Анализ Финансовых результатов

Содержание

Введение 3

1. Содержание финансовых результатов деятельности предприятия 4

1.1 Цели и методы  финансового анализа 4

1.2 Содержание финансового анализа 6

       1.3 Анализ уровней, динамики и структуры финансовых результатов

              деятельности предприятия……………………………………………….9

2. Теоретическая база оптимизации прибыли и анализа затрат 11

     2.1 Оптимизация объема производства, прибыли

 издержки  в системе “Директ-костинг”…………………………...........11

       2.2 Значение чистой прибыли, остающейся

     в распоряжении предприятия 15

3. Практическая часть 19

Заключение 

Список литературы 

 

Введение

Переход к рыночной экономике  требует от предприятий повышения  эффективности производства, конкурентоспособности  продукции и услуг на основе внедрения  достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и  управления производством, активизации  предпринимательства и инициативы.

Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной  деятельности предприятия. С его  помощью вырабатываются стратегия  и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за выполнением этих решений, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.

Анализ финансово-хозяйственной  деятельности рассматривают в качестве одной из основных функций управления производством и тесно связывают  с планированием производственной деятельности.

Целью данной курсовой работы является проведение анализа финансово-хозяйственной  деятельности на примере производственной компании ООО «».

 

 

 

 

 

 

1.  СОДЕРЖАНИЕ  ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ  ПРЕДПРИЯТИЯ

 

1.1. Цели и методы  финансового анализа

Основной целью финансового  анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее  информативных),  параметров, дающих объективную и  точную картину финансового состояния  предприятия, его прибылей и убытков, изменений  в структуре активов  и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

 При этом аналитика  и управляющего (менеджера) может  интересовать   как текущее  финансовое состояние  предприятия,  так и его проекция на ближайшую  или более отдаленную перспективу,  т.е. ожидаемые параметры финансового  состояния.

Но не только временные  границы определяют альтернативность целей финансового анализа. Они  зависят также от целей субъектов  финансового анализа, т.е. конкретных пользователей финансовой информации.

Цели анализа достигаются  в результате решения определенного  взаимосвязанного набора аналитических  задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа  с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа.

Основным фактором в конечном счете является объем и качество исходной  информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь “сырая  информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

Чтобы принимать решения  по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловая  осведомленность по соответствующим  вопросам, которая является результатом  отбора, анализа, оценки и концентрации исходных данных исходя из целей анализа  и управления.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный  метод, т.е. от общего к частному. Но он должен применяться многократно.

 В ходе такого анализа  как бы воспроизводится историческая  и логическая последовательность  хозяйственных фактов и событий,  направленность и сила влияния  их на результаты деятельности.

Практика финансового  анализа уже выработала  основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов. Среди них можно выделить 6 основных методов:

горизонтальный (временный) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результаты в целом;

трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов.

С помощью тренда формируют  возможные значения показателей  в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

анализ относительных  показателей (коэффициентов) - расчет отношений  между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по  отдельным показателем фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стахостатических приемов исследования.

 Причем факторный анализ  может быть как бы прямым (собственно  анализ), когда результативный показатель  дробят на составные части,  так и обратным (синтез), когда  его отдельные элементы соединяют  в общий результативный показатель.

 

1.2. Содержание  финансового анализа

Финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной  деятельности, который состоит из двух тесно взаимосвязанных разделов: финансового анализа и производственного  управленческого анализа 

Разделение анализа на финансовый и управленческий обусловлено  сложившимися на практике разделением системы бухгалтерского учета в масштабе предприятия на финансовый учет и управленческий учет.

Такое разделение анализа  несколько условно, потому что внутренний анализ может рассматриваться как  продолжение внешнего анализа и  наоборот.

 В интересах дела  оба вида анализа подпитывают друг друга информацией.

Особенности внешнего анализа  и наоборот. В интересах дела оба  вида анализа подпитывают друг друга  информацией.

