Комплексный анализ финансового состояния предприятия ( на примере ООО «ГТТ»)
Министерство образования и науки Российской Федерации
Федеральное агентство по образованию
Государственное образовательное учреждение
Высшего профессионального образования
«Комсомольский-на-Амуре государственный технический университет»
(ГОУ ВПО «КнАГТУ)
Институт новых информационных технологий
Государственного образовательного учреждения
высшего профессионального образования
«Комсомольский-на-Амуре государственный технический университет»
Кафедра экономики и финансов
К ЗАЩИТЕ ДОПУСКАЮ
ДИПЛОМНАЯ РАБОТА
Комплексный анализ финансового состояния предприятия
( на примере ООО «ГТТ»)
Н. КОНТР.
Н.Н. Симоненко
группы 3ФК3Д-2Ам
Ю.А.Савченко
Л.С.Филоненко
2007
Содержание
Введение…………………………………………………………
1 Теоретические основы финансового анализа на предприятии…………….....9
1.1Сущность финансового анализа, его задачи и виды……..………….…... .9
1.2 Классификация методов и приемов финансового анализа……………...11
1.3 Информационная база и основные подходы финансового анализа…….12
1.4 Система показателей, характеризующих финансовое состояние
предприятия…………………………………………………
1.5 Анализ баланса предприятия и его структура…....……………………...32
2 Анализ финансового состояния предприятия ООО «ГТТ»…………………38
2.1 Организационно-экономическая характеристика ……………………….38
2.2 Оценка производственно-экономической деятельности………………..45
2.3 Финансовые показатели …………………………………………………..53
3 Основные направления улучшения финансового состояния предприятия
ООО «ГТТ»…………………………………………………………………
Заключение……..…………………………………………
Библиографический список использованных источников……………………..80
ПРИЛОЖЕНИЕ А Структура численности персонала…………………………87
ПРИЛОЖЕНИЕ Б Уровень затрат на заработную плату……………………….88
ПРИЛОЖЕНИЕ В Эффективность деятельности управления предприятием
ПРИЛОЖЕНИЕ Г Показатели фондоотдачи, фондоемкости предприятия за
ПРИЛОЖЕНИЕ Д Собственные оборотные средства предприятия за
период с 2003 – 2005 гг……………………………… …….91
ПРИЛОЖЕНИЕ Ж Динамика структуры себестоимости продукции за
ПРИЛОЖЕНИЕ К Структура активов предприятия за период
2003–2005 гг………………………………………………....93
ПРИЛОЖЕНИЕ Л Структура пассивов предприятия за период
ПРИЛОЖЕНИЕ М Период оборота текущих активов и пассивов предприятия
ПРИЛОЖЕНИЕ Н Сокращение затрат в производстве………………………...96
ПРИЛОЖЕНИЕ П Бухгалтерский баланс предприятия за 2004 г……………..97
ПРИЛОЖЕНИЕ Р Отчет о прибылях и убытках за 2004 г……………………..98
ПРИЛОЖЕНИЕ С Приложение к бухгалтерскому балансу за 2004 г…………99
ПРИЛОЖЕНИЕ Т Отчет о движении денежных средств за 2004 г…………..101
ПРИЛОЖЕНИЕ У Отчет об изменениях капитала за 2004 г…………………102
ПРИЛОЖЕНИЕ Ф Бухгалтерский баланс предприятия за 2005 г……………103
ПРИЛОЖЕНИЕ Х Приложение к бухгалтерскому балансу за 2005 г……….104
ПРИЛОЖЕНИЕ Ш Отчет о прибылях и убытках за 2005 г…………………..106
ПРИЛОЖЕНИЕ Э Отчет о движении денежных средств за 2005 г…………..107
ПРИЛОЖЕНИЕ Ю Отчет об изменениях капитала за 2005 г………………...108
ПРИЛОЖЕНИЕ Я Аналитический анализ баланса……………………………109
Введение
В процессе снабженческой, производственной, сбытовой, и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяются его структура и источники формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает платежеспособность. Многогранность проблем связанных с финансовой устойчивостью и доходностью предприятия предопределяют актуальность исследования.
