Порівняльна характеристика банківського кредиту та лізингу

Міністерство освіти і  науки, молоді та спорту України

Кіровоградський національний  технічний університет

Кафедра фінансів та планування

 

 

 

 

 

Наукове дослідження 

на тему:

«Порівняльна характеристика банківського кредиту та лізингу»

 

 

 

 

 

 

 

Виконали:

Студенти V курсу

Групи ФК-12-1с

Токарь О.С.

Валовик С.М.

Перевірила:

Гаврилова Н.В.

 

 

 

Кіровоград – 2012

План:

Вступ

1. Порівняння банківського кредиту та  лізингу

2. Переваги та недоліки банківського кредиту та лізингу

Висновок

Список використаної літератури

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Вступ

Банківський сектор є основою  розвитку вітчизняного фінансового  ринку та відіграє ключову роль у  структурі економіки.

Сталість його функціонування визначається здатністю до врахування ризиків, що супроводжують банківську діяльність.

В умовах впливу світової економічної  кризи на якість кредитної діяльності банківської системи та постійного зростання обсягів проблемних кредитів виникає необхідність удосконалення  підходів до банківського кредитування шляхом врахування галузевих особливостей діяльності позичальника.

Врегулювання законодавства  та розвиток лізингових компаній сприяли  появі на фінансовому ринку продукту, який може змістити позиції звичного банківського кредиту.

В пошуках фінансових ресурсів для розвитку бізнесу більшість  українських компаній надають перевагу банківському кредиту. Проте, як відмічають експерти, компанії з прогресивним менеджментом постійно шукають нові засоби вирішення старих завдань.

Одним із таких альтернативних інструментів, до використання якого  останнім часом експерти відмічають зростання попиту, є лізинг. Така тенденція в першу чергу формується завдяки активному виходу на цей  ринок нових компаній, які в  основному засновані іноземними банками. Доцільність використання лізингу або кредиту розглянемо на прикладі розповсюдженого завдання – купівля компанією автотранспорту.

Але, як показують розрахунки, більш високі процентні ставки інколи набагато компенсуються перевагами лізингу та тими пільгами, які пропонуються в податковому законодавстві  для лізингу.  Так, всі лізингові  платежі відносяться на собівартість продукції (валові витрати),які передбачені  договором лізингу. Як правило, сума ПДВ при лізингу більша, ніж  при кредиті. Також, немаловажний фактор - це можливість економії з податку  на прибуток, яка виникає внаслідок  того, що об’єкт не знаходиться на балансі  лізингоодержувача.

1. Порівняння банківського кредиту та  лізингу

 

Якщо порівнювати фінансовий лізинг та банківський кредит, платежі  за лізингом, крім амортизації боргу  та процентів, як правило, втілюють у  собі компенсацію інших додаткових витрат лізингової компанії, в той  час як за договором банківського кредиту найчастіше сплачується  тільки процент і погашення тіла кредиту.

При порівнянні ціни лізингу  з ціною кредиту потрібно зважати  на таке:

— при лізингу вартість прямих витрат лізингової компанії рівномірно включена в лізингові платежі, в  той час як при кредиті ці витрати  можуть бути сплачені всією сумою  наперед (наприклад, страхування майна);

— у зв'язку з тим, що лізингова  компанія є своєрідним "оптовим  покупцем", вартість та умови послуг для неї практично завжди дешевші (наприклад, страхування майна —  за однакових умов страхування ставка для лізингової компанії завжди буде меншою, ніж для стандартного клієнта). Банківське кредитування здійснюється в межах параметрів, визначених кредитною політикою банку. Ці параметри знаходять своє відображення в бізнес-плані банку і включають:

1) пріоритетні напрямки  кредитування;

2) обсяги кредитів;

3) структуру кредитного  портфеля;4) граничний розмір кредитів  на одного позичальника; 5) методику оцінки фінансового стану тощо.

Процес банківського кредитування - це сукупність певних дій банку, пов'язаних із наданням і поверненням кредиту.

Цей процес складається з  певних етапів, кожний з яких окремо, забезпечує розв'язання локальної задачі і разом досягається головна  ціль позичкових операцій - їх надійність та прибутковість для банку.

Банківський кредит носить комерційний характер.

Мета діяльності банку  в процесі кредитування отримання  максимального прибутку.

Спрямованістю на прибутки визначається головна лінія економічної  поведінки комерційних банків як при купівлі кредитних ресурсів, так і при їх продажу клієнта.

