Анализ финансовых результатов ООО "Оникс Плюс"

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

Переход к  рыночной экономике требует от предприятий  повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции  и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных  форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации  предпринимательства,  инициативы  и  т.д.

Основной целью предпринимательской деятельности является получение прибыли, увеличение материальной заинтересованности участников бизнеса в результатах финансово-хозяйственной деятельности. Максимизация прибыли в этой связи является первостепенной задачей предприятия. На величину прибыли в производственной деятельности оказывают влияние факторы субъективного  характера и объективные, не зависящие от деятельности хозяйственного  объекта.

  Целью написания данного реферата является выявление резервов увеличения прибыли и рентабельности на основе анализа финансовых результатов деятельности     предприятия и предложение мероприятий, направленных на улучшение финансово-хозяйственной деятельности и, соответственно,  финансовых  результатов.

Для достижения поставленной цели необходимо решение следующих  задач:

1. Рассмотреть теоретические аспекты анализа финансовых результатов деятельности предприятия, а именно, изложить задачи, последовательность и методику анализа;
2. Показать применение изложенной методики на практике,     а именно, рассмотреть на примере деятельности производственного предприятия. Проанализировать формирование, динамику и выполнение плана прибыли, рассчитать показатели рентабельности,  провести  факторный  анализ  прибыли  и  рентабельности.
3. На основе проведенного анализа выявить существующие резервы увеличения прибыли и рентабельности, разработать и предложить комплекс мероприятий, направленных  на  использование  выявленных  резервов.

Глава 1. Теоритические  основы финансовых результатов деятельности предприятия

1.1  Задачи  и  цели  анализа   финансовых  результатов

  Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности.

Прибыль представляет собой реальную часть чистого   дохода. Только после продажи продукт (работ, услуг) чистый доход принимает форму прибыли. Количество прибыли определяется как разность между выручкой от хозяйственной деятельности предприятия (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и суммой всех   затрат  на  эту  деятельность.

Получение прибыли  является основной целью деятельности любого хозяйственного субъекта. С одной стороны, прибыль является показателем эффективности деятельности предприятия,  т.к. она зависит в основном от качества работы предприятия, повышает экономическую заинтересованность его работников в наиболее эффективном использовании ресурсов, т.к. прибыль - основной источник производственного и социального развития предприятия. С другой стороны, она служит важнейшим  источником формирования государственного бюджета. Таким образом, в росте сумм прибыли заинтересованы как предприятие,  так  и  государство.

Рентабельность - один из основных стоимостных качественных показателей эффективности деятельности предприятия, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования средств в процессе производства и реализации продукции (работ, услуг). Показатели рентабельности выражаются в коэффициентах или процентах и отражают долю прибыли с каждой денежной единицы затрат. Таким образом, более полно, чем прибыль характеризуют окончательные результаты хозяйствования, т.к. их величина  показывает  соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

Величина  прибыли и уровень рентабельности зависят от производственной, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, т.е. эти показатели характеризуют  все стороны хозяйствования.

Основными задачами анализа финансовых результатов  деятельности  являются:

• контроль за выполнением планов реализации продукции и получения  прибыли,  изучение  динамики;
• определение влияния как объективных, так и  субъективных факторов  на  формирование  финансовых  результатов;
• выявление  резервов  роста  прибыли;
• оценка работы предприятия по использованию возможностей  увеличения  прибыли  и  рентабельности;
• разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Основной  целью финансового анализа является разработка      и принятие обоснованных управленческих решений, направленных на повышение эффективности деятельности хозяйствующего субъекта.

1.2 Содержание и функции анализа  хозяйственной деятельности предприятия

Содержание анализа  хозяйственной деятельности, направленно на решение определенных задач. Это содержание рассматривается прежде всего из тех функций, которые экономический анализ выполняет в системе других прикладных экономических наук.

Одной из таких функций является изучение характера действия экономических законов, установление закономерностей и тенденций происходящих явлений и процессов в конкретных условиях предприятия.  
Важной функцией анализа хозяйственной деятельности предприятия является научное обоснование текущих и перспективных планов. Без глубокого экономического анализа результатов деятельности предприятия за прошлые годы (5-10 лет) и без обоснованных прогнозов на перспективу, без выявления имевших место недостатков и ошибок нельзя разработать научно обоснованный план, выбрать оптимальный вариант управленческого решения.

