АВТОНОМНАЯ НЕКОМЕРЧЕСКАЯ ОРГАНИЗАЦИЯ

ВЫСШЕГО ПРОФЕСИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

ЦЕНТРОСОЮЗА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Российский  Университет Кооперации

Кафедра Финансы и статистика

       Дисциплина ДКБ 
 
 
 

Реферат

на  тему: 

Потребительский кредит и его социальное значение 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Москва 2010

План: 

1. История возникновения потребительского кредита 3

2. Понятие потребительского кредита, его сущность. Формы и виды кредитования 4

3. Скоринг – кредитование 7

4. Принципы кредитования 9

5. Потребительский кредит на современном этапе. 12

Список литературы 15 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. История возникновения потребительского кредита

     Понятие потребительского, или личного кредита  существовало еще в VI в. до нашей  эры, в частности на территории современного Израиля. До царя Соломона иудеи использовали личный кредит, т.е. за долги отправлялись в долговое рабство. Царь Соломон  запретил такое рабство и обратил  личную ответственность в имущественную. Он издал закон, по которому должник  теперь отвечал перед кредитором своим имуществом, а не личной свободой. На земле должника ставили столб, на котором было написано, что его  имущество принадлежит кредитору  в обеспечение определенной суммы, и таким образом уведомляли всех вокруг, что данное имущество заложено. Столбы с такими надписями стали  называть ипотекой от греческого "hypotheke", что означает "залог, заклад". Первые кредиты в истории человечества вызывались, как правило, нуждой, а  не возможностью получить дополнительную прибыль. Как только люди начали выращивать что-то на земле, они сразу столкнулись  с периодическими неурожаями, которые  могли оставить без еды на весь год. Кроме того, первые формы кредитов и процентов имели, конечно же, натуральный характер (разновидность  бартера). Крестьянин занимал один мешок  зерна, а возвращал полтора или  два. Таким образом, кредит опередил появление и рыночного хозяйства, и денег. Конечно, ничто не могло  гарантировать, что человек, уже  попавший в затруднительное положение, сможет не только поправить свои дела, но еще и достать излишек, чтобы  отдать долг. Как писал один историк  хозяйства, "брать проценты при  этих условиях значит падающего подтолкнуть ".

     Если  человек не мог отдать долг, он мог  лишиться своего имущества. Если у него было нечего взять, он отправлялся отрабатывать долг на поле или на двор к своему кредитору, собственно, уходил в долговое рабство. Конечно, подобное явление  не вызывало одобрения в обществе. Одним из первых борцов против него стала церковь.

     К концу средних веков государство, наконец, перестает бороться против любой формы кредитов и пытается не допустить ростовщичества регулированием высоты процента. В 1545 г. в Англии максимальной была объявлена ставка 10% в год. В 1624 г. она снижена до 8%, а в 1652 г. - до 6%. Другие страны действовали похожим  образом. Например, в 1640 г. в Нидерландах  была установлена максимальная ставка процента в размере не выше 5%, во Франции в 1601 г. был установлен максимальный процент 6%.

     В России такой закон ввели в 1754 г., а максимальный процент был  тоже равен 6%. В XVIII в. широкая волна  протеста против запрещения процентов  начинает постепенно разрушать общественное мнение, и в XIX в. практически везде  отменяют контроль за размером процента. Однако в законодательстве многих стран  остается понятие ростовщичества ("эксплуатации нужды, слабости разумения, неопытности  или душевного возбуждения кредитующегося") и уголовная ответственность  за него.

     Но  займы "по нужде" не были единственным видом потребительских займов в  античном мире или в средние века. Часто занимать деньги приходилось  богатым людям, которые по каким-то причинам не могли выйти на тот  уровень потребления, который был  им необходим. Нуждой это вряд ли можно  было назвать, хотя мотивы аналогичные.

     В конце XVII в. английский купец и автор  памфлетов на экономические темы Дадли Норт писал: "В нашей стране деньги, отдаваемые под проценты, гораздо  менее, чем в десятой своей части, идут в руки предпринимателей... они ссужаются, главным образом, для покупки предметов роскоши, выдаются на расходы людям, которые хотя и являются крупными землевладельцами, но тратят деньги быстрее, чем приносит им их землевладение...". Ссуды выдавались, как правило, под залог земли, и именно это являлось причиной того, что через некоторое время помещики во многих странах оказывались в долгах.

