Анализ эффективности управления оборотным капиталом в ООО «Нижневолжская нефтяная компания»

Оглавление

Введение

Проблема управления оборотным капиталом является актуальной для любой экономической системы. В условиях командной экономики действовал централизованный государственный контроль над оборотным капиталом и соответствующие ему методу управления. Однако при переходе к рыночному способу хозяйствования эти методы уже не могут использоваться. Требуется их адаптация к изменившимся условиям и перенос акцентов управления на уровень организации.

Современная организационная структура большинства хозяйствующих субъектов скрывает объект управления и делает его слабо локализующим для руководителя. В результате этого управление оборотным капиталом практически не осуществляется, а его динамика зависит от внешних и случайных внутренних воздействий. В этом контексте чрезвычайную важность приобретает проблема непротиворечивого сочетания целей эффективности хозяйственной деятельности и платежеспособности организаций – одна из ключевых проблем управления оборотным капиталом. практика показывает, что сегодня многие решения принимаются исключительно с ориентацией на повышение эффективности деятельности, в то время как уже известны случаи полной потери платежеспособности и конкурентоспособности в результате такой политики.

Конкурентные позиции организации на рынке в значительной степени определяются эффективностью управления оборотным капиталом каждого хозяйствующего субъекта. Распространение бартерных сделок, прямого товарного обмена, рост дебиторской и кредиторской задолженности, угроза банкротства являются последствиями острого недостатка оборотного капитала и неэффективного его использования. в свою очередь, это приводит к сужению ассортимента объемов реализации материалов и оказывает негативное влияние на выполнение организациями своих целей. В этих условиях необходим поиск новых подходов к управлению оборотным капиталом организаций.

Актуальность выбранной темы, обусловлена тем, что проблемы управления оборотным капиталом, его формирование и эффективного использования исследовались многими отечественными и зарубежными учеными. Вместе с тем большинство авторов рассматривают вопросы управления оборотным капиталом в условиях относительной экономической стабильности. К тому же специфика российской экономики не приемлет автоматического перенесения существующих подходов к управлению оборотным капиталом, особенно заимствованных из зарубежного опыта. В современных экономических условиях эффективное управление оборотным капиталом становится одной из предпосылок нормального функционирования организаций.

Цель работы – формирование эффективной стратегии управления оборотным капиталом на предприятии.

Для достижения цели необходимо решить следующие задачи:

- рассмотреть теоретические основы  управления оборотным капиталом  по совершенствованию системы  управления оборотным капиталом  ООО «Нижневолжская нефтяная компания»

- провести анализ эффективности  управления оборотным капиталом  ООО «Нижневолжская нефтяная компания»

- разработать мероприятия по совершенствованию  системы управления оборотным  капиталом ООО «Нижневолжская нефтяная компания»

Объектом исследования явилось предприятие ООО «Нижневолжская нефтяная компания» занимающееся реализацией природного газа на территории РБ, торгово-закупочной деятельностью.

Анализ проведен на основе финансовой отчетности предприятия, а именно, бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках за 2011, 2012, 2013 гг. В рамках системного подхода применены приемы и методы анализа (табличный, финансовых коэффициентов, балансовый, сравнения, наблюдения, определения абсолютных и относительных величин) и синтеза, группировки и сравнения, научной абстракции; в практической части исследования использовались расчетно-аналитические методы, методы структурно-динамического анализа.

Эмпирическую базу исследования составили документы и материалы и данные периодической печати, монографическая научная литература, экспертные разработки и оценки российских и зарубежных ученых-экономистов, а также аналитические и собственные расчетные материалы авторов о финансовой деятельности: Савицкой Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия [Ошибка! Источник ссылки не найден.], Е.С. Стояновой Финансовый менеджмент: теория и практика [Ошибка! Источник ссылки не найден.] и А.А. Ковалева Финансовый анализ: методы и процедуры [Ошибка! Источник ссылки не найден.].

