Инвестиционная деятельность. 17

Содержание

Введение 2

I Теоретическая часть 4

1 Инвестиционная деятельность организации 4

1.1 Содержание и источники инвестиционной деятельности 4

1.2 Субъекты, объекты, принципы инвестиционной деятельности 6

1.3 Классификация инвестиций 8

1.4 Инвестиционные возможности Республики Беларусь 12

II Практическая часть 18

1 Расчет капитальных вложений (инвестиций) в основные производственные фонды 18

2 Расчет себестоимости единицы продукции 22

3 Определение численности работающих (основных и вспомогательных рабочих, ИТР, служащих, МТР и охраны) и фонда заработной платы 28

4 Расчет величины капитальных вложений (инвестиций) в оборотные средства организации (цеха) 32

5 Расчет производственной мощности организации 37

6 Определение отпускной, оптовой и розничной цены изделия 38

7 Определение технико-экономических показателей работы организации (цеха) 40

Заключение 44

Список использованных источников 45

Введение

Результаты  фундаментальных исследований свидетельствуют  о том, что процессы экономического обновления и роста определяются размерами и структурой инвестиций, качеством и скоростью их осуществления. Более того, исследователи фиксируют, что без инвестиционных накоплений и соответствующих материальных ресурсов в инвестировании вообще никаких  положительных сдвигов не происходит.

Без инвестиций невозможно современное создание капитала, обеспечение конкурентоспособности  товаропроизводителей на внешних и  внутренних рынках. Процессы структурного и качественного обновления мирового товаропроизводства и рыночной инфраструктуры происходят исключительно путем и за счет инвестирования. Чем интенсивней оно осуществляется, тем быстрее происходит воспроизводственный процесс, тем активнее происходят эффективные рыночные преобразования.

В настоящее  время многие страны мира поставлены перед объективной необходимостью активизации инвестиционной деятельности на создание конкурентоспособных хозяйственных  систем, модернизацию и реконструкцию  действующих структур, обеспечение  диверсификации капитала в направлении  социально ориентированных структурных  преобразований. Инвестиционная деятельность - это стержень всего процесса расширенного воспроизводства и быстрая ликвидация многих диспропорций в развитии народного хозяйства.

Актуальность  темы обусловлена тем, что сегодня  инвестиции играют важнейшую роль не только на макро, но и на микро уровне. По сути, они определяют будущее страны в целом, отдельного субъекта, предприятия и являются одним из основных факторов развития экономики в целом. Изучение инвестиционной деятельности является важным этапом в области подготовки специалистов экономического профиля.

Цель курсовой работы - определить сущность инвестиционной деятельности организации в Республике Беларусь.

Задачи курсовой работы:

- дать определение понятию инвестиции;

- выяснить, какова роль инвестиций в экономике и изучить классификацию инвестиционной деятельности организации;

- исследовать ситуацию с инвестициями в РБ.

Сложность рассматриваемых  процессов инвестирования представляет собой одну из основных задач управления экономикой. При этом жизненно важными  для инвесторов оказываются практически  все аспекты хозяйственной деятельности будущего предприятия – начиная  от внешней социальной среды и  заканчивая вариантами его финансирования.

Объектом  исследования данной работы является инвестиционная деятельность. Предметом исследования являются источники формирования инвестиционных ресурсов и особенности инвестиционных процессов.

Теоретическая значимость исследования состоит в  том, исследование способствует дальнейшему  осмыслению инвестиционной деятельности.

Практическая ценность работы определяется возможностью использования ее положений  в курсах по экономике, при руководстве  курсовыми и дипломными работами.

I Теоретическая часть

1 Инвестиционная деятельность организации

1.1 Содержание и источники инвестиционной деятельности

Одной из важнейших  сфер деятельности любой предпринимательской  фирмы является инвестиционная деятельность. Финансовые ресурсы предприятия  направляются на финансирование текущих  расходов и на инвестиции. Определение  инвестиций дано в Инвестиционном кодексе, принятом в 2001г.

Экономическая деятельность отдельных хозяйствующих  субъектов и страны в целом  характеризуется объемами и формами  осуществления инвестиций. Существует достаточно много определений инвестициям, трактуемых законами и авторами учебных  пособий по проблемам инвестиций.

«Инвестиции»  в переводе с латинского означает «вложение».

