Банковские риски. 21

1

Введение

Эта курсовая работа посвящена достаточно интересной теме. В современной экономике риск и его оценка занимают одно из важнейших направлений деятельности. В деятельности современных коммерческих организаций риски появляются практически повсюду. Но в большинстве случаев это довольно относительные понятия. И методы управления рисками довольно просты. Заложить определённый резерв денежных средств и более чётко оценивать свои действия.

В банковской деятельности риски куда более конкретны. Их можно чётко выделить описать, обработать математически, систематизировать и выработать методы управления возможностью возникновения риска. Именно об этом пойдёт речь в первой части работы.

Во второй главе я опишу конкретные методы управления конкретными рисками. А также будут подробно рассмотрены два метода управления рисками: скоринг, в случае экспресс-кредитования, и модель управления риском кредитного портфеля коммерческого банка.

В заключительной части работы я расскажу о бурно развивающейся в современном экономическом мире науке – рискменеджменте. О её базовых принципах, методике и результатах деятельности.

Результатом моей работы должен стать комплексный взгляд на проблему рисков в банковской деятельности, а также на методы управления возможностью возникновения рисков.

1. ПОНЯТИЕ  “БАНКОВСКИЕ РИСКИ”

Современный банковский рынок немыслим без риска. Риск присутствует в любой операции, только он может быть разных масштабов и по-разному "смягчаться", компенсироваться. Бы­ло бы в высшей степени наивным искать варианты осущест­вления банковских операций, которые бы полностью исклю­чали риск и заранее гарантировали бы определенный финан­совый результат. С таким подходом к делу в условиях рынка долго невозможно оставаться "на плаву".

Следовательно, для банковской деятельности важным яв­ляется не избежание риска вообще, а предвидение и снижение его до минимального уровня.

Что же такое риск? Под риском принято понимать веро­ятность, а точнее угрозу потери банком части своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления определенных финан­совых операций.

Банковский риск - это ситуативная характеристика деятельности банка, отображающая неопределенность ее исхода и характеризующая вероятность негативного отклонения действительности от ожидаемого. В этом определении уделяется должное внимание всем необходимым ключевым понятиям, нужным для осмысления банковских рисков - неопределенность ситуации принятия решения и вероятность негативного отклонения от планируемого.

В связи с этими определениями необходимо ориентироваться в применении следующих категорий:

Расходы.

Банковская деятельность невозможна без расходов. Рас­ходы банков связаны с необходимостью выплаты процентов вкладчикам, платы за кредитные ресурсы, покупаемые у других финансово-кредитных институтов, выделения средств на оплату труда банковских служащих и прочие операци­онные расходы. В применении к понятию расходов риск может проявляться в следующих формах: изменение рыноч­ной ситуации привело к необходимости повышения процен­тов, выплачиваемых по вкладам; всеобщий дефицит кредит­ных ресурсов отразился на повышении их покупной стоимо­сти; повышение оплаты труда персонала в других кредитных институтах вызвало необходимость принятия банком соот­ветствующих мер и т. д.

Убытки.

Убытки, проявляющиеся в форме недополучения доходов или произведения расходов сверх намеченных, случаются при недостаточном анализе предстоящей операции, просчетах, не­благоприятном стечении обстоятельств или же просто непред­сказуемости ситуации. Риск подобных убытков, связанных с нерациональным размещением средств, неточной оценкой ры­ночных возможностей и опасностей, всегда грозит обернуться банку серьезными неприятностями.

Потери.

Потери, понимаемые как непредвиденное снижение бан­ковской прибыли, выступают обобщающим показателем, ха­рактеризующим риск, присущий банковской деятельности. Этот показатель сочетает в себе все свойства категорий, описанных выше, а поэтому наилучшим образом характери­зует степень риска.

Таким образом, риск можно определить как угрозу того, что банк понесет потери, размер которых является показа­телем уровня рискованности предстоящего мероприятия и качества стратегии в области риска.

Итак, понятия риска и потерь теснейшим образом связаны между собой. Следовательно, риск можно описать и количе­ственно, используя при этом категорию потери. Этот подход является базой для развития теории риска.

Количественно размер риска может выражаться в абсо­лютных и относительных показателях. В абсолютном выра­жении риск представляет собой размер возможных потерь при осуществлении определенной операции. Однако оценить эти потери с достаточной точностью не всегда представляется возможным. Если же отнести размер вероятных потерь к какому-либо показателю, характеризующему банковскую де­ятельность, например, к размеру кредитных ресурсов, размеру расходов или доходов банка в связи с осуществлением кон­кретной операции, то получится величина риска в относи­тельном выражении.

