Финансовые результаты предприятия и закономерности их формирования в современных условиях (на примере ОАО «КД авиа»)

       МОСКОВСКАЯ  ФИНАНСОВО-ЮРИДИЧЕСКАЯ АКАДЕМИЯ 
 
 

       ДИПЛОМНАЯ

       РАБОТА 

       Специализация: Финансовый менеджмент

       Тема: Финансовые результаты предприятия и закономерности их формирования в современных условиях (на примере ОАО «КД авиа») 

                                                              Выполнил студент 5 курса

                                                                        Научный руководитель

                                                                         к.э.н., доцент

                                                                                                          А.Е. Чунина  
 

                                                                       «Допустить к защите»

                                                          Зам.     Зав.     кафедрой      экономических

                                                           дисциплин и менеджмента

                                                                                            к.п.н. И.А. Колобутина

         «    »  200 г. 
 
 

                                                          Дата защиты «        » 200 г.         

             2007 

Содержание 

Введение……………………………………...………………………………………5

1 Теоретические основы формирования финансовых результатов

1. Экономическое содержание категории «финансовые результаты   деятельности»………………………………….………………………………..8

   1.2. Классификация финансовых результатов………………………………...19

   1.3. Сущность доходов и расходов  организации……………………………...28

 2 Технико-экономическая характеристика ОАО «КД авиа»

   2.1 Историческая справка ОАО «КД авиа»…………………………………...42

   2.2 Общая характеристика деятельности ОАО «КД авиа»…………………..45

   2.3 Анализ  имущества и источников его  финансирования…………………..47

   2.6 Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности………………51

3 Пути  улучшения финансовых результатов  ОАО «КД авиа»

   3.1 Стратегические направления развития  ОАО «КД Авиа» …………..58

   3.2 Анализ прибыли ОАО «Кд Авиа»……………………………………71

   3.3Пути повышения прибыли  и оценка их эффективности………….…74

Заключение…………………………………………………………………………79

Список использованных источников……………………………………………...82

Приложение А  – Организационная структура  ОАО «КД авиа»

Приложение Б  – Бухгалтерский баланс за 2004 г.

Приложение В  – Отчет о прибылях и убытках  за 2004 г.

Приложение Г  – Бухгалтерский баланс за 2005 г.

Приложение Д  – Отчет о прибылях и убытках  за 2005 г.

Приложение Е  – Бухгалтерский баланс за 2006 г.

Приложение Ж  – Отчет о прибылях и убытках  за 2006 г. 
 
 
 
 

       Введение 
 

       Переход экономики России на рыночные отношения  и связанные с этим процессы формирования многоукладного хозяйства на основе разных форм собственности, становления и развития инфраструктуры рынка и его хозяйственного механизма коренным образом изменили экономическую, информационную и правовую среду функционирования предприятий. Эти изменения затронули  все  стороны  деятельности  предприятий.

       Предприятия получили самостоятельность в управлении и ведении хозяйства, право распоряжаться ресурсами и результатами труда и несут всю полноту экономической ответственности за     свои решения и действия. В таких условиях благополучие и коммерческий успех предприятия всецело  зависят  от  того,  насколько  эффективна  его деятельность, какие цели ставит предприятие и какие финансовые результаты получает.

      Основной  долгосрочной целью деятельности любой коммерческой организации является получение прибыли. Прибыль как экономическая категория представляет собой превышение доходов, которые получает предприятие в процессе осуществления производственной, инвестиционной и финансовой деятельности, над расходами, связанными с осуществлением данных видов деятельности.

      Прибыль - это движущая сила любой экономической  системы, которая обобщает показатель деятельности фирмы. Она  определяет размещение капитала, заставляет предпринимателей рисковать своими финансовыми ресурсами, нанимать работников, покупать средства производства, является важнейшим мотивом для улучшения качества продукции, для снижения затрат, стимулирует увеличение производства и реализации продукции.

