Ирина Эланс

Автор который поможет с любыми образовательными и учебными заданиями

Кредитный рынок: понятие, функции, участники

Кредитный рынок: понятие, функции, участники (национальный банк, коммерческие банки, небанковские финансовые организации).

Кредитный рынок – это сфера функционирования специфических товарно-денежных отношений, посредством которых происходят образование (покупка) ресурсов и их размещение (продажа) на определенных условиях. На этом рынке аккумулируются свободные ресурсы (денежные, товарные) хозяйствующих субъектов, средства государства, а также личные сбережения населения, которые трансформируются в объект продажи (размещения) и перераспределяются на принципах возвратности и платности в соответствии со спросом и предложением на них.

С функциональной точки зрения кредитный рынок – это организационная форма купли-продажи ресурсов в целях обеспечения потребности в них хозяйствующих субъектов, государства и частных лиц; с институциональной точки зрения – это совокупность кредитно-финансовых организаций и валютно-фондовых бирж, осуществляющих посредничество при движении свободных ресурсов от их владельцев к пользователям.

Участниками кредитного рынка являются центральные банки (Национальный банк Республики Беларусь), коммерческие банки, небанковские кредитно-финансовые организации (страховые инвестиционные и трастовые компании, пенсионные фонды, ссудно-сберегательные общества, кредитные кооперативы, лизинговые и финансовые компании и др.). Все они аккумулируют свободные денежные средства и формируют предложение ресурсов. Участником кредитного рынка является также население, в распоряжении которого находятся значительные по объему денежные сбережения.

Рисунок 1 – Кредитная система и ее участники

Основными заемщиками на кредитном рынке выступают хозяйствующие субъекты, а также государство и население. Спрос на ресурсы нередко предъявляют и банки, вынужденные прибегать к займам на межбанковском рынке для поддержания своей ликвидности [1].

Финансовыми посредниками являются банки, небанковские кредитно-финансовые организации, валютно-фондовые биржи, различные информационные службы, брокерские и дилерские фирмы, оказывающие услуги по купле-продаже ценных бумаг. Зачастую финансовые посредники мобилизуют денежные ресурсы путем выпуска ценных бумаг.

Роли участников кредитного рынка (кредиторы, заемщики) меняются в зависимости от уровня развития и структуры рыночного хозяйства.

Структура кредитного рынка обусловлена характером источников накопления свободных ресурсов и видом кредитных сделок. По форме кредита различают рынок коммерческого кредита, рынок банковского кредита, рынок потребительского кредита, ипотечный рынок, лизинговый рынок и т.д.; по срочности сделок — рынок однодневных, кратко- и долгосрочных кредитов. В настоящее время заметную роль на кредитном рынке играют банки, выступающие в качестве покупателей, продавцов ресурсов, а также посредников и гарантов.

Сделки на кредитном рынке оформляются депозитными, кредитными и факторинговыми договорами, векселями, депозитными сертификатами и т.п. К обязательным условиям этих договоров относится установление срока, формы и размера оплаты пользования ресурсами.

За временное пользование ресурсами заемщик вносит кредитору определенную плату – процент от их ссужаемой стоимости. Наиболее развитым видом оплаты является банковский процент, который имеет денежную форму и может выступать в виде депозитного процента, процента по банковским кредитам, ставки рефинансирования и учетного процента.

Депозитный процент – плата банков (небанковских кредитно-финансовых организаций) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей на счетах, в депозитариях, хранилищах.

Процент по банковским кредитам – плата, получаемая кредитором (банком) от кредитополучателя за пользование кредитом (ресурсами).

Ставка рефинансирования – уровень платы за кредитные ресурсы, предоставляемые центральным банком другим банкам (небанковским кредитно-финансовым организациям).

Учетный процент – плата, взимаемая банком за покупку (учет) векселей, других ценных бумаг, иных долговых обязательств до наступления сроков оплаты по ним.

Источником уплаты банковского процента обычно является прибыль, получаемая от использования ресурсов. Следовательно, величина банковского процента не должна превышать относительный уровень прибыли заемщика, а его минимальная граница не может равняться нулю, так как в этом случае продажа ресурсов (выдача кредитов) теряет смысл. Диапазон колебаний процентных ставок зависит от риска, срочности кредита, его размера, конкуренции, ставок налогов и других условий.

Особенностью кредитного рынка является обслуживание сферы обращения, через которую он влияет на производство, распределение, обмен и потребление.