К функциям анализа относится  также контроль за выполнением планов и управленческих решений, за экономным использованием ресурсов. Ряд экономистов принижают или вовсе отрицают эту функцию анализа, приписывая ее исключительно бухгалтерскому учету и контролю. Однако, анализ проводится не только с целью констатации фактов и оценки достигнутых результатов, но и с целью выявления недостатков, ошибок и оперативного воздействия на процесс производства. Именно поэтому необходимо повышать оперативность и действенность анализа.  
Центральная функция анализа хозяйственной деятельности , которую он выполняет на предприятии, - поиск резервов повышения эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений науки и практики.

Следующая функция анализа – оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей.  
И наконец, разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе хозяйственной деятельности – также одна из функций анализа хозяйственной деятельности предприятия.

Таким образом, анализ хозяйственной деятельности представляет собой систему специальных знаний, связанных с исследованием тенденций хозяйственного развития, научным обоснованием планов, управленческих решений, контролем за их выполнением, оценкой достигнутых результатов, поиском, измерением и обоснованием величины хозяйственных резервов повышения мероприятий по их использованию.

Основной целью финансового анализа является получение данных, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений  в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать   как текущее финансовое состояние  предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Чтобы принимать решения  по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному. Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.  
Практика финансового анализа уже выработала  основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов.

Среди них можно выделить следующие основные методы:

• горизонтальный (временный) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;
• вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результаты в целом;
• трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;
• анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;
• сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по  отдельным показателем фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;
• факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стахостатических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как бы прямым (собственно анализ), когда результативный показатель дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:

• систематический контроль выполнения планов реализации продукции и получения прибыли;
• определение влияния как объективных, так субъективных факторов на финансовые результаты;
• выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;
• оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;
• разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Основными источниками  информации при анализе финансовых результатов прибыли служат накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета, финансовая отчетность "Отчет о прибылях и убытках", а также соответствующие таблицы бизнес-плана предприятия.

1.3 Методология  анализа хозяйственной  деятельности предприятия и его характерные черты

Традиционно основными  задачами управления любым предприятием являются следующие:

• анализ состояния предприятия;
• формулирование целей предприятий;
• разработка мероприятий для достижения этих целей;
• контроль за исполнением данных мероприятий;
• контроль и анализ результатов, полученных в ходе исполнения мероприятий.

В данной последовательности, получившей название "кольцо управления" [1], особая роль отводится анализу  хозяйственной деятельности предприятия. Традиционные методы анализа хозяйственной  деятельности чаще заканчиваются лишь оценкой финансового состояния предприятия. Такой анализ является неполным, поскольку не позволяет при принятии управленческих решений учесть все факторы, влияющие на деятельность предприятия.

На сегодняшний день почти все существующие методики отражают наличие или отсутствие "симптомов" "болезни", не вдаваясь в причины ее появления и установление точного диагноза.

Отчасти такое положение  объяснимо тем, что на начальном  этапе развития рыночных отношений  в Украине анализ предприятий являлся вспомогательным инструментом для банковских служащих при принятии решений о рискованности выдачи кредита. Но в настоящий момент, когда большинство предприятий по тем или иным причинам испытывают трудности разного характера, появилась потребность в способах анализа, охватывающих все стороны деятельности предприятия.

В последние годы появилось  много литературы, предлагающей различные  методики проведения финансового анализа[2,3,4,5,]. Рассмотрим некоторые из них.

Методика Шеремета – Сайфулина. Данная методика предназначена для обеспечения руководства предприятия достоверной информацией о текущем состоянии предприятия и о перспективах его развития, а также для оценки его деловых партнеров в условиях рыночной экономики [2].

Согласно этой методике предлагается проводить анализ по следующим блокам:

• анализ финансовых результатов деятельности предприятия;
• анализ финансового состояния предприятия;
• анализ деловой активности и эффективности деятельности предприятия;
• комплексный анализ и оценка хозяйственной деятельности.

Авторами предлагается методика анализа не только по бухгалтерской  отчетности предприятия, но и с использованием ряда экономических показателей  в тесной связи с техникой и  технологией производства. Но данный подход проработан недостаточно глубоко и в основном касается анализа затрат по принципу постоянные-переменные и расчета точки безубыточности.

Сама по себе бухгалтерская  отчетность не позволяет в полной мере оценить реальное экономическое  положение предприятия по следующим  причинам:

- баланс отражает положение, сложившееся на определенный момент времени, не показывая изменений, происшедших в течение отчетного периода;

- несовершенство быстроизменяющегося  законодательства "позволяет"  отражать в балансе данные, не  соответствующие реальному положению дел на предприятии.

