Особенности построения кредитных систем отдельных стран

 

Министерство  науки и образования РФ

Читинский институт ГОУ ВПО

Байкальский государственный  университет

экономики и права

Кафедра финансов и кредита

 

 

 

 

 

Курсовая

по дисциплине: «Деньги, кредит, банки»

на тему: Особенности  построения кредитных систем отдельных  стран

 

 

 

 

Выполнил:

 студентка  гр.

 Кредит-08-1

Петренко Ксения

 

Проверил:

доцент кафедры

«Финансов и кредита»,

к.э.н. Курьянова  С.Л.

 

 

Чита, 2011

Содержание

Введение…………………………………………………………………………...3

1. Теоретические аспекты кредитной системы………………………………….5

1.1 Содержание, структура и элементы кредитной системы…………………..5

1.2 Современные типы кредитной  системы …………………………………...11

2.  Особенности построения  кредитных систем отдельных стран…………...16

2.1 Современная кредитная система России: противоречия и перспективы...16

2.2 Кредитные системы европейских государств: Германия, Великобритания………………………………………………………………….18

2.3 Американская кредитная система (на примере США)…………………... 23

2.4 Итоги развития кредитных  систем зарубежных стран, важные для России…………………………………………………………………………….25

Заключение……………………………………………………………………….27

Список использованной литературы…………………………………………...28

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Кредитная система – одна из самых важных частей современной  экономики. В ней представлен  процесс урегулирования отношений  долгового характера, базирующийся на историческом опыте обеспечения  доверия, достижения симметрии информации между кредитором и заемщиком  по поводу возврата ссуженной стоимости. Эта система в современный  период находится на новом этапе  развития, который определит, смогут ли национальные кредитные системы, способствуя повышению эффективности  экономики, сохранить свой гомеостаз  и адаптироваться к условиям европейской  интеграции и мировой глобализации либо станут не частью, а подсистемой  региональной или глобальной мегасистемы.

Кредитная система ежедневно  приводит к оптимальному соотношению  спроса и предложения кредитных  средств, сбережений и кредитных  вложений, обеспечивая тем самым  непрерывность экономического развития и его ускорение. Важнейшим регуляторным элементом является ее особый кредитный  механизм. Сточки зрения предназначения, кредитная система – особое устройство кредитных отношений.

Исследование кредитной  системы во всех периодах ее эволюции в разных странах с присущими  им традициями является актуальной задачей.

Объектом изучения являются особенности построения кредитных систем отдельных стран.

 Предметом исследования  является совокупность отношений, связанных с формированием и развитием современных кредитных систем государств.

Теоретическую базу исследования составляют труды следующих ученых экономистов: Полищук А. И., Белоглазова Г. Н., Лаврушин О. И., Владимирова Н. П., Жилан О. Д., Архипов А. И., Рогова О. Л. и др.

Целью работы является анализ структуры современных кредитных систем России, европейских государств и США. Для достижения указанной цели необходимо решить ряд задач, а именно: раскрыть содержание и структуру кредитной системы, охарактеризовать ее элементы, дать определение современным типам кредитной системы, проанализировать российскую и зарубежные кредитные системы.

В ходе работы использовались методы анализа, такие, как индукционный, дедукционный, а также абстрактно-логический.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические аспекты кредитной системы
1. Понятие, структура и элементы кредитной системы

В отечественной науке  и практике при описании денег  и процесса организации денежного  обращения, банков и организации  их деятельности, сущности кредита  и регулирования долговых отношений  широко используется понятие «система». Термин «кредитная система» также часто  встречается в научной экономической  литературе. Однако разные ученые вкладывают в него разный смысл при раскрытии  сущности этой категории.

Трудности научного определения  термина «кредитная система» обусловлены  выбором позиции при ответе на вопрос: подразумевается ли под кредитной  системой концепция влияния на экономику  системной организации взаимосвязанных  кредитным механизмом и принципом  построения элементов кредитных  отношений или считать его  поверхностным понятием о совокупности кредитных отношений и организующих их институтов внутри финансовой системы?

