Кредитный риск. 3

Введение.

Современный бизнес не возможен без риска. Риск – это оборотная сторона свободы предпринимательства. С развитием рыночных отношений в нашей стране усиливается конкуренция, расширяются возможности деятельности. Что бы преуспеть в своем деле, нужны оригинальные решения и действия. Нужен постоянный творческий поиск, нужна мобильность и готовность к внедрению всех возможных технических и технологических новшеств, а это неизбежно связано с риском.  
Всякая деятельность, какой бы она не была, и сама жизнь содержат в себе известную долю риска и случайности самого различного характера. Любая экономическая деятельность подвержена неопределённости, связанной с изменениями обстановки на рынках, т.е. в значительной мере с поведением других хозяйствующих субъектов, их ожиданиями и их решениями. 
Риск представляет элемент неопределённости, который может отразиться на деятельности того или иного хозяйствующего субъекта или на проведении какой-либо экономической операции. Вот и банк не может работать без риска. А поскольку целью деятельности банка является получение максимальной прибыли, он должен уделять огромное внимание осуществлению своих операций при минимально возможных рисках. Во избежание банкротства её ликвидация, для достижения и сохранения устойчивого положения на рынке банковских услуг банкам необходимо искать и применять эффективные методы и инструменты управления этими рисками. 
 
Кредитные операции – самая доходная статья банковского бизнеса. За счёт этого источника формируется основная часть чистой прибыли, отчисляемой в резервные фонды и идущей на выплату дивидендов акционерам банка. 
В тоже время данные операции опять-таки связаны с кредитными рисками, которым подвергаются банки. Потому особого внимания заслуживает процесс управления кредитным риском, потому что от его качества зависит успех работы банка. Исследования банкротств банков всего мира свидетельствует о том, что основной причиной явилось низкое качество активов. Кредитный риск – непогашение заёмщиком основного долга и процентов по кредиту, риск процентных ставок и т.д. Избежать кредитного риска позволяет тщательный отбор заёмщиков, анализ условий выдачи кредита, постоянный контроль финансового состояния заёмщика, его способностью (и готовностью) погасить кредит. Выполнение всех этих условий гарантирует успешное проведение важнейшей банковской операции – предоставление кредитов. 
Успех деятельности коммерческого банка зависит от того, насколько эффективно он использует имеющиеся средства, вкладывая их в различные активы. Наиболее распространенным путем использования банковских ресурсов является предоставление кредитов. Исследования банкротств банков всего мира свидетельствует о том, что основной причиной банкротств явилось низкое качество активов (обычно кредитов). Таким образом, принятие кредитных рисков – основа банковского дела, а управление ими традиционного считалось главной проблемой теории и практики банковского менеджмента.

1.Кредитный риск.

Кредитный риск —  риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения должником финансовых обязательств перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора.

К указанным финансовым обязательствам могут относиться обязательства должника по: 
–       полученным кредитам, в том числе межбанковским кредитам (депозитам, займам), прочим размещенным средствам, включая требования на получение (возврат) долговых ценных бумаг, акций и векселей, предоставленных по договору займа; 
 
–       учтенным кредитной организацией векселям; 
–       банковским гарантиям, по которым уплаченные кредитной организацией денежные средства не возмещены; 
–       сделкам финансирования под уступку денежного требования (факторинг); 
–       приобретенным кредитной организацией по сделке (уступка требования) правам (требованиям); 
–       приобретенным кредитной организацией на вторичном рынке закладным; 
–       сделкам продажи (покупки) финансовых активов с отсрочкой платежа (поставки финансовых активов); 
–       оплаченным кредитной организацией аккредитивам (в том числе непокрытым аккредитивам); 
–       возврату денежных средств (активов) по сделке по приобретению финансовых активов с обязательством их обратного отчуждения; 
–       требованиям кредитной организации (лизингодателя) по операциям финансовой аренды (лизинга).

