Налоговое планирование: исторический аспект, современное состояние, проблемы

Налоговое планирование: исторический аспект, современное состояние, проблемы.

Дано представление: о налоговом планировании, его  роли и месте в системе управления финансами предприятий, о значении и преимуществах налогового планирования.

Рассмотрены периоды  становления налогового планирования вплоть до наших дней. Особое внимание уделено периодизации налогового планирования в России.

Рассмотрены модели поведения хозяйствующих субъектов  при налоговом планировании, принципы, правовые аспекты, пределы налогового планирования. В заключение показана взаимосвязь налогового планирования и оптимизации налоговой нагрузки хозяйствующего субъекта.

Дидактический план

Понятие налогового планирования. Управление финансами  предприятия. Значение и преимущества налогового планирования.

Первый период налогового планирования. Второй период налогового планирования. Третий период налогового планирования. Налоговое планирование в России.

Модели поведения  хозяйствующих субъектов при  налоговом планировании. Классификация  налогового планирования. Налоговое  планирование на уровне хозяйствующих  субъектов. Принципы налогового планирования. Правовые аспекты налогового планирования.

Современное российское налоговое законодательство и налоговое  планирование. Пределы налогового планирования.

Оптимизация налоговой  нагрузки и налоговое планирование. Этапы налогового планирования, связанные  с оптимизацией налогового нагрузки. Оптимизация налоговой нагрузки и учетная политика предприятия.  

Понятие налогового планирования

Следуя логике научного подхода к изучению экономических  категорий, необходимо кратко и исчерпывающе разъяснить отличительные признаки понятия «налоговое планирование». Для этого, следуя правилам формальной логики, необходимо последовательно  проанализировать категории «налог»  и «планирование».

В различных экономических  словарях и справочниках содержатся неоднозначные определения. Так, под  планированием понимается, в частности, способ регулирования экономических  процессов на уровне народного хозяйства  страны, отрасли, предприятия, территориальной  единицы. Планирование включает определение  целей и путей их достижения, опираясь на сведения прошлого, стремится определить будущее; один из экономических методов  управления, выступающий как основное средство использования обществом  экономических законов в процессе хозяйствования.

Самые различные  определения планирования даются в  современной российской и зарубежной литературе. Чаще всего его представляют как ориентированную на будущее  деятельность по принятию решений. Планирование определяется как вид деятельности, направленный на выбор оптимальной  альтернативы развития социально-экономической  системы в целом, рассчитанной на определенный период времени; как определение  задач, стоящих перед организацией, проектирование результатов и формирование путей их достижения; как мыслительный и социальный процесс, сводящий то, что считается наиболее вероятным  исходом ситуации при заданных текущих  действиях, политиках и силах  окружающей среды, с тем, что представляется как желательный исход, который, в свою очередь, требует новых  действий и политик.

Ряд авторов считают, что «возможность планирования как  конкретного вида деятельности вытекает из природы микроэкономических процессов, напрямую определяется общими условиями  хозяйствования, с точки зрения микроэкономики в целом, планирование – это способ осуществления действий, основанных на сознательных, волевых решениях субъектов микроэкономики».

Подводя итог рассмотрению основных имеющихся в отечественной  экономической литературе определений  планирования, необходимо отметить, что  в большинстве случаев понятие  «планирование» рассматривается как  вид управленческой деятельности и  способ оптимизации действий хозяйствующих  субъектов.

Правомерно наряду с такими видами планирования, как  финансовое, социальное, бюджетное (в  зависимости от отдельных видов  планируемых ресурсов), выделять также  налоговое планирование.

Имеющиеся в экономической  литературе определения налогового планирования целесооб-разно объединить в две основные группы: первая группа – в основе подхода к определению  налогового планирования лежит минимизация  налоговых обязательств налогоплательщика; вторая группа – понятие налогового планирования основано на налоговой  оптимизации.

Кроме того, ряд авторов  вводят понятие налогового менеджмента.

Большинство авторов  придерживаются позиции налоговой  минимизации. Однако происходит постепенная  эволюция взглядов. Следует обратить внимание, что минимизация и оптимизация  налогообложения – это не одно и то же. Если налоговая минимизация  – это максимальное снижение уплаты всех налогов, то налоговая оптимизация  – это процесс, связанный с  достижением определенных пропорций  всех аспектов деятельности хозяйствующего субъекта в целом, осуществляемых им сделок и проектов.