Темой исследования является финансовое состояние и перспективы развития ООО «ГТТ».
Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче – увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать финансовую устойчивость, платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.
Необходимо прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.
Анализ доходности
В последнее время повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность. Резко возрастает значения финансовой устойчивости субъектов хозяйствования. Все это значительно увеличивает роль анализа их финансового состояния: наличия, размещения и использования денежных средств.
Результаты такого анализа нужны, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам.
Главная цель данной работы исследовать финансовую деятельность предприятия ООО «ГТТ», выявить основные проблемы деятельности предприятия и дать рекомендации по улучшению этой деятельности.
Исходя из поставленных целей, можно сформировать задачи:
- анализ ликвидности баланса;
- характеристика имущества
- характеристика источников
- оценка финансовой
- расчет коэффициентов ликвидности;
- анализ прибыли и
- разработка мероприятий по улучшению финансовой деятельности.
Объектом исследования является общество с ограниченной ответственностью «ГТТ» далее «предприятие».
В качестве информационной базы для решения вышеперечисленных задач использована годовая бухгалтерская отчетность ООО «ГТТ» за 2003 – 2005 годы:
- бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД);
- приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5 по ОКУД);
- отчет о прибылях и убытках (форма № 2 по ОКУД);
- отчет о движении денежных средств (форма № 4 по ОКУД);
- отчет об изменениях капитала (форма № 3 по ОКУД)
При проведении данного анализа были использованы следующие приемы и методы:
- горизонтальный анализ, вертикальный анализ,
- анализ коэффициентов (относительных показателей),
- сравнительный анализ.
Также в работе приводятся таблицы, графики и схемы характеризующие полученные результаты и их динамику за анализируемые периоды.
В городе очень сложное экономическое положение, связанное с тем, что работа большинства предприятий промышленного комплекса, от которых главным образом зависит жизнедеятельность города, в настоящее время остановлена. В связи с этим предприятия города находятся в условиях неблагоприятной внешней среды (взаимные неплатежи, срывы поставок и так далее). У них существует множество финансовых и других проблем, которые необходимо анализировать для выявления ключевых, и возможности воздействовать на них. В силу всего выше перечисленного необходимо детально рассмотреть все стороны и аспекты финансовой деятельности данного предприятия, так как только на основе анализа, выявления сильных и слабых сторон в финансовом состоянии организации можно наметить меры по его укреплению или выходу из сложной финансовой ситуации.
1 Теоретические основы финансового анализа на предприятии
1.1 Сущность финансового анализа, его задачи и виды
Оценка финансового состояния может быть выполнена с различной степенью детализации, в зависимости от цели анализа, имеющейся информации и так далее. /31, с. 447/.
Содержание и основная целевая установка финансового анализа – оценка финансового состояния и выявление возможности повышения эффективности функционирования хозяйствующего субъекта с помощью рациональной финансовой политики. Финансовое состояние хозяйствующего субъекта – это характеристика его финансовой конкурентоспособности (то есть платежеспособности, кредитоспособности), использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами
В традиционном понимании финансовый анализ представляет собой метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на основе его бухгалтерской отчетности. Принято выделять два вида финансового анализа – внутренний и внешний. Внутренний анализ проводится работниками предприятия (финансовыми менеджерами). Внешний анализ проводится аналитиками, являющимися посторонними лицами для предприятия (например, аудиторами) /35, с. 142-149/.
Анализ финансового состояния предприятия преследует несколько целей:
- определение финансового положения;
- выявление изменений в
- выявление основных факторов,
вызывающих изменения в
- прогноз основных тенденций финансового состояния.
Достижение этих целей происходит с помощью различных методов и приемов /34, с. 128-135/.
По содержанию процесса управления выделяют: перспективный (про-гнозный, предварительный) анализ, оперативный анализ, текущий (ретроспективный) анализ по итогам деятельности за тот или иной период.
