Денежное обращение и национальная денежная система. 2

МИНИСТЕРСТВО  ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

 

          УЧРЕЖДЕНИЕ ОБРАЗОВАНИЯ «ГРОДНЕНСКИЙ

                     ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

                                  ИМЕНИ ЯНКИ КУПАЛЫ»

 

                ФАКУЛЬТЕТ ЭКОНОМИКИ И УПРАВЛЕНИЯ

 

        Кафедра мировой экономики и международного бизнеса

 

                 Курсовая работа по предмету «Макроэкономика»

 

                             ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И

                  НАЦИОНАЛЬНАЯ ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА

 

Специальность «Бухгалтерский учет, анализ и аудит»

 

 

Автор работы

Студентка 2 курса, 8 группы д/о                                        Л.С. Романчук

 

Руководитель 
Преподаватель                                                                      К.С. Житкевич

 

 

 

 

 

 

                                                      Гродно 2012

 

                                          СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………… 3

1. ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ..................................................................... 4

1.1. Деньги и их функции. Основные денежные агрегаты………… 4

1.2. Кредитный характер современного денежного обращения….. 11

2. НАЦИОНАЛЬНАЯ ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА……………………….. 16

        2.1. Определение денежной системы  и ее элементы……………… 16

        2.2. Принципы организации современной  денежной системы…… 18

        2.3. Национальная денежная система  Республики Беларусь……... 22

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………… 28

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ……………………... 31

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                                ВВЕДЕНИЕ

 

      Деньги - одно из величайших изобретений человечества. Деньги определяются самим обществом. Все, что общество признает в качестве обращения, это и есть деньги.

  Актуальность выбранной темы в том, что деньги являются важнейшим атрибутом рыночной экономики. От того, как функционирует денежная система, во многом зависит стабильность экономического развития страны.

В современных условиях деньги используются при определении  цен и реализации товаров и  услуг; оплате труда; осуществлении кредитных и расчетных операций; определении себестоимости продукции и величины прибыли и т.п.

      Целью курсовой работы является изучение денежного обращения и анализ национальной денежной системы Республики Беларусь.

      Для достижения поставленной цели рассмотрю основные задачи:

• изучить деньги и их функции;
• исследовать кредитный характер современного денежного обращения;
• изучить денежную систему и её элементы;
• рассмотреть принципы организации современной денежной системы;
• проанализировать национальную денежную систему Республики Беларусь.

      При работе над курсовой работой я пользовалась периодическими изданиями, справочными и учебными пособиями, книгами и лекциями.

 

 

 

 

 

 

 

                                 1. ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ

 

                  1.1. Деньги и их функции. Основные денежные агрегаты

 

      Деньги играют основную роль во всех нынешних экономиках. Более того, они кажутся столь естественной характеристикой экономики, что почти все люди не представляют, какой была бы жизнь без них, очевидно, крайне трудной. Даже проведение простых операций купли-продажи было бы довольно обременительно и сложно.[8, с. 254]

      Слово деньги, как оно используется в повседневном общении, может означать очень многое, но экономисты вкладывают в него определённый смысл. Во избежание путаницы нужно выяснить, чем отличается использование слова деньги экономистами от его общепринятого употребления.

      Если исходить из анализа исторической эволюции форм денег, то можно дать следующее определение: деньги – это наиболее ликвидный общепризнанный финансовый актив, являющийся специфической формой общественного богатства, который можно обменять на любые товары и услуги. Однако данное определение не раскрывает всех граней сущности денег как важнейшей макроэкономической категории с необходимой полнотой.

      В современной экономической литературе можно выделить два наиболее распространенных подхода к характеристике денег.

      Один  подход основывается на тезисе, согласно которому функции денег  определяют их сущность. При этом  деньги обычно характеризуются как средство оплаты товаров и услуг (средство обмена), единица счета (мера стоимости) и средство сохранения (накопления) стоимости, а первичной и основной признается функция средства обмена. В соответствии с данным подходом деньгами признается любой финансовый актив или даже предмет, который может быть использован как деньги, т. е. будет приниматься любыми экономическими субъектами в обмен на товары и услуги. С этих позиций деньги чаще всего рассматриваются как технический инструмент обмена.