Кроме того, стремление минимизировать налоговые обязательства  может помешать текущей деятельности предприятия, вступить в противоречие с целями финансового менеджмента  и привлечь излишнее внимание со стороны  контролирующих налоговых органов  и, наконец, принцип оптимизации  соответствует приведенному выше определению  планирования вообще.

Следует различать  налоговое планирование как более  широкое понятие и планирование налогов как более узкое понятие.

Налоговое планирование на уровне хозяйствующего субъекта – это неотъемлемая часть управления его финансово-хозяйственной деятельностью в рамках единой стратегии его экономического развития, представляющая собой процесс системного использования опти-мальных законных налоговых способов и методов для установления желаемого будущего финансового состояния объекта в условиях ограниченности ресурсов и возможности их альтернативного использования.

При этом в понятие  будущего финансового состояния  кроме общепринятых в настоящее  время показателей целесообразно  также включать уровень налогового бремени.

Планирование налогов  – это планирование на минимальном  для конкретного хозяйствующего субъекта уровне сумм отдельных налогов.

Чтобы определить место  и роль налогового планирования в  системе финансового менеджмента, необходимо определить само понятие  «финансовый менеджмент». Прежде всего  необходимо отметить, что как менеджмент, так и финансовый менеджмент являются молодыми науками. Становление современного менеджмента как системы принятия и реализации решений, направленных на достижение оптимального варианта использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, относится  к началу XX в. 

Управление финансами предприятия

Базируясь на разработанных  подходах к управлению фирмой, в  современном менеджменте выделяют, как правило, четыре функции: планирование, организацию, мотивацию и контроль, финансовый менеджмент как часть  менеджмента.

В условиях рыночной экономики управление финансами  становится важнейшей задачей любого предприятия независимо от вида и  масштабов его деятельности.

Однако постановка эффективного управления финансами  на российских предприятиях, как правило, сопряжена с коренной перестройкой механизма управления всего предприятия  в целом. Прежде всего, это объясняется  тем, что крупнейшие предприятия  несут в себе в значительной степени  стиль управления, оставшийся со времен плановой экономики.

В условиях административно-командной  системы имело место тотальное  государственное планирование, лимитированность ресурсов, что предусматривало введение жесткого их нормирования.

Задачи управления финансами предприятий в тот  период сводились в основном к  следующему:

- своевременному  выполнению обязательств перед  бюджетом в форме отчислений  от прибыли, которые определялись  индивидуально для каждого предприятия  и составляли от 10 до 81%, уплате  налога с оборота и ряду  других перечислений, связанных  в основном с внутриотраслевым  перераспределением средств (прибыли,  оборотных средств, амортизации);

- своевременной  выдаче заработной платы и  получению платежей за поставляемую  продукцию;

- контролю за  сохранностью собственных оборотных  средств и недопущение их иммоби-лизации  в капитальное строительство,  сверхнормативные остатки и дебиторскую  задолженность;

- разработке финансового  плана и контролю за его  выполнением;

- получению и  погашению краткосрочных и долгосрочных  кредитов;

- прочим чисто  техническим функциям.

Экономическая реформа  середины 1960-х гг., направленная на усиление хозрасчетных начал в деятельности предприятий, существенно повысила роль показателей прибыли, рентабельности и реализации продукции. Значительную часть прибыли (в зависимости  от результатов деятельности предприятия), руководствуясь специальными фондообразующими показателями (расчетной рентабельностью, темпами роста объема реализации и рядом других), стали направлять в три фонда экономического стимулирования: фонд материального поощрения, фонд развития производства и фонд социально-культурных мероприятий.

Коренным образом  изменилась система платежей в бюджет: вместо отчислений от прибыли были введены три канала поступлений  в форме платы за производственные фонды, фиксированных (рентных) платежей, взносов свободного остатка прибыли. Введение платы за производственные фонды ориентировало предприятия  на рост фондоотдачи и реализацию излишних активов. Те же задачи отводились и системе образования фондов экономического стимулирования. Таким  образом, на финансистов предприятий  были возложены управление всем «рабочим капиталом» (естественно, в тот период этот термин не употребляли) и разработка стратегических (пятилетних) финансовых планов, к показателям которых  позднее стали «привязывать»  и систему образования фондов экономического стимулирования.

Увеличение собственных  финансовых ресурсов предприятий (с 1965 по 1975 г. платежи в бюджет из прибыли  сократились с 71 до 58%) и некоторое  сокращение доли собственных оборотных  средств и амортизации, перераспределяемых через совнархозы и министерства, несколько оживило работу финансовых служб предприятий, которые стали  проявлять больше самостоятельности  и предприимчивости.