Функции кредитного рынка следующие:

регулирующая – определяет соотношение спроса и предложения на кредитные ресурсы и соответсвующие услуги;
стимулирующая – способствует развитию экономики путем предоставления долго- и краткосрочных кредитов банками, небанковскими кредитно-финансовыми организациями;
посредническая – отвечает за перераспределение ресурсов между их собственниками и нуждающимися в ресурсах субъектами;
информационная – выполняет роль источника информации, знаний, сведений, необходимых участникам рынка;
социальная – дифференцирует продавцов и покупателей ресурсов, создавая возможности для достижения социальной справедливости в национальной экономике (льготное кредитование потребительских нужд населения (в том числе строительства жилья), приоритеты в выборе кредитования государственных программ и др.)[2].

Операции Национального банка Республики Беларусь на кредитном рынке.

Национальный банк Республики Беларусь осуществляет операции по привлечению в депозиты денежных средств банков и небанковских кредитно-финансовых организаций (в белорусских рублях) с целью регулирования ликвидности банковской системы и использования денежных средств банков для рефинансирования коммерческих банков.

Деятельность Национального банка республики регулируется Законом о Национальном банке Республики Беларусь [3].

Виды депозитных операций Национального банка следующие:

прием средств по фиксированным процентным ставкам;
прием депозитов по результатам проведенных депозитных аукционов.

Денежные средства от банков принимаются на основании генерального договора срочного депозита, заключаемого между коммерческим банком и Национальным банком. Начисление процентов по депозиту осуществляется по соответствующей процентной ставке, действующей или установленной по итогам проведения депозитного аукциона на дату приема денежных средств в депозит.

Регулярные депозитные аукционы проводятся ежемесячно в последний рабочий день периода выполнения обязательных резервных требований. Условиями участия банка в депозитном аукционе являются:

заключение генерального договора срочного депозита с Национальным банком;
составление заявки на участие в аукционе, в которой указывается сумма перечисляемого депозита;
перечисление коммерческим банком на счет в Национальном банке денежных средств — задатка, объем которого устанавливается Национальным банком в процентном отношении к сумме, указанной в заявке.

Депозитные аукционы проводятся в двух формах: как конкурс процентных ставок и как аукцион по объявленной процентной ставке.

В пассиве баланса центрального банка в качестве ресурсов кредитования числятся: объемы наличных денег в обращении; обязательные резервы коммерческих банков, которые находятся в центральном банке; избыточные резервы банков, хранящиеся в центральном банке. В активе баланса отражено распределение ресурсов центрального банка.

Национальный банк Республики Беларусь является кредитором главным образом для банков и Правительства Республики Беларусь. Осуществляя их кредитование, он тем самым кредитует экономику.

Рефинансирование представляет собой совокупность методов и инструментов, при помощи которых центральный банк воздействует на цену и объем кредитных ресурсов. Рефинансирование банков обеспечивает:

прирост ресурсов банковской системы и покрытие спроса на кредит;
целевую кредитную поддержку государственных программ, отдельных отраслей экономики, предприятий;
регулирование процентных ставок на кредитном рынке; (через ставку рефинансирования);
индивидуальную финансовую помощь коммерческим банкам для поддержания их ликвидности.

Основными инструментами рефинансирования банков являются однодневные расчетные кредиты (овернайт), процентные ставки, ломбардные и целевые кредиты, овердрафт по корреспондентскому счету коммерческого банка и др.

Кредиты овернайт, предоставляемые Национальным банком коммерческим банкам для обеспечения бесперебойности расчетов, предполагают уплату процента и ограничиваются пределами индивидуальных лимитов, которые устанавливаются не реже одного раза в квартал по каждому банку в отдельности.

Условия предоставления кредита следующие:

заключение генерального кредитного договора;
подача заявления на получение кредита;
перевод коммерческим банком на счета «депо», блокированные Национальным банком, ценных бумаг и выдача доверенности на право их реализации в случае невозврата кредита;
достаточное обеспечение по кредиту. Передаваемые в залог (в обеспечение кредитов) ценные бумаги должны быть включены в ломбардный список ценных бумаг, принимаемых Национальным банком в качестве обеспечения ломбардных и других кредитов;

отсутствие просроченной задолженности по ранее выданным Национальным банком кредитам и по уплате процентов по ним.

Датой погашения кредита овернайт и уплаты процентов за пользование им считается рабочий день, следующий за днем выдачи кредита (зачисления денежных средств па корреспондентский счет банка).