Западная школа, как правило, игнорирует кредитную теорию и включает кредитную систему в финансовую систему. Такой подход приводит к  путанице в трактовке кредитной системы. Авторитетные зарубежные ученые А. Пигу, Дж. Тобин, Р. Голдсмит, Дж. Зисман, А. Гершенкор, М. Аоки, Э. Берглоф и др. анализируют кредитные системы в рамках «компаративного исследования финансовых систем», поскольку финансовая система и конкретные финансовые инструменты отражают, по их мнению, сложившееся в обществе распределение прав собственности как отдельных финансовых контрактов [2].

Отечественные ученые до сих  пор нередко трактуют кредитную  систему в рамках марксистской традиции, связывая зарождение кредита (долговых отношений) исключительно с появлением функции денег как средства платежа. На подобный подход указывает коллективный труд исследователей Российской академии государственной службы при Президенте Российской Федерации Д. Мацкуляка, А. Быстрякова, В. Голосова, В. Зарубина, Б. Злобина, А. Куликова, Ю. Любимцева, В. Мехрякова, Е. Пономаренко, А. Синягова, И. Суслова, Р. Чванова. В рассуждениях этих ученых денежная система «неразрывно связана с кредитно-банковской системой» [19], а «понятие кредитной системы шире, чем банковской системы. В кредитную систему входят и небанковские кредитные организации» [5]. В итоге представляется трактовка кредитной и банковской системы с позиции упрощенного институционального подхода, когда под кредитной системой подразумевают совокупность банков и иных кредитных организаций, осуществляющих кредитные отношения (рис. 1) [11].

Рис. 1.

Организационная структура  кредитной системы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

В рамках этого похода кредитные  системы включают в себя два уровня.

На первом уровне находится  банковская система, как правило, двухуровневая: центральный банк и коммерческие банки.

Основой кредитной системы  являются банки. Несмотря на постепенное  стирание различий между банками  и специализированными кредитно-финансовыми  институтами, именно на банковскую систему  возложены функции эмиссии денег  в оборот и организация платежного оборота.

На втором уровне находится  парабанковская система, представленная специализированными кредитно-финансовыми  институтами. В некоторых странах  отдельным уровнем считаются  страховые компании и пенсионные фонды. К специализированным кредитно-финансовым институтам относятся: инвестиционные фонды (компании), кредитные союзы, общества взаимного кредита, финансовые компании, трастовые компании, ломбарды, лизинговые и факторинговые компании и др.

Специализированные кредитно-финансовые институты отличает ориентация либо на обслуживание отдельных типов  клиентуры, либо на осуществление в  основном одного – двух видов операций. Их деятельность концентрируется в  большинстве случаев на обслуживании отдельно сегмента финансового рынка.

Во многих странах для  специализированных кредитно-финансовых институтов характерна двойная подчиненность: с одной стороны, будучи связанными с осуществлением кредитно-расчетных  операций, они вынуждены руководствоваться  соответствующими требованиями центрального банка; с другой стороны, специализируясь  на каких-либо финансовых, страховых, инвестиционных и иных операциях, специализированные кредитно-финансовые институты попадают под регулирующие мероприятия соответствующих  ведомств [11].

Отдельные коллективные работы, например учебник «Финансы» коллектива авторов Института экономики  РАН, следуют западным идеям –  не разделяют кредитную и банковскую системы при описании особенностей функционирования финансовых систем экономически развитых стран мира. Отмечают, что система кредитных учреждений играет важную роль в нормальном функционировании финансовых систем, а «с помощью государственных кредитных учреждений осуществляется политика сбалансированного циркулирования финансовых средств». Подчеркивают, что «кредитными учреждениями, прежде всего, выступают коммерческие банки, а также внебюджетные фонды, страховые организации». Такого мнения придерживаются А. Архипов, И. Погосов, С. Ильин, И. Караваева, Ю. Любимцев, Л. Нестеров [23].