Основною формою кредитних  відносин є банківський кредит. Це позичковий капітал банку у грошовій формі, що передається у тимчасове  користування на засадах строковості, повернення, платності, забезпеченості та цільового використання, де у  ролі посередника виступає банк.

Система банківського кредитування представляє собою модель, що відповідає характеру ринкових відносин, переходу від централізованих до децентралізованих  методів кредитування економічних  суб¢єктів.

Розглянемо на рисунку  порівняльну характеристику.

Таблиця 1.

Порівняльна характеристика банківського та лізингового кредиту

Ознаки	Банківський кредит	Лізинг
Ступінь фінансування основних фондів	Фінансує 60-70% вартості придбаних основних фондів	Фінансує 100% придбаних основних фондів
Забезпечення	Кредитор вимагає ліквідної застави вартістю не менше ніж 130-140% вартості кредиту	Заставою є сам об'єкт  лізингу. За умови, що лізингова компанія отримує банківський кредит на придбання об'єкта лізингу, потрібна застава в розмірі лише 30-50% суми банківського кредиту
Право власності кредитора  на об'єкт лізингу	Зберігає за собою заставне майно до повного погашення позики	Лізингоодержувач (позичальник) стає власником узятого в оренду майна тільки після закінчення строку договору та повної оплати лізингових платежів
Форма надання	У грошовій формі	У товарній або товарно-грошовій: за зворотного лізингу, наприклад, підприємство продає лізинговій компанії основні фонди і отримує кошти, одночасно укладаючи договір про оренду цих фондів
Спосіб погашення боргу	У грошовій формі	У грошовій, товарній або  змішаній формах
Розмір плати	Відсотки за кредит плюс сума основного боргу	Плата за банківський кредит плюс вартість основних фондів плюс лізингова маржа (прибуток лізингової компанії)

 

 

Таблиця 2

Порівняльна характеристика параметрів придбання майна у  лізинг та кредит

Параметри Кредит Лізинг  Строк розгляду документів Від 1 дня до декількох  тижнів При фінансуванні до 200 тис. євро – 2 робочих дні, вище 200 тис. євро – в межах 1 робочого тижня. Авансовий платіж У середньому 20% Від 1 % Строк фінансування До 5 років 1-5 років   Розстрочка платежу   На погашення вартості майна На погашення вартості майна, додаткового обладнання, страхування, реєстрація майна (за умови придбання  транспорту), транспортні збори (за умови придбання транспорту. Додатковий заклад майна Так Ні Кількість документів необхідних для оцінки 15-20 8-10 Необхідність нотаріального  завірення договору Так Ні Необхідні договори для підписання Договір кредиту, застави, купівлі-продажу, страхування та інше Договір лізингу Платежі при складанні  угоди фінансування 10-15 (авансовий платіж, страховий  платіж, комісія банку за надання  кредиту, комісія за конвертацію  валюти, послуги нотаріуса, 3% пенсійний  фонд, транспортний збір, реєстрація  в ДАІ та ін.) 2 (авансовий платіж, адміністративна  комісія) Щомісячні платежі Погашення тіла кредиту, кредитні платежі, транспортний збір, комісія  банку за конвертацію валюти, та інші Лізинговий платіж Регіональна залежність Залежить від розміщення філій банку Працюємо з усіма регіонами  України Можливість накладання штрафних санкцій Майно може бути предметом  податкового арешту, відчуження третіми  особами і т.д. Майно НЕ може бути предметом  податкового арешту, відчуження третіми  особами і т.д. Можливість отримання  майна на заміну Неможливо На період лізингу компанія надає можливість отримати підмінне майно  Фінансове планування Графік погашення кредиту  залишається незамінним і не залежить від особливостей ведення бізнесу  клієнта Графік лізингових платежів може розроблятись індивідуально під  клієнта у залежності від особливостей ведення бізнесу

Розглянемо невелику порівняльну  характеристику банківського кредиту  та лізингу :

Банківський кредит:

- максимальний термін  банківського кредиту складає  12-24 місяці

-  сума виплат по  банківському кредиту не відноситься  на валові витрати а платиться  за рахунок коштів Підприємства

- для отримання кредиту  крім першого внеску 30 % треба  ще й додаткову заставу .

Лізинг: 
        -   строк фінансування від 12 до 60 місяців

-   лізинговий платіж  в повній сумі відноситься  на валові витрати тим самим  зменшуючи сплату податку на  прибуток.

