Анализ финансовых (экономических) результатов деятельности организации

Содержание

Введение…………………………………………………………………………...3

1. Анализ финансового состояния организации………………………………...4

1.1.Анализ источников формирования капитала………………………….......4-8

1.2.Анализ имущественного состояния организации……...………................9-11

2.Анализ финансовых (экономических) результатов деятельности организации….………………………………………………………………...12-19

3. Дерево проблем ……………………………………………………………….20

4.. Дерево решений……………………………………………………………….21

Заключение…………………………………………………………………....22-23

Список литературы……………………………………………………………...24

Приложения………………………………………………………………..…25-28

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение.

Данная работа представляет собой курсовую по дисциплине «Теория экономического анализа». Исходными данными для нее являются следующие виды бухгалтерской отчетности:

1. форма №1 – бухгалтерский баланс «Хоум Кредит энд Финанс Банк» с 2011 по 2013 гг.
2. форма №2 – отчет о прибылях и убытках «Хоум Кредит энд Финанс Банк» за период с 2011 по 2013 гг.

 ООО «Хоум Кредит энд Финанс Банк» один из лидеров российского рынка банковской розницы, работает на российском рынке с 2002 года.

Международное рейтинговое агентство Standard & Poor's повысило рейтинг Банка до B+/B, в октябре Moodys' подтвердило рейтинг Банка на уровне Ba3/NP/D-. Прогноз рейтингов - стабильный. Основа работы Банка в России - принцип ответственного кредитования и прозрачности бизнеса. Успехи Банка были также отмечены  профессиональными кругами. По итогам опроса Экспертного совета премии «Финансовый Олимп» Банк был признан лучшим розничным банком в категории «Потенциал и перспектива». По итогам национально банковской премии Банк получил награду в 2 номинациях: «За развитие банковских услуг в регионах России» и как «Информационно открытый банк».

ООО «Хоум Кредит энд Финанс Банк» осуществляет  следующие банковские операции:

- привлечение денежных средств  физических лиц во вклады (до  востребования и на определенный  срок);

- размещение привлеченных во  вклады (до востребования и на  определенный срок) денежных средств  физических лиц от своего имени  и за свой счет;

- открытие и ведение банковских  счетов физических лиц;

- осуществление расчетов по  поручению физических лиц по  их банковским счетам.

1 Анализ финансового состояния  организации.

 

1.1 Анализ источников формирования капитала.

ТАБЛИЦА  1.

Структура и динамика пассивов баланса «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

с 2011 по 2013 гг.

Статья баланса	2011 год		2012 год			2013 год
	(тыс. руб)	уд. вес, в %	(тыс. руб)	удельный вес, в %	темп роста, в %	(тыс. руб)	уд. вес, в %	темп роста, в %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Кредиты ЦБ РФ	0	0	20000	0,7	-	227700	9,3	1138,5
Средства кредитных организаций	135000	7,3	133000	4,8	98,5	5600	0,2	4,2
Средства клиентов (некредитных организаций)	1412884	76,1	1848815	67,4	130,9	1481185	60,3	80,1
вклады физических лиц	801801	43,2	1037097	37,8	129,3	904034	36,8	87,2
Выпущенные долговые обязательства	95331	5,1	360401	13,2	378,1	194742	7,9	54,0
Обязательства по уплате %	1267	0,1	15775	0,6	1245,1	0	-	-
Прочие обязательства	5991	0,3	41603	1,5	694,4	11952	0,5	28,7
Всего обязательств	1650473	88,9	2419594	88,2	146,6	1921179	78,2	79,4
Средства акционеров (участников)	97460	5,2	182895	6,7	187,7	250000	10,2	136,7
зарегистрированные обыкновенные акции и доли	97460	5,2	182895	6,7	187,7	250000	10,2	136,7
Резервный фонд	0	-	0	-	-	10812	0,4	-
Переоценка основных средств	50664	2,7	50664	1,7	100	150963	6,2	298,0
Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства (капитал)	2285	0,1	4895	0,2	214,2	5770	0,2	117,9

В 2012 году по сравнению с 2011 годом наблюдается увеличение активов банка, прирост активов составил 47,7%. В 2013 году по сравнению с 2012 годом активы банка сократились на 10,5%.  Снижение объема активов произошло из-за уменьшения таких составляющих актива как денежные средства, средства кредитных организаций в Центральном банке Российской федерации, чистые вложения в торговые ценные бумаги.  А также за счет  резкого увеличения значения чистых вложений в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, которые в 2013 году по сравнению с 2012 годом увеличились на 30204 тысячи рублей. В 2012 году по сравнению с 2011 годом наблюдается увеличение денежных средств банка на 47,2%. В 2013  году по сравнению с 2012 годом денежные средства банка сократились на 25,3%. В 2013 году по сравнению с 2012 годом снижение объема денежных средств с одной стороны снизило ликвидность, а с другой стороны при использовании данных средств в кредитных операциях – это повышает прибыльность.