Следует выделить ряд исследователей (по большей части это относится  к ученым Финансовой академии при  Правительстве РФ), которые характеризуют  термин «кредитная система» в единстве определенной совокупности элементов, в число которых включаются как  особые элементы различные категории  и понятия – природа, роль, функции  кредита и процента по кредиту; совокупность форм кредита и методов кредитования; система кредитных институтов; кредитная  политика. Такую позицию занимают О. Лаврушин, И. Мамонова, В. Шенаев, Г. Панова, Л. Красавина, М. Абрамова, Н. Валенцева, В. Захаров, И. Левчук. Согласно концепции, обоснованной этими учеными, кредитная система может быть представлена в виде следующей структуры (рис. 2) [8].

Опираясь на представленную структуризацию кредитной системы, ученые выделяют в качестве базового блока кредитной системы кредит как специфическое отношение между кредитором и заемщиком, границы и законы движения кредита. Этот блок, отражающий глубинные качества кредита, можно назвать фундаментальным блоком, определяющим действие других элементов. Он охватывает также деятельность субъектов, кредитных отношений. В то же время отмечается, что реализовать на практике специфические свойства кредита усилиями одной стороны невозможно. Только соблюдение законов и правил кредита двумя сторонами способно реализовать его сущность и значение. Это означает, что не всякий экономический субъект может стать частью кредитной системы.

Рис. 2.

Структура кредитной системы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Вторым блоком кредитной  системы выступает организационный  блок. Этот блок представляет собой  определенную подсистему кредитования, объединяющую кредитную политику, виды и объекты, условия кредитования, кредитный механизм (включая методы кредитования, формы ссудных счетов, с которых производится выдача и  погашение кредитов). Данный блок формирует  технологию совершения кредитных отношений, определяет сферу опосредования  кредитом основного и оборотного капитала заемщика, рациональные формы  предоставления и погашения ссуды  в зависимости от особенностей деятельности заемщика, его кредитоспособности. По существу, данный блок отражает всю  ту оперативную работу, которую совершает  кредитор по предоставлению кредита  заемщику и возврату этого кредита. В данный блок можно отнести и  кредитную инфраструктуру – инструменты жизнеобеспечения, поддержания рационального функционирования кредита.

Отдельно в составе  кредитной системы следует выделить третий блок, регулирующий, к которому относится государственное регулирование  кредитной деятельности, а также  банковское законодательство. Оно призвано регламентировать кредитные сделки, защищать права кредитора и заемщика, определяет правила погашения кредита в случае несостоятельности кредитных организаций.

Также имеются исследования (например, А. Полищука), развивающие  существующие определения кредитной  системы, вводя в него такие элементы, как принцип построения кредитной  системы, структура и инфраструктура кредитной системы, кредитный механизм. Согласно предлагаемому походу [18], кредитную систему следует рассматривать с учетом трех граней ее предназначения:

1) как «набор аксиом организации кредитного дела» кредитная система способна к упорядочению долговых отношений на базе концепций ее построения;

2) как исторический процесс  или движение ссудного капитала  кредитная система способна к  созданию банковских кредитных  организаций, обнаруживает «двойственную  роль», обслуживая производственный  и «фиктивный», ростовщический капитал;

3) как система, способная  к предвосхищению будущего, кредитная  система призвана в перспективе  способствовать преодолению ассиметрии  информации между кредитором  и заемщиком, управлять рисками,  регулировать темпы экономического  роста путем использования особого  кредитного механизма.

Таким образом, авторами различных  направлений в той или иной степени подчеркивается, что кредитная  система – это функционально-институциональная  система, включающая ряд составляющих, которые в свою очередь могут  рассматриваться как ее элементы.

2. Современные типы кредитной системы

В настоящее время кредитные  системы представлены тремя типами:

- банк-ориентированные системы;

- системы, ориентированные  на рынок ценных бумаг;

- исламские кредитные  системы, ориентированные на особый  контрактный механизм.

