Анализ финансового состояния предприятия ООО «Ф-Строй»

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………………..4

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА  ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ 

ПРЕДПРИЯТИЯ……………………………………………………………………..7

1.1. Понятие,  сущность и цели анализа финансового  состояния…………………7

1.2.Приемы и инструменты  анализа финансового состояния …..………………14

1.3. Методика анализа  финансового состояния предприятия…………………...23

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ  ООО «Ф-СТРОЙ»……………...39

2.1. Организационно-экономическая  характеристика предприятия……………39

2.2. Анализ активов и пассивов  предприятия…………………………………….47

2.3. Анализ платежеспособности, ликвидности  и финансовой устойчивости предприятия……………………………………………………………….………..52

2.4. Анализ  деловой активности и рентабельности ООО «Ф-Строй»…………..58

3. РАЗРАБОТКА РЕКОМЕНДАЦИЙ  ПО ПОВЫШЕНИЮ 

ЭФФЕКТИВНОСТИ РАБОТЫ ПРЕДПРИЯТИЯ……………………………..…66

3.1. Рекомендации по укреплению  финансового состояния предприятия..........66

3.2. Рекомендации по  повышению доходов предприятия……..………………...74

ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………………..77

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ………………………………………………………….80

ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………….84

ВВЕДЕНИЕ

В условиях рыночных отношений  от предприятия требуется повышения  эффективности производства, конкурентоспособности  продукции и услуг на основе внедрения  достижений научно-технического прогресса, эффективности форм хозяйствования и управления производством. Активизации предпринимательства и т.д. Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.

Под анализом понимается способ познания предметов и явлений окружающей среды, основанный на расчленении целого на составные части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей. Содержание анализа вытекает из функций. Одной из таких функций является изучение характера действия экономических законов, установление закономерностей и тенденций экономических явлений и процессов в конкретных условиях предприятия.

Следующая функция анализа - контроль за выполнением планов и  управленческих решений, за экономным  использованием ресурсов. Центральная функция анализа - поиск резервов повышения эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений науки и практики. Также другая функция анализа - оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей. И, наконец, разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе хозяйственной деятельности.

Анализом финансового  состояния предприятия, организации занимаются руководители и соответствующие службы, так же учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов. Банки для оценки условий предоставления кредита и определение степени риска, поставщики для своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения плана поступлений средств в бюджет и т.д.

Финансовый анализ является гибким инструментом в руках руководителей  предприятия. Финансовое состояние  предприятия характеризуется размещением  и использованием средств предприятия. Эти сведения представляются в балансе предприятия. Основным фактором, определяющими финансовое состояние предприятия, являются, во-первых, выполнение финансового плана и пополнение по мере возникновения потребности собственного оборота капитала за счет прибыли и, во-вторых, скорость оборачиваемости оборотных средств (активов).

Сигнальным показателем, в котором проявляется финансовое состояние, выступает платежеспособность предприятия, под которой подразумевают  его способность вовремя удовлетворять платежные требования, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет.

В анализ финансового  состояния предприятия входит анализ бухгалтерского учета, пассивы и  активы баланса, их взаимосвязь и  структура; анализ использования капитала и оценка финансовой устойчивости; анализ платежеспособности и кредитоспособности предприятия и т.д.

В данной работе проводится анализ финансового состояния одного из предприятий г. Пензы – ООО  «Ф-Строй» и рассмотрены пути его  улучшения  для внутреннего использования и оперативного управления финансами.

Главная цель данной работы – исследовать финансовое состояние  ООО «Ф-Строй», выявить основные проблемы финансовой деятельности и  дать рекомендации по управлению финансами.

Для достижения поставленных целей необходимо разрешить следующие задачи:

• изучить научно-теоретические основы финансового анализа;
• дать краткую организационно-экономическую характеристику предприятия;
• проанализировать имущество предприятия;
• оценить финансовую устойчивость предприятия;
• проанализировать показатели платежеспособности и ликвидности;
• произвести анализ прибыли и рентабельности;
• разработать мероприятия по улучшению финансово-хозяйственной деятельности.

Объектом исследования является ООО «Ф-Строй».

Предмет анализа - финансовые процессы предприятия и конечные производственно-хозяйственные результаты его деятельности.

При проведении данного  анализа использованы следующие  приемы и методы:  горизонтальный, вертикальный и сравнительный анализ,  анализ коэффициентов (абсолютных и относительных показателей).