Поэтому анализ, проведенный  только по балансу предприятия, не позволяет  получить полностью достоверную  информацию о том или ином состоянии  анализируемого предприятия.

Новым моментом являются предложенные элементы финансового планирования на предприятии и анализа финансовых результатов в условиях инфляции как искажающего фактора [2]. "Неучет" фактора инфляции при планировании прибыли, расчете отпускных цен приводит к тому, что реальная покупательная способность предприятия оказывается значительно ниже номинальной, что приводит к таким негативным последствиям, как снижение финансовой устойчивости предприятия, а в макроэкономических масштабах является одной из причин кризиса неплатежей.

При оценке баланса предприятия следует учитывать отраслевые особенности и особенности самого предприятия, такие как:

- норма рентабельности  продукции предприятия;

- норма рентабельности  основной деятельности;

- норма рентабельности  собственного капитала;

- скорость оборота  средств в расчетах;

- соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;

- длительность производственного  цикла и др.

Методика Ветрова предполагает следующие этапы анализа:

1. Расчет суммы и ставки покрытия (маржинального дохода).
2. Расчет запаса финансовой прочности.
3. Расчет порога рентабельности.
4. Оценка структуры средств предприятия и ее изменения.
5. Оценка динамики и состояния источников формирования средств.
6. Анализ эффективности использования основного и оборотного капитала.
7. Оценка оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности, продолжительность полного цикла бизнеса.
8. Расчет системы показателей ликвидности (платежеспособности предприятия).
9. Расчет системы показателей рентабельности и финансовой устойчивости.
10. Оценка финансового потенциала ("запаса финансовой прочности") предприятия и резервов его роста [3].

Пункты 1-3, 10 представляют собой анализ "издержки - оборот - прибыль", включающий в себя:

- выборочные обследования состава  прямых и переменных затрат;

- определение относительных (ступенчатых)  постоянных расходов и абсолютных  постоянных затрат по предприятиям аналогичного профиля.

Для п. 4-9 используются данные бухгалтерского баланса (форма 1), отчета о финансовых результатах (форма 2) и приложения к  балансу.

К "плюсам" данной методики относится  попытка авторов проанализировать предприятие во всех основных аспектах его деятельности: производственной, финансовой, управленческой. Но методы для проведения подобного анализа описаны довольно поверхностно и применение их в реальной практике представляется затруднительным, т. к. требует высокого профессионализма аудитора.

Безусловный интерес представляет учетная модель для оценки производительности как показателя улучшения (ухудшения) функционирования предприятия и  его конкурентных позиций.

Ее суть в том, что на основании  данных бухгалтерского и первичного учета рассчитываются такие показатели, как:

• объем производства, реализации;
• себестоимость продукции;
• стоимость элементов затрат на изготовление продукции;
• цена, а на основе этих данных рассчитываются индексы цен, индексы стоимости затрат и стоимости продукции;
• среднее изменение цен на продукцию;
• индекс производительности ;
• индекс возмещения затрат ;
• индекс рентабельности;
• изменение совокупных затрат на рабочую силу;
• изменение производительности труда;
• производительность совокупных затрат;
• возмещение расходов на оплату управленческого персонала.

Различные комбинации этих показателей дают возможность оценить  действенность, экономичность, рентабельность, внедрение новшеств, "увидеть" вклад каждого элемента затрат (рабочей  силы, материалов, управленческого персонала и т.д.) в повышение или понижение рентабельности. Таким образом, здесь оценивается не только результативность производства, но и результативность организационной системы предприятия. Однако предложенный алгоритм анализа эффективен для малых и средних предприятий с ограниченным асортаментом продукции. Для крупных предприятий со сложным производственным процессом построение такой модели затруднено.

Спорным вопросом является проведение оценки структуры баланса  предприятия методами сравнения с данными предыдущих балансов. Данный подход является, безусловно, показательным и имеет определенные преимущества в относительно устойчивых экономических условиях и может использоваться как один из методов для оценки структуры баланса предприятия. Но в условиях нестабильной экономики данный метод мало информативен, поскольку из-за постоянных переоценок, вносящих определенные искажения, не позволяет отследить изменения структуры баланса в должной степени.

Методика Е. А. и Е. С. Стояновых. Рассматриваемая методика полностью основана на использовании зарубежного, преимущественно французского опыта [4].