Особенностями внешнего финансового  анализа являются:

множественность субъектов  анализа, пользователей информации о деятельности предприятия:

разнообразие целей и  интересов субъектов анализа:

наличие типовых методик  анализа, стандартов учета и отчетности:

ориентация анализа только на  публичную, внешнюю отчетность предприятия:

ограниченность задач  анализа как следствие предыдущего  фактора:

максимальная открытость результатов анализа для пользователей  информации о деятельности предприятия.

Финансовый анализ, основывающийся на данных только бухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, т.е. анализа, проводимого за пределами  предприятия его заинтересованными  контрагентами, собственниками или  государственными органами.

 Этот анализ на основе  только отчетных данных, которые  содержат лишь весьма ограниченную  часть информации о деятельности  предприятия, не позволяет раскрыть  всех секретов успеха фирмы.

Основное содержание внешнего финансового анализа, осуществляемого  партнерами предприятия по данным публичной  финансовой отчетности, составляют:

анализ абсолютных показателей  прибыли;

анализ относительных  показателей рентабельности;

анализ финансового состояния, рыночной устойчивости, ликвидности  баланса, платежеспособности предприятия;

анализ эффективности  использования заемного капитала;

экономическая  диагностика  финансового состояния предприятия  и рейтинговая оценка эмитентов.

Существует многообразная  экономическая информация о деятельности  предприятий и множество способов анализа этой деятельности. Финансовый анализ по данным финансовой отчетности называют классическим способом анализа.

Внутрихозяйственный финансовый анализ использует в качестве  источника  информации и другие данные системного бухгалтерского учета, данные о технической  подготовке производства, нормативную  и плановую информацию и пр.

Основное содержание внутрихозяйственного финансового анализа может быть дополнено и другими аспектами, имеющими значение для оптимизации  управления, например такими, как анализ эффективности авансирования капитала, анализ взаимосвязи издержек, оборота  и прибыли.

 В системе внутрихозяйственного  управленческого анализа есть  возможность  углубления финансового  анализа за счет привлечения  данных управленческого производственного  учета, иными словами, имеется  возможность проведения комплексного  экономического анализа и оценки  эффективности хозяйственной деятельности.

Вопросы финансового и  производственного анализа взаимосвязаны  при обосновании бизнес-планов, при  контроле за их  реализацией, в системе маркетинга, т.е. в системе управления производством и реализацией продукции, работ и услуг, ориентированной на рынок.

 

Особенностями управленческого  анализа являются:

ориентация результатов  анализа на свое руководство;

использование всех источников информации для анализа;

отсутствие регламентации  анализа со стороны;

комплексность анализа, изучение всех сторон деятельности предприятия;

интеграция учета, анализа, планирования и принятия решения;

максимальная закрытость результатов анализа в целях  сохранения коммерческой тайны.

 

3. Анализ уровней, динамики и структуры финансовых результатов деятельности предприятия

Большое количество показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности предприятия, создает  методические трудности их системного рассмотрения.

Различия в назначении показателей затрудняют выбор каждым участником товарного обмена тех  из них, которые в наибольшей степени  удовлетворяют его потребности  в информации о реальном состоянии  данного предприятия.

 Например, администрацию  предприятия интересует масса   полученной прибыли и ее структура,  факторы, воздействующие на ее  величину. Налоговые  инспекции  заинтересованы в получении достоверной  информации о всех слагаемых балансовой прибыли; прибыли от реализации продукции, прибыли от реализации имущества, внереализационных результатах деятельности предприятия и др.

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный, а  вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям  и акционерам выбрать значимые направления  активизации деятельности предприятия.

Другим участникам рыночных отношений анализ прибыли позволяет  выработать необходимую стратегию  поведения, направленную на минимизацию  потерь  и финансового риска  от вложений в данное предприятие.