Более широкое представление о кредитном риске определяет его как риск потерь, связанных с ухудшением состояния дебитора, контрагента по сделке, эмитентаценных бумаг. Под ухудшением состояния (рейтинга) понимается как ухудшение финансового состояния дебитора, так и ухудшение деловой репутации, положения среди конкурентов в регионе, отрасли, снижение способности успешно завершить некий конкретный проект и т. д., то есть все факторы, способные повлиять на платёжеспособность дебитора. Потери в данном случае могут быть также как прямые — невозврат кредита, непоставка средств, так и косвенные — снижение стоимости ценных бумаг эмитента (например, векселей), необходимость увеличить объём резервов под кредит и т. д.

В основе процедур оценки кредитных рисков лежат следующие понятия:

• вероятность дефолта — вероятность, с которой дебитор в течение некоторого срока может оказаться в состоянии неплатёжеспособности;

• кредитный рейтинг — классификация дебиторов организации, контрагентов эмитентов ценных бумаг или операций с точки зрения их кредитной надёжности;

• кредитная миграция — изменение кредитного рейтинга дебитора, контрагента, эмитента, операции;

• сумма, подверженная кредитному риску — общий объём обязательств дебитора, контрагента перед организацией, сумма вложений в ценные бумаги эмитента и т. д.;

• уровень потерь в случае дефолта — доля от суммы, подверженной кредитному риску, которая может быть потеряна в случае дефолта.

Собственно оценка кредитного риска может производиться с двух позиций: оценка кредитного риска отдельной операции и портфеля операций.

Базовая оценка (без учёта кредитной миграции) кредитного риска отдельной операции может производиться с различным уровнем детализации:

• оценка суммы, подверженной риску;

• оценка вероятности дефолта;

• оценка уровня потерь в случае дефолта;

• оценка ожидаемых и неожиданных потерь.

Двумя основными конечными оценками кредитного риска являются — ожидаемые и неожиданные потери. При классическом подходе к управлению кредитными рисками покрытие ожидаемых потерь производится за счёт формируемых резервов, покрытие неожиданных потерь по кредитным рискам должно производиться за счёт собственных средств (капитала) организации.

В современном банковском деле различают три вида кредитных рисков:

• потребительский (личный) риск;

• риск компании (корпоративный);

• суверенный (страновый) риск.

Типы кредитных рисков можно оценивать по их сложности и возможным убыткам. Для этого существует особая шкала показателей. Рассмотрим основные критерии, по которым определяется это финансовое значение. 

2.Управление кредитными рисками.

Кредитный риск в торговых операциях на условиях отсрочки платежа можно исключить с помощью факторинга. Факторинговая компания выдаёт поручительство за дебиторов в размере 90 % от суммы поставки на срок отсрочки платежа, и в том случае, если дебитор по каким-то причинам не может в срок произвести оплату, факторинговая компания выплачивает финансирование в размере ранее выданного поручительства.

Другой инструмент — это страхование кредитного риска в страховой компании. Объектом страхования являются имущественные интересы Страхователя, связанные с возможностью наступления убытков в результате неисполнения (ненадлежащего исполнения) договорных обязательств Контрагентом (должником) Страхователя. Страховым случаем по страхованию торговых кредитов является возникновение убытков у Страхователя в результате несостоятельности (банкротства) Контрагента Страхователя; неисполнения обязательств Контрагентом Страхователя вследствие форс-мажорных обстоятельств; длительной просрочки платежа со стороны Контрагента.

В целом все причины возникновения кредитного риска банка могут быть разделены на две группы (рис. 1):

Внешние причины возникновения кредитного риска находятся вне банка. Они подразделяются на:

• кредиторские – это причины возникновения кредитного риска, которые зависят от заемщика, т. е. получателя банковского кредита.

К ним относятся положение заемщика на рынке, уровень его прибыльности, масштабы деятельности, величина располагаемого и собственного капиталов и т. п.;

• рыночные – это причины возникновения кредитного риска, которые определяются конъюнктурой всего рынка. К ним относятся факторы,

определяющие общерыночную конъюнктуру: изменения рыночных цен, валютных курсов, процентных ставок, состава участниковрынка и др.;

• внерыночные – это причины возникновения кредитного рынка, которые находятся внерынка. К таким причинам относятся политические действия государства, изменения в законодательстве, природные события (землетря-

сения, наводнения и т. п.) и др.