Следует рассмотреть организационную  структуру современных кредитных  систем подробнее с учетом того обстоятельства, что национальное видовое разнообразие в условиях создания Европейского Союза  обнаружило тенденцию к стиранию страновых различий.

В странах с банк-ориентированной  кредитной системой (континентальная  Европа, Япония) деятельность банков носит  универсальный характер, т.е. одновременно осуществляются коммерческие и инвестиционные операции при активном контроле и участии в деятельности банков государства.

Особенности организации. Главные  правила организации: платность, возвратность в срок, обеспеченность заимствований. Тесное переплетение интересов банков, корпораций и государства приводит к перекрестному владению акциями  и взаимному представительству  в органах управления членов финансово-промышленных групп.

Функциональный механизм взаимосвязи элементов кредитной  системы. Банковский кредитный механизм обслуживает банковские кредитные  отношения аккумуляции и перераспределения  свободных денежных средств на условиях финансового посредника. Основной способ кредитования – движение денег по счетам в банках. Основной метод  кредитования обусловлен обслуживанием оборота денежных средств заемщиков – клиентов банков.

Характеристиками инфраструктурного  блока системы являются: технологическая  база платежной системы и инструменты  денежно-финансового рынка; законодательные, кадровые, информационные компоненты, кредитные бюро.

Одной из проблем функционирования банк-ориентированной системы является институциональное сотрудничество ее звеньев (банков, страховых компаний, пенсионных фондов). Такое сотрудничество помогает преодолеть ассиметрию информацию как в отношениях между ними, так  и в отношениях каждого из них  с клиентом.

Репутация солидного партнера распространяется одновременно на все  финансово-кредитные институты: уверенность  в том, что часть резервов хранится в надежном банке, повышает доверие  клиента к страховым продуктам. Хранение денег в банке превращает их в ссудный капитал, что спасает  резервы страховых и пенсионных фондов от обесценения.

Особенности организации  фондовых (секьюритизированных) кредитных систем проявляются в правилах – принципах, задаваемых регламентациями фондового рынка. Корпорации финансируют капиталовложения в основном за счет привлечения ресурсов путем эмиссии акций и размещения различных долговых обязательств. Большая ответственность переносится на индивидуальных и институциональных инвесторов. Функциональным механизмом взаимосвязи элементов является секьюритизированный кредитный механизм, где в основе иерархии находятся инструменты денежно-финансового рынка[2].

Согласно мнению отдельных  исследователей [18], ориентированные на фондовый рынок кредитные системы (США, Великобритания, Канада) отражают не только особую роль рыночной экономики, но и колониальную историю этих стран. Колониальная история с позиции метрополии повлияла на кредитные системы Великобритании, США и Канады, придала им характер денежной системы, ориентированной на денежно-финансовый рынок, превратила крупные города и столицы этих стран в мировые финансовые центры. В период формирования такой системы денежная система метрополии и колоний носила частично децентрализованный характер. Использование ценных бумаг позволило преодолеть самостоятельность денежной и кредитной систем метрополии и колоний, объединить их не политически, а экономически. В этих системах способы и методы банковского кредитования испытывают существенное влияние механизма обращения ценных бумаг. Достаточно развит рынок кредитных деривативов, депозитных сертификатов и ипотечных облигаций. Одной из предпосылок развития секьюритизированной модели является деятельность международных финансово-кредитных институтов.

Инфраструктура отражает изменения масштаба финансовой модернизации, возрождение концепции универсального банка, разрушение границы между  коммерческим и инвестиционным банковским делом. Имеет жесткую структуру, поскольку основана на сети Интернет, СВИФТ и других электронных конкурентах  банков. В качестве проблемы функционирования выделяют тот факт, что кредитная  система ориентирована на фиктивный  капитал, быстрее приобретает долговой характер, а способом ее регулирования  становится кризис, дефолт.