Инвестиции - это вложение капитала с целью последующего его увеличения [8, с. 5].

Типичная  ошибка в том, что под инвестициями понимается любое вложение средств, которое может и не приводить  ни к росту капитала, ни к получению  прибыли. Частая ошибка - идентификация  «инвестиций» с термином «капитальное вложение». Инвестиции в этом случае рассматриваются как вложение средств в воспроизводство основных фондов, но вместе с тем, инвестиции могут осуществляться и в оборотные активы, и в различные финансовые инструменты, и в отдельные виды нематериальных активов, следовательно, «капитальные вложения» более узкое понятие. Во многих определениях инвестиций отмечается, что они являются вложениями денежных средств, но инвестирование может осуществляться в формах движимого и недвижимого имущества.

В настоящее время использование собственных средств в качестве источника инвестиций доступно только сравнительно крупным, устойчиво работающим предприятиям, а их немного. Как правило, это предприятия - монополисты со стабильным или расширяющимся рынком сбыта. Амортизация в качестве источника инвестирования, даже в условиях переоценки основных фондов, не играет заметной роли. А в связи с тем, что в последнее время темпы инфляции неуклонно возрастают, их роль уменьшается еще больше.

Сравнительно новый источник финансирования - прибыль от непрофильных видов деятельности, особенно для предприятий, которые возникли еще вначале перестройки в форме кооперативов или малых предприятий, основная деятельность которых связана с производством (часто наукоемкой продукции). Такие предприятия пытаются торгово-посреднической деятельностью заработать средства для расширения основной деятельности. Однако большинство таких предприятий ликвидируются тем или иным образом, оставшиеся либо полностью переходят к коммерческой деятельности, либо продолжают заниматься чаще всего торговлей, в том числе внешней. Примером непрофильной деятельности может послужить фондовая биржа, которая будучине в состоянии покрывать свои расходы сбором от сделок (так как оборот по биржевым сделкам с ценными бумагами мал), основной доход получает от проведения бизнес-школ и семинаров.

Естественно, что при недостатке собственных  средств основное внимание предприятий устремлено на возможности привлечения внешних инвесторов и инвестиционных ресурсов. Здесь для каждого предприятия актуальным становится проблема привлечения иностранных инвесторов и, в первую очередь, разработки инвестиционных проектов.

Источники инвестиций:

Кредиты:

- государственные;

- коммерческие;

- отечественные;

- иностранные (государственные и частные);

Привлеченные  средства

Собственные средства

Амортизация

Прибыль:

- от основной  деятельности;

- от непрофильной  деятельности

Долевое участие

Участие в  производстве

Совместное  предприятие или производство

Участие в  капитале:

- открытое размещение акций на рынке ценных бумаг;

- закрытое размещение акций [5, с. 46].

1.2 Субъекты, объекты, принципы инвестиционной  деятельности

К субъектам  относятся инвесторы, заказчики, подрядчики, пользователи капитальных вложений. Приведем различия между этими понятиями. Инвесторы осуществляют капитальные  вложения на территории Республики Беларусь с использованием собственных или привлеченных средств. Инвесторами могут выступать как физические, так и юридические лица, создаваемые на основе договора о совместной деятельности, и не имеющие статуса юридического лица, объединения юридических лиц, государственные органы, органы местного самоуправления, иностранные инвесторы. Заказчики - уполномоченные на то инвесторами физические и юридические лица, которые осуществляют реализацию инвестиционных проектов. Инвесторы могут быть заказчиками. Если заказчик не является инвестором, то он наделяется правами владения, пользования и распоряжения капитальными вложениями на период и в пределах полномочий, установленных договором. Подрядчики - это физические и юридические лица, которые выполняют работу по договору подряда и государственному контракту, заключенному с подрядчиком. Пользователи объектов капитальных вложений - физические и юридические лица, в том числе, иностранные, государственные органы, органы местного самоуправления, иностранные государства, международные объединения и органы, для которых создаются указанные объекты. Инвесторы могут быть также пользователями капитальных вложений.

Субъект инвестиционной деятельности может совмещать функции  нескольких субъектов. Следует иметь  ввиду, что это лишь условное деление субъектов инвестиционной деятельности, отношения, возникающие между субъектами, регулируются другими нормативно - правовыми актами, в том числе Гражданским Кодексом, договорами, заключаемыми между субъектами. Субъекты наделяются правами, обязанностями в соответствии с действующим законодательством. Инвесторы самостоятельно определяют объемы и направления капитальных вложений, осуществляют контроль целевого использования средств.