Внутренние причины возникновения кредитного риска многогранны. В целом к ним можно отнести такие причины:

• ошибки в управлении, например ошибочную кредитную политику банка, ошибки в при нятии решений о кредитовании конкретных клиентов банка, ошибки в документации и др.;

• неготовность к проведению кредитных операций, например необученность соответствующего персонала банка, нехватку нужного оборудования, неготовность нормативной документации и т. п.

В России, особую остроту имеет проблема распознавания, оценки и регулирования банковских рисков. Как уже было отмечено, среди

многих банковских рисков кредитный риск имеет важнейшее значение.

Рисунок 1. Источники кредитного риска банка

2.1 Принципы построения системы управления кредитными рисками

Основной задачей регулирования рисков является поддержание приемлемых соотношений прибыльности с показателями безопасности и ликвидности в процессе управления активами и пассивами банка, то есть минимизация банковских потерь. Эффективное управление уровнем риска должно решать целый ряд проблем - от отслеживания (мониторинга) риска до его стоимостной оценки. 
Уровень риска, связанного с тем или иным событием, постоянно меняется из-за динамичного характера внешнего окружения банков. Это заставляет банк регулярно уточнять свое место на рынке, давать оценку риска тех или иных событий, пересматривать отношения с клиентами и оценивать качество собственных активов и пассивов, следовательно, корректировать свою политику в области управления рисками. 
 
Каждый банк должен думать о минимизации своих рисков. Это нужно для его выживания и для здорового развития банковской системы страны. Минимизация рисков - это борьба за снижение потерь, иначе называемая управлением рисками. Этот процесс управления включает в себя: предвидение рисков, определение их вероятных размеров и последствий, разработку и реализацию мероприятий по предотвращению или минимизации связанных с ними потерь.

Интерес у исследователей вызывает факт,относящийся к области межбанковского кредитования: «Подавляющее большинство банков,не осознавая всех последствий своих действийили действуя осознанно (что бывает реже), выдает кредиты в такой сумме и на таких условиях, которые в случае их невозврата способныполностью подорвать платежеспособность и устойчивую работу банка или же привести банкк нарушению законо дательств и нормативных требований в области банковского надзора. Как следствие – банкротство банков кредиторов попричинам, которые не являлись непредвиденными форсмажорными обстоятельствами, не

проистекали из основных целей и задач банка,не были вообще целесообразным риском, за который банк кредитор был бы готов заплатить столь высокую плату».

3 Основные факторы кредитного риска.

При невозврате кредита у банка уменьшается капитал, возникает дефицит денежных средств. Если кредитные потери велики, то это может привести к банкротству. В случае, когда невозвращенные кредиты приводят к тому, что

капитал банка становится отрицательным, кредитная организация, как правило, становится неплатежеспособной, поскольку объем реально имеющихся у нее активов оказывается меньше размера обязательств. В исключительных случаях благоприятные обстоятельства могут позволить банку в дальнейшем восстановить свой капитал без какого-либо вмешатель-ства извне,но такие случаи достаточно редки. При прекращении банком своей деятельности страдают интересы владельцев банка и его клиентов –физических и юридических лиц, расчеты по счетам которых приостанав-ливаются.

Многие учёные отмечают, что «главными причинами неплатежеспособности банков в странах с переходной экономикой являются плохое качество активов и непрекращающаяся выдача новых не погашаемых в срок ссуд» .

Рассмотрим основные предпосылки и причины возникновения кредитного риска. Начнем с предписываемого Банком России порядка возврата кредитов.

В установленный договором (соглашением) день, являющийся датой погашения процентов или погашения основного долга, ответственный за ведение счета клиента заемщика работник бухгалтерии на основании платежного поручения клиента(или платежного требования банка кредитора) производит оформление бухгалтерскими проводками факта уплатыосновного долга и процентов. Если же платежное поручение не поступает или на счете недостаточно средств, то задолженность по основному долгу и начисленным, но неуплаченным процентам переносится на соответствующие счета по учету просроченной задолженности.