Традиционные для современной  западной экономики кредитные системы  основаны на теории и практике процента. Однако некоторые страны исламского мира вернулись к средневековой  системе, основанной на законах шариата  или законах ислама, которые запрещают  использовать процент.

Свободная от процента (контрактная) кредитная система. Этот тип системы  распространен в азиатском регионе, характерен для стран, где основная часть населения исповедует ислам. «Исламская кредитная система» толкуется двояко. С одной стороны, это исламские принципы организации конкретных кредитных институтов, или «исламских банков». С другой стороны – это система взглядов мусульман на долговые отношения и попытка сохранить и совершенствовать особый кредитный механизм.

В качестве особенностей организации  отмечается тот факт, что исламскими банками доводится до абсолютной завершенности функция финансового  посредника. Он является своего рода комиссионным агентом.

Точка зрения о признании  «исламского» типа кредитной системы  в качестве самостоятельного не является бесспорной. Отрицание наличия подобного типа системы опирается на то, что совокупность исламских кредитных институтов недостаточно интегрирована в мировую экономику. Однако отдельные авторы считают, что как совокупность исламских фундаментальных принципов организации кредитного механизма такая система существует [2].

Функциональный механизм взаимосвязи элементов в подобной кредитной системе имеет свою специфику. Кредитный механизм свободен от процента. Банки сохраняют свою роль посредников при заключении различных контрактов. В зависимости  от срока инвестирования и сектора  вложения средств (производство, торговля, услуги, домохозяйство) существует несколько  разновидностей исламских кредитных  контрактов.

Особым контрактом организуется кредитный механизм на принципах  проектного финансирования. Участники  получают не процент, а долю в прибыли. Риск несет инвестор. Другие контракты  могут диверсифицировать риски  между кредитором и заемщиком. Инвестиционные счета отражают рисковое размещение средств, так как банк способствует их вложению в кредитуемые мероприятия.

Современная платежная система  и сеть межбанковских корреспондентских отношений, Интернет обеспечивают взаимодействие. Законодательство, основанное на законах шариата, может тормозить этот процесс. Ислам не разделяет общепринятого взгляда на процент как побудительный мотив сбережений. Хозяйственная деятельность в исламской экономике приобретает этическую обусловленность. Ссудный процент (в контексте Корана – приращение, ростовщичество) запрещен в исламских кредитных отношениях. Заимодавец (банк) должен стать партнером финансируемого им предприятия, а не ростовщиком. Исламские специалисты отмечают: банковские активы создаются в ответ на инвестиционные возможности в реальном секторе, поэтому именно реальный сектор экономики будет определять уровень доходности в финансовом секторе, а не наоборот. Шариат запрещает бессмысленный риск (опасность, способная вводить в заблуждение) и такую неопределенность в условиях ссуды, которая усугубляет риск против нормального уровня [15].

Исламские банки по характеру  сделок существенно отличаются от традиционных банков, поскольку обладают особым механизмом, который помогает снизить  риск еще на стадии заключения «исламских контрактов». Методы контрактного регулирования  делятся на две группы:

- схемы разделения прибылей  и убытков, в соответствии с  которыми доходность определяется  на основе фактической прибыли;

- схемы отсрочки платежа.

Одна из характерных черт исламского банковского дела – создание особого механизма аккумуляции  денежных средств на основных видах  депозитных счетов. Банки сохраняют  свою роль посредников при заключении различных контрактов. В зависимости  от срока инвестирования и сектора  вложения средств существует несколько  разновидностей исламских контрактов.

Каждый тип из рассмотренных  выше кредитных систем обладает своими адаптационными преимуществами. Банк-ориентированная  система в большей степени  склонна оказывать новые банковские услуги; фондовая – создавать новые  кредитно-финансовые инструменты; исламская  традиция способствует развитию новых  видов непроцентных контрактов. Каждый из рассмотренных типов кредитной  системы находится в диалектическом единстве. Наиболее жизнеспособной признается классическая модель кредитной системы, так как она несет видовое  разнообразие, способное приспосабливаться  к любым превратностям экономического климата.