1 Теоретические аспекты управления оборотным капиталом

1.1 Сущность и структура оборотного капитала

Производственные запасы представляют собой совокупность предметов труда, используемых в производственном процессе. Они участвуют в производственном процессе однократно и полностью переносят свою стоимость на производимую продукцию, выполненные работы или оказанные услуги.

Производственные запасы группируются по:

1) функциональной роли и назначению в процессе производства;

2) техническим свойствам (сорт, размер, марка, профиль и другие признаки).

По функциональной роли и назначению в процессе производства производственные запасы условно подразделяются на основные и вспомогательные

Основные – это предметы труда, составляющие основы изготавливаемой продукции. К ним относится: сырье и основные материалы, покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия. Например, для добывающей промышленности сырьем является: древесина, уголь, нефть, а материалами – продукты обрабатывающей промышленности (металл, бумага).

Вспомогательные – это предметы труда, которые придают основным материалам определенные свойства и качества (лаки, краски) или используются для содержания средств труда (смазочные, обтирочные материалы) и других хозяйственных целей (уборка помещения). В качестве вспомогательных материалов отдельно выделяются топливо, тара и тарные материалы, запасные части.

Топливо различают в зависимости от его использования на технологические цели (технологическое), как горючее (двигательное) и для отопления (хозяйственное) [1].

К таре и тарным материалам относят предметы, используемые для упаковки и транспортировки других предметов и готовой продукции.

Запасными частями являются предметы, используемые для ремонта и замены отдельных частей машин и оборудования.

Раньше в специальную группу выделялись малоценные и быстроизнашивающиеся предметы. К малоценным относились предметы, стоимость которых ниже установленного законом лимита стоимости основных средств, независимо от срока их использования. Быстроизнашивающимися являются предметы, служащие  менее одного года независимо от их стоимости.

Классификация производственных запасов по техническим свойствам используется в технологии производства и организации аналитического учета. Она же является основой при разработке номенклатур, т.е. систематизированных перечней материалов, потребляемых в производстве. Каждому виду материала присваивается собственный номенклатурный номер (код), однозначно его идентифицирующий.

Рисунок 1 - «Классификация производственных запасов по функциональной роли и назначению в производственном процессе»

Основные особенности учета производственных запасов:

1 на складах материально-ответственными лицами ведется только количественных учет движения материалов на карточках складского учета по их видам;

2 в бухгалтерии ведется денежный учет по синтетическим счетам, субсчетам и местам хранения;

3 взаимная сверка данных складского учета проводится по окончании каждого месяца в денежной оценке количественных остатков на складах.

Оценка производственных запасов в балансе производится по фактической себестоимости их приобретения или по учетным ценам.

Рисунок 2 - «Виды оценки производственных запасов в момент оприходвания»

Фактическими затраты на  приобретение производственных запасов могут быть:

• суммы, уплачиваемые в соответствии с договором поставщику (продавцу);
• суммы, уплачиваемые организациям за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением производственных запасов;
• таможенные пошлины и иные платежи;
• вознаграждения, уплачиваемые посреднической организации, через которую приобретены производственные запасы;
• затраты по заготовке и доставке их на предприятие, включая расходы по страхованию;
• иные затраты, непосредственно связанные с приобретением производственных запасов.

Учет отпуска в производство производственных запасов может быть организован по одному из двух вариантов:

• по фактической себестоимости;
• по учетным ценам.

Рисунок 3 - «Виды оценки производственных запасов в момент списания»

При организации учета материальных ценностей по фактической себестоимости используется один из методов, устанавливаемых предприятием в учетной политике:

• по себестоимости каждой единицы;
• по средней себестоимости;
• по себестоимости первых по времени закупок (метод ФИФО);
• по себестоимости последних по времени закупок (метод ЛИФО).

1.2 Роль и задачи формирования  запасов

Объем финансовых средств, необходимых для создания запасов ТМЦ, определяется на основе расчета потребности в отдельных их видах. При этом запасы ТМЦ подразделяются на два вида: производственные запасы (сырье и материалы, необходимые для производства продукции); запасы готовой продукции, предназначенные для бесперебойной ее реализации потребителям.