Средства кредитных организаций в банке в 2012 году по сравнению с 2011 годом увеличились на 86,7%. В 2013 году по сравнению с 2012 средства кредитных организаций в банке уменьшились на 33,6%, уменьшение данной статьи актива говорит о более выгодном размещении средств и росте прибыльности.

Необходимо рассмотреть динамику пассивов банка на рисунке 1.

Рис.1. Динамика пассивов банка за период с 2011 – 2013 гг. 

Анализ структуры пассивов банка дает общее представление о ресурсной базе, отражая ее качественные и количественные характеристики.  Пассивные операции банка являются определяющими по отношению к активным операциям. От их характера и качества зависит возможность проведения активных операций, их масштабы, а, следовательно, прибыльность и устойчивость банка.

Исходя из данных таблицы 4 наибольший объем в структуре пассива занимает статья средства клиентов (некредитных организаций), а именно средства юридических и физических лиц.  В 2011 году по сравнению с 2012 годом произошло увеличение данной статьи на 30,9%, а в 2013 году по сравнению с 2012 годом наблюдается резкое снижение  поступлений денежных средств от юридических и физических лиц на 19,9%.

Доля собственного капитала в 2011 году составила 11,1%, в 2012 году – 11,8%, в 2013 году - 21,8%. Данный показатель важен тем, что позволяет определить вес собственного капитала в пассивах банка и является  дополнительным коэффициентом для получения объективной оценки  значения собственного капитала для банка.

Значимость данного показателя определяется тем, что далеко не всегда увеличение абсолютного значения собственного капитала позволяет достоверно судить о повышении надежности банка. Часто банки повышают привлеченные средства более высокими темпами, что снижает вес собственного капитала в пассивах. Минимальное значение этого показателя 10%.

Полученные значения соответствуют соотношению собственного капитала к пассиву баланса банка, что свидетельствует о надежности и устойчивости работы банка.

В 2012 году по сравнению с 2011 годом собственный капитал увеличился на 56,7%, а в 2013 году по сравнению с 2012 годом собственный капитал увеличился на 65%.

Эта динамика положительно влияет на всю деятельность банка, так как непосредственно от величины собственного капитала зависит состав и структура активов, а, следовательно, величина доходов банка.  

Прибыль является одним из наиболее важных показателей деятельности банка. В 2012 году по сравнению с 2011 годом неиспользованная прибыль банка увеличилась на 17,1%, а в 2013 году по сравнению с 2012 годом прирост неиспользованной прибыли составил 22,7%. Положительная динамика данного показателя свидетельствует о развитии банка и укреплении его позиции на рынке банковских услуг.

Величина собственного капитала является своего рода ориентиром, характеризующим финансовую устойчивость и стабильность коммерческого банка. Наращивание собственного капитала - это перспектива активного сотрудничества, привлечения дополнительных ресурсов и в целом перспектива поддержания доверия клиентов к банку становится для него более благоприятной.

Структура элементов собственного капитала банка должна быть такова, чтобы она могла обеспечить с одной стороны стабильность деятельности банка, а с другой стороны его мобильность и рентабельность. Наибольший удельный вес, в связи с этим, должен занимать основной капитал банка, включающий в себя уставный капитал, специализированные фонды и нераспределенная прибыль.

Собственный капитал «Хоум Кредит энд Финанс Банк» имеет положительный прирост, что характеризует развитие банка. Главным источником формирования собственного капитала в «Хоум Кредит энд Финанс Банк» - основной капитал банка.

В целом соотношение основного и дополнительного капитала должно быть 50/50, однако положительным считается, когда основной капитал занимает превалирующую долю в структуре собственного капитала банка. Основной капитал банка составляет запас наиболее высокого качества, поэтому столь высокая его доля положительно характеризует структуру собственного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк».

