиаторов – аэродинамической трубы. Разработка проекта и монтаж оборудования осуществлялся специалистами ОАО «ШААЗ» совместно с фирмой Outokumpu Copper Strip AB - разработчиком технологии «Купробрейз».

В 2005 году на новый виток своего развития выходит сотрудничество с фирмой "Я.Эберспехер" (Германия) по поставкам теплообменников для отопителей "Гидроник-30". На площадях производства отопителей и топливной аппаратуры организуется сварочный участок с современным оборудованием. В 2006 году ШААЗ получает статус серийного поставщика фирмы «Эберспехер».

В 2006 году Шадринский автоагрегатный завод отметил 65-летний юбилей. Одним из центральных событий юбилея стала сдача 6-этажного многоквартирного дома  по ул. Ленина, построенного силами ШААЗа в рамках программы УГМК «Доступное жилье». Ключи от квартир получили 36 заводчан. К юбилею ШААЗа на стадионе "Торпедо" построена новая беговая дорожка с полиуретановым покрытием. В детском саду №33 состоялось открытие дополнительной группы для детей автоагрегатовцев.

В качестве основных направлений исследования выбраны следующие:

1. Общая оценка состава и структуры имущества ОАО «ШААЗ» и источников его формирования.
2. Анализ состояния и использования основных фондов ОАО «ШААЗ».
3. Анализ использования оборотных средств ОАО «ШААЗ»
4. Анализ динамики и структуры доходов и расходов ОАО «ШААЗ»
5. Оценка качества прибыли ОАО «ШААЗ»
6. Анализ динамики и структуры собственного капитала ОАО «ШААЗ»
7. Анализ ликвидности и платежеспособности организации ОАО «ШААЗ»
8. Оценка финансовой устойчивости ОАО «ШААЗ»
9. Анализ чистых активов ОАО «ШААЗ»
10. Анализ динамики и структуры денежных потоков ОАО «ШААЗ»
11. Оценка вероятности банкротства ОАО «ШААЗ»
12. Оценка деловой активности ОАО «ШААЗ».

При проведении анализа применялись методы горизонтального, вертикального, факторного и коэффициентного анализа.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

РАЗДЕЛ 1. РАСЧЕТНО-АНАЛИТИЧЕСКИЙ

 

1. Общая оценка состава и структуры имущества ОАО «ШААЗ»

и источников его формирования

 

Общая оценка имущества и источников его формирования проводится на основании данных бухгалтерского баланса ОАО «ШААЗ» за 2011 год (приложение 1). Баланс в системе бухгалтерской отчетности занимает центральное место, как основной источник информации для анализа. Главная цель анализа баланса - оценить состояние средств, находящихся в распоряжении предприятий и используемых в обороте, а также определить источники их формирования.

При этом перед их применением основных методов анализа состава и структуры имущества и его источников производится преобразование статей баланса путем агрегирования стандартной формы баланса в укрупненную  -объединения однородных по экономическому содержанию статей. С целью анализа было проведено агрегирование по следующему принципу:

1. Пассив баланса делится на собственный и заемный капитал, заемный капитал делится на внутренний и внешний капитал.
2. Активы делятся на финансовые и нефинансовые (внеоборотные финансовые активы, внеоборотные нефинансовые активы, оборотные финансовые активы, оборотные нефинансовые активы)

Критерием соответствия является равенство собственного капитала и нефинансовых активов. В случае неравенства выявляется:

- Чистое заимствование - превышение заемного капитала над финансовыми активами, что делает предприятие неустойчивым.

-Чистое кредитование - превышение собственного капитала над не финансовыми активами, что делает предприятие платежеспособным.

С целью систематизации расчетов и упрощения обработки показателей, применяется сравнительный аналитический баланс, который строится путем агрегирования отдельных статей и дополнения его показателями структурной динамики.

Актив баланса включает следующие укрупненные статьи:

1. Внеоборотные финансовые активы (Нематериальные активы + Расходы на НИОКР + Основные средства + Незавершенное строительство).
2. Внеоборотные нефинансовые активы (Доходные вложения в материальные ценности + Долгосрочные финансовые вложения + Отложенные налоговые активы + прочие внеоборотные активы).

3.Оборотные финансовые активы ( Дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства + прочие оборотные активы).

4.Оборотные не финансовые активы (Запасы + Налог на добавленную стоимость).