Для инвестора  самое важное - стабильность законодательной  базы (соблюдение правовых норм и возможность  обеспечить их принудительное исполнение. Законы могут быть лучше или хуже, но с этим можно мириться при условии, что они не будут постоянно меняться. Главное - стабильность.

Следует выделить и объекты инвестиционной деятельности:

1. Денежные средства, целевые банковские вклады, паи, акции и другие ценные бумаги;

2. Движимое и недвижимое имущество (технологии, машины, оборудование, здания, транспортные средства, вычислительная техника, сооружения);

3. Лицензии, в том числе и на товарные знаки, кредиты, любое другое имущество или имущественные права, авторские права, патенты, ноу-хау, программные продукты, опыт и другие интеллектуальные ценности. Ноу-хау - совокупность технических, технологических и иных знаний, оформленных в виде документации, навыков и производственного опыта, необходимых для организации производства, но незапатентованных. Различают ноу-хау научно-технического, управленческого и финансового характера;

4. Права пользования землей, недрами и другими природными ресурсами, а также иные имущественные права.

Инвестиции  в качестве материальной и не материальной связаны с собственным процессом производства. Финансовые инвестиции являются инвестированием в чужой процесс воспроизводства [3, с 15].

Инвестиционная  деятельность состоит из:

- инвестиционных разработок (предварительное исследование, обосновывающее решение, эффективность и целесообразность инвестиции);

- капитального строительства (проектирование, выполнение строительно- монтажных работ, пуско-наладочных и других видов работ, постановка машин и оборудования, ввод в действие основных фондов и достижение проектных мощностей).

Инвестиционная  деятельность всегда направлена на получение  прибыли или достижения социального эффекта за счет инвестирования. Она может быть осуществлена во всех сферах народного хозяйства. Принципы ее осуществления следующие:

- невмешательство органов государственной власти и управления, общественных организаций, юридических лиц и граждан в инвестиционную деятельность, непротиворечащую действующему законодательству;

- добровольность инвестирования;

- равноправие всех участников, инвесторов, независимо от форм собственности и видов деятельности;

- защищенность инвестиций;

- свобода выбора критериев при осуществлении инвестиционной деятельности.

Отношения между  субъектами инвестиционной деятельности определяется договором между ними. Договор является основным правовым документом, регулирующим производственно-хозяйственную деятельность и другие взаимоотношения субъектов инвестиционной деятельности и является их исключительной компетенцией. Споры, возникающие при осуществлении инвестиционной деятельности, рассматриваются в порядке, установленном действующим законом.

Главными  задачами инвестиционной политики являются непосредственное участие государства в капиталовложениях и формирования благоприятной среды для роста инвестиционной активности, оказание поддержки “жизнеобеспечивающим” производствам, объектам инфраструктуры и социальной сферы, поощрение и привлечение частных и иностранных инвестиций в приоритетные сферы развития производства, а также повышение эффективности капитальных вложений [4, с.55].

1.3 Классификация  инвестиций

Инвестиции  осуществляются в различных формах. С целью систематизации анализа  и планирования инвестиций они могут  быть сгруппированы по определенным классификационным признакам. Классификация  инвестиций определяется, таким образом, выбором критерия, положенного в  ее основу. Базисным типологическим признаком  при классификации инвестиций выступает  объект вложения средств.

Разделяют инвестиции на портфельные - инвестиции в ценные бумаги, и инвестиции в реальные активы - инвестиции в физические активы.

Инвестиции  в реальные активы можно классифицировать с позиции, какую из стоящих перед  фирмой задач необходимо решить с  их помощью:

1. Инвестиции в повышение эффективности. Они служат для снижения затрат предприятия за счет замены оборудования, обучения персонала или перемещения производственных мощностей в регионы с более выгодными условиями производства;

2. Инвестиции в расширение производства служат для расширения возможностей выпуска товаров для ранее сформировавшихся рынков в рамках уже существующих производств;

3. Инвестиции в создание новых производств. Данная группа инвестиций обеспечивает создание новых предприятий, которые будут выпускать новые товары;

4. Инвестиции ради удовлетворения требований государственных органов управления. Они необходимы для случая, когда предприятие должно удовлетворять требования властей в части экологических стандартов, либо безопасности продукции, либо иных условий деятельности.