Практическая значимость работы заключается в том, что  теоретические положения и выводы по теме исследования могут быть использованы при преподавании специальных дисциплин  финансового блока, а проведённый  анализ финансового состояния ООО «Ф-Строй» и разработаны рекомендации по его улучшению важны для совершенствования управления финансами ООО «Ф-Строй».

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА 

ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ  ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1. Понятие,  сущность и цели анализа финансового  состояния

Одним из важнейших условий  успешного управления финансами  предприятия является анализ его  финансового состояния. Финансовое состояние предприятия - это комплексное  понятие, характеризующееся системой показателей, отражающих наличие, распределение  и использование финансовых ресурсов, которое является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия, определяемое всей совокупностью производственно - хозяйственных факторов.

В рыночной экономике  финансовое состояние предприятия отражает конечные результаты его деятельности. Конечные результаты деятельности предприятия интересуют не только работников самого предприятия, но и его партнеров по экономической деятельности, государственные, финансовые, налоговые органы и др. Все это предопределяет важность проведения анализа финансового состояния предприятия и повышает роль такого анализа в экономическом процессе. Финансовый анализ является переменным элементом как финансового менеджмента на предприятии, так и его экономических взаимоотношений с партнерами, финансово - кредитной системой [9, c. 36].

Финансовый анализ необходим  следующим группам его потребителей:

- менеджерам предприятий  и в первую очередь финансовым  менеджерам. Невозможно руководить  предприятием и принимать хозяйственные решения, не зная его финансового состояния. Для менеджеров важным является оценка эффективности принимаемых решений, используемых в хозяйственной деятельности ресурсов и полученных финансовых результатов;

- собственникам, в  том числе акционерам. Им важно знать, каковы будут отдача от вложенных в предприятие средств, прибыльность предприятия, а также уровень экономического риска и возможность потери своих капиталов;

- кредиторам и инвесторам. Их интересует, какова возможность  возврата выданных кредитов, а также возможность предприятия реализовать инвестиционную программу;

- поставщикам. Для  них важна оценка оплаты за  поставленную продукцию, выполненные работы и услуги [22, c. 19].

Таким образом, в финансовом анализе нуждаются все участники  экономического процесса.

В настоящее время  экономический анализ и как составная  его часть финансовый анализ рассматривают  в качестве одной из функций управления деятельностью предприятия. Место  анализа в системе управления упрощенно можно отразить схемой, изображенной на рис. 1.1.

Рис. 1.1.   Место экономического анализа в системе управления

Планирование представляет важную функцию в системе управления производством на предприятии. С  его помощью определяются направление  и содержание деятельности предприятия, его структурных подразделений и отдельных работников. Главной задачей планирования является обеспечение планомерности развития экономики предприятия, определение путей достижения лучших конечных результатов производства.

Для управления на предприятии  нужно иметь полную и правдивую информацию о текущей деятельности предприятия, ходе выполнения планов. Поэтому одной из функций управления является учет. Он обеспечивает постоянный сбор, систематизацию и обобщение данных, необходимых для управления и контроля за ходом выполнения планов и деятельностью предприятия.

Однако для управления предприятием нужно иметь представление  не только о ходе выполнения плана, результатах хозяйственной деятельности, но и о тенденциях и характере  происходящих изменений в экономике предприятия. Осмысление, понимание информации достигаются с помощью экономического анализа и как составной его части анализа финансового состояния предприятия. В процессе анализа первичная информация проходит аналитическую обработку: проводится сравнение достигнутых результатов с данными за прошлые отрезки времени, с показателями других предприятий, определяется влияние разных факторов на величину результативных показателей, выявляются недостатки, ошибки, неиспользованные возможности, перспективы и т.д.

На основе результатов анализа разрабатываются и обосновываются управленческие решения. Финансовый анализ предшествует решениям и действиям, обосновывает их и является основой научного управления предприятием, обеспечивает его эффективность и объективность.

Цель финансового анализа - оценка прошлой деятельности и положения предприятия на данный момент, а также оценка будущего потенциала предприятия [20, c. 31].

Задачами экономического анализа финансового состояния  предприятия являются: объективная  оценка использования финансовых ресурсов на предприятии, выявление внутрихозяйственных резервов укрепления финансового положения, а также улучшение отношений между предприятием и внешними финансовыми, кредитными органами и др.