Анализ финансовых результатов  деятельности предприятия включает в качестве обязательных элементов  исследование, во-первых, изменений  каждого показателя за текущий анализируемый  период (“горизонтальный анализ”  показателей финансовых результатов  за отчетный период); во-вторых, исследование структуры соответствующих показателей  и их изменений (что принято называть “вертикальным анализом” показателей); в-третьих, изучение хотя бы в самом  обобщенном виде динамики изменения  показателей финансовых результатов  за ряд отчетных периодов (т.е. “трендовый анализ” показателей).

 

 

 

 

 

 

 

2. ТЕОРЕТИЧЕСКАЯ БАЗА ОПТИМИЗАЦИИ ПРИБЫЛИ И АНАЛИЗА ЗАТРАТ

 

2.1. Оптимизация объема производства, прибыли

       и издержек в системе “Директ-костинг”

Необходимым условием получения  прибыли является определенная степень  развития производства, обеспечивающая превышение выручки от реализации продукции  над затратами (издержками) по ее производству и сбыту.

Главная факторная цепочка, формирующая прибыль, может быть представлена схемой:

Затраты ---> объем производства ----> прибыль

Составляющие этой схемы  должны находится под постоянным внимательным контролем.

Эта задача решается на основе организации учета затрат по системе  “директ-костинг”, значение которой  возрастает в связи с переходом  к рыночной экономике.

Оптимизация прибыли предприятия  в условиях рыночных отношений требует  постоянного притока оперативной  информации не только внешнего характера (о состоянии рынка, спроса на продукцию, ценах и т.п.), но и  внутреннего - о формировании затрат на производство и себестоимости продукции.

 Эта информация опирается  на систему производственного  учета расходов по местам их  возникновения и видам изделий,  на  выявленные отклонения расхода  ресурсов от стандартных норм  и смет, на данные о калькуляции  себестоимости отдельных видов  продукции, учете результатов  реализации по видам изделий. 

Важно отметить, что в  зависимости от учетной политики, производимой предприятием в области  производственного учета, степень  детализации учета затрат, а следовательно  и анализа, различны для разных предприятий.

Методика анализа прибыли  и себестоимости зависит также  от полноты включения затрат в  себестоимость, наличия раздельного  учета переменных и постоянных затрат.

Теоретической базой оптимизации  прибыли и анализа затрат является система учета прямых затрат - “директ-костинг”, которую называют еще “системой управления себестоимостью”, или “системой управления себестоимостью”, или “системой управления предприятием”.

Система “директ-костинг” является атрибутом рыночной экономики. В ней достигнута высокая степень  интеграции учета, анализа и принятия управленческих решений.

 Главное внимание в  этой системе уделяется изучению  поведения затрат ресурсов в  связи в зависимости от изменения  объемов производства, что позволяет  гибко и оперативно принимать  решение по нормализации финансового  состояния предприятия.

 Наиболее важные аналитические  возможности системы “директ-костинг”  следующие: оптимизация прибыли  и ассортимента выпускаемой продукции;  определение цены на новую  продукцию; просчет вариантов  изменения производственной мощности  предприятия; оценка эффективности  производства (приобретения) полуфабрикатов; оценка эффективности принятия  дополнительного заказа, замены  оборудования и др.

Известно, что для целей  управления прибылью и себестоимостью затраты классифицируются по различным  признакам. Сущностью системы “директ-костинг” является разделение затрат на производство на переменные и постоянные в зависимости  от изменений объема производства.

К переменным относятся затраты, величина которых изменяется с изменением объема производства: затраты на сырье  и материалы, заработная плата основных производственных рабочих, топливо  и энергия на технологические  цели и другие расходы.

В зависимости от соотношения  темпов роста объема производства и  различных элементов переменных затрат последние, в свою очередь, подразделяются  на пропорциональные, прогрессивные и дигрессивные.

К постоянным принято относить такие затраты, величина которых не меняется с изменением объема производства, например, арендная плата, проценты за пользование кредитами, начисленная амортизация основных фондов, некоторые виды заработной платы руководителей предприятия, фирмы и другие  расходы.