Описание риска в абсолютных и относительных показа­телях достаточно часто практикуется банками. При этом в абсолютном выражении риск исчисляется, когда речь идет об одной конкретной сделке. Если же высшим руководством банка разрабатываются нормативные положения, касающиеся допустимого уровня риска при совершении различных бан­ковских операций, то применяются относительные показате­ли, характеризующие, например, размер риска к сумме до­ходов, ожидаемых в результате осуществления конкретных операций.

Таким образом, риск представляет собой вероятностную категорию, которая может быть с достаточной степенью точ­ности оценена при помощи анализа потерь.

Уровень риска увеличивается, если:

      проблемы возникают внезапно и вопреки ожиданиям;

      поставлены новые задачи, не соответствующие прошлому опыту;

      руководство не в состоянии принять необходимые и срочные ме­ры, что может привести к финансовому ущербу;

      существующий порядок деятельности банка или несовершенство законодательства мешает принятию некоторых оптимальных для конкретной ситуации мер.

Банковские операции очень разнообразны, каждой из них присущи свои характерные особенности, а следовательно, и определенный уровень риска или фиксированная вероятность потерь. Все разнообразие банковских операций дополняется разнообразием клиентов и изменяющимися рыночными ус­ловиями, что значительно осложняет разработку некоторых критериев оценки риска.

Риску подвержены практически все виды банковских операций. Анализируя риски коммерческих банков России на современном этапе, надо учитывать:

      неустойчивость политического положения;

      незавершенность формирования банковской системы;

      отсутствие или несовершенство некоторых основных законода­тельных актов, несоответствие между правовой базой и реально существующей ситуацией;

      инфляцию и др.

Данные обстоятельства вносят существенные изменения в сово­купность возникающих банковских рисков и методов их исследова­ния. Однако это не исключает наличия общих проблем возникнове­ния рисков и тенденций динамики их уровня.

Постепенно с развитием теории рисков развивались методология и методика их анализа. Можно определить следую­щие основные этапы методологии анализа банковских рисков:

1.      Вид и специфика банка, анализирующего уровень какого-то определенного вида или совокупного риска своей деятельности, дея­тельности своего партнера, контрагента, клиента, поставщика, посредника и пр.

2.      Сфера влияния анализируемого отдельного риска или совокуп­ности рисков.

3.      Методика расчета, анализ уровня погрешностей, абсолютных и относительных отклонений.

4.      Возможность управления конкретным анализируемым риском.

5.      Средства и методы управления рисковыми ситуациями в целом.

6.      Оценка эффективности анализа и предложенных на основе его результатов рекомендаций.

В банковской практике при оценке риска в основном принимают во внимание вероятность некредитоспособности клиентов, резкого ухудшения их финансового состояния, воз­можных изъятий определенной части средств, помещенных во вклады, изменения курса валют и ценных бумаг, а также вероятность различных денежно-кредитных рестрикций. Сле­дует иметь в виду, что все факторы риска учесть практически невозможно, поэтому оценка строится на определенных до­пущениях, а результат получается в известной степени при­близительным. Однако это нисколько не умаляет важности выработки соответствующей стратегии риска.

Разработка стратегии риска проходит ряд последователь­ных этапов, среди которых выделяют:

1.      Выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска при осуществлении определенных бан­ковских операций.

2.      Анализ выявленных факторов с точки зрения силы воздействия на риск.

3.      Оценка конкретного вида риска.

4.      Установление оптимального уровня риска.

5.      Анализ отдельных операций с точки зрения соответствия приемлемому уровню риска.

6.      Разработка мероприятий по снижению риска.

Что касается факторов, воздействующих на риск, то они, как правило, рассматриваются банками не полностью, а при­нимается во внимание лишь определенный стандартный их набор, который периодически пересматривается. Эти факторы не несут в себе какого-либо конкретного расчетного предназ­начения, а служат исходной базой для анализа риска, а также "оживляют" и детализируют чисто математические оценки.