При списании средств с расчетного (текущего) счета клиента при недостаточ-ности остатков средств на этих счетах существует очередность платежей, определяемая п. 2 ст. 855 ГК РФ,согласно которой оплата платежного поручения клиента или платежного требования банка кредитора, связанная с погашением задолженности по основному долгу и процентам, при недоста-точности денежных средств на расчетном (текущем)счете клиента (или корреспондентском счете обслуживающей его кредитной организации) будет

произведена в последней группе очередности.

Причиной возникновения просроченной задолженности может также служить отсутствие в момент погашения средств на корреспондентском счете обслуживающего банка.

Кредитный риск зависит от воздействия множества факторов, которые необходимо учитывать при его оценке и прогнозировании. Выделяют 3 группы факторов:

3.1 Макроэкономические факторы:

1) кризисное состояние  экономики, общий экономический  спадпроизводства, сокращение выпуска  и реализации продукции в силу  общеэкономических предпосылок  в стране (разрушения системы  поставок и реализации продук-ции, неустойчивой рыночной конъюнктуры,сокращения  потребностей внутреннего и внешнего  рынка);

2) вероятность возникновения  для банка экономических трудностей  в силу экономических проблем  на территории, где он функционирует;

3) в результате  инфляции возникает обесценивание  сумм, уплачиваемых заемщиком при  погашении основного долга, активы  утрачивают реальную первоначальную  стоимость;

4) недостаточная  наполняемость доходной части  федерального и местных бюджетов,что  приводит к неустойчивому погашению  кредитов, взятых органами власти, неустойчивому финансированию государственных

предприятий, государственных программ; неустойчивость денежной системы и финансовых рынков;

5) кризис неплатежей, замена безналичных расчетов  оплатой наличностью или бартерными  сделками, в результате которых  выручка от реализации продукции  не поступает на расчетный  счет предприятий;

6) несовершенство  или отсутствие законодательных  актов, неудовлетво-рительное правовое  регулирование хозяйственных взаимоотношений  и имущественной ответственности  сторон кредитной сделки, банковской  деятельности в целом, резкие  изменения в нормативнойбазе, отсутствие  у руководителей государственных  органов достаточного опыта организации свободного предпринимательства;

7) незавершенность  формирования банковской системы, ее подверженность системным  рискам и возникновению ситуаций  задержки межбанковских расчетов;

8) отсутствие согласованной  государственной политики и поддержки  развития отраслей реального  сектора экономики, резкое уменьшение  всех видов инвестиций;

9) отсутствие в  стране развитой системы страхования, в том числе и системы страхования  рисков стихийных бедствий, кредитных  рисков, высокая стоимость страховых  услуг;

10) проблемы получения  достоверной информации. Отсутствуют  специали-зированные организации  в области сбора, оценки и поставки  информации для потенциальных  ее покупателей (банков, деловых  партнеров,кредиторов), не развит  информационный обмен между банками  о финансовом состоянии

клиентов, фактах неплатежеспособности,объемах заложенного имущества. Необходимая информация о потенциальном клиенте собирается банком самостоятельно, что занимает много времени;

11) сокращение реальных  доходов и платежеспособного  спроса, неблагоп-риятные изменения  на отдельных рынках и общеэкономической  конъюнктуры в целом, низкая степень  деловой активности.

3.2 Факторы, связанные с предприятиями заемщиками:

1) неопределенность  юридического статуса предприятия  заемщика, отсутствие лицензирования  и патентования деятельности  или истечение срока их действия, что приводит к неправоспособности  и недееспособности субъекта  сделки и признанию его деятельности  на рынке незаконной;

2) слабое финансовое  состояние предприятия заемщика, его низкая платежеспособность  и финансовая устойчивость, потеря  собственного капи-тала вследствие  убыточности, неспособность рассчитываться  по взятым ранее обязательствам,неустойчивость  денежных потоков, превышение оттока  денежных средств над их притоком;

3) значительная  физическая и моральная изношенность  основныхпроизводст-венных фондов, устаревшие технологии, что создает  вероятность остановки производства  в результате отказов оборудования, аварий, производственного брака;