      В рамках другого подхода деньги трактуются как товар особого рода, выступающий формой стоимости всех товаров и услуг. Они представляют собой всеобщий эквивалент товаров, т. е. обособившуюся форму меновой пропорции стоимости, и используются для определения меновых пропорций при обмене. Функции не определяют сущность денег, а являются формой ее проявления, вытекают из сущности. С позиций данного подхода деньги рассматриваются как историческая категория товарного производства, исторически определенная форма экономических отношений между людьми. При помощи денег осуществляются взаимосвязи между участниками рыночного хозяйства – самостоятельными товаропроизводителями, которые, не будучи непосредственно связаны друг с другом, вступают в отношения посредством обмена.

     Трактовка денег как всеобщего стоимостного эквивалента товаров подразумевает, что они сами должны обладать ценностью. Экономисты, придерживающиеся данного подхода, сходятся во мнении, что в металлических денежных системах в качестве денежного товара – всеобщего эквивалента – выступали полноценные деньги (золото, серебро), а обращавшиеся кредитные и бумажные деньги были представителями полноценных денег в сфере обращения и выполняли только две денежные функции – средства обращения и средства платежа. Однако процесс демонетизации золота привел к возникновению широкого спектра зачастую противоположных взглядов на природу денег в условиях современного рыночного хозяйства. В частности это касается характеристики неразменных кредитных денег как всеобщего эквивалента и выполнения ими функции меры стоимости. При этом ни одна из представленных в экономической литературе концепций не дает целостного и непротиворечивого объяснения их сущности. [2, c. 10-11]

      Существующие  в этой области точки зрения  можно разделить на две основные позиции, суть которых сводиться к следующему:

• современные кредитные деньги выполняют все функции денег, включая функцию меры стоимости, и, следовательно, играют роль всеобщего эквивалента. Признание современных неразменных денег реально функционирующим всеобщим эквивалентом требует достаточно убедительного обоснования того, каким образом они исполняют функцию меры стоимости. Ведь для того, чтобы измерять стоимость товаров, кредитные деньги сами должны обладать определенной стоимостью. Сторонники рассматриваемой позиции разработали ряд теорий для объяснения происхождения такой стоимости. В частности, распространенной является теория представительной стоимости денег, согласно которой современные кредитные деньги, не имея собственной внутренней стоимости, выполняют все денежные функции, включая функцию меры стоимости, на основе представительной стоимости, которую они получают в сфере обращения от товаров. Она формируется как стоимость той товарной массы, которую кредитные деньги фактически представляют;
• современные кредитные деньги не обладают стоимостью, поэтому они не могут выполнять функцию меры стоимости и не являются всеобщим эквивалентом. Согласно этой точке зрения стоимость не является сущностным свойством денег. Переход от обращения полноценных денег к обращению современных кредитных денег, лишенных стоимости, привел к трансформации функций денег. Стало возможных установление стоимостных и ценовых соотношений между товарами без участия денежного эквивалента, на основе ценовых пропорций, которые сложились исторически в условиях функционирования системы золотого стандарта. Следовательно, в настоящее время каждый товар выражает свою стоимость не в денежном эквиваленте, имеющем собственную внутреннюю стоимость, а при посредстве кредитных денег – во всех остальных товарах. Таким образом, сторонники этой точки зрения считают, что деньги, не являясь больше всеобщим стоимостным эквивалентом, становиться просто инструментом для приравнивания стоимостей различных товаров и облегчения процесса обмена.

      Несмотря  на различия в трактовках экономического  содержания денег, все экономисты  сходятся в том, что их сущность  раскрывается в выполняемых ими  функциях. Функции денег характеризуют их отдельные специфические сущностные свойства, выражают назначение денег. В связи с отсутствием общепризнанной трактовки сущности денег предметом дискуссий в экономической науке до сих пор является как количество функций денег, так и их содержание.