Текущий (ретроспективный) анализ базируется на бухгалтерской и статистической отчетности и позволяет оценить работу объединений, предприятий и их подразделений за месяц, квартал и год нарастающим итогом / 72, с. 380/.
Главная задача текущего анализа – объективная оценка результатов коммерческой деятельности, комплексное выявление имеющихся резервов, мобилизация их, достижение полного соответствия материального и морального стимулирования по результатам труда и качеству работы.
Текущий анализ осуществляется во время подведения итогов хозяйственной деятельности, результаты используются для решения проблем управления.
Особенность методики текущего анализа состоит в том, что фактические результаты деятельности оцениваются в сравнении с планом и данными предшествующих аналитический период. В этом виде анализа имеется существенный недостаток – выявленные резервы навсегда потерянные возможности роста эффективности производства, так как относятся к прошлому периоду.
Текущий анализ – наиболее полный анализ финансовой деятельности, вбирающий в себя результаты оперативного анализа и служащий базой перспективного анализа /21, с. 26-32/.
Оперативный анализ приближён во времени к моменту совершения хозяйственных операций. Он основывается на данных первичного (бухгалтерского и статистического) учёта. Оперативный анализ представляет собой систему повседневного изучения выполнения плановых заданий с целью быстрого вмешательства в процесс производства и обеспечения эффективности функционирования предприятия /76, с. 76-78/.
Оперативный анализ проводят обычно по следующим группам показате-лей: отгрузка и реализация продукции; использование рабочей силы, производственного оборудования и материальных ресурсов: себестоимость; прибыль и рентабельность; платежеспособность. При оперативном анализе производится исследование натуральных показателей, в расчетах допускается относительная неточность так как нет незавершенного процесса.
Перспективным анализом называют анализ результатов хозяйственной деятельности с целью определения их возможных значений в будущем.
Раскрывая картину будущего, перспективный анализ обеспечивает управляющему решение задач стратегического управления /55, с. 409/.
В практических методиках и исследованиях задачи перспективного анализа конкретизируются по объектам анализа, показателям деятельности, наилучшее обоснование перспективных планов.
Перспективный анализ как разведка будущего и научно – аналитическая основа перспективного плана тесно смыкается с прогнозированием, и такой анализ называют прогнозным.
1.2 Классификация методов и приемов финансового анализа
Существуют различные классификации методов финансового анализа. Практика финансового анализа выработала основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов. Среди можно выделить основные:
1) Горизонтальный анализ (временный) – сравнение каждой позиции
отчетности с предыдущим периодом /22, с. 238/.
2) Вертикальный анализ (структурный) – определение структуры
итоговых финансовых показателей, с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом /15, с. 57/.
3) Трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, то есть основной тенденции динамики показателя. С помощью тренда ведется перспективный прогнозный анализ.
4) Анализ относительных
отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности по отдельным показателям фирмы, определение взаимосвязи показателей /7, с. 22-23/.
5) Сравнительный анализ – это внутрихозяйственный анализ сводных
показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со средне отраслевыми и средними хозяйственными данными /25, с. 22-23/.
1.3 Информационная база и основные подходы финансового анализа
В условиях рыночной экономики бухгалтерская отчетность хозяйствующих субъектов становится основным средством коммуникации и важнейшим элементом информационного обеспечения финансового анализа /55, с. 409/. Любое предприятие той или иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и кредиторов путём объективного информирования их о своей финансово-хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчетности. Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие текущее и перспективное финансовое состояние предприятия, насколько высока и вероятность получения дополнительных источников финансирования /80, с. 19-248/.
Основное требование к информации, представленной в отчетности за-ключается в том, чтобы она была полезной для пользователей, то есть чтобы эту информацию можно было использовать для принятия обоснованных деловых решений. Чтобы быть полезной, информация должна отвечать соответствующих критериям:
1) уместность означает, что данная
информация значима и
влияние на решение, принимаемое пользователем. Информация считается также уместной, если она обеспечивает возможность перспективного и ретроспективного анализа /69, с. 22-29/.