Основной  причиной для введения такой классификации  является различный уровень риска, с которым они сопряжены. Чем  выше доля сберегаемых средств, тем  выше темп прироста экономики. Таким  образом, наименее рисковыми являются инвестиции для удовлетворения требований государственных органов управления и инвестиции в повышение эффективности. Классификаций инвестиций, с целью  учета, анализа и планирования подразделяется на:

- Реальные и финансовые инвестиции.

Реальные  инвестиции выступают как совокупность вложений в реальные экономические  активы: материальные ресурсы (элементы физического капитала, прочие материальные активы) и нематериальные активы (научно-техническая, интеллектуальная продукция и т.д.). Важнейшей составляющей реальных инвестиций являются инвестиции, осуществляемые в форме капитальных вложений, которые в экономической литературе называют также реальными инвестициями в узком смысле слова, или капиталообразующими инвестициями. 

Финансовые  инвестиции включают вложения средств в различные финансовые активы - ценные бумаги, паи и долевые участия, банковские депозиты и т.п.

- По цели инвестирования выделяют прямые и портфельные (непрямые) инвестиции.

Прямые инвестиции выступают как вложения в уставные капиталы предприятий (фирм, компаний) с целью установления непосредственного  контроля и управления объектом инвестирования. Они направлены на расширение сферы  влияния, обеспечение будущих финансовых интересов, а не только на получение  дохода.

Портфельные инвестиции представляют собой средства, вложенные в экономические активы с целью извлечения дохода (в форме  прироста рыночной стоимости инвестиционных объектов, дивидендов, процентов, других денежных выплат) и диверсификации рисков. Как правило, портфельные  инвестиции являются вложениями в приобретение принадлежащих различным эмитентам  ценных бумаг, других активов.

- По срокам вложений выделяют краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные инвестиции.

Под краткосрочными инвестициями понимаются обычно вложения средств на период до одного года. Данные инвестиции носят, как правило, спекулятивный  характер. Среднесрочные инвестиции представляют собой вложения средств  на срок от одного года до трех лет, долгосрочные инвестиции - на срок свыше трех лет.

- По формам собственности на инвестиционные ресурсы выделяют частные, государственные, иностранные и совместные (смешанные) инвестиции.

Под частными (негосударственными) инвестициями понимают вложения средств частных инвесторов: граждан и предприятий негосударственной  формы собственности.

 Государственные  инвестиции - это вложения, осуществляемые  государственными органами власти  и управления, а также предприятиями  государственной формы собственности.

К иностранным  инвестициям относят вложения средств  иностранных граждан, фирм, организаций, государств.

 Под совместными  (смешанными) инвестициями понимают  вложения, осуществляемые отечественными  и зарубежными экономическими  субъектами.

- По региональному признаку различают инвестиции внутри страны и за рубежом.  

Внутренние (национальные) инвестиции включают вложения средств в объекты инвестирования внутри данной страны.

Инвестиции  за рубежом (зарубежные инвестиции) понимаются как вложения средств в объекты  инвестирования, размещенные вне  территориальных пределов данной страны

- По отраслевому признаку выделяют инвестиции в различные отрасли экономики: промышленность (топливная, энергетическая, химическая, нефтехимическая, пищевая, легкая, деревообрабатывающая и целлюлозно-бумажная, черная и цветная металлургия, машиностроение и металлообработка и др.), сельское хозяйство, строительство, транспорт и связь, торговля и общественное питание и пр.

- По рискам различают агрессивные, умеренные и консервативные инвестиции

Агрессивные инвестиции характеризуются высокой  степенью риска. Они характеризуются  высокой прибыльностью и низкой ликвидностью.

Умеренные инвестиции отличаются средней (умеренной) степенью риска при достаточной прибыльности и ликвидности вложений.

Консервативные  инвестиции представляют собой вложения пониженного риска, характеризующиеся надежностью и ликвидностью [10, с 22].

Определяющее  значение для экономической системы  имеют производственные инвестиции, обеспечивающие воспроизводство и  прирост индивидуального и общественного  капитала.