       Рост  доходов и прибыли определяет рост потенциальных возможностей предприятия, повышает степень его деловой активности. По прибыли определяется доля доходов учредителей и собственников, размеры дивидендов и других доходов. Прибыль, как экономическая категория является чистым доходом, создаваемым в сфере материального производства. Масса прибыли и валового дохода характеризует размер эффекта, получаемого в результате производственно-хозяйственной деятельности предприятия.  В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться если не к получению максимальной прибыли, то, по крайней мере, такому объёму прибыли, который бы позволил предприятию не только прочно удерживать свои позиции  на рынке сбыта своих товаров и услуг, но и обеспечивать динамичное развитие его производства в условиях.

       Прибыль - основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия, а также важнейший источник формирования  доходной  части  бюджетов  разных  уровней. Все это и определяет актуальность выбранной темы дипломной работы.

       Целью написания данной дипломной работы является выявление закономерностей формирования финансовых результатов и резервов их роста.

       Для достижения поставленной цели необходимо решение следующих  задач:

1. Изучить сущность финансовых результатов, как экономической категории;
2. Рассмотреть процесс формирования финансовых результатов и пути их повышения;
3. Ознакомиться с деятельностью предприятия;
4. Провести анализ финансового состояния предприятия;
5. Проанализировать финансовые результаты деятельности предприятия;
6. Выявить резервы их роста и оценить их эффективность.

      Объектом  дипломной работы является ОАО «КД  авиа», основным видом деятельности является воздушный транспорт.

      Дипломная работа состоит из трех глав. В первой главе рассматривается экономическое содержание категории «финансовые результаты деятельности» доходов предприятия, классификация финансовых результатов, сущность доходов и расходов организации.

      Во  второй главе дипломной работы рассматривается  общая характеристика деятельности предприятия, его учетная политика, а  также проводится анализ финансового состояния предприятия.

      В третьей главе дипломной работы предложены возможные пути повышения финансовых результатов предприятия и проанализирована их эффективность. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1 Теоретические основы формирования финансовых результатов 
 

2. Экономическое содержание категории «финансовые  результаты   деятельности»

       Управление  хозяйственной деятельностью организации  требует соответствующего информационного обеспечения, важнейшей составной частью которого являются данные о финансовом положении. Существенный элемент такой информации — сведения о финансовых результатах. Их учет и анализ в условиях функционирования рыночных отношений — необходимое условие принятия управленческих решений тактического и стратегического характера.

       Конечный  финансовый результат, выраженный в  приросте стоимости совокупного  капитала, представляет собой прибыль  организации, которая признается итогом успешной деятельности и вместе с тем создает определенные гарантии дальнейшего существования. Если же стоимость совокупного капитала организации за отчетный период уменьшилась, то она понесла убыток.

       Проблемы  совершенствования учета финансовых результатов и своевременности принятия управленческих решений, особенно в условиях развития рыночных отношений, постоянно находятся в центре внимания отечественной науки и практики. Сегодня требуются новые подходы к получению информации о производственных расходах, калькулированию продукции (работ, услуг), подсчету финансовых результатов, методов их анализа и принятия на этой основе рациональных управленческих решений, адекватных конкретной экономической ситуации.

       Поэтому необходимость и логичность комплексного реформирования системы бухгалтерского учета диктуются не только причинами методического характера, но и прикладными аспектами бухгалтерской деятельности.

       Процесс интеграции российской экономики в международную экономическую систему обусловливает целесообразность единого информационного пространства. Единые подходы к формированию таких показателей, как доходы, расходы, финансовые результаты, позволят обеспечить не только сопоставимость при их сравнении, но и соответствие информационным запросам пользователей с целью принятия обоснованных управленческих решений.

       Актуальность  рассматриваемой темы характеризуется  также практической востребованностью методики учета формирования и использования финансового результата, соответствующей информационным запросам пользователей бухгалтерской отчетности. Эта методика очень тесно связана с такими понятиями, как капитализация расходов, амортизация, оценка имущества, резервирование средств и др. Формирование финансовых результатов и отражение их в бухгалтерском учете связано с отраслевыми особенностями хозяйствующих субъектов. В отраслях, где временной разрыв между продажей товаров (работ, услуг) минимален, прибыль, как правило, опосредована денежными средствами. В тех организациях, которые имеют большую дебиторскую задолженность, нередко встречается ситуация, когда по итогам отчетного периода они имеют прибыль, а денежные средства отсутствуют. Введение в практику российского бухгалтерского учета Положений по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99 и «Расходы организации» ПБУ 10/99 установило единый порядок формирования доходов и расходов и отражения их в бухгалтерской отчетности.