      В зависимости  от теоретических воззрений на  природу денег и целей анализа выделяют:

• две функции – средство обращения (или средство обмена и платежа) и единица счета (или средство измерения стоимости);
• три функции – средство обращения, единица счета и средство накопления (сохранение стоимости);
• четыре функции – средство обращения, единица счета, средство накопления (сохранения стоимости) и средства платежа;
• пять функций – мера стоимости, средство обращения, средство платежа, средство накопления и мировые деньги.

      Рассмотрим  содержание пяти функций денег,  как оно традиционно трактуется в экономической литературе. [2, c. 12-13]

      Деньги как мера стоимости. Деньги выступают мерой стоимости. Общество считает удобным использовать денежную единицу в качестве масштаба для соизмерения относительных стоимостей разнообразных благ и ресурсов. Благодаря денежной системе нам не надо выражать цену каждого продукта через все другие продукты, на которые он мог бы быть обменен. Мы не должны выражать стоимость скота через зерно, цветные карандаши, сигары, автомобили и т. д. Использование денег в качестве общего знаменателя означает, что цену любого продукта достаточно выразить только через денежную единицу. Такое использование денег позволяет участникам сделки легко сравнивать относительную ценность различных товаров и ресурсов. Подобные сравнения облегчают принятие рациональных решений. В качестве меры стоимости деньги используются и в сделках с будущими платежами.

      Деньги  как средство платежа. Деньги  выступают как средство платежа.  Эта функция денег проявляется,  прежде всего в обслуживании платежей вне сферы товарооборота. Это налоги, социальные выплаты, проценты за кредит. Деньги легко принимаются в качестве средства платежа. Это удобное социальное изобретение, позволяющее платить владельцам ресурсов и производителям “товаром” (деньгами), которое может быть использовано для покупки любого из всего набора товаров и услуг, имеющихся на рынке.

      Способность  денег выступать в качестве  средства накопления и быть  одной из форм богатства американские  монетаристы рассматривают с  позиции актива, обладающего высоким уровнем ликвидности. Деньги, сохранённые после акта продажи товара, позволяют их владельцу обеспечить покупательную способность в будущем. Причём ликвидным называют такой «актив, который может быть использован как средство платежа и имеет фиксированную номинальную стоимость». [3, c.30]

      Деньги  как средство обращения. Деньги  выступают как средство обращения  обслуживания товарооборота. Во-первых, прежде всего деньги являются  сегодня средством обращения,  деньги можно использовать при покупке и продаже товаров и услуг. Как средство обмена деньги позволяют обществу избежать неудобств бартерного обмена. И, представляя удобный способ обмена товарами, деньги позволяют обществу воспользоваться плодами географической специализации и разделения труда между людьми.

      Деньги  как средство накопления. Деньги  служат средством сбережения. Поскольку  деньги наиболее ликвидное имущество,  они являются наиболее удобной  формой хранения богатства. Владение  деньгами за редким исключением  не приносит денежного дохода, который извлекается при хранении богатства, например, в форме недвижимого имущества (собственности) или ценных бумаг (акций, облигаций и т. д.). Однако деньги имеют то преимущество, что они могут быть безотлагательно использованы фирмой или домашним хозяйством для любого финансового обязательства.

      Мировые  деньги. Функция мировых денег  представляет собой проявление  сущности денег в сфере международного  экономического оборота, когда  контрагентами товарных и финансовых  сделок выступают резиденты разных государств. Становление этой функции связано с развитием внешнеэкономических связей, формированием мирового рынка и межстранового движения капиталов.