-   достатньо мати 10-30% від вартості,додаткової застави  не потрібно.

- для отримання фінансування, як правило, відсутні додаткові  вимоги, оперативний порядок розгляду  проекту.

Як видно, умови лізингу є кращими ніж кредит, та ще й законодавство закріпило пільги за лізингом в яких нуждаються наші підприємства.

 

2. Переваги та недоліки банківського кредиту та лізингу

 

До перелічених переваг  вважаємо за потрібне віднести ще такі:

● мінімальний пакет документів для укладання лізингової угоди;

● лізинг дає змогу спочатку випробувати машини, а потім закупити їх, а обладнання в сезонних галузях  орендувати лише на час його фактичної  експлуатації;

● доступний малим і  середнім підприємствам;

● лізинг не вимагає поручительства;

● на цьому етапі розвитку лізинговий договір можна оформити протягом одного дня;

● лізинг не має обмежень за територіальним розміщенням лізингоотримувача  або за формою власності;

● лізінгоотримувач має  змогу прив'язки обсягу лізингового  платежу до вибраної ним валюти і  при цьому не зобов'язаний проводити  конвертацію валюти;

● страхування, реєстрацію предмета лізингу і сплату інших  обов'язкових платежів бере на себе лізингодавець;

● лізинг посилює конкуренцію  між банками та лізинговими компаніями, знижує вплив на позичковий відсоток, що стимулює приплив капіталів у  виробничу сферу.

Підприємству-виробнику  лізинг вигідний тим, що за його допомогою

підтримується тісний зв'язок між виробниками і споживачами  техніки.

Вся інформація про недоліки використовуваного устаткування надходить до підприємства-виробника,  яке вилучає їх,  посилюючи конкурентоспроможність своєї продукції та розширюючи можливості її збуту. Збуваючи продукцію за лізингом,  виробник вирішує проблему отримання плати за неї, що зміцнює його фінансове становище.

Недолікам лізингу приділяють значно менше уваги, ніж перевагам.

До недоліків лізингу відносять:

● складну організацію  лізингової угоди через значну кількість  учасників;

● на підготовку фінансової лізингової угоди може знадобитися  більше часу, ніж на підготовку контракту  на купівлю; вищі можуть бути і адміністративні  витрати, тому вважають, що ціна лізингу  може бути нижчою або дорівнювати  ціні позики тільки за наявності певних податкових пільг;

● процедуру для укладення  договору лізингу потребує стати  на облік у Державній комісії  з регулювання ринків фінансових послуг, що особливо складно для  підприємств, які насамперед виготовляють основні фонди для власних  потреб й не передбачають, що надалі вони будуть передані у фінансову  оренду;

● науково-технічний прогрес  робить об'єкт лізингу застарілим, під час фінансового лізингу  орендні платежі не припиняють до завершення угоди;

● лізингові операції є  досить ризиковою справою і мають  специфічні ризики: фінансові ризики;  ризик несплати лізингових платежів;  проектні ризики; майновий ризик, пов'язаний з утратою, пошкодженням предмета лізингу; ризик неповернення предмета лізингу. 

Лізингодавець має ризик  морального старіння майна й отримання  лізингових платежів,  а вартість лізингу є вищою,  ніж позики,  оскільки ризики зносу устаткування лягають на лізингодавця; відповідно останній закладає це у вартість лізингу.

Але мінімізувати ризики,  або повністю їх виключити можливо,  для цього потрібно ретельно обдумати згоду на надання лізингу, провести комплексний аналіз лізингоотримувача,  розробити графік грошових надходжень.

Багато з науковців  вважають,  що лізингові схеми  мають понижений ступінь ризику.

Перевага лізингу  перед кредитом.

• Оперативність проведення лізингової угоди. 
• Швидкий розгляд документів (1 день) 
• Невеликий пакет документів.
• Початкові витрати на придбання транспорту (техніки, устаткування) в лізинг нижче в порівнянні з придбанням в кредит.
• Комісія за розгляд - відсутня.
• Страхування здійснює лізингова компанія,включено рівними частинаи в лізингові платежіпротягом усього періоду лізингу.
• Реєстрацію транспортного засобу здійснює лізингова компанія,  лата за реєстрацію та оплата всіх податків ізборів включені в лізингові плате-жі.
• В момент передачі транспорту (техніки, устаткування) Лізингоодержувачу виникає податковий кредит з ПДВ на всю суму вартості предмету лізингу
• В рамках договору лізингу, платежі відносяться на валові витрати Лізингоодержувача (зменшуючи Вамподаток на прибуток).
• На предмет лізингу не може бути накладено стягнення за зобов'язання  Лізингоодержувача і він неможе бути об'єктом податкової застави.
• Зберігається можливість отримання кредитів.