     Крупными  заемщиками могли быть короли, займы  которых носили либо военный характер, либо потребительский. Короли были одними из самых "плохих" заемщиков, так  как легко могли решить не возвращать деньги

     В практике российских банков XIX - начала ХХ вв. также существовало понятие  личного кредита. При этом личный кредит - это кредит без залога, предоставляемый  личности, которая, по мнению банка, обладает достаточной платежеспособностью  и репутацией, которые в совокупности дают гарантии возврата кредита. В настоящее  время термин "личный кредит" (individual credit) употребляется в широком  значении кредита, предоставленного банком физическому лицу.

     На  протяжении многих веков банковский потребительский кредит был слабо  развит в капиталистическом обществе, что было обусловлено целым рядом  объективных и субъективных причин. Вплоть до Второй мировой войны коммерческие банки развитых капиталистических  стран почти не предоставляли  населению денежные ссуды на потребительские  цели. Первыми вступили на этот путь коммерческие банки США. Еще в 1920-1930 гг. группа из нескольких банков, возглавляемая  одним из предшественников нью-йоркских "City-Corp" и "Bank of America", создала  у себя отделы потребительского кредита. Первоначально эта банковская группа предоставляла займы частным  лицам на такие цели, как оплата медицинской помощи, стоматологических  услуг, обучения и т.п., но затем приступила и к выдаче ссуд на покупку в  рассрочку потребительских товаров. После окончания войны сектор потребительского кредита стал одним  из наиболее быстроразвивающихся сегментов  рынка кредитных услуг коммерческих банков. В других западных странах  бум в области банковского  кредитования потребительских нужды  населения начался в конце 50-х  годов. Таким образом, особое развитие потребительский кредит получил  в условиях общего кризиса капитализма (главным образом после 2-ой мировой  войны 1939-1945) в связи с резким усилением  несоответствия между ростом производства и ограниченностью платёжеспособного  спроса трудящихся.

     Теперь  же банковский потребительский кредит получил широкое распространение  практически во всех экономически развитых странах и во многих странах "третьего мира".

2. Понятие потребительского кредита, его сущность. Формы и виды кредитования

     Потребительский кредит предоставляется Банком-кредитором непосредственно заемщику – будущему должнику-плательщику по кредиту. Его объектами являются товары длительного пользования (квартиры, мебель, автомобили, бытовая техника и т.п.). Он выступает или в форме продажи товаров с отсрочкой платежа, или в форме предоставления банковской ссуды на потребительские цели. При этом взимается довольно высокий реальный процент с «одолженных на время» кредитных средств.

     На  сегодняшний день для большинства  населения России кредит является единственной возможностью осуществления своих  потребностей. Кредитные операции относятся  к активным операциям коммерческого  банка. В структуре банковского  бизнеса данный вид операций приносит им основную прибыль. Структура кредитных  операций конкретного банка зависит  от величины его активов, расположения центрального отделения, наличия и  разветвленности сети отделений, состава  клиентуры, специализации банка  и т.д. Большое влияние оказывает  также общее состояние экономической  конъюнктуры в стране. Например, мелкие и средние банки, находящиеся  в провинциальных городах, имеют  ограниченный круг клиентуры и относительно слабо связаны с общенациональным и мировым денежным рынком. Поэтому  доля ссудных операций в структуре  их активов является меньшей, чем  у крупных банков в финансовых центрах. Такие общеполитические и  социально - экономические процессы, как острые нарушения деловой  активности, вызываемые войнами, экономическими кризисами, инфляцией и т.д., также  оказывают существенное влияние  на состав банковских активов. При помощи кредита свободные денежные средства предприятий и личного сектора  аккумулируются, превращаясь в ссудный  капитал, который передается за плату  во временное пользование..

     Потребительский кредит - сегодня самый популярный вид кредитования. Причин и ситуаций, побуждающих людей обращаться за ссудой существует великое множество, и на каждую из них найдется свой банк с наиболее подходящими заемщику условиями.