      Функционируя  в качестве мировых, деньги  реализуют свое назначение как:

• всеобщее покупательное средство – когда покупка товаров и оплата услуг за границей осуществляются за наличный расчет;
• всеобщее платежное средство – при погашении международных долговых обязательств;
• всеобщее воплощение общественного богатства – в процессе образования и пополнения валютных резервов стран, валютных сбережений юридических и физических лиц, вывоза полученных или накопленных средств за границу и т. д. [2, c. 22]

      Таким  образом, деньги – это особый  вид универсального товара, используемого  в качестве всеобщего эквивалента, посредством которого выражается стоимость всех других товаров. Деньги представляют собой товар, выполняющий функции измерения стоимости, средства обращения, средства платежа, средства накопления и мировых денег, образно говоря, «товар всех товаров». 
      Состав и количество используемых денежных агрегатов различаются по странам. В Республике Беларусь агрегаты денежной массы М0, М1, М2, М3 рассчитываются в национальной валюте, а агрегат М4 включает дополнительно депозиты в иностранной валюте на счетах в банках, расположенных на территории республики. Иностранная валюта отражается при этом в пересчете на белорусские рубли. Расширение агрегатов происходит по мере снижения степени ликвидности. До 1 января 2004 года состав агрегатов денежной массы в Республики Беларусь был следующим:

• Агрегат М0 отражает наличные деньги в обороте, т.е. на руках у населения и в кассах субъектов хозяйствования.
• Агрегат М1 (денежная масса в «узком» смысле слова) — включает наличные деньги в обороте (М0) плюс депозиты до востребования населения, субъектов хозяйствования, местных органов управления.
• Агрегат М2 (расширенные деньги) — М1 плюс срочные депозиты населения, субъектов хозяйствования, местных органов управления.
• Агрегат М3 (общая сумма денежной массы в национальной валюте) — М2 плюс другие (целевые, накопительные) банковские депозиты и средства в ценных бумагах населения, субъектов хозяйствования, местных органов управления.
• Агрегат М4 (общая сумма денежной массы, включая иностранную валюту) — М3 плюс депозиты (до востребования, срочные, другие) населения, субъектов хозяйствования, местных органов управления.

      Однако  с 1 января 2004 года Национальный  банк Беларуси изменил правила  расчета широкой денежной массы.  В частности, из денежного агрегата  М2 исключены средства физических и юридических лиц в рублевых ценных бумагах, обладающие меньшей ликвидностью в сравнении с переводными и срочными депозитами в национальной валюте. Также введен новый денежный агрегат М2 - «рублевая денежная масса», который включает все виды денежных средств агрегата М2, а также средства физических и юридических лиц в рублевых ценных бумагах. В агрегат М3 «широкая денежная масса» дополнительно включены средства во вкладах в драгоценных металлах юридических и физических лиц. Не будут учитываться при формировании агрегатов широкой денежной массы депозитные обязательства банков, находящихся в стадии ликвидации. [ 4, c. 43-44]

 

              1.2. Кредитный характер современного денежного обращения

 

       Денежная эмиссия – создание и поступление в денежный оборот различных платежных средств. Потребность хозяйственного оборота и государства в деньгах стимулирует рост денежной массы и определяет эмиссию денег.

      Под собственно денежной эмиссией понимается выпуск в обращение дополнительного количества денежных знаков и платежных средств, приводящий к росту денежной массы.

      В зарубежных странах эмиссия называется депозитно-чековой, потому что при выдаче эмиссионных кредитов формируются депозиты (остатки) на счетах клиентов для выдачи чеков, обслуживающих платежный оборот. В нашей же стране различные авторы по-разному называют такой вид эмиссии: и безналичной, и депозитной, и кредитной. Поэтому нельзя дать однозначного ответа на вопрос, какой вид денежной эмиссии имеет в данное время преимущественное значение. Но можно сказать с уверенностью, что кредитный характер денежной эмиссии на сегодняшний день является одним из основополагающих принципов организации денежной системы государства.

      В последние десятилетия в мировой экономике прослеживаются следующие тенденции в развитии современной денежной системы.

1. Из денежного оборота  в качестве платежного средства  полностью вытеснено золото (золотые  деньги). Иными словами, завершился  процесс демонетизации золота. В  настоящее время ни в одной стране мира нет в обращении золота в качестве платежного средства.