Реформы 1970-1980 гг., направленные на усиление концентрации промышленности (создание производственных объединений) и распространение хозрасчета на отраслевые министерства, хоть и позволили  предприятиям расширить сферу действия принципов самоокупаемости и  самофинансирования, тем не менее, не внесли существенных изменений в содержание их финансовой деятельности.

Практика работы финансовых служб, сложившаяся в  условиях командно-административной системы, не требовала каких-либо серьезных  теоретических обоснований, за исключением  составления перспективных финансовых планов.

Общая же теория управления финансами предприятий в этих условиях практически и не могла  быть востребована. Переход к рынку, создание предпринимательской среды  значительно расширили круг финансовых отношений предприятий, выдвинув на первый план управление собственным  и привлеченным капиталом, определение  его цены и структуры, обоснование  эффективности проектов, разработку дивидендной политики и финансовой стратегии, т.е. все то, что уже  давно составляло предмет западной теории финансового менеджмента.

Как наука управление финансами предприятий появилась  и получила развитие в XX в.  
в западных странах, поскольку для этого сложились основные предпосылки:

- были созданы  основы общей экономической теории;

- производство и  уровень его организации достигли  точки наивысшего развития, отмеченной  созданием индустриального общества, в основе которого лежит крупное  промышленное производство и  акционерная форма собственности;

- сформировалась  эффективная система правовых  институтов и рыночная инфраструктура;

- возникла развитая  система национальных и международных  фондовых рынков и финансовых  посредников.

Таким образом, зарубежная школа финансового менеджмента  стала складываться в начале XX в. в связи с развитием корпоративной  формы собственности, усилением  роли финансового капитала и формированием  фондового рынка. Именно в это  время управление капиталом становится отдельной функцией управления и  обособляется организационно в структуре  компаний.

Современная прикладная наука управления финансами предприятия  сложилась в результате эволюции экономической науки в целом, теории финансов, управления, бухгалтерского учета и анализа.

Настоящее развитие теория финансового менеджмента  получила в послевоенный период, когда  сформировалась система мировых  фондовых рынков, связанных между  собой глобальными компьютерными  сетями. В 1950-1960-е гг. была создана, по мнению западных ученых, сердцевина этой науки – теория портфеля и теория структуры капитала.

Первые послевоенные работы основаны на неоклассических  представлениях о фирме как организации, имеющей целью максимизацию прибыли. Считалось, что все остальные  цели, сформулированные другими теориями, можно в конечном счете свести к прибыли.

Переворот в теории фирмы произошел после опубликования  работы Г.А. Саймона «Теория принятия решений в экономической теории и науке о поведении» (1959). Саймон провозглашает лозунг «удовлетворение  против максимизации» и обосновывает «удовлетворение интересов собственников» как основную цель в бизнесе. Постепенно эта идея стала основополагающей в современной микроэкономике вообще и финансовом менеджменте в частности. На ней базируются основные теории и концепции финансового менеджмента.

Теория  портфеля. Одно из правил работы с финансовыми инструментами, гласящее, что нельзя вкладывать все средства в активы одного вида, опирается на концепции дохода и риска и реализуется в теории инвестиционного портфеля, родоначальником которой является Г. Марковиц, нобелевский лауреат 1990 г. Под инвестиционным портфелем принято понимать некую совокупность ценных бумаг, принадлежащую физическому или юридическому лицу и выступающую как целостный объект управления.

Структура портфеля выражает определенное сочетание интересов  эмитентов и инвесторов, а также  консолидирует риски по отдельным  видам ценных бумаг (акциям, облигациям и т.д.).

Смысл формирования портфеля состоит в максимизации благосостояния акционеров путем улучшения  условий инвестирования, т.е. придания инвестиционному процессу характеристик, которые недостижимы при вложении средств в ценные бумаги одного вида. Состав и структуру портфеля ставят в зависимость от целей инвесторов, его предпочтений. Оптимальным считается  портфель, включающий до 15 видов ценных бумаг.

В самом общем  виде управление финансами можно определить как специфическую область управленческой деятельности, связанную с целенаправленной организацией денежных потоков предприятия, формированием капитала, денежных доходов и фондов, необходимых для достижения стратегических целей развития предприятия. Объектом управления являются финансовые отношения, финансовые ресурсы и их источники.