Следует отметить, что разделение затрат на постоянные и переменные несколько условно, поскольку многие виды затрат носят полупеременный (полупостоянный) характер.

 Однако недостатки  условности разделения затрат  многократно перекрываются аналитическими  преимуществами системы “директ-костинг”.

В зарубежной практике для  повышения объективности разделения затрат на постоянные и переменные предложены ряд эффективных практических методов: метод высшей и низшей точки  объема производства; метод статистического  построения сметного уравнения; графический  метод и др.

Общие затраты на производство (Z) состоит из двух частей: постоянной (Z const) и переменной (Zvar), что отражается уравнением:

                  Z = Z const + Z var,

или в расчете затрат    на одно изделие

                  Z = (C o + C 1) X ,

Где Z   - общие затраты на производство;       

       X  -  объем    производства (количество  единиц изделий);

      Co  - постоянные затраты в расчете на единицу изделия

               (продукции);

       С 1 - переменные затраты на единицу изделия (ставка

                переменных расходов на единицу  изделия).

 

Для построения уравнения  общих затрат и разделения их на постоянную и переменную части по методу высшей и низшей точки используется следующий алгоритм.

1. Среди данных об объеме  производства и затратах за

    период выбираются  максимальные и минимальные

    значения соответственно  объема и затрат;

2. Находятся разности  в уровнях объема производства 

    и затрат.

3. Определяется ставка  переменных расходов на одно 

    изделие путем  отнесения разницы в уровнях  затрат

    за период (разность между максимальным и минимальным

    значениями затрат) к разнице в уровнях объема   

    производства  за тот же период.

4. Определяется общая  величина переменных расходов

    на максимальный (минимальный) объем производства

    путем умножения  ставки переменных расходов на

    соответствующий  объем производства.

5. Определяется общая   величина постоянных расходов 

     как разность  между всеми затратами и величиной 

     переменных  расходов.

6.  Составляется уравнение  совокупных затрат, отражающее

     зависимость  изменений общих затрат от  изменения

     объема производства.

 

2.2. Значение чистой прибыли, остающейся в

       распоряжении предприятия

 

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, используется им самостоятельно и направляется на дальнейшее развитие предпринимательской деятельности.

  Никакие органы, в  том числе государство, не имеют  права вмешиваться в процесс  использования чистой прибыли  предприятия. 

Рыночные условия хозяйственной  прибыли.

Развитие конкуренции  вызывает необходимость расширения производства, его совершенствования, удовлетворения материальных и социальных потребностей трудовых коллективов.

В соответствии с этим по мере поступления чистая прибыль  предприятий направляется: на финансирование НИОКР, а также работ по созданию, освоению и внедрению новой техники; на совершенствование технологии и организации производства; на модернизацию оборудования; улучшения качества продукции; техническое перевооружение, реконструкцию действующего производства.

 Чистая прибыль является  источником пополнения собственных  оборотных средств. 

Кроме того, она  направляется на уплату процентов по кредитам, полученным на восполнение недостатка собственных  оборотных средств, на приобретение основных средств, а также уплату процентов по просроченным и отсроченным  кредитам.

За счет чистой прибыли  уплачиваются некоторые виды сборов и налогов, например налог на  перепродажу автомобилей, вычислительной техники и персональных компьютеров, сбор со сделок по купле-продаже валюты на биржах, сбор за право торговли и  др.

Наряду с финансированием  производственного развития прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, направляется на удовлетворение потребительских  и социальных нужд.

Так, из этой прибыли выплачиваются  единовременные поощрения и пособия  уходящим на пенсию, а также надбавки к пенсиям; дивиденды по акциям и  вкладам членов трудового коллектива в имущество предприятий.

 Производятся расходы по оплате дополнительных отпусков сверх установленных законом продолжительности, оплачивается жилье, оказывается материальная помощь.

 Кроме того, производятся расходы на бесплатное питание или питание отдельных категорий работников, относимое на затраты производства в соответствии с действующим законодательством).