4) отсутствие у  предприятия заемщика прав собственности  на имущество, в том числе передаваемого  в залог;

5) низкая конкурентоспособность  выпускаемой продукции, наличие  на рынке товаров аналогов, что  предопределяет трудности с ее  продажей из за невы-сокого  качества и высокой себестоимости  и как следствие – сокращение  получаемой выручки от реализации; отсутствие маркетинговых исследований  потребительских предпочтений, слабое  управление обновлени-ем ассортимента  выпускаемой продукции, ценообразованием, системой продвижения и стимулирования  сбыта с учетом требований  рынка и конкуренции; слабая коммерческая  работа,отсутствие собственной сбытовой  сети и устойчивых каналов  сбыта;

6) неудовлетворительная  организация труда, социальные проблемы  в коллективе, накопленная задолженность  по заработной плате, высокая  текучесть кадров, что создает  вероятность остановки производства  по причине забастовок и увольнений;

7) искажение данных  учета и отчетности,недостоверность  сведений предлагаемой для анализа  и оценки отчетности, наличие  на балансе реально неликвидных  оборотных средств;

8) отсутствие заинтересованности  руководства предприятия в развитии  производства,отсутствие необходимой  управленческой квалификации у  первых лиц предприятия заемщика;

9) возможность злоупотреблений  со стороны управляющих предприятием;

10) слабый финансовый  анализ и планирование, отсутствие  программы стабильного развития  предприятия в будущем, недостаточное  экономическое обоснование кредитуемого  мероприятия;

11) недостаток платежеспособных  покупателей продукции, неэффективная  работа с дебиторами по возврату  задолженности.

3.3 Факторы, связанные с банком:

1) недостаточна  внутренняя инструктивная база, отсутствуют в письменном виде  точные стандарты и методическое  обеспечение кредитования: инструкции, регламенты по проведению кредитной  операции, кредитная документация, нормативно методическое обеспечение  проведения анализа финансового  состояния предприятия, инвестиционных  проектов развития производства, качественной оценки бизнес планов; отсутствует четко сформулированная кредитная политика;

2) не проводится  тщательная оценка кредитоспособности  заемщика, занижаются требования  к уровню платежеспособности  и надежности; недостаточна либо  недостоверна информация о заемщике, отсутствует его кредитная история; отсутствует контроль за использованием  полученных кредитов, что не позволяет  разработать превентивные меры  для избежания ситуации непогашения  кредита и процентов; отсутствует  реальное обеспечение по кредитуемой  сделке или в качестве залога  приняты ценности, труднореализуемые  на рынке, а также подверженные  быстрому обесцениванию; завышена стоимость залога, отсутствует проверка его фактического наличия, состояния,прав собственности залогодателя;

3) недостаточна  правовая подготовка сотрудников  банка, в результате чего не  выполняются нормы гражданского  законодательства по оформлению  кредитного договора, договора залога  и прочих кредитных документов. Это зачастую приводит к отказу  арбитражного суда от рассмотрения  иска или дает партнеру законные  возможности не выполнять свои  обязательства;

4) злоупотребления  должностными лицами банка служебным  положением в результате концентрации  чрезмерных полномочий одного  лица при принятии решения  о кредитовании, выдача «дружеских», необоснованных кредитов, утаивание  реальных сведений о рисках  и потерях; ошибочность управлен-ческих  решений; несовершенство организационной  структуры управления кредитованием (излишняя централизация или децентрализация  кредитного руководства, несовершенство  процедур), неопределенность должностных  полномочий и ответственности  каждого исполнителя; отсутствие  долгосроч-ных стратегий развития  кредитных операций, развитие деятельности  банка в новых, нетрадиционных  сферах, неоправданное увеличение  числа новых клиентов с неустойчивой  репутацией; внесение частых изменений  в полити-ку банка по предоставлению кредитов,вызывающих дестабилизацию его деятельности и падение конкурентоспособности на рынке кредитных услуг;