Значительную долю в составе основного собственного капитала   «Хоум Кредит энд Финанс Банк» в период с 2011 по 2013 год составляет уставный капитал банк.

Именно превалирующая доля уставного капитала в составе собственного капитала позволяет «Хоум Кредит энд Финанс Банк» продолжать операции в случае возникновения крупных непредвиденных расходов и использовать уставный капитал для их покрытия, если имеющихся у банка для финансирования таких затрат резервных фондов окажется недостаточно. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2 Анализ имущественного состояния  организации.

ТАБЛИЦА  2.

Структура  и динамика активов  баланса «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

с 2011 по 2013 гг.

Статья баланса	2011 год		2012 год			2013 год
	(тыс. руб)	удельный вес, в %	(тыс. руб)	удельный вес, в %	темп роста, в %	(тыс. руб)	удельный вес, в %		темп роста, в %
1. Активы
Денежные средства	50014	2,7	73604	2,7	147,2	54948	2,2		74,7
Средства кредитных организаций в ЦБ РФ	44140	2,3	82413	3,0	186,7	54744	2,2		66,4
обязательные резервы	26543	1,4	29930	1,1	112,8	3130	0,1		10,5
Средства в кредитных организациях	13170	0,7	56185	2,0	426,6	12096	0,5		21,5
Чистые вложения в торговые ценные бумаги	84580	4,6	84391	3,1	99,8	13	0,1		0,1
Чистая ссудная задолженность	1485878	80,0	2160681	78,7	145,4	1942782	79,2		89,9
Чистые вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения	0	0	85166	3,1	-	35562	1,4		41,8
Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи	2655	0,1	1016	0,1	40,0	31220	1,3		3072,8
Основные средства	166252	9,0	189695	6,9	114,1	282538	11,5	148,9
Требования по получению процентов	1063	0,1	5667	0,2	0,1	23143	0,9	408,4
Прочие активы	9119	0,5	4143	0,2	45,4	17620	0,7	425,3
Всего активов	1856871	100	2742961	100	147,7	2454666	100	89,5

 

Наибольший удельный вес в структуре ресурсной базы «Хоум Кредит энд Финанс Банк» составляют привлеченные средства, в части вкладов населения и остатки на расчетных, текущих, бюджетных счетах юридических лиц.

Необходимо рассмотреть более подробно динамику депозитных вкладов физических лиц в «Хоум Кредит энд Финанс Банк».

Анализ баланса банка необходим при установлении связей банка с другим банком, предоставлении кредитов и других межбанковских отношений.

Эти экономические отношения определяют необходимость анализа баланса банка, главной задачей которого является установление надежности, платежеспособности банка, его способности покрывать возможные убытки за счет собственных средств. 

Данные таблицы 2 позволяют сделать следующие выводы. Наибольший удельный вес в структуре активов «Хоум Кредит энд Финанс Банк» занимает чистая ссудная задолженность.

Необходимо рассмотреть динамику активов банка на рисунке 3.

 

Рис. 2. Динамика активов банка за период с 2011 – 2013 гг.

Данная статья баланса в 2012 году по сравнению с 2011 годом увеличилась на 45,4%. А в 2013 году по сравнению с 2012 годом уменьшилась на 10,1%, что свидетельствует о сокращении банком кредитных операций в 2013 году.

области предоставления кредитов как физическим, так и юридическим лицам. К заемщикам банка повышены требования по финансовой устойчивости, надежности и ликвидности обеспечения.  

Анализ активных и пассивных операций «Хоум Кредит энд Финанс Банк» показал, что за счет сокращения средств кредитных организаций на счетах «Хоум Кредит энд Финанс Банк»  и уменьшения объема размещенных кредитов и депозитов произошло сокращение валюты баланса Банка на 1873940 млн. рублей.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.Анализ финансовых (экономических) результатов деятельности организации

Для определения степени влияния показателей рентабельности активов, финансового рычага и собственного капитала, влияющих на изменение прибыли,  используем трехфакторную индексную модель.

ТАБЛИЦА  3.

Показатели рентабельности активов, финансового рычага и собственного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

Показатель	2011 год	2012 год	2013 год
Рентабельность активов (Ra)	0,0218	0,0169	0,0243
Финансовый рычаг (F)	7,6907	7,4006	3,8329
Собственный капитал, тыс.рублей	206398	323367	533487
Прибыль, тыс.рублей	34539	40455	49651

 

В 2012 году по сравнению с 2011 годом уставный капитал банка увеличился на 85435 тысяч рублей, то есть увеличился на 88%, а в 2013 году по сравнению с 2012 годом увеличился на 67105 тысяч рублей, то есть увеличился на 37%.