Пассив баланса включает следующие разделы:

1.Собственный капитал (Уставный капитал + Добавочный капитал + Резервный капитал + Нераспределенная прибыль).

2.Внешний заемный капитал (Долгосрочные заемные средства + Краткосрочные заемные средства).

3.Внутренний заемный капитал (Кредиторская задолженность + Отложенные налоговые обязательства + Оценочные обязательства + Доходы будущих периодов + прочие доходы).

Расчеты по аналитическому балансу проводились методом горизонтального и вертикального анализа:

Внеоборотные финансовые активы (Абсолютное отклонение, Относительное отклонение, По структуре, Удельный вес %).

1.Сумма 2011 г. - Сумма 2010 г.

670774-566877=+103897 (Абсолютное отклонение)

2. Абсолютное отклонение: Сумма 2010 г. * 100%

103897: 566877*100%=+18.33 (Относительное отклонение)

3.Удельный вес 2011 г. – Удельный вес 2010 г.

33.78 - 32.49 = +1.29 (По структуре)

4.Сумма 2010 г. (Сумма 2011 г.) :  Сумма  АКТИВ (2010-2011 гг.)

566877 (670774) : 1744608 (1985626) = 32.49 (33.78) (Удельный вес % (2010-2011 гг.)

 

Внешний заемный капитал (Абсолютное отклонение, Относительное отклонение, По структуре, Удельный вес%)

1.Сумма 2011 г. - Сумма 2010 г.

341133-197122= +144011 (Абсолютное отклонение)

2. Абсолютное отклонение: Сумма 2010 г. * 100%

+144011 : 197122 * 100%=+73.06 (Относительное отклонение)

3. Удельный вес 2011 г. – Удельный вес 2010 г.

17.18 - 11.30=+5.88 (По структуре)

4. Сумма 2010 г. (Сумма 2011 г.):  Сумма ПАССИВ (2010-2011 гг.)

197122 (341133) : 1744608 (1985626)= 11.30 (17.18) (Удельный вес % (2010-2011 гг.)

    

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 1.1

 

 

Аналитический баланс ОАО «ШААЗ»

Статья	Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Отклонение
	31.12.2010	31.12.2011	31.12.2010	31.12.2011	абсолютное	относительное	По структуре
АКТИВ	1744608	1985626	100,0	100,0	+241018	+13.82	0
Внеоборотные нефинансовые активы	566877	670774	32.49	33.78	+103897	+18.33	+1.29
Внеоборотные финансовые активы	16404	20405	0.94	1.03	+4001	+24.39	+0.09
Оборотные нефинансовые активы	687640	742553	39.46	37.40	+54913	+7.99	-2.06
Оборотные финансовые активы	507370	624090	29.08	31.43	+116720	+23.00	+2.35
ПАССИВ	1744608	1985626	100,0	100,0	+241018	+13.82	0
Собственный капитал	1145542	1204237	65.66	60.65	+58695	+5.12	-5.01
Внешний заемный капитал	197122	341133	11.30	17.18	+144011	+73.06	+5.88
Внутренний заемный капитал	401944	440256	23.04	22.17	+38312	+9.53	-0.87

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ состояния и использования основных фондов ОАО «ШААЗ»

 

 Анализ состояния использования основных фондов проводится на основе данных бухгалтерского баланса (Приложение 2, Приложение 3, Приложение 4), с помощью материально-технической базой организации, поэтому возрастает роль анализа их использования на предприятии.

Задачи анализа Основных фондов:

- Оценка состава, структуры и  динамики основных фондов;

- Анализ движения основных фондов;

- Анализ эффективности использования  основных фондов;

- Анализ использования времени  работы оборудования;

- Анализ взаимосвязей объема  производства прибыли и затрат  по эксплуатации оборудования.

Информационная база анализа использования основных фондов являются:

- бухгалтерский баланс;

- Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках;

- Пояснительная записка к бухгалтерской  отчетности;

- Данные статистического и управленческого  учета.

Для анализа движения основных фондов используются следующие коэффициенты:

1.Коэффициент поступления  ввода = стоимость вновь поступивших основных средств / стоимость основных средств на конец отчетного года. ( Доля поступивших основных средств за период)

2.Коэффициент обновления = стоимость  новых основных средств / стоимость  основных средств на конец  отчетного года. ( Доля новых основных средств на предприятии)

3.Коэффициент выбытия = стоимость  всех выбывших основных средств / стоимость основных средств  на начало отчетного года. ( Доля  выбывших основных средств за период)

Показатели состояния основных фондов:

1.Коэффициент износа = сумма амортизации / первоначальная стоимость наличных основных средств. (1- коэффициент годности)

2.Коэффициент годности = остаточная  стоимость основных средств / первоначальная стоимость наличных основных средств. (1- коэффициент износа)

Показатели эффективности использования основных фондов:

- Фондоотдача = объем продукции / средняя  стоимость основных фондов.