ОСНОВНЫЕ ВИДЫ БАНКОВСКИХ РИСКОВ

                                        Процентный                                                    Риск несбалан-

                                              риск                                                            сированной

                                                                                                                 ликвидности

      Риски  специали-                                                                                           Отраслевой

      зированных                                                                                                         риск

      банков

       Риски универ-

     сальных банков

Необ­ходимо отметить, что в процессе своей деятельности банки сталки­ваются с совокупностью различных видов рисков, отличающихся ме­жду собой по месту и времени возникновения, совокупности внеш­них и внутренних факторов, влияющих на их уровень, и, следова­тельно, по способу их анализа и методам их описания. Кроме того, все виды рисков взаимосвязаны и оказывают влияние на деятель­ность банков. Изменения одного вида риска вызывают изменения почти всех остальных видов. Все это, естественно, затрудняет выбор метода анализа уровня конкретного риска и принятие решения по его оптимизации ведет к углубленному анализу множества других ри­сковых факторов. Поэтому выбор конкретного метода анализа их уровня, подбор оптимальных факторов очень важны.

По основным факторам возникновения банковские риски бывают экономическими и политическими. Политические риски — это рис­ки, обусловленные изменением политической обстановки, неблаго­приятно влияющей на результаты деятельности предприятий (закры­тие границ, запрет на вывоз товаров в другие страны, военные дейст­вия на территории страны и др.).

Экономические (коммерческие) риски — это риски, обусловлен­ные неблагоприятными изменениями в экономике самого банка или в экономике страны. Наиболее распространенным видом экономиче­ского риска, в котором сконцентрированы частные риски, является риск несбалансированной ликвидности (невозможность своевременно выполнять платежные обязательства). Экономические риски так же представлены изменением конъюнктуры рынка, уровня управления.

Эти основные виды рисков связаны между собой, и часто на практике достаточно трудно их разделить. В свою очередь, и политические, и экономические риски могут быть внешними и внутренними.

К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью банка  или  его  контактной  аудитории.  На  уровень  внешних  рисков  влияет  очень большое количество факторов — политические, экономические, демографические, социальные, географические и пр.

К внутренним относятся риски, обусловленные деятельностью самого банка, его клиентов (заемщиков) или его конкретных контр агентов. На их уровень оказывают влияние деловая активность руководства самого банка, выбор оптимальной маркетинговой стратегии политики и тактики и другие факторы.

1.1 ВНЕШНИЕ РИСКИ

                                законодательный риск

                                валютный риск

                                риск инфляции

Страновой риск

Страновые риски, непосредственно связанные с интернационализа­цией деятельности банков и банковских учреждений (совместные банки — СБ), наличием глобального риска, зависят от политико-экономической стабильности стран-клиентов и/или стран-контраген­тов, импортеров или экспортеров. Они актуальны для всех банков, созданных с участием иностранного капитала (совместных банков — СБ), и банковских учреждений, имеющих генеральную лицензию. Основные ошибки, которые допускает руководство банков, связаны с неправильной оценкой финансовой устойчивости иностранного контрагента. Одним из рекомендуемых способов анализа уровня странового риска является индекс БЕРИ, регулярно публикуемый германской фирмой БЕРИ. С его помощью заранее определяется уровень странового риска. Его определением занимаются около 100 экспертов, которые с помощью различных методов экспертных оце­нок проводят анализ четыре раза в год. Таким способом анализиру­ются все стороны политической и экономической ситуации в стране партнера. Анкета, на которую анонимно отвечают специалисты раз­ных стран, содержит 15 оценочных критериев, каждый из которых имеет свой удельный вес, с общей суммой 100 %. Каждый воп­рос оценивается по балльно-процентной шкале и имеет 5 вариантов ответов — от 0 (неприемлемо) до 4. Чем выше количество собранных баллов, тем ниже страновой риск.

Страновой риск может быть структурирован на риски конверти­руемости, риски трансферта или моратория платежа.

Оригинальную методику анализа уровня странового риска приме­няет Швейцарская банковская корпорация. Еще до второй мировой войны службы банков и банковских учреждений, уполномоченные за­ниматься определением степени странового риска, функционально подразделялись на передовые и штабные. Передовые занимались сбором самых современных и актуальных оценок, в то время как штабные разрабатывали независимый научный прогноз экономико-политической рискованности положения в конкретном государстве или регионе. Далее эти исследования приобрели регулярный харак­тер и стали оформляться по стандартному образцу.

Примерно в 1980г. экономический банковский отдел Швейцарс­кой банковской корпорации разработал новые, систематизированные и четко нормированные принципы подхода к определению уровня странового риска:

      прогнозирование странового риска должно опираться на анализ структурных и качественных характеристик государственного устройства, так же как и на количественные показатели, основан­ные на изучении цифровых данных и соотношений;

      причины выводов о повышенной рискованности положения должны быть вполне понятны читателю отчета;

      сочетание двух типов анализа (качественного и количественного) должно быть четким и конкретным: все таблицы и сопоставления должны включать расшифровку сокращений, чтобы облегчить анализ и повысить его эффективность.