2. Из денежного оборота  вытесняются бумажные деньги. Все  большую роль в денежном обороте  многих стран начинают играть  так называемые «квази-деньги»: чеки, векселя, кредитные карточки, банковские счета и др. В этой связи в структуре денежной массы стали выделять так называемые денежные агрегаты.

3. С дальнейшим усилением  интернационализации хозяйственной  жизни, развитием компьютеризации  национальные деньги все более  вытесняются из денежного оборота коллективными валютами (ЭКЮ, евро).

4. В денежном обороте  все большая роль отводится  электронным деньгам. Электронные  деньги, их распространение в  мире имеют большие преимущества. Во-первых, это ведет к огромной  экономии ресурсов (исключаются печатание денег, их защита, транспортировка и т.д.). Во-вторых, введение электронных денег способствует декриминализации денежных отношений (электронные деньги всегда выступают как именные деньги). В-третьих, распространение электронных денег позволит осуществить тотальный контроль над всеми денежными операциями, отслеживая и предотвращая уклонение от налогов, факты взяточничества и т.д.

       Безусловно, в рыночных отношениях деньги постоянно присутствуют в хозяйственном обороте. Новые деньги в хозяйственный оборот поступают из банков, которые создают их в результате кредитных операций. Именно поэтому кредитный характер денежной эмиссии является одним из важнейших принципов организации денежной системы любого государства.

Между категориями «денежная  эмиссия» и «выпуск денег в обращение» есть существенная разница, заключающаяся в том, что в результате «выпуска денег в обращение» их общее количество в обороте практически не увеличивается. Связано это с тем, что безналичные деньги выпускаются в оборот в момент предоставления коммерческими банками ссуд своим клиентам. Наличные же деньги выпускаются в оборот в процессе осуществления коммерческими банками кассовых операций, когда они выдают наличные деньги своим клиентам из банковских операционных касс.

Однако одновременно существует и обратный процесс сдачи наличных денег в кассы банков, и безналичное погашение ранее выданных ссуд. Кроме того, нужно иметь в виду, что коммерческие банки оперируют как бы «вторичными деньгами», т.е. деньгами, уже выпущенными центральным банком страны. То есть практически количество денег в обороте не увеличивается.

      Под «эмиссией денег» понимается такой выпуск денег в оборот, который приводит к общему увеличению денежной массы, находящейся в обороте. К тому же эмиссию денег осуществляют центральные банки стран, т.е. в оборот вбрасываются дополнительные «первичные» деньги.

Очевидно, что аналогично выпуску денег в обращение  выделяют эмиссию безналичных денег  и эмиссию наличных денег, которая  собственно и называется эмиссией денег в обращение.

      Контроль над объемом денежной массы в стране осуществляет Центробанк. Количество денег в обращении определяется как сумма наличных денег и банковских депозитов. Предоставляя кредиты, коммерческие банки увеличивают объем денежной массы. Задачей Центробанка является ограничивать или расширять с помощью проводимой кредитно-денежной политики возможности коммерческих банков эмитировать кредитные деньги в зависимости от того, какой объем денежного предложения в данный момент считается необходимым.

      Под резервами коммерческого банка понимается сумма денег, доступная для немедленного удовлетворения требований вкладчиков. Отношение суммы резервов к сумме депозитов называют нормой резервов (резервной нормой). Способность банков влиять на размер денежной массы, обращающейся в экономике, регулируется центральными банками через систему обязательных резервов, предусматривающую депонирование кредитными организациями в Центробанке определенной части привлеченных ими денежных средств. Обязательные резервы – один из основных инструментов осуществления денежно-кредитной политики центральными банками. Обязывая банки депонировать часть привлеченных ими средств, Центробанк тем самым ограничивает кредитные возможности банков, регулирует общую ликвидность банковской системы. Изменяя норматив резервирования, Центробанк имеет возможность поддерживать на определенном уровне объем денежной массы, находящейся в обращении в стране.

      Под свободными резервами (избыточными резервами) коммерческого банка понимается совокупность ресурсов, которые в данный момент времени могут быть использованы для активных банковских операций.