       Причем  до недавнего времени финансовый результат, выявленный по правилам бухгалтерского учета, являлся не только главным показателем, характеризующим результаты деятельности организации, но и основой для определения налогооблагаемой базы по налогу на прибыль.

       Вступление  в силу гл.25 Налогового кодекса РФ (НК РФ) «Налог на прибыль организаций» привело к значительному усложнению расчетов по определению налогооблагаемой базы и самого налога на прибыль.

       Несмотря  на то, что сохранен алгоритм расчета налогооблагаемой прибыли, она представляет собой разницу между доходами и расходами, их состав, оценка и момент признания отличаются от тех, которые установлены правилами бухгалтерского учета. Это и послужило причиной возникновения системы налогового учета.

       Проблемы  формирования и отражения в учете  финансовых результатов в специальной экономической литературе всегда занимали видное место как у нас в стране, так и за рубежом. Тем не менее, организация учета в России по мере сближения отечественной учетной практики с международными стандартами финансовой отчетности нуждается в совершенствовании. Новый хозяйственный механизм требует внесения корректив в традиционные подходы к бухгалтерскому учету финансовых результатов и предъявляет новые требования к организации налогового учета с целью повседневного управления процессом формирования и использования всех видов прибыли.

       Одним из важнейших объектов бухгалтерского наблюдения, составляющих производственно-хозяйственную и финансовую деятельность, считается финансовый результат, который выражается прибылью или убытком.

       Прибыль относится к одной из самых  сложных экономических категорий, без изучения которой невозможен научный подход к решению таких вопросов, как повышение эффективности производства, усиление материальной заинтересованности и ответственности трудовых коллективов в достижении конечных результатов при наименьших затратах.

       Именно  поэтому в период формирования в  нашей стране рыночной экономики, коренной ломки сложившихся стереотипов и представлений о мотивации труда особенно возрастает актуальность вопроса о сущности прибыли.

       Эволюцию  западной теории прибыли отличает то обстоятельство, что по мере ее развития последовательно сужается область понятия прибыли и соответственно значение выражающего его термина. Первоначально прибыль исследуется в качестве всеобщей формулы дохода на капитал, и между нею и процентом по существу не проводится границы. Позднее устанавливается строгое разграничение этих категорий, происходит «специализация» прибыли. Она рассматривается как порождение конъюнктуры, в виде остаточного дохода или разницы между ожидаемым и фактически реализованным доходом.

       Первой  попыткой объяснения источника прибыли  была теория меркантилистов XVI—XVII вв., утверждавших, что прибыль возникает во внешней торговле в результате того, что люди продают товары за границей по более высоким ценам, чем они их купили. Основоположниками этой теории были Т. Мен, Д. Локка, Р. Кантильон.

       А. Смит и Д, Рикардо увидели источник прибыли в производстве. Смит указывал на то, что «стоимость, которую рабочие прибавляют к стоимости материалов, распадается сама на две части, из которых одна идет на оплату их заработной платы, а другая — на оплату прибыли их предпринимателя» [26, с.557]. Таким образом, прибыль рассматривалась им как вычет предпринимателя из продукта труда наемных рабочих. В свою очередь, Рикардо сформулировал закон, согласно которому величина заработной платы и прибыль находятся в обратном отношении друг к другу. Он писал: «... прибыль будет высока или низка в соответствии с тем, низка или высока заработная плата» [25].

       Достоинства и недостатки теории прибыли классиков  буржуазной политической экономии были проанализированы К. Марксом. Изучив теорию Смита, Маркс заключает: «...Итак, прибавочную стоимость, т. е. прибавочный труд, — избыток выполненного и овеществленного в товаре труда над оплаченным трудом, следовательно, под трудом, получившим свой эквивалент в зарплате, — А. Смит понимает как всеобщую категорию, по отношению к которой прибыль в собственном смысле и земельная рента составляют только ее ответвления» [16, с.508].