ТАБЛИЦА  4.

Изменение прибыли под влиянием рентабельности активов, финансового рычага и капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

	2012/2011 гг.	2013/2012 гг.
∆П Ra	-11616,6133	15084,0623
∆П F	-2041,1825	-32175,2364
∆П K	19573,7957	26287,1740
Итого	5916	9196

 

В 2012 году по сравнению с 2011 годом прибыль банка увеличилась на 17,1%, а в 2013 по сравнению 2012 прирост прибыли составил 22,7%.

Положительная динамика данного показателя свидетельствует о развитии банка и укреплении его позиции на рынке банковских услуг (расширение спектра предоставляемых банковских услуг, увеличение клиентской базы и улучшение качества обслуживания).

В соответствие с расчетными данными (см. табл. 3) были установлены факторы, влияющие как на увеличение, так и на уменьшение прибыли. В 2012 году по сравнению с 2011 годом под влиянием рентабельности активов прибыль уменьшилась на 33,6%, под влиянием финансового рычага  уменьшение составило 5,9%, под влиянием собственного капитала прибыль увеличилась на 56,7%.

При общем увеличении прибыли на 5916 тысяч рублей, то есть темп прироста прибыли составил 17,1%.

Как было выявлено, в структуре основного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк» наибольшую долю занимает уставный капитал. Для более подробного анализа уставного капитала используем оценочные коэффициенты (см. табл. 5).

В 2012 году по сравнению с 2011 годом под влиянием рентабельности активов прибыль увеличилась на 37,3%, под влиянием финансового рычага  уменьшение составило 79,5%, под влиянием собственного капитала прибыль увеличилась на 65%.

ТАБЛИЦА  5.

Комплексный анализ уставного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

№	Показатель	2011 год	2012 год	2013 год
1	Уставный капитал (тыс. рублей)	97460	182895	250000
2	Уставный капитал на 1 рубль активных операций (коэффициент соотношения  уставного капитала и величины  активов банка)	0,05	0,07	0,10
3	Уставный капитал на 1 рубль собственных средств (коэффициент соотношения  уставного капитала и величины собственных средств)	0,47	0,57	0,47
4	Коэффициент рентабельности уставного капитала	0,35	0,20	0,20

 

При общем увеличении прибыли на 9196 тысяч рублей, то есть темп прироста прибыли составил 22,7%. Таким образом, основными факторами, влияющими на прибыль «Хоум Кредит энд Финанс Банк» в 2013 году по сравнению с 2012 годом является рентабельность активов и собственный капитал.

Необходимо рассмотреть динамику уставного капитала на рисунке  3.

Рис.3. Уставный капитал за период с 2011 – 2013 гг. 

При анализе показателей следует обратить внимание на изменение в динамике, так как уставный капитал является элементом резерва высшего качества, то рост его объема позволяет сделать вывод о надежности банка (коэффициент соотношения уставного капитала и величины собственных средств) и повышении доходности (коэффициент соотношения уставного капитала и величины активов банка, коэффициент рентабельности уставного капитала).

Следует отметить, что в 2012 году по сравнению с 2011 годом наблюдалось увеличение коэффициента соотношения уставного капитала и величины собственных средств, что свидетельствует об укреплении статуса «Хоум Кредит энд Финанс Банк». В 2013 году по сравнению с 2012 годом ситуация изменилась.

Коэффициент соотношения уставного капитала и величины собственных средств за весь рассматриваемый период приближен к максимально допустимому значению равному 0,5. Это говорит о том, что степень концентрации уставного капитала в структуре собственного капитала банка высока. Именно уставный капитал занимает большую долю в формировании  собственного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк».

Коэффициент соотношения уставного капитала и величины активов банка характеризует размер уставного капитала, приходящегося на 1 рубль всех активов банка, и рост этого коэффициента свидетельствует о повышении уровня задействования уставного капитала в активных операциях банка. Рост данного показателя за все рассматриваемые периоды свидетельствует о повышении доходности уставного капитала в активных операциях банка.