Функции финансового  менеджмента правомерно систематизировать  следующим образом:

- планирование –  стратегическое и текущее финансовое  планирование; составление различных  смет и бюджетов для любых  мероприятий; участие в определении  ценовой политики, прогнозировании  сбыта, формировании условий договоров  (контрактов); оценка возможных изменений  структуры (слияний или разделений);

- организация –  создание органов управления  финансами, финансовых служб,  установление взаимосвязи между  подразделениями финансовых служб,  определение их задач и функций;

- регулирование  финансовых потоков – управление  денежными средствами, портфелем  ценных бумаг, заемными средствами  и т.д.;

- защита активов  – управление рисками; выбор  оптимального способа снижения  рисков;

- учет, контроль  и анализ – установление учетной  политики: обработка и представление  учетной информации в виде  финансовой отчетности; анализ и  интерпретация результатов; сопоставление  отчетных данных с планами  и стандартами; внутренний аудит.  Основными задачами управления  финансами предприятия можно  считать:

- обеспечение сбалансированности  движения материальных и денежных  потоков;

- достижение финансовой  устойчивости и финансовой независимости;

- обеспечение источниками  финансирования, поиск внутренних  и внешних кратко- и долгосрочных  источников финансирования, оптимального  их сочетания, минимизирующего  финансовые издержки и увеличивающего  рентабельность собственного капитала;

- эффективное использование  финансовых ресурсов для достижения  стратегических и тактических  целей предприятия.

Доходы от грамотно и эффективно ведущегося бизнеса, как  правило, превышают расходы, но основная проблема финансирования любого предприятия  заключается, как известно, в запаздывании доходов относительно расходов. Расходы  необходимо произвести сейчас, а доходы, ради извлечения которых эти расходы  производятся, будут получены только в будущем, часто весьма отдаленном.

Кроме того, предприятию  просто может не хватать собственных  доходов. Это происходит, например, при растущем бизнесе, и для финансирования роста необходимо непрерывное привлечение  и обслуживание заемных средств.

Итак, первой задачей  является необходимость планирования потребности в капитале для достижения поставленных целей, определения источников его поступления и направления  использования.

Другая задача управления финансами – это реализация финансовых решений краткосрочного характера, направленная на управление ликвидностью компании через планирование и управление денежными потоками, которые обеспечивают осуществление своевременных текущих платежей кредиторам и поставщикам, что является необходимым условием долгосрочного успеха в бизнесе.

Наконец, анализ прогнозной отчетности позволяет рассчитать ликвидность, плечо финансового рычага, размер собственных оборотных средств  и, исходя из этого, оценить удовлетворительность прогнозного финансового состояния  с различных точек зрения.

Решение комплекса  поставленных задач приводит к необходимости  финансового планирования и формированию систем бюджетирования на предприятии. Бюджетирование на предприятии – это процесс составления бюджета доходов и расходов, формирования бюджета движения денежных средств (кассовый бюджет), как детальный график денежных выплат и поступлений во времени на основе точных дат выплат кредиторам и инкассации поступлений.

В условиях рыночной экономики происходит смещение акцента  с чисто производственного планирования на планирование финансовое. В стремлении максимизировать прибыль любое  предприятие независимо от его размеров сталкивается с необходимостью планирования и регулирования своих доходов  и расходов. Действительно, для поддержания, а тем более развития любого бизнеса  непрерывно требуются средства, чтобы  профинансировать капитальные затраты, расходы на зарплату, материалы, товары и другие прямые и накладные расходы.

Конкретные формы  и методы реализации названных функций  и решение поставленных задач  определяются финансовой политикой  предприятия, основными элементами которой выступают:

- учетная политика;

- кредитная политика;

- политика управления  денежными средствами;

- политика в отношении  управления издержками;

- дивидендная политика.

Свою учетную  политику предприятие должно строить  в соответствии с национальными  стандартами бухгалтерского учета. При определении кредитной политики решается вопрос об обеспеченности оборотными средствами, в частности, о размере  собственных оборотных средств, и потребности в заемных средствах (коммерческих, краткосрочных, банковских кредитах). В случае необходимости  привлечения долгосрочного кредита  изучают структуру капитала и  финансовую устойчивость предприятия.

Политика управления денежными средствами устанавливает  систему планирования и контроля за поступлениями и выплатами.

Дивидендная политика - уравновешивание интересов собственников с интересами менеджеров и кредиторов в соответствии с теорией агентских отношений и целью максимизации цены предприятия.