2) достоверность информации
дания экономического содержания над юридической формой, возможностью проверки и документальной обоснованностью.
3) информация считается
пристрастных оценок, а также не фальсифицирует событий хозяйственной жизни.
4) нейтральность предполагает, что
финансовая отчетность не
акцента на удовлетворение интересов одной группы пользователей общей отчетности в ущерб другой /70, с. 244/.
5) понятность означает, что пользователи
могут понять содержание отчетн
6) сопоставимость требует, чтобы
данные о деятельности предприятия были сопоставимы
с аналогичной информацией о деятельности
других фирм.
В ходе формирования отчетной информации должны соблюдаться определенные ограничения на информацию, включаемую в отчетность:
1) оптимальное соотношение затрат и выгод, означающее, что затраты на составление отчетности должны разумно соотноситься с выгодами, извлека-емыми предприятием от предоставления этих данных заинтересованным пользователям /20, с. 223/.
2) принцип осторожности (консерватизма) предполагает, что документы отчетности не должны допускать завышенной оценки активов и прибыли и заниженной оценки обязательств.
3) конфиденциальность требует, чтобы отчетная информация не содержала данных, которые могут нанести ущерб конкурентным позициям предприятия.
Пользователи информации различны, цели их конкурентны, а нередко и противоположны. Классификация пользователей бухгалтерской отчётности может быть выполнена различными способами, однако, как правило, выделяют три укрупнённые их группы: пользователи, внешние по отношению к конкретному предприятию; сами предприятия (точнее их управленческий персонал);собственно бухгалтеры /12, с. 240-242/.
Бухгалтерская отчетность организаций, за исключением отчётности бюджетных организаций, состоит из:
- бухгалтерского баланса;
- отчета о прибылях и убытках;
- приложений к ним, предусмотренных нормативными актами;
- аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтер-
ской отчётности, если она в соответствии с Федеральным законом подлежит обязательному аудиту;
- пояснительной записки.
Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчётности должна со-держать существенную информацию об организации, её финансовом положе-нии, сопоставимости данных за отчётный период и предшествующий ему году и так далее /71, с. 496/.
Разные авторы предлагают разные методики финансового анализа. Дета-лизация процедурной стороны методики финансового анализа зависит от поставленных целей, а также различных факторов информационного, временного, методического и технического обеспечения. Логика
аналитической работы предполагает её организацию в виде двухмодульной структуры:
- экспресс-анализ финансового
- детализированный анализ
Целью экспресс-анализа финансового состояния является наглядная и
простая оценка финансового благополучия и динамики развития хозяйствую-щего субъекта.
В процессе анализа Ковалев В.В. предлагает рассчитать различные пока-затели и дополнить их методами, основанными на опыте и квалификации специалиста /51, с. 58-62/.
Автор считает, что экспресс-анализ целесообразно выполнять в три этапа:
- подготовительный этап;
- предварительный обзор
- экономическое чтение и анализ отчетности.
Цель первого этапа – принять решение о целесообразности анализа фи-нансовой отчетности и убедиться в её готовности к чтению. Здесь проводится визуальная и простейшая счетная проверка отчетности по формальным признакам и по существу: определяется наличие всех необходимых форм и приложений, реквизитов и подписей, проверяется правильность и ясность всех отчетных форм; проверяются валюта баланса и все промежуточные итоги.
Цель второго этапа – ознакомление с пояснительной запиской к балансу.
Это необходимо для того, чтобы оценить условия работы в отчетном периоде, определить тенденции основных показателей деятельности, а также качественные изменения в имущественном и финансовом положении хозяйствующего субъекта /32, с. 244/.
Третий этап – основной в экспресс-анализе. Его цель – обобщенная оценка результатов хозяйственной деятельности и финансового состояния
объекта. Такой анализ проводится с той или иной степенью детализации в интересах различных пользователей (таблица 1.1).