Коэффициент рентабельности уставного капитала также называют показателем эффективности использования уставного капитала. Этот показатель предназначен для оценки нормы прибыли на уставный капитал, в 2012 году по сравнению с 2013 годом этот показатель снизился до 0,2, что является низким значением. Это позволяет сделать вывод о неэффективном использовании средств собственников.

Проведение анализа уставного капитала банка позволило сделать вывод о причине значительной доли уставного капитала в структуре капитала банка. Причиной  является недостаток объемов прибыли, которые бы позволяли оставлять ее на развитие самого банка. Оптимальным считается, когда значительный вес в составе основного капитала составляют резервный капитал, эмиссионный доход и прибыль. 

Поэтому особое место при управлении капиталом банка занимает оценка его достаточности с различных позиций, таких как нормальное выполнение функций капитала, обеспечение определенного уровня рентабельности, соответствие стратегическим задачам деятельности банка и его корпоративной стратегии, адекватность занимаемой банком конкурентной позиции и так далее.

Несмотря на то, что процесс управления капиталом банка, как и любой процесс управления, есть совокупность различных мероприятий направленных на достижение поставленной цели, у него есть свои особенности. Основной целью управления банком является достижение максимального уровня прибыли. Собственный капитал банка как самовозрастающая стоимость предполагает, что банк в любом случае не работает без прибыли. Кроме того, фактор прибыльности не является исключительным, и, тем более, решающим в управлении как банком в целом, так и собственным капиталом в частности. Поэтому основной целью управления собственным капиталом банка является формирование и поддержание его на необходимом уровне достаточности.

Необходимо рассмотреть динамику показателя достаточности собственного капитала Н1 «Хоум Кредит энд Финанс Банк» (см. табл. 6).

Согласно данным фактическое значение достаточности собственных средств превышает нормативное значение достаточности Н1.

Это свидетельствует о том, что у банка есть способность выполнять взятые на себя обязательства перед кредиторами и вкладчиками, компенсировать неожиданные убытки при сложившейся структуре активных операций.

 

Таблица 6

Динамика собственного капитала «Хоум Кредит энд Финанс Банк» и   показателя достаточности собственного капитала Н1

Наименование показателя	2011 год	2012 год	2013 год
Собственный капитал (тыс. рублей)	206398	323367	533487
Нормативное значение достаточности Н1 (в %)	10,0	10,0	10,0
Фактическое значение достаточности Н1 (в %)	12,0	12,6	12,8

 

Решающим фактором, ограничивающим кредитоспособность, считается невысокий уровень достаточности собственных средств.

На 1 января 2013 значение норматива H1 составляло 12,8%, что в текущих условиях оценивается как умеренно низкий уровень для регионального банка.  В то же время нужно отметить, что «Хоум Кредит энд Финанс Банк»   Российской Федерации регулярно проводит увеличение уставного капитала, тем самым, повышая потенциал роста. Для расчета достаточности собственного капитала также можно использовать приближенный показатель достаточности капитала.

Особенностью данного показателя является то, что для получения представления о надежности банка можно использовать не конкретные статьи активов, взвешенные на определенный риск, а совокупные работающие активы. Поэтому для получения предварительной оценки на этапе принятия решения о сотрудничестве с тем или иным банком можно соотнести собственный капитал с совокупными работающими активами.

  Таблица 7

Показатели достаточности собственного капитала

«Хоум Кредит энд Финанс Банк»

Наименование показателя	2011 год	2012 год	2013 год
Приближенный показатель достаточности  капитала (в %)	13	14	26
Коэффициент надежности (в %)	10	11	18
Коэффициент иммобилизации	77	58	32

В соответствии с данными (см. табл. 9) приближенный показатель достаточности капитала за весь рассматриваемый период с 2011 по 2013 год превышает минимально допустимое значение (10%).

Это позволяет сделать вывод, что фактический показатель достаточности капитала Н1, рассчитанный по Инструкции Центрального банка Российской Федерации №110-И «Об обязательных нормативах банка» будет однозначно выше минимального нормативного значения достаточности капитала Н1.

Важность коэффициента надежности в том, что запасом наиболее высокого качества является именно основной капитал, который должен составлять более половины собственного капитала банка.

 Коэффициент надежности в  период с 2011 по 2013 год превышает значение 6%, что весьма положительно характеризует  «Хоум Кредит энд Финанс Банк».

В период с 2011 по 2013 год наблюдается снижение коэффициента иммобилизации, что говорит об улучшении финансовой устойчивости банка.