     В отличие от других кредитов, объектом потребительского кредита могут  быть и товары, и деньги. Товарами, продаваемыми в кредит, как и оплачиваемыми  за счёт банковских ссуд, являются предметы потребления длительного пользования. Субъектами кредита, с одной стороны, выступают кредиторы, в данном случае - это коммерческие банки, специальные  учреждения потребительского кредита, магазины, сберкассы и другие предприятия, а с другой стороны - заемщики - люди. Как правило, срок потребительского кредита варьируется от 6 месяцев  до 5 лет, сумма - от 5 до 400 тысяч рублей (иногда до 1 миллиона рублей). Валютой  кредита обычно выступают рубли, доллары и евро. При заключении кредитного договора нужно внимательно  изучать условия предоставления кредита и обращать особое внимание на предстоящие расходы по кредиту.

     При выдаче потребительского кредита банки  выдвигают ряд требований к заемщикам: возраст, наличие подтвержденного  постоянного дохода, стаж на последнем  месте работы и т.п. Обычно кредит погашается ежемесячно равными долями, рассчитанными в соответствии с условиями кредитного договора.

     Существуют  различные виды потребительских  кредитов: кредит на неотложные нужды, кредит на отдых, на ремонт. Рассмотрим целевое назначение и преимущества каждого из них.

     Основная  положительная черта кредита  на неотложные нужды (их еще называют нецелевыми кредитами) состоит в  том, что заемщик получает деньги непосредственно на руки, и нет  необходимости осуществлять первоначальные взносы и информировать банк о  том, на что потрачены полученные деньги. Иногда этот вид потребительского кредита оказывается даже более  выгодным по сравнению с ипотечным  или кредитом на покупку автомобиля.

     Потребительский кредит на отдых помогает решить вопросы, связанные с финансированием  туристических поездок за границу. Ввиду ограниченности денежных средств, вполне вероятна ситуация, когда предстает  выбор: сэкономить деньги и выбрать более дешевый тур или повременить с поездкой. В наши дни можно взять тур в рассрочку, заплатив первоначальный взнос и остальную часть суммы равными частями до или после отдыха. Стоит обращать внимание на тот факт, что многие банки не выделяют кредит на отдых как отдельный вид кредитования, а предлагают воспользоваться кредитом на неотложные нужды.

     Довольно  часто встречающееся и дорогостоящее  явление в нашей жизни - ремонт. Все чаще можно встретить предложения  банков о выдачи целевого кредита  на ремонт, который обычно дается на длительный срок под залог недвижимости (например, ремонтируемой квартиры). Кардинальное отличие данного вида кредитования от кредита на неотложные нужды в том, что процентные ставки по нему немного ниже (10%-17% годовых), а срок погашения больше. Формы предоставления потребительского кредитования можно условно разделить на: классическое кредитование и экспресс-кредитование.

     Классическое  кредитование подразумевает под  собой заключение кредитного договора непосредственно в банке. По классической схеме оформляется кредит на неотложные нужды, либо предоставляется счет на оплату товара, а банк, в свою очередь, перечисляет необходимую сумму  денег на расчетный счет предприятия  розничной торговли.

     Экспресс-кредитование подразумевает под собой кредитование по месту совершения сделки. Например, можно оформить кредит на товар прямо  на торговой точке, если там представлена такая возможность. При таком  виде кредитования все расчеты по оплате товара происходят безналичным  путем. Преимущества экспресс-кредитования в простоте и высокой скорости обслуживания заявки клиента (около 15-20 минут), в выдаче кредита без поручительства и залога. Платой за подобные упрощения  становится более высокая процентная ставка, так как риск невыполнения своих обязательств заемщиком возрастает. Не смотря на то, что экспресс-кредитование подразумевает экономию времени, не следует пренебрегать чтением кредитного договора. Необходимо обращать внимание на все возможные расходы, комиссии и штрафные санкции, прописанные  в кредитном договоре, особенно те, что указаны мелким шрифтом.