Цель изучения финансового  состояния предприятия состоит в изыскании дополнительных фондов денежных средств для наиболее рационального и экономического ведения хозяйственной деятельности. Хорошее финансовое состояние - это устойчивая платежная готовность, достаточная обеспеченность собственными оборотными средствами и эффективное их использование с хозяйственной целесообразностью, четкая организация расчетов, наличие устойчивой финансовой базы. Неудовлетворительное финансовое состояние характерно неэффективным размещением средств, их иммобилизацией, плохой платежной готовностью, просроченной задолженностью перед бюджетом, поставщиками и банком, недостаточно устойчивой реальной и потенциальной финансовой базой, обусловленной неблагоприятными тенденциями в производстве.

Изучение финансового  положения предприятия должно дать руководству предприятия картину его действительного состояния, а лицам, заинтересованным в его финансовом состоянии, сведения, необходимые для беспристрастного суждения, например, о рациональности использования вложенных в предприятие дополнительных инвестициях [20, c. 32].

Финансовое состояние  предприятия является важнейшей  характеристикой его деловой  активности и надежности. Оно определяет конкурентоспособность предприятия  и его потенциал в деловом  сотрудничестве, является гарантом в эффективной реализации экономических интересов всех участников хозяйственной деятельности, как самого предприятия, так и его партнеров.

Устойчивое финансовое положение предприятия является результатом умелого и просчитанного  управления всей совокупностью производственных и хозяйственных факторов, определяющих результаты деятельности предприятия. Это внутренние факторы, наглядными итогами, влияния которых являются состояние активов и их оборачиваемость, состав и соотношение финансовых ресурсов. На финансовое благосостояние фирмы оказывает влияние также и внешняя Среда или внешние факторы, среди которых - государственная политика налогов и расходов, положение на рынке (в том числе и финансовом), уровень безработицы и инфляции, средняя производительность труда, средний уровень прибыли и т.д. С этой точки зрения устойчивость - процесс противодействия фирмы негативным внешним обстоятельствам. Для рыночной экономики важна стабильность, в основе которой лежит управление по принципу обратной связи, т.е. активное реагирование управления на изменение внешних и внутренних факторов.

С точки зрения управления фирмой причины неплатежеспособности могут  быть сведены к двум основным: недостаточный  учет требований рынка (по предлагаемому  ассортименту, по качеству товара, по цене и т.д.) и неудовлетворительное финансовое руководство предприятием, когда оно неправильно учитывает риски, делает серьезные ошибки, избыточно отягощается обязательствами. В первом случае говорят о болезни бизнеса, во втором - о болезни финансового менеджмента.

В современных российских условиях особое значение приобретает серьезная  аналитическая работа на предприятии, связанная с изучением и прогнозированием его финансового состояния. Своевременное  и полноценное выявление «болевых точек» финансов фирмы позволяет осуществлять комплекс упреждающих мер, предотвращающих возможное ее банкротство.

Выбор партнеров в бизнесе должен осуществляться на базе оценки финансовой состоятельности предприятий и  организаций. Именно поэтому для  каждого хозяйствующего субъекта столь важно систематически наблюдать за собственным «здоровьем», располагая объективными критериями оценки финансового состояния. Поэтому анализ финансового состояния - очень важная часть всей экономической работы, необходимое условие грамотного управления предприятием, объективная предпосылка обоснованного планирования и рационального использования финансовых ресурсов [17, c. 25].

Количественные и качественные параметры финансового состояния  предприятия определяют его место  на рынке и способность функционировать в экономическом пространстве. Все это привело к повышению роли управления финансами в общем процессе управления экономикой.

Результативность управления предприятием в значительной степени  определяется уровнем его организации  и качеством информационного обеспечения. В системе информационного обеспечения особое значение имеют бухгалтерские данные, а отчетность становится основным средством коммуникации, обеспечивающим достоверное представление информации о финансовом состоянии предприятия. Чтобы обеспечить выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому персоналу необходимо, прежде всего, уметь реально оценивать финансовое состояние как своего предприятия, так и его существующих и потенциальных контрагентов. Для этого необходимо:

- владеть методикой  оценки финансового состояния  предприятия;

- иметь соответствующее  информационное обеспечение; 

- иметь квалифицированный  персонал, способный реализовать  данную методику на практике [45, с. 48].

Стремясь получить квалифицированную оценку финансового положения, руководители предприятий все чаще прибегают к данной методике.