1. Классификация инвестиций, осуществляемых в форме капитальных вложений. В частности, инвестиции, осуществляемые в форме капитальных вложений, подразделяют на следующие виды:

- оборонительные инвестиции, направленные на снижение риска по приобретению сырья, комплектующих изделий, на удержание уровня цен, на защиту от конкурентов и т.д.;

- наступательные инвестиции, обусловленные поиском новых технологий и разработок, с целью поддержания высокого научно-технического уровня производимой продукции;

- социальные инвестиции, целью которых является улучшение условий труда персонала;

- обязательные инвестиции, необходимость в которых связана с удовлетворением государственных требований в части экологических стандартов, безопасности продукции, иных условий деятельности, которые не могут быть обеспечены за счет только совершенствования менеджмента;

- представительские инвестиции, направленные на поддержание престижа предприятия.

2. В зависимости от направленности действий выделяют:

- начальные инвестиции (нетто-инвестиции), осуществляемые при приобретении или основании предприятия;

- экстенсивные инвестиции, направленные на расширение производственного потенциала;

- реинвестиции, под которыми понимают вложение высвободившихся инвестиционных средств в покупку или изготовление новых средств производства;

- брутто-инвестиции, включающие нетто-инвестиции и реинвестиции. .

3. В экономическом анализе применяется и иная группировка инвестиций, осуществляемых в форме капитальных вложений:

- инвестиции, направляемые на замену оборудования, изношенного физически и/или морально;

- инвестиции на модернизацию оборудования. Их целью является прежде всего сокращение издержек производства или улучшение качества выпускаемой продукции;

- инвестиции в расширение производства. Задачей такого инвестирования является увеличение возможностей выпуска товаров для ранее сформировавшихся рынков в рамках уже существующих производств при расширении спроса на продукцию или переход на выпуск новых видов продукции;

- инвестиции на диверсификацию, связанные с изменением номенклатуры продукции, производством новых видов продукции, организацией новых рынков сбыта;

- стратегические инвестиции, направленные на внедрение достижений научно-технического прогресса, повышение степени конкурентоспособности продукции, снижение хозяйственных рисков. Посредством стратегических инвестиций реализуются структурные изменения в экономике, развиваются ключевые импортозамещающие производства или конкурентоспособные экспортно-ориентированные отрасли [7, с.76].

1.4 Инвестиционные возможности Республики Беларусь

Экономика страны начнёт выходить из кризиса только тогда, когда отечественная промышленность сможет производить качественную и  конкурентоспособную продукцию. Для  этого нужны значительные инвестиции. В стабильной экономике на первом месте должны быть собственные средства предприятий. Но в условиях инфляции и острого недостатка оборотных  средств, производители вынуждены  всю прибыль направлять на приобретение последних. Не способствует прогрессу  и нынешняя амортизационная политика. Основные средства предприятий учитываются  не по своей истинной стоимости, сумма  амортизации в течение года не индексируется в соответствии с  инфляцией, что приводит к оскудению  этого источника инвестиций. Так  как в экономике Беларуси преобладает  государственная форма собственности, можно было бы рассчитывать на средства государственного бюджета. Но у республиканской  казны столько других неотложных забот, что это не позволяет использовать ее ресурсы на цели, которые могут  быть профинансированы из других источников. В кредитах, как краткосрочных, так  и долгосрочных, нуждаются все  предприятия независимо от форм собственности, методов хозяйствования. Долгосрочное кредитование находится в зоне повышенного  риска, но, увы, наши коммерческие банки не располагают таким объемом средств, чтобы осуществлять этот вид деятельности. Поэтому доля таких инвестиционных кредитов остается незначительной [6, с.35].

Предприятия в своем подавляющем большинстве  используют только один вид иностранных  экспортных кредитов - под гарантии правительства. Однако такая форма  имеет значительный недостаток - здесь ответственность за выполнение обязательств перекладывается с непосредственного исполнителя проекта, под который получены средства, на государство.

Анализ ситуации позволяет сделать вывод, что  в условиях переходного периода  реальным источником инвестиций должен стать долгосрочный кредит. Только с его помощью сегодня можно  привлечь достаточно значительные денежные ресурсы. Причем, эти ресурсы предоставляются  на принципах платности, срочности, возвратности, целенаправленности, значит, и использоваться они должны эффективно. Но для этого важно разрабатывать  взаимоприемлемые для банков и предприятий  практические условия и формы  долгосрочного кредитования.