     Главной особенностью товарного кредита  является то, что он выдается на покупку  определенного товара. При этом расчеты  с магазином банк производит самостоятельно безналичным путем - клиент денег  на руки не получает. По такой схеме  активно работают "Русский стандарт", "Хоум Кредит энд Финанс Банк" (ХКФбанк), "Русфинанс" "Ренессанс  Капитал" и др. Оформление кредита, как правило, происходит непосредственно  в магазинах-партнерах банка. Для  получения кредита под выбранный  товар клиенту необходимо заполнить  заявку у находящегося в магазине администратора банка. Процедура прохождения  скорингового тестирования в банке  должна занимать 15-30 минут. Получив  одобрение из банка, клиент делает первый взнос в кассу магазина (если это  необходимо) и забирает покупку. А  затем ежемесячно выплачивает начисленные  суммы по кредиту.

     Овердрафт - форма краткосрочного кредита, предоставление которого осуществляется списанием  средств по счёту клиента (сверх  остатка на счету), в результате чего образуется дебетовое сальдо. Право  пользования овердрафтом предоставляется  наиболее надёжным клиентам.

С овердрафтами ассоциируются следующие факторы:

- Сумма. Сумма дебета не должна превышать лимита, согласованного банком и заёмщиком. Лимит обычно определяется относительно известного дохода.

- Маржа. Процент назначается на сумму овердрафта, обычно как маржа над базовой ставкой. Процент насчитывается на ежедневную сумму овердрафта и ежеквартально записывается на счёт. Может быть получен гонорар, когда банк соглашается на предоставление льготы клиенту, даже если она не полностью используется.

- Цель. Овердрафт обычно требует для покрытия краткосрочных договоров - например, многие люди оказываются без денег в конце каждого месяца до того, как им выплачивается зарплата.

- Выплата. Овердрафты выплачиваются по требованию, и обычно клиенту об этом сообщается в письменном уведомлении о предоставленной услуге.

- Обеспечение. Обеспечение, требуемое банком, зависит от размера услуги, предоставляемой клиенту.

- Выгоды. Для людей овердрафты очень удобны, так как позволяют ощутить уверенность в том, что их расходы финансируются, даже если они превышают имеющиеся у них на данный момент средства. Банк выигрывает от предоставления высокой процентной ставки, но страдает от того, что вследствие существенных колебаний овердрафтов по сумме, он вынужден иметь в наличии достаточные средства для обеспечения согласованного лимита кредитования. "

3. Скоринг – кредитование

     Из-за высокого объёма персонального кредитования и сравнительно небольшой суммы  каждой ссуды, большинство банков не могут себе позволить провести оценку заявлений на предоставление ссуды, рассматривая каждый запрос в индивидуальном порядке. Поэтому вместо заявлений  было введено "скоринг" - кредитование. Некоторые банки в установленном  порядке запрашивают информацию о заявителе в кредитных справочных агентствах, другие делают это только в крайних случаях.

     "Скоринг" - кредитование является обезличенной, но более простой и быстрой  формой. Потенциальный клиент заполняет  заявление по установленной форме,  содержащее информацию о возрасте, семейном положении и стаже.

     Каждый  вопрос имеет максимально возможный  балл, который будет выше для таких  важных вопросов, как профессия, и  ниже для таких вопросов, как возраст. После окончательного подсчёта очков вручную или с помощью компьютера банк определяет, какую услугу разумнее предоставить клиенту: ссуду или овердрафт. Особенностью развития потребительского кредита является использование банковских кредитных карточек.

     Кредитная карточка - именной денежный документ, выпущенный кредитной организацией (банком) и предназначенный для приобретения товаров и услуг в розничной торговле (как правило, без оплаты наличными деньгами), а также получения кредита клиентом от эмитента. Это удобное платежное средство, позволяющее приобретать товары и услуги с отсроченной оплатой. В кредитной карточке указываются имя владельца, номер (шифр) его счета, образец подписи, срок действия карточки, фирменный знак и название финансового учреждения (банка), ее выдавшего. На карточке имеется магнитная лента с кодировкой данных о владельце и банке. Это необходимо для "считывания" автоматизированными электронными средствами.