Эти базовые принципы привели к формированию двухступенчатой структуры анализируемых материалов статистико-аналитического на­правления. Первую ступень составляет отчет о положении в стране (краткая характеристика экономической ситуации). Объем этой части сводки жестко ограничен двумя страницами. В самом начале приво­дится наиболее существенная часть анализа, т.е. вывод относительно степени странового риска и конечные данные по стране с приведени­ем избранных ключевых сведений. Эти сводки выполняются по стан­дартному образцу, с учетом политического положения, национальной экономики, внешнего баланса и внешней задолженности.

На основании этого анализа статистико-аналитическое управле­ние предлагает свое суждение относительно классификации степени странового риска в применении к анализируемой стране.

Во второй части анализа проводится конкретная экономико-поли­тическая ситуация и уровень суммарного странового риска с помощью Схемы факторов риска (СФР). Таким образом получается прямая (Швейцарская банковская корпорация — потребитель) и обратная (банк, производитель и прочее — Швейцарская банковская корпорация) взаимосвязь. Cоздается сжатый информационный отчет, кото­рый может быть быстро проанализирован и обеспечивает достовер­ность результатов, а также их сопоставление Схемы факторов риска с данными других маркетинговых обследований или с непосредст­венными наблюдениями.

Возникающий подобным образом многосторонний диалог — это приветствуемый и желательный результат системы, способствующий эффективной выработке окончательных решений относительно на­правлений финансовой деятельности в анализируемом ареале с уче­том факторов риска. По этим соображениям Схема факторов риска, принятая в швейцарских банках, имеет особенно простую, легкую для чтения и постижения форму. Конечно же, это не означает, что специалисты по статистике и анализу конкретной национальной дей­ствительности ограничиваются анализом только тех данных, которые содержатся в Схеме факторов риска

Валютный риск

Валютный риск, или риск курсовых потерь, связан с интернационали­зацией рынка банковских операций, созданием транснациональных (совместных) предприятий и банковских учреждений и диверсифика­цией их деятельности и представляет собой возможность денежных потерь в результате колебаний валютных курсов.

Первые попытки управления валютным риском были осуществле­ны в начале 70-х годов, когда были введены плавающие курсы.

Со своей стороны, валютные риски структурируются следующим образом:

а) коммерческие, т.е. связанные с нежеланием или невозможностью должника (гаранта) рассчитаться по своим обязательствам;

б) конверсионные (наличные), т.е. риски валютных убытков по кон­кретным операциям. Эти риски структурируются на риски кон­кретных сделок. Самыми распространенными методами сниже­ния конверсионных рисков являются:

      хеджирование, т.е. создание компенсирующей валютной позиции для каждой рисковой сделки. Иными словами, происходит ком­пенсация одного валютного риска — прибыли или убытков — другим соответствующим риском;

      валютный своп, который имеет две разновидности. Первая напо­минает оформление параллельных кредитов, когда две стороны в двух различных странах предоставляют равновеликие кредиты с одинаковыми сроками и способами погашения, но выраженные в различных валютах. Второй вариант — просто соглашение между двумя банками купить или продать валюту по ставке "слот" и об­ратить сделку в заранее оговоренную дату (в будущем) по опре­деленной ставке "слот". В отличие от параллельных кредитов свопы не  включают платеж процентов;

      взаимный зачет рисков по активу и пассиву, так называемый ме­тод "мэтчинг" (matching), где путем вычета поступления валюты из величины ее оттока руководство банка имеет возможность оказывать влияние на их размер.

      Другие транснациональные (совместные) банки (СБ) используют метод "неттинга" (netting), который выражается в максимальном со­кращении количества валютных сделок путем их укрупнения. Для этой цели координация деятельности всех подразделений банковско­го учреждения должна быть на высоком уровне(система "7С" соци­альной концепции маркетинга)''.

В 1986 г. десять крупных СБ Лондона организовали компанию "Форекснет" для взаимного зачета, сокращения числа конверсион­ных операций и снижения валютных рисков и операционных издержек. Соответственно при такой централизации валютный риск час­тично снимается с филиалов и конкретных подразделений и перено­сится на центральное звено;

в) трансляционные (бухгалтерские) риски, которые возникают при переоценке активов и пассивов балансов и счета "Прибыли и убытки" зарубежных филиалов клиентов, контрагентов. Эти рис­ки о свою очередь зависят от выбора валюты пересчета, ее устой­чивости и ряда других факторов. Пересчет может осуществлять­ся по методу трансляции (по текущему курсу на дату пересчета) или по историческому методу (по курсу на дату совершения кон­кретной операции). Некоторые банки учитывают все текущие операции по текущему курсу, а долгосрочные — по историческо­му; другие анализируют уровень риска финансовых операций по текущему курсу, а прочие — по историческому; третьи выбирают один из двух способов учета и с его помощью контролируют всю совокупность своих рисковых операций.