      Величина свободного резерва отдельного коммерческого банка складывается из его капитала; привлеченных ресурсов; централизованного кредита, предоставленного ему Центробанком; межбанковского кредита за вычетом отчислений в централизованный резерв, находящийся в распоряжении Центробанка, и ресурсов самого коммерческого банка.

      Способность системы коммерческих банков “создавать деньги” зависит от того, каков размер установленных законом страны обязательных резервов. Чем меньше сумма обязательных резервов, тем большее количество денег может создать банковская система.

      Каким образом коммерческие банки могут увеличивать денежную массу? Один коммерческий банк не может это сделать, увеличивать количество денег может лишь система коммерческих банков, использующих механизм банковских депозитов. Для оценки возможностей банков увеличивать в определенных пределах денежную массу используется понятие денежного (банковского) мультипликатора.

      Денежная эмиссия в современной мировой экономике носит кредитный характер. Эмиссия может быть наличной, которая характеризуется выпуском бумажных банкнот и металлических монет в обращение на территории страны или же безналичной, которая реализуется при помощи механизма банковского мультипликатора.

      Денежный (банковский) мультипликатор – это коэффициент увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому.

      Эмиссия наличных денег представляет собой их выпуск в обращение, при котором увеличивается общая масса наличных денег. Монополия выпуска наличных денег в каждой стране принадлежит центральному государственному банковскому органу: в Беларуси– ЦБ РБ, в США – Федеральной резервной системе. [13]

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                     2. НАЦИОНАЛЬНАЯ ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА

 

                    2.1. Определение денежной системы и ее элементы

 

      Денежная система — это исторически сложившаяся и законодательно закрепленная государством форма организации денежного обращения. [5, c. 372]

      Она  сформировалась в XVI – XVII веках  с возникновением и утверждением  капиталистического производства, централизованных государств и национальных рынков. В соответствии с развитием товарно-денежных отношений и капиталистического производства денежная система претерпела существенные изменения.

      В качестве  основных элементов национальной  денежной системы принято выделять:

      1) национальную  денежную единицу, или денежный  знак, установленную в законодательном  порядке, имеющую свое название  и выступающую в качестве общепринятой  счетной единицы (талер, гривна, крона, динар, рубль, доллар, шекель  и т. д.);

      2) масштаб  цен, обнаруживающийся как фиксированный вес денежного металла (золота) в национальной денежной единице;

      3) виды  наличных денег — бумажных, металлических  (1, 3, 5, 10 единиц и т. д.), а также  их дробные значения (копейка,  цент и т. п.);

      4) валютный паритет или соотношение национальной денежной единицы с иностранной валютой (обменный курс);

      5) порядок эмиссии  денег (эмиссионная подсистема), включая монополию Центрального  банка и определение полномочий  казначейства;

      6) институциональное  или организационное обеспечение  денежных отношений (выделение  Центрального банка страны, коммерческих  банков, финансовых компаний и  т. д.).

      В качестве  особого элемента денежной системы  следует также выделять ее  законодательное обеспечение в виде свода законов и других принципиально важных нормативных актов. Законодательная база определяет правовое поле движения денег.

      С учетом  природы (вида) используемых денег  принято выделять следующие типы  денежных систем:

      а) систему металлического денежного обращения — золотой монометаллизм или биметаллизм;

      б) современную  систему обращения кредитно-бумажных  денег.

      Система  металлического денежного обращения  базируется на использовании  в качестве всеобщего эквивалента благородных металлов (золото, серебро). При этом исторический опыт показал, что биметаллизм (т. е. параллельное использование золота и серебра в качестве денежного металла) как разновидность денежной системы всегда есть менее устойчивое денежное хозяйство по сравнению с монометаллизмом. [5, c. 373-374]

      Современные  денежные системы основаны на  обращении кредитно-бумажных денег  и характеризуются наличием следующих  признаков:

      1) предполагается  окончательный уход из внутреннего  и международного оборота золота как денежного эквивалента;

      2) устанавливается  государственная монополия на  регулирование денежного обращения;