5) слабое управление кредитным портфелем: выдача кредитов в большом объеме единичным или взаимосвязанным заемщикам; высокая степень концентрации кредитной деятельности банка в какойлибо сфере (отрасли), чувствительной к изменениям в экономике (возникает опасность неожидан-ного кризиса отрасли);большая доля кредитов низкого качества, большая доля кредитов, предоставленных заемщикам – не клиентам банка, а также лицам, связанным с банком (инсайдерам, акционерам)отсутствие ограничений в отношении концентрации портфеля (система лимитов и запретов);

6) искажение данных учета по выданным кредитам и скрытие от контро-лирующих органов фактов утраты активов: пролонгация безнадежных кредитов вместо их перенесения на счета просроченной задолженности по основному долгу и процентам и своевременного формирования резервов под возможные потери по ссудам, погашение просроченных кредитов и процен-тов за счет вновь выдаваемых кредитов;

7) недостоверность или отсутствие анализа и прогноза ситуации в производ-стве, в кредитуемой отрасли, в экономике региона;

8) недостаточность информации о состоянии расчетного счета, размере и составе картотеки документов, не погашенных в срок, открытых заемщиком счетов в других банках и суммах оборотов по ним, просроченной задолженности по другим кредитам.

Чаще всего встречаются внешние факторы риска, однако кредитный риск зависит не только от внешних факторов, но и от качества кредитной работы в банке, квалификации сотрудников кредитного подразделения. В свою оче-редь, качество кредитной работы влияет на финансовые показатели банка как посредством начисленного и полученного процентного дохода,так и через механизм формирования резервов на возможные потери по ссудам . Всесторонний анализ уровня рисков и его факторов позволит разработать механизм управления ими.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 
 
В настоящее время около 80% потерь банков приходится на кредитные риски, около 15% — на рыночные и только около 5% — на операционные риски. Кредитный риск, или риск невозврата долга, в одинаковой степени относится как к банкам, так и к их клиентам и может быть промышленным (связанным с вероятностью спада производства и/или спроса на продукцию определенной отрасли); риск урегулирования и поставок обусловлен невыполнением по каким-то причинам договорных отношений; риск, который связан с трансформацией видов ресурсов (чаще всего по сроку), и риск форс-мажорных обстоятельств.

Современная ситуация в банковской отрасли и в кредитном секторе в частности складывается таким образом, что банки вынуждены постоянно изыскивать новые механизмы управления кредитным риском. Быстрый рост в последнее время этого рынка, как по объему, так и по сложности продуктов заставляет банкиров шире применять информационные технологии, разрабатывать более совершенные аналитические системы и создавать базы данных, обеспечивающие оптимальное соотношение риска и доходности вложений.

Вопрос управление кредитным портфелем банка является основным и важнейшим как для самих банков, так и для всех его участников, партнеров, клиентов, поэтому необходимо отслеживать всевозможные риски, (в работе рассмотрен кредитный риск) целью управления ими и их минимизацией.

Список использованной литературы:

1. Андреева Г. Скоринг  как метод оценки кредитного  риска. // Банковские технологии. 2003, №№ 6-9. – с. 15-17.

2. Беляков А.В. Банковские  риски: Проблемы учета, управления  и регулирования. М.: «Гуманитарный издательский центр ВЛАДОС», 2004. – 256 с.

3. Буянов В.П. Управление  рисками (рискология) / Буянов В.П., Кирсанов К.А., Михайлов Л.А. – М.: Экзамен, 2002. – 384 с.

4. Галустьян К., Ильина  А. Кредитные риски: механизмы оценки  и пути снижения. // Банковское  дело в Москве on-line.2004, №12.

5. Помазанов М. Количественный  анализ кредитного риска. // Банковские  технологии. 2004, №2. – с. 22-28.

6.  Буевич, С.Ю. Анализ финансовых результатов банковской деятельности [Текст]: учеб. пособие для студ. вузов / С.Ю. Буевич, О.Г. Королев. – М.: КНОРУС, 2006. – 160 

7. Каратаев М.В. «Классификация и оценка банковских рисков» // Банковское дело, 2010 г., №8, с.75