г) риски форфетирования, которые возникают когда форфетер (часто им является банк) берет на себя все риски экспортера без права регресса. Но в то же время форфетирование (метод рефи­нансирования коммерческого риска) имеет свои преимущества, с помощью которых может быть снижен уровень риска путем:

      упрощения балансовых взаимоотношений возможных обяза­тельств;

      улучшения (хотя бы временно) состояния ликвидности, что дает возможность дальнейшего укрепления финансовой устойчиво­сти,

      уменьшения вероятности и возможности потерь путем страхова­ния возможных затруднений, которые почти неизбежно возника­ют в период предъявления застрахованных ранее требований;

      снижения или даже отсутствия рисков, связанных с колебанием процентных ставок;

      резкого снижения уровня рисков, связанных с курсовыми колеба­ниями валют и с изменением финансовой устойчивости должника;

      отсутствия рисков и затрат, связанных с деятельностью кредит­ных органов по взысканию денег по векселям и другим платеж­ным документам.

Но, естественно, форфетирование не может быть использовано всегда и везде. Это один из способов снижения уровня рисков.

В настоящее время ЦБ РФ регулярно публикует так называемую "валютную корзину" — метод измерения средневзвешенного курса рубля по отношению к определенному набору других валют.

И наконец, к внешним рискам относится риск стихийных бедст­вий или как его еще называют форс-мажорных обстоятельств (РОЮ), который зависит как от наличия или отсутствия стихийных явлений природы и связанных с ними последствий, так и от разного рода ог­раничений со стороны государства.

1.2 ВНУТРЕННИЕ РИСКИ

Внутренние риски зависят от вида и специфики банка, характера его деятельности (операций) и состава его партнеров (клиентов и контрагентов).

Риски, связанные с видом банка

Существуют три типа коммерческих бан­ков — специализированные, отраслевые и универсальные. В каждом из них присутствуют все виды рисков, но вероятность частоты их возник­новения и специфика зависят от типа самого банковского учреждения.

Деятельность универсальных коммерческих банков также уни­версальна. Они занимаются практически всеми видами банковских услуг (кредитными, расчетными и финансовыми). Кроме того, в пос­леднее время универсальные коммерческие банки все активнее осу­ществляют нетрадиционные операции, такие, как операции с различ­ными видами ценных бумаг, лизинг, факторинг, клиринг и др.

Специализированные коммерческие банки ориентируют свою де­ятельность на предоставление в основном каких-то конкретных ус­луг, т.е. имеют четко выраженную товарную ориентацию. Например, инновационные, инвестиционные, ссудосберегательные, ипотечные, депозитные, клиринговые и прочие банки. Другие банки специализи­руются на обслуживании определенных категорий клиентов по от­раслевому (сельскохозяйственные, промышленные, строительные) или функциональному (биржевые, страховые, трастовые, кооператив­ные, коммунальные) признакам.

И, наконец, существует рыночная ориентация деятельности спе­циализированных коммерческих банков, т.е. они могут быть регио­нальными, межрегиональными, транснациональными.

Уровень и вид внутренних рисков, с которыми сталкиваются раз­личные виды коммерческих банков, в основном зависят от специфи­ки их деятельности.

В специализированных коммерческих банках, например инноваци­онных, преобладают риски, связанные с кредитованием новых техно­логий. Согласно результатам выборочного статистического анализа са­мый большой риск представляет ввод в эксплуатацию технологической новинки без квалифицированной предварительной оценки ее потенци­альной эффективности. Причинами повышенного риска могут быть:

      использование новой технологии начато преждевременно, еще до того, как затраты на производство приведены в соответствие с реальным уровнем рыночных цен;

      продукция, выпущенная до того, как покупатель готов платить за новшества, т.е. объем потенциального спроса недостаточен для того, чтобы окупить затраты.

      следовательно, реальный спрос еще ниже;

      число поставщиков и посредников, привлеченных с перспективой на рост спроса, избыточно для конкретного рынка (рыночного сегмента, окна, ниши), что приводит к удорожанию конкретного банковского товара.