Основное назначение финансового менеджмента – построение эффективной системы управления финансами, обеспечивающей достижение тактических и стратегических целей  деятельности. Организация управления финансами на конкретных предприятиях зависит от ряда факторов: формы  собственности, организационно-правового  статуса, отраслевых и техноло-гических особенностей, размера предприятия.

Итак, управление финансами  предприятия требует от специалиста  глубоких знаний и широкого круга  навыков, так как только эффективное  использование всех инструментов и  методов позволяет эффективно решать задачи, поставленные для достижения стратегических целей предприятия:

- улучшения финансового  положения, избежания банкротства  и финансовых неудач;

- роста объемов  производства и реализации;

- лидерства в  борьбе с конкурентами (с точки  зрения финансиста, конкурентоспособность  выражается показателем рентабельности  капитала, т. е. прибыли на единицу  капитала);

- максимизации цены  компании.

Все эти цели связаны  между собой, дополняют друг друга, но предприятие всегда должно иметь  в виду весь их комплекс.

Однако следует  иметь в виду, что цель финансового  менеджмента – максимизация цены компании – как наиболее обоснованный критерий управления финансами применим лишь в том случае, если на рынке  капитала нет никаких ограничений  и какой-либо дискриминации в  установлении цен на ценные бумаги.

Результатом формирования стратегии развития предприятия  является определение суммы долгосрочных инвестиций во внеоборотные активы и  источники их финансирования. Вопрос по источникам долгосрочного финансирования решается в рамках стратегии развития предприятия.  
К источникам долгосрочного финансирования относятся долгосрочные кредиты (займы), долговые обязательства долгосрочного характера, а также акционерный (собственный) капитал.

Эти источники финансирования должны как минимум покрывать  потребность в инвестициях долгосрочного  характера.

Для финансового  менеджера всегда существует вопрос о структуре источников финанси-рования, о средней цене капитала. Этот вопрос относится к стратегическим, а  теория структуры капитала, как уже  отмечалось, является основной в финансовом менеджменте.

Тактическими целями, достижение которых должно обеспечивать управление финансами, являются:

- сбалансированность  сумм и сроков поступления  и расходования денежных средств;

- достаточность  объемов денежных поступлений;

- рентабельность  продаж (конкурентоспособность на  оперативном уровне).

Стало быть, первоочередной задачей оперативного управления финансами  предприятия выступает обеспечение  его ликвидности. Серьезным основанием для поддержания ликвидности  служат такие опасные последствия  неплатежеспособности, как объявление о банкротстве и прекращение  существования предприятия. Все  стратегические и оперативные решения  нужно проверять на предмет того, способствуют ли они сохранению равновесия или нарушают его.

Для поддержания  платежеспособности предприятия необходимо эффективно управлять его денежными  потоками. Денежные средства – наиболее ограниченный ресурс в условиях перехода к рыночным механизмам хозяйствования, и успех предприятия во многом определяется эффективностью их использования. Поэтому задачи планирования и контроля потоков (движения) денежных средств  предприятия приобретают исключительное значение.

Денежный оборот предприятия складывается из движения денежных средств в связи с  различными хозяйственными операциями, которые можно подразделить по экономическому содержанию на три основные категории: текущие, инвестиционные и финансовые. Такая группировка позволяет  выявить финансовый результат от каждого из трех направлений деятельности предприятия. Сумма этих результатов  определяет чистое изменение денежных средств за период и сверяется  с начальным и конечным сальдо денежных средств по бухгалтерскому балансу.

Следует подчеркнуть  приоритетное значение денежных потоков, связанных с текущей деятельностью. Положительный из года в год денежный поток по текущим операциям –  это первостепенное условие успешной работы предприятия и свидетельство  его финансовой устойчивости. Он означает, что поступлений от текущей деятельности хватает не только на простое, но и  на расширенное воспроизводство. Устойчивые отрицательные результаты текущей  деятельности ведут к неплатежеспособности, а в конечном счете – к банкротству.

К тактическим (текущим) проблемам относится определение  сумм инвестиций в оборотные активы и источников их финансирования. Размер оборотных активов зависит от масштабов текущей деятельности – от объема производства и (или) продажи – и тактики управления предприятием. Поскольку текущие инвестиции требуют соответствующего источника, то финансовый менеджер определяет их структуру с позиций выбранной им тактики управления предприятием. Краткосрочное финансирование обеспечивается за счет краткосрочных займов и кредитов банков, а также всех видов кредиторской задолженности. За счет этих источников финансируется текущая деятельность.