Фондоотдача показывает стоимость произведенной  продукции, приходящуюся на 1 рубль основных фондов, рост фондоотдачи свидетельствует о повышении эффективности использования основных средств.

- Фондоемкость = средняя стоимость  основных фондов / объем продукции.

Фондоемкость показывает стоимость основных фондов, приходящуюся на 1 рубль произведенной продукции, снижение показателя характеризует экономию средств, инвестированных в основных фондах.

Э =(ФЕ1 – ФЕ0) * ВП1 – выпуск продукции.

- Фондовооруженность = средняя стоимость  основных фондов / среднесписочная численность рабочих.

Фондовооруженность показывает долю стоимости основных фондов, приходящуюся на каждого работника организации, рост показателя в динамике свидетельствует о повышении уровня оснащенности труда основных средств.

- Фондорентабельность = прибыль / средняя  стоимость основных фондов.

Фондорентабельность показывает размер прибыли, приходящейся на 1 рубль основных фондов, рост показателя в динамике свидетельствует о повышении уровня эффективности использования основных фондов.

Для оценки эффективности использования основных фондов используются факторные модели:

1.Оценка влияния основных фондов на объем продукции:

ВП = ФО * Стоимость основных фондов.

2.Оценка влияния основных фондов  на прибыль

П = ФО * стоимость основных фондов- себестоимость.

Анализ состояния и использования основных фондов состоит из  следующих разделов:

-Анализ движения основных фондов,

-Анализ состояния основных фондов,

-Оценка эффективности использования  основных фондов,

-Оценка влияния основных фондов  на объем продукции,

-Оценка влияния основных фондов  на прибыль;

 

 

Таблица 1.2

 

 

1.Анализ динамики и структуры основных фондов ОАО «ШААЗ»

 

 

Статья	Сумма тысяч рублей		Удельный вес %			Отклонение (+/-)
	31.12.10	31.12.11	31.12.10	31.12.11	Абсолютное		Относительное	По структуре
1.НМА	50	50	0.00	0.00	+0		+100	+0.00
2.ОС	2168497	2309519	51.13	51.18	+141022		+6.50	+0.05
Здания	678887	690728	16.06	15.31	+11841		+1.74	-0.75
Сооружения и передаточные устройства	169668	173453	4.00	3.84	+3785		+2.23	-0.16
Машины и оборудование	1050398	1152901	24.76	25.55	+102503		+9.76	+0.79
Транспортные средства	59351	64428	1.40	1.43	+5077		+8.55	+0.03
Производственный и хозяйственный инвентарь	68656	71165	1.62	1.58	+2509		+3.65	-0.04
Другие виды ОС	45997	49955	1.08	1.11	+3958		+8.60	+0.03
ИТОГО:	4241504	4512199

 

 

 

2.Анализ движения основных фондов проводится на основе расчетов следующих  коэффициентов:

 

Коэффициент  Ввода = ОФ поступившие/ ОФ на конец года

Коэффициент Ввода(2010) = 0+67835/ 50+1114240 = 0.06=6%

Коэффициент Ввода(2011) = 0+88531/ 50+1195279 = 0.07 = 7%

 

Коэффициент Выбытия = ОФ Выбывшие/ ОФ на начало года

Коэффициент Выбытия(2010) = 0+7852/ 50+1054257 = 0.07 =7%

Коэффициент Выбытия(2011) = 0+7492/ 50+1114240 = 0.06 = 6%

 

3.Анализ состояния основных фондов проводится путем расчета следующих коэффициентов:

 

Коэффициент Износа = Сумма амортизации/ ПС ОФ

Коэффициент Износа(2010) = 20+674873/ 50+1195279 = 0.56=56%

Коэффициент Износа(2011) = 20+614778/ 50+1114240 = 0,55=55%

 

Коэффициент Годности = Остаточная стоимость/ ПСОФ

Коэффициент Годности(2010) = 1- 0.56 = 0.44%

Коэффициент Годности(2011) = 1- 0.55= 0.45%

 