Потребность в запасах каждого вида определяется по отдельным группам: 1) запасы текущего хранения – постоянно формируемая и обновляемая часть запасов, равномерно потребляемая в процессе производства и реализации; 2) запасы сезонного хранения (формирование таких запасов обусловлено сезонными особенностями закупки сырья, производства и потребления готовой продукции); 3) запасы целевого назначения, их формирование определено спецификой деятельности предприятия, например, для организации встречной торговли при закупке определенного сырья: обуви при закупке шкур; сахара при закупке сахарной свеклы; подсолнечного масла при закупке подсолнечника и т.п.

Среди этих групп основное внимание уделяется определению потребности в запасах текущего хранения (на большинстве предприятий они представляют единственный вид запасов ТМЦ).

Расчет ведется по каждому виду запасов. Суммирование результатов расчетов дает общую потребность в финансовых ресурсах, т.е. размер оборотных активов, обслуживающих эту стадию производственно-коммерческого цикла.

Основной задачей при формировании запасов является минимизация текущих затрат по их обслуживанию. Эта задача является оптимизационной и решается в процессе нормирования запасов.

Для производственных запасов она состоит в определении оптимального размера партии поставляемого сырья и материалов. Чем выше размер поставки, тем ниже относительный размер текущих затрат по размещению заказа, доставке товаров и их приемке. Однако высокий размер поставки определяет высокий средний размер запаса.

Для запасов готовой продукции задача минимизации текущих затрат состоит в определении оптимального размера партии производимой продукции. Если производить определенный товар мелкими партиями, то затраты по хранению его запасов в виде готовой продукции будут минимальными. Но при этом увеличатся текущие затраты, связанные с частой переналадкой оборудования, подготовкой производства, и другие.

Минимизация текущих затрат осуществляется и путем своевременного вовлечения в хозяйственный оборот излишних запасов ТМЦ на основе мониторинга текущей финансовой деятельности, сопоставления нормативного и фактического размера запасов. Мероприятия в этом случае разрабатываются совместно со службой производственного менеджмента (при необходимости нормализации запасов сырья и материалов) или со службой маркетинга (при необходимости нормализации запасов готовой продукции). Цель этих мероприятий — высвобождение части финансовых средств, авансированных в сверхнормативные запасы.

В практике финансового менеджмента для отражения реальной стоимости запасов может быть использован метод LIFO («последний пришел — первый ушел»). В соответствии с этим методом, запасы направляются в производственное потребление или на реализацию по ценам их последнего поступления. В отличие от метода FIFO («первый пришел - первый ушел»), когда использование запасов осуществляется по ценам их первоначального формирования, метод LIFO позволяет получить реальную оценку этих запасов в условиях инфляции и эффективней управлять их стоимостной формой движения. [2]

1.3 Методы оценки эффективности управления запасами

Оценивать эффективность управления товарными запасами можно разными способами.

Наиболее простой способ - по двум показателям: коэф. реализации и коэф. предложения товара.

Коэф. реализации (КР) показывает, какая часть товарных запасов была реализована за период.

Коэф. предложения (КП) показывает, какую часть из периода мы предлагали товар покупателю.

В таблице 1 приведены и описаны наиболее распространенные методы.

Таблица 1 - Методы оценки материальных запасов

Обобщенная модель управления запасами.

Природа задачи управления запасами определяется неоднократным размещением и получением заказов заданных объемов продукции (хранимых запасов) в определенные моменты времени. С этой точки зрения стратегия управления запасами должна отвечать на следующие два вопроса

1. Какое количество хранимого запаса следует заказать?
2. Когда заказывать?

Ответ на первый вопрос определяет экономический размер заказапутем минимизации следующей функции затрат.

Все эти стоимости должны быть выражены как функции искомого объема заказа и интервала времени между заказами.