Можно выделить основные требования для проведения анализа финансового состояния  предприятия. Он должен содержать данные, необходимые для:

- принятия обоснованных  управленческих решений в области инвестиционной политики;

- оценки динамики и  перспектив изменения прибыли  предприятия;

- оценки имеющихся  у предприятия ресурсов, происходящих  в них изменений и эффективности их использования [49, c. 21].

Финансовый анализ тесно связан с планированием и прогнозированием, поскольку без глубокого анализа невозможно осуществление этих функций. Важная роль анализа финансового состояния предприятия в подготовке информации для планирования, оценки качества и обоснованности плановых показателей, в проверке и объективной оценке выполнения планов. Финансовый анализ является не только средством обоснования планов, но и контроля за их выполнением. Планирование начинается и заканчивается анализом результатов деятельности предприятия. Он позволяет повысить уровень планирования, сделать его научно обоснованным.

Большая роль отводится  финансовому анализу в определении  и использовании резервов повышения  эффективности деятельности предприятия. Он содействует экономному использованию  ресурсов, научной организации труда, предупреждению излишних затрат, разных недостатков в работе и т.д. В результате этого укрепляется экономика предприятия, повышается эффективность его деятельности.

Таким образом, анализ финансового  состояния является важным элементом в системе управления деятельностью предприятия, средством выявления внутрихозяйственных резервов, основой разработки научно обоснованных планов и управленческих решений. Роль анализа как средства управления деятельностью на предприятии с каждым годов возрастает. Это обусловлено разными обстоятельствами: отходом от командно - административной системы управления и постепенным переходом к рыночным отношениям, созданием новых форм хозяйствования в связи с разгосударствлением экономики, приватизации предприятий и прочими мероприятиями экономической реформы [49, c. 22].

В этих условиях руководитель предприятия не может рассчитывать только на свою интуицию. Управленческие решения и действия сегодня должны быть основаны на точных расчетах, глубоком и всестороннем проведении финансового анализа. Они должны быть обоснованными, мотивированными, оптимальными.

Недооценка роли анализа  финансового состояния предприятия, ошибки в планах и управленческих действиях в современных условиях приносят чувствительные потери. И  наоборот, те предприятия, на которых серьезно относятся к финансовому анализу, имеют хорошие результаты, высокую экономическую эффективность [9, c. 41].

1.2. Приемы и инструменты  анализа финансового состояния

Для проведения финансового  анализа предприятия используется совокупность взаимосвязанных и взаимообусловленных приемов анализа, направленных на достижение определенных результатов в конкретных условиях, т.е. определенная методика анализа. Существуют различные классификации методов проведения финансового анализа.

Русак Н.А. предлагает всю  совокупность специальных приемов  анализа подразделить на четыре группы, представленные на рис. 1.2.

К экономико-логическим приемам относятся сравнение, детализация, группировки, средние и относительные  величины, балансовый метод, методы последовательного изолирования факторов, абсолютных и относительных разниц, долевого участия [12, c. 53].

К экономико-математическим приемам, наиболее часто применяемым в экономическом анализе, можно отнести интегральный, графический, корреляционно-регрессионный методы, а также другие, более сложные методы.

Сложность и неоднозначность процессов  формирования финансового положения  предприятия предопределяют необходимость  использования эвристических методов, т.е. неформализованных методов решения экономических задач. Основные приемы и методы финансового анализа представлены на рис. 1.2. Эти методы применяются в основном для прогнозирования состояния объекта изучения в перспективе в условиях частичной или полной неопределенности. Состояние неопределенности характеризуется отсутствием, каких - либо конкретных данных о возможных направлениях развития событий, и о вероятностях совершения каждого из них в будущем. Качество результатов этих методов определяется широтой охвата исследуемых явлений, уровнем аналитического обобщения известных фактов действительности, учетом перспектив развития сопутствующих явлений и процессов. Наибольшее распространение из эвристических методов в финансовом анализе получил экспертный метод [10, c. 44]. 

Рис. 1.2.  Классификация приемов финансового анализа

Сущность экспертного  метода заключается в организованном сборе суждений и предложений  специалистов (экспертов) по рассматриваемому вопросу с последующей обработкой полученных ответов и привидением их к виду, наиболее удобному для решения поставленной задачи. Основой метода является опрос: индивидуальный, коллективный, очный, заочный. Создается группа специалистов - организаторов опроса. Они определяют цель экспертизы, обосновывают ее объект, определяют этапы исследования, отбирают экспертов, проверяют их компетентность, проводят опрос и согласование полученных оценок, анализируют конечные результаты экспертизы [19, c. 72].