Предлагаемый подход к диагностике финансово-хозяйственного состояния предприятия состоит из следующих этапов:

1. От целей - к средствам  их достижения. На этом этапе  анализируются такие аспекты,  как:

- анализ абсолютных  величин, темпов роста произведенной  продукции, оборота;

- доля данного предприятия  в общей сумме реализованной  продукции соответствующей отрасли;

- технологические изменения  (патенты, лицензия, роботизация);

- подверженность продукции  такому явлению, как сезонность;

 2. Исследование актива с точки зрения экономической рентабельности и с точки зрения результата финансовой деятельности.

3. Исследование финансового  положения предприятия с точки  зрения финансового рычага и  с точки зрения результата  финансовой деятельности.

4. Синтез результатов  анализа: обобщение и выводы:

- о достижениях и  потенциальных возможностях предприятия;

- о степени устойчивости предприятия.

Положительным моментом анализируемого подхода является оценка соответствия целей предприятия  его возможностям, инвестиционной политики, динамике роста производства (объема), анализ влияния ценовой и налоговой  политики. Таким образом, результаты анализа содержат не только информацию о финансовом состоянии предприятия, но и показывают степень влияния, внешней среды, принятых управленческих решений, инвестиционной политики предприятий на те или иные показатели финансовой или хозяйственной деятельности предприятия.

К недостатком методики можно отнести широкое использование  авторами терминологии и понятий, широко распространенных в западной практике бухгалтерского учета и анализа  финансово-хозяйственной деятельности предприятий, но почти не известных большинству украинских специалистов.

Кроме того, существующая разница в принципах бухгалтерского учета и отчетности затрудняет расчет многих показателей, а иногда и искажает их смысл.

Все это затрудняет использование  данной методики в украинской практике.

Также спорным вопросом является принцип авторов не смешивать  финансовую деятельность предприятия  с ее хозяйственной деятельностью.

Принимая во внимание все вышесказанное, можно сделать  следующие выводы:

1. Почти все современные  методики анализа хозяйственной деятельности предполагают анализ финансового состояния предприятия, а остальные "стороны хозяйственной деятельности" исследуются в незначительной степени.

2. Результаты анализа,  проведенного с использованием  современных методик анализа хозяйственной деятельности, не дают полной информации для принятия управленческих решений.

3. Дальнейшая работа  по совершенствованию украинских методик анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия представляется актуальной и важной для становления украинской экономики.

  
Глава 2.   Анализ финансовых результатов предприятия

2.1 Характеристика  финансово-хозяйственной деятельности  ООО "Оникс Плюс"

Основным  видом деятельности ООО «Оникс Плюс» является производство и реализация продукции деревообработки: пиломатериалов (вагона, доска обрезная и необрезная и др.), а также изделий из дерева (оконные рамы, двери, дверные блоки, плинтуса,  наличники  и  др.).

Целью деятельности ООО "Оникс Плюс" является производство данной продукции и удовлетворение существующего спроса на нее на рынке Твери и Тверской области и, соответственно, получение прибыли в процессе этой   деятельности.

Производственная  фирма "Оникс Плюс" является обществом  с ограниченной ответственностью (ООО). ООО - это организационно-правовая форма предприятия. Под ООО понимается объединение граждан и (или) юридических лиц для совместной хозяйственной деятельности, имеющее уставный   фонд, разделенный на доли, размер которых определяется учредительными документами,  и несущее ответственность по обязательствам только в пределах своего имущества. Участники ООО  несут  ответственность  в  пределах  своих  вкладов.

В ООО "Оникс  Плюс" создан уставный фонд, размер  которого составляет 713 тыс.грн. Имущество  общества с ограниченной ответственностью формируется за счет вкладов участников, полученных доходов и других законных источников,   и принадлежит его участникам на праве долевой собственности. Число участников ООО "Оникс Плюс" составляет 19 физических лиц.

Высшим органом  управления ООО "Оникс Плюс" является собрание участников. В его компетенции находятся вопросы определения главных направлений предпринимательской деятельности, рассмотрение и утверждение смет, отчетов и балансов, избрание и отзыв исполнительного органа и   ревизионной комиссии, определение условий оплаты труда должностных лиц, распределения прибыли и определение    порядка  покрытия  убытков  и  др.

Исполнительным  органом ООО "Оникс Плюс" является директор. В его компетенции находятся  вопросы разработки и реализации целей, политики  и стратегии их достижения, а также организация и руководство текущей деятельностью фирмы, распоряжение  имуществом,  найм  и  увольнение  персонала.