1. Затраты на приобретениеопределяются стоимостью единицы приобретаемой продукции (хранимого запаса). Эта стоимость может быть постоянной или со скидкой, которая зависит от объема заказа.
2. Затраты на оформление заказапредставляют собой постоянные расходы, связанные с его размещением (для изготовления продукции) на других производствах. Эти затраты не зависят от объема заказа.
3. Затраты на хранение запасапредставляют собой затраты на содержание запаса на складе. Этот вид затрат включает как процент на инвестированный капитал, так и стоимость хранения, содержания и ухода.
4. Потери от дефицита запаса– это расходы, обусловленные отсутствием запаса необходимой продукции. Они включают как потенциальные потери прибыли, так и более субъективную стоимость, связанную с потерей клиентов.

Ответ на второй вопрос (когда заказывать?) зависит от типа системы управления запасами, с которой мы имеем дело. Если система предусматривает периодический контроль состояния запаса (например, каждую неделю или месяц), момент поступления нового заказа совпадает с началом периода. Если же в системе предусмотрен непрерывный контроль состояния запаса, новые заказы размещаются тогда, когда уровень запаса опускается до заранее определенного значения, называемого точкой возобновления заказа.

Построим модель, которая описывает издержки, связанные с наличием запасов, за весь период их хранения. Длительность этого периода значения не имеет: это может быть один день, месяц, год и т.д. В данном случае мы выберем период, равный одному году. Введем следующую систему обозначений:

D– ежегодный спрос  на запас продукции;

C0 – переменная стоимость подачи одного заказа, ден. ед. / 1 заказ;

Ch– переменная стоимость хранения единицы продукции в запасе, ден. ед. / на единицу продукции в год;

C- цена покупки единицы  продукции в запасе, ден. ед. в  год;

q- объем заказа, единиц  продукции / заказ.

Общая стоимость запасов в год = Общая стоимость подачи заказа в год

+ Общая стоимость хранения  запасов в год.

Ежегодная стоимость подачи заказа: если потребность в продукции составляетDединиц в год, а каждый заказ подается на партию вqединиц, тогда ежегодное количество заказов составит (D/q).

Ежегодная стоимость подачи заказов = Стоимость подачи одного заказа

Число заказов, подаваемых ежегодно = C0(D/q) (ден.ед. в год).

Ежегодная стоимость хранения запасов: при расчете этой стоимости обычно исходят из среднего количества продукции, которая составляет запас в течение одного цикла. В простейшей ситуации, которую мы рассматриваем, уровень запасов изменяется линейно и принадлежит промежутку отqдо нуля, следовательно, средний уровень запасов равен (q/2). В более сложных ситуациях для расчета среднего уровня запасов используются более сложные математические методы.

Стоимость хранения единицы продукции Chопределяется либо как фиксированная величина на весь год, либо как процент от общей стоимости единицы продукции за год. В различных компаниях применяются самые разнообразные методы расчета издержек в этой сфере, однако в целомChхарактеризует величину процентов с денежных ссуд, замороженных в форме запасов, стоимость повреждения или сохранности запасов, стоимость повреждения или сохранности запасов, а также определенную часть общей стоимости системы хранения запасов.

1.4 Система контроля за состоянием запасов

Контроль за состоянием запасов - это изучение и регулирование уровня запасов продукции производственно-технического назначения и товаров народного потребления с целью выявления отклонений от норм запасов и принятия оперативных мер к ликвидации отклонений.

Необходимость контроля за состоянием запасов предприятия обусловлена повышением издержек.

Контроль за состоянием запаса проводится на основе данных анализа, аудита и инвентаризации.

В целом можно выделить следующие системы контроля за состоянием запасов:

• с фиксированной периодичностью заказа;
• с фиксированным размером заказа.

Остальные системы представляют собой разновидности этих двух систем.

Контроль состояния запасов по системе с фиксированной периодичностью заказа осуществляется через равные промежутки времени посредством проведения инвентаризации остатков. По результатам проверки осуществляется заказ на поставку новой партии товаров.

Размер заказываемой партии товара определяется разностью предусмотренного нормой максимального товарного запаса и фактического запаса.

Поскольку для исполнения заказа требуется определенный период времени, то величина заказываемой партии увеличивается на размер ожидаемого расхода на этот период.