Важную роль в развитии отдельных регионов республики, привлечении инвестиций в экономику  страны призваны сыграть свободные  экономические зоны(СЭЗ). Беларусь с ее выгодным экономико-географическим и геополитическим положением располагает благоприятными условиями для создания СЭЗ. Свои инвестиции в СЭЗ вкладывают восновном западные соседи республики- предприниматели из Польши, Германии, Чехии, Италии и Израиля.

Соотношение между зарубежным капиталом и  частным национальным капиталом, вкладываемый в инвестиционные процессы, только на первый взгляд кажется простым. Опыт других стран свидетельствует, что  нельзя создать привлекательные  условия для зарубежного капитала, не создав для своего, национального. Необходимо ясно представлять, что  внешние инвестиции не пойдут в экономику пока в ней не будут внутренние. Вложение средств должно стать привлекательным для национального капитала в первую очередь, а затем для иностранного.

В этой связи  важно как можно скорее разобраться  с факторами, которые способствуют созданию благоприятных условий  для оживления инвестиционного  процесса.

В числе путей  решения этого вопроса можно  назвать следующие:

- децентрализация  инвестиционного процесса;

- повышение  роли амортизационных отчислений;

- расширение  практики страхования инвестиций;

- переход  к размещению государственных  средств на конкурсной основе  под эффективные инвестиционные проекты;

- создание  благоприятных условий для привлечения  зарубежного капитала [2, с. 88].

Важнейшим направлением государственной экономической  политики нашей страны является создание благоприятного инвестиционного климата  для привлечения и эффективного использования иностранных инвестиций.

Беларусь  предлагает потенциальным инвесторам такие свои основные преимущества, как выгодное географическое расположение в центре Европы, благоприятные природно-климатические условия, политическую и социальную стабильность, макроэкономическую стабилизацию, квалифицированные и относительно дешевые трудовые ресурсы, высокий научно - технический и промышленный потенциал, емкий внутренний рынок, законодательное и организационное обеспечение инвестиционного процесса.

Республика  находится на пересечении железнодорожных  и автомобильных магистралей, систем нефте-, газо- и продуктопроводов, систем связи между Западной Европой и регионами России, азиатскими странами. В силу этого Беларусь может стать своего рода плацдармом для зарубежных инвесторов в плане освоения новых перспективных рынков стран СНГ.

Экономическая ситуация в стране характеризуется  стабильным уровнем инфляции, предсказуемостью обменных курсов, наличием налоговых  и таможенных льгот для иностранных  инвесторов, ростом экспортного потенциала, развитой банковской системой, растущим рынком финансовых и страховых услуг.

В стране существует развитая научно- техническая база для проведения исследований и разработок в различных областях теоретических и прикладных знаний. В республике функционирует около 300 научных организаций. Научными исследованиями и разработками занимается свыше 30 тыс.человек, в их числе более 805 докторов наук и 3400 кандидатов наук. Международное признание получили разработки белорусских ученых в области лазерной и ядерной физики, ядерной энергетики, порошковой металлургии, оптики, программного обеспечения, биотехнологии и др.

В Беларуси имеются производства по выпуску  конкурентоспособной продукции  на внутреннем и внешнем рынках. Республика специализируется на производстве продукции машиностроения, химической и нефтехимической, легкой, пищевой  промышленности, а также животноводства, льноводства, картофелеводства. Беларусь экспортирует более 90% произведенных  автомобилей и тракторов, около 90%-телевизоров, холодильников и морозильников, а так же калийных удобрений, более 80 % -металлорежущих станков.

Беларусь  входит в единое таможенное пространство с Россией. Для потенциального инвестора  это означает, что, вкладывая свои капиталы в экономику Беларуси, он получает широкий доступ не только к белорусской территории, но и  огромной емкости российского рынка. Расширению инвестиционных возможностей Беларуси способствуют так же положительная  динамика переговорного процесса по присоединению страны к Всемирной  торговой организации, улучшение отношений  с международными финансовыми организациями (Международным валютным фондом, Международной  финансовой корпорацией и Международным  банком реконструкции и развития в рамках Всемирного банка, Европейским  банком реконструкции и развития) [9, с. 44].