4.Оценка эффективности использования основных фондов проводится на основе следующих показателей:

 

Фондоотдача = Выручка / Средняя стоимость ОФ

Фондоотдача(2010) = 3495464/ 1054257+1114240/ 2 + 50+50/ 2 = 3.22

Фондоотдача(2011) = 4317312/ 1114240+1195279/ 2 + 50+50/ 2 = 3.74

 

 

Фондоёмкость =Средняя стоимость ОФ/ Объем продукции

Фондоемкость(2010) = 1/ 3.22 = 0.31

Фондоемкость(2011) = 1/ 3.74 = 0.27

 

Фондорентабельность = Прибыль/ Средняя стоимость ОФ

Фондорентабельность(2010) = 140783/ 1084248.5 = 0.13

Фондорентабельность(2011) = 147903/ 1154809,5 = 0.13

 

Таблица 2.2

 

5.Оценка влияния основных фондов  на объем продукции

 

Показатель	Сумма тысяч рублей		Отклонение ( +/-)
	31.12.10	31.12.11	Абсолютное	Относительное
Фондоотдача	3.22	3.74	+0.52	+16.15
Средняя стоимость основных фондов	1084248.5	1154809,5	+70561	+6.51
Объем продукции	3491280.2	4318987.5	+827707.3	+23.71

 

 

Объем продукции = Фондоотдача* Средняя стоимость ОФ

1. Объем продукции (2010) = 3.22*1084248.5 =+3491280.2

2. Объем продукции (2011) =3.74*1154809,5= +4318987.5

3. 0.52*1154809,5 = 600500

4. 3.74*70561 = 263898

 

Метод цепных подстановок:

1.А0 * В0 = 3.22 *1084248.5 = = 3491280.2

2.А0 * В1 = 3.22 * 1154809,5 = 3718486,6

3.А1 * В1 = 3.74 * 1154809,5 = 4318987.5

1. У2 – У1 = 3718486,6 - 3491280.2 = +227206.4

2.У3 – У2 = 4318987.5 - 3718486,6 = +600500.9

Сумма 1+2 = +827707.3

 

Таблица 3.2

 

Оценка влияния основных фондов на прибыль ОАО «ШААЗ»

 

Показатель	Сумма, тысяч рублей		Отклонение (+/-)
	31.12.10	31.12.11	Абсолютное	Относительное
Фондоотдача	3.22	3.74	+0.52	+16.15
Средняя стоимость основных фондов	1084248.5	1154809,5	+70561	+6.51
Себестоимость	2966852	3649729	+682877	+23.02
Прибыль	6061983.2	9330998.9	+3269015.7	+53.93

 

 

Прибыль = Фондоотдача *Стоимость основных фондов - Себестоимость

 

Прибыль 2010 год = 3.22*1084248.5- 2966852 = -6061983.2

Прибыль 2011 год = 3.74* 1154809,5- 3649729 = -9330998.9

 

Метод цепных подстановок:

 

1.А0 * В0 – С0 = 3.22*1084248.5 - 2966852 = +524428.2

2.А1 * В0 – С0 =  3.74*1084248.5 - 2966852 = +1088237.4

3.А1 * В1 – С0 = 3.74*1154809,5-2966852 = -6777038.9

4.А1 * В1 – С1 = 3.74*1154809,5-3649729  = -9330998.9

 

1. У2 – У1 =1088237.4 - 524428.2 = +563809.2

2. У3 –У2 = 6777038.9 - 1088237.4 =-5688801.5

3. У4 – У3 = 9330998.9 - 6777038.9 =-2553960

 

1.3  Анализ использования оборотных средств ОАО «ШААЗ»

 

Анализ использования оборотных средств, проводится на основе данных бухгалтерского баланса (Приложение 5, Приложение 6, Приложение 7).

В состав основных средств, входит:

- Сфера производства, оборотные  производственные фонды (запасы, незавершенное производство, полуфабрикаты, расходы будущих периодов).

- Сфера обращения, фонды обращения (готовая продукция, товары отгруженные, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства).

Задачи анализа оборотных средств:

- Оценка состава, структуры и  динамики оборотных средств;

- Анализ источников покрытия  потребности в оборотных средствах;

- Оценка эффективности использования  оборотных средств.