Таблица 1.1 - Совокупность аналитических показателей для экспресс-анализа
Направление анализа |
Показатели |
1 |
2 |
1 Оценка экономического | |
1.1 Оценка имущественного положения |
1 Величина основных средств и их доля в общей сумме активов. 2 Коэффициент износа основных средств. 3 Общая сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия. |
1.2 Оценка финансового положения |
1 Величина собственных средств и их доля в общей сумме источников. 2 Коэффициент покрытия (общий). 3 Доля собственных оборотных средств в об- щей их сумме. 4 Доля долгосрочных заемных средств в общей сумме источников. 5 Коэффициент покрытия запасов. |
1.3 Наличие «больных» статей в отчётности |
1 Убытки. 2 Ссуды и займы, не погашенные в срок. 3 Просроченная дебиторская и кредиторская задолженность. 4 Векселя выданные (полученные), просроченные |
2 Оценка результатов финансово- | |
2.1 Оценка прибыльности |
1 Прибыль 2 Рентабельность общая. 3 Рентабельность основной деятельности. |
2.2 Оценка динамичности |
1 Сравнительные темпы роста 2 Оборачиваемость активов. 3 Продолжительность 4 Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности |
Продолжение таблицы 1.1
1 |
2 |
2.3 Оценка эффективности |
1 Рентабельность 2 Рентабельность собственного капитала |
Ковалев В.В. предлагает проводить экспресс-анализ финансового состояния по выше изложенной методике. Экспресс-анализ может завершаться выводом о целесообразности или необходимости более углубленного и
детального анализа финансовых результатов и финансового положения /9, с. 184/.
Цель детализированного анализа финансового состояния – более подробная характеристика имущественного и финансового положения хозяйствующего субъекта, результатов его деятельности в истекающем отчетном периоде, а также возможностей развития субъекта на перспективу /30, с. 243/. Он конкретизирует, дополняет и расширяет отдельные процедуры экспресс-анализа.
При этом степень детализации зависит от желания аналитика. Совокупность аналитических показателей представлена в таблице 1.
Ковалев В.В. предлагает следующую программу углубленного анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия:
а) предварительный обзор экономического и финансового положения субъекта хозяйствования:
- характеристика общей
- выявление «больных» статей отчетности.
б) оценка и анализ экономического потенциала субъекта хозяйствования:
- оценка имущественного положения
- построение аналитического баланса-нетто;
- вертикальный анализ баланса;
- горизонтальный анализ баланса;
- анализ качественных сдвигов в имущественном положении;
- оценка финансового положения;
- оценка ликвидности;
- оценка финансовой устойчивости.
в) Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятель-ности субъекта хозяйствования:
- оценка основной деятельности;
- анализ рентабельности;
- оценка положения на рынке ценных бумаг.
Характеристика основных показателей, используемых в анализе финан-сово-хозяйственной деятельности будет проведена в практической части данной работы /11, с. 53-55/.
Рассмотрим далее методику анализа финансового состояния, предлагае-мую Балабановым И.Т. в его книге «Основы финансового менеджмента».
- Комплексный обед из 3 блюд
- Комплексный подход в работе с младшими школьниками, испытывающими трудности в обучении
- Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности ООО "Рубин"
- Комплекс релейной защиты РП-2 энерготехнологической ТЭС Целлюлозного завода
- Комплекс сетевой защиты
- Комплектование архивного фонда и архива Администрации города Глазова
- Комплимент в современной коммуникации
- Комплексное управление безопасностью информационной системы в ЛВС ОАО “ХК Дальзавод”
- Комплексные удобрения, их характеристика и влияние на почу и севооборот
- Комплексный анализ деятельности ООО "Август"
- Комплексный анализ деятельности фирмы и на его основе разработать стратегический план развития
- Комплексный анализ порядка учреждения, деятельности и функционирования СВХ в Российской Федерации
- Комплексный анализ производственно-хозяйственной деятельности ОАО "Севуралбокситруда" и предложения по повышению эффективности его производства
- Комплексный анализ финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия
