Анализ финансовых результататов деятельности предприятия

Институт  экономики, управления  и права (г. Казань)

Экономический факультет

Контрольная работа

                       По  дисциплине Экономический анализ

Вариант -3

Выполнил: ______________

                                                                   студентка гр.102-у  заоч. отделения

                                                                   Чугунова Татьяна Сергеевна

                                                                               Проверил: _______________

Чистополь– 2011г.

Содержание:

Теоретический вопрос 18  Анализ финансовых результатов деятельности  предприятия………………………………………………………………………….3

Задачи………………………………………………………………………….9

Список литературы ………………………………………………………….15

Вопрос 18.

Анализ финансовых результатов деятельности  предприятия.

Одной из целей финансового анализа является оценка финансового состояния предприятия. Поскольку финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств, то в рыночной экономике оно отражает конечные результаты деятельности предприятия.

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия  финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразным их размещением и эффективным  использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и устойчивостью.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.).

Прибыль — это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между чистой выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и небюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности следует изучать в тесной связи с использованием и реализацией продукции.

Основную часть прибыли предприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучаются динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы.

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VPП); ее структуры (УДi); себестоимости (Сi) и уровня среднереализационных цен (Цi).

Объем реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.

Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.

Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли, и наоборот.

Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

Объем реализации и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, маркетинговой и финансовой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:                        

- систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

- определение влияния как объективных, так субъективных факторов на финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

- оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Финансовое состояние предприятия может быть устойчивым, неустойчивым, кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем  (устойчивом) финансовом состоянии.

Чтобы развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, нужно знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую – заемные. Следует знать и такие понятия рыночной экономики, как финансовая устойчивость, платежеспособность, деловая активность, рентабельность и другие.

Главная цель анализа – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности. При этом необходимо решать следующие задачи:             

1. На основе изучения взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния предприятия.

2. Прогнозировать возможные финансовые результаты, экономическую рентабельность исходя из реальных условий хозяйственной деятельности, наличия собственных и заемных ресурсов и разработанных моделей финансового состояния разнообразных вариантах использования ресурсов.

3. Разрабатывать мероприятия, направленные на более эффективное использование ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.             

               Схема анализа финансового состояния  предприятия на рис. 1.

Рис. 1. Анализ  финансового состояния деятельности предприятия.

Для оценки устойчивости финансового состояния предприятия используется система показателей, характеризующих изменения:

      структуры капитала предприятия по его размещению и источникам;

      эффективности и интенсивности использования капитала;

      платежеспособности и кредитоспособности предприятия;

Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов, банки – для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики – для своевременного получения платежей, налоговые инспекции – для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

Внутренний анализ проводится службами предприятия и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния. Его цель – обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.

Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потери.

Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат: отчетный бухгалтерский баланс (форма №1),

отчеты о прибылях и убытках (форма №2),  о движении денежных средств (форма №4), приложение к балансу (форма №5), данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.                                                                                    Практикой финансового анализа выработаны основные правила (методики) анализа финансовых отчетов. Условно их можно разделить на четыре типа анализа:

                  горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

                  вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

                  трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а следовательно ведется перспективный, прогнозный анализ;

                  анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений отчетности, определение взаимосвязи показателей;

      сравнительный (пространственный) анализ – анализ отдельных финансовых показателей дочерних фирм, подразделений, цехов, а также сравнение финансовых показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными;

                  факторный анализ – анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель.                                                                                                                               Эти методы используются на всех этапах финансового анализа, который сопровождает формирование обобщающих показателей хозяйственной деятельности предприятия.

Таким  образом,  структура финансовых результатов  деятельности  предприятия включает  в  себя  валовую прибыль, прибыль от  основной деятельности, балансовую  прибыль, чистую  прибыль и прибыль  оставшуюся  в распоряжении предприятия.

Задача 1.

              Сделайте анализ динамики объема  выпуска  и  продажи  продукции.

              Рассчитать базисные и цепные темпы роста. Определить  среднегодовой темп роста. Сформулируйте  выводы. Данные в  таблице 3.1.

              Заполним  таблицу. 3.1.

Таблица 3.1

Анализ динамики объема товарной продукции

              Произведем расчеты

1)темп прироста базисный:

Тб=ТПi/ТП0 х 100%,                             где

Тб – темп прироста базисный;

ТПi - объем товарной продукции в стоимостном выражении в сопоставимых ценах в i-ом году;

ТПо - объем товарной продукции года, взятого за базу сравнения.      

2) темп прироста цепной:

Тц= ТПi /ТПi-1 х 100%,                             где

ТПi-1 - объем товарной продукции в стоимостном выражении в сопоставимых ценах в i-1 году.

На основе полученных данных можно рассчитать среднегодовые темпы роста (Tср):

1)среднегодовой темп роста (базисный):

;

2)среднегодовой темп роста (цепной):

              Выводы: Таким  образом, базисный темп роста товарной продукции в сопоставимых ценах в 2005 году по сравнению с 2004 годом составил 102,74%, цепной темп роста в 2005 году 102,74%. Базисный темп роста товарной продукции в 2006 году по сравнению с 2005 годом был равен 104, 49%. В 2007г. составил 104,86%, в 2008году 107,61%, а в 2009 г. 109,35% Таким  образом, за 5 базисный темп роста  возрос на 66,1% лет Цепной темп роста в 2006 году составляет 101,7%, в 2007 100,36%, в 2008г. – 102,62%, а в 2009г. 101,62. Базисный темп роста за 6 лет составил 105,78%. Среднегодовой цепной темп роста  в течение этих лет составил 101,8%.

Задача 2

Рассчитать влияние  факторов на изменение  себестоимости  изделия «А», если   известны следующие данные (Таблица 3.2.)

Таблица 3.2.1.

Факторный анализ себестоимости изделия «А»

Себестоимость 1 шт.изделия:

где: 

A–сумма постоянных расходов;
B – ставка переменных расходов на единицу продукции;
VBП – объём производства продукции;

Зед – себестоимость 1 шт.изделия.

1)себестоимость 1 шт.изделия по плану:

Зед = 6900000/5150 + 2600 = 3940 рублей

2)себестоимость 1 шт.изделия фактически:

Зед = 7120000/5340 + 2850 = 4184 рублей

Проведем факторный анализ себестоимости изделия «А» методом цепных подстановок.

Рассчитанные  данные  заносим  в  таблицу 3.2.1.

Составим таблицу 3.2.2.

Таблица 3.2.2

Факторный анализ себестоимости единицы изделия «А»

По  данным таблиц 3.2.1 и 3.2.2, можно отметить, что себестоимость единицы изделия увеличилась  на 244 руб. Этому  поспособствовало увеличение объема производства на 190 шт., себестоимость единицы изделия «А» снизилась на 47 руб., это  произошло за счет роста суммы переменных затрат на единицу изделия которая увеличилась  на 250 руб., а за счет роста суммы постоянных затрат – увеличилась на 41 руб.

Задача 3.

              По   таблице №1 определить  изменения  прибыли  за 2 года и  определить влияние факторов: объема  реализации, рентабельность продаж.

              Таблица 1

Составим таблицу 3.3.1 по  имеющим данным рассчитаем значение прибыли.

П = В – ОТ – Аопф – МЗ                                          где:

В – Выручка

ОТ – Оплата труда  с  начислениями

Аопф –  Амортизация основных производственных фондов

МЗ – материальные затраты.

Таблица 3.3.1.

По данным таблицы 3.3 видно, что прибыль за 1-й год  составляла - 9533 тыс.руб., а за  2-й год – 10556 тыс.руб., Исходя  из этого,  можно  констатировать, что на  предприятии за  год произошло увеличение прибыли на 1023 тыс.руб.

Рассмотрим  каким  образом повлияла прибыль на  объем реализации и рентабельности продаж, для этого рассчитаем рентабельность продаж за два года.

Произведем  расчеты в  таблице 3.3.2.:

ROS = Прибыль / Выручка

ROS1 = 9533/79700 = 0,1196

ROS2 = 10556 \ 83610 = 0,1263

Таблица 3.3.2

Факторный анализ прибыли, тыс.руб.