Информационная база анализа использования оборотных средств:

- Бухгалтерский баланс;

- Отчет о прибылях и убытках;

- Пояснения к бухгалтерскому  балансу и отчету о прибылях  и убытках;

- Пояснительная записка к бухгалтерской  отчетности;

- Данные бухгалтерского учета.

Рост стоимости оборотных средств, свидетельствует о повышении мобильности капитала и ликвидности активов.

Вертикальный анализ оборотных средств включает в себя:

- Рост доли запасов и затрат  обозначает замедление оборачиваемости  средств предприятия, рост объема  производства;

- Рост доли дебиторской задолженности обозначает снижение эффективности управления дебиторской задолженности, иммобилизация средств из производства и падение его объема при падении уровня запасов;

- Рост доли краткосрочных финансовых  вложений и денежных средств  обозначает повышение оборачиваемости средств, улучшение возможностей покрытия текущих обязательств;

- Рост доли готовой продукции  обозначает снижение спроса на  продукцию, сокращение оборачиваемости.

Кругооборот оборотных средств состоит в следующем:

Денежные средства> Запасы > Нераспределенная прибыль > Готовая продукция > Дебиторская задолженность >  Денежные средства.

Цель оборотных средств заключается в ускорении оборачиваемости за счет сокращения длительности оборота, так как это приводит к высвобождению средств.

С целью анализа оборачиваемости используются следующие показатели:

- Длительность оборота – показывает  длительность одного оборота  оборотных средств в днях:

О = СО * Д / P

О- длительность оборота;

CO- средний остаток оборотных  средств 

Д-длительность периода (360,90,30 дней)

Р- объем реализованной продукции ( Выручка).

- Коэффициент оборачиваемости  – показывает количество оборотов  оборотных средств.

К.об. = Р / СО = Д / О

- Коэффициент загрузки показывает  сумму оборотных средств авансируемых на 1 рубль выручки от реализованной продукции.

К. З. = СО / Р = 1 / К.об.

Чем больше коэффициент оборачиваемости и чем меньше коэффициент загрузки, тем эффективнее используются оборотные средства на предприятии, улучшается его финансовое положение.

В ходе анализа рассчитывается экономия или перерасход оборотных средств по формуле:

(ОБС1 –ОБС0 * В1 / В0)

ОБС1 – ОБС0 – экономия при использовании оборотных средств

В1 / В0 – перерасход при использовании оборотных средств.

Факторный анализ проводится с использованием следующих моделей:

- Оценка влияния уровня использования оборотных средств на изменение выручки:

В = ОБС * К.об.

- Оценка влияния оборотных средств  на изменение уровня их рентабельности:

Р = П / ОБС.

Анализ использования оборотных средств, включает следующие разделы:

- Оценка структуры и динамики оборотных средств, с помощью горизонтального и вертикального анализа,

- Оценка оборачиваемости оборотных средств,

- Экономия (перерасход) оборотных средств,

- Оценка влияния оборотных средств на выручку,

- Оценка влияния ОБС на изменение уровня их рентабельности;

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 1.3

1.Оценка структуры и динамики оборотных средств, с помощью

горизонтального и вертикального анализа

 

Наименование статей	Сумма тысяч рублей		Удельный вес %		Отклонение ( + /-)
	31.12.10	31.12.11	31.12.10	31.12.11	Абсолютное	Относительное	По структ.
Оборотные средства
1.Запасы	673096	722209	56.33	52.85	+49113	+7.30	-3.48
Сырье и материалы	400517	385757	33.52	28.23	-14760	-3.69	-5.29
Затраты в незавершенном производстве	77793	80802	6.51	5.91	+3009	+3.87	-0.6
Товары отгруженные	4725	8060	0.40	0.59	+3335	+70.58	+0.19
Прочие запасы и затраты	5540	-	0.46	-	-5540	-100	-0.46
Готовая продукция	184521	247590	15.44	18.12	+63069	+34.18	+2.68
2.Налог на добавленную стоимость	14544	20344	1.22	1.49	+5800	+38.88	+0.27
3.Дебиторская задолженность(более 12 месяцев)	474717	550529	39.72	40.28	+75812	+15.97	+0.56
Покупатели и заказчики	389501	464100	32.59	33.96	+74599	+19.15	+1.37
5.Финансовые вложения	14100	-	1.18	-	-14100	-100	-1.18
6.Денежные средства	18553	73561	1.55	5.38	+55008	+296.49	+3.83
7. Прочие ОА	-	-	-	-	-	-	-