Ломбардные кредиты, предоставляемые на срок до 30 дней, могут выдаваться двумя основными способами:

по заявлению банка и с согласия Национального банка в любой рабочий день, по фиксированной ставке, на срок, указанный в заявлении банка. Процентная ставка может зависеть от срока кредита;
по результатам ломбардного кредитного аукциона — по процентной ставке и в сумме, определяемым условиями и итогами аукциона.

Еженедельные ломбардные кредитные аукционы проводятся в Минске по средам, ежемесячные — в последний рабочий день периода выполнения резервных требований. Срок пользования ресурсами корректируется таким образом, чтобы дата погашения приходилась на день проведения следующего аукциона. Так же, как и депозитные аукционы, ломбардные кредитные аукционы могут проводиться в форме конкурса процентных ставок и по объявленной процентной ставке.

Регулярно публикуется график основных операций Национального банка Республики Беларусь на открытом рынке — ломбардного кредитного аукциона, аукциона по первичному размещению краткосрочных облигаций Национального банка, депозитного аукциона.

Выпуск центральным банком денег, концентрация официальных золотовалютных резервов и резервов коммерческих банков служат базой для расширения кредитных операций центрального банка.

Ставка рефинансирования составляет основу процентных ставок кредитного рынка. Центральные банки вправе изменять (увеличивать, уменьшать) ставку рефинансирования и стоимость предоставляемых кредитов, тем самым воздействуя на спрос и предложение на кредитном рынке, регулируя уровень ликвидности банков и их кредитную активность. Повышение размера ставки рефинансирования ограничивает предложение денег и кредитов: коммерческие банки вынуждены сокращать размеры кредитов, получаемых от центрального банка, следовательно, уменьшаются кредитные вложения в экономику и возможности расширения операций с клиентами. Снижение уровня платы за ресурсы центрального банка поощряет банки к дополнительным заимствованиям у центрального банка и увеличению денежных предложений субъектам хозяйствования, а значит, расширяет объемы кредитных вложений к экономику.

Ставка рефинансирования выступает минимальным пределом оплаты кредитов и депозитов. Депозитная ставка банков и ставка рефинансирования взаимосвязаны. Если они близки по размерам, это сдерживает стремление банков к кредитной экспансии, не позволяет увеличивать свои ресурсы за счет повышения платы по депозитам. Ставка рефинансирования является базовым инструментом процентного регулирования в экономике.

Услуги коммерческих банков на кредитном рынке.

Надзор и контроль над банковскими операциями осуществляется на международном и национальном государственном уровнях. В целях обеспечения системной стабильности, защиты коммерческих банков и их клиентов от риска ликвидности, кредитного и других рисков государство регулирует деятельность кредитных организаций, устанавливая законы, принимая подзаконные акты в отношении данной сферы экономической жизни страны, используя налоговую политику и политику центрального банка. Все элементы регулирования основываются на международных стандартах.

Со стороны центрального банка государственное регулирование банковской деятельности производится посредством процедур государственной регистрации или ликвидации кредитных организаций, установления запретов и ограничений, экономических нормативов, введения экономических санкций за нарушение предъявляемых требований, надзора за банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями, определения порядка организации внутрибанковского контроля и аудита, лицензирования банковских операций.

Кроме специальных органов, наделенных функцией надзора за работой кредитной системы, контроль осуществляют также аудиторские организации и подразделения аудита самого банка, другие уполномоченные на то органы.

Система надзора представляет собой совокупность экономических и административных мер, финансовых и юридических инструментов, используемых для поддержания безопасности и повышения эффективности банковской деятельности.

К числу важных направлений надзора и контроля относятся:

- разработка систем раннего выявления проблемных банков. Центральный банк анализирует деятельность кредитных организаций и при выявлении ситуаций, угрожающих интересам вкладчиков и кредиторов, вправе применить меры воздействия;

- обеспечение адекватных резервов в целях эффективного управления банковскими рисками;

- усиление внимания к структуре активов и обязательств по срочности в целях регулирования и контроля риска ликвидности как в отдельной кредитной организации, так и в банковской системе в целом;

- развитие надзора на консолидированной основе;

- трансграничный надзор за банками, имеющими дочерние банки и филиалы за рубежом. Для последних необходимо заключение надзорных соглашений между центральными банками государств, на территории которых расположены международные банки, о взаимном обмене информацией, в том числе и по надзору, об участии в проверках банков и др.