       У Д. Рикардо Маркс, в частности, указывал на смешение прибавочной стоимости  с ее особыми формами, в том числе с прибылью, на его неспособность объяснить превращение прибавочной стоимости в прибыль. «Подобно всем другим экономистам Рикардо никогда не исследовал прибавочную стоимость как таковую, т. е. независимо от ее особых форм, каковы: прибыль, земельная рента и т.д. Законы, касающиеся нормы прибавочной стоимости, он непосредственно сливает в одну кучу с законами норм прибыли» [16, с.508]. Отсюда, по мнению К. Маркса, вытекают противоречия в его теории прибыли: все товары продаются по стоимости, но при обмене труда на капитал возникает прибыль.

       Особенность теории прибыли Маркса состоит в  том, что он считал источником прибыли неоплаченный труд наемных рабочих. С точки зрения марксизма прибыль «...представляет собой лишь вторичную, производную и трансформированную форму прибавочной стоимости, буржуазную форму, в которой стерлись следы ее происхождения» [17, с.92].

       При рассмотрении прибыли в качестве всеобщей формы дохода на капитал главной выступает проблема происхождения этого дохода. Поэтому теории капитала и прибыли тесно связаны. Развитие данная идея получила в трудах О. Бем-Ба-верка [9, с. 7]. Выделение прибыли как особой самостоятельной формы дохода, отличающейся от процента и служащей вознаграждением за услуги предпринимателя, переносит проблему в область изучения природы предпринимательской деятельности. Эту теорию развивал Й. Шумпетер. Характерным для нее является выделение в составе прибыли процента на капитал и собственно предпринимательской прибыли как самостоятельной категории, подчиняющейся особым законам. Это положение в дальнейшем было обосновано в работах Ф. Уокера, Ю. Б. Кларка.

       Развернутое определение теории предпринимательской  прибыли дано Шумпетером: «Предпринимательская прибыль есть избыток сверх издержек производства. С точки зрения предпринимателя, эта разница между выручкой и затратами» [31, с.539].

       Другую  идею развивает Ф. Найт, который также  связывает происхождение прибыли с предпринимательской деятельностью, но с фактором хозяйственного риска. Теория Найта ограничивается условиями идеальной конкуренции и не учитывает действительно фундаментального факта монополий. Этим и можно объяснить развитие «теории монополистической конкуренции», которая рассматривается в трудах Д. Робинсона, Э. Чемберлина.

       Современные западные экономисты, как правило, определяют прибыль в терминах благосостояния, т. е. как степень улучшения благосостояния хозяйствующего субъекта за данный период времени. Так, по мнению Хикса, «цель исчисления прибыли на практике состоит в том, чтобы дать людям представление о сумме, которую они могут использовать на потребление, не становясь беднее. Согласно этой идее можно сказать, что доход (прибыль) того или иного человека следует определять как максимальную сумму, которую он может истратить в течение недели с условием, что состояние его к концу этой недели не уменьшится по сравнению с началом» [29, с.488].

       Хотя  в данном определении речь идет об индивидуальном подходе, понятие прибыли как прироста благосостояния применимо к любому хозяйствующему субъекту.

       В свою очередь, западные бухгалтеры придерживаются несколько иного взгляда на прибыль. Так, по мнению специалистов Американского института бухгалтеров, «прибыль... представляет собой величину, получаемую вычитанием из доходов или выручки себестоимости реализованной продукции, прочих расходов и убытков...». Специалисты же Американского института присяжных бухгалтеров считают, что «чистая прибыль (чистый убыток) - превышение (дефицит) доходов над расходами за отчетный период...».