Обеспечивая  производственные, материальные и социальные потребности  за счет чистой прибыли, предприятие  должно стремиться к установлению оптимального соотношения между фондом накопления и потребления с тем, чтобы  учитывать условия рыночной конъюнктуры и вместе с тем стимулировать и поощрять результаты труда работников предприятия.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, служит не только источником финансирования производственного  и социального развития, а также  материального поощрения, но и используется в случаях нарушения предприятием действующего законодательства для  уплаты различных штрафов и санкций.

Так, из чистой прибыли уплачиваются штрафы при наблюдении требований по охране окружающей Среды от загрязнения, санитарных норм и правил. При завышении  регулируемых цен на продукцию (работы, услуги) из чистой прибыли взыскивается незаконно полученная предприятием прибыль.

В случаях утаивания прибыли  от налогообложения или взносов  во внебюджетные фонды также взыскиваются штрафные санкции, источники уплаты которых является чистая прибыль.

В условиях перехода  к  рыночным отношениям возникает необходимость  резервировать средства в связи  с проведением рисковых операций и, как следствие этого, потерей  доходов от предпринимательской  деятельности.

Поэтому при использовании  чистой прибыли предприятия вправе создавать финансовый резерв, т.е. рисковый фонд.

Размер этого резерва  должен  составлять не менее 15% уставного  фонда. Ежегодно резервный фонд пополняется  за счет отчислений, составляющих практически  не менее 5% прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

Кроме того покрытия возможных  убытков от деловых рисков финансовый резерв может быть использован на дополнительные затраты по расширению производства и социальному развитию, разработку и внедрение новой техники, прирост собственных оборотных средств и восполнение их недостатка, на другие затраты, обусловленные социально-экономическим развитием коллектива.

С расширением спонсорской  деятельности часть чистой прибыли  может быть направлена на благотворительные  нужды, оказание помощи театральным  коллективам, организацию художественных выставок и другие цели.

Итак, наличие чистой прибыли, создающей стимулирующие условия  хозяйственного развития предприятия  при переходе к рынку, является важным фактором дальнейшего укрепления и  расширения предпринимательской деятельности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. Анализ финансового состояния ООО "Сибирский цирюльник"

Анализ финансового состояния  предприятия целесообразно начать с анализа его активов. Анализ активов ООО «Сибирский цирюльник» представлен в таблице 1.

 

Таблица 1-Анализ Активов  ООО «Сибирский  цирюльник» за 2010-2011 г.

 

Наименование показателя	2011 г.		2012 г.		Отклонение
	Абсолют.	%	Абсолют.	%	Абсолют.	%
1	2	3	4	5	6 = 4 - 2	7 = 5 - 3
I. Внеоборотные активы	24 764,00	32,79	35 637,00	49,94	10 873,00	17,15
Нематериальные активы	453,00	0,60	625,00	0,88	172,00	0,28
Основные средства	24 311,00	32,19	35 012,00	49,06	10 701,00	16,87
II. Оборотные активы	50 753,00	67,21	35 722,00	50,06	-15 031,00	-17,15
Запасы	46 895,00	62,10	31 415,00	44,02	-15 480,00	-18,08
в том числе
Краткосрочная дебиторская  задолженность	1 398,00	1,85	1 244,00	1,74	-154,00	-0,11
в том числе
Денежные средства	2 460,00	3,26	3 063,00	4,29	603,00	1,03
АКТИВЫ ВСЕГО	75 517,00	100,00	71 359,00	100,00	-4 158,00	0,00
Чистый оборотный капитал (за вычетом краткосрочных обязательств)	14 930,00	19,77	-7 435,00	-10,42	-22 365,00	-30,19
Чистые активы (в соответствии с "Порядком оценки стоимости чистых активов акционерных обществ" (утв. приказом Минфина РФ и ФКЦБ №№ 10н, 03-6/пз))	2 579,00	3,42	3 514,00	4,92	935,00	1,50