Надзор за коммерческими банками осуществляется в формах дистанционного наблюдения и контактного надзора. В первую очередь объектом надзора является работа банка с точки зрения соответствия законам и нормативным актам, регулирующим данную сферу экономических отношений, и экономическим нормативам. Тщательной проверке также подлежит порядок ведения бухгалтерского учета в коммерческих банках. В последнее время со стороны центральных банков усилен контроль качества банковского менеджмента.

В целях выполнения надзорных функций центральный банк вправе запрашивать и получать информацию о финансовом положении и деловой репутации учредителей (участников) банка. В сроки, в порядке, в форме, установленных центральным банком, коммерческие банки представляют ему отчетность (отчетную документация) о своей деятельности. Информация, полученная в порядке банковского надзора, не подлежит разглашению, является конфиденциальной.

Для регулирования деятельности кредитных организаций и надзора за ними центральный банк устанавливает экономические нормативы и осуществляет надзор за их выполнением, проверяет деятельность банков, направляет для исполнения предписания об устранении выявленных нарушений и применяет предусмотренные законодательством страны санкции к нарушителям. Проверки проводятся представителями центрального банка или по его поручению аудиторскими организациями (аудиторами), имеющими лицензию центрального банка на проведение аудита.

Одним из видов контроля является пруденциальный надзор. Цель надзора — защита потребителей банковских услуг от риска банкротства коммерческого банка и защита кредитной системы от риска "цепной реакции" банкротств банков. Пруденциальный надзор появился в процессе развития системы надзора со стороны центрального банка. Благодаря превентивному характеру он минимизирует разнообразные риски коммерческих банков. Он выполняет функцию защиты публичных интересов акционеров и вкладчиков[4].

Банковская услуга — деятельность банка, осуществляемая по поручению и в интересах клиента с целью удовлетворения его потребностей в банковском обслуживании. Банковские услуги формируются на рынках банковских ресурсов (покупка ресурсов у клиентов), банковских активов (размещение, продажа ресурсов) и специфических услуг (траст, дилинговые операции), содействуя платежному обороту, обороту ценных бумаг и др.

Пассивные операции банков — это операции, посредством которых банки формируют ресурсы, необходимые для проведения кредитных и других активных операций. Ресурсы делятся на собственные и привлеченные.

Собственными источниками банковских ресурсов являются акционерный капитал, образованный при создании банка, фонды банка (резервный, переоценки и др.), нераспределенная прибыль.

Привлеченные ресурсы преобладают в материальной базе банков и формируются на депозитной и недепозитной основе.

К депозитам относятся средства, которые размещаются в банках по желанию клиентов (юридических и физических лиц). В зависимости от условий привлечения ресурсов депозитного характера и возможностей их изъятия собственником различают депозиты срочные и до востребования. Обязательным условием операций по депозиту является заключение депозитного договора или оформление депозитного сберегательного сертификата.

Ресурсы недепозитного характера образуются у банков в результате выпуска и продажи ими собственных долговых бумаг (облигаций, векселей) и при покупке ресурсов на межбанковском рынке. Межбанковский кредит предполагает предоставление одним банком другому кредитных ресурсов в любой форме. Это могут быть ресурсы от Национального банка или от других коммерческих банков. Основным признаком рынка межбанковского кредита становится перераспределение ресурсов между банками.

Банковские ресурсы можно классифицировать по их стоимости, влиянию на ликвидность и доходность банка. Выделяют ресурсы бесплатные (собственные средства банка), относительно дешевые (с низкой депозитной ставкой) и дорогие (например, срочные депозиты, межбанковские кредиты). Стоимость ресурсов оказывает непосредственное влияние на доходы банка, а ликвидность банка во многом зависит от условий привлечения депозитов и межбанковских кредитов.

Активные операции банков — это операции по размещению ресурсов, выдаче гарантий и поручительств, а также депозитные операции — размещение временно свободных денежных средств банков в других кредитных учреждениях, в том числе в центральном банке. Выделяются два главных вида операций — кредитные и инвестиционные. Выдача кредитов — самый значительный актив банков, приносящий основной доход, но предполагающий достаточно высокий риск. Банковские инвестиции — вложения средств в ценные бумаги, уставные фонды других банков и предприятий.

Кредитование заключается в предоставлении (размещении) банком (кредитодателем) кредита от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности. Основанием для данной операции служит составление кредитного договора между банком и юридическими и физическими лицами.