       Приведенные определения демонстрируют подход к понятию прибыли от хозяйственной деятельности, который основывается на сравнении доходов и расходов субъектов рыночной экономики. Однако данный подход является более узким по сравнению с тем, как трактуют прибыль экономисты. Поэтому многими учеными разных стран предпринимались попытки расширить границы бухгалтерского понимания прибыли. Например, Эдвард-сом и Беллом была выделена прибыль четырех типов:

       текущая прибыль от хозяйственной деятельности (представляет собой превышение выручки от реализации над текущей стоимостью затрат на производство и себестоимостью реализованной продукции);

       реализуемая экономия затрат (возникает при росте  цен на имеющиеся в наличии активы в течение периода);

       реализованная экономия затрат (разница между себестоимостью и текущими покупными ценами реализованной продукции);

       реализованные выигрыши по капитальным активам (разность выручки от реализации и исторической себестоимости при ликвидации долгосрочных активов).

       По  мнению М. Р. Мэтьюс и М. X. Б. Перера, «сведения об этих четырех видах прибыли служили бы лучшим показателем «благосостояния» и предоставляли бы пользователям больше информации для анализа результатов деятельности предприятия. Такой взгляд на прибыль шире и представляет собой существенный шаг вперед по сравнению с традиционным, так как выступает за представление отчетности о возникающих за период выигрышах и потерях от владения на том основании, что это улучшило бы информационное наполнение финансовых отчетов» [18, с. 663].

       В нашей стране отношение к категории прибыли не всегда было однозначным. Реформирование экономического механизма в направлении создания экономики рыночного-типа привело к изменению отношения к показателю прибыли в пользу возрастания его роли в хозяйственном механизме. Рыночные отношения способствуют развитию хозяйственной деятельности и повышению ее эффективности. Прибыль представляет собой итог успешной деятельности и вместе с тем создает определенные гарантии дальнейшего существования организации, поскольку именно она и ее накопление позволяют ограничить и преодолеть различные риски, связанные с производством и реализацией продукции на рынке.

       Так, С. Б. Вальтер и М. Л. Лишанский  под прибылью понимают не просто элемент выручки, а одну из наиболее сложных экономических категорий, за которой скрываются глубинные связи, присущие товарному производству, стоимостным отношениям, движению товара и денег [12, с. 240]. По их мнению, прибыль выполняет две важнейшие функции.

       Во-первых, характеризует конечные финансовые результаты деятельности, размер денежных накоплений, а также является наиболее обобщающим экономическим показателем работы, мерилом эффективности хозяйствования. В ней отражаются все аспекты деятельности: производительность труда, степень использования основных производственных средств; уровень техники и технологии, организации труда; себестоимость, качество и объем реализованной продукции.

       Во-вторых, прибыль служит главным источником производственного и социального развития организаций, платежей в бюджет. С ее помощью создается заинтересованность в повышении эффективности деятельности, более полной мобилизации внутренних резервов для успешного достижения поставленной цели.

       Изучение  функций прибыли способствует совершенствованию экономического стимулирования деятельности хозяйствующих субъектов, что особенно важно в условиях рыночной экономики. На основании прибыли может быть дана оценка экономической эффективности проведения хозяйственных мероприятий в организациях различных отраслей. Использование показателя прибыли в качестве оценочного позволяет установить прямую зависимость между размером полученного эффекта и стимулированием.

       В условиях современного экономического развития России и формирования реальной самостоятельности субъектов хозяйствования прибыль получила новое содержание. И. А. Бланк утверждает, что, являясь главной движущей силой рыночной экономики, она обеспечивает интересы государства, собственников и персонала организаций [10, с. 544]. По его мнению, «прибыль представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности». Роль, которую прибыль играет в настоящее время, является многогранной и характеризуется многообразием видов, в которых она выступает (рис. 1).

       Сегодня на величину прибыли оказывают влияние  не только усилия трудового коллектива, но и умение администрации квалифицированно использовать заложенные в действующих нормативных документах возможности регулирования учетных процедур. 
 

Рис. 1 - Роль прибыли организации в условиях рыночной экономики 
 

       К числу таких регулирующих процедур, по мнению М. И. Кутера, относятся:

       применяемые методики амортизации долгосрочных активов;

       стоимостные границы отнесения объектов бухгалтерского наблюдения к основным средствам;

       порядок оценки вкладов участников в уставный капитал;

       выбор метода оценки производственных запасов;

       порядок создания оценочных резервов (по сомнительным долгам и под обесценение ценных бумаг);

       выбор метода признания дохода (кассовый или по переходу права собственности);