     Карточки  различных систем отличаются видом, условиями получения, установленным  лимитом, способами оплаты счетов, внесением  страхового залога.

     Кредитная карточка предполагает участие трех сторон: банка, предоставляющего кредит; клиента, заинтересованного в кредите; торговой организации (продавца), заинтересованной в том, чтобы продавать свои товары и услуги. Карточка с выделенными  символами, выданная банком покупателю, служит для торговой организации  доказательством того, что банк гарантирует  открытие кредита ее владельцу. Карточка выдается клиенту (за определенную плату), состояние депозитных и кредитных  операций с банком которого удовлетворительное. Банк должен быть уверен, что клиент намерен и в состоянии оплатить свои долги. Банки могут требовать  материальную гарантию возврата кредита (залог, депозит). Операции с кредитной  карточкой производятся при заключении кредитного договора между банком-эмитентом  и держателем карточки.

     По  каждой карточке устанавливается кредитный  лимит, который может быть изменен  в ту или иную сторону в зависимости  от режима использования карточки владельцем. Банк-эмитент вправе устанавливать  ограничения по операциям с карточками на основании договора, например, предел (минимальный и максимальный) суммы  одной операции; количество расчетных  операций в течение определенного  периода; предел суммы расчетных  операций в течение одного дня (недели) и т.д.

     Предъявляя  кредитную карточку, клиент подписывает  счет (картчек) в торговой организации  или предприятии сферы услуг, которые периодически производят расчеты  с учреждением -- эмитентом данной кредитной карточки путем списания сумм со счета клиента. С развитием  кредитных карточек связаны расчеты  через "терминалы" в торговых точках: банковская кредитная карточка вставляется  в специальное электронное устройство в магазине, и средства со счета  покупателя перечисляются на счет магазина. Такие электронные устройства подключены к системе банковских ЭВМ. При  этом способе не требуется дополнительное документальное оформление сделки.

     Достоинства кредитных карточек очевидны для  всех участников. Покупатель (кредитополучатель  банка) приобретает товар (получает услугу) сразу, а оплачивает через  некоторое время, уже погашая  кредит. Карточки удобны: не требуется  носить при себе большие суммы  денег (тем более что не всегда известно, сколько их понадобится); не нужно тратить время, чтобы  снять деньги со счета в банке  или оформить кредит. При утере  карточки нашедшему практически  невозможно воспользоваться ею, так  как существует много методов  защиты карточек. Однако карточка плохо  приспособлена для покупки дорогостоящих  вещей, поскольку большая стоимость  может поглотить всю величину ее лимита. Торговые предприятия (продавцы) благодаря кредитным карточкам  увеличивают объемы продаж и соответственно доходов; расширяется круг их покупателей; растет перечень дополнительных услуг  клиента; повышается конкурентоспособность.

     Выигрывают  и банки, получая проценты за кредит, предоставляемый владельцам карточек, и расширяя список услуг клиентам. Кредитные карточки облегчают предоставление потребительского кредита и служат орудием платежа, сокращая потребность  в наличных деньгах.

     Возможность возникновения и развития кредита  связаны с кругооборотом и  оборотом капитала. В процессе движения основного и оборотного капитала происходит высвобождение ресурсов. Средства труда используются в процессе производства длительное время, их стоимость  переносится на стоимость готовой  продукции частями. Постепенные  восстановление стоимости основного  капитала в денежной форме приводит к тому, что высвобождающиеся денежные средства оседают на счетах предприятий. Вместе с тем на другом полюсе возникает  потребность в замене изношенных средств труда и достаточно крупных единовременных затратах. Аналогичные по своему характеру процессы происходят и в движении оборотного капитала. Более того, здесь колебания в кругообороте и обороте проявляют себя более разнообразно. Так, в силу сезонности производства, неравномерных поставок и другого происходит несовпадение времени создания и обращения продукции. У одних субъектов появляется временный избыток средств, у других их недостаток. Это создаёт возможность возникновения кредитных отношений, то есть кредит разрешает относительное противоречие между временным оседанием средств и необходимостью, их использования в хозяйстве.