 

Плюси і мінуси купівлі товару в кредит.

Плюси:

• купівля в кредит рятує від можливості з дорожчання товару в майбутньому;
• купівля в кредит рятує від можливості зникнення товару з полиць магазинів;
• \купівля в кредит дозволяє купити товар в момент його найбільшої актуальності для покупців;
• купівля в кредит дозволяє оплатити товар меншими платежами протягом декількох місяців.

Мінуси:

• процент по кредиту збільшує вартість товару.
• найбільш суттєвим недоліком у психологічному плані є те, що первинне задоволення від товару проходить досить швидко, а за нього ще довгий час належить виплачувати платежі по кредиту.

 

Висновки

Лізинг як особлива форма  господарювання здійснює комплексний  вплив на основні складові елементи виробничого процесу: на засоби праці  та на живу працю людини, на ступінь  використання техніки і робочої  сили.

На поверхні господарського життя ефект лізингу складається  з об’єктивної переваги оперативного використання досягнень науково-технічного прогресу, збільшення масштабів діяльності, зниження питомих витрат та інтенсифікації всього виробничого процесу.

У практичній діяльності банків при прийнятті рішень про надання  кредиту слід проводити «сегментацію»  підприємств, тобто чітко визначати, який саме вид кредиту потрібно надати.

Цим самим до мінімуму зводити  ризик неповернення позики.

Для активного розвитку лізингу  в Україні доцільно провести комплекс заходів, який передбачатиме:

• запровадження законодавчих умов для розширення кола суб’єктів лізингу,
• удосконалення системи оподаткування при проведенні лізингових операцій,
• зниження вартості кредитних ресурсів до рівня, який не перевищував би 20% річних,
• зниження вартості нотаріальних послуг з оформлення договорів лізингу,
• розроблення державної програми підтримки лізингу, яка б передбачала залучення банківського сектору до розвитку лізингових послуг,
• запровадження пришвидшеної норми амортизації для об’єктів лізингу,
• надання інвестиційних пільг при оподаткуванні прибутку підприємств, застосування спрощеної процедури повернення майна.

 

 

 

 

Список використаної літератури:

 

1. Банківська справа: Навчальний посібник / За ред. д.е.н., проф. Ф.Ф.Бутинця. – К.:Кондор, 2010. – 461 с.
2. Банківські операції: Підручник / А.М. Мороз, М. І. Савлук, М.Ф. Пуховкіна та ін.; За ред. д-ра екон. Наук, проф. А.М.Мороза. – К.: КНЕУ, 2009. – 384с.
3. Банківські операції: Підручник. - 2-ге вид., випр. і доп. / А.М. Мороз, М.І. Савлук, М.Ф. Пуховкіна та ін.; За ред. д-ра екон. наук, проф. А.М. Мороза. - К.: КНЕУ, 2002. - 476 с.
4. Воронкова А.А., Куцина Л.В. Проблеми банківського кредитування товаровиробників в Україні // Сучасне банківництво – проблеми та перспективи розвитку. -2009. – С. 33-37.
5. Карманов Є.В. Банківське право України: Навч. посібник. – Харків: Консум, 2010. – 464 с.
6. Луців Б.Л. Лізинг і факторінг як альтернатевне джерело кредитування та інструмент збуту: Навч. Посібник.- К.: ІСДО. – 2011. –72 с.
7. Міщенко В.І., Луб’яницький О.Г., Слов’янська Н.Г. Основи лізингу: Навчальний посібник / Серія "Бібліотечка банкіра". – К.: Товариство "Знання", КОО,2010. – 138 с.
8. Перспективи розвитку екологічного лізингу в Україні / Сосюрко Ю.В., Шидловський А.К., Жуйков В.Я. та ін., Під ред. Сосюрка Ю.В.- Київ: "Айверс", 2009. – 71 с.
9. Прилуцький Л. Фінансовий лізинг. Правові основи економіки, практика. – К.: "Ось-89", 2011. – 272 с.
10. Шиян Д. Банківське кредитування та економічна динаміка // Банківська справа. – 2010. - №1. – С.27-38.