Овердрафтное кредитование — предоставление кредита на сумму, превышающую остаток денежных средств па текущем (расчетном) счете, карт-счете или корреспондентском счете кредитополучателя. Оно осуществляется с установлением лимита овердрафта и срока погашения кредита.

Краткосрочные кредиты имеют срок полного погашения до одного года, долгосрочные — свыше года. Обе формы кредита, выдаваемого физическим лицам, классифицируются как кредиты на финансирование недвижимости и на потребительские нужды.

Микрокредиты предоставляются по упрощенной процедуре, однако совокупная сумма выдаваемых кредитополучателю денежных средств не может превышать 7500 базовых величин.

Консорциальное кредитование предполагает объединение денежных ресурсов банков-участников через банк-агент и заключение консорциального кредитного договора между банком-агентом и кредитополучателем.

Синдицированные кредиты предоставляются одному кредитополучателю несколькими банками-участниками в рамках заключаемого с ним единого синдицированного кредитного договора.

Погашение (возврат) кредита и уплата процентов за пользование им производятся как в безналичной форме, так и наличными денежными средствами в соответствии с кредитным договором. При согласии банка-кредитодателя кредитополучатель может заключить договор о переводе долга по кредитному договору на третье лицо (операция факторинга).

В современных условиях банки расширяют свою деятельность, находя новые или развивая действующие сегменты услуг банковского рынка. Среди них — розничная банковская услуга физическим лицам.

Рынок розничных банковских услуг — это сфера рыночных отношений, складывающихся по поводу удовлетворения потребностей физических лиц в банковских услугах. Набор розничных услуг для населения включает: вкладные операции; потребительский кредит (на удовлетворение потребительских нужд); эмиссию и расчеты с помощью банковских карточек; денежные переводы и платежи; валютно-обменные операции и др.

Небанковские финансовые организации.

Небанковская кредитно-финансовая организация – это юридическое лицо, имеющее право осуществлять отдельные банковские операции и виды деятельности.

Небанковская кредитно-финансовая организация не вправе осуществлять следующие виды банковских операций:

привлечение денежных средств физических и (или) юридических лиц во вклады (депозиты);
размещение привлеченных денежных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности;
открытие и ведение банковских счетов физических и (или) юридических лиц.

Небанковская кредитно-финансовая организация создается в форме хозяйственного общества (акционерное общество, общество с дополнительной ответственностью, общество с ограниченной ответственностью).

Небанковская кредитно-финансовая организация вправе осуществлять отдельные банковские операции на основании лицензии, выданной Национальным банком.

Минимальный размер уставного фонда для вновь создаваемой небанковской кредитно-финансовой организации устанавливается в белорусских рублях в сумме, эквивалентной 5,0 миллиона евро.

Функционирование множества небанковских кредитно-финансовых организаций обосновывается рядом аргументов: расширение их сети должно обеспечить наиболее полную мобилизацию средств предприятий и организаций (государственных, акционерных, частных) и населения в целях удовлетворения требований субъектов экономики в кредите; клиентуре предлагаются все новые нестандартные услуги; благодаря расширению услуг финансовых посредников на фондовом рынке развивается этот рынок; кредитные отношения приходят в соответствие с рыночными отношениями; вся кредитная система (и не только банки) содействует быстрейшему развитию экономики, повышению ее эффективности; создается здоровая конкуренция в кредитной сфере.

Небанковские организации ориентируются либо на обслуживание определенных типов клиентуры, либо на осуществление конкретных видов кредитно-расчетных и финансовых услуг. Их деятельность сосредоточивается в большинстве своем на обслуживании относительно ограниченного сегмента рынка и, как правило, предоставлении услуг специфической клиентуре[5].

1. Кредитный рынок. – Режим доступа: http://studopedia.info/2-5782.html– Дата доступа: 04.10.2015 г.

2. Функции кредитного рынка. – Режим доступа: https://ffifr.wordpress.com/2013/06/23/52.html – Дата доступа: 04.10.2015 г.

3. Регулирование Национального Банка. – Режим доступа: http://pravo.levonevsky.org/bazaby/zakon/zakb1493.htm – Дата доступа: 04.10.2015 г.

4. Регулирование Кредитного Банка. – Режим доступа: http://www.finkredit.com/banks55.html – Дата доступа: 04.10.2015 г.

Кредитный рынок: понятие, функции, участники 📙 Курсовая → 🆔 112602