     Все виды потребительского кредита носят  социальный характер, однако следует  выделить целевые ссуды отдельным  социальным группам (молодым семьям, студентам). Социальный характер данных кредитов обусловлен тем, что их функционирование имеет целью решение общественных задач -- укрепление семьи, улучшение  ее бытовых условий, закрепление  кадров за предприятиями, оказание материальной помощи студентам. Кредиты, как правило, выдаются на льготных условиях: относительно низкая процентная ставка; обеспечение  гарантии возврата за счет администрации  предприятия, учебного заведения.

4. Принципы  кредитования

Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают  принципы, строго соблюдаемые при  практической организации любой  операции на рынке ссудных капиталов.

1. Возвратность  кредита.

     Этот  принцип выражает необходимость  своевременного возврата полученных от кредитора финансовых ресурсов после  завершения их использования заемщиком. Он находит свое практическое выражение  в погашении конкретной ссуды  путем перечисления соответствующей  суммы денежных средств на счет предоставившей ее кредитной организации (или иного  кредитора), что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как  необходимого условия продолжения  его уставной деятельности. В отечественной  практике кредитования в условиях централизованной плановой экономики существовало неофициальное  понятие "безвозвратная ссуда". Эта форма кредитования имела  достаточно широкое распространение, особенно в аграрном секторе, и выражалась в предоставлении государственными кредитными учреждениями ссуд, возврат  которых изначально не планировался изза кризисного финансового состояния  заемщика. По своей экономической  сущности безвозвратные ссуды являлись скорее дополнительной формой бюджетных  субсидий, осуществляемых через посредничество государственного банка, что традиционно  осложняло кредитное планирование и вело к постоянной фальсификации  расходной части бюджета. В условиях рыночной экономики понятие безвозвратной  ссуды столь же недопустимо, как, например, понятие "плановоубыточное частное предприятие". 

2. Срочность  кредита

     Он  отражает необходимость его возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном  договоре или заменяющем его документе. Нарушение указанного условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются так называемые онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется. Эти ссуды, достаточно распространенные в XIX начале XX вв. (например, в аграрном комплексе США), в современных условиях практически не применяются, прежде всего изза создаваемых ими сложностей в процессе кредитного планирования. Кроме того, договор об онкольном кредите, не определяя фиксированный срок его погашения, четко устанавливает время, имеющееся в распоряжении заемщика с момента получения им уведомления банка о возврате полученных ранее средств, что в какойто степени обеспечивает соблюдение рассматриваемого принципа. 

3. Платность  кредита. Ссудный процент.

     Этот  принцип выражает необходимость  не только прямого возврата заемщиком  полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит отражается в фактическом  распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли  между заемщиком и кредитором. Практическое выражение рассматриваемый  принцип находит в процессе установления величины банковского процента, выполняющего три основные функции: 

- перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц; 

- регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях; 

- на кризисных этапах развития экономики антиинфляционную защиту денежных накоплений клиентов банка.

     Ставка (или норма) ссудного процента, определяемая как отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита  выступает в качестве цены кредитных  ресурсов. Подтверждая роль кредита как одного из предлагаемых на специализированном рынке товаров, платность кредита стимулирует заемщика к его наиболее продуктивному использованию. Именно эта стимулирующая функция не в полной мере использовалась в условиях плановой экономики, когда значительная часть кредитных ресурсов предоставлялась государственными банковскими учреждениями за минимальную плату (1,5 5% годовых) или на беспроцентной основе.

     Принципиально отличаясь от традиционного механизма  ценообразования на другие виды товаров, определяющим элементом которого выступают  общественно необходимые затраты  труда на их производство, цена кредита  отражает общее соотношение спроса и предложения на рынке ссудных  капиталов и зависит от целого ряда факторов, в том числе чисто  конъюнктурного характера: 

- цикличности развития рыночной экономики (на стадии спада ссудный процент, как правило, увеличивается, на стадии быстрого подъема снижается); 

- темпов инфляционного процесса (которые на практике даже несколько отстают от темпов повышения ссудного процента); 

- эффективности государственного кредитного регулирования, осуществляемого через учетную политику центрального банка в процессе кредитования им коммерческих банков;