Важнейшим приемом финансового  анализа является сравнение. Его  сущность состоит в сопоставлении однородных объектов с целью выявления черт сходства или черт различия между ними. С помощью сравнения устанавливаются изменения в уровне экономических показателей, изучаются тенденции и закономерности их развития, измеряется влияние отдельных факторов, дается оценка результатов работы предприятия, выявляются внутрипроизводственные резервы, определяются перспективы развития.

Основные типы сравнения:

- фактических показателей  с принятыми показателями развития (плановыми, нормативными);

- с показателями прошлых периодов;

- со средними данными;

- с показателями родственных  предприятий (в том числе и  других стран);

- различных вариантов решений  с целью выбора наиболее оптимального  из них;

- сравнение параллельных и динамических  рядов чисел с целью установления и обоснования наличия, формы и направления связи между показателями [28, c. 45].

Сравнение предъявляет определенные требования к сравниваемым величинам. Они должны быть соизмеримы и качественно  однородны. Для этого необходимо обеспечить:

- сравнимость календарных периодов  времени при изучении динамики  показателей (по количеству дней, месяцев и т.п.)

- единство оценки (нейтрализация  ценового фактора). Например, для  выявления изменения объема производства  выпуск продукции оценивается  в сопоставимых ценах, применяются индексы цен;

- единство количественных и  структурных факторов, для этого  сравниваемые качественные показатели (например, себестоимость) пересчитываются  на одинаковое количество и  структуру (фактические).

Обязательным условием сопоставимости сравниваемых показателей является единство методики их исчисления, так как нередки случаи, когда показатели планируются по одной методике, а для их фактического определения применяется другая. Особенно важное значение имеет это условие для сравнения данных с предприятиями других стран.

При изучении и оценке показателей  используются различные виды сравнительного анализа: горизонтальный, вертикальный, трендовый.

Переход к относительным показателя позволяет проводить межхозяйственные сравнения экономического потенциала и результатов деятельности предприятий, различающихся по величине используемых ресурсов и другим объемным показателям; относительные показатели в определенной степени сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые могут существенно искажать абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затруднять их сопоставление в динамике.

Трендовый анализ базируется на расчете  относительных отклонений показателей  за ряд лет от уровня базисного  года, для которого все показатели принимаются за 100 %. С помощью трендового анализа формируют возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ.

Детализация как прием широко используется при анализе деления факторов и результатов хозяйственной деятельности по времени и месту (пространству). С его помощью вскрываются положительные и отрицательные действия отдельных факторов, результаты влияния которых, как правило, взаимопогашаются в итоговых показателях работы предприятия за отчетный период, особенно за год.

Группировка как способ подразделения  рассматриваемой совокупности на однородные по изучаемым признакам группы применяется  в анализе для раскрытия средних  итоговых показателей и влияния  отдельных единиц на эти средние [28, c. 47].

Подразделяются группировки на типологические, структурные и аналитические. Типологические группировки служат для выделения определенных типов явлений или процессов, структурные дают возможность изучить структуру определенных явлений по определенным признакам, аналитические применяются для установления связи между группировочным признаком и показателями, характеризующими группы.

Средние величины лучше отражают сущность происходящего процесса, закономерности его развития, чем множество отдельно взятых положительных и отрицательных отклонений. Средние величины широко применяются при проведении анализа, особенно при изучении массовых явлений, таких как средняя выработка, средняя продолжительность рабочего дня, средние остатки и т.п. Применяются среднеарифметические взвешенные и среднехронологические. Применение средних величин дает возможность получить обобщенную характеристику каждого отдельного признака и всей их совокупности.

Относительные величины (проценты, коэффициенты, индексы) дают возможность отвлечься  от абсолютных величин изучаемых показателей, глубже понять существо и характер отклонения от базы. Относительные величины особенно необходимы для изучения динамики показателей за ряд отчетных периодов, причем рост или снижение могут быть исчислены по отношению к единой базе, принятой за исходную, или по отношению к скользящей базе, т.е. к предшествующему показателю [40, c. 71].

Балансовый прием применяется  в тех случаях, когда надо изучить  соотношения двух групп взаимосвязанных  экономических показателей, итоги которых должны быть равны между собой. Наибольшее распространение этот прием получил при анализе финансового состояния предприятий. Ознакомление с содержанием баланса позволяет видеть основные источники средств (собственные, заемные), основные направления вложения средств, состав средств и источников, состав дебиторской и кредиторской