Размер заказываемой партии (Р) определяется по следующей формуле:

где Змакс – предусмотренный нормой максимальный запас;

Зф – фактический запас на момент проверки;

Зт – запас, который будет израсходован в течение размещения и выполнения заказа.

Таким образом, система контроля с фиксированной периодичностью заказа применяется в следующих случаях:

• условия поставки позволяют получать заказы различными по величине партиями;
• расходы по размещению заказа и доставке сравнительно небольшие;
• потери от возможного дефицита сравнительно небольшие.

В системе контроля за состоянием запасов с фиксированным размером заказа размер заказа на пополнение запаса является величиной постоянной, тогда интервалы времени, через которые производится размещение заказа, в этом случае могут быть разными.

На практике система контроля за состоянием запаса с фиксированным количеством заказа применяется преимущественно в следующих случаях:

• большие потери в результате отсутствия запаса;
• высокие издержки по хранению запасов;
• наличие скидки с цены в зависимости от заказываемого количества.

После того, как сделан выбор системы пополнения запасов, необходимо определить величину заказываемой партии, а также интервал времени, через который повторяется заказ.

Оптимальный размер партии поставляемых товаров и, соответственно, оптимальная частота завоза зависят от следующих факторов:

• объем спроса (оборота);
• расходы по доставке товаров;
• расходы по хранению запаса.

В качестве критерия выбирают минимум совокупных расходов по доставке и хранению.

Таким образом, основные системы контроля над запасами формируются из двух параметров, таких как размер заказа и интервала времени между заказами. В условиях отсутствия отклонений от запланированных показателей и равномерного потребления запасов, для которых разработаны основные системы, такой подход является вполне достаточным.

Каждая из основных систем имеет определенный порядок действий. Так, в системе с фиксированным размером заказа заказ производится в момент достижения порогового уровня запаса, величина которого определяется с учетом времени и возможной задержки поставки.

В системе с фиксированным интервалом времени между заказами размер заказа определяется исходя из наличных объемов запаса и ожидаемого потребления за время поставки.

В системе с фиксированной периодичностью заказа, входным параметром является период времени между заказами.

В отличие от основной системы, она ориентирована на работу при значительных колебаниях потребления. Чтобы предотвратить завышение объемов запасов, содержащихся на складе, или их дефицит, заказы производятся не только в установленные моменты времени, но и при достижении запасом порогового уровня.

Таким образом, рассматриваемая система включает в себя элемент системы с фиксированным интервалом времени между заказами и элемент системы с фиксированным размером заказа.

Другим вариантом системы контроля уровня запасов является система «минимум-максимум». Данная система содержит в себе элементы основных систем контроля уровня запасов. Как и в системе с фиксированной периодичностью заказа, здесь используется постоянный интервал времени между заказами.

Система «максимум-минимум» ориентирована на учет запасов и издержки. Поэтому в рассматриваемой системе заказы производятся не через каждый заданный интервал времени, а только при условии, что запасы на складе в этот момент оказались равными или меньше установленного минимального уровня. В случае выдачи заказа его размер рассчитывается так, чтобы поставка пополнила запасы до максимально желаемого уровня.

Таким образом, данная система работает лишь с двумя уровнями запасов - минимальным и максимальным [7].

Однако все рассмотренные выше системы контроля уровня запасов применимы лишь к весьма ограниченному спектру условий функционирования и взаимодействия поставщиков и потребителей.

Повышение эффективности использования систем управления запасами в логистической системе организации приводит к необходимости разработки оригинальных вариантов рассмотренных выше систем контроля уровня запасов.

2 Анализ системы управления  запасами на предприятии ООО АТЦ «Плаза»

2.1 Общая организационно-экономическая характеристика предприятия ООО АТЦ «Плаза»

Общество с ограниченной ответственностью «Форум» создано в соответствии со ст.87-94 Гражданского кодекса Российской Федерации, Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью, и является коммерческой организацией. Сокращенное наименование ООО АТЦ «Плаза».