 

 

 

 

2. Особенности построения кредитных систем отдельных стран

2.1 Современная кредитная система России: противоречия и перспективы

Национальная кредитная  система России существует более 250 лет в единстве с денежной системой и представляет собой отражение  мировых традиций ее организации, противоречий эволюции форм кредитных отношений  и условий движения ссудного капитала (в рамках национальной кредитной  системы), а также взаимообусловленности  эволюции видов кредитных отношений  и системы экономической взаимопомощи (взаимовыгоды).

В России кредитная система  современного типа формируется с  начала 90-х гг. XX в. и в отличие от развитых стран имеет одинаковое развитие банковского и парабанковского сектора (рис. 1). 

В настоящее время наиболее заметным явлением в кредитной системе  можно считать концентрацию и централизацию капитала институтов кредитной системы. Выделяются крупные банки, сосредоточивающие у себя значительную долю ресурсов, операций и персонала банковской системы. Они постепенно занимают господствующее положение на рынке ссудных капиталов. Их размеры возрастают за счет расширения обслуживания крупной клиентуры, привлечения новых вкладчиков, получения высокой прибыли [12].

Острая конкуренция в  банковском деле ведет к вытеснению мелких кредитных учреждений. В условиях экономического кризиса они не располагают достаточными резервами, не могут погасить свои обязательства по депозитам и терпят банкротство. Основной формой ликвидации самостоятельных мелких банков становится приобретение одним банком акций другого банка и превращение его в свой филиал. С помощью расширения филиальной сети банки привлекают новую клиентуру и капиталы.

Росту ресурсов у крупных  банков способствует расширение корреспондентских отношений, т.е. договорных отношений между банками с целью взаимного выполнения операций. На корреспондентских счетах, накапливаются крупные суммы [25].

Рост размеров банков, расширение кредитных отношений, появление специализированных институтов сопровождаются усилением конкуренции между различными видами кредитных учреждений. Примером может служить борьба за привлечение вкладов населения.

Бурное расширение видов  кредитно-денежных операций, инструментов рынка ссудных капиталов и расчетов, использование ЭВМ и средств телекоммуникаций усиливают соперничество в кредитной сфере, его сосредоточение на условиях предоставления кредитов (сроки, размеры, условия погашения), дополнительных услугах (увеличение времени инкассации платежных документов, консультирование по разным вопросам и т.д.). Результатом является тенденция к универсализации операций, созданию многопрофильных кредитных учреждений, широкому набору дополнительных услуг.

Конкуренция в банковском деле выходит на международный уровень. Усиливается проникновение на российский финансовый рынок иностранных банков путем открытия их филиалов и представительств, создание банков с участием иностранного капитала. Новая структура кредитной системы стала в большей степени отражать потребности рыночного хозяйства и все больше приспосабливается к процессу новых экономических реформ [16].

В тоже время процесс становления  кредитной системы выявил определенные недостатки. Они выразились в нарушениях во всех звеньях: продолжают образовываться и существовать мелкие учреждения, которые из-за слабой финансовой базы не могут справляться с потребностями  клиентов; коммерческие банки и другие учреждения в основном проводят краткосрочные  кредитные операции, недостаточно инвестируя свои средства в промышленность и  другие отрасли.

Многие вновь созданные  кредитно-финансовые институты, страховые  компании и инвестиционные фонды  занимаются  несвойственной им деятельностью: привлекают вклады населения, выполняя функции коммерческих  и сберегательных банков. Ряд инвестиционных фондов, финансовых компаний и банков построили  свою деятельность не на подлинной  коммерческой основе, а по принципу пирамиды, что вызвало волну банкротств. Кроме того, высокие ставки на краткосрочные  кредиты ведут к необоснованному  росту прибылей, которые в последующем  конвертируются в иностранную валюту, что обесценивает рубль и ведет  к усилению инфляции. Поэтому многие стороны кредитной системы РФ нуждаются